Telefónica, operador clave en el nuevo Mundo Digital

Zaragoza, 16 de Febrero de 2011

César Alierta

Presidente Ejecutivo Telefónica S.A

2

02

01Un sector dinámico y en crecimiento

Telefónica en el nuevo Mundo Digital

33

Un sector dinámico y en crecimiento

01

4

Velocidad e innovación, factores claves en el Nuevo Mundo Digital …

Lo que antes medíamos en años…… ahora lo medimos en segundos!

Años para alcanzar 150 millones de clientes

89 años

17 años

14 años

1 mes 1 día 1 min. 1 seg.

1 millón de

unidades vendidas

600.000 nuevos

usuarios

10 nuevas

horas de vídeo

50 millones de blogs

actualizados

5

… en el que el Sector TIC mantiene un crecimiento sólido

Fuente: Gartner (Oct’2010)

2010F CAGR CAGRICT Market 2007-10E 2010E-14E(Bn USD)

1,042.9 1.3% 4.4%

916.0 -3.5% 2.3%

894.0 6.3% 5.4%

263.6 5.9% 6.1%

212.4 3.5% 4.8%

3,329.0 1.5% 4.3%

Norteamérica

Europa

Asia-Pacifico

Latinoamérica

Oriente Medio y África

Mundial

6

Somos muy optimistas con el futuro de nuestra industria

GranOportunidad

DigitalDispositivos

Clientes

Aplicaciones

7

El crecimiento del sector Telco está liderado por la Banda Ancha Fija y Móvil

Accesos Totales(Millones)CAGR

2010E-14E

AccesosFijos

AccesosMóviles

TotalAccesos

1,738,538

5,240,867

6,979,405

2,041,142

6,956,428

8,997,570

2014E2010E

4,1%

7,3%

6,6%

Accesos Netos2010E-2014E

2.018 Mill

85% AccesosMóviles

91% en mercadosemergentes

CAGR 2010E-2014E

Banda Ancha Móvil: 31%

Banca Ancha Fija: 11%

Fuente: Pyramid Research (Ene’2011)

DispositivosAplicaciones

Clientes

8

La evolución de los dispositivos estimula el desarrollo del mercado

Dispositivos

50

5

0,5

Personas

Lugares

Máquinas

1875 1925 1950 2000 2025

Bn50.000 MM

Convergencia creciente

de las tres pantallas

DispositivosAplicaciones

Clientes

9

La adopción masiva de SmartPhones …

2006 2007 2008 2009 2010E 2011E 2012E 2013E 2014E

6499

128151

214

308

416

533

657

69106

147189

276

383

484

573 645

Economias Emergentes

Economías Avanzadas

Smartphone – Base Mundial Instalada(Millones)

CAGR 2010-2014Economías Emergentes*:

32%Economías Avanzadas:

24%

Fuente: Strategy Analytics (Ene’2011)*Mercados Emergentes: Latinoamérica, Europa del Este, Oriente Medio, Africa y Asia-Pacífico (ex-Japan, South Korea and Australia)

DispositivosAplicaciones

Clientes

10

.. está fomentando el desarrollo de aplicaciones para Internet MóvilTotal aplicaciones disponibles

(‘000)Ingresos por Aplicaciones Móviles

(Europa – Miles de Millones)

2009

2010

2011

2012

2013

2014

2015

3 000 000 000

4 000 000 000

5 000 000 000

6 000 000 000

7 000 000 000

8 000 000 000

9 000 000 000

x20x20

El acceso móvil a Internet será mayoritario en el 2013

Fuente: Analysys Mason (Ago’2010)

DispositivosAplicaciones

Clientes

11

La digitalización de la economía real amplia el ámbito de nuestro mercado …

Desglose del Gasto del Consumidor(Estados Unidos - 2009)

Transporte9%

Comida13%

Vivienda23%

Sanidad19%

Ocio6%

Ropa y calzado

6%

Serv. Fi-nancieros

8%

Otros bi-enes y

servicios9%

Bienes y servicios

TIC7%

DispositivosAplicaciones

Clientes

Fuente: Bureau of Economic Analysis – U.S. National Income and Product Account (NIPAs) (Ago’2010)

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… y la evolución tecnológica está dando respuesta al fuerte crecimiento de la demanda

