BANMÉDICA S.A. Y FILIALES - Empresas Banmedica … · 2017-11-16 · Conversión de saldos,...

BANMÉDICA S.A. Y FILIALES

ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS INTERMEDIOS

Correspondientes a los períodos de nueve meses terminados al 30 de septiembre de 2017 y 2016

(Expresados en miles de pesos chilenos – M$)

1

Página Nº I.- ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS INTERMEDIOS (No auditados) ESTADO CONSOLIDADO INTERMEDIO DE SITUACIÓN FINANCIERA CLASIFICADO (No auditado) Activos 5 Pasivos 6 ESTADO CONSOLIDADO INTERMEDIO DE RESULTADOS INTEGRALES POR FUNCIÓN (No auditado) 7

ESTADO CONSOLIDADO INTERMEDIO DE RESULTADOS INTEGRALES (No auditado) 8

ESTADO CONSOLIDADO INTERMEDIO DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO NETO (No auditado) 9 ESTADO CONSOLIDADO INTERMEDIO DE FLUJOS DE EFECTIVO DIRECTO (No auditado) 11

II.- NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS INTERMEDIOS (No auditados)

1.- INFORMACIÓN GENERAL 12

2.- RESUMEN DE LAS PRINCIPALES POLITICAS CONTABLES 12 2.1.- Período cubierto. 2.2.- Bases de preparación. 2.3.- Nuevas normas y enmiendas. 2.4.- Bases de consolidación. 2.5.- Información financiera por segmentos operativos.

2.6.- Conversión de saldos, transacciones y estados financieros en moneda extranjera. 2.7.- Propiedades, planta y equipos. 2.8.- Propiedades de inversión. 2.9.- Menor valor o Plusvalía Comprada (Goodwill). 2.10.- Activos intangibles. 2.11.- Costos por intereses. 2.12.- Costos de Adquisición Diferidos (DAC). 2.13.- Pérdidas por deterioro del valor de los activos no financieros no corrientes. 2.14.- Activos financieros corrientes y no corrientes. 2.15.- Instrumentos financieros derivados y actividad de cobertura. 2.16.- Inventarios. 2.17.- Deudores comerciales y otras cuentas por cobrar. 2.18.- Efectivo y equivalentes al efectivo. 2.19.- Capital social. 2.20.- Política de dividendos. 2.21.- Acreedores comerciales y otras cuentas por pagar. 2.22.- Otros pasivos financieros corrientes. 2.23.- Impuesto a la renta e impuestos diferidos. 2.24.- Provisiones corrientes y no corrientes por beneficios a los empleados. 2.25.- Otras provisiones. 2.26.- Clasificación de saldos en corrientes y no corrientes. 2.27.- Reconocimiento de ingresos. 2.28.- Arrendamientos. 2.29.- Medio Ambiente

3.- GESTIÓN DEL RIESGO FINANCIERO 34 3.1.- Exposición ante cambios en el marco regulatorio y legal. 3.2.- Alto nivel de competencia. 3.3.- Sensibilidad ante cambios en la actividad económica.

3.4.- Riesgo de Moneda. 3.5.- Riesgo de tasa de interés. 3.6.- Riesgo de liquidez y estructura de pasivos financieros. 3.7.- Riesgo de Seguros. 3.8.- Determinación del valor razonable de instrumentos financieros. 3.9.- Riesgo de crédito.

2

4.- ESTIMACIONES Y JUICIOS DE LA ADMINISTRACIÓN 39 4.1.- Estimación del deterioro de la plusvalía comprada (Goodwill) 4.2.- Valor razonable de derivados y de otros instrumentos financieros. 4.3.- Beneficios por indemnizaciones (PIAS). 4.4.- Valor justo de activos y pasivos. 4.5.- Valor Justo de Propiedad, Planta y Equipo y Propiedades de Inversión. 4.6.- Valor Justo Provisión por gastos de salud y subsidios por incapacidad laboral.

5.- EFECTIVO Y EQUIVALENTES AL EFECTIVO 42

6.- OTROS ACTIVOS FINANCIEROS, CORRIENTES Y NO CORRIENTES 43 6.1.- Activos financieros corrientes y no corrientes. 6.2.- Instrumentos financieros derivados.

7.- OTROS ACTIVOS NO FINANCIEROS CORRIENTES Y NO CORRIENTES 44 8.- DEUDORES COMERCIALES Y OTRAS CUENTAS POR COBRAR 44

8.1.- Composición de deudores comerciales y otras cuentas por cobrar. 8.2.- Estratificación de la cartera. 8.3.- Cartera protestada y en cobranza judicial.

9.- SALDOS Y TRANSACCIONES CON PARTES RELACIONADAS 47

9.1.- Cuentas por cobrar a empresas relacionadas, corriente. 9.2.- Cuentas por pagar a empresas relacionadas, corriente. 9.3.- Transacciones con empresas relacionadas. 9.4.- Remuneraciones al Directorio.

10.- INVENTARIOS 53 11.- INVERSIONES EN ASOCIADAS CONTABILIZADAS UTILIZANDO EL MÉTODO DE LA PARTICIPACIÓN 54 12.- ACTIVOS INTANGIBLES DISTINTOS DE LA PLUSVALIA 58

12.1.- Composición y movimiento de los activos intangibles. 12.2.- Vidas útiles. 12.3.- Movimiento de los activos intangibles. 12.4.- Cargo a resultados por amortización de intangibles.

13.- MENOR VALOR O PLUSVALÍA COMPRADA (GOODWILL) 59 13.1.- Composición y movimientos del Menor Valor. 14.- PROPIEDADES, PLANTA Y EQUIPOS 61

14.1.- Composición de propiedad, planta y equipos. 14.2.- Vidas útiles. 14.3.- Reconciliación de cambios en propiedades, planta y equipos. 14.4.- Activos sujetos a arrendamientos financieros. 14.5.- Activos con restricciones de titularidad y/o afectos como garantía. 14.6.- Compromisos de adquisición de activos 14.7 - Propiedades de inversión.

15.- IMPUESTOS DIFERIDOS E IMPUESTO A LAS GANANCIAS 67

15.1.- Activos y pasivos por impuestos diferidos. 15.2.- Movimientos de impuesto diferido del estado de situación financiera. 15.3.- Resultado por impuestos a las ganancias. 15.4.- Conciliación de la tasa efectiva. 15.5.- Activos y pasivos por impuestos corrientes

3

16.- OTROS PASIVOS FINANCIEROS CORRIENTES Y NO CORRIENTES 69

16.1.- Clases de préstamos que acumulan (devengan) intereses. 16.2.- Préstamos bancarios - desglose de monedas y vencimientos. 16.3.- Obligaciones con el público (bonos). 16.4.- Reconciliación de los pagos mínimos del arrendamiento financiero.

17.- CUENTAS POR PAGAR COMERCIALES Y OTRAS CUENTAS POR PAGAR CORRIENTES Y NO CORRIENTES 79 18.- OTRAS PROVISIONES CORRIENTES Y NO CORRIENTES 80

18.1.- Provisiones – saldos. 18.2.- Movimiento de las provisiones.

19.- OTROS PASIVOS NO FINANCIEROS CORRIENTES Y NO CORRIENTES 81 19.1.- Detalle del rubro. 19.2.- Detalle de los ingresos diferidos. 19.3.- Movimiento de los ingresos diferidos. 20.- PATRIMONIO NETO 82

20.1.- Capital suscrito y pagado. 20.2.- Acciones. 20.3.- Dividendos.

21.- PARTICIPACIONES NO CONTROLADORAS 82 22.- INGRESOS DE ACTIVIDADES ORDINARIAS Y OTROS INGRESOS POR FUNCION 83

22.1.- Ingresos ordinarios. 22.2.- Otros ingresos por función.

23.- COMPOSICIÓN DE CUENTAS DE RESULTADOS RELEVANTES 83

23.1.- Costos de venta. 23.2.- Gastos de administración y otros gastos por función.

24.- INGRESOS Y COSTOS FINANCIEROS 84 25.- ACTIVOS Y PASIVOS EN MONEDA EXTRANJERA 85 25.1.- Activos corrientes 25.2.- Activos no corrientes. 25.3.- Pasivos corrientes. 25.4.- Pasivos no corrientes. 26- UTILIDAD POR ACCIÓN 88 27.- INFORMACIÓN POR SEGMENTO 89

27.1.- Activos. 27.2.- Patrimonio neto y pasivos. 27.3.- Estado de Resultados por función. 27.4.- Estado de flujo de efectivo

28.- CONTINGENCIAS, JUICIOS Y OTROS 96

4

29.- GARANTÍAS COMPROMETIDAS CON TERCEROS, OTROS ACTIVOS Y PASIVOS CONTINGENTES Y OTROS COMPROMISOS 111

29.1.- Garantía Superintendencia de salud.

30.- DISTRIBUCIÓN DEL PERSONAL 112 31.- MEDIO AMBIENTE 112 32.- ACTIVOS NO CORRIENTES O GRUPOS DE ACTIVOS PARA SU DISPOSICIÓN CLASIFICADOS COMO MANTENIDOS PARA LA VENTA Y OPERACIONES 112

32.1.- Información a revelar sobre operaciones discontinuadas. 32.2.- Información a revelar sobre activos no corrientes y grupos en desapropiación mantenidos para la venta.

33.- HECHOS POSTERIORES 113

34.- HECHOS ESENCIALES 113

5


ESTADOS CONSOLIDADOS INTERMEDIOS DE SITUACIÓN FINANCIERA CLASIFICADOS

(No auditado)

Al 30 de septiembre de 2017 y 31 de diciembre de 2016

(Expresados en miles de pesos chilenos - M$)

Las notas adjuntas forman parte integral de estos estados financieros consolidados intermedios.

M$ M$

Estado de Situación Financiera ClasificadoActivos

Activos corrientesNota

Efectivo y equivalentes al efectivo 5 54.663.199 122.035.606Otros activos financieros corrientes 6 104.316.117 29.856.862Otros activos no financieros corrientes 7 28.932.988 25.993.964Deudores comerciales y otras cuentas por cobrar corrientes 8 210.813.242 188.468.712Cuentas por cobrar a entidades relacionadas, corrientes 9 7.786.392 7.846.507Inventarios corrientes 10 11.666.776 12.253.018Activos biológicos corrientes 0 0Activos por impuestos corrientes, corrientes 15 11.331.404 12.378.821Total de activos corrientes distintos de los activo o grupos de activos para su disposición clasificados como mantenidos para la venta o como mantenidos para distribuir a los propietarios

429.510.118 398.833.490

Activos no corrientes o grupos de activos para su disposición clasificados como mantenidos para la venta o como mantenidos para distribuir a los propietarios 0 0Activos corrientes totales 429.510.118 398.833.490

Activos no corrientesOtros activos financieros no corrientes 6 34.418.588 34.338.099Otros activos no financieros no corrientes 7 67.208.859 62.798.285Deudores comerciales y otras cuentas por cobrar no corrientes 8 2.116.100 1.069.725Cuentas por cobrar a entidades relacionadas, no corrientes 0 0Inventarios, no corrientes 0 0Inversiones contabilizadas utilizando el método de la participación 11 23.354.801 22.149.057Activos intangibles distintos de la plusvalía 12 90.170.390 91.317.893Plusvalía 13 47.253.902 47.915.958Propiedades, planta y equipo 14 505.381.391 450.537.005Activos biológicos no corrientes 0 0Propiedad de inversión 14 1.075.379 1.106.372Activos por impuestos corrientes, no corrientes 0 0Activos por impuestos diferidos 15 58.458.145 51.744.009Total de activos no corrientes 829.437.555 762.976.403

Total de activos 1.258.947.673 1.161.809.893

Estados Consolidados de Situación Financiera Clasificados 30-09-2017 31-12-2016

6


ESTADOS CONSOLIDADOS INTERMEDIOS DE SITUACIÓN FINANCIERA CLASIFICADO

(No auditado)

Al 30 de septiembre de 2017 y 31 de diciembre de 2016



M$ M$Patrimonio y pasivos

PasivosPasivos corrientes Nota

Otros pasivos financieros corrientes 16 50.133.881 171.672.663Cuentas por pagar comerciales y otras cuentas por pagar 17 256.622.380 250.399.796Cuentas por pagar a entidades relacionadas, corrientes 9 2.354.480 2.145.359Otras provisiones corrientes 18 47.387.249 42.762.565Pasivos por impuestos corrientes, corrientes 15 12.725.206 11.824.517Provisiones corrientes por beneficios a los empleados 14.948.255 12.259.319Otros pasivos no financieros, corrientes 19 16.650.946 16.469.537

Total de pasivos corrientes distintos de los pasivos incluidos en grupos de activos para su disposición clasificados como mantenidos para la venta

400.822.397 507.533.756

Pasivos incluidos en grupos de activos para su disposición clasificados como mantenidos para la venta 0 0

Pasivos corrientes totales 400.822.397 507.533.756Pasivos no corrientes

Otros pasivos financieros no corrientes 16 389.930.339 206.112.961Cuentas por pagar comerciales y otras cuentas por pagar no corrientes 17 51.242 5.340Cuentas por pagar a entidades relacionadas, no corrientes 0 0Otras provisiones no corrientes 18 5.683.545 6.307.200Pasivo por impuestos diferidos 15 93.299.011 89.924.580Pasivos por impuestos corrientes, no corrientes 0 0Provisiones no corrientes por beneficios a los empleados 924.500 809.862Otros pasivos no financieros, no corrientes 0 0Total de pasivos no corrientes 489.888.637 303.159.943Total de pasivos 890.711.034 810.693.699

PatrimonioCapital emitido 20 32.331.757 32.331.757Ganancias (pérdidas) acumuladas 244.250.545 229.700.823Prima de emisión 0 0Acciones propias en cartera 0 0Otras participaciones en patrimonio 0 0Otras reservas 24.220.996 24.357.804Patrimonio atribuible a los propietarios de la controladora 300.803.298 286.390.384Participaciones no controladoras 21 67.433.341 64.725.810Patrimonio total 368.236.639 351.116.194

Total de patrimonio y pasivos 1.258.947.673 1.161.809.893

Estados Consolidados de Situación Financiera Clasificados 30-09-2017 31-12-2016

7


ESTADO CONSOLIDADO INTERMEDIO DE RESULTADOS INTEGRALES POR FUNCIÓN (No auditado)

Por los períodos de nueve meses terminados al 30 de septiembre de 2017 y 2016



01-07-2017 01-07-201630-09-2017 30-09-2016

M$ M$ M$ M$

Estado de ResultadosGanancia (Pérdida) Nota

Ingresos de actividades ordinarias 22 1.141.299.886 1.049.780.484 392.300.063 363.553.179Costo de ventas 23 (890.886.162) (823.977.587) (313.359.364) (288.552.794)

Ganancia bruta 250.413.724 225.802.897 78.940.699 75.000.385Otros ingresos, por función 22 16.544.861 14.912.113 6.976.692 4.107.678Costos de distribución 0 0 0 0Gastos de administración 23 (181.534.405) (159.198.720) (64.860.028) (55.089.237)Otros gastos, por función 23 (2.661.349) (2.519.982) (906.667) (745.375)Otras ganancias (pérdidas) 293.785 (895.860) 187.609 (67.881)Ganancias (pérdidas) de actividades operacionales 83.056.616 78.100.448 20.338.305 23.205.570

Ganancias (pérdidas) que surgen de la baja en cuentas de activos financieros medidos al costo amortizado 0 0 0 0Ingresos financieros 24 8.534.244 7.244.250 2.048.631 2.554.857Costos financieros 24 (14.549.117) (12.061.760) (5.002.784) (4.521.111)Pérdidas por deterioro de valor (ganancias por deterioro de valor y reversión de pérdidas por deterioro de valor) determinadas de acuerdo con la NIIF 9 0 0Participación en las ganancias (pérdidas) de asociadas y negocios conjuntos que se contabilicen utilizando el método de la participación

113.863.205 3.440.202 1.451.665 1.170.819

Diferencias de cambio 24 (752.182) (3.269.955) (1.625.122) (1.796.480)Resultados por unidades de reajuste 24 (2.541.283) (3.803.226) 91.726 (1.186.067)Ganancias (pérdidas) que surgen de diferencias entre importes en libros anteriores y el valor razonable de activos financieros reclasificados como medidos al valor razonable 0 0 0 0Ganancia (pérdida) acumulada anteriormente reconocida en otro resultado integral que surge de la reclasificación de activos financieros de la categoría de medición de valor razonable con cambios en otro resultado integral a la de valor razonable con cambios en resultados 0 0 0 0Ganancias (pérdidas) de cobertura por cobertura de un grupo de partidas con posiciones de riesgo compensadoras 0 0 0 0

Ganancia (pérdida) antes de impuestos 77.611.483 69.649.959 17.302.421 19.427.588Gasto por impuestos a las ganancias 15 (26.368.364) (23.200.640) (7.359.280) (7.187.024)

Ganancia (pérdida) procedente de operaciones continuadas 51.243.119 46.449.319 9.943.141 12.240.564Ganancia (pérdida) procedente de operaciones discontinuadas 0 0 0 0

Ganancia (pérdida) 51.243.119 46.449.319 9.943.141 12.240.564

Ganancia (Pérdida) Atribuible aGanancia (Pérdida) Atribuible a los Propietarios de la Controladora 41.901.889 39.467.281 7.106.905 9.988.776Ganancia (Pérdida) Atribuible a Participaciones No Controladoras 21 9.341.230 6.982.038 2.836.236 2.251.788

Ganancia (Pérdida) 51.243.119 46.449.319 9.943.141 12.240.564

Estado de Resultados Consolidado Por Función 30-09-2017 30-09-2016

8


ESTADO CONSOLIDADO INTERMEDIO DE RESULTADOS INTEGRALES (No auditado)

Por los períodos de nueve meses terminado al 30 de septiembre de 2017 y 2016



01-07-2017 01-07-201630-09-2017 30-09-2016

M$ M$ M$ M$Estado del resultado integralGanancia (pérdida) 51.243.119 46.449.319 9.943.141 12.240.564 Otro resultado integralComponentes de otro resultado integral que no se reclasificarán al resultado del período, antes de impuestos

Otro resultado integral, antes de impuestos, ganancias (pérdidas) de inversiones en instrumentos de patrimonio (35.206) (1.600.026) (14.105) 570.950

Otro resultado integral, antes de impuestos, ganancias (pérdidas) por revaluación 0 0 0 0

Otro resultado integral, antes de impuestos, ganancias (pérdidas) actuariales por planes de beneficios definidos (107.687) (116.126)

(10.877) (116.126)

Otro resultado integral, antes de impuestos, ganancias (pérdidas) por nuevas mediciones de planes de beneficios definidos 0 0 0 0Otro resultado integral, antes de impuestos, cambio en el valor razonable de pasivos financieros atribuible a cambios en el riesgo de crédito del pasivo 0 0 0 0Participación de otro resultado integral de asociadas y negocios conjuntos contabilizados utilizando el método de la participación que no se reclasificará al resultado del período, antes de impuestos 0 0 0 0Total otro resultado integral que no se reclasificará al resultado del período, antes de impuestos (142.893) (1.716.152) (24.982) 454.824 Componentes de otro resultado integral que se reclasificarán al resultado del período, antes de impuestos [resumen]Diferencias de cambio por conversiónGanancias (pérdidas) por diferencias de cambio de conversión, antes de impuestos (2.194.998) (5.816.200) (5.015.014) (4.177.355) Ajustes de reclasificación en diferencias de cambio de conversión, antes de impuestos 0 0 0 0Otro resultado integral, antes de impuestos, diferencias de cambio por conversión (2.194.998) (5.816.200) (5.015.014) (4.177.355) Activos financieros disponibles para la venta

Ganancias (pérdidas) por nuevas mediciones de activos financieros disponibles para la venta, antes de impuestos0 0 0 0

Ajustes de reclasificación, activos financieros disponibles para la venta, antes de impuestos 0 0 0 0Otro resultado integral antes de impuestos, activos financieros disponibles para la venta 0 0 0 0Coberturas del flujo de efectivoGanancias (pérdidas) por coberturas de flujos de efectivo, antes de impuestos 0 0 0 0Ajustes de reclasificación en coberturas de flujos de efectivo, antes de impuestos 0 0 0 0Importe eliminado de patrimonio e incluido en el valor en libros de activos no financieros (pasivos) que se han adquirido o en los que se ha incurrido y tienen una cobertura sobre una transacción prevista como altamente probable, antes de impuesto 0 0 0 0Otro resultado integral, antes de impuestos, coberturas del flujo de efectivo 0 0 0 0Ganancias (pérdidas) por coberturas de inversiones netas en negocios en el extranjero, antes de impuestos 0 0 0 0

Ajustes de reclasificación por coberturas de inversiones netas en negocios en el extranjero, antes de impuestos0 0 0 0

Otro resultado integral, antes de impuestos, coberturas de inversiones netas en negocios en el extranjero

0 0 0 0

Participación de otro resultado integral de asociadas y negocios conjuntos contabilizados utilizando el método de la participación que se reclasificará al resultado del período, antes de impuestos

(23.372) 1.469.157 11.503 (64.805)

Total otro resultado integral que se reclasificará al resultado del período, antes de impuestos (2.218.370) (4.347.043) (5.003.511) (4.242.160) Otros componentes de otro resultado integral, antes de impuestos (2.361.263) (6.063.195) (5.028.493) (3.787.336) Impuestos a las ganancias relativos a componentes de otro resultado integral que no se reclasificará al resultado del períodoImpuesto a las ganancias relativos a inversiones en instrumentos de patrimonio de otro resultado integral 8.450 453.106 3.384 (154.767) Impuesto a las ganancias relacionado con cambios en el superávit de revaluación de otro resultado integral 0 0 0 0Impuesto a las ganancias relacionado con planes de beneficios definidos de otro resultado integral 0 0 0 0Impuesto a las ganancias relativo a nuevas mediciones de planes de beneficios definidos de otro resultado integral

25.845 27.870

2.611 27.870

Impuesto a las ganancias relacionado con cambios en el valor razonable de pasivos financieros atribuibles a cambios en el riesgo de crédito del pasivo de otro resultado integral 0 0 0 0Impuestos a las ganancias acumulados relativos a componentes de otro resultado integral que no se reclasificarán al resultado del período

34.295 480.976 5.995 (126.897)

Impuestos a las ganancias relativos a la participación de otro resultado integral de asociadas y negocios conjuntos contabilizados utilizando el método de la participación que no se reclasificará al resultado del período

0 0 0 0Impuestos a las ganancias relativos a componentes de otro resultado integral que se reclasificará al resultado del período

0 0 0 0

Impuesto a las ganancias relacionado con diferencias de cambio de conversión de otro resultado integral 584.782 1.486.650 1.398.712 1.206.083

Impuesto a las ganancias relacionadas con activos financieros disponibles para la venta de otro resultado integral0 0 0 0

Impuesto a las ganancias relacionado con coberturas de flujos de efectivo de otro resultado integral 0 0 0 0Impuesto a las ganancias relativos a coberturas de inversiones netas en negocios en el extranjero de otro resultado integral 0 0 0 0Impuestos a las ganancias acumulados relativos a componentes de otro resultado integral que se reclasificarán al resultado del período

584.782 1.486.650 1.398.712 1.206.083

Impuestos a las ganancias relativos a la participación de otro resultado integral de asociadas y negocios conjuntos contabilizados utilizando el método de la participación que se reclasificará al resultado del período

0 0 0 0Otro resultado integral (1.742.186) (4.095.569) (3.623.786) (2.708.150) Resultado integral total 49.500.933 42.353.750 6.319.355 9.532.414 Resultado integral atribuible aResultado integral atribuible a los propietarios de la controladora 40.159.703 35.371.712 3.483.119 7.280.626 Resultado integral atribuible a participaciones no controladoras 9.341.230 6.982.038 2.836.236 2.251.788 Resultado integral total 49.500.933 42.353.750 6.319.355 9.532.414

Estado Consolidado de Resultados Integrales 30-09-2017 30-09-2016

9


ESTADO CONSOLIDADO INTERMEDIO DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO NETO (No auditado)


Al 30 de septiembre 2017:


C apital emit ido

R eservas po r diferencias de

cambio po r co nversió n

R eservas de co berturas de f lujo de caja

Otras reservas varias Otras reservas

Ganancias (pérdidas)

acumuladas

P atrimo nio atribuible a lo s pro pietario s de la

co ntro lado raP art icipacio nes no

co ntro lado ras P atrimo nio to tal32.331.757 (13.366.960) - 37.724.764 24.357.804 229.700.823 286.390.384 64.725.810 351.116.194

- - - - - - - - - - - - - - - - - -

32.331.757 -13.366.960 - 37.724.764 24.357.804 229.700.823 286.390.384 64.725.810 351.116.194

41.901.889 41.901.889 9.341.230 51.243.119(1.633.588) 0 (108.598) (1.742.186) (1.742.186) - (1.742.186)

40.159.703 9.341.230 49.500.933- 0 - -

(24.213.678) (24.213.678) (24.213.678)- - - - - 0 - - - - - - - 0 - - - - - 1.605.378 1.605.378 (3.138.489) (1.533.111) (6 .633.699) (8.166.810)- 0 - -

0 - -

- (1.633.588) - 1.496.780 (136.808) 14.549.722 14.412.914 2 .707.531 17.120.44532.331.757 (15.000.548) - 39.221.544 24.220.996 244.250.545 300.803.298 67.433.341 368.236.639

Incremento (disminución) por o tras aportaciones de los propietariosDisminución (incremento) por o tras distribuciones a los propietariosIncremento (disminución) por transferencias y o tros cambiosIncremento (disminución) por transacciones de acciones en cartera

Incremento (disminución) por cambios en la participación de subsidiarias que no impliquen pérdida de contro l

Saldo F inal a l 30/ 09/ 2017

Cambios en patrimonioResultado Integral

Otro resultado integralResultado integral

Total de cambios en patrimonio

Dividendos

Ganancia (pérdida)

Emisión de patrimonio

Patrimonio al comienzo del período

Estado C o nso lidado de C ambio s en el P atrimo nio N eto

Patrimonio previamente reportado al 01/01/2017Incremento (disminución) por cambios en po líticas contablesIncremento (disminución) por correcciones de errores

10


ESTADO CONSOLIDADO INTERMEDIO DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO NETO (No auditado)


A 30 de septiembre de 2016:


C apital emit ido

R eservas po r diferencias de

cambio po r co nversió n

R eservas de co berturas de f lujo de caja

Otras reservas varias Otras reservas

Ganancias (pérdidas)

acumuladas

P atrimo nio atribuible a lo s pro pietario s de la

co ntro lado raP art ic ipacio nes no

co ntro lado ras P atrimo nio to tal32.331.757 (10.951.603) -763.760 39.795.584 28.080.221 199.925.310 260.337.288 67.136.027 327.473.315

- 13.095 - - 13.095 -5.735.178 -5 .722.083 -103.309 -5 .825.392 - - - - - - - - -

