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MARCO CONCEPTUAL EN LA PREPARACION Y PRESENTACION DE LOS ESTADOS FINANCIEROS

CAPITULO 1Dr. Eloy Granda Carazas

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Proporcionar información sobre la situación financiera, resultados y cambios en la situación financiera de una empresa, información que es útil para un gran rango de usuarios en la relación con la toma de decisiones de carácter económico.

Objetivos de los Estados Financieros

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1.Para ser confiable, la información financiera debe presentar fidedignamente las transacciones y otros hechos que pretenda exponer o que se espera que exponga.

2.Por ejm: un balance general debe presentar fidedignamente las transacciones y otros hechos que resultan en activos, pasivos y patrimonio para la empresa.

Presentación fidedigna

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Activo: es un recurso que controla la empresa como resultado de sucesos pasados, cuyos beneficios económicos futuros se espera que fluyan a la empresa.

Pasivo: es una obligación presente de la empresa como resultado de sucesos pasados, de cuya cancelación se espera que resulte una salida de recursos de la empresa ligado a beneficios económicos.

Patrimonio: es la participación o interés residual en los activos de la empresa, después de deducir los pasivos.

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Ingresos, son los aumentos en los beneficios económicos durante el período contable producidos en forma de entradas o incrementos en los activos o disminución de los pasivos, y que a su vez producen incrementos en el patrimonio, de naturaleza diferente a los aportes hechos por los socios.

Gastos, son las disminuciones en los beneficios económicos durante el período contable en la forma de salidas o agotamientos de activos o generación de pasivos, y que a su vez, producen disminución en el patrimonio de naturaleza diferente a las distribuciones hechas a los socios.

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Los Estados Financieros

Los E/F básicos son el medio principal parasuministrar información de la empresa y sepreparan a partir de los saldos de los registroscontables de la empresa a una fechadeterminada, y el conjunto es: Balance general Estado de Ganancias y Pérdidas Estado de cambios en el Patrimonio Neto Estado de flujos de Efectivo Notas a los E/F

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Situación Financiera1.La situación de la empresa es afectada

por los recursos financieros que controla, por su estructura financiera, su liquidez y solvencia, y por su capacidad para adaptarse a los cambios del ambiente en que opera.

2.La estructura financiera es útil para predecir las futuras necesidades de financiamiento (préstamos), y la forma en que las utilidades y flujos de efectivo futuros podrán ser distribuidos entre quienes poseen intereses en la empresa.

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Situación Financiera

3. La liquidez se refiere a la disponibilidad de efectivo en el corto plazo después de tomar en cuenta los compromisos del período.

4. La solvencia se refiere a la disponibilidad de efectivo a largo plazo que permitirá cumplir con los compromisos financieros a su vencimiento.

5. La situación financiera la proporciona principalmente el Balance General.

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La información de los Resultados

1.La información de los resultados en particular de su rentabilidad, es requerida con el fin de apreciar los cambios potenciales en los recursos económicos que es probable controlar en el futuro.

2.También es útil para poder juzgar sobre la capacidad de la empresa para generar flujos de efectivo a partir de la base de recursos existentes.

3.La información sobre el rendimiento la proporciona el Estado de Ganancias y Pérdidas.

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Cambios en la Situación Financiera

1.La información sobre los cambios en la situación financiera de la empresa es útil para evaluar sus actividades de inversión, financiamiento y operativas durante el período a reportar.

2.La información relativa a los cambios en la situación financiera la proporciona el Estado de Flujo de Efectivo.

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Valor de la moneda frente a la inflación –inestabilidad de la unidad monetaria

A lo largo de los años el valor del dinero en relación a capacidad adquisitiva general ha sufrido considerables fluctuaciones y habitualmente ha seguido una pronunciada tendencia a la baja

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Factores que intervienen en los cambios de precios

• Fuerzas específicas: cambios en la

oferta y demanda y cambios tecnológicos.

• Fuerzas generales: político, económico,

social.

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La contabilidad vs. La inflación

En una economía hiperinflacionaria, la información sobre los resultados operativos y la posición financiera en moneda local no es útil si no es reexpresada. El dinero pierde poder adquisitivo a una tasa tal que la comparación de los montos de las transacciones u otros hechos que han ocurrido en diferentes momentos, aún en el mismo ejercicio, es engañosa (NIC 29).