DispositivosAplicaciones

Redes

Banda Ancha

IPintegra

da

VozDatos

Vídeo

UMTS

HSxPA

LTE

EDGE

ADSL2+

VDSL

FTTHGPON

FTTHNG-GPON

ADSL

Tiempo

Ancho de banda/usuario

Hoy

Cobre

2G

Fibra

LTE

FMT avanzada

Tradicional Transformación3G

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El incremento esperado de trafico requerirá mayores niveles de inversión

DispositivosAplicaciones

Redes

Tendencia de CapEx

al ritmo actual

CapEx adicional requerido

Estimación de CapEx necesario EU27(Acumulado 2010-2014)

Fuente: A.T. Kearney

Source: Oppenheimer, A.T. Kearney analysis. FTTx investment assuming 50% household coverage by 2014

Red FijaInternet ≈26

≈10+≈116 en FTTx

Red Móvil(3G y LTE) ≈65 ≈21

mMn EUR

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Las Telcos son los principales contribuidores a la inversión y empleo en nuestra industria

Los proveedores de contenidos y servicios apenas contribuyen al mantenimiento de la red

Telco

TI

Internet

Inversión(CapEx)

European Market

Empleo

37 mMn EUR 2.0 Mn

3 mMn EUR 2.9 Mn

0.03 mMn EUR 10,000

Latam Market

13 mMn EUR 0.7 Mn

0.4 mMn EUR 0.5 Mn

0.01 mMn EUR >3,000

Inversión(CapEx)

Empleo

15

La digitalización de Aragón

Fuente: Instituto Nacional de Estadística (Dic’2010)

Hogares con PC70%

+12 p.p. vs 2006

Hogares con acceso a Banda Ancha

58%+29 p.p. vs 2006

Hogares con Internet 61%

+20 p.p. vs 2006

Usuarios habituales de Internet

68%+21p.p. vs 2006

Empresas con acceso a Internet

98%+3p.p. vs 2006

Centros educativos no universitarios con acceso a Internet de Banda Ancha

83% +63 p.p. vs 2006

Empresas con acceso de Banda

Ancha98%

+5p.p. vs 2006

Empresas con página Web 65%

+9p.p. vs 2006

Empleados con ordenador conectado

a Internet para trabajo habitual

36%+8p.p. vs 2006

Nota: Datos a 2010

Aragón

1616

Telefónica en el nuevo Mundo Digital

02

17

1ª operadora en el Indice Dow Jones Sustainability

Telefónica está entre las compañías más importantes a nivel mundial y es referente en el sector de las comunicaciones …

Entre las 50 empresas más grandes del mundo por capitalización bursátil1

5ª operadora de telecomunicaciones del mundo por número de clientes

Con más de 250.000 profesionales en plantilla

1ª operadora integrada europea por capitalización bursátil1

1.- Fuente: Bloomberg (31 Ene 2011)

18

… con presencia activa en 25 países.

282 MillonesAccesos totales

Brazil: 73.3 M

España: 47.4 M

UK: 22.6 M

Argentina: 22.5 M

Alemania: 22.4 M

Mexico: 16.6 M

Peru: 16.6 M

10% en Telecom Italia y un 9.7% en China Unicom

Datos a Septiembre 2010

19

En los últimos 10 años, Telefónica ha experimentado una gran transformación…

Clientes

Países

Profesionales

Ingresos

Sep. 2010 2000-Sep. 2010

282 Millones x4

25 +9

257.000 x1,7

56.731* x2

* Dato a 2009

20

… convirtiéndose en una operadora integrada de ámbito global

2000 - 2004

Operación Verónica

Joint venture para Vivo

Lanzamiento de Imagenio

Adquisición de los activos de BellSouth en América Latina

2005 - 2006

• 5% China Netcom•Cesky Telecom•O2 en UK, Alemania e Irlanda• 51% Colombia Telecom• Adjudicación de la licencia móvil en Eslovaquia

2007 - 2008

Alianza con Telecom Italia

Incremento de la participación en Telefónica CTC Chile hasta el 97,89%

Adquisición de Telemig

Participación del 5,38% en China Unicom - China Netcom

2009 - 2011

Intercambio accionarial con China Unicom, hasta una participación del 9.7%

Toma de control de VIVO hasta el 60%

Adquisición de Jajah, Handsenet y Tuenti

Concesión de licencia móvil en Costa Rica

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Telefónica está entre las 5 primeras operadoras del mundo por capitalización bursátil … Ranking mundial del sector Telco por Capitalización Bursátil