32.331.757 -10.938.508 -763.760 39.795.584 28.093.316 194.190.132 254.615.205 67.032.718 321.647.923

39.467.281 39.467.281 6.982.038 46.449.319(2.860.393) 0 (1.235.176) (4.095.569) (4 .095.569) - (4 .095.569)

35.371.712 6.982.038 42.353.750- 0 - -

(14.203.618) (14.203.618) (14.203.618)- - - - - 0 - - - - - - - 0 - - - - 763.760 - 763.760 (4.528.445) (3 .764.685) (11.894.549) (15.659.234)- 0 - -

0 - - - (2.860.393) 763.760 (1.235.176) (3.331.809) 20.735.218 17.403.409 -4 .912.511 12.490.898

32.331.757 (13.798.901) - 38.560.408 24.761.507 214.925.350 272.018.614 62.120.207 334.138.821

Incremento (disminución) por cambios en la participación de subsidiarias que no

Saldo F inal a l 30/ 09/ 2016 (*) R eexpresado

Incremento (disminución) por o tras aportaciones de los propietariosDisminución (incremento) por o tras distribuciones a los propietariosIncremento (disminución) por transferencias y o tros cambiosIncremento (disminución) por transacciones de acciones en cartera

Total de cambios en patrimonio

Dividendos

Incremento (disminución) por cambios en po líticas contables

Emisión de patrimonio

Ganancia (pérdida)

Cambios en patrimonioResultado Integral

Otro resultado integralResultado integral

Incremento (disminución) por correcciones de erroresPatrimonio al comienzo del período

Patrimonio previamente reportado al 01/01/2016

Estado C o nso lidado de C ambio s en el P atrimo nio N eto

11


ESTADOS CONSOLIDADOS INTERMEDIOS DE FLUJOS DE EFECTIVO DIRECTO (No Auditado)

Por los períodos de nueve meses terminados al 30 de septiembre de 2017 y 2016



Estado de Flujo de Efectivo Directo 01-01-2017 01-01-2016

30-09-2017 30-09-2016

Estado de flujos de efectivo

Flujos de efectivo procedentes de (utilizados en) actividades de operación

Clases de cobros por actividades de operación

Cobros procedentes de las ventas de bienes y prestación de servicios 2.202.131.654 1.573.246.320Cobros derivados de arrendamiento y posterior venta de esos activos 0 610.434Otros cobros por actividades de operación 7.670.050 8.100.821

Clases de pagos

Pagos a proveedores por el suministro de bienes y servicios (1.963.780.045) (1.277.299.294)Pagos a y por cuenta de los empleados (174.433.014) (230.563.457)Otros pagos por actividades de operación (30.979.143) (30.718.732)

Flujos de efectivo netos procedentes de (utilizados en) la operación 40.609.502 43.376.092 Intereses pagados, clasificados como actividades de operación (656.756) (835.689)Intereses recibidos, clasificados como actividades de operación 3.110.756 2.491.021Impuestos a las ganancias pagados (reembolsados), clasificados como actividades de operación (9.054.294) (2.037.462)Otras entradas (salidas) de efectivo, clasificados como actividades de operación 30.463.592 22.729.602

Flujos de efectivo procedentes de (utilizados en) actividades de operación 64.472.800 65.723.564

Flujos de efectivo procedentes de (utilizados en) actividades de inversión

Flujos de efectivo utilizados en la compra de participaciones no controladoras (8.600) (21.882)Otros cobros por la venta de patrimonio o instrumentos de deuda de otras entidades 24.069.982 6.561.297Otros pagos para adquirir patrimonio o instrumentos de deuda de otras entidades (29.630.261) (8.861.693)Otros pagos para adquirir participaciones en negocios conjuntos (7.235) 0Importes procedentes de ventas de propiedades, planta y equipo 44.528 816.771 Compras de propiedades, planta y equipo (66.728.787) (50.451.488)Importes procedentes de ventas de activos intangibles 8.326 0Compras de activos intangibles (2.023.116) (1.630.562)Compras de otros activos a largo plazo (3.141) 0Cobros a entidades relacionadas 275.851 0Dividendos recibidos, clasificados como actividades de inversión 3.048.599 4.111.167Intereses recibidos, clasificados como actividades de inversión 57.186 132.912Otras entradas (salidas) de efectivo, clasificados como actividades de inversión (69.058.805) (58.399)

Flujos de efectivo procedentes de (utilizados en) actividades de inversión (139.955.473) (49.401.877)

Flujos de efectivo procedentes de (utilizados en) actividades de financiación

Importes procedentes de la emisión de otros instrumentos de patrimonio 253.000 0Importes procedentes de préstamos, clasificados como actividades de financiación 130.940.145 65.823.382

Importes procedentes de préstamos de largo plazo 104.190.731 319.585Importes procedentes de préstamos de corto plazo 26.749.414 65.503.797Reembolsos de préstamos (72.359.890) (49.032.099)Pagos de pasivos por arrendamiento financiero (5.798.326) (5.948.586)Dividendos pagados (34.430.046) (17.853.756)Intereses pagados (9.987.594) (10.010.532)Impuestos a las ganancias pagados (reembolsados) (597.777) 0

Otras entradas (salidas) de efectivo (173.677) 10.354Flujos de efectivo procedentes de (utilizados en) actividades de financiación 7.845.835 (17.011.237)

Incremento (disminución) en el efectivo y equivalentes al efectivo, antes del efecto de los cambios en la tasa de cambio (67.636.838) (689.550)

Efectos de la variación en la tasa de cambio sobre el efectivo y equivalentes al efectivo

Efectos de la variación en la tasa de cambio sobre el efectivo y equivalentes al efectivo 264.431 1.590.925

Incremento (disminución) de efectivo y equivalentes al efectivo (67.372.407) 901.375

Efectivo y equivalentes al efectivo al principio del período 122.035.606 61.522.359Efectivo y equivalentes al efectivo al final del período 54.663.199 62.423.734

12

Banmédica S.A. y Filiales Notas a los estados financieros consolidados intermedios (No auditados) Correspondientes a los períodos de nueve meses terminados al 30 de septiembre de 2017 y 2016 __________________________________________________________________ NOTA 1.- INFORMACIÓN GENERAL

Banmédica S.A. se constituyó como sociedad anónima abierta en enero de 1988 y se encuentra inscrita en el Registro de Valores de la Superintendencia de Valores y Seguros bajo el N° 0325, por lo que se encuentra sujeta a la fiscalización de dicha Superintendencia. La Sociedad de encuentra domiciliada en Av. Apoquindo 3600 piso 12 en la Comuna de Las Condes, Santiago, Chile.

El grupo controlador de Banmédica S.A. se encuentra constituido principalmente por el grupo Fernández León, a través de Inversiones Santa Valeria Ltda. con un 28,74% y por el grupo Penta, a través de Empresas Penta S.A. con un 28,74%.

Banmédica S.A. es un holding financiero que está presente a través de sus filiales y coligadas en la

industria de la salud privada. Sus principales áreas de negocio son:

• Área Seguros de Salud: Isapre Banmédica y Vida Tres.

• Área Prestadores de Servicios de Salud y Rescate Móvil: Clínica Santa María, Clínica Dávila, Clínica

Vespucio, Clínica Ciudad del Mar, Clínica Bio Bío, Vidaintegra y Help.

• Área Internacional: Colmédica Medicina Prepagada y Aliansalud (Colombia), Editorial para la Ciencia

Ltda. (Colombia), Clínica del Country (Colombia), Clínica La Colina (Colombia), Clínica Portoazul

(Colombia), Empremédica (Perú) en acuerdo de asociación conjunta con la sociedad peruana El

Pacífico Peruano Suiza Compañía de Seguros y Reaseguros, dueñas de las sociedades peruanas

Laboratorios ROE, Clínica San Felipe, Pacífico S.A. Entidad Prestadora de Salud, Pacífico Servicios

Generales de Salud, Sistema de Administración Hospitalaria, La Esperanza del Perú, Análisis

Clínicos ML, Centro Médico Odontológico Americano, Oncocare, Doctor +, Prosemedic y Clínica

Sánchez Ferrer.

• Otros: Otros servicios.

NOTA 2.- RESUMEN DE LAS PRINCIPALES POLITICAS CONTABLES

Las principales políticas contables aplicadas en la preparación de los estados financieros consolidados

intermedios se detallan a continuación:

2.1.- Período Cubierto

Los presentes estados financieros consolidados intermedios cubren los siguientes ejercicios:

• Estados consolidados intermedios de situación financiera clasificados: Al 30 de septiembre de 2017 y 31 de diciembre de 2016.

• Estados consolidados intermedios de resultados integrales por función: Por el período de nueve meses terminado al 30 de septiembre de 2017 y 2016.

• Estados consolidados intermedios de resultados integrales: Por el período de nueve meses

terminado al 30 de septiembre de 2017 y 2016.

• Estados consolidados intermedios de cambios en el patrimonio neto: Por el período de nueve meses terminados al 30 de septiembre de 2017 y 2016.

• Estados consolidados intermedios de flujos de efectivo directo: Por el período de nueve meses

terminado al 30 de septiembre de 2017 y 2016.

13

2.2.- Bases de preparación

Los presentes estados financieros consolidados intermedios de Banmédica S.A. y filiales corresponden

al período de nueve meses terminado al 30 de septiembre de 2017 y 2016 y han sido preparados de

acuerdo con Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF) emitidas por el International

Accounting Standards Board (“IASB”).

Los presentes estados financieros consolidados, incorporan la información financiera de Banmédica S.A.

y de todas las sociedades incluidas en el proceso de consolidación (en adelante “Grupo Banmédica" o

“la Sociedad”). Durante el año 2012, las filiales Isapre Banmédica S.A. y Vida Tres S.A. adoptaron nuevas

normas financieras impartidas por la Superintendencia de Salud, contenidas en su Circular N° 140 de

fecha 12 de enero de 2011. Dado lo anterior, los estados financieros consolidados de Banmédica S.A.

incluyen todos los ajustes y reclasificaciones de dichas filiales, necesarios para homogeneizar las

políticas contables y criterios de valoración y para dar cumplimiento a las Normas Internacionales de

Información Financiera (NIIF o IFRS), las cuales son aplicadas por Grupo Banmédica, de acuerdo con

las instrucciones impartidas por la Superintendencia de Valores y Seguros.

Los estados financieros consolidados han sido preparados bajo el criterio del costo histórico, modificado

por la revalorización de ciertos activos financieros y pasivos financieros (incluyendo instrumentos

derivados) a su valor razonable.

La presentación de los estados financieros consolidados conforme a las Normas e instrucciones

impartidas por la Superintendencia de Valores y Seguros requiere el uso de ciertas estimaciones

contables y también exige a la Administración que ejerza su juicio en el proceso de aplicación de las

políticas contables en la Sociedad (Nota 4).

Los presentes estados financieros consolidados intermedios de Grupo Banmédica, han sido preparados

a partir de los registros de contabilidad mantenidos por la Sociedad Matriz y por las restantes entidades

que conforman el Grupo. Adicionalmente, se han efectuado algunas reclasificaciones menores para

efectos comparativos.

Los estados financieros consolidados intermedios al 30 de septiembre de 2017, fueron aprobados por el

Comité de Directores en su sesión N° 135 celebrada el 15 de noviembre de 2017 y por el Directorio de

Banmédica S.A. en sesión extraordinaria N° 58 celebrada el 15 de noviembre de 2017.

2.3.- Nuevas normas y enmiendas

Nuevos pronunciamientos contables:

Las siguientes nuevas enmiendas e interpretaciones han sido adoptadas en estos estados financieros

consolidados intermedios:

14

a) Normas, interpretaciones y enmiendas obligatorias por primera vez para los ejercicios financieros iniciados el 1 de enero de 2017.

Enmiendas y mejoras

Enmienda a NIC 7 “Estado de Flujo de Efectivo”. Publicada en febrero de 2016. La enmienda introduce una revelación adicional que permite a los usuarios de los estados financieros evaluar los cambios en las obligaciones provenientes de las actividades financieras.

Enmienda a NIC 12 “Impuesto a las ganancias”. Publicada en febrero de 2016. La enmienda clarifica cómo contabilizar los activos por impuestos diferidos en relación con los instrumentos de deuda valorizados a su valor razonable. Enmienda a NIIF 12 “Información a Revelar sobre Participaciones en Otras Entidades”. Publicada en diciembre 2016. La enmienda clarifica el alcance de ésta norma. Estas modificaciones deben aplicarse retroactivamente a los ejercicios anuales que comiencen a partir del 1 de enero de 2017. Enmienda a NIC 28 “Inversiones en Asociadas y Negocios Conjuntos”, en relación a la medición de la asociada o negocio conjunto al valor razonable. Publicada en diciembre 2016.

A la fecha, la Sociedad ha incluido los efectos de enmiendas y mejoras obligatorias por primera vez para los ejercicios financieros iniciados el 1 de enero de 2017. b) Normas, interpretaciones y enmiendas emitidas, cuya aplicación aún no es obligatoria, para las

cuales no se ha efectuado adopción anticipada.

Normas e interpretaciones

Obligatoria para ejercicios

iniciados a partir de

NIIF 9 “Instrumentos Financieros”- Publicada en julio de 2014. El IASB ha publicado la versión completa de la NIIF 9, que sustituye la guía de aplicación de la NIC 39. Esta versión final incluye requisitos relativos a la clasificación y medición de activos y pasivos financieros y un modelo de pérdidas crediticias esperadas que reemplaza el actual modelo de deterioro de pérdida incurrida. La parte relativa a contabilidad de cobertura que forma parte de esta versión final de NIIF 9 había sido ya publicada en noviembre 2013. Su adopción anticipada es permitida.

01/01/2018

NIIF 15 “Ingresos procedentes de contratos con clientes” – Publicada en mayo de 2014. Establece los principios que una entidad debe aplicar para la presentación de información útil a los usuarios de los estados financieros en relación a la naturaleza, monto, oportunidad e incertidumbre de los ingresos y los flujos de efectivo procedentes de los contratos con los clientes. Para ello el principio básico es que una entidad reconocerá los ingresos que representen la transferencia de bienes o servicios prometidos a los clientes en un monto que refleje la contraprestación a la cual la entidad espera tener derecho a cambio de esos bienes o servicios. Su aplicación reemplaza a la NIC 11 Contratos de Construcción; NIC 18 Ingresos ordinarios; CINIIF 13 Programas de fidelización de clientes; CINIIF 15 Acuerdos para la construcción de bienes inmuebles; CINIIF 18 Transferencias de activos procedentes de clientes; y SIC-31 Ingresos-Permutas de Servicios de Publicidad. Se permite su aplicación anticipada.

01/01/2018

15

NIIF 16 “Arrendamientos” – Publicada en enero de 2016 establece el principio para el reconocimiento, medición, presentación y revelación de arrendamientos. NIIF 16 sustituye a la NIC 17 actual e introduce un único modelo de contabilidad arrendatario y requiere un arrendatario reconocer los activos y pasivos de todos los contratos de arrendamiento con un plazo de más de 12 meses, a menos que el activo subyacente sea de bajo valor. NIIF 16 es efectiva para períodos anuales que comienzan en o después del 1 de enero 2019 y su aplicación anticipada está permitida para las entidades que aplican las NIIF 15 antes de la fecha de la aplicación inicial de la NIIF 16.

01/01/2019

CINIIF 22 “Transacciones en Moneda Extranjera y Contraprestaciones Anticipadas”. Publicada en diciembre de 2016. Esta Interpretación se aplica a una transacción en moneda extranjera (o parte de ella) cuando una entidad reconoce un activo no financiero o pasivo no financiero que surge del pago o cobro de una contraprestación anticipada antes de que la entidad reconozca el activo, gasto o ingreso relacionado (o la parte de estos que corresponda). La interpretación proporciona una guía para cuándo se hace un pago / recibo único, así como para situaciones en las que se realizan múltiples pagos / recibos. Tiene como objetivo reducir la diversidad en la práctica.

01/01/2018

CINIIF 23 “Posiciones tributarias inciertas”. Publicada en junio de 2016. Esta interpretación aclara cómo se aplican los requisitos de reconocimiento y medición de la NIC 12 cuando hay incertidumbre sobre los tratamientos fiscales.

01/01/2019

Enmienda a NIIF 15 “Ingresos Procedentes de Contratos con Clientes”. Publicada en abril de 2016. La enmienda introduce aclaraciones a la guía para la identificación de obligaciones de desempeño en los contratos con clientes, contabilización de licencias de propiedad intelectual y la evaluación de principal versus agente (presentación bruta versus neta del ingreso). Incluye nuevos y modificados ejemplos ilustrativos como guía, así como ejemplos prácticos relacionados con la transición a la nueva norma de ingresos.

01/01/2018

Enmienda a NIC 40 “Propiedades de Inversión”, en relación a las transferencias de propiedades de inversión. Publicada en diciembre de 2016. La enmienda clarifica que para transferir para, o desde, propiedades de inversión, debe existir un cambio en el uso. Para concluir si ha cambiado el uso de una propiedad debe existir una evaluación (sustentado por evidencias) de si la propiedad cumple con la definición.

01/01/2018

Enmienda a NIC 28 “Inversiones en asociadas y negocios conjuntos”. Publicada en octubre de 2017. Esta modificación aclara que las empresas que contabilizan participaciones a largo plazo en una asociada o negocio conjunto (en el que no se aplica el método de la participación) utilizando la NIIF 9. El Consejo ha publicado un ejemplo que ilustra cómo las empresas aplican los requisitos de la NIIF 9 y la NIC 28 a los intereses de largo plazo en una asociada o una empresa conjunta.

01/01/2019

16

Enmienda a NIIF 10 “Estados Financieros Consolidados” y NIC 28 “Inversiones en asociadas y negocios conjuntos”. Publicada en septiembre 2014. Esta modificación aborda una inconsistencia entre los requerimientos de la NIIF 10 y los de la NIC 28 en el tratamiento de la venta o la aportación de bienes entre un inversor y su asociada o negocio conjunto. La principal consecuencia de las enmiendas es que se reconoce una ganancia o pérdida completa cuando la transacción involucra un negocio (se encuentre en una filial o no) y una ganancia o pérdida parcial cuando la transacción involucra activos que no constituyen un negocio, incluso si estos activos están en una subsidiaria.

Indeterminado

A la fecha, la Sociedad se encuentra en la evaluación de los posibles impactos, producto de la adopción de estas normas y enmiendas.

2.4.- Bases de consolidación

a.- Subsidiarias o filiales

Subsidiarias o filiales son todas las entidades (incluidas las entidades de cometido especial) sobre las

que Grupo Banmédica tiene poder para dirigir las políticas financieras y de explotación, el que

generalmente viene acompañado de una participación superior a la mitad de los derechos de voto. A la

hora de evaluar si la Sociedad controla otra entidad, se considera la existencia y el efecto de los derechos

potenciales de voto que sean actualmente ejercibles o convertibles. Las filiales se consolidan a partir de

la fecha en que se obtiene el control y se excluyen de la consolidación en la fecha en que cesa el mismo.

Para contabilizar la adquisición de subsidiarias se utiliza el método de adquisición. El costo de adquisición

es el valor razonable de los activos entregados, de los instrumentos de patrimonio emitidos y de los

pasivos incurridos o asumidos en la fecha de intercambio. Los activos identificables adquiridos y los

pasivos y contingencias identificables asumidos en una combinación de negocios se valoran inicialmente

por su valor razonable a la fecha de adquisición, con independencia del alcance de las participaciones

no controladoras. El exceso del costo de adquisición sobre el valor razonable de la participación de la

Sociedad en los activos netos identificables adquiridos, se reconoce como menor valor o plusvalía

comprada (Goodwill). Si el costo de adquisición es menor que el valor razonable de los activos netos de

la filial adquirida, la diferencia se reconoce directamente en el estado de resultados.

Se eliminan los saldos, las transacciones intercompañías y los resultados no realizados por transacciones

entre entidades relacionadas. Las pérdidas no realizadas también se eliminan, a menos que la

transacción proporcione evidencia de una pérdida por deterioro del activo transferido. Cuando es

necesario, para asegurar su uniformidad con las políticas adoptadas por Banmédica S.A., se modifican

las políticas contables de las filiales.

b.- Transacciones e intereses no controladores

El Grupo aplica la política de considerar las transacciones con Sociedades no controladas como

transacciones con terceros externos al Grupo. La enajenación de interés no controlador conlleva

ganancias y/o pérdidas para el Grupo que se reconocen en el estado de resultados. La adquisición de

interés no controlador tiene como resultado un Goodwill, siendo este la diferencia entre el precio pagado

y la correspondiente proporción del importe en libros de los activos netos de la filial o coligada.

17

En el caso de adquisiciones de interés no controlador, la diferencia entre cualquier retribución pagada y

la correspondiente participación en el valor de libros de los activos netos adquiridos de la subsidiaria se

reconoce bajo Patrimonio. Las ganancias y pérdidas por bajas a favor del interés no controlador, mientras

se mantenga el control, también se reconocen bajo Patrimonio.

c.- Negocios conjuntos

Las participaciones en negocios conjuntos se reconocen bajo el método del valor proporcional (VP) según

lo establecido en la NIIF 11 de Acuerdos Conjuntos.

Durante el mes de enero de 2015, se concreto el acuerdo de Asociación en Participación entre

Banmédica S.A. y la sociedad peruana El Pacifico Peruana Suiza Compañía de Seguros y Reaseguros,

el cual considera entre otros, la participación de la filial Empremedica S.A. (Perú) sobre el 50% de los

resultados del negocio de asistencia médica (Notas 13 y 22.2).

d.- Asociadas o coligadas

Asociadas o coligadas son todas las entidades sobre las que Grupo Banmédica ejerce influencia

significativa pero no tiene control, lo cual generalmente, viene acompañado por una participación de entre

un 20% y un 50% de los derechos de voto. Las inversiones en asociadas o coligadas se contabilizan por

el método de participación (VP) e inicialmente se reconocen por su costo. La inversión del Grupo en

asociadas o coligadas incluye el menor valor (Goodwill o plusvalía comprada) identificada en la

adquisición, neto de cualquier pérdida por deterioro acumulada.

La participación en las pérdidas o ganancias posteriores a la adquisición de sus asociadas o coligadas

se reconoce en resultados, y su participación en los movimientos patrimoniales posteriores a la

adquisición que no constituyen resultados, se imputan a las correspondientes reservas de patrimonio y

se reflejan según corresponda en el estado de otros resultados integrales.

Cuando la participación en las pérdidas de una coligada o asociada es igual o superior a su participación

en la misma, incluida cualquier otra cuenta a cobrar no asegurada, Grupo Banmédica no reconoce

pérdidas adicionales, a no ser que haya incurrido en obligaciones o realizado pagos en nombre de la

asociada o coligada.

Las ganancias no realizadas por transacciones entre la Matriz y las compañías del Grupo se eliminan en

función del porcentaje de participación en dichas sociedades. También se eliminan las pérdidas no

realizadas, excepto si la transacción proporciona evidencia de pérdida por deterioro del activo que se

transfiere. Cuando es necesario, para asegurar su uniformidad con las políticas adoptadas por la

Sociedad, se modifican las políticas contables de las asociadas o coligadas.

Las ganancias o pérdidas de dilución en asociadas o coligadas se reconocen en el estado de resultados.

18

e.- Las sociedades incluidas en la consolidación son las siguientes:

En Junta General de Accionistas de la filial Empremédica S.A. (Perú) de fecha 22 de mayo de 2017, fue aprobada la fusión por incorporación de la sociedad Grupo Banmédica S.A. en la sociedad Empremédica S.A., absorbiendo ésta última todos los activos y pasivos de la primera y sucediéndola en todos sus derechos y obligaciones. Con motivo de la fusión, se incorporó a Empremédica S.A. la totalidad de los accionistas y patrimonio en la misma proporción a las participaciones mantenidas en Grupo Banmédica S.A. (Perú) compañía que por dicho efecto quedó disuelta. El motivo de la fusión es la reestructuración empresarial del holding Banmédica S.A. en virtud de la cual Empremédica S.A. será la sociedad continuadora legal tras la fusión

En Junta Extraordinaria de Accionistas de la filial Help S.A. de fecha 30 de diciembre de 2016, fue

aprobada la fusión por incorporación de la sociedad Sistema Extrahospitalario Médico Móvil S.A. en la

sociedad Help S.A., absorbiendo ésta última todos los activos y pasivos de la primera y sucediéndola en

todos sus derechos y obligaciones. Con motivo de la fusión, se incorporó a Help S.A. la totalidad de los

accionistas y patrimonio en la misma proporción a las participaciones mantenidas en Sistema

Extrahospitalario Médico Móvil S.A. compañía que por dicho efecto quedó disuelta. El motivo de la fusión

es la reestructuración empresarial del holding Banmédica S.A. en virtud de la cual Help S.A. será la

sociedad continuadora legal tras la fusión.

Durante el mes de enero de 2015, se concretó el acuerdo de Asociación Conjunta entre Banmédica S.A.

y la sociedad peruana El Pacífico Peruano Suiza Compañía de Seguros y Reaseguros, el cual considera

diversos compromisos a ser efectuados para el logro de la operación, los que incluyen, entre otros, la

reorganización societaria de sociedades en Perú, así como aumentos de capital con el objetivo que

ambas sociedades participen con el 50% del patrimonio accionario de Pacífico EPS (Perú), sociedad a

través de la cual se desarrollan los negocios de prestaciones y planes de salud en Perú. Adicionalmente,

se protocolizó el Acuerdo de Asociación en Participación, donde la filial Empremédica S.A. (Perú)

participa del 50% de los resultados del negocio de seguros de asistencia médica en el Perú con la

sociedad El Pacífico Peruano Suiza Compañía de Seguros y Reaseguros.