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Tamaño de una empresa

Según: Actividad: agropecuarias, mineras,

industriales, comerciales, servicios. Tamaño: pequeña, mediana, gran. Procedencia del capital:

privadas, gubernamentales, mixta. Número de propietarios:

individuales, sociedades.

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Etapas económicas de la empresa

1.Etapa pre-operativa

2.Empresa en marcha

3.Fusión o combinación de negocios

4.Suspensión de operaciones, dormann o stand-by

5.Liquidación

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¿ Qué son los PCGA ?

1.Son reglas, orientaciones, políticas operativas de la contabilidad.

2.Las políticas contables comprenden los principios, convencionalismos, bases, reglas y prácticas específicos adoptados por una empresa para la preparación y presentación de sus E/F.

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Origen

USA SEC (Securities and Exchange Commision) FASB (Financial Accounting Standards Board)

INTERNACIONAL IAS (International Accounting Standards, NIC Normas Internacionales de Contabilidad) IFRS (International Financial Reporting

Standard (NIIF Normas Internacionales de Información Fianciera)

NACIONAL CNC (Consejo Normativo de Contabilidad)

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Políticas Contables

Relevantes a las necesidades de los usuarios para la toma de decisiones.

Confiabilidad en cuanto a: 1. Presentación fidedigna de los

resultados y la situación financiera. 2. Esencia económica y no forma legal. 3. Sean neutrales. 4. Sean prudentes. 5. Sean completos en todos los aspectos

importantes.

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Presentación de Estados Financieros

(NIC 1)

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Resumen

Cumplimiento de Normas Uniformidad

Importancia Relativa y Agrupación

Empresa en Marcha

Devengado Compensación

Información Comparativa

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1.Las políticas contables deben seleccionarse aplicando: prudencia, importancia relativa y prefiriendo la naturaleza y la realidad financiera de las transacciones antes que su forma legal.

2.Las políticas contables inadecuadas no quedarán legitimadas por el hecho de dar información acerca de las mismas, ni tampoco por la inclusión de notas u otro material explicativo al respecto.

Cumplimiento de las Normas

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1.En la preparación de los EE.FF. deben aplicarse todas las NICs y NIIF, y no algunas.

2. Incorpora la obligatoriedad de presentar las Notas a los EEFF.

Cumplimiento de las NICs y NIIF

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Cumplimiento de las NICs y NIIF

Si existen desviaciones a las NIC, NIFF, etc.,deben revelarse.

Cuando no exista una NIC específica para valuar y presentar alguna partida, la Gerencia debe adoptar políticas contables que sean relevantes para las necesidades de toma de decisiones, y sean confiables.

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Empresa en marcha

Los E/F deben prepararse bajo la hipótesis de empresa en funcionamiento. Si existe una incertidumbre al respecto, ésta debe ser revelada.

Si los E/F no se han preparado sobre la base de empresa en marcha, este hecho debe revelarse explícitamente junto con las hipótesis sobre las que hayan sido elaborados, así como las razones por las que la empresa no puede ser considerada como una empresa en funcionamiento.

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Devengado

Las transacciones y hechos se reconocen cuando ocurren (y no cuando se cobran o se pagan) y se muestran en los libros contables y se expresan en los E/F de los ejercicios a los cuales corresponden.

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Uniformidad en la presentación

Debe mantenerse la presentación y clasificación

de partidas en los E/F, de un ejercicio alsiguiente, salvo que:1. el cambio resultante en los E/F, demuestre

que dará lugar a una presentación más apropiada de los hechos o transacciones. Debe considerarse la NIC 8

2. sea requerido por un cambio en la norma o interpretación.

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Materialidad o importancia relativa

Cada clase de partidas similares, que posea lasuficiente importancia relativa, deberápresentarse separadamente en los E/F. Losimportes pocos significativos deben agruparsecon los importes de naturaleza o función similar,no siendo necesario presentarlos separadamente.

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Compensación

1.Las partidas de activo y pasivo no deben compensarse entre sí, salvo cuando así lo requiera o permita por alguna norma o interpretación.

2.Las partidas de ingreso y gasto deben compensarse sólo por una NIC y cuando las ganancias y pérdidas y gastos relacionados no sean significativos.