(Miles de millones de Euros – 31 Ene 2010)

Fuente: Bloomberg

144.0

118.7

106.6

83.7

83.2

73.5

57.1

49.2

42.7

42.3

22

… y es una de las compañías más diversificadas internacionalmente

94% 89% 92%

83% 68% 67%

68% 59% 47%

66% 48% 40%

57% 60% 51%

43% 24% 15%

Fuente: Operadoras (Sep’2010)

Accesos Ingresos OIBDA% fuera de país de origen

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Además hemos abierto nuevos horizontes de crecimiento

Alianzas estratégicas industriales

(1) Cuota sobre el tamaño del mercado Telco de la Unión Europea a Dic’09 (IDATE)

• Participación de Telefónica en T.Italia: 10%

•La mayor alianza del sector en Europa, con un 17% de cuota de mercado (1)

• Presencia conjunta en 7 países europeos

•Participaciones cruzadas:

•Telefónica en China Unicom:

9,7%

•China Unicom en Telefónica:

1,37%

•La mayor alianza estratégica del sector a nivel mundial. Casi 590 millones de clientes entre las dos compañías

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Telefónica ha presentado unos resultados sólidos en los 9 primeros meses del año …

Ene-Sep 2010

Variación

9M10/9M09

Variación orgánica

9M10/9M09

Ingresos +2,5%

44.280

+6,0%

OIBDA -2,3%20.368

+22,5%

Margen OIBDA-1,9 p.p.

46,0%+6,2p.

p.

Flujo Caja Operativo (OIBDA-CapEx)

-5,2%13.127

+7,1%

Millones de €

25

… gracias a una óptima diversificación internacional …

LatinoaméricaEspañaEuropa

17%

20%

63%

32%

25%

42%

Accesos: 282 Mn Ingresos: 44,3 mM EUR

Datos a Septiembre 2010

26

M2M

Cloud

Serviciosfinancieros

eHealthSeguridad

Aplicaciones

Vídeo

.. a la vez que estamos sentado las bases para el crecimiento de nuevos servicios …

27

…y estamos aprovechando los beneficios de nuestra escala y diversidad

Enfoque global Unidades globalesCompañías globales

Todo IP

Todo TI

Todo online GP&S

GCIO

GCTO TGS

TGT

TI+D

TGR

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Telefónica se ha convertido en una compañía verdaderamente GLOBAL…

Amplia presencia

internacionalSinergias + Productos y

Servicios Globales

Marcas reconocid

as

Una cultura/un equipo global

Políticas globales de

gestión

Una visión compartida

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… que está liderando el debate estratégico en nuestra industria

¿ Cómo hacer más sostenible el negocio en Internet?

Apertura y escalabilidad en los sistemas operativos para Smartphone

Wholesale Applications Community (WAC)

Rich Communication Suite (RIC)

Evolución de los negocios alrededor de la tarjeta SIM: Pagos NFC y M2M

Publicidad móvil

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Además, nuestra compañía contribuye activamente al desarrollo de las sociedades en las que está presente

Contribuyendo al avance de la sociedad…… e impulsando la innovación

Hemos proporcionado un futuro mejor a más de 207 mil niños en 13 países de Iberoamérica 1

*Estimación Cierre 2010

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Telefónica en Aragón

Inversión 2005-2009:306 Mn EUR

Facturación (2009):551 Mn EUR

Impuestos (2009):12 Mn EUR

Empleo directo1: 1.135

Empleo indirecto1: 1.100

Cátedra Telefónica (Universidad de Zaragoza)

959 centros de Educared (Fundación Telefónica)

Accesos Totales: 1.331

Telefonía Fija 448

Telefonía Móvil 660

Banda Ancha Fija187

Otros 36

KM Fibra Óptica: 158.030

Datos Operativos a Septiembre 20101.- Datos a Diciembre 2010

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Estamos en el camino

correcto para convertirnos

en la mejor operadora

global de

comunicaciones del

mundo digital

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