Moneda

RUT Nombre Sociedad País Funcional 30-09-2017 31-12-2016

Directo Indirecto Total Total

96.572.800-7 Isapre Banmédica S.A. Chile Pesos 99,9999 0,0001 100,0000 100,0000 96.502.530-8 Vida Tres S.A. Chile Pesos 99,9999 0,0001 100,0000 100,0000 90.753.000-0 Clínica Santa María S.A. y Filiales Chile Pesos 99,4334 - 99,4334 99,4334 76.282.865-0 Inmobiliaria Clínica Santa María S.A. Chile Pesos 99,4334 - 99,4334 99,4334 96.530.470-3 Clínica Dávila y Servicios Médicos S.A. y Filiales Chile Pesos 99,9982 0,0018 100,0000 100,0000 96.565.480-1 Help S.A. y Filiales Chile Pesos 99,9999 0,0001 100,0000 100,0000 96.683.750-0 Help Service S.A. Chile Pesos 99,9999 0,0001 100,0000 100,0000 96.899.140-K Inversiones Clínicas Santa María S.A. y Filiales Chile Pesos 99,9999 0,0001 100,0000 100,0000 96.842.530-7 Vidaintegra S.A. y Filiales Chile Pesos 99,9999 0,0001 100,0000 100,0000 0-E Cólmédica Medicina Prepagada y Aliansalud S.A. y Filiales Colombia Pesos Co lombianos 76,2700 - 76,2700 76,2700 0-E Empremédica S. A. y Filiales Perú Nuevo Sol Peruano 99,9999 0,0001 100,0000 100,0000 0-E Editorial para la Ciencia Ltda. Colombia Pesos Co lombianos 76,2900 - 76,2900 76,2900 0-E Grupo Banmédica S.A. Perú Nuevo Sol Peruano - - - 99,9000 79.963.850-9 Inmobiliaria Apoquindo 3600 Ltda. Chile Pesos 99,7000 0,3000 100,0000 100,0000 96.563.410-K Inmobiliaria e Inversiones Alameda S.A. Chile Pesos 99,9800 0,0200 100,0000 100,0000 96.793.560-3 Constructora e Inmobiliaria Magapoq S.A. Chile Pesos 99,9000 0,1000 100,0000 100,0000 96.762.960-K Inmobiliaria Apoquindo S.A. y Filial Chile Pesos 99,9999 0,0001 100,0000 100,0000 96.872.840-7 Vida Tres Internacional S.A. Chile Pesos 99,9999 0,0001 100,0000 100,0000 77.372.400-8 Tecnología de la Información en Salud S.A. Chile Pesos - 100,0000 100,0000 100,0000 76.045.622-5 Centro de Servicios Compartidos Banmédica S.A. Chile Pesos 99,9000 0,1000 100,0000 100,0000 96.649.160-4 Saden S.A. Chile Pesos 99,9231 0,0769 100,0000 100,0000 53.301.748-7 Fundación Banmédica Chile Pesos 100,0000 - 100,0000 100,0000 76.113.215-6 Banmédica Internacional SPA Chile Pesos 99,0000 1,0000 100,0000 100,0000

Porcentaje de Participación

19

Con fecha 30 de enero de 2015, Banmédica S.A. y la filial Banmédica Internacional S.P.A., procedieron

a la compra de 21.392.501 acciones de la filial Empremédica S.A. (Perú), aumentando su participación

accionaria de 75% a un 100%. Esta operación permitió concretar el Acuerdo de Participación Conjunta,

en partes iguales, en los resultados de los negocios de planes de salud, de prestaciones de salud y de

seguros de asistencia médica con la sociedad peruana El Pacífico Peruano Suiza Compañía de Seguros

y Reaseguros.

Producto de esta operación se reconoció una plusvalía final de M$ 32.279.576 (Valor histórico) al 31 de

diciembre de 2015 (Nota 13) determinada sobre la base del patrimonio ajustado a valores justos de la

sociedad EPS, de acuerdo a lo establecido por la norma internacional IFRS 3 sobre combinación de

negocios.

2.5.- Información financiera por segmentos operativos

La NIIF 8 exige que las entidades adopten "el enfoque de la Administración" para revelar información

sobre el resultado de sus segmentos operativos. La información por segmentos se presenta de manera

consistente con los informes internos proporcionados a los responsables de tomar las decisiones

operativas relevantes. Dichos ejecutivos son los responsables de asignar los recursos y evaluar el

rendimiento de los segmentos operativos, los cuales han sido identificados como: Seguros de Salud,

Prestadores de Servicios de Salud y Rescate Móvil, Internacional y Otros, para los que se toman las

decisiones estratégicas. Esta información se detalla en Nota 27.

2.6.- Conversión de saldos, transacciones y estados financieros en moneda extranjera

a.- Moneda de presentación y moneda funcional

Las partidas incluidas en los estados financieros de cada una de las entidades del Grupo se valoran

utilizando la moneda del entorno económico principal en que la entidad opera (“moneda funcional”). Los

estados financieros consolidados se presentan en pesos chilenos, que es la moneda funcional y de

presentación de la Sociedad Matriz.

La moneda funcional y de presentación de las filiales del Área Seguros de Salud, Prestadores de

Servicios de Salud y Rescate Móvil y Otros corresponde al peso chileno. Para las sociedades que

conforman el Área Internacional la moneda funcional y moneda de presentación es la siguiente:

Nombre Sociedad Moneda Funcional Moneda de Presentación

Colmédica Medicina Prepagada y Aliansalud S.A.(Colombia) Peso Colombiano Peso Chileno Sociedad Editorial para la Ciencia Ltda. (Colombia) Peso Colombiano Peso Chileno Clínica del Country S.A. (Holding y Filiales) (Colombia) Peso Colombiano Peso Chileno Empremédica S.A. y Filiales (Perú) Nuevo Sol Peruano Peso Chileno Banmédica Colombia S.A (Colombia) Peso Colombiano Peso Chileno

20

b.- Transacciones y saldos

Las transacciones en moneda extranjera se convierten a la moneda funcional utilizando los tipos de

cambio vigentes a las fechas de las transacciones. Las pérdidas y ganancias en moneda extranjera que

resultan de la liquidación de estas transacciones y de la conversión a los tipos de cambio de cierre de

los activos y pasivos monetarios denominados en moneda extranjera, se reconocen en el estado de

resultados, excepto que corresponda su diferimiento en el patrimonio neto, como es el caso de las

derivadas de estrategias de coberturas de flujos de efectivo y coberturas de inversiones netas.

Los cambios en el valor razonable de títulos monetarios denominados en moneda extranjera clasificados

como disponibles para la venta son analizados entre diferencias de conversión resultantes de cambios

en el costo amortizado del título y otros cambios en el importe en libros del título. Las diferencias de

cambio y de conversión se reconocen en resultados del ejercicio y los otros cambios en el importe en

libros se reconocen en el patrimonio; éstos últimos son reflejados de acuerdo con NIC 1, a través del

estado de otros resultados integrales.

Las diferencias de cambio sobre inversiones financieras en instrumentos de patrimonio mantenidos a

valor razonable con cambios en resultados, se presentan como parte de la ganancia o pérdida en el valor

razonable.

c.- Conversión de estados financieros en moneda extranjera

Los resultados y la situación financiera de todas las entidades del Grupo que tienen una moneda

funcional diferente de la moneda de presentación se convierten a la moneda de presentación como sigue:

Inversiones en países con economías no hiperinflacionarias:

(i) Los activos y pasivos de cada estado de situación financiera presentado, como la plusvalía o

Goodwill asociados a dichas inversiones, se convierten al tipo de cambio de cierre a la fecha del

estado de situación financiera;

(ii) Los ingresos y gastos de cada cuenta del estado de resultados integral se convierten a los tipos

de cambio promedio (a menos que este promedio no sea una aproximación razonable del efecto

acumulativo de los tipos existentes en las fechas de la transacción, en cuyo caso los ingresos y

gastos se convierten a la fecha de las transacciones); y

(iii) Todas las diferencias de cambio resultantes se reconocen como un componente separado del

patrimonio neto consolidado, bajo el concepto “Ajustes por conversión”.

Al 30 de septiembre de 2017 y 31 de diciembre de 2016, la Sociedad no mantiene inversiones en países

con economías hiperinflacionarias.

21

d.- Tipos de cambio

Los activos y pasivos en moneda extranjera y aquellos pactados en unidades de fomento, se presentan

a los siguientes tipos de cambios y valores de cierre, respectivamente:

e.- Entidades de Grupo Banmédica

Los resultados y la situación financiera de todas las entidades que conforman Grupo Banmédica (ninguna

de las cuales tiene la moneda de una economía hiperinflacionaria), que tienen una moneda funcional

diferente de la moneda de presentación, se convierten a la moneda de presentación como sigue:

- Los activos y pasivos de cada estado de situación financiera se convierten al tipo de cambio de cierre

de cada período;

- Los ingresos y gastos de cada cuenta de resultados se convierten a los tipos de cambio promedio (a

menos que este promedio no sea una aproximación razonable del efecto acumulativo de los tipos

existentes en las fechas de la transacción, en cuyo caso los ingresos y gastos se convierten en la

fecha de las transacciones); y

- Todas las diferencias de cambio resultantes se reconocerán en otro resultado integral. Estas

diferencias proceden de:

- La conversión de los gastos e ingresos a los tipos de cambio promedio del mes en que fuese

realizada la transacción (a menos que este promedio no sea una aproximación razonable del

efecto acumulativo de los tipos existentes en las fechas de la transacción, en cuyo caso los

ingresos y gastos se convierten en la fecha de las transacciones) y la de los activos y pasivos a

la tasa de cambio de cierre y;

- La conversión del activo neto inicial a una tasa de cambio de cierre que es diferente de la tasa

utilizada en el cierre anterior

En la consolidación, las diferencias de cambio que surgen de la conversión de una inversión neta en entidades extranjeras (o nacionales con moneda funcional diferente a la matriz), y de préstamos y otros instrumentos en moneda extranjera designados como cobertura de esas inversiones, se llevan al patrimonio, a través del Estado de Otros Resultados Integrales. Cuando se vende o dispone la inversión (todo o parte), esas diferencias de cambio se reconocen en el Estado de Resultados como parte de la pérdida o ganancia en la venta o disposición.

Los ajustes al menor valor o plusvalía comprada (Goodwill) y al valor razonable de activos y pasivos que surgen en la adquisición de una entidad extranjera (o entidad con moneda funcional diferente del de la Matriz), se tratan como activos y pasivos de la entidad extranjera y se convierten al tipo de cambio de cierre del ejercicio.

Moneda 30-09-2017 31-12-2016

$ $

Unidad de Fomento 26.656,79 26.347,98

Dólar Estadounidense 637,93 669,47

Nuevo Sol Peruano 195,45 199,69

Peso Colombiano 0,22 0,22

22

2.7.- Propiedades, planta y equipos

Estos corresponden principalmente a terrenos, construcciones, obras de infraestructura, vehículos,

maquinarias y equipos, y se encuentran registrados a su costo menos la depreciación y pérdidas por

deterioro, en caso de existir.

Los costos de ampliación o mejoras que representen un aumento de la capacidad o de la vida útil de los

bienes se capitalizarán como mayor costo.

Los gastos periódicos de mantención, conservación y reparación se imputan a resultados en el ejercicio

en que se incurren.

Las obras en curso durante el ejercicio de construcción incluyen los gastos financieros que sean

directamente atribuibles a la adquisición o construcción y los gastos de personal relacionados en forma

directa y otros de naturaleza operativa, atribuibles a la construcción. Las obras en curso se traspasan a

activos en explotación una vez finalizado el ejercicio de prueba cuando se encuentran disponibles para

su uso, a partir de cuyo momento comienza su depreciación.

La depreciación es calculada linealmente de acuerdo a los años de vida útil técnica estimada de los

activos.

Las vidas útiles estimadas para los bienes del inmovilizado material son:

Edificios 10 a 140 años

Planta y equipos 2 a 50 años

Equipamiento de tecnologías de la información 2 a 12 años

Equipos médicos 2 a 30 años

Instalaciones fijas y accesorios 2 a 81 años

Vehículos de motor 2 a 14 años

Mejoras en inmuebles arrendados 3 a 26 años

Otras propiedades, planta y equipos 2 a 60 años

De acuerdo con lo estipulado en NIC 16, la Sociedad revisa anualmente las vidas útiles asignadas, así

como los valores residuales de Propiedades Planta y Equipos, en caso de haber cambios en las

estimaciones previas, estos son reconocidos como un cambio en una estimación contable de manera

prospectiva, de acuerdo con las Normas Internacionales de Información Financiera.

Las pérdidas y ganancias por la venta de activo fijo, se calculan comparando los ingresos obtenidos con

el valor en libros y se incluyen en el estado de resultados. Al vender activos que fueron revalorizados de

acuerdo a NIIF 1, los valores incluidos en reservas de revalorización se traspasan a resultados

acumulados.

23

2.8.- Propiedades de inversión

Se incluyen principalmente terrenos, edificios y construcciones que se mantienen con el propósito de

obtener ingresos en futuras ventas, plusvalías o bien explotarlos bajo un régimen de arrendamiento y no

son ocupados por las empresas del Grupo. Dichos activos se valorizan inicialmente a su costo de

adquisición, más todos los gastos incurridos que sean asignables directamente. Posteriormente, se

valorizan a su costo de adquisición neto de depreciación y pérdidas por deterioro de valor. La

depreciación se distribuye linealmente en función de la vida útil asignada de los correspondientes bienes.

Al 30 de septiembre de 2017 y 31 de diciembre de 2016, la Sociedad mantiene propiedades de inversión

bajo régimen de arrendamiento con empresas que no son del Grupo, por un monto de M$ 1.075.379 y

M$ 1.106.372, respectivamente (Nota 14.7).

2.9.- Menor Valor o Plusvalía Comprada (Goodwill)

El menor valor o plusvalía surge en la adquisición de subsidiarias y representa el exceso de costo de

adquisición, el importe de cualquier participación no controladora en la adquirida y el valor razonable a

la fecha de adquisición de cualquier participación previa en la adquirida medida sobre el valor razonable

de los activos netos identificables adquiridos. Si el total de la contraprestación transferida, participación

no controladora reconocida y celebrada previamente, medida a valor razonable, es menor que el valor

razonable de los activos netos de la subsidiaria adquirida, en el caso de una compra de oferta, la

diferencia se reconoce directamente en resultados.

El menor valor relacionado con adquisiciones de coligadas se somete a pruebas por deterioro de valor

justo por el saldo total de la coligada. Anualmente el menor valor reconocido por separado es sometido

a pruebas por deterioro de valor justo y se valoriza a su costo menos pérdidas acumuladas por deterioro,

de corresponder. Las ganancias y pérdidas por la venta de una entidad incluyen el importe en libros del

menor valor relacionado con la entidad vendida.

La Plusvalía comprada se asigna a las Unidades Generadoras de Efectivo (UGE) para efectos de realizar

las pruebas de deterioro. La distribución se efectúa entre aquellas Unidades Generadoras de Efectivo o

grupos de Unidades Generadoras de Efectivo que se espera se beneficiaran de la combinación de

negocios de la que surgió la plusvalía.

El mayor valor (Goodwill negativo) proveniente de la adquisición de una inversión o combinación de

negocios se abona directamente al estado de resultados integrales.

2.10.- Activos intangibles

a.- Programas informáticos

Las licencias para programas informáticos adquiridas, se capitalizan sobre la base de los costos en que

se ha incurrido para adquirirlas y prepararlas para usar el programa específico. Estos costos se

amortizan linealmente durante sus vidas útiles estimadas contra los resultados del ejercicio sobre base

devengada.

24

Los gastos relacionados con el desarrollo o mantenimiento de programas informáticos se reconocen

como gasto cuando se incurre en ellos. Los costos directamente relacionados con la producción de

programas informáticos únicos e identificables controlados por la Sociedad, y que es probable que vayan

a generar beneficios económicos superiores a los costos durante más de un año, se reconocen como

activos intangibles. Los costos directos incluyen los gastos del personal que desarrolla los programas

informáticos y gastos generales.

Los costos de desarrollo de programas informáticos reconocidos como activos, se amortizan en base a

la vida útil estimada contra los resultados del ejercicio sobre base devengada.

b.- Gastos de investigación y desarrollo

Los gastos de investigación se reconocen como un gasto cuando se incurre en ellos. Los costos

incurridos en proyectos de desarrollo (relacionados con el diseño y prueba de productos nuevos o

mejorados) se reconocen como activo intangible cuando se cumplen los siguientes requisitos:

• Técnicamente, es posible completar la producción del activo intangible de forma que pueda estar

disponible para su utilización o su venta;

• La Administración tiene intención de completar el activo intangible en cuestión, para usarlo o

venderlo;

• Existe la capacidad para utilizar o vender el activo intangible;

• Es posible demostrar la forma en que el activo intangible vaya a generar probables beneficios

económicos en el futuro;

• Existe disponibilidad de los adecuados recursos técnicos, financieros o de otro tipo, para completar

el desarrollo y para utilizar o vender el activo intangible; y

• Es posible valorar, de forma fiable, el desembolso atribuible al activo intangible durante su desarrollo.

Otros gastos de desarrollo se reconocen como gasto cuando se incurre en ellos. Los costos de

desarrollo previamente reconocidos como un gasto, no se reconocen como un activo en un ejercicio

posterior. Los costos de desarrollo con una vida útil finita que se capitalizan, se amortizan desde su

utilización de manera lineal durante el ejercicio que se espera generen beneficios.

Los activos por desarrollo se someten a pruebas de pérdidas por deterioro anualmente, de acuerdo con

la NIC 36.

2.11.- Costos por intereses

Los costos por intereses incurridos para la construcción de cualquier activo calificado se capitalizan

durante el período de tiempo que es necesario para completar y preparar el activo para el uso que se

pretende. Otros costos por intereses se registran bajo resultados (costos financieros).

2.12.- Costos de adquisición diferidos (DAC) Los Costos de adquisición diferidos (DAC) corresponden a aquellos de ventas fijos y variables que se encuentran relacionados directamente con la suscripción de nuevos contratos. Estos costos son amortizados en base a una estimación del período de permanencia promedio de los afiliados, asociados a cada contrato vendido.

25

Por instrucciones de la Superintendencia de Valores y Seguros, al 31 de diciembre de 2016 la Sociedad efectuó un cambio en la política contable que afectó el tratamiento de los Costos de Adquisición Diferidos (DAC por sus siglas en inglés), relacionados directamente con la venta, suscripción o inicio de nuevos contratos. El cambio en la política contable tuvo por objetivo reflejar sólo los gastos variables y/o fijos relacionados con la suscripción de nuevos contratos, lo que implicó no reconocer como activo diferible aquellos costos asociados a la mantención y/o renovación de contratos ya existentes. Lo anterior fue instruido en Oficio Ordinario N° 14.531 emitido por la Superintendencia de Valores y Seguros con fecha 15 de junio de 2016, donde en su conclusión, ésta instruyó a Banmédica S.A. sobre el tratamiento contable a aplicar por el Grupo para el reconocimiento del DAC, señalando que los costos de mantención y/o renovación de los contratos no deben ser considerados Costos de Adquisición Diferidos, por lo que esta categoría de costos sólo debe considerar aquellos destinados a vender, suscribir o iniciar un nuevo contrato. Sin perjuicio de lo anterior, y atendiendo a lo limitado de las Normas IFRS para el tratamiento contable de los Costos de Adquisición Diferidos, en opinión de la Sociedad, el criterio aplicado consistentemente hasta el cierre del ejercicio 2015 y anteriores, cumplía adecuadamente con lo establecido por las normas IFRS para estos efectos. Al ser dichas normas limitadas respecto al tratamiento del DAC, se optó, como practica aceptada, el considerar aquellas directrices específicas establecidas en la norma contable US GAAP, de aplicación en Estados Unidos y que previa existencia de las Normas IFRS era el marco contable de referencial global. Sobre la base de lo anterior, y de acuerdo con lo establecido en la Norma Internacional de Contabilidad, NIC 8, la Sociedad procedió a tratar este cambio de criterio como un cambio en la política contable en el ejercicio 2016, efectuando los ajustes y revelaciones indicados por dicha norma, de manera prospectiva para los nuevos contratos a contar del 1° de enero de 2016, y retroactiva para el saldo acumulado de DAC al 31 de diciembre de 2015. El efecto acumulado neto del cambio en la política contable al 1 de enero de 2016 significó un cargo a Patrimonio de M$ 5.825.392 y un cargo a los resultados del período enero a junio de 2016 por M$ 81.103, netos de impuestos.

Durante el ejercicio 2017 no se han efectuado cambios en las políticas contables relacionados con el

tratamiento del DAC en comparación con el ejercicio anterior.

2.13.- Pérdidas por deterioro de valor de los activos no financieros no corrientes

Los activos que tienen una vida útil indefinida no están sujetos a amortización y se someten anualmente

a pruebas de pérdidas por deterioro del valor. Los activos sujetos a depreciación o amortización se

someten a pruebas de pérdidas por deterioro siempre que algún suceso o cambio en las circunstancias

indique que el importe en libros puede no ser recuperable. Se reconoce una pérdida por deterioro por el

exceso del importe en libros del activo sobre su importe recuperable.

El importe recuperable es el valor razonable de un activo menos los costos para la venta o el valor de

uso, el mayor de los dos. A efectos de evaluar las pérdidas por deterioro del valor, los activos se agrupan

al nivel más bajo para el que hay flujos de efectivo identificables por separado (Unidades Generadoras

de Efectivo). Los activos no financieros, distintos de la Plusvalía Comprada (Goodwill), que hubieran

sufrido una pérdida por deterioro se someten a revisiones a cada fecha de balance por si se hubieran

producido reversiones de la pérdida.

26

2.14.- Activos financieros corrientes y no corrientes

El Grupo clasifica sus activos financieros corrientes y no corrientes en las siguientes categorías: a valor

razonable con cambios en resultados y préstamos y cuentas a cobrar. La clasificación depende del

propósito con el que se adquirieron los activos financieros. La Administración determina la clasificación

de sus activos financieros en el momento de su reconocimiento inicial.

a.- Activos financieros a valor razonable con cambios en resultados

Los activos financieros a valor razonable con cambios en resultados son activos financieros mantenidos

para negociar. Un activo financiero se clasifica en esta categoría si se adquiere principalmente con el

propósito de venderse en el corto plazo. Los derivados también se clasifican como adquiridos para su

negociación a menos que sean designados como de cobertura. Los activos de esta categoría se

clasifican como activos financieros corrientes.

Las inversiones en valores negociables se registran inicialmente al costo y posteriormente su valor se

actualiza con base en su valor de mercado (valor justo).

Las inversiones en acciones se encuentran contabilizadas a su valor razonable, los resultados obtenidos

se encuentran registrados en el Otro resultado integral como un elemento separado de patrimonio.

b.- Préstamos y cuentas por cobrar

Los préstamos y cuentas por cobrar son activos financieros no derivados con pagos fijos o determinables

que no cotizan en un mercado activo. Se incluyen en activos financieros corrientes, excepto para

vencimientos superiores a 12 meses desde la fecha del balance que se clasifican como activos

financieros no corrientes. Los préstamos y cuentas a cobrar se incluyen en deudores comerciales y otras

cuentas por cobrar. La provisión por deterioro de estas cuentas se determina de acuerdo con lo indicado

en nota 2.17.

c.- Reconocimiento y medición de activos financieros

Las adquisiciones y enajenaciones de inversiones se reconocen en la fecha de negociación, es decir, la

fecha en que el Grupo se compromete a adquirir o vender el activo. Los activos financieros a valor

razonable con cambios en resultados se reconocen inicialmente por su valor razonable, y los costos de

la transacción se llevan a resultados.

Las inversiones se dan de baja contablemente cuando los derechos a recibir flujos de efectivo de las

inversiones han vencido o se han transferido y el Grupo ha traspasado sustancialmente todos los riesgos

y ventajas derivados de su titularidad.

Los activos financieros a valor razonable con cambios en resultados se contabilizan posteriormente por

su valor razonable con contrapartida en resultados.

Los préstamos y cuentas a cobrar se registran por su costo amortizado de acuerdo con el método de la

tasa de interés efectiva, con contrapartida en resultados.

27

Los ingresos por dividendos derivados de activos financieros a valor razonable con cambios en

resultados se reconocen en el estado consolidado de resultados bajo “Otros ingresos por función” cuando

se establece el derecho del Grupo a recibir el pago.

Los valores razonables de las inversiones que cotizan se basan en precios de compra corrientes. Si el

mercado para un activo financiero no es activo (y para los títulos que no cotizan), el Grupo establece el

valor razonable empleando técnicas de valoración que incluyen el uso de transacciones libres recientes

entre partes interesadas y debidamente informadas, referidas a otros instrumentos sustancialmente

iguales, el análisis de flujos de efectivo descontados, y modelos de fijación de precios de opciones

haciendo un uso máximo de los inputs del mercado y confiando lo menos posible en los inputs específicos

de la entidad. En caso que ninguna técnica mencionada pueda ser utilizada para fijar el valor razonable,

se registran las inversiones a su costo de adquisición neto de la pérdida por deterioro, si así fuera el

caso.

El Grupo evalúa en la fecha de cada estado de situación financiera si existe evidencia objetiva de que un

activo financiero o un grupo de activos financieros puedan haber sufrido pérdidas por deterioro.

2.15.- Instrumentos financieros derivados y actividad de cobertura

Los instrumentos derivados se reconocen inicialmente al valor razonable en la fecha en que se ha

efectuado el contrato de derivados y posteriormente se vuelven a valorar a su valor razonable. El método

para reconocer la pérdida o ganancia resultante depende de si el derivado se ha designado como un

instrumento de cobertura y, si es así, de la naturaleza de la partida que está cubriendo. El Grupo designa

determinados derivados como:

(a) coberturas del valor razonable de pasivos reconocidos (cobertura del valor razonable);

(b) coberturas de un riesgo concreto asociado a un pasivo reconocido o a una transacción prevista

altamente probable (cobertura de flujos de efectivo); o

(c) coberturas de una inversión neta en una operación en el extranjero (cobertura de inversión neta).

El Grupo documenta al inicio de la transacción la relación existente entre los instrumentos de cobertura

y las partidas cubiertas, así como sus objetivos para la gestión del riesgo y la estrategia para manejar

varias transacciones de cobertura.

El Grupo también documenta su evaluación, tanto al inicio como sobre una base continua, de si los

derivados que se utilizan en las transacciones de cobertura son altamente efectivos para compensar los

cambios en el valor razonable o en los flujos de efectivo de las partidas cubiertas.

El valor razonable total de los derivados se clasifican como un activo o pasivo no corriente si el

vencimiento restante de la partida cubierta es superior a 12 meses y como un activo o pasivo corriente

si el vencimiento restante de la partida cubierta es inferior a 12 meses.

2.16.- Inventarios

Los inventarios se valorizan a su costo o a su valor neto realizable, el menor de los dos. El costo se

determina por el método del Precio Promedio Ponderado. El valor neto realizable es el precio de venta

estimado en el curso normal del negocio, menos los costos variables de venta aplicables.

28

Adicionalmente, de ser necesario, se reconocerá una pérdida de valor de los inventarios cuando el costo

de las existencias puede no ser recuperable si dichas existencias están dañadas, se han vuelto obsoletas

en forma completa o parcial, o si los precios de venta han declinado.

Al cierre de cada período se realiza una evaluación del valor neto realizable de las existencias efectuando

los ajustes en caso de estar sobrevaloradas.

2.17.- Deudores comerciales y otras cuentas por cobrar

Las cuentas comerciales por cobrar se reconocen inicialmente por su valor razonable (valor nominal que

incluye un interés implícito) y, posteriormente, por su costo amortizado de acuerdo con el método del tipo

de interés efectivo, menos la provisión por pérdidas por deterioro del valor. Se establece una provisión

para pérdidas por deterioro de cuentas comerciales por cobrar cuando existe evidencia objetiva que el

Grupo no será capaz de recaudar todos los importes que se le adeudan de acuerdo con los términos

originales de las cuentas por cobrar.

