La regulación y supervisión de

cooperativas de ahorro y

préstamo en México Seminario Internacional “Regulación y Supervisión de las

Cooperativas de Ahorro y Crédito, Experiencias en Europa y América Latina”

Carlos Foncerrada Ramírez

cfoncerrada@cnbv.gob.mx

Director general de supervisión de cooperativas de ahorro y préstamo A

Comisión Nacional Bancaria y de Valores

Lima, Perú, 8 de junio de 2017

2

REGULACIÓN

Las SOCAP

en México

(Antece-dentes)

Razones de la

regulación

Formas de

regulación

Supervisión

Esquema de

supervisión anterior

SOCAP pequeña

s

Ventajas

Contenido

3

Regulación Supervisión

4

Conocimiento y cercanía con sus socios.

Arraigo local.

Lealtad de los socios.

Atención de personas en ocasiones no atendidas por otros intermediarios.

Atienden necesidades de carácter social en sus comunidades a través de los fondos de asistencia social.

Mejores condiciones de tasas activas y pasivas, respecto de otros intermediarios.

La mayoría es autosuficiente en cuanto a las fuentes de fondeo.

Organización y representación a través de órganos gremiales como las Federaciones.

Son administradas por PERSONAS.

Antecedentes – Ventajas de las

SOCAP -

Antecedentes – experiencias -

5

1950

Se establecen las primeras “Cajas de Ahorro” en México.

La iniciativa de la primera Caja de Ahorro Popular fue del sacerdote Pedro Velázquez Hernández, basándose en el movimiento de las Cajas Populares de Canadá y de las Uniones de Crédito de los Estados Unidos. Así se crearon organizaciones sin ánimo de lucro cuyo objetivo fuera ahorrar en común y proporcionar préstamos a una tasa de interés razonable. Su desarrollo se dio entre grandes carencias y sin un sustento legal que reconociera su operación.

Sin regulación

Antecedentes – experiencias -

6

1950

Nacen las cajas

Antecedentes – experiencias -

7

1950 1991

Nacen las cajas

Se crea la figura SAP (LGOAAC)

Antecedentes – experiencias -

8

1950 1991

Nacen las cajas

Se crea la figura SAP (LGOAAC)

1994

Se incluye la figura de (SOCAP) en la LGSC

Antecedentes – experiencias -

9

1950 1991

Nacen las cajas

Se crea la figura SAP (LGOAAC)

1994

Se incluye la figura de (SOCAP) en la LGSC

1998

Quiebra de algunas “Cajas de Ahorro”

Antecedentes – experiencias -

10

1950 1991

Nacen las cajas

Se crea la figura SAP (LGOAAC)

1994

Se incluye la figura de (SOCAP) en la LGSC

1998

Quiebra de algunas “Cajas de Ahorro”

2000

Se publica la Ley del FIPAGO

Antecedentes – experiencias -

11

2001

4 de junio

Se publica la Ley de ahorro y crédito popular

Inicia el proceso de regularización de las denominadas “cajas de ahorro”.

Contempla la regulación de 2 figuras legales para las sociedades autorizadas, Sociedad Cooperativa de ahorro y Préstamo (SOCAP) y Sociedad Financiera Popular (SOFIPO).

Se otorga un periodo de 2 años para que las “cajas de ahorro” se regularizaran, mismo que se amplió 4 veces, siendo el último el 31 de diciembre de 2012.

Antecedentes – experiencias -

12

1950 1991 1994 1998 2000 2001

Nacen las cajas

Se crea la figura SAP (LGOAAC)

Se incluye la figura de (SOCAP) en la LGSC

Quiebra de algunas “Cajas de Ahorro”

Se publica la Ley del FIPAGO

Se publica la Ley de ahorro y Crédito Popular

Antecedentes – experiencias -

13

2009

13 de agosto

Se publica la Ley para regular las actividades de las sociedades cooperativas de ahorro y préstamo (LRASCAP)

Ley exclusiva para SOCAP, mantuvo como fecha límite el 31 diciembre 2012, para que las SOCAP con activos superiores a ($700 mil dólares) solicitaran autorización ante la CNBV.

La LRASCAP ya no prevería las figuras de federaciones y confederaciones, toda vez que éstas quedarían reguladas por la LGSC

Se crea el Fondo de Protección, con un único Comité de Supervisión Auxiliar (CSA) y una cuenta de seguro de depósitos.

Se crea el registro de SOCAP que lleva el CSA del Fondo de Protección.