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( NIC 1 )

Partida importante, mostrarse por separado.

Si no es significativo, debe agruparse

Activos y pasivos nose compensan

Ingresos y gastos se compensan, sólo si:a. NIC lo permite

b. Hechos similares, no significativos

Importancia relativa y agrupación

Compensación

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Valuación al costo

Los activos y servicios adquiridos deberán ser registrados a su costo real (costo histórico).

Es la base para asentar el precio de intercambio.

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Aspectos importantes

RESPONSABILIDADDIRECTORIO O

ADMINISTRACION

COMPONENTES

B/G (cte. y no cte.) G/P (resultados)P/NF / ENOTAS

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Las políticas contables deben seleccionarse aplicando: prudencia, importancia relativa y prefiriendo la naturaleza y la realidad financiera de las transacciones antes que su forma legal.

Aspectos importantes

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Se alienta a la presentación de reportes adicionales a los E/F, respecto a:

• Los principales factores e influencias que afectan el desempeño y la respuesta de la empresa para mejorarlo,

• Las fuentes de financiamiento de la empresa, política de apalancamiento y manejo del riesgo,

• Las fortalezas y debilidades cuyo valor no se refleja en el Balance General en aplicación de las Normas.

Reportes adicionales

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Reglamento de Información Financiera y

Manual para la Preparación de la Información Financiera.

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Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados

Los E/F deben ser presentados de acuerdo a PCGA.

Los PCGA están contenidos en las NIC, NIIF, SIC oficializadas y vigentes en el Perú y comprenden también los pronunciamientos técnicos emitidos por la profesión contable en el Perú.

En aquellas circunstancias en las cuales no pueda aplicarse las Normas, deberá aplicarse los criterios expuestos en el marco conceptual de dichas normas, pudiendo apoyarse en los US GAAP.

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Objetivos de los EEFF

1.Presentar razonablemente la información sobre la situación financiera, los resultados de las operaciones y los flujos de efectivo.

2.Apoyar a la gerencia en la planeación, organización, dirección y control de los negocios.

3.Servir de base para tomar decisiones sobre inversiones y financiamiento

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Objetivos de los EEFF

4. Representar una herramienta para evaluar la gestión de la gerencia y la capacidad de la empresa para generar efectivo.

5. Permitir el control sobre las operaciones que realiza la empresa.

6. Ser una base para guiar la política de la gerencia y de los accionistas en materia societaria.

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Cualidades de los EEFF

• Comprensibilidad (información clara y entendible).

• Relevancia (información útil, oportuna y fácil acceso).

• Confiabilidad (fidedigna, sustancia y realidad económica antes que la legal, neutral u objetiva, prudente).

• Completa (informar lo significativo y necesario).

• Comparabilidad.

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Valuación o medición

Los recursos así como los hechos económicos que los afecten deben ser apropiadamente cuantificados de acuerdo a su naturaleza, característica y efectos producidos aplicando métodos reconocidos en términos de unidad de medida.

Los criterios son: costo histórico, costo corriente, valor de realización y valor presente o actual.

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Costo Histórico

Representa el importe original, en el momento de realización de un hecho económico.

De acuerdo a PCGA aplicable en el Perú el costo histórico fue ajustado por efecto de la inflación hasta el 2004. Desde el 2005 se suspende el ajuste por inflación.

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Valor de realización

Valor recuperable de los activos, en el curso normal de las operaciones, en que se espera sea convertido un activo o liquidado un pasivo, en el curso normal de los negocios.

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Los Estados Financieros

Los E/F básicos son el medio principal parasuministrar información de la empresa y se

preparana partir de los saldos de los registros contables de laempresa a una fecha determinada, y el conjunto es: Balance general Estado de Ganancias y Pérdidas Estado de cambios en el Patrimonio Neto Estado de flujos de Efectivo Notas a los E/F

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Estados financieros Consolidados

Son los E/F que presentan la situación financiera, losresultados de sus operaciones, los cambios en elpatrimonio neto y sus flujos de efectivo, de una matriz

ysus subsidiarias, como si fuesen los de una solaempresa.La matriz es aquella empresa que ejerce controlsobre otras empresas. Existe control cuando la matrizposee directa o indirectamente, más del 50% de losderechos de voto de una empresa. Se excluye de laconsolidación cuando el control es temporal.