La existencia de dificultades financieras significativas por parte del deudor, la probabilidad que el deudor

entre en quiebra o reorganización financiera y la falta o mora en los pagos, se consideran indicadores

que la cuenta por cobrar se ha deteriorado.

El interés implícito se desagrega y reconoce como ingreso financiero a medida que se devengan los

intereses.

El importe de la provisión es la diferencia entre el importe en libros del activo y el valor actual de los flujos

futuros de efectivo estimados, descontados a la tasa de interés efectiva. El valor de libros del activo se

reduce por medio de la cuenta de provisión y el monto de la pérdida se reconoce con cargo al estado de

resultados. Cuando una cuenta por cobrar se considera incobrable, se castiga contra la respectiva

provisión, la cual se determina mediante la aplicación de una tasa porcentual anual de deterioro

correspondiente al promedio móvil de la recaudación efectiva de las cuentas y documentos por cobrar

de los últimos cuatro años, considerando además la antigüedad de las partidas. Para el segmento

asegurador el deterioro de las deudas por cotizaciones declaradas y no pagadas (DNP) se determina en

base a tasas proporcionales por tramos de antigüedad, completando un 97,15% para Isapre Banmédica

S.A. y un 96,11 % para Vida Tres S.A. para los saldos a más de un año.

La recuperación posterior de montos previamente castigados se reconoce como abono en el estado de

resultados.

2.18.- Efectivo y equivalentes al efectivo

El efectivo y equivalentes de efectivo incluyen el efectivo en caja, bancos, los depósitos a plazo en

entidades de crédito, otras inversiones a corto plazo de gran liquidez, con un vencimiento original de tres

meses o menos. En el estado consolidado de situación financiera clasificado, los sobregiros, de existir,

se clasificarían como otros pasivos financieros corrientes.

2.19.- Capital Social

El capital social está representado por acciones ordinarias de una sola clase y un voto por acción.

29

Los costos incrementales directamente atribuibles a la emisión de nuevas acciones se presentan en el

patrimonio neto como una deducción, neta de impuestos, de los ingresos obtenidos.

2.20.- Política de dividendos

Conforme a lo dispuesto en la Ley de Sociedades Anónimas, salvo acuerdo diferente por unanimidad de

los accionistas, la Sociedad se encuentra obligada a la distribución de un dividendo mínimo obligatorio

equivalente al 30% de las utilidades del ejercicio.

Los dividendos a pagar a los accionistas de la Sociedad se reconocen como un pasivo en los estados

financieros en el ejercicio en que son declarados y aprobados por los accionistas de la Sociedad, o

cuando se configura la obligación correspondiente en función de las disposiciones legales vigentes o las

políticas de distribución establecidas por la Junta de Accionistas.

De acuerdo a lo dispuesto en Circular Nº 1945, Banmédica S.A. ha determinado no aplicar ajustes,

provenientes de la adopción de las Normas IFRS, a la ganancia (pérdida) atribuible a los tenedores de

instrumentos de participación en el patrimonio neto de la controladora, para efectos de determinar la

utilidad líquida sobre la cual se realizará la distribución de dividendos a los accionistas de la Sociedad.

2.21.- Acreedores comerciales y otras cuentas por pagar

Los acreedores comerciales y otras cuentas por pagar se reconocen a su valor nominal, ya que su plazo

medio de pago es reducido y no existe diferencia material con su valor razonable.

2.22.- Otros pasivos financieros corrientes

Los recursos ajenos se reconocen, inicialmente, por su valor razonable, netos de los costos en que se

haya incurrido en la transacción. Posteriormente, los recursos ajenos se valorizan por su costo

amortizado; cualquier diferencia entre los fondos obtenidos (netos de los costos necesarios para su

obtención) y el valor de reembolso, se reconoce en el estado de resultados durante la vida de la deuda

de acuerdo con el método del tipo de interés efectivo. El método de interés efectivo consiste en aplicar

la tasa de mercado de referencia para deudas de similares características al importe de la deuda (neto

de los costos necesarios para su obtención).

Los recursos ajenos se clasifican como otros pasivos financieros corrientes a menos que el Grupo tenga

un derecho incondicional a diferir su liquidación durante al menos 12 meses después de la fecha del

balance.

2.23.- Impuesto a la renta e Impuestos diferidos

El impuesto a la renta del ejercicio se calcula sobre la base de la renta líquida imponible determinada

para fines tributarios.

Los impuestos diferidos se calculan sobre las diferencias temporarias que surgen entre las bases fiscales

de los activos y pasivos y sus importes en libros, de acuerdo a lo establecido en la NIC 12 “Impuesto a

la Renta”. Para el cálculo de estos impuestos se utilizan las tasas de impuesto que se espera estén

vigentes cuando los activos y pasivos se realicen.

30

Los activos por impuestos diferidos asociados a pérdidas tributarias se reconocen en la medida en que

es probable que vaya a disponerse de utilidades tributarias futuras con las que se pueden compensar

las diferencias temporarias.

El gasto por impuesto a la renta del ejercicio comprende el impuesto a la renta corriente y el resultado

por impuestos diferidos. Las variaciones del impuesto diferido se reconocen en el estado de resultados,

excepto cuando se trata de partidas que se reconocen directamente en Patrimonio, (a través del Estado

de Resultados Integrales).

Con fecha 29 de septiembre de 2014, fue publicada en el Diario Oficial la Ley 20.780 de Reforma

Tributaria, donde se establecen nuevos aspectos impositivos y regulatorios en al ámbito tributario. Uno

de los aspectos significativos que han afectado los estados financieros ha sido el reconocimiento de los

incrementos graduales en la tasa del Impuesto a la Renta de Primera Categoría, los cuales, dependiendo

del sistema de tributación que se adopte para Renta Atribuida o Sistema Parcialmente Integrado, tienen

un tope del 25% o 27%, respectivamente.

Con fecha 8 de febrero de 2016 fue publicada la Ley N°20.899 que simplificó el sistema de tributación

establecido en la reforma tributaria y perfeccionó otras disposiciones legales, estableciendo para las

sociedades anónimas sólo el sistema parcialmente integrado y estando vigente para el ejercicio 2017

como tasa de impuesto a la renta de primera categoría el 25,5% con incremento gradual hasta un tope

del 27% para el ejercicio 2018 y en adelante.

Para las filiales en Perú, conforme a la Ley N°30.296 vigente al 31 de diciembre de 2016, la tasa vigente

de impuesto a la renta corresponde a un 27% sobre la renta neta; sin embargo, conforme al Decreto

Legislativo N.° 1261, publicado con fecha 10 de diciembre de 2016 y con vigencia a partir del 1 de enero

de 2017, el impuesto a cargo de los perceptores de rentas de tercera categoría domiciliados en el país

se determinará aplicando la tasa del 29,5% sobre su renta neta.

En cuanto a las filiales en Colombia, la tasa aplicable al impuesto sobre la renta es del 25%, más una

tasa sobre impuesto a la renta para la equidad, denominado “CREE” equivalente al 9% y una sobretasa

del “CREE” del 6%, según lo estipula la normativa legal vigente en ese país.

2.24.- Provisiones corrientes y no corrientes por beneficios a los empleados

a.- Indemnizaciones por años de servicio

Las indemnizaciones por años de servicio para los empleados de Clínica Santa María S.A. y sus filiales

Servicios Médicos Santa María S.A. y Sociedad de Inversiones Santa María S.A., que han suscrito

convenios colectivos, se han determinado mediante la aplicación del método del valor presente de la

obligación del beneficio definido más/menos los ajustes por ganancias o pérdidas actuariales no

reconocidas y los costos por servicios pasados, de acuerdo a lo establecido en la NIC 19 sobre beneficios

a los empleados.

El pasivo reconocido en el estado de situación, es el valor actual de la obligación por prestaciones

definidas en la fecha de cierre de los estados financieros. Dicho valor es calculado mensualmente, y se

determina descontando los flujos de salida de efectivo futuros estimados a tasas de interés de

instrumentos denominados en la moneda en que se pagarán las prestaciones y con plazos de

vencimiento similares a los de las correspondientes obligaciones.

31

De acuerdo a la enmienda IAS N°19, a contar del 1 de enero de 2013 las pérdidas o ganancias

actuariales por cambio en el valor presente de la obligación por beneficios se registran directamente en

Otro Resultado Integral, por otra parte, de acuerdo a las políticas de la Compañía, los costos financieros

relacionados al plan de beneficios definidos se registran bajo el rubro Costos financieros en el Estado de

Resultado por Función.

Al 30 de septiembre de 2017 y al 31 de diciembre de 2016 la Sociedad mantiene provisión por este

concepto por un monto ascendente a M$ 1.834.746 y M$ 2.145.359, respectivamente.

b.- Vacaciones del personal

La Sociedad reconoce el gasto por vacaciones del personal mediante el método del devengo. Este

beneficio corresponde a todo el personal y equivale a un importe fijo según los contratos particulares de

cada trabajador. Este beneficio es registrado a su valor nominal. Al 30 de septiembre de 2017 y 31 de

diciembre de 2016 la Sociedad mantiene un pasivo por este concepto por un monto ascendente a

M$ 10.234.773 y M$ 9.313.652, respectivamente.

2.25.- Otras provisiones

Las provisiones para contratos onerosos, litigios y otras contingencias se reconocen cuando:

- El Grupo tiene una obligación presente, ya sea legal o implícita, como resultado de sucesos pasados; - Es probable que vaya a ser necesaria una salida de recursos para liquidar la obligación; - El importe se ha estimado de forma fiable.

Las obligaciones existentes a la fecha del balance surgidas como consecuencia de sucesos pasados

cuyo importe y momento de cancelación son indeterminadas, se registran en el balance como provisión

por el valor actual del importe más probable que se estima que la Sociedad tendrá que desembolsar para

cancelar la obligación.

Las provisiones se cuantifican teniendo en consideración la mejor información disponible en la fecha de

la formulación.

En el área aseguradora existen provisiones relacionadas directamente al negocio de las Isapres y

corresponden a prestaciones ocurridas y en litigio por Gastos de Salud y Subsidios por incapacidad

laboral (SIL) que a la fecha de cierre no se encuentran contabilizadas:

a.- Gastos de Salud

Considera aquellos beneficios y/o prestaciones que, habiéndose materializado a la fecha de cierre de los

Estados Financieros, aún no han sido contabilizados.

Para el cálculo de la provisión se consideraron las prestaciones ocurridas y no reportadas a la Isapre, las

prestaciones ocurridas, reportadas y no valorizadas y las prestaciones ocurridas, reportadas y

valorizadas, sin haberse emitido aún los correspondientes bonos.

Como base de información se consideraron los Bonos Hospitalarios, Programas Médicos, Reembolsos

Hospitalarios y Reembolsos Ambulatorios, considerando factores tales como: comportamiento de la

siniestralidad, evolución histórica, variables estacionales, plazos de tramitación y resolución de

programas médicos y monto de prestaciones ocurridas al cierre de cada mes y contabilizadas en fecha

posterior.

32

El monto de la provisión considera el stock de programas hospitalarios recepcionados y no liquidados al 30 de septiembre de 2017 , más el promedio histórico de programas ingresados y no recepciona igual periodo, por el costo promedio del programa. b.- Subsidios por incapacidad laboral (SIL)

Considera todas las licencias médicas que habiéndose presentado, aún no se han valorizado y aquéllas

que correspondiendo al período de cierre no han sido presentadas en la Isapre.

Para el cálculo de la provisión fueron considerados los siguientes factores: comportamiento de la

siniestralidad, evolución histórica, variables estacionales, y monto de prestaciones ocurridas al cierre de

cada mes y contabilizadas en fecha posterior.

El monto de la provisión consideró el promedio móvil del periodo julio 2016 a junio 2017 del costo de

los subsidios devengados al cierre de cada mes y contabilizado después de esa fecha.

c.- Provisión gasto por Muerte Titular Esta provisión se efectúa para cubrir los costos asociados a Contratos de Salud Previsional con cobertura adicional, en los cuales se establece que en el evento que el cotizante titular fallezca, la Sociedad mantendrá todos los beneficios de salud vigentes a la fecha de fallecimiento, para todos los beneficiarios declarados por el cotizante.

2.26.- Clasificación de saldos en corrientes y no corrientes

En el estado de situación financiera, los saldos se clasifican en función de sus vencimientos, como

corrientes aquellos con vencimiento igual o inferior a doce meses contados desde la fecha de corte de

los estados financieros y como no corrientes, los mayores a ese período.

2.27.- Reconocimiento de ingresos

a.- Ingresos de actividades ordinarias

Para el Área Aseguradora de acuerdo a lo indicado por NIC 18, es necesario reconocer los ingresos

sobre base devengada; lo anterior implica reconocer las cotizaciones no declaradas y no pagadas

(NDNP) surgidas por la obligación de los afiliados de enterar la cotización (firma de los contratos entre

los afiliados y las isapres). Las NDNP y DNP (declaradas y no pagadas) deben ser registradas netas de

su deterioro, evitando así reconocer activos que finalmente no se materialicen como incremento

patrimonial. Respecto de las comisiones y costos directos del área de ventas (DAC) y considerando que

existen estudios que demuestran que el ejercicio de permanencia de la cartera de afiliados es de

aproximadamente 5 años y nueve meses y con el propósito de correlacionar ingresos (cotizaciones) con

gastos, se permite reconocer como activo dicho monto y diferirlo en el ejercicio promedio de permanencia

de los afiliados y en cuanto a los productos adicionales como seguro de cesantía y seguro por muerte

del titular, es necesario reconocer una provisión para cubrir el costo neto de las prestaciones, para todos

los afiliados o beneficiarios que tienen vigente el seguro a la fecha de cierre de los estados financieros.

Para el Área Prestadora, los ingresos de actividades ordinarias derivados de la prestación de servicios

se reconocen cuando pueden ser estimados con fiabilidad y en función del grado de realización de la

prestación del servicio o realización de la transacción a la fecha del balance.

33

Finalmente, el Grupo reconoce los ingresos cuando el importe de los mismos se puede valorar con

fiabilidad, es probable que los beneficios económicos futuros vayan a fluir a la entidad y se cumplen las

condiciones específicas para cada una de las actividades del Grupo.

b.- Ingresos por intereses

Los ingresos por intereses se reconocen usando el método del tipo de interés efectivo. Cuando una

cuenta por cobrar sufre pérdida por deterioro del valor, el Grupo reduce el importe en libros a su importe

recuperable, descontando los flujos futuros de efectivo estimados al tipo de interés efectivo original del

instrumento, y continúa llevando el descuento como menor ingreso por intereses. Los ingresos por

intereses de préstamos que hayan sufrido pérdidas por deterioro del valor se reconocen utilizando el

método del tipo de interés efectivo.

c.- Ingresos por dividendos

Los ingresos por dividendos se reconocen cuando se establece el derecho a recibir el pago.

2.28.- Arrendamientos

a.- Cuando una entidad del Grupo es el arrendatario – Arrendamiento financiero

Los arrendamientos de propiedades, planta y equipos cuando el Grupo tiene sustancialmente todos los

riesgos y ventajas derivados de la propiedad, se clasifican como arrendamientos financieros. Los

arrendamientos financieros se capitalizan al inicio del arrendamiento al valor razonable de la propiedad

arrendada o al valor presente de los pagos mínimos por el arrendamiento, el menor de los dos.

Cada pago por arrendamiento se distribuye entre el pasivo y las cargas financieras para conseguir un

tipo de interés constante sobre el saldo pendiente de la deuda. Las correspondientes obligaciones por

arrendamiento, netas de cargas financieras, se incluyen en otras cuentas por pagar a largo plazo. El

elemento de interés del costo financiero se carga en el estado de resultados integral durante el ejercicio

de arrendamiento. El activo inmovilizado adquirido en régimen de arrendamiento financiero se deprecia

durante su vida útil o la duración del contrato, el menor de los dos.

b.- Cuando una entidad del Grupo es el arrendatario – Arrendamiento operativo

Los arrendamientos en los que el arrendador conserva una parte importante de los riesgos y ventajas

derivados de la titularidad, se clasifican como arrendamientos operativos. Los pagos por concepto de

arrendamiento operativo (netos de cualquier incentivo recibido del arrendador) se cargan en el estado

de resultados integral sobre una base lineal durante el ejercicio de arrendamiento.

c.- Cuando una entidad del Grupo es el arrendador – Arrendamiento operativo

Los activos arrendados a terceros bajo contratos de arrendamiento operativo se incluyen dentro de

Propiedades, Planta y Equipo en el caso que el arrendatario tambien se encuentre dentro del Grupo,

esto para fines de consolidación o en Propiedad de Inversión, según corresponda.

Los ingresos derivados del arrendamiento se reconocen de forma lineal durante el plazo del arrendamiento.

34

2.29.- Medio ambiente

Los desembolsos relacionados con el medio ambiente que no correspondan a adiciones a propiedades

plantas y equipos, se reconocen en resultados en el ejercicio en que se incurren.

NOTA 3.- GESTIÓN DEL RIESGO FINANCIERO

La Sociedad enfrenta riesgos inherentes a la actividad que desarrolla en el mercado, como son los

cambios en los marcos regulatorios, alto nivel de competencia y sensibilidad ante cambios en la actividad

económica.

Las principales situaciones de riesgo a que está expuesta la Sociedad son:

3.1.- Exposición ante cambios en el marco regulatorio y legal

El mercado está constantemente siendo monitoreado tanto por la Superintendencia de Salud y por la

Superintendencia de Valores y Seguros, quienes estudian la normativa y marco regulatorio de estos

sectores, sus políticas de negocio y el desempeño de sus resultados, lo que genera incertidumbre en las

perspectivas del negocio, así como los cambios en leyes y reglamentos que afectan la industria y sus

negocios.

3.2.- Alto nivel de competencia

En estos mercados de Prestadores, Rescate Móvil y Seguros de Salud, se presentan fuertes niveles de

competencia. Este escenario requiere de otorgamiento de beneficios cada vez mejores para mantener y

mejorar la posición competitiva.

Riesgos de Mercado

3.3.- Sensibilidad ante cambios en la actividad económica

Este mercado en general presenta una baja exposición al ciclo económico. El aumento en el desempleo

podría afectar las recaudaciones del sector asegurador y prestador.

Riesgos Financieros

Los ingresos y costos se encuentran estructurados fundamentalmente en pesos, monedas funcionales

(locales) de subsidiarias en el extranjero y unidades de fomento.

En atención a lo anterior, el Área de Finanzas coordina y controla la estructura financiera con el objetivo

de prevenir y mitigar los principales riesgos financieros identificados.

3.4.- Riesgo de moneda

La Gerencia ha determinado como política mantener un equilibrio entre los flujos operacionales y los

flujos de sus pasivos y activos financieros, con el objetivo de minimizar la exposición al riesgo de

variaciones en el tipo de cambio.

35

La denominación de activos al 30 de septiembre de 2017 corresponde en un 5,5% a unidades de

fomento, 94,2% a pesos chilenos y moneda funcional no reajustable (filiales extranjeras) y un 0,3% a

moneda extranjera (2% a unidades de fomento, 97,5% a pesos chilenos y moneda funcional no

reajustable y un 0,5 % a moneda extranjera al 31 de diciembre de 2016, respectivamente)

Así mismo la denominación de la deuda financiera al 30 de septiembre de 2017 corresponde en un 52,7%

a unidades de fomento, 47,3% a pesos chilenos y moneda funcional no reajustable (filiales extranjeras)

y un 0,004% a moneda extranjera (44,1% a unidades de fomento, 55,9% a pesos chilenos y moneda

funcional no reajustable y un 0,02 % a moneda extranjera al 31 de diciembre de 2016, respectivamente)

3.4.1 Riesgo de tipo de cambio

El porcentaje de pasivos financieros pactados en una moneda distinta a la moneda funcional de las

compañías que pertenecen a Grupo Banmédica es de un 0,004% al 30 de septiembre de 2017 (0,02%

al 31 de diciembre de 2016) del total de pasivos financieros. Por lo tanto no hay exposición de la Sociedad

al riesgo de tipo de cambio.

3.4.2 Riesgo de variación por Unidad de Fomento

La Sociedad mantiene un 5,5% (2% al 31 de diciembre de 2016) de sus activos financieros expresados

en unidades de fomento (UF). Cuantificando el efecto de la variación de la UF en el resultado del Grupo

antes de Impuesto a la Renta, un alza de un 1% en el valor de la UF al 30 de septiembre de 2017, implica

un aumento de M$ 691.971 en dicho resultado y un efecto contrario se hubiese presentado con una baja

de 1% en la UF.

Así mismo la Sociedad mantiene un 52,7% al 30 de septiembre de 2017 (44,1% al 31 de diciembre de

2016) de sus deudas financieras expresadas en unidades de fomento (UF). Cuantificando el efecto de la

variación de la UF en el resultado del Grupo antes de Impuesto a la Renta, un alza de un 1% en el valor

de la UF al 30 de septiembre de 2017, implica una disminución de M$ 2.320.133 (M$ 1.664.391 al 31 de

diciembre de 2016) en dicho resultado y un efecto contrario se hubiese presentado con una baja de 1%

en la UF.

Al cierre del ejercicio, la Sociedad no posee saldos significativos en monedas distintas de la funcional,

por lo que no hay exposición significativa al riesgo de tipo de cambio.

3.5.- Riesgo de Tasa de Interés

El objetivo de la gestión de riesgo de tasas de interés es alcanzar un equilibrio en la estructura de

financiamiento, que permita minimizar el costo de la deuda con una volatilidad reducida en el estado de

resultados integral.

En este sentido, la Sociedad posee una muy baja exposición al riesgo asociado a las fluctuaciones de

las tasas de interés en el mercado, ya que la mayor parte de la deuda financiera se encuentra

estructurada a tasa fija, representando un 70% del total de la deuda financiera. Con el fin de cubrir la

exposición de tipo de interés por deudas bancarias denominadas en pesos chilenos estructurados a tasa

variable la Sociedad mantiene instrumentos financieros denominados Swaps (Nota 6.2).

36

3.6.- Riesgo de Liquidez y Estructura de Pasivos Financieros

El riesgo de liquidez es administrado mediante una adecuada gestión de los activos y pasivos,

optimizando los excedentes de caja diarios y de esa manera asegurar el cumplimiento de los

compromisos de deudas en el momento de su vencimiento.

Los indicadores de liquidez por el ejercicio terminado al 30 de septiembre de 2017 y 31 diciembre de

2016 son los siguientes:

Dado lo anterior, se puede concluir que la Sociedad cuenta con los flujos financieros necesarios para

cubrir las obligaciones financieras.

Con respecto al Área Aseguradora de Salud, es importante mencionar que se maneja una posición neta de fondos en efectivo y efectivo equivalente que le permiten cumplir adecuadamente el pago de sus compromisos financieros con los prestadores de salud. Asimismo, no mantiene pasivos de corto plazo con entidades financieras. Adicionalmente, por normativa legal cuenta con la garantía constituida por instrumentos financieros de propiedad de las isapres y boletas de garantía emitida por bancos que cubre la totalidad de los pasivos con los afiliados y prestadores de salud, ya sea médicos particulares como clínicas y hospitales. Para los ejercicios terminados al 30 de septiembre de 2017 y 31 de diciembre de 2016, se detallan agrupados por vencimiento los pasivos financieros del Grupo de Sociedades del sector de Aseguradores:

Para los ejercicios terminados al 30 de septiembre de 2017 y 31 de diciembre de 2016, se detallan

agrupados por vencimiento los pasivos financieros del Grupo de Sociedades del sector de Prestadores:

Indice 30-09-2017 31-12-2016

Razón de Liquidez 1,07 0,79

Razón Acida 1,04 0,76

Razón Endeudamiento 2,96 2,83

Saldo al Saldo alPasivos Financieros 30-09-2017 31-12-2016

M$ M$Con vencimiento menor a 3 meses 132.425.597 130.756.807 Con vencimiento entre 3 y 5 meses 127.756 119.111 Con vencimiento entre 6 y 8 meses 130.268 121.453 Con vencimiento entre 9 y 12 meses 132.830 123.841 Con vencimiento más de 1 año 744.707 1.087.722

Total 133.561.158 132.208.934


M$ M$Con vencimiento menor a 3 meses 67.444.357 72.766.226 Con vencimiento entre 3 y 5 meses 26.512.674 50.601.474 Con vencimiento entre 6 y 8 meses 5.655.939 2.584.013 Con vencimiento entre 9 y 12 meses 3.572.889 4.672.227 Con vencimiento más de 1 año 223.465.434 198.349.617

Total 326.651.293 328.973.557

37


agrupados por vencimiento los pasivos financieros del Grupo de Sociedades del sector Internacional:


agrupados por vencimiento los pasivos financieros del Grupo de Sociedades del sector de Otros:

La Sociedad diariamente actualiza sus proyecciones de flujos de caja, y recurrentemente efectúa un

análisis de la situación financiera, del entorno económico y análisis del mercado de deuda con el objeto

de, en caso de requerirlo, contratar nuevos financiamientos o reestructurar créditos existentes a plazos

que sean coherentes con la capacidad de generación de flujos de los diversos negocios en que participa

la Sociedad. Sin perjuicio de lo anterior, cuenta con líneas bancarias de corto plazo aprobadas, que

permiten reducir ostensiblemente el riesgo de liquidez.

3.7.- Riesgo de seguros

Con respecto al Área Aseguradora, es importante mencionar que se maneja una posición neta de fondos

en efectivo y efectivo equivalente que le permiten cumplir adecuadamente el pago de sus compromisos

financieros con los prestadores de salud. Asimismo, no mantiene pasivos de corto plazo con entidades

financieras.

Adicionalmente, cuenta por normativa legal con la garantía constituida por instrumentos financieros de

propiedad de las isapres y boletas de garantía emitida por bancos, de la totalidad de los pasivos con los

afiliados y prestadores de salud, ya sea médicos particulares como clínicas y hospitales.



Total 169.280.117 147.164.382



Total 348.731.593 313.784.832

38

Al 30 de septiembre de 2017 y 31 de diciembre de 2016 la composición de afiliados en Isapre Banmédica

por Regiones y Santiago es la siguiente:

Al 30 de septiembre de 2017 y 31 de diciembre de 2016, la composición de afiliados en Isapre Vida

Tres por Regiones y Santiago es la siguiente:

3.8.- Determinación del valor razonable de instrumentos financieros

Como parte de la evaluación de riesgo, se ha realizado un análisis del valor de mercado que tendrían los

pasivos bancarios del Grupo Al 30 de septiembre de 2017 y 31 de diciembre de 2016. Este análisis

consiste en obtener el valor presente de los flujos de caja futuros de cada deuda financiera vigente

utilizando tasas representativas de las condiciones de mercado de acuerdo al riesgo de las sociedades

y al plazo remanente de la deuda. Este análisis arrojó que no existen efectos significativos respecto a los

valores de la deuda financiera determinada mediante costo amortizado.