Antecedentes – experiencias -

14

1950 1991 1994 1998 2000 2001 2009

Nacen las cajas

Se crea la figura SAP (LGOAAC)

Se incluye la figura de (SOCAP) en la LGSC

Quiebra de algunas “Cajas de Ahorro”

Se publica la Ley del FIPAGO

Se publica la Ley de ahorro y Crédito Popular

Se publica la LRASCAP

Antecedentes – experiencias -

15

2013

4 de enero

Se reforma la LRASCAP y se amplían plazos

Al 31 de enero de 2014 - todas las SOCAP se debían registrar ante el CSA (sin importar sus activos) y las SOCAP con activos > $700 mil dólares se deben someter a una evaluación del CSA.

Al 31 de marzo de 2014 –todas las SOCAP con activos mayores a $700 mil dólares debieron solicitar autorización a la CNBV.

Antecedentes – experiencias -

16

1950 1991 1994 1998 2000 2001 2009 2013

Nacen las cajas

Se crea la figura SAP (LGOAAC)

Se incluye la figura de (SOCAP) en la LGSC

Quiebra de algunas “Cajas de Ahorro”

Se publica la Ley del FIPAGO

Se publica la Ley de ahorro y Crédito Popular

Se publica la LRASCAP

Se reforma la LRASCAP Ampliación de plazos

Antecedentes – experiencias -

17

2014

28 de abril

Se reforma la LRASCAP para facilitar la salida ordenada de las cajas irregulares

Para las SOCAP a las que se les niegue la autorización o que no la hayan presentado a más tardar el 31 de marzo de 2014.

Deberán manifestar a la CNBV su intención de someterse a un trabajo de consolidación, celebrar asambleas para informar a los socios y solicitar trabajo de consolidación al FIPAGO.

Tendrán un plazo de 12 meses contado a partir de que FIPAGO les notifique el resultado del trabajo de consolidación, para instrumentar su salida ordenada, mediante una fusión o cesión de activos y pasivos.

Antecedentes – experiencias -

18

1950 1991 1994 1998 2000 2001 2009 2013 2014

Nacen las cajas

Se crea la figura SAP (LGOAAC)

Se incluye la figura de SOCAP en la LGSC

Quiebra de algunas “Cajas de Ahorro”

Se publica la Ley del FIPAGO

Se publica la Ley de ahorro y Crédito Popular

Se publica la LRASCAP

Se reforma la LRASCAP Ampliación de plazos

Se reforma la LRASCAP Salida ordenada

19

Regulación

Garantizar beneficios

sociales

Generar certeza jurídica

Garantizar el funcionamiento eficiente de los

mercados

Garantizar derechos de propiedad

Evitar daños inminentes o

bien atenuar o eliminar daños

existentes

Reglas que norman las actividades económicas y sociales de los particulares, con los siguientes objetivos:

20

Razones de la regulación

¿Para quién?

¿Porqué?

¿Para qué?

21

El flujo operativo de las SOCAP

22

Razones de la regulación

23

Razones de la regulación

Garantizar beneficios

sociales

Generar certeza jurídica

Garantizar el funcionamiento eficiente de los

mercados

Garantizar derechos de propiedad

Evitar daños inminentes o

bien atenuar o eliminar daños

existentes

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Promover la seguridad de las instituciones e instrumentos

financieros

Proveer un sistema eficiente y competitivo

Proveer estabilidad financiera

Proteger a los consumidores de los abusos de que pueden ser objeto

por parte de las instituciones

Mantener la integridad del sistema de pagos nacionales

Razones de la regulación

Cumple Recursos mínimos

Calidad (precio y tiempo)

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La regularización de las SOCAP tiene una importancia trascendental para lograr una adecuada inclusión financiera en México.

Algunas sociedades y administradores sin ética o poco profesionales hayan defraudado el patrimonio de ahorradores, afectando la reputación del sector.

La gestión inadecuada es uno de los principales motivos de quiebra de las cooperativas financieras.

Razones de la regulación

26

Las SOCAP atienden a la población que mayor necesidad tiene de la inclusión financiera, es decir, las familias de menores ingresos.

Muy pocos son los interesados en dedicar tiempo a mantenerse al tanto de la situación financiera de la cooperativa.

Los miembros de las cooperativas no están en las mejores condiciones para supervisar a la gerencia.