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Estados financieros Consolidados

Una participación en el accionariado menor al 50%puede implicar control si: Poder sobre más del 50% de votos por contrato,

acuerdos (usufructo, fideicomiso, prenda). Poder derivado de estatutos, contratos para

gobernar las políticas financieras y operativas de la empresa.

Poder de designar o remover a la mayoría de los miembros del Directorio.

Poder para controlar o ejercer la mayoría de los votos en las sesiones del Directorio.

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Estados financieros de Períodos Intermedios

Son los E/F básicos y las notas explicativas quese preparan durante el transcurso de unperíodo menor a un año, debiéndose observarlas políticas contables aplicables en laelaboración de los E/F al cierre del ejercicio.

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Estados Financieros de Propósito Especial

Son aquellos que se preparan con el objeto

de cumplir con requerimientos específicos,

y son: Estados financieros extraordinarios Estados financieros de liquidación

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Estados Financieros Extraordinarios

Se preparan a una determinada fecha ysirven para realizar ciertas actividades, porejemplo:transformación, fusión, escisión, la venta deuna empresa.

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Estados Financieros de Liquidación

Son los que se deben preparar y presentarpara una empresa cuya disolución se haacordado, con la finalidad de informarsobre el grado de avance del proceso derecuperación del valor de sus activo y decancelación de sus pasivos.

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Identificación de los Estados Financieros

Los E/F deben ser claramente identificados decualquier otro tipo de información. Cada

componentede los E/F debe incluir los siguientes datos: Nombre de la empresa, razón o denominación

social. Si los E/F corresponden a una empresa o grupo

de empresas. La fecha del B/G y el período cubierto por los

otros E/F. Moneda en que están expresado, sin decimales.

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Unidad de Medida

Los E/F agrupan y comparan todos suscomponentes heterogéneos a una mismaunidad de medida, que es el signo

monetariode curso legal, con excepción de aquellasempresas que se encuentran expresamenteautorizadas para informar en monedaextranjera.

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Denominación y Títulos y Cuentas

Se debe adoptar las denominaciones de títulos

y cuentas que prescribe el reglamento(CONASEV), salvo que por la naturaleza desus actividades y transacciones requieran elempleo de denominaciones distintas para unmejor entendimiento de la situación financierade la empresa, en cuyo caso se debe revelaren notas.

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Balance General

Preparación: Comprenden las cuentas de activo,

pasivo y patrimonio. Las cuentas de activo deben ser

presentadas en orden decreciente de liquidez y las cuentas de pasivo según la exigibilidad de pago decreciente.

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Activo

Son los recursos controlados por la empresa,

como resultado de transacciones y otroseventos pasado, de cuya utilización seespera que fluyan beneficios económicos ala empresa.

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Activos corrientes y no corrientes, según NIC 1

Se clasificará como corriente si: Se espera realizar, o se pretenda vender o

consumir, en el transcurso del ciclo normal. Se mantenga fundamentalmente con fines de

negociación. Se espera realizar dentro del período de 12

meses posteriores a la fecha del B/G. Se trate de efectivo u equivalente de efectivo

(NIC 7), cuya utilización no esté restringida, para ser intercambiado o usado para cancelar un pasivo, al menos dentro de los 12 meses siguientes al B/G.

Todo lo demás clasificará como no corriente.

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Pasivo

Son las obligaciones presentes comoresultado de hechos pasados,

previéndoseque su liquidación produzca para la

empresauna salida de recursos

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Pasivo corriente y no corriente, según NIC 1

Se clasificará como corriente si: Se espera liquidar en el ciclo normal del

negocio. Se mantenga fundamentalmente para

negociación. Deba liquidarse dentro del período de 12

meses desde la fecha del B/G. No tenga el derecho condicional para aplazar

la cancelación del pasivo, al menos, los 12 meses siguiente a la fecha del B/G.

Todo los demás pasivos se clasificarán como nocorrientes.

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Patrimonio Neto

Está constituido por las partidas querepresentan recursos aportados por los socioso accionistas, los excedentes generados porlas operaciones que realiza la empresa y otraspartidas que señalen las disposiciones legales,estatutarias y contractuales, debiéndoseindicar claramente el total de esta cuenta.