3.9.- Riesgo de crédito

La Sociedad mantiene cuentas por deudores comerciales y otras cuentas por cobrar que representan

aproximadamente el 16,9% al 30 de septiembre de 2017 (16,3% al 31 de diciembre de 2016) del total de

activos. La cobranza de los clientes es gestionada por un área de cobranzas interna de la empresa.

Cuando se trata de empresas en convenio, la Sociedad tiene contratado un servicio de cobranza externa,

quién informa a la Gerencia de Finanzas los resultados de su gestión.

Para aquellos clientes que permanecen incobrables, la empresa realiza gestión de cobranza prejudicial

y judicial con una empresa de abogados externos.

Entre los principales clientes del Grupo para el sector Prestador se encuentran las isapres, Fonasa,

empresas en convenio y particulares. De dichos clientes es importante mencionar lo siguiente:

• Las isapres, presentan un mínimo nivel de morosidad producto de la regulación existente en el sector

asociada al aseguramiento de la capacidad financiera de dichas instituciones. Dado lo anterior, no

existen contingencias significativas respecto a este tipo de clientes.

• Las cuentas por cobrar correspondientes a Fonasa, presentan un riesgo de crédito bajo, por

constituir una entidad proveedora de seguridad social financiada por aportes directos del Estado.

• En el caso de empresas en convenio, estas presentan el mayor nivel de riesgo relativo. Sin embargo,

el Grupo tiene contratado un servicio de cobranza externa que informa semanalmente los resultados

de su gestión.

Descripción

Número de Afiliados % participación


Regiones 114.308 29,75% 110.692 29,40%

Santiago 269.917 70,25% 265.850 70,60%

Total 384.225 100,00% 376.542 100,00%

30-09-2017 31-12-2016

Descripción



Regiones 16.408 20,90% 16.394 21,45%

Santiago 62.087 79,10% 60.025 78,55%

Total 78.495 100,00% 76.419 100,00%

30-09-2017 31-12-2016

39

• Si bien el segmento particulares es el más riesgoso, el impacto de la materialización del riesgo de

crédito asociado no resultaría relevante dada la baja participación sobre el total de la exposición.

Adicionalmente, el siguiente cuadro muestra la rotación de cuentas por cobrar del Grupo, la cual es de

aproximadamente 2 meses de ventas:

De acuerdo al valor actual de los flujos futuros de efectivo estimados, descontados a la tasa de interés

efectiva, y en función del tipo de deuda mantenida (cheques, facturas o pagarés), la Sociedad ha

determinado que la incobrabilidad de los deudores comerciales Al 30 de septiembre de 2017 y 31 de

diciembre de 2016, asciende a M$ 79.931.876 y M$ 69.970.330 (Nota 8), respectivamente, y cuyo efecto

se encuentra incorporado en los estados consolidados intermedios de situación financiera.

Por otra parte, es importante mencionar que para el sector Prestador el cobro de un paciente hospitalario

se encuentra respaldado por pagarés, documentos que son devueltos a dichos pacientes una vez que

se realiza el correspondiente pago de la cuenta o la documentación de la misma.

Por último, es importante señalar que la Sociedad cuenta con mecanismos de control interno, controles

de gestión de riesgos, controles de gestión económico financiero, para asegurar que las operaciones se

realicen en concordancia con las políticas, normas y procedimientos establecidos.

El riesgo de crédito sobre los otros activos financieros es controlado y mitigado garantizando

colocaciones a través de contrapartes de gran solvencia y con clasificaciones de riesgo que cumplan los

mínimos requeridos por las políticas de inversión.

NOTA 4.- ESTIMACIONES Y JUICIOS DE LA ADMINISTRACIÓN

Las estimaciones y criterios usados son continuamente evaluados y se basan en la experiencia histórica

y otros factores, incluyendo la expectativa de ocurrencia de eventos futuros que se consideran razonables

de acuerdo con las circunstancias.

El Grupo efectúa estimaciones y supuestos respecto del futuro. Las estimaciones contables resultantes,

por definición, muy pocas veces serán iguales a los resultados reales. Las estimaciones y supuestos que

tienen un riesgo significativo de causar un ajuste material a los saldos de los activos y pasivos en el

próximo año se presentan a continuación:

4.1.- Estimación del deterioro de la plusvalía comprada (Goodwill)

El Grupo evalúa anualmente si la plusvalía mercantil ha sufrido algún deterioro, de acuerdo con la política

contable que se describe en Nota 2.9. Los montos recuperables de las unidades generadoras de efectivo

han sido determinados sobre la base de cálculos de sus valores en uso.

Conc eptos 30-09-2017 31-12-2016M$ M$

Ingresos operacionales (Últimos 12 meses) 1.511.721.850 1.420.202.448Deudores Comerciales y Otras Cuentas por Cobrar Bruto 292.861.218 259.508.767Rotación Cuentas por Cobrar (Meses) 2,32 2,19

40

La estimación del valor en uso requiere que la Administración realice una estimación de los flujos de

efectivo futuros esperados de la unidad generadora de efectivo (o grupo de UGES) y además que

determine una tasa de descuento apropiada para calcular el valor presente de esos flujos de efectivo.

4.2.- Valor razonable de derivados y de otros instrumentos financieros

El valor razonable de los instrumentos financieros que no son comercializados en un mercado activo (por

ejemplo, acciones sin cotización o suficiente presencia bursátil, derivados extra-bursátiles, etc.) se

determina usando técnicas de valuación. Los instrumentos financieros han sido contabilizados a valor

justo en el Estado consolidado de situación financiera Al 30 de septiembre de 2017 y 31 de diciembre de

2016, en base a las metodologías previstas en la NIC 39. Dichas metodologías aplicadas para cada clase

de instrumentos financieros se clasifican según su jerarquía de la siguiente manera

- Nivel I: Valores o precios de cotización en mercados para activos y pasivos idénticos.

- Nivel II: información de entrada (“inputs”) provenientes de fuentes distintas a los valores de

cotización del Nivel I, pero observables en mercado para los activos y pasivos ya sea de manera

directa (precios) o indirecta (obtenidos a partir de precios).

- Nivel III: inputs para activos o pasivos que no se basan en datos de mercados observables.

El siguiente cuadro presenta los activos y pasivos financieros medidos a valor razonable según jerarquía

de valorización:

Los Títulos de Deuda Pública Doméstica (TES), Certificados de Depósito a Término (CDTS), Títulos

Hipotecarios (TIPS), Encargos Fiduciarios y otras inversiones, se registran a valor razonable con efecto

en resultados.

Clases de instrumentos financieros medidos a valor razonable Nivel de

Corriente No corriente Corriente No corriente jerarquía

M$ M$ M$ M$

Activos Financieros

Instrumentos de patrimonio (acciones) 87.117 14.135 74.065 9.423 Nivel I

Garantía Superintendencia de Salud, Isapre Banmédica y Vida Tres 0 28.702.346 0 27.659.981 Nivel I

Garantía Superintendencia de Salud, Colmédica y Aliansalud S.A. (Colombia) 0 5.218.151 0 6.016.927 Nivel I

Bonos reajustables (más de 90 días) (Isapre) 57.234.148 0 0 0 Nivel I

Bonos no reajustables (más de 90 días) (Perú y Colombia e Isapres) 19.252.115 0 6.561.442 0 Nivel I

TIPS (Colombia) 16.970 0 66.434 0 Nivel I

CDTS (Colombia) 21.350.289 0 20.247.730 0 Nivel I

Repos (Colombia) 0 0 0 0 Nivel I

Cartera colectiva (Colombia) 0 0 0 0 Nivel I

Encargo f iduciario (Colombia) 1.780.838 0 238.764 0 Nivel I

Títulos garantizados (TES) (Colombia) 0 0 502.315 0 Nivel I

Otros títulos de deuda (Perú y Colombia) 4.594.640 10.489 1.153.184 178.301 Nivel I

Fondos Mutuos 0 0 1.012.928 0 Nivel I I

Instrumentos de patrimonio (Clínica Iquique) 0 473.467 0 473.467 Nivel I I I

Total Activos Financieros 104.316.117 34.418.588 29.856.862 34.338.099

Pasivos Financieros

Instrumentos Derivados (Sw ap) 0 1.568.500 0 1.521.142 Nivel I I

Total Pasivos Financieros 0 1.568.500 0 1.521.142

Total 104.316.117 32.850.088 29.856.862 32.816.957

Saldos al

30-09-2017 31-12-2016

41

4.3.- Beneficios por Indemnizaciones (PIAS)

El valor presente de las obligaciones por indemnizaciones por años de servicio pactadas depende de un

número de factores que se determinan sobre bases actuariales usando un número de supuestos. Los

supuestos usados al determinar el costo neto por los beneficios incluyen la tasa de descuento y una tasa

de inflación, para aquellos que no se presentan a valor corriente.

Cualquier cambio en estos supuestos tendrá impacto en el valor en libros de la obligación por beneficios.

4.4.- Valor Justo de Activos y Pasivos

En ciertos casos las NIIF requieren que activos y pasivos sean registrados a su valor justo. Valor justo

es el monto al cual un activo puede ser comprado o vendido o el monto al cual un pasivo puede ser

incurrido o liquidado en una transacción actual entre partes debidamente informadas en condiciones de

independencia mutua, distinta de una liquidación forzosa. Las bases para la medición de activos y

pasivos a su valor justo son los precios vigentes en mercados activos. En su ausencia, la Sociedad

estima dichos valores basada en la mejor información disponible, incluyendo el uso de modelos u otras

técnicas de valuación.

4.5.- Valor Justo de Propiedades, Planta y Equipo y Propiedades de Inversión. Adopción de las

NIIF

La Sociedad ha determinado el valor justo de sus Propiedades, Planta y Equipos significativos y sus

Propiedades de Inversión como parte del proceso de adopción de las NIIF. Este ejercicio requirió la

valorización de estos activos considerando las condiciones de mercado en la fecha de transición (1 de

enero de 2009). El valor de mercado de las Propiedades de Inversión usado en la transición refleja, entre

otras cosas, el ingreso por rentas que se estimó es posible obtener de arrendamientos en las condiciones

a esa fecha, así como los supuestos razonables y defendibles que representen la visión del mercado que

partes experimentadas e interesadas pudieran asumir acerca del ingreso que, por arrendamientos

futuros, se pudiera conseguir a la luz de las condiciones actuales del mercado. El valor de mercado de

la Propiedades, Planta y Equipo se determinó como el costo de reposición de los bienes, rebajando el

monto de depreciación estimada basado en la antigüedad de los bienes.

4.6.- Valor Justo Provisión por Gastos de salud y Subsidios por incapacidad laboral

a.- Gastos de Salud

Considera aquellos beneficios y/o prestaciones que, habiéndose materializado a la fecha de cierre de los

Estados Financieros, aún no han sido presentados en la Isapre.

Para el cálculo de la provisión se consideraron las prestaciones ocurridas y no reportadas a la isapre, las

prestaciones ocurridas, reportadas y no valorizadas y las prestaciones ocurridas, reportadas y

valorizadas, sin haberse emitido aún los correspondientes bonos.

Como base de información se consideraron los Bonos Hospitalarios, Programas Médicos, Reembolsos

Hospitalarios y Reembolsos Ambulatorios, considerando factores tales como: comportamiento de la

siniestralidad, evolución histórica, variables estacionales, plazos de tramitación y resolución de

42

programas médicos y monto de prestaciones ocurridas al cierre de cada mes y contabilizadas en fecha

posterior.

El monto de la provisión considera el stock de programas hospitalarios recepcionados y no liquidados al 30 de septiembre de 2017, más el promedio histórico de pacientes ingresados a la clínica cuyos programas no han sido recepcionados a igual periodo, por el costo promedio del programa. b.- Subsidios por incapacidad laboral (SIL)

Considera todas las licencias médicas que habiéndose presentado, aún no se han valorizado y aquéllas

que correspondiendo al período de cierre no han sido presentadas en la isapre.

Para el cálculo de la provisión fueron considerados los siguientes factores: comportamiento de la

siniestralidad, evolución histórica, variables estacionales, y monto de prestaciones ocurridas al cierre de

cada mes y contabilizadas en fecha posterior.

El monto de la provisión consideró el promedio móvil del periodo julio 2016 a junio 2017 del costo de los

subsidios devengados al cierre de cada mes y contabilizado después de esa fecha.

NOTA 5.- EFECTIVO Y EQUIVALENTES AL EFECTIVO

La composición de este rubro es la siguiente:

30-09-2017 31-12-2016

M$ M$

1.409.361 1.016.274

28.361.828 24.976.934

Total Efectivo 29.771.189 25.993.208

7.086.781 8.759.000

Cuentas de ahorro (f iliales extranjeras) 168.373 258.013

Inversiones a corto plazo (valores negociables, pactos, fondos mutuos) 16.976.767 86.310.774

660.089 714.611

Total Equivalentes al Efectivo 24.892.010 96.042.398

Total Otro Efectivo y Equivalentes al Efectivo 0 0

54.663.199 122.035.606

Saldos al

Efectivo y Equivalentes al Efectivo

Efectivo en caja

Saldos en bancos

Total Efectivo y Equivalantes al Efectivo

Efectivo

Equivalentes al Efectivo

Depósitos a corto plazo

Otros acuerdos bancarios

Detalle del Efectivo y Equivalentes al Efectivo Moneda 30-09-2017 31-12-2016

M$ M$

Monto del efectivo y equivalentes del efectivo Dólares 2.333.814 4.832.947

Monto del efectivo y equivalentes del efectivo Pesos colombianos 3.526.139 3.713.769

Monto del efectivo y equivalentes del efectivo Nuevos soles peruanos 21.587.752 15.569.174

Monto del efectivo y equivalentes del efectivo $ no reajustables 26.964.379 97.919.716

Monto del efectivo y equivalentes del efectivo U.F. 251.115 0

54.663.199 122.035.606 Total Efectivo y Equivalante al Efectivo

Saldos al

43

NOTA 6.- OTROS ACTIVOS FINANCIEROS CORRIENTES Y NO CORRIENTES

6.1.- Activos financieros corriente y no corriente:

Los activos financieros corrientes incluyen cuotas de fondos mutuos de renta variable y acciones de

trading. Estos activos se registran a valor razonable, reconociéndose los cambios de valor en resultados,

y son mantenidos para tener liquidez y rentabilizar. Los fondos mutuos se contabilizan al valor de

mercado, a través del valor cuota al cierre del ejercicio y las acciones de trading se registran a su valor

bursátil al cierre de cada ejercicio. A la fecha de cierre del balance, los activos financieros corrientes que

se clasifican en esta categoría no cuentan con el fin de ser instrumentos de cobertura ya que no existe

incertidumbre alguna sobre su pasivo subyacente, por lo que estos instrumentos están obedeciendo más

bien a una estrategia de gestión estructural del riesgo de liquidez implícito en las operaciones de la

empresa.

Los Títulos de Deuda Pública Doméstica (TES), Certificados de Depósito a Término (CDTS), Títulos

Hipotecarios (TIPS), Encargos Fiduciarios y otras inversiones, se registran a valor razonable con efecto

en resultados.

6.2.- Instrumentos financieros derivados:

Los derivados contratados con el objeto de cubrir la exposición de tipo de interés que actualmente

mantiene la Sociedad, corresponden a instrumentos financieros denominados Swaps utilizados para

cubrir deudas bancarias denominadas en pesos chilenos. Estos instrumentos se clasifican como de

cobertura de valor razonable, cuyo valor justo asciende a M$ 1.568.500 y M$ 1.521.142 (Nota 16.1) Al

30 de septiembre de 2017 y 31 de diciembre de 2016, respectivamente.

La exposición en balance de estos instrumentos financieros se hace en los rubros de pasivos financieros

no corrientes, expuestos en la Nota 16.

Otros Activos Financieros Corriente No Corriente Corriente No CorrienteM$ M$ M$ M$

Valores o títulos de patrimonio

Instrumentos de patrimonio (Clínica Iquique) 0 473.467 0 473.467 Instrumentos de patrimonio (acciones) 87.117 14.135 74.065 9.423 Total valores o títulos de patrimonio 87.117 487.602 74.065 482.890

Inversiones en fondos de cobertura

Garantía Superintendencia de Salud, Isapre Banmédica y Vida Tres 0 28.702.346 0 27.659.981 Garantía Superintendencia de Salud, Colmédica y Aliansalud S.A. (Colombia) 0 5.218.151 0 6.016.927 Total inversiones en fondos de cobertura 0 33.920.497 0 33.676.908

Títulos de deuda

Bonos reajustables (más de 90 días) (Isapre) 57.234.148 0 0 0

Bonos no reajustables (más de 90 días) (Perú, Colombia e Isapres) 19.252.115 0 6.561.442 0

TIPS (Colombia) 16.970 0 66.434 0

CDTS (Colombia) 21.350.289 0 20.247.730 0

Encargo f iduciario (Colombia) 1.780.838 0 238.764 0Títulos garantizados (TES) (Colombia) 0 0 502.315 0Otros 4.594.640 10.489 1.153.184 178.301 Total títulos de deuda 104.229.000 10.489 28.769.869 178.301

Otros

Fondos mutuos 0 0 1.012.928 0Total otros 0 0 1.012.928 0

Total Otros Activos Financieros 104.316.117 34.418.588 29.856.862 34.338.099

Saldos al 30-09-2017 Saldos al 31-12-2016

44

Los cambios en los valores razonables de los instrumentos derivados clasificados como de cobertura de

valor razonable se presentan bajo “Otras ganancias (pérdidas)” en el estado de resultados integrales por

función, en relación con la cobertura de riesgo de fluctuación de los tipos de interés.

NOTA 7.- OTROS ACTIVOS NO FINANCIEROS CORRIENTES Y NO CORRIENTES


NOTA 8.- DEUDORES COMERCIALES Y OTRAS CUENTAS POR COBRAR

8.1.- La composición de deudores comerciales y otras cuentas por cobrar es la siguiente:

Institución Nº de contratos Fecha Vencimiento Cobertura

M$Posición Neta

M$Efecto en

Patrimonio M$

Monto activos en Margen

M$

Swap Banco de Chile 1 23-12-2019 14.776.260 (1.568.500) 0 0Total 14.776.260 (1.568.500) 0 0

Institución Nº de contratos Fecha VencimientoCobertura

M$Posición Neta

M$Efecto en

Patrimonio M$

Monto activos en Margen

M$

Swap Banco de Chile 1 23-12-2019 14.776.260 (1.521.142) 0 0Total 14.776.260 (1.521.142) 0 0

Tipo de Instrumento

Al 30-09-2017

Tipo de Instrumento

Al 31-12-2016

Posición 30-09-2017 31-12-2016M$ M$

Posición Activa 15.549.665 15.576.188

Posición Pasiva (17.118.165) (17.097.330)

(1.568.500) (1.521.142)Otros Pasivos Financieros Corrientes (Nota 16)

Instrumentos financieros derivados

Corrientes No Corrientes Corrientes No CorrientesM$ M$ M$ M$

Gastos Diferidos de Ventas (DAC) 23.881.270 67.143.847 21.941.444 62.034.149Arriendos Anticipados 918.315 0 802.470 0Seguros Anticipados 667.021 0 497.421 0Gastos pagados por anticipado 1.826.983 0 496.061 0Otras Garantías 318.234 16.660 201.292 38.693Otros 1.321.165 48.352 2.055.276 725.443Total 28.932.988 67.208.859 25.993.964 62.798.285

Saldos al

Otros Activos No Financieros30-09-2017 31-12-2016

Deudores Comerciales y Otras Cuentas por Cobrar, Bruto Corrientes No Corrientes Corrientes No Corrientes

M$ M$ M$ M$

Deudores Comerciales, Bruto 188.796.932 17.117 174.192.650 0

Documentos por Cobrar, Bruto 77.411.778 228.510 65.161.358 130.124

Otras Cuentas por Cobrar, Bruto 24.536.408 1.870.473 19.085.034 939.601

Deudores Comerciales y Otras Cuentas por Cobrar, Bruto 290.745.118 2.116.100 258.439.042 1.069.725

Deudores Comerciales y Otras Cuentas por Cobrar, Neto Corrientes No Corrientes Corrientes No Corrientes

M$ M$ M$ M$

Deudores Comerciales, Neto 144.335.122 17.117 133.984.155Documentos por Cobrar, Neto 43.576.654 228.510 35.726.000 130.124Otras Cuentas por Cobrar, Neto 22.901.466 1.870.473 18.758.557 939.601

Deudores Comerciales y Otras Cuentas por Cobrar, Neto 210.813.242 2.116.100 188.468.712 1.069.725

Saldos al

Saldos al

31-12-2016

31-12-2016

30-09-2017

30-09-2017

45

Respecto a las áreas de negocio de la Sociedad, definidas en Notas 1 y 27, los principales clientes para

el Área Prestadores se componen por isapres, convenios con empresas y Fonasa. Adicionalmente se

mantienen saldos por cobrar con personas naturales (por co-pago de prestaciones médicas), altamente

atomizados. Para el Área Aseguradora los deudores por cotizaciones corresponden a clientes altamente

atomizados.

Los plazos de vencimiento de los deudores y otras cuentas por cobrar netos vencidos son los siguientes:

Los plazos de vencimiento de los deudores y otras cuentas por cobrar netos por vencer corrientes y no

corrientes son los siguientes:

Los movimientos del deterioro de deudores comerciales y otras cuentas por cobrar es el siguiente:

Los deudores comerciales y cuentas por cobrar se incluyen dentro de “Activos Corrientes”, excepto

aquellos activos con vencimiento mayor a 12 meses. Los deudores comerciales representan derechos

exigibles para el Grupo que tienen origen en el giro normal del negocio, llamándose normal al giro

comercial, actividad u objeto social de la explotación. Las otras cuentas por cobrar corresponden a las

cuentas por cobrar que provienen de ventas, servicios o préstamos fuera del giro normal del negocio.

Deterioro Corrientes No Corrientes Corrientes No Corrientes

M$ M$ M$ M$

Deudores Comerciales, Neto 44.461.810 0 40.208.495 0Documentos por Cobrar, Neto 33.835.124 0 29.435.358 0Otras Cuentas por Cobrar, Neto 1.634.942 0 326.477 0Deudores Comerciales y Otras Cuentas por Cobrar, Deterioro 79.931.876 0 69.970.330 0

Saldos al30-09-2017 31-12-2016

Deudores Comerciales y Otras Cuentas por Cobrar Vencidos , Neto 30-09-2017 31-12-2016

M$ M$

Con vencimiento menor de tres meses 52.724.850 43.555.024Con vencimiento entre tres y seis meses 20.078.189 17.778.324Con vencimiento entre seis y doce meses 12.334.925 15.703.073Con vencimiento mayor a doce meses 11.696.331 34.038.744

Total Deudores Comerciales Vencido y No Pagado 96.834.295 111.075.165

Saldo al

Deudores Comerciales y Otras Cuentas por Cobrar por Vencer, Neto 30-09-2017 31-12-2016

M$ M$

Con vencimiento menor de tres meses 98.805.402 70.660.203Con vencimiento entre tres y seis meses 12.672.291 5.012.374Con vencimiento entre seis y doce meses 2.501.254 1.720.970Con vencimiento mayor a doce meses 2.116.100 1.069.725

Total Deudores Comerciales por Vencer 116.095.047 78.463.272

Saldo al

Deudores Comerciales y Otras Cuentas por Cobrar, Deterioro Corrientes No Corrientes NoCorrientes Corrientes

M$ M$ M$ M$

Saldo inicial 69.970.330 0 49.404.790 0Aumentos (disminuciones) del período 19.414.374 0 24.555.893 0Baja de activos f inancieros deteriorados en el período (9.452.828) 0 (3.990.353) 0Saldo final 79.931.876 0 69.970.330 0

31-12-201630-09-2017

46

8.2.- Estratificación de la Cartera

La estratificación de la cartera Al 30 de septiembre de 2017 y 31 de diciembre de 2016 es la siguiente:

La estratificación de la cartera Al 30 de septiembre de 2017 y 31 de diciembre de 2016, no repactada y repactada, es la siguiente:

30-09-2017 Cartera Morosidad Morosidad Morosidad Morosidad Morosidad Morosidad Morosidad Morosidad Morosidad Total Totalal Día 1-30 días 31-60 días 61-90 días 91-120 días 121-150 días 151-180 días 181-210 días 211-250 días mayor a 250 días Corrientes No CorrientesM$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$

Deudores Comerciales, Bruto 77.839.777 23.462.800 16.591.940 10.207.975 8.111.460 6.216.607 4.883.428 3.804.080 3.147.064 34.548.918 188.796.932 17.117 Documentos por Cobrar, Bruto 24.426.184 5.181.123 1.391.016 1.549.433 2.212.439 908.834 3.726.409 832.101 1.127.977 36.284.772 77.411.778 228.510 Otras Cuentas por Cobrar, Bruto 23.784.689 765.812 361.592 811.556 34.583 30.412 83.118 23.944 113.923 397.252 24.536.408 1.870.473 Provisión de Deterioro ( menos ) (9.955.603) (2.216.342) (2.844.890) (2.537.165) (1.819.771) (1.482.632) (2.826.698) (1.733.000) (1.715.335) (52.800.440) (79.931.876) -

Total Neto 116.095.047 27.193.393 15.499.658 10.031.799 8.538.711 5.673.221 5.866.257 2.927.125 2.673.629 18.430.502 210.813.242 2.116.100

31-12-2016 Cartera Morosidad Morosidad Morosidad Morosidad Morosidad Morosidad Morosidad Morosidad Morosidad Total Totalal Día 1-30 días 31-60 días 61-90 días 91-120 días 121-150 días 151-180 días 181-210 días 211-250 días mayor a 250 días Corrientes No CorrientesM$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$

Deudores Comerciales, Bruto 52.055.404 26.960.353 11.441.182 8.585.043 6.802.919 6.186.144 5.823.188 4.690.647 4.100.179 47.547.591 174.192.650 - Documentos por Cobrar, Bruto 19.768.869 2.716.581 1.137.871 1.370.278 1.649.014 1.102.030 1.082.139 1.150.817 1.443.569 33.870.314 65.161.358 130.124 Otras Cuentas por Cobrar, Bruto 17.000.210 989.961 519.146 77.967 68.584 49.027 42.922 45.851 67.818 1.163.149 19.085.034 939.601 Provisión de Deterioro ( menos ) (10.361.211) (5.630.012) (2.661.464) (1.951.882) (1.941.095) (1.539.512) (1.547.036) (1.494.148) (1.469.776) (41.374.194) (69.970.330) -

Total Neto 78.463.272 25.036.883 10.436.735 8.081.406 6.579.422 5.797.689 5.401.213 4.393.167 4.141.790 41.206.860 188.468.712 1.069.725

30-09-2017 Cartera Morosidad Morosidad Morosidad Morosidad Morosidad Morosidad Morosidad Morosidad Morosidad Total Totalal Día 1-30 días 31-60 días 61-90 días 91-120 días 121-150 días 151-180 días 181-210 días 211-250 días mayor a 250 días Corrientes No Corrientes