Razones de la regulación

27

Formas de regulación

El seguro de depósitos

Restricciones sobre los activos

Requerimientos de capitalización

Protección del consumidor

Asesoramiento en administración de riesgos

Restricciones a la competencia

Requisitos de difusión de información

Supervisión de las instituciones

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Cartera de crédito neta

Activos líquidos

Otras ctas. por cobrar

Inmuebles, mob. y eq

Otros activos

Captación <30 días

Captación >30 días

Préstamos bancarios y de otros organismos

Otras ctas. por pagar

Capital contable

Liquidez 20%

Requisitos de capitalización

Cartera vencida 3%

Asesoramiento en administración de riesgos

Formas de regulación

Re

stri

cci

on

es

sob

re l

os

act

ivo

s.

29

Control interno

Proceso de

crédito

Auditor. interna

Asesoría en

admón. de

riesgos

Admón de

riesgos

Coefic. de

liquidez

Formas de regulación

Otorgamiento

• Metodologías de evaluación

• Garantías

Expediente (información y documentación)

• Sobre el acreditado

• Sobre el crédito

• Sobre las garantías

Seguimiento Recuperación Sistemas

Lineamientos del manual de crédito y proceso crediticio Regulación

30

31

SUPERVISIÓN

Supervisorade los bancos

Crear un área dedicada a las cooperativas financieras, o al menos a aquellas que superen un umbral mínimo de activos o de número de miembros.

En caso contrario existe el riesgo de que los organismos de supervisión específicos no cuenten con la profesionalidad, las habilidades, y la independencia necesarios para hacer un buen trabajo.

Delegada o auxiliar

Se refiere a un acuerdo por el cual la entidad gubernamental de supervisión financiera delega su tarea en un órgano externo, al tiempo que examina y vigila el trabajo de dicho órgano.

Las responsabilidades delegadas pueden incluir tareas tales como recopilar y procesar datos, ocuparse del seguimiento fuera del lugar, realizar inspecciones sobre el terreno, formular recomendaciones sobre acciones específicas, hacer cumplir las medidas correctivas, emitir órdenes de cesar y desistir, y (rara vez) intervenir y liquidar entidades.

Supervisión

32

Es posible que las instituciones que no son organismos de control bancario carezcan de los recursos y los conocimientos técnicos adecuados y tampoco dispongan de la independencia operativa y de las facultades correctivas necesarias para cumplir sus responsabilidades.

Auto regulación

Si se decide que no es eficaz en función de los costos encomendar al organismo gubernamental de supervisión financiera el control directo de un gran número de entidades se puede considerar que la autorregulación es una alternativa posible.

A cargo de un organismo efectivamente controlado (ya sea de hecho o por ley) por las entidades reguladas, no por la institución gubernamental de supervisión.

Conflicto de intereses inherente.

Supervisión

33

Supervisión

34

CNBV

FOCOOP

SOCAP

• Supervisa

• Emite reglas

• Supervisa

• Administra el seguro de depósitos

La función de supervisión comprende el ejercicio de las facultades de inspección, de vigilancia y de prevención y corrección que los ordenamientos legales y demás disposiciones aplicables le confieren a la Comisión Nacional Bancaria y de Valores.

Autoriza

y

revoca

Supervisa Dicta

medidas Sanciona

Suspende ops.

Interviene

Entidad supervisora

Facultades de la CNBV

La Comisión cuenta con las siguientes facultades:

36

Con la emisión de la Ley para regular las actividades de las sociedades cooperativas de ahorro y préstamo (LRASCAP), se constituyó un fideicomiso que se denomina Fondo de Supervisión Auxiliar de Sociedades Cooperativas de Ahorro y Préstamo y de Protección a sus Ahorradores (FOCOOP) con las siguientes funciones: • Supervisión auxiliar de las Sociedades Cooperativas de Ahorro y

Préstamo con Niveles de Operación de I a IV. • Evaluaciones a las Sociedades Cooperativas de Ahorro y Préstamo con

nivel de operaciones básico. • Operaciones preventivas tendientes a evitar problemas financieros que

puedan presentar dichas sociedades. • Administrar la cuenta del seguro de depósitos de los socios de las

SOCAPs en los términos y condiciones que la Ley establece.

Entidad supervisora

Supervisión auxiliar Esquema actual

37

FOCOOP

Comité técnico (9 miembros)

Comité de supervisión auxiliar (Presidente + 3 por oficina regional +

estructura operativa)

Comité de protección al ahorro cooperativo (5 miembros)

Sociedades cooperativas de ahorro y préstamo

Entidad supervisora

Supervisión auxiliar Esquema actual

38

Entidad supervisora

Supervisión auxiliar Esquema

anterior

Sociedades

Federaciones

Confederación

FEDERACIÓN

SOCAP

FEDERACIÓN

SOCAP

FEDERACIÓN

SOCAP S.F.P.