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Estado de Ganancias y Pérdidas

Comprende las cuentas de ingresos, costos ygastos, presentados según el método defunción de gasto. En su formulación se debeobservar lo siguiente: Debe incluirse todas las partidas que

representen ingresos o ganancias y gastos o pérdidas originados durante el período.

Sólo debe incluirse todas las partidas que afecten la determinación de los resultados netos.

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Ingresos

Representan entradas de recursos en forma deincrementos de activos o disminuciones delpasivo o una combinación de ambos, quegeneran incrementos en el patrimonio neto,devengados por la venta de bienes, por laprestación de servicios o por la ejecución deotras actividades realizadas durante el

período,que no provienen de los aporte de capital.

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Gastos

Representan flujo de salida de recursos enforma de disminución del activo o incrementosdel pasivo o una combinación de ambos, quegeneran disminuciones del patrimonio neto,producto del desarrollo de actividades comoadministración, comercialización,

investigación,financiación y otros realizados durante elperíodo, que no provienen de los retiros decapital o de utilidades.

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Estado de Cambios en el Patrimonio Neto

Preparación:Muestra las variaciones ocurridas en lasDistintas cuentas patrimoniales, como elcapital, capital adicional, acciones deinversión, excedente de revaluación,reservas y resultados acumulados duranteun período determinado.

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Estado de Flujos de Efectivo

Preparación:Muestra el efecto de los cambios de efectivo yequivalente de efectivo en un período determinado,generado y utilizado en las actividades de

operación,inversión y financiamiento.El estado de flujo de efectivo debe mostrarSeparadamente lo siguiente: Flujos de operación Flujos de inversión Flujos de financiamiento

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Notas a los Estados Financieros

Son aclaraciones o explicaciones de hechos o situacionescuantificables o no, que forman parte integrante de

todosy cada uno de los estados financieros, los cuales debenleerse conjuntamente con ellas para una correctainterpretación. Las notas incluyen descripciones narrativas o análisisdetallados de los importes mostrados en los E/F, cuyarevelación es requerida y recomendada por las NIC, conla finalidad de alcanzar un presentación razonable. Las notas no constituyen un sustituto del adecuadotratamiento contable en los E/F.

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Políticas Contables, Cambios en las

estimaciones contables y

Errores

NIC 8

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Se definen como principios, bases, convenciones,acuerdos, reglas, y procedimientos adoptados porla empresa en la elaboración y presentación delos estados financieros.

Definición de políticas contables

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Políticas contables

Cuando una Norma o Interpretación seaespecíficamente aplicable a unatransacción, la política contable

aplicable aesa partida se determinará aplicando laNorma o Interpretación.

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Ausencia de Norma o Interpretación

La administración utilizará su juicio para aplicaruna política contable, a fin de suministrarinformación que sea:1. Relevante para las necesidades de toma de

decisiones económicas de los usuarios.2. Fiable (presentación fidedigna, reflejen el

fondo económico, neutrales, prudentes, completos en todos los aspectos).

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Uniformidad de las políticas contables

Se debe aplicar las políticas contables demanera uniforme para transacciones, otroseventos y condiciones que sean similares, amenos que una Norma o Interpretación exijao permita específicamente establecercategorías de partidas para las cuales podríaser apropiado aplicar diferentes políticas.

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Cambios en políticas contables

Se podrá cambiar una política contable sólo si: Es requerido por una Norma o Interpretación. Lleva a que los EEFF suministran información

más fiable y relevante sobre los efectos de las transacciones, otros eventos o condiciones que afecten a la situación financiera, el rendimiento financiero o flujos de efectivo de la entidad.

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No son cambios en políticas contables

Las siguientes transacciones no constituyencambios en políticas contables: Políticas que difieran sustancialmente de

aquellos que han ocurrido previamente. Aplicación de nuevas políticas que no han

ocurrido anteriormente, o que, de ocurrir, carecieron de materialidad.

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Cambios en las políticas contables

Contabilización Presentación

Aplicaciónretroactiva

Ajuste de lossaldos iniciales

de cada componente

Ajuste al patrimonio

Importes comparativos

para cada ejercicio anterior,

como si se hubiera aplicado

siempre

Nota: aplicación retroactiva consiste en aplicar una nueva política contable a transacciones o eventos, como si ésta se hubiera aplicado siempre

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Cambio en estimaciones contables

Como resultado de incertidumbres muchas partidasde los EEFF no pueden ser valoradas con exactitud

oprecisión, sino sólo estimadas. Por ejemplo:1. Malas deudas.2. Obsolescencia de existencia.3. Valor razonable de activos y pasivos4. Vida útil de los beneficios económicos futuros

de los activos amortizables.5. Obligaciones por garantías concedidas.