M$Número clientes cartera no repactada Nº 147.425 63.792 210.412 100.922 86.605 96.964 85.281 82.533 80.963 979.260 1.933.555 602 Cartera no repactada bruta M$ 124.482.410 29.223.779 18.281.733 12.512.485 10.309.169 7.149.042 8.655.628 4.654.730 4.372.049 70.906.514 288.431.439 2.116.100 Número clientes cartera repactada Nº 191 73 120 93 45 57 43 269 61 536 1.488 - Cartera repactada bruta M$ 1.568.240 185.956 62.815 56.479 49.313 6.811 37.327 5.395 16.915 324.428 2.313.679 -

Total Cartera Bruta 126.050.650 29.409.735 18.344.548 12.568.964 10.358.482 7.155.853 8.692.955 4.660.125 4.388.964 71.230.942 290.745.118 2.116.100

31-12-2016 Cartera Morosidad Morosidad Morosidad Morosidad Morosidad Morosidad Morosidad Morosidad Morosidad Total Totalal Día 1-30 días 31-60 días 61-90 días 91-120 días 121-150 días 151-180 días 181-210 días 211-250 días mayor a 250 días Corrientes No Corrientes

M$Número clientes cartera no repactada Nº 97.284 118.996 96.250 98.568 105.072 121.458 88.623 79.718 80.963 429.564 1.315.748 748 Cartera no repactada bruta M$ 88.553.104 30.279.326 13.051.077 10.002.858 8.500.709 7.314.840 6.944.772 5.884.448 5.605.482 82.258.773 257.325.664 1.069.725 Número clientes cartera repactada Nº 1 130 85 96 64 47 24 20 29 550 1.046 - Cartera repactada bruta M$ 271.379 387.569 47.122 30.430 19.808 22.361 3.477 2.867 6.084 322.281 1.113.378 -

Total Cartera Bruta 88.824.483 30.666.895 13.098.199 10.033.288 8.520.517 7.337.201 6.948.249 5.887.315 5.611.566 82.581.054 258.439.042 1.069.725

47

8.3.- Cartera protestada y en cobranza judicial

La cartera protestada y en cobranza judicial Al 30 de septiembre de 2017 y 31 de diciembre de 2016 es el siguiente:

NOTA 9.- SALDOS Y TRANSACCIONES CON PARTES RELACIONADAS

La composición de los saldos con partes relacionadas es la siguiente:

9.1.- Cuentas por cobrar a empresas relacionadas, corriente:

Al 30 de septiembre de 2017 el saldo por cobrar a la Sociedad Pacífico Vida Compañía de Seguros y Reaseguros S.A. (Perú) incluye saldos por cobrar

por M$ 2.952.949 (M$ 3.520.683 al 31 de diciembre de 2016) por concepto de participación del 50% de los resultados del negocio de seguros de

asistencia médica Amed, conforme al contrato de asociación celebrado entre Banmédica S.A. y esta sociedad (Nota 13 y 22.2). 9.2.- Cuentas por pagar a empresas relacionadas, corriente:

Documentos Documentos Documentos DocumentosCartera protestada o en cobranza judicial por cobrar en por cobrar en por cobrar en por cobrar en

cartera cartera cartera carteraprotestada judicial protestada judicial

Número clientes cartera protestada o en cobranza judicial Nº 35.572 37.564 25.667 32.928 Cartera protestada o en cobranza judicial M$ 24.954.903 33.350.566 23.481.280 27.450.892

30-09-2017 31-12-2016

País de Descripción Plazo Naturaleza Tipo Rut Empresa relacionada origen de la Transacción de la de la de Moneda 30-09-2017 31-12-2016

Transacción Relación M$ M$96.876.240-0 Administradora de Transacciones Electrónicas S.A. Chile Cuenta Corriente Comercial Más de 90 días Asociada $ No Reajustables 6.348 503.22996.600.850-4 Servisalud S.A. Chile Cuenta Corriente Comercial Más de 90 días Asociada Indirecta $ No Reajustables 388.736 303.6390-E Patrimonio Autónomo Clínica La Colina Colombia Cuenta Corriente Comercial Más de 90 días Asociada Indirecta Peso Colombiano 127.932 40.4270-E Clínica del Country S.A. Colombia Cuenta Corriente Comercial Más de 90 días Asociada Peso Colombiano 151.344 201.2000-E Administradora Clínica La Colina S.A.S. Colombia Cuenta Corriente Comercial Más de 90 días Asociada Peso Colombiano 8.270 7.1020-E Pacífico Vida Cía de Seguros y Reaseguros S.A. Perú Cuenta Corriente Comercial Más de 90 días Relacionado a Accta. de Pacífico EPS (Perú) Nuevo Sol Peruano 7.075.993 6.762.6000-E Digital Panvascular Perú Cuenta Corriente Comercial Más de 90 días Asociada Indirecta Nuevo Sol Peruano 26.978 27.9410-E Pacífico Asiste S.A.C. Perú Cuenta Corriente Comercial Más de 90 días Relacionado a Accta. de Pacífico EPS (Perú) Nuevo Sol Peruano 791 369

7.786.392 7.846.507Total

Saldos al

País de Descripción Plazo Naturaleza Tipo Rut Empresa relacionada origen de la Transacción de la de la de Moneda 30-09-2017 31-12-2016

Transacción Relación M$ M$96.598.850-5 Clínica Iquique S.A. Chile Prestaciones af iliados Más de 90 días Asociada $ No Reajustables 207.694 99.1640-E Administradora Country S.A. Colombia Cuenta Corriente Comercial Más de 90 días Asociada Peso Colombiano 1.454.777 1.339.0070-E Fundación Abod Shaio Colombia Costos médicos Más de 90 días Asociada Indirecta Peso Colombiano 669.828 516.7530-E Clínica Palermo S.A. Colombia Costos médicos Más de 90 días Asociada Indirecta Peso Colombiano 22.181 40.2000-E Pacífico Vida Cía de Seguros y Reaseguros S.A. Perú Cuenta Corriente Comercial Más de 90 días Relacionado a Accta. de Pacífico EPS (Perú) Nuevo Sol Peruano 0 150.235

2.354.480 2.145.359Total

Saldos al

48

9.3.- Transacciones con empresas relacionadas:

Las transacciones con empresas relacionadas se realizan de acuerdo a condiciones normales de mercado.

a) El detalle de las transacciones más significativas efectuadas con entidades relacionadas no incluidas en la consolidación son las siguientes:

R ut Empresa relacionad a Paí s N at uraleza D escr ipción de la M ont o Ef ect o en M o nt o Ef ect o en

d e o rigen d e la T ransacció n 3 0 - 0 9 - 2 0 17 R esult ado 3 0 - 0 9 - 2 0 16 R esult adorelación M $ M $ M $ M $

96.876.240-0 Administradora de Transacciones Electrónicas S.A . Chile Asociada Indirecta Asesorías y Servicios Administrativos Cobrados 7.065 7.065 4.075 4.07596.876.240-0 Administradora de Transacciones Electrónicas S.A . Chile Asociada Indirecta Cuenta Corriente 491.989 0 20.973 00-E Administradora del Country S.A . Colombia Asociada Prestacion de Salud 100.039 100.039 110.158 110.1580-E Administradora del Country S.A . Colombia Asociada Costo M édico 8.648.920 (8.648.920) 8.868.544 (8.868.544)0-E Administradora del Country S.A . Colombia Asociada Dividendos Recibidos 307.261 0 328.567 00-E Administradora del Country S.A . Colombia Asociada Intereses y Reajustes Pagados 14.737 (14.737) 37.585 (37.585)0-E Administradora del Country S.A . Colombia Asociada Cuenta Corriente 8.669.269 0 8.249.703 00-E Clínica del Country S.A . Colombia Asociada Indirecta Dividendos Recibidos 386.844 0 363.290 00-E Clínica del Country S.A . Colombia Asociada Indirecta Cuenta Corriente 3.431 0 0 096.598.850-5 Clínica Iquique S.A . Chile Asociada Prestaciones a Afiliados Pagados 1.250.158 (746.403) 1.307.445 (744.224)0-E Clínica Palermo S.A. Colombia Asociada Indirecta Prestaciones a Afiliados Cobrados 24.314 24.314 26.228 26.2280-E Clínica Palermo S.A. Colombia Asociada Indirecta Prestaciones a Afiliados Pagados 285.493 (285.493) 369.201 (369.201)0-E Clínica Palermo S.A. Colombia Asociada Indirecta Cuenta Corriente 279.198 0 351.808 087.107.000-8 Empresas Penta S.A . Chile Accionitas Comunes Pago de Dividendos 8.325.336 0 4.625.1860-E Fundación Abod Shaio Colombia Asociada Indirecta Prestacion de Salud 86.877 86.877 87.592 87.5920-E Fundación Abod Shaio Colombia Asociada Indirecta Costo M édico 5.681.388 (5.681.388) 5.219.421 (5.219.421)0-E Fundación Abod Shaio Colombia Asociada Indirecta Cuenta Corriente 5.347.174 0 4.872.915 077.652.060-8 Inversiones Santa Valeria Ltda. Chile Accionitas Comunes Pago de Dividendos 8.325.336 0 4.625.186 00-E Pacifico Asiste S.A .C. Perú Asociada Comun Prestaciones a Afiliados Cobrados 3.088 3.088 19.157 19.1570-E Pacífico Peruano Suiza- Cía de Seguros y Reaseguros S.A. Perú Asociada Comun Venta de Farmacia 2.706.445 2.706.445 2.798.583 2.798.5830-E Pacífico Peruano Suiza- Cía de Seguros y Reaseguros S.A. Perú Asociada Comun Asesorías y Servicios Administrativos Pagados 62.552 (62.552) 113.404 (113.404)0-E Pacífico Peruano Suiza- Cía de Seguros y Reaseguros S.A. Perú Asociada Comun Prestaciones a Afiliados Cobrados 7.089.880 7.089.880 9.562.015 9.562.0150-E Pacífico Peruano Suiza- Cía de Seguros y Reaseguros S.A. Perú Asociada Comun Prestaciones a Afiliados Pagados 4.130.663 (4.130.663) 6.736.209 (6.736.209)0-E Pacífico Peruano Suiza- Cía de Seguros y Reaseguros S.A. Perú Asociada Comun Servicios por Convenios Cobrados 4.176.374 4.176.374 2.949.599 2.949.5990-E Pacífico Peruano Suiza- Cía de Seguros y Reaseguros S.A. Perú Asociada Comun Servicios por Convenios Pagados 42.548 (42.548) 0 00-E Pacífico Peruano Suiza- Cía de Seguros y Reaseguros S.A. Perú Asociada Comun Arriendos Pagados 269.415 (269.415) 163.643 (163.643)0-E Pacífico Vida Cía de Seguros y Reaseguros S.A. Perú Asociada Comun Asesorías y Servicios Administrativos Pagados 61.169 (61.169) 29.149 (29.149)0-E Pacífico Vida Cía de Seguros y Reaseguros S.A. Perú Asociada Comun Prestaciones a Afiliados Cobrados 3.793.169 3.793.169 7.419 7.4190-E Pacífico Vida Cía de Seguros y Reaseguros S.A. Perú Asociada Comun Prestaciones a Afiliados Pagados 1.562.017 (1.562.017) 1.237.881 (1.237.881)0-E Pacífico Vida Cía de Seguros y Reaseguros S.A. Perú Asociada Comun Servicios por Convenios Cobrados 1.287.304 1.287.304 836.308 836.3080-E Pacífico Vida Cía de Seguros y Reaseguros S.A. Perú Asociada Comun Servicios por Convenios Pagados 34.760 (34.760) 18.469 (18.469)0-E Pacífico Vida Cía de Seguros y Reaseguros S.A. Perú Asociada Comun Arriendos Cobrados 11.911 11.911 0 00-E Patrimonio Autónomo Clínica la Colina Colombia Asociada Indirecta Asesorías y Servicios Administrativos Cobrados 11.735 11.735 0 00-E Patrimonio Autónomo Clínica la Colina Colombia Asociada Indirecta Prestaciones a Afiliados Cobrados 5.625 5.625 4.883 4.8330-E Patrimonio Autónomo Clínica la Colina Colombia Asociada Indirecta Prestaciones a Afiliados Pagados 3.870.476 (3.870.476) 4.133.906 (4.133.906)0-E Patrimonio Autónomo Clínica la Colina Colombia Asociada Indirecta Dividendos Recibidos 410.092 0 501.648 00-E Patrimonio Autónomo Clínica la Colina Colombia Asociada Indirecta Cuenta Corriente 3.837.662 0 3.984.220 0

49

b) El detalle de las transacciones más significativas efectuadas con entidades relacionadas incluidas en la consolidación cuyos montos superan

UF 1.500, son las siguientes:

Rut Empresa relacionada de la TransacciónPais de Origen

Naturaleza de la Relación

Descripción de la TransacciónMonto

30-09-2017 M$

Efecto en Resultado

M$

Monto 30-09-2016

M$

Efecto en Resultado

M$

88.047.000-0 Administradora Medica Centromed S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Prestaciones A Afiliados Cobrados 399.712 252.515 418.374 238.184

76.113.215-6 Banmédica Internacional S.P.A. Chile Subsidiaria Directa Cuenta Corriente 550.251 0 789.311 0

76.113.215-6 Banmédica Internacional S.P.A. Chile Subsidiaria Directa Intereses y Reajustes Cobrados 199.658 199.658 0 0

96.528.990-9 Banmédica S.A. Chile Matriz Aportes De Capital Pagados 45.400.000 0 0 0

96.528.990-9 Banmédica S.A. Chile Matriz Arriendos Cobrados 262.096 262.096 264.093 264.093

96.528.990-9 Banmédica S.A. Chile Matriz Arriendos Pagados 87.526 (87.526) 85.612 (85.612)

96.528.990-9 Banmédica S.A. Chile Matriz Cuenta Corriente 2.581.922 0 3.935.572 0

96.528.990-9 Banmédica S.A. Chile Matriz Dividendos Recibidos 37.172.836 0 35.469.099 0

96.528.990-9 Banmédica S.A. Chile Matriz Intereses y Reajustes Cobrados 4.601.740 4.601.740 6.722.663 6.722.663

96.528.990-9 Banmédica S.A. Chile Matriz Intereses y Reajustes Pagados 302.077 (302.077) 6.135.418 (6.135.418)

96.528.990-9 Banmédica S.A. Chile Matriz Liquidación de Activos 2.279.377 0 0 0

96.528.990-9 Banmédica S.A. Chile Matriz Préstamos Otorgados 44.354.534 0 8.105.186 0

96.528.990-9 Banmédica S.A. Chile Matriz Asesorías y Servicios Administrativos Pagados 193.011 (193.011) 180.270 (180.270)

96.528.990-9 Banmédica S.A. Chile Matriz Liquidación de Pasivos 0 0 86.210.569 0

96.528.990-9 Banmédica S.A. Chile Matriz Préstamos Recibidos 0 0 67.775.000 0

76.045.622-5 Centro De Servicios Compartidos S.A. Chile Subsidiaria Directa Cuenta Corriente 549.402 0 923.904 0

76.045.622-5 Centro De Servicios Compartidos S.A. Chile Subsidiaria Directa Asesorías y Servicios Administrativos Cobrados 3.168.522 3.168.522 2.767.308 2.767.308

78.597.740-8 Centros Médicos Y Dentales Multimed Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Compras de Farmacia 58.874 (58.874) 64.197 (64.197)

78.597.740-8 Centros Médicos Y Dentales Multimed Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Liquidación de Pasivos 120.677 0 0 0

78.597.740-8 Centros Médicos Y Dentales Multimed Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Prestaciones A Afiliados Cobrados 3.237.613 2.040.910 3.847.842 2.495.678

78.597.740-8 Centros Médicos Y Dentales Multimed Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Asesorías y Servicios Administrativos Pagados 86.543 (86.543) 100.239 (100.239)

78.597.740-8 Centros Médicos Y Dentales Multimed Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Servicios Por Convenios Pagados 706.871 (706.871) 594.954 (594.954)

96.791.430-4 Clínica Alameda S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Asesorías y Servicios Administrativos Cobrados 226.707 226.707 0 0

96.791.430-4 Clínica Alameda S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Liquidación de Pasivos 389.231 0 0 0

96.791.430-4 Clínica Alameda S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Prestaciones A Afiliados Cobrados 2.666.351 2.052.835 3.547.315 2.720.170

96.791.430-4 Clínica Alameda S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Asesorías y Servicios Administrativos Pagados 129.090 (129.090) 115.884 (115.884)

96.791.430-4 Clínica Alameda S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Arriendos Pagados 0 0 221.529 (221.529)

96.885.940-4 Clínica Bío Bío S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Prestaciones A Afiliados Cobrados 1.776.350 1.136.806 1.429.516 930.559

96.885.940-4 Clínica Bío Bío S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Asesorías y Servicios Administrativos Pagados 78.635 (78.635) 72.632 (72.632)

96.885.940-4 Clínica Bío Bío S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Servicios Computacionales Pagados 48.649 (42.345) 42.637 (36.690)

96.885.950-1 Clínica Ciudad Del Mar S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Prestaciones A Afiliados Cobrados 3.909.732 2.701.697 4.300.396 2.915.907

96.885.950-1 Clínica Ciudad Del Mar S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Asesorías y Servicios Administrativos Pagados 123.394 (123.394) 112.440 (112.440)

96.885.950-1 Clínica Ciudad Del Mar S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Servicios Por Convenios Cobrados 654.177 654.177 596.858 596.183

96.530.470-3 Clínica Dávila Y Servicios Médicos S.A. Chile Subsidiaria Directa Aportes De Capital Recibidos 27.000.000 0 0 0

96.530.470-3 Clínica Dávila Y Servicios Médicos S.A. Chile Subsidiaria Directa Cuenta Corriente 913.163 0 3.533.629 0

96.530.470-3 Clínica Dávila Y Servicios Médicos S.A. Chile Subsidiaria Directa Intereses y Reajustes Pagados 457.919 (457.919) 743.803 (743.803)

96.530.470-3 Clínica Dávila Y Servicios Médicos S.A. Chile Subsidiaria Directa Liquidación de Pasivos 27.316.949 0 0 0

96.530.470-3 Clínica Dávila Y Servicios Médicos S.A. Chile Subsidiaria Directa Prestaciones A Afiliados Cobrados 43.578.603 29.872.041 34.850.000 23.753.149

96.530.470-3 Clínica Dávila Y Servicios Médicos S.A. Chile Subsidiaria Directa Préstamos Recibidos 25.811.480 0 0 0

96.530.470-3 Clínica Dávila Y Servicios Médicos S.A. Chile Subsidiaria Directa Asesorías y Servicios Administrativos Pagados 242.636 (242.636) 261.796 (261.796)

96.530.470-3 Clínica Dávila Y Servicios Médicos S.A. Chile Subsidiaria Directa Servicios Computacionales Pagados 565.626 (530.905) 511.803 (511.803)

50

(continuación):




30-09-2017 M$

Efecto en Resultado

M$

Monto 30-09-2016

M$

Efecto en Resultado

M$

96.530.470-3 Clínica Dávila Y Servicios Médicos S.A. Chile Subsidiaria Directa Servicios Por Convenios Cobrados 118.673 99.821 0 0

96.530.470-3 Clínica Dávila Y Servicios Médicos S.A. Chile Subsidiaria Directa Donaciones Pagadas 0 0 63.000 (63.000)

96.530.470-3 Clínica Dávila Y Servicios Médicos S.A. Chile Subsidiaria Directa Servicios por Convenios Pagados 0 0 141.382 (141.382)

79.980.070-5 Clínica Dávila Y Servicios Médicos S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Dividendos Pagados a Sociedad Matriz 0 0 3.465.303 0

90.753.000-0 Clínica Santa María S.A. Chile Subsidiaria Directa Arriendos Pagados 4.878.271 (4.878.271) 4.752.663 (4.752.663)

90.753.000-0 Clínica Santa María S.A. Chile Subsidiaria Directa Compras de Farmacia 71.858 (71.858) 39.971 (39.971)

90.753.000-0 Clínica Santa María S.A. Chile Subsidiaria Directa Cuenta Corriente 3.078.438 0 0 0

90.753.000-0 Clínica Santa María S.A. Chile Subsidiaria Directa Dividendos Pagados a Sociedad Matriz 6.494.021 0 6.740.715 0

90.753.000-0 Clínica Santa María S.A. Chile Subsidiaria Directa Intereses y Reajustes Pagados 637.164 (637.164) 828.698 (828.698)

90.753.000-0 Clínica Santa María S.A. Chile Subsidiaria Directa Prestaciones A Afiliados Cobrados 44.700.874 27.507.309 43.331.927 26.420.022

90.753.000-0 Clínica Santa María S.A. Chile Subsidiaria Directa Asesorías y Servicios Administrativos Pagados 293.001 (293.001) 226.370 (226.370)

90.753.000-0 Clínica Santa María S.A. Chile Subsidiaria Directa Servicios Computacionales Pagados 932.381 (932.381) 562.650 (562.650)

90.753.000-0 Clínica Santa María S.A. Chile Subsidiaria Directa Servicios Por Convenios Cobrados 717.392 715.711 658.452 630.248

90.753.000-0 Clínica Santa María S.A. Chile Subsidiaria Directa Venta de Farmacia 70.060 58.874 64.197 64.197

90.753.000-0 Clínica Santa María S.A. Chile Subsidiaria Directa Donaciones Pagadas 0 0 59.000 (59.000)

96.898.980-4 Clínica Vespucio S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Arriendos Cobrados 40.102 40.102 41.449 41.449

96.898.980-4 Clínica Vespucio S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Intereses y Reajustes Pagados 267.123 (267.123) 436.251 (124.172)

96.898.980-4 Clínica Vespucio S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Liquidación de Pasivos 54.614 0 0 0

96.898.980-4 Clínica Vespucio S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Prestaciones A Afiliados Cobrados 5.121.670 3.476.798 4.498.415 3.039.974

96.898.980-4 Clínica Vespucio S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Asesorías y Servicios Administrativos Pagados 102.038 (102.038) 94.441 (94.441)

96.898.980-4 Clínica Vespucio S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Servicios Computacionales Pagados 196.129 (164.815) 192.309 (161.604)

96.898.980-4 Clínica Vespucio S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Servicios Por Convenios Cobrados 755.852 755.852 681.063 680.903

96.898.980-4 Clínica Vespucio S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Servicios Por Convenios Pagados 142.171 (125.670) 73.893 (35.895)

96.898.980-4 Clínica Vespucio S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Cuenta Corriente 0 0 61.493 0

0-E Colmédica S.A. Colombia Subsidiaria Directa Cuenta Corriente 1.283.681 0 1.313.982 0

0-E Colmédica S.A. Colombia Subsidiaria Directa Dividendos Pagados a Sociedad Matriz 6.145.832 0 5.492.795 0

0-E Colmédica S.A. Colombia Subsidiaria Directa Servicios Por Convenios Pagados 1.062.652 (1.062.652) 0 0

0-E Colmédica S.A. Colombia Subsidiaria Directa Prestaciones a Afiliados Pagados 1.062.652 (1.062.652) 1.055.018 (1.055.018)

96.793.560-3 Constructora Inmobiliaria Magapoq S.A. CHILE SUBSIDIARIA DIRECTA Intereses y Reajustes Cobrados 0 0 65.592 65.592

0-E Editorial Para La Ciencia Ltda. Colombia Subsidiaria Directa Cuenta Corriente 1.279.056 0 864.712 0

0-E Editorial Para La Ciencia Ltda. Colombia Subsidiaria Directa Dividendos Pagados a Sociedad Matriz 789.420 0 755.990 0

0-E Editorial Para La Ciencia Ltda. Colombia Subsidiaria Directa Servicios Por Convenios Cobrados 1.062.652 1.062.652 0 0

0-E Empremédica S.A. Perú Subsidiaria Directa Intereses y Reajustes Pagados 1.448.786 (1.448.786) 2.837.667 (2.837.667)

53.301.748-7 Fundación Banmédica Chile Subsidiaria Directa Donaciones Recibidas 0 0 396.667 396.667

96.565.480-1 Help S.A. Chile Subsidiaria Directa Arriendos Pagados 330.435 (330.435) 322.398 (322.398)

96.565.480-1 Help S.A. Chile Subsidiaria Directa Cuenta Corriente 150.000 0 950.835 0

96.565.480-1 Help S.A. Chile Subsidiaria Directa Dividendos Pagados a Sociedad Matriz 1.104.932 0 1.100.270 0

96.565.480-1 Help S.A. Chile Subsidiaria Directa Liquidación de Pasivos 500.000 0 0 0

96.565.480-1 Help S.A. Chile Subsidiaria Directa Prestaciones A Afiliados Cobrados 445.100 445.100 452.044 452.044

96.565.480-1 Help S.A. Chile Subsidiaria Directa Asesorías y Servicios Administrativos Pagados 217.444 (217.444) 303.642 (303.642)

51

(continuación):




30-09-2017 M$

Efecto en Resultado

M$

Monto 30-09-2016

M$

Efecto en Resultado

M$

96.565.480-1 Help S.A. Chile Subsidiaria Directa Servicios Por Convenios Pagados 142.064 (142.000) 163.941 (161.206)

96.565.480-1 Help S.A. Chile Subsidiaria Directa Intereses y Reajustes Pagados 66.189 (66.189) 335.704 (335.704)

96.565.480-1 Help S.A. Chile Subsidiaria Directa Préstamos Otorgados 0 0 50.000 0

96.565.480-1 Help S.A. Chile Subsidiaria Directa Servicios por Convenios Cobrados 0 0 264.430 264.430

96.565.480-1 Help S.A. Chile Subsidiaria Directa Venta de Farmacia 0 0 39.971 39.971

96.683.750-0 Help Service S.A. Chile Subsidiaria Directa Cuenta Corriente 160.330 0 125.000 0

96.683.750-0 Help Service S.A. Chile Subsidiaria Directa Prestaciones A Afiliados Cobrados 140.456 102.737 114.460 97.374

96.683.750-0 Help Service S.A. Chile Subsidiaria Directa Préstamos Recibidos 0 0 50.000 0

96.963.910-6 Home Medical S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Prestaciones A Afiliados Cobrados 6.667.472 4.172.491 6.319.445 6.073.384

96.963.910-6 Home Medical S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Asesorías y Servicios Administrativos Pagados 53.349 (53.349) 0 0

96.963.910-6 Home Medical S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Venta de Farmacia 71.858 71.858 0 0

96.789.290-4 Inmobiliaria Apoquindo 3001 S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Arriendos Cobrados 226.707 226.707 221.529 221.529

96.789.290-4 Inmobiliaria Apoquindo 3001 S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Cuenta Corriente 89.857 0 52.872 0

96.789.290-4 Inmobiliaria Apoquindo 3001 S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Intereses y Reajustes Pagados 128.106 (128.106) 195.801 (195.801)

96.762.960-K Inmobiliaria Apoquindo S.A. Chile Subsidiaria Directa Cuenta Corriente 188.802 0 0 0

96.762.960-K Inmobiliaria Apoquindo S.A. Chile Subsidiaria Directa Intereses y Reajustes Pagados 0 0 53.908 (53.908)

76.282.865-0 Inmobiliaria Clínica Santa María S.A. Chile Subsidiaria Directa Arriendos Cobrados 5.138.874 5.138.874 5.008.167 5.008.167

76.282.865-0 Inmobiliaria Clínica Santa María S.A. Chile Subsidiaria Directa Dividendos Pagados a Sociedad Matriz 1.445.941 0 1.131.313 0

76.282.865-0 Inmobiliaria Clínica Santa María S.A. Chile Subsidiaria Directa Intereses y Reajustes Pagados 219.429 (219.429) 716.249 (716.249)

76.282.865-0 Inmobiliaria Clínica Santa María S.A. Chile Subsidiaria Directa Asesorías y Servicios Administrativos Pagados 77.164 (77.164) 74.559 (74.559)

76.282.865-0 Inmobiliaria Clínica Santa María S.A. Chile Subsidiaria Directa Cuenta Corriente 0 0 4.968.687 0

96.563.410-K Inmobiliaria E Inversiones Alameda S.A. Chile Subsidiaria Directa Liquidación de Pasivos 168.948 0 0 0

96.899.140-K Inversiones Clínicas Santa María S.A. Chile Subsidiaria Directa Aportes De Capital Recibidos 18.400.000 0 0 0

96.899.140-K Inversiones Clínicas Santa María S.A. Chile Subsidiaria Directa Intereses y Reajustes Pagados 1.038.287 (1.038.287) 958.109 (958.109)

96.899.140-K Inversiones Clínicas Santa María S.A. Chile Subsidiaria Directa Préstamos Recibidos 18.543.054 0 0 0

96.572.800-7 Isapre Banmédica S.A. Chile Subsidiaria Directa Arriendos Cobrados 125.272 125.272 122.593 122.593

96.572.800-7 Isapre Banmédica S.A. Chile Subsidiaria Directa Arriendos Pagados 212.317 (212.317) 213.163 (213.163)

96.572.800-7 Isapre Banmédica S.A. Chile Subsidiaria Directa Cuenta Corriente 542.258 0 25.905.132 0

96.572.800-7 Isapre Banmédica S.A. Chile Subsidiaria Directa Dividendos Pagados a Sociedad Matriz 10.064.783 0 7.102.354 0

96.572.800-7 Isapre Banmédica S.A. Chile Subsidiaria Directa Prestaciones A Afiliados Pagados 150.268.845 (97.063.100) 142.800.725 (94.250.022)

96.572.800-7 Isapre Banmédica S.A. Chile Subsidiaria Directa Asesorías y Servicios Administrativos Pagados 434.655 (434.655) 430.443 (430.443)

96.572.800-7 Isapre Banmédica S.A. Chile Subsidiaria Directa Intereses y Reajustes Cobrados 0 0 1.943.647 1.943.647

96.572.800-7 Isapre Banmédica S.A. Chile Subsidiaria Directa Liquidación de Activos 0 0 56.618.845 0

96.572.800-7 Isapre Banmédica S.A. Chile Subsidiaria Directa Préstamos Otorgados 0 0 52.555.000 0

78.956.520-1 Medical Hilfe S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Prestaciones A Afiliados Cobrados 2.483.363 1.638.879 1.080.697 1.048.242

78.956.520-1 Medical Hilfe S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Asesorías y Servicios Administrativos Pagados 47.142 (47.142) 0 0

96.617.350-5 Omesa S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Arriendos Pagados 223.719 (223.719) 228.683 (228.683)

96.617.350-5 Omesa S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Intereses y Reajustes Pagados 55.226 (55.226) 132.887 (132.887)

96.617.350-5 Omesa S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Liquidación de Pasivos 889.546 0 246.570 0

96.617.350-5 Omesa S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Prestaciones A Afiliados Cobrados 19.825.685 15.043.163 22.330.341 17.013.491

52

(continuación):

Las transacciones con empresas relacionadas devengan intereses en concordancia con las tasas que dieron origen a la transferencia de los fondos.