FEDERACIÓN

SOCAP S.F.P.

FEDERACIÓN

SOCAP S.F.P.

FEDERACIÓN

SOCAP S.F.P.

Durante la vigencia de la Ley de Ahorro y Crédito Popular (2001-2009): • Una confederación responsable de administrar el seguro de depósitos. • 13 federaciones autorizadas para realizar la supervisión auxiliar de las

SOCAP y de las Sociedades Financieras Populares. • 6 federaciones afiliadas a la confederación que administraba el fondo

de protección o seguro de depósito y 7 no afiliadas, de las que solo 2 tenían su propio fondo de protección.

Consideraciones

Algunas personas sin acceso a servicios financieros tradicionales (bancos) pueden ahorrar y lo hacen a menudo.

Cuando no pueden acceder a cuentas de depósito formales, utilizan otras formas de ahorro, como guardar efectivo debajo del colchón, criar ganado, comprar materiales de construcción, ingresar en clubes informales y rotativos de ahorro y crédito o dar dinero a vecinos o parientes.

Todas estas modalidades son riesgosas, con frecuencia aún más que una cuenta formal en una entidad intermediaria pequeña no supervisada.

El cierre de la entidad local puede, de hecho, aumentar el riesgo que enfrentan los ahorradores locales, en lugar de reducirlo, pues los obliga a recaer en formas de ahorro menos satisfactorias.

Una supervisión deficiente puede ser peor que la falta de supervisión.

39

SOCAP pequeñas

Las Sociedades Cooperativas de nivel básico: • No están autorizadas ni supervisadas por la CNBV. • No cuentan con el seguro de depósitos. • Están sujetas a regulación emitida por la CNBV en

materia de revelación de información financiera y requerimientos de capitalización.

• Deben estar registradas ante el CSA y a partir de junio de 2015, se someten a una evaluación periódica por el CSA, a fin de clasificarlas en los términos de la regulación antes señalada.

• La CNBV podrá ordenar la disolución y liquidación de entidades de nivel básico evaluadas en D.

40

Registro Envío de

información Evaluación

En México

SOCAP pequeñas

Evaluación semestral

De acuerdo al Nivel de Capitalización.

Información financiera (criterios de contabilidad).

Con información a junio y diciembre.

Publicación durante los meses de septiembre y marzo inmediatos siguientes.

Señalando el Nivel de Capitalización de las Sociedades Cooperativas de Ahorro y Préstamo con Nivel de Operaciones Básico y sus categorías

Evaluación de las Socap de nivel

básico

41

Categorías Categoría NICAP Información

(Plazos y forma)

Riesgo

A => 150% Bajo

B =>100% y <150%

Moderadamente bajo

C =>50% y <100% Riesgo de insolvencia

D o Doble C / Incumplmntos

reiterados

<50% Abstenerse de captar

42

Situación del sector

A la fecha

763

154

25

36

72

476

Total

Autorizadas

En estudio

Salida

ordenada

Cese

inmediato…

Nivel básico

1/ Las autorizadas, incluye 2 SOCAP aun no notificadas

43

Reducción o eliminación de pérdidas para los ahorradores.

Inversión en activos relacionados con sus operaciones.

Límites de apalancamiento.

Procedimientos de quejas, eliminación de cláusulas abusivas, obligación de proporcionar estados de cuenta.

Procedimientos que limiten los riesgos financieros, minimicen el riesgo operativo y la subjetividad.

Evita la existencia de entidades improvisadas o fraudulentas.

Transparencia sobre tasas, costos, características de las operaciones, evita publicidad engañosa

Revisión técnica, externa y objetiva.

El seguro de depósitos Restricciones sobre los activos Requerimientos de capitalización Protección del consumidor Asesoramiento en admón de riesgos Restricciones a la competencia Requisitos de difusión de información Supervisión de las instituciones

Ventajas

Gracias

Seminario Internacional “Regulación y Supervisión de las Cooperativas de Ahorro y Crédito, Experiencias en Europa y

América Latina”

Carlos Foncerrada Ramírez

cfoncerrada@cnbv.gob.mx

Director general de supervisión de cooperativas de ahorro y préstamo A

Comisión Nacional Bancaria y de Valores

Lima, Perú, 8 de junio de 2017