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Cambio en estimaciones contables

Contabilización

Se reconoceráen forma

prospectiva incluyéndolo

en el resultado

• Ejercicio en el que tenga lugar el cambio, si afecta a un solo ejercicio.• Ejercicio en el que tenga lugar el cambio y a los futuros, si afectase a varios ejercicios

Aplicación

Nota: los cambios en estimaciones contables son el resultado de nueva información o nuevos acontecimientos y, en consecuencia, no son correcciones de errores.

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Errores

Son las omisiones o inexactitudes en los EEFF resultantes de un fallo o error al utilizar la información fiable que estaba disponible cuando los EEFF fueron formulados.

Incluyen efectos de errores: matemáticos, aplicación de políticas contables, el no advertir o mal interpretar hechos, así como los fraudes.

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Errores

Contabilización Presentación

Correcciónde erroresmaterialesen forma

retroactiva

Reexpresión de los saldos iniciales de

Activos, Pasivos

yPatrimonio

Reexpresandola informacióncomparativa

para los ejerciciosanteriores en los

que se originóel error

Nota: reexpresión retroactiva es corregir el reconocimiento, valoración e información a revelar de los importes de los elementos de los EEFF, como si el error cometido en ejercicios anteriores no se hubiera cometido nunca.

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SUCESOS POSTERIORESA LA FECHA DEL

BALANCE GENERAL

( NIC 10 )

77

Son aquellos sucesos, ya sea favorables odesfavorables, que ocurren entre la fecha delbalance general y la fecha en que los E/Ffinancieros son autorizados para emitirse.La autorización para la emisión de los E/Fvariará de acuerdo a la estructura gerencial, requerimientos estatutarios, y procedimientosseguidos para preparar y terminar los E/F

Definición de sucesos posteriores

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Los E/F debenrevelar

Quién y en qué fecha se autorizó

Quién está facultado paraenmendar los

E/F luegode emitidos

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Dos tipos desucesos

Relacionados concondiciones que yaexistían a la fecha

del B/G

Relacionados concondiciones que noexistían a la fecha

del B/G

80

Relacionados concondiciones que ya existían a la fecha del B/G

Requierenajuste

Requierenrevelación

No requierenajuste ni

revelación

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Sucesos posteriores que requieren ajuste

Resolución de hechosinciertos por los que se había:• estimado una provisión• revelado en nota

Recibir informaciónde que los

activos estabansobrevaluados

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Actualizar una revelaciónEn los E/F en función de la información recibida

Sucesos posteriores que requieren revelación

83

Sucesos posteriores relacionados con condiciones que surgieron después de lafecha del balance general:

• Requieren ajuste• Requieren revelación• Requieren ajuste y revelación• No requieren ajuste ni revelación

84

Ejemplos de sucesos posteriores que surgieron después del B/G, que

requieren ajustes

• Recibir información de que los activos estaban sobrevaluados

• Determinación de obligaciones con trabajadores

• Sentencia judicial

• Fraude o error que muestre que los E/F eran incorrectos

85

Ejemplos de sucesos posteriores que surgieron después del B/G, que requieren

revelación• Pérdida del valor de activos por incendio

• Declaración de dividendos

• Decisión de liquidar la empresa o cesar operaciones

• Cualquier hecho de importancia que afecte la toma de decisiones de los usuarios (por ejemplo: fusión, compra o disposición de activos, reducción del capital, transacciones importantes aceptación de compromisos, etc.)

86

Sucesos que requieren

revelación:¿qué y cuánto

revelar?

La naturalezadel suceso

La estimación oefecto en los E/F, o

indicación de porquéno puede cuantificarse

la estimación

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Empresa en marcha

La empresa no debe preparar sus E/F en base al principio de empresa en marcha si la gerencia determina, después de la fecha del B/G, que intentará liquidar la empresa o cesar sus operaciones, o que

no tiene otra alternativa realista que hacer una de las dos