30-09-2017 M$

Efecto en Resultado

M$

Monto 30-09-2016

M$

Efecto en Resultado

M$

96.617.350-5 Omesa S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Asesorías y Servicios Administrativos Pagados 125.958 (125.958) 96.007 (96.007)

96.617.350-5 Omesa S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Servicios Por Convenios Pagados 1.404.662 (1.404.662) 1.271.376 (1.271.376)

96.649.160-4 Saden S.A. Chile Subsidiaria Directa Cuenta Corriente 961.822 0 0 0

79.980.070-5 Servicios Integrados De Salud Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Cuenta Corriente 231.411 0 0 0

79.980.070-5 Servicios Integrados De Salud Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Prestaciones A Afiliados Cobrados 11.274.520 6.826.239 10.893.399 6.525.035

79.980.070-5 Servicios Integrados De Salud Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Asesorías y Servicios Administrativos Pagados 240.490 (240.490) 144.668 (144.668)

79.980.070-5 Servicios Integrados De Salud Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Servicios Por Convenios Cobrados 43.672 43.672 0 0

79.980.070-5 Servicios Integrados De Salud Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Intereses y Reajustes Pagados 0 0 42.490 (42.490)

79.980.070-5 Servicios Integrados De Salud Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Liquidación de Pasivos 0 0 1.375.073 0

76.686.200-4 Servicios Medicos Bio Bio Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Prestaciones A Afiliados Cobrados 984.968 600.445 960.994 596.567

76.686.200-4 Servicios Medicos Bio Bio Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Asesorías y Servicios Administrativos Pagados 71.311 (71.311) 65.836 (65.836)

76.686.200-4 Servicios Medicos Bio Bio Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Servicios Computacionales Pagados 55.384 (47.422) 56.341 (48.258)

76.055.963-6 Servicios Medicos Ciudad Del Mar Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Prestaciones A Afiliados Cobrados 2.054.235 1.305.848 2.188.857 1.380.935

76.055.963-6 Servicios Medicos Ciudad Del Mar Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Asesorías y Servicios Administrativos Pagados 63.939 (63.939) 59.893 (59.893)

76.055.963-6 Servicios Medicos Ciudad Del Mar Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Servicios Computacionales Pagados 68.351 (68.351) 61.183 (61.183)

77.200.240-8 Servicios Medicos Santa Maria Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Arriendos Pagados 260.603 (260.603) 255.504 (255.504)

77.200.240-8 Servicios Medicos Santa Maria Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Cuenta Corriente 85.154 0 0 0

77.200.240-8 Servicios Medicos Santa Maria Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Intereses y Reajustes Pagados 125.636 (125.636) 196.241 (196.241)

77.200.240-8 Servicios Medicos Santa Maria Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Prestaciones A Afiliados Cobrados 23.072.988 12.514.809 24.245.277 13.215.698

77.200.240-8 Servicios Medicos Santa Maria Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Asesorías y Servicios Administrativos Pagados 255.732 (255.732) 236.280 (236.280)

77.200.240-8 Servicios Medicos Santa Maria Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Servicios Computacionales Pagados 56.656 (45.656) 398.895 (398.895)

77.200.240-8 Servicios Medicos Santa Maria Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Servicios Por Convenios Cobrados 99.276 99.276 0 0

76.696.200-9 Servicios Medicos Vespucio Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Prestaciones A Afiliados Cobrados 2.940.632 2.023.259 3.712.117 2.575.694

76.696.200-9 Servicios Medicos Vespucio Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Asesorías y Servicios Administrativos Pagados 102.345 (102.345) 94.441 (94.441)

76.696.200-9 Servicios Medicos Vespucio Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Cuenta Corriente 0 0 62.613 0

76.696.200-9 Servicios Medicos Vespucio Ltda. Chile Subsidiaria Indirecta Servicios Computacionales Pagados 0 0 44.864 (16.263)

96.711.010-8 Sistema Extrahospitalario Médico Móvil s.a. Chile Subsidiaria Indirecta Cuenta Corriente 0 0 100.000 0

96.711.010-8 Sistema Extrahospitalario Médico Móvil s.a. Chile Subsidiaria Indirecta Dividendos Pagados a Sociedad Matriz 0 0 659.331 0

96.711.010-8 Sistema Extrahospitalario Médico Móvil s.a. Chile Subsidiaria Indirecta Intereses y Reajustes Cobrados 0 0 441.119 441.119

96.711.010-8 Sistema Extrahospitalario Médico Móvil s.a. Chile Subsidiaria Indirecta Intereses y Reajustes Pagados 0 0 53.150 (18.263)

96.711.010-8 Sistema Extrahospitalario Médico Móvil s.a. Chile Subsidiaria Indirecta Prestaciones a Afiliados Cobrados 0 0 142.568 142.568

77.372.400-8 Tecnologia De La Informacion En Salud S.A. Chile Subsidiaria Indirecta Servicios Computacionales Cobrados 1.962.948 1.962.948 1.925.718 1.925.718

96.842.530-7 Vida Integra S.A. Chile Subsidiaria Directa Dividendos Pagados a Sociedad Matriz 1.246.465 0 1.138.820 0

96.842.530-7 Vida Integra S.A. Chile Subsidiaria Directa Intereses y Reajustes Pagados 66.074 (66.074) 128.802 (128.802)

96.842.530-7 Vida Integra S.A. Chile Subsidiaria Directa Liquidación de Pasivos 264.335 0 291.679 0

96.502.530-8 Vida Tres S.A. Chile Subsidiaria Directa Arriendos Cobrados 424.437 424.437 414.744 414.744

96.502.530-8 Vida Tres S.A. Chile Subsidiaria Directa Cuenta Corriente 691.432 0 64.759 0

96.502.530-8 Vida Tres S.A. Chile Subsidiaria Directa Dividendos Pagados a Sociedad Matriz 9.563.868 0 7.572.083 0

96.502.530-8 Vida Tres S.A. Chile Subsidiaria Directa Prestaciones A Afiliados Pagados 25.011.779 (16.650.781) 25.973.676 (17.495.167)

96.502.530-8 Vida Tres S.A. Chile Subsidiaria Directa Asesorías y Servicios Administrativos Pagados 181.941 (181.941) 179.615 (179.615)

96.502.530-8 Vida Tres S.A. Chile Subsidiaria Directa Donaciones Pagadas 0 0 96.000 (96.000)

96.502.530-8 Vida Tres S.A. Chile Subsidiaria Directa Intereses y Reajustes Cobrados 0 0 665.843 665.843

96.502.530-8 Vida Tres S.A. Chile Subsidiaria Directa Liquidación de Activos 0 0 17.829.943 0

96.502.530-8 Vida Tres S.A. Chile Subsidiaria Directa Préstamos Otorgados 0 0 15.620.000 0

53

9.4.- Remuneraciones al Directorio

El detalle de los montos brutos pagados al Directorio y Gerencias claves de la Sociedad Matriz por el ejercicio terminado Al 30 de septiembre de 2017 y 31 de diciembre de 2016, es el siguiente:

La remuneración total anual percibida por los gerentes, subgerentes y/o ejecutivos principales de la Sociedad se compone de sueldo base más gratificación. Adicionalmente, se otorgan bonos de acuerdo a evaluaciones de desempeño efectuadas por la Gerencia.

NOTA 10.- INVENTARIOS

La información adicional de inventarios es la siguiente:

Por período Por ejercicioConcepto terminado al terminado al

30-09-2017 31-12-2016UF UF

Dietas de Directorio 11.936,74 15.463,48Comité de Directores 2.399,94 3.199,92Gerentes, subgerentes y/o ejecutivos principales 29.915,40 33.558,98

30-09-2017 31-12-2016Corriente Corriente

M$ M$4.694.522 4.894.8234.428.149 4.404.3441.943.987 2.263.031

Otros Inventarios 608.203 693.720 Provisión de deterioro (8.085) (2.900)

11.666.776 12.253.018

Saldos alClases de Inventarios

Total

Fármacos Materiales Clínicos

Insumos

01-01-2017 01-01-2016 01-07-2017 01-07-201630-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016

M$ M$ M$ M$Costos de Materiales Clínicos reconocidos durante el período (Nota 23) 88.288.870 78.545.052 31.242.148 26.983.242

Información Adicional de InventariosVariaciones al

54

NOTA 11.- INVERSIONES EN ASOCIADAS CONTABILIZADAS UTILIZANDO EL METODO DE PARTICIPACIÓN

a) La composición de este rubro es la siguiente:

Al 30 de septiembre de 2017:

Al 31 de diciembre de 2016:


Rut Sociedad País de origen Moneda Funcional de la Inversión


Saldos al 01/01/2017 Adiciones

Participación en Ganancias (Pérdidas)

Dividendos Recibidos

Diferencias de Conversión

Otros Aumentos / Disminuciones

Saldos al 30/09/2017

% M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$

96.600.850-4 Servisalud S.A. Chile Peso chileno 28,63 2.314.671 0 380.708 (261.578) 0 41.867 2.475.668

96.876.240-0 Atesa S.A. Chile Peso chileno 50,00 1.444.712 0 1.161.419 (981.040) 0 1 1.625.092

76.363.221-0 Consorcio Regenero S.A. Chile Peso chileno 20,00 0 0 (83.143) 0 0 83.143 0

0-E Administradora Country S.A. Colombia Peso colombiano 50,00 483.552 0 278.971 (307.261) 8.045 0 463.307

0-E Promotora Country S.A. Colombia Peso colombiano 50,00 332 0 3.694 0 13 0 4.039

0-E Administradora Clínica La Colina S.A.S. Colombia Peso colombiano 50,00 31.073 0 35.083 (27.472) 0 0 38.684

0-E Clínica del Country S.A. (Holding y Filiales) Colombia Peso colombiano 50,00 10.063.735 0 1.197.904 (386.844) (19.118) 291.344 11.147.021

0-E Patrimonio Autónomo Clínica del Country y Clínica La Colina Colombia Peso colombiano 9,67 7.810.982 0 888.569 (1.083.869) (12.312) (2.380) 7.600.990

22.149.057 0 3.863.205 (3.048.064) (23.372) 413.975 23.354.801Total









% M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$


96.876.240-0 Atesa S.A. Chile Peso chileno 50,00 2.370.916 0 1.481.039 (2.407.246) 0 3 1.444.712

76.363.221-0 Consorcio Regenero S.A. Chile Peso chileno 20,00 154.116 0 13.432 0 0 (167.548) 0

0-E Administradora Country S.A. Colombia Peso colombiano 50,00 543.017 0 296.677 (267.721) (2.775) (85.646) 483.552

0-E Promotora Country S.A. Colombia Peso colombiano 50,00 63.152 0 (31.246) 0 0 (31.574) 332

0-E Administradora Clínica La Colina S.A.S. Colombia Peso colombiano 50,00 31.454 0 27.249 0 0 (27.630) 31.073

0-E Clínica del Country S.A. (Holding y Filiales) Colombia Peso colombiano 50,00 10.591.839 0 1.288.101 (664.310) (49.297) (1.102.598) 10.063.735

0-E Patrimonio Autónomo Clínica del Country y Clínica La Colina Colombia Peso colombiano 9,67 7.552.071 0 1.031.051 (744.719) 609.607 (637.028) 7.810.982

23.267.902 0 4.558.650 (4.216.871) 557.535 (2.018.159) 22.149.057Total









% M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$


96.876.240-0 Atesa S.A. Chile Peso chileno 50,00 2.370.916 0 1.135.133 (2.407.246) 0 3 1.098.806

76.363.221-0 Consorcio Regenero S.A. Chile Peso chileno 20,00 154.116 0 (62.409) 0 0 (91.707) 0

0-E Administradora Country S.A. Colombia Peso colombiano 50,00 543.017 0 230.177 (328.567) 63.036 (71.585) 436.078

0-E Promotora Country S.A. Colombia Peso colombiano 50,00 63.152 0 (29.782) 0 0 (32.863) 507

0-E Administradora Clínica La Colina S.A.S. Colombia Peso colombiano 50,00 31.454 0 21.118 0 0 (26.278) 26.294

0-E Clínica del Country S.A. (Holding y Filiales) Colombia Peso colombiano 50,00 10.591.839 0 984.768 (497.736) 462.834 (1.495.308) 10.046.397

0-E Patrimonio Autónomo Clínica del Country y Clínica La Colina Colombia Peso colombiano 9,67 7.552.071 0 808.816 (744.719) 943.287 (1.568.846) 6.990.609

23.267.902 0 3.440.202 (4.111.167) 1.469.157 (3.252.698) 20.813.396Total

55

b) Información resumida de asociadas:

Rut Sociedad País de origen Activos

Corrientes Activos No Corrientes

Pasivos Corrientes

Pasivos No Corrientes

Ingresos de actividades ordinarias

Ganancia (Pérdida)

M$ M$ M$ M$ M$ M$

96.600.850-4 Servisalud S.A. Chile 9.293.676 9.181.845 4.143.909 5.605.773 12.880.221 1.329.972

96.876.240-0 Atesa S.A. Chile 345.846 2.911.517 7.179 0 0 2.322.839

76.363.221-0 Consorcio Regenero S.A. Chile 1.191.292 512.182 1.286.765 0 0 (415.716)

0-E Administradora Country S.A. Colombia 1.044.966 572.804 527.205 163.952 966.725 557.941

0-E Promotora Country S.A. Colombia 15.377 12.211 18.878 633 8.712 7.387

0-E Administradora Clínica La Colina S.A.S. Colombia 117.263 0 39.756 0 113.843 70.165

0-E Clínica del Country S.A. (Holding) Colombia 1.880.608 53.722.626 2.587.677 30.721.516 0 2.395.807

0-E Patrimonio Autónomo Clínica del Country y Clínica La Colina Colombia 28.561.455 77.104.916 21.680.414 5.382.131 19.478.493 9.188.922

Al 30-09-2017

Rut Sociedad País de origen Activos

Corrientes Activos No Corrientes

Pasivos Corrientes

Pasivos No Corrientes

Ingresos de actividades ordinarias

Ganancia (Pérdida)

M$ M$ M$ M$ M$ M$

96.600.850-4 Servisalud S.A. Chile 4.807.537 7.778.937 3.786.889 713.464 16.260.448 1.580.238

96.876.240-0 Atesa S.A. Chile 1.112.016 2.266.686 505.966 0 0 2.962.079

76.363.221-0 Consorcio Regenero S.A. Chile 1.524.142 400.859 1.068.293 967.749 0 0

0-E Administradora Country S.A. Colombia 976.810 580.519 426.273 163.952 1.015.594 593.353

0-E Promotora Country S.A. Colombia 7.829 12.211 18.744 633 3.807 (62.491)

0-E Administradora Clínica La Colina S.A.S. Colombia 93.045 0 30.759 0 91.241 54.510

0-E Clínica del Country S.A. (Holding) Colombia 748.224 55.956.873 5.292.475 31.285.153 0 2.576.202

0-E Patrimonio Autónomo Clínica del Country y Clínica La Colina Colombia 32.699.137 75.653.735 26.646.957 930.500 73.020.108 10.662.365

Al 31-12-2016

56

c) Inversiones en subsidiarias incluidas en la consolidación:


Rut Sociedad País de origen

Moneda Funcional de la Inversión

Porción de la Propiedad mantenida

por las participaciones no

controladoras Ganancia (Pérdida) de

no controladores Participaciones no

Controladoras Dividendos

Pagados Activos

corrientes Activos no corrientes

Pasivos corrientes

Pasivos no corrientes

Ingresos actividades ordinarias

Ganancia (Pérdida)

Resultado integral

% M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$

0-E Colmédica y Alianzalud S.A. Colombia Peso colombiano 23,7300 151.712 169.322 1.912.162 36.418.028 63.460.874 57.888.780 12.839.121 155.292.340 10.188.268 10.188.268

96.842.530-7 Vidaintegra S.A. y filiales Chile Peso chileno 0,0000 187.430 1.136.303 1 11.309.363 26.415.266 11.050.557 5.331.754 55.848.477 1.339.874 1.339.874

0-E Empremédica S.A. y filiales Perú Nuevo sol peruano 0,0000 6.547.137 58.685.858 0 83.629.935 215.697.302 68.570.725 91.465.597 222.578.233 14.777.813 12.996.948

96.572.800-7 Isapre Banmédica S.A. Chile Peso chileno 0,0000 0 0 10 110.056.559 86.225.576 129.657.214 23.003.190 380.772.571 15.057.713 15.057.713

96.502.530-8 Isapre Vida Tres S.A. Chile Peso chileno 0,0000 0 0 10 29.693.824 25.897.932 34.220.761 8.005.346 113.185.144 6.813.843 6.813.843

90.753.000-0 Clínica Santa María S.A. y f iliales Chile Peso chileno 0,5666 6.786 25.133 37.005 62.858.094 81.263.185 35.591.368 42.312.937 142.249.340 6.879.346 6.797.038

96.530.470-3 Clínica Dávila y Servicios Médicos S.A. y filiales Chile Peso chileno 0,0000 671 15.821 0 82.827.095 135.666.859 42.295.777 94.738.918 106.566.196 947.297 947.297

96.565.480-1 Help S.A. y Filial Chile Peso chileno 0,0000 0 31 1 10.718.173 9.887.842 8.259.084 2.151.207 22.712.184 985.839 985.839

96.683.750-0 Help Service S.A. Chile Peso chileno 0,0000 0 0 0 2.325.585 286.858 2.392.728 59 1.271.988 210.810 210.810

53.301.748-7 Fundación Banmédica S.A. Chile Peso chileno 0,0000 0 0 0 47.713 0 52.939 0 0 (16.778) (16.778)

76.113.215-6 Banmédica Internacional SPA. Chile Peso chileno 0,0000 0 0 0 8.374.354 18.962.888 7.130 12.506.105 0 2.065.029 2.032.284

96.899.140-K Inversiones Clínicas Santa María S.A. y f iliales Chile Peso chileno 0,0000 (6.946) (2.864) 0 26.724.074 88.413.665 15.740.376 52.726.469 55.733.075 (1.890.027) (1.890.027)

76.045.622-5 Centro de Servicios Compartidos Banmédica S.A. Chile Peso chileno 0,0000 0 0 0 1.316.371 3.417.155 10.256.870 1.779.758 3.187.321 (35.297) (35.297)

96.872.840-7 Vida Tres Internacional S.A. Chile Peso chileno 0,0000 0 0 0 1.507 55.954 13.759 1.883.269 0 (4.636) (4.636)

96.793.560-3 Constructora e Inmobiliaria Magapoq S.A. Chile Peso chileno 0,0000 0 0 0 2.139.660 (6.638) 2.245 0 0 27.271 27.271

79.963.850-9 Inmobiliaria Apoquindo 3600 Ltda. Chile Peso chileno 0,0000 0 0 0 84.688 2.000.288 1.159 444.639 27.291 (16.741) (16.741)

96.762.960-K Inmobiliaria Apoquindo S.A. Chile Peso chileno 0,0000 4 40 0 138.742 6.416.029 1.523.361 7.693.681 226.707 63.784 63.784

96.563.410-K Inmobiliaria e Inversiones Alameda S.A. Chile Peso chileno 0,0000 0 0 0 431.331 2.525.203 1.312 0 0 374.901 374.901

96.649.160-4 Saden S.A. Chile Peso chileno 0,0000 0 0 0 3.557.326 2.035.756 3.190 1.241 0 1.227.900 1.227.900

77.372.400-8 Tecnologías de la Información en Salud S.A. Chile Peso chileno 0,0000 0 0 0 1.519.492 489.794 1.073.701 35.185 3.356.956 111.465 111.465

0-E Editorial para la Ciencia Ltda. Colombia Peso colombiano 23,7100 0 0 142.793 910.198 0 118.967 0 1.062.655 766.332 766.332

76.282.865-0 Inmobiliaria Clinica Santa Maria S.A. Chile Peso chileno 0,5670 0 0 8.239 1.957.016 77.729.548 1.069.986 46.400.028 5.138.875 2.360.813 2.360.813

0-E Grupo Banmédica S.A. Perú Nuevo sol peruano 0,1000 0 0 0 0 0 0 0 0 (48.302) (48.284)

6.886.794 60.029.644 2.100.221 477.039.128 846.841.336 419.791.989 403.318.504 1.269.209.353 62.186.517 60.290.617Total

57


Rut Sociedad País de origen Moneda Funcional

de la Inversión

Porción de la Propiedad

mantenida por las participaciones no

controladoras

Ganancia (Pérdida) de no

controladores Participaciones

no Controladoras Dividendos

Pagados Activos

corrientes Activos no corrientes

Pasivos corrientes

Pasivos no corrientes

Ingresos actividades ordinarias

Ganancia (Pérdida)

Resultado integral

% M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$

0-E Colmédica y Alianzalud S.A. Colombia Peso colombiano 23,7300 198.275 214.836 1.708.982 36.243.485 59.688.063 55.811.370 13.085.770 184.735.728 12.253.591 12.247.350

96.842.530-7 Vidaintegra S.A. y f iliales Chile Peso chileno 0,0000 400.865 1.170.120 1 10.233.375 25.893.316 8.893.821 6.802.620 73.008.324 3.962.193 3.962.193

0-E Empremédica S.A. y f iliales Perú Nuevo sol peruano 0,0000 4.700.650 56.435.226 0 72.460.591 197.051.478 65.920.743 72.908.403 278.416.386 11.461.381 7.002.990

96.572.800-7 Isapre Banmédica S.A. Chile Peso chileno 0,0000 0 0 7 96.388.848 82.494.040 122.598.024 21.010.991 473.132.059 13.814.357 13.814.357

96.502.530-8 Isapre Vida Tres S.A. Chile Peso chileno 0,0000 0 0 8 32.009.273 24.919.080 35.923.924 7.757.916 140.353.312 9.396.177 9.396.177

90.753.000-0 Clínica Santa María S.A. y f iliales Chile Peso chileno 0,5666 16.222 29.796 38.411 59.077.471 72.320.976 33.120.594 36.229.824 185.337.686 13.078.272 12.850.969

96.530.470-3 Clínica Dávila y Servicios Médicos S.A. y f iliales Chile Peso chileno 0,0000 2.030 15.150 305 69.131.880 129.321.556 113.159.803 31.781.616 127.689.397 5.177.125 5.177.125

96.565.480-1 Help S.A. y Filial Chile Peso chileno 0,0000 3 33 1 14.728.135 9.082.592 12.066.285 1.921.504 28.969.801 1.104.935 1.104.935

96.711.010-8 Sistema Extrahospitalario Médico Móvil S.A. Chile Peso chileno 0,0000 0 0 29 0 0 0 0 405.502 534.672 534.672

96.683.750-0 Help Service S.A. Chile Peso chileno 0,0000 0 0 0 2.059.074 280.134 2.323.131 0 1.465.792 10.331 10.331

53.301.748-7 Fundación Banmédica S.A. Chile Peso chileno 0,0000 0 0 0 63.889 0 52.337 0 0 72.132 72.132

76.113.215-6 Banmédica Internacional SPA. Chile Peso chileno 0,0000 0 0 0 7.600.157 18.120.696 53.795 12.781.156 0 2.464.497 3.024.807

96.899.140-K Inversiones Clínicas Santa María S.A. y f iliales Chile Peso chileno 0,0000 (6.222) 4.396 0 26.753.306 66.902.562 11.847.437 50.140.184 69.969.811 1.074.108 1.074.108

76.045.622-5 Centro de Servicios Compartidos Banmédica S.A. Chile Peso chileno 0,0000 0 0 0 1.871.175 3.577.168 10.998.149 1.717.999 3.769.792 86.365 86.365

96.872.840-7 Vida Tres Internacional S.A. Chile Peso chileno 0,0000 0 0 0 1.507 54.156 15.475 1.875.119 0 (5.148) (5.148)

96.793.560-3 Constructora e Inmobiliaria Magapoq S.A. Chile Peso chileno 0,0000 0 0 0 2.107.646 1 4.141 0 0 65.254 65.254

79.963.850-9 Inmobiliaria Apoquindo 3600 Ltda. Chile Peso chileno 0,0000 0 0 0 91.312 2.021.370 7.746 449.029 74.891 15.752 15.752

96.762.960-K Inmobiliaria Apoquindo S.A. Chile Peso chileno 0,0000 0 35 0 120.071 6.077.115 1.757.280 7.166.102 0 (559.928) (559.928)

96.563.410-K Inmobiliaria e Inversiones Alameda S.A. Chile Peso chileno 0,0000 0 0 0 309.029 2.363.023 1.980 132.369 0 436.662 436.662

96.649.160-4 Saden S.A. Chile Peso chileno 0,0000 0 0 0 2.784.623 1.589.063 11.306 0 0 1.425.824 1.425.824

77.372.400-8 Tecnologías de la Información en Salud S.A. Chile Peso chileno 0,0000 0 0 0 1.244.809 600.425 917.037 139.263 4.270.890 130.113 130.113

0-E Editorial para la Ciencia Ltda. Colombia Peso colombiano 23,7100 0 0 136.746 1.125.231 0 98.816 0 1.393.421 997.010 997.010

76.282.865-0 Inmobiliaria Clinica Santa Maria S.A. Chile Peso chileno 0,5670 0 0 6.447 591.914 71.027.004 2.181.857 38.999.652 6.709.805 2.908.360 2.908.360

0-E Grupo Banmédica S.A. Perú Nuevo sol peruano 0,1000 0 0 0 858.266 9.464 946.149 0 0 (22.979) (23.319)

5.311.823 57.869.592 1.890.937 437.855.067 773.393.282 478.711.200 304.899.517 1.579.702.597 79.881.056 75.749.091Total

58

NOTA 12.- ACTIVOS INTANGIBLES DISTINTOS DE LA PLUSVALÍA

12.1.- La composición y movimiento de los activos intangibles, es la siguiente:

12.2.- El detalle de vidas útiles determinadas aplicadas en el rubro intangible, es el siguiente:

12.3.- El movimiento de activos intangibles al 30 de septiembre de 2017 y al 31 de diciembre de 2016, es

el siguiente:

Activos Intangibles Neto 30-09-2017 31-12-2016M$ M$

Activos Intangibles en Desarrollo, Neto 233.348 2.796

Patentes, Marcas Registradas y otros Derechos, Neto 81.985.557 83.133.455Programas Informáticos, Neto 7.458.526 7.571.320Otros Activos Intangibles, Neto 492.959 610.322

Total Activos Intangibles, Neto 90.170.390 91.317.893

Activos Intangibles Bruto 30-09-2017 31-12-2016M$ M$

Activos Intangibles en Desarrollo, Bruto 233.348 2.796

Patentes, Marcas Registradas y otros Derechos, Bruto 85.765.980 85.002.795Programas Informáticos, Bruto 19.447.836 21.474.384Otros Activos Intangibles, Bruto 1.491.931 1.570.245

Total Activos Intangibles, Bruto 106.939.095 108.050.220

Amortización Acumulada y Deterioro de Valor 30-09-2017 31-12-2016M$ M$

Activos Intangibles en Desarrollo 0 0

Patentes, Marcas Registradas y otros Derechos 3.780.423 1.869.340Programas Informáticos 11.989.310 13.903.064Otros Activos Intangibles 998.972 959.923

Total Amortización Acumulada y Deterioro de Valor 16.768.705 16.732.327

Vidas Útiles estimadas o Tasas de Amortización utilizadas Vida Mínima Vida Máxima

Programas Informáticos 4 10Relaciones con clientes 3 25Licencias (Perú) 2 30Marcas Indefinida

Movimientos en Activos IntangiblesActivos Intangibles en Desarrollo, Neto

Patentes, Marcas Registradas y

Otros Derechos, Neto

Programas Informáticos, Neto

Otros Activos Intangibles, Neto

Total Activos Intangibles Netos

M$ M$ M$ M$ M$Saldo inicial al 01 de enero de 2017 2.796 83.133.455 7.571.320 610.322 91.317.893 Movimientos de activos Adiciones 53.285 1.547.106 2.190.887 0 3.791.278Adquisiciones mediante combinaciones de negocios 0 0 0 0 0Desapropiaciones 0 0 0 0 0Retiros 0 0 0 (11.214) (11.214)Amortización 0 (927.393) (2.118.730) (64.071) (3.110.194)

Incrementos (disminuciones) por revaluación y por pérdidas por deterioro del valor reconocido en patrimonio neto 0 0 0 0 0

Incrementos (disminuciones) por revaluación y por pérdidas por deterioro del valor reconocido en resultado 0 0 0 0 0Incrementos (disminuciones) en el cambio de moneda extranjera (16.247) (2.224.967) (43.963) (28.687) (2.313.864)Otros Incrementos (disminuciones) 193.514 457.356 (140.988) (13.391) 496.491Total al 30 de septiembre de 2017 233.348 81.985.557 7.458.526 492.959 90.170.390

59

12.4.- El cargo a resultados por amortización de intangibles es el siguiente:

NOTA 13.- MENOR VALOR O PLUSVALIA COMPRADA (GOODWILL)

La composición y movimiento de menor valor o plusvalía es la siguiente:

Movimientos en Activos IntangiblesActivos Intangibles en Desarrollo, Neto

Patentes, Marcas Registradas y

Otros Derechos, Neto

Programas Informáticos, Neto

Otros Activos Intangibles, Neto

Total Activos Intangibles Netos

M$ M$ M$ M$ M$

Saldo inicial al 01 de enero de 2016 58.900 84.620.316 7.662.825 2.291.578 94.633.619 Movimientos de activos Adiciones 0 68.579 2.897.046 24.162 2.989.787Adquisiciones mediante combinaciones de negocios 0 0 0 0 0Desapropiaciones 0 0 0 0 0Retiros (1.735) 0 (16.735) 0 (18.470)Amortización (10.051) (630.429) (2.783.586) (154.976) (3.579.042)Incrementos (disminuciones) por revaluación y por pérdidas por deterioro del valor reconocido en patrimonio neto 0 0 0 0 0Incrementos (disminuciones) por revaluación y por pérdidas por deterioro del valor reconocido en resultado 0 0 0 0 0Incrementos (disminuciones) en el cambio de moneda extranjera (273) (2.126.807) (118.600) (44.706) (2.290.386)Otros Incrementos (disminuciones) (44.045) 1.201.796 (69.630) (1.505.736) (417.615)Total al 31 de diciembre de 2016 2.796 83.133.455 7.571.320 610.322 91.317.893

01-01-2017 01-01-2016 01-07-2017 01-07-201630-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016

M$ M$ M$ M$Gastos de Administración 1.618.950 2.638.981 695.109 1.905.007 Costo de Ventas 1.491.244 1.638.937 393.034 458.943

TOTAL 3.110.194 4.277.918 1.088.143 2.363.950

Línea de partida en el estado de resultados que incluye amortización de activos intangibles identificables

Activos Intangibles Neto 30-09-2017 31-12-2016M$ M$

Pacífico S.A. Entidad Prestadora de Salud (1) 30.269.989 30.952.742Las Américas Salud S.A. 4.792.414 4.792.414Help S.A. 3.152.543 3.152.543Vidaintegra S.A. 1.628.715 1.628.715Colmédica y Aliansalud S.A. ( Colombia) 1.619.151 1.619.151Sistema Extrahospitalario Médico Móvil S.A. 1.256.518 1.256.518Inversiones Clínicas Santa María S.A. 1.237.900 1.237.900Administradora Médica Centromed S.A. 1.055.817 1.055.817Humana Medicina Prepagada S.A. (Colombia) 621.436 621.436Centro Médico Odontológico Americano S.A. 583.152 562.455Instituto Oncológico Integral S.A. 259.627 259.627Help Service S.A. 234.078 234.078Saden S.A. 179.150 179.150Inmobiliaria e Inversiones Alameda S.A. 150.485 150.485Clínica Alameda S.A. 112.854 112.854Empremédica S.A. y f iliales (Perú) 90.783 90.783Centromed Quilpué S.A. 7.412 7.412Otros 1.878 1.878

Total Plusvalía Comprada 47.253.902 47.915.958

60

(1) Con fecha 30 de enero de 2015, Banmédica S.A. y su filial Banmédica Internacional S.P.A. procedieron a la compra de 21.392.501 acciones de su filial Empremédica S.A. (Perú), aumentando su participación accionaria de un 75% a un 100%.

Con fecha 30 de diciembre de 2014, se suscribió un acuerdo para el desarrollo de un negocio conjunto en el mercado de la salud en el Perú entre Banmédica S.A. a través de su filial Empremédica S.A. y la sociedad peruana El Pacífico Peruano Suiza Compañía de Seguros y Reaseguros, para lo cual se adoptaron los siguientes acuerdos societarios:

Un acuerdo de reorganización simple entre Pacífico Entidad Prestadora de Salud (Pacífico EPS) y Empremédica S.A.C. (Empremédica), sociedad peruana filial de Banmédica S.A., en virtud del cual Empremédica aporta la totalidad de su participación accionaria en Clínica San Felipe S.A. y Laboratorio Roe S.A. a Pacífico EPS, así como un aporte en efectivo de US$ 32.000.000, originando un acuerdo de aumento de capital en Pacífico EPS. En virtud de dicho acuerdo, Pacífico y Empremédica serán titulares, respectivamente, del 50% de la acciones emitidas por Pacífico EPS, sociedad que seguirá desarrollando en Perú el negocio de prestaciones de salud y el negocio de los planes de salud, estableciendo además, que Empremédica S.A. tiene la facultad de nominar al presidente del Directorio quien tendrá derecho voto dirimente.

De acuerdo a los cambios societarios realizados se dio origen a una combinación de negocios a través de la cual Banmédica S.A. adquiere a Pacifico EPS por intermedio de su filial Empremédica, dando como resultado el reconocimiento de una plusvalía definitiva de M$ 32.279.576 (Valor histórico) al 1 de enero de 2015, determinada sobre la base del patrimonio ajustado a valores justos de Pacifico EPS.

Adicionalmente, se ha celebrado un contrato de asociación en participación en virtud del cual, Empremedica participara en el 50% de los resultados del negocio de seguros de asistencia médica de El Pacífico Peruano Suiza Compañía de Seguros y Reaseguros (Nota 9 y 22.2).

Para la materialización de los acuerdos anteriores Banmédica S.A. efectuó una inversión inicial de aproximadamente US$ 57.000.000.

Movimientos en Activos IntangiblesPlusvalía

CompradaPlusvalía

Comprada

30-09-2017 31-12-2016

M$ M$Saldo inicial al 01 de enero 47.915.958 49.954.941 Adiciones 0 7.412Adquisiciones mediante combinaciones de negocios 0 0Desapropiaciones (26.625) 0Incrementos (disminuciones) por revaluación y por pérdidas por deterioro del valor reconocido en patrimonio neto 0 0

Incrementos (disminuciones) por revaluación y por pérdidas por deterioro del valor reconocido en resultado0 0

Incrementos (disminuciones) en el cambio de moneda extranjera (635.431) (1.360.863)Otros Incrementos (disminuciones) 0 (685.532)

Total 47.253.902 47.915.958

61

NOTA 14.- PROPIEDADES, PLANTA Y EQUIPOS

14.1.- La composición y movimiento de propiedades, planta y equipos es la siguiente:

Clases de Propiedades, Planta y Equipo Neto 30-09-2017 31-12-2016M$ M$

Construcción en Curso, Neto 49.997.266 77.602.013Terrenos, Neto 100.129.412 79.232.764Edif icios, Neto 205.573.248 162.992.674Planta y Equipo, Neto 63.351.173 64.245.480Equipamiento de Tecnologías de la Información, Neto 4.618.237 4.089.061Instalaciones Fijas y Accesorios, Neto 60.542.309 43.000.134Vehículos de Motor, Neto 1.855.232 1.677.102Mejoras de Bienes Arrendados, Neto 13.774.571 14.612.475Otras Propiedades, Planta y Equipo, Neto 5.539.943 3.085.302

Total 505.381.391 450.537.005

Clases de Propiedades, Planta y Equipo Bruto 30-09-2017 31-12-2016M$ M$

Construcción en Curso, Bruto 49.997.266 77.602.013Terrenos, Bruto 100.129.412 79.232.764Edif icios, Bruto 232.599.207 185.750.834Planta y Equipo, Bruto 147.015.435 139.325.886Equipamiento de Tecnologías de la Información, Bruto 14.013.117 15.363.804Instalaciones Fijas y Accesorios, Bruto 88.030.015 66.927.258Vehículos de Motor, Bruto 3.572.447 3.270.467Mejoras de Bienes Arrendados, Bruto 25.031.604 26.498.956Otras Propiedades, Planta y Equipo, Bruto 9.195.962 8.215.865

Total 669.584.465 602.187.847

Depreciación Acumulada y Deterioro de Valor, Propiedades, Planta Y Equipo, Total 30-09-2017 31-12-2016

M$ M$ Edif icios 27.025.959 22.758.160 Planta y Equipo 83.664.262 75.080.406 Equipamiento de Tecnologías de la Información 9.394.880 11.274.743 Instalaciones Fijas y Accesorios 27.487.706 23.927.124 Vehículos de Motor 1.717.215 1.593.365 Mejoras de los Bienes Arrendados 11.257.033 11.886.481 Otros 3.656.019 5.130.563

Total 164.203.074 151.650.842

01-01-2017 01-01-2016 01-07-2017 01-07-201630-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016

M$ M$ M$ M$Costo de Ventas 18.966.872 16.828.555 6.796.686 5.771.204 Gastos de Administración 3.821.101 3.243.134 1.335.243 1.171.777 Total 22.787.973 20.071.689 8.131.929 6.942.981

Línea de partida en el estado de resultados que incluye gasto por Depreciación

62

14.2.- El siguiente cuadro muestra las vidas útiles técnicas para los bienes:

Tasa Mínima Tasa Máximaaños años

Edif icios 10 140

Planta y Equipo 2 50

Equipamiento de Tecnologías de la Información 2 12

Equipos Médicos 2 30

Instalaciones Fijas y Accesorios 2 81

Vehículos de Motor 2 14

Mejoras en Inmuebles Arrendados 3 26

Otros 2 60

Método Utilizado para la Depreciación de Propiedades, Planta y Equipo (Vida Útil)

63

14.3.- Los siguientes cuadros muestran el detalle de reconciliación de cambios en propiedades, plantas y equipos, por clases :

a) Al 30 de septiembre de 2017:

b) Al 31 de diciembre de 2016:

Por el período de nueve meses terminado al 30 de septiembre de 2017 los desembolsos realizados por elementos de propiedades, planta y equipo

correspondientes a Construcciones en curso ascienden a un monto de M$ 28.278.903 (M$ 50.253.493 al 31 de diciembre de 2016).

Construcciones Terrenos Edificios Planta y Equipos Equipamiento Instalaciones Vehículos de Mejoras de Otras Propiedades Propiedades

Movimiento Año 2017 en Curso Neto Netode Tecnologías

deFijas y

Accesorios,Motor, Neto

Bienes arrendados,

Planta y Equipo, Planta y Equipo,

la Información, Neto Neto Neto Neto Neto

M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$Saldo Inicial al 01 de enero de 2017 77.602.013 79.232.764 162.992.674 64.245.480 4.089.061 43.000.134 1.677.102 14.612.475 3.085.302 450.537.005Adiciones 24.754.058 13.812.314 12.744.204 16.736.740 1.780.951 8.276.686 671.915 308.851 1.313.648 80.399.367Adquisiciones mediante combinaciones de negocios 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0Desapropiaciones (90.616) 0 0 (11.030) (114) 0 0 0 0 (101.760)Transferencias a (desde) activos no corrientes y grupos en desapropiación mantenidos para la venta 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0Retiros (171.383) 0 (1.116) (164.598) (36.647) (4.309) (26.837) 0 (57.071) (461.961)Gastos por depreciación 0 0 (4.374.409) (11.036.982) (1.524.162) (3.558.365) (297.695) (1.544.859) (451.501) (22.787.973)Pérdidas por deterioro reconocidas en el estado de resultados 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0Diferencia de conversión de moneda extranjera (4.412) (706.968) (473.631) (256.812) 112.677 (55.424) (5.331) (4.100) (364.548) (1.758.549)Otros incrementos (decrementos) (52.092.394) 7.791.302 34.685.526 (6.161.625) 196.471 12.883.587 (163.922) 402.204 2.014.113 (444.738)Total movimientos netos (27.604.747) 20.896.648 42.580.574 (894.307) 529.176 17.542.175 178.130 (837.904) 2.454.641 54.844.386

Saldo Final al 30 de septiembre de 2017 49.997.266 100.129.412 205.573.248 63.351.173 4.618.237 60.542.309 1.855.232 13.774.571 5.539.943 505.381.391

Construcciones Terrenos Edificios Planta y Equipos Equipamiento Instalaciones Vehículos de Mejoras de Otras Propiedades Propiedades

Movimiento Año 2016 en Curso Neto Netode Tecnologías

deFijas y

Accesorios,Motor, Neto

Bienes arrendados,

Planta y Equipo, Planta y Equipo,

la Información, Neto Neto Neto Neto Neto

M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$Saldo Inicial al 01 de enero de 2016 41.134.508 76.540.080 145.974.524 60.413.142 4.342.388 44.641.579 1.837.431 15.152.370 7.001.364 397.037.386Adiciones 49.763.532 3.782.413 4.226.591 13.579.445 1.748.778 2.581.610 555.711 1.267.623 2.768.445 80.274.148Adquisiciones mediante combinaciones de negocios 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0Desapropiaciones 0 0 0 (115.867) (58.144) 0 (28.403) (83.929) (2.318) (288.661)Transferencias a (desde) activos no corrientes y grupos en desapropiación mantenidos para la venta 0 0 0 464 0 0 0 (464) 0 0Retiros (72.894) 0 (375.642) (504.212) (21.605) 0 (88.086) 0 (142.459) (1.204.898)Gastos por depreciación 0 0 (5.140.166) (13.221.641) (1.797.859) (3.874.462) (542.895) (2.000.590) (561.614) (27.139.227)Pérdidas por deterioro reconocidas en el estado de resultados 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0Diferencia de conversión de moneda extranjera (24.092) (1.295.586) (1.155.670) 1.058.131 (128.137) 752.561 (138.578) (5.972) (2.204.272) (3.141.615)Otros incrementos (decrementos) (13.199.041) 205.857 19.463.037 3.036.018 3.640 (1.101.154) 81.922 283.437 (3.773.844) 4.999.872Total movimientos netos 36.467.505 2.692.684 17.018.150 3.832.338 (253.327) (1.641.445) (160.329) (539.895) (3.916.062) 53.499.619

Saldo Final al 31 de diciembre de 2016 77.602.013 79.232.764 162.992.674 64.245.480 4.089.061 43.000.134 1.677.102 14.612.475 3.085.302 450.537.005

64

14.4.- Los activos sujetos a arrendamientos financieros son los siguientes:

De acuerdo al párrafo 79 de la NIC 16, al cierre de los presentes estados financieros:

• No existen elementos significativos de Propiedades, Planta y Equipo que se encuentren fuera de

servicio.

• No existen elementos significativos de Propiedades, Planta y Equipo que estando totalmente

depreciados, se encuentren todavía en uso.

• Grupo Banmédica no posee elementos de Propiedades, Planta y Equipo retirados de su uso

activo y no clasificados como mantenidos para la venta de acuerdo a NIIF 5.

• Grupo Banmédica no presenta elementos de Propiedades, Planta y Equipo cuyo valor razonable

sea significativamente diferente de su importe en libros.

De acuerdo al párrafo 31 de la NIC 17, al cierre de los presentes estados financieros:

• No existen arrendamientos financieros que hayan presentado cuotas contingentes reconocidas

como gasto en el ejercicio.

• No poseen subarriendos financieros.

• No presenta acuerdos significativos de arrendamientos tales como:

- Bases de determinación de cuotas de carácter contingente.

- Plazos de renovación de los contratos, así como de las opciones de compra y las cláusulas

de actualización o escalonamiento de precios.

- Restricciones impuestas a la entidad en virtud de los contratos de arrendamiento.

14.5.- Los activos con restricciones de titularidad y/o afectos como garantía al cumplimiento de

obligaciones al 30 de septiembre de 2017 y 31 de diciembre de 2016 son:

30-09-2017 31-12-2016M$ M$

Terrenos bajo arrendamiento f inanciero 5.062.518 5.601.826Edif icios bajo arrendamiento f inanciero 16.809.765 17.645.331Planta y Equipo bajo arrendamiento f inanciero 11.840.831 11.124.526Equipamiento de Tecnologías de la Información bajo arrendamiento f inanciero 0 0Instalaciones Fijas y Accesorios bajo arrendamiento f inanciero 95.218 97.449Vehículos de Motor bajo arrendamiento f inanciero 48.118 105.218Otras Propiedades, Plantas y Equipos bajo arrendamieno f inanciero 0 0

Total 33.856.450 34.574.350

Propiedades, Plantas y Equipos en arrendamiento financiero Neto

Valor Bruto Interés Valor Presente Valor Bruto Interés Valor Presente

M$ M$ M$ M$ M$ M$Menor a un año 6.280.481 479.402 5.801.079 6.866.674 471.998 6.394.676Entre un año y cinco años 11.610.936 615.722 10.995.214 10.370.119 731.761 9.638.358Más de cinco años 158.048 8.419 149.629 289.296 15.028 274.268

Total 18.049.465 1.103.543 16.945.922 17.526.089 1.218.787 16.307.302

30-09-2017 31-12-2016

Reconcilación de los pagos mínimos del arrendamiento financiero, arrendatario

30-09-2017 31-12-2016

M$ M$

Edif icios 4.329.193 2.133.546Total M$ 4.329.193 2.133.546

Activos con restricciones de titularidad y/o afectos como garantía al cumplimiento de obligaciones

65

14.6.- Al 30 de septiembre de 2017 la Sociedad mantiene compromisos de adquisición por MM$

1.386.538.

14.7.- Propiedad de inversión

a. La composición y movimiento de propiedades de inversión es la siguiente:

C lases de P ro piedades de Inversió n N eto 30-09-2017 31-12-2016M $ M $

Terrenos, Neto 503.170 503.170Edificios, Neto 572.209 603.202Otras Propiedades de Inversion, Neto 0 0

T o tal 1.075.379 1.106.372

C lases de P ro piedades de Inversió n B ruto 30-09-2017 31-12-2016M $ M $

Terrenos, Bruto 503.170 503.170Edificios, Bruto 1.330.246 1.330.246Otras Propiedades de Inversion, Bruto 0 0

T o tal 1.833.416 1.833.416

D epreciació n A cumulada y D eterio ro de Valo r, P ro piedades de Inversió n, T o tal 30-09-2017 31-12-2016

M $ M $ Edificios 758.037 727.044Otras Propiedades de Inversión 0 0

T o tal 758.037 727.044

01-01-2017 01-01-2016 01-07-2017 01-07-201630-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016

M $ M $ M $ M $Gastos de Administración 30.993 34.172 10.331 10.331 T o ta l 30.993 34 .172 10.331 10 .331

Gasto po r D epreciació n

66

b. Los siguientes cuadros muestran el detalle de reconciliación de cambios en propiedad de inversión, por clases :


Al 31 de diciembre 2016:

T erreno s Edif ic io s Otras P ro piedades P ro piedades

M o vimiento A ño 2017 N eto de Invers ió n de Inversió nN eto N eto

M $ M $ M $ M $Saldo Inicia l a l 01 de enero de 2017 503.170 603.202 0 1.106.372Adiciones 0 0 0 0Adquisiciones mediante combinaciones de negocios 0 0 0 0Desinversiones 0 0 0 0Transferencias a (desde) activos no corrientes y grupos en desapropiación mantenidos para la venta 0 0 0 0Retiros 0 0 0 0Gastos por depreciación 0 (30.993) 0 (30.993)Pérdidas por deterio ro reconocidas en el estado de resultados 0 0 0 0Diferencia de conversión de moneda extranjera 0 0 0 0Otros incrementos (decrementos) 0 0 0 0Total movimientos 0 (30.993) 0 (30.993)Saldo F inal al 30 de sept iembre de 2017 503.170 572.209 0 1.075.379

T erreno s Edif ic io s Otras P ro piedades P ro piedadesM o vimiento A ño 2016 N eto de Invers ió n de Inversió n

N eto N etoM $ M $ M $ M $

Saldo Inic ia l a l 01 de enero de 2016 503.170 1.417.667 0 1.920 .837Adiciones 0 0 0 0Adquisiciones mediante combinaciones de negocios 0 0 0 0Desapropiaciones 0 0 0 0Transferencias a (desde) activos no corrientes y grupos en desapropiación mantenidos para la venta 0 0 0 0Retiros 0 (769.913) 0 (769.913)Gastos po r depreciación 0 (44.503) 0 (44.503)Pérdidas por deterio ro reconocidas en el estado de resultados 0 0 0 0Diferencia de conversión de moneda extranjera 0 0 0 0Otros incrementos (decrementos) 0 (49) 0 (49)To tal movimientos 0 (814.465) 0 (814.465)Saldo F inal a l 31 de dic iembre de 2016 503.170 603.202 0 1.106 .372

67

NOTA 15.- IMPUESTOS DIFERIDOS E IMPUESTO A LAS GANANCIAS

15.1.- El origen de los impuestos diferidos es el siguiente:

15.2.- Los movimientos de impuestos diferidos del estado de situación financiera son los siguientes:

Activos por impuestos diferidos 30-09-2017 31-12-2016M$ M$

Relativos a provisiones 42.199.735 35.615.804Relativos a pérdidas f iscales 7.346.166 5.381.844Relativos a depreciaciones 2.738.684 3.874.966Relativos a instrumentos f inancieros 2.263.100 2.343.426Relativos a otros 3.910.460 4.527.969

Total 58.458.145 51.744.009

Pasivos por impuestos diferidos 30-09-2017 31-12-2016M$ M$

Relativos a costos de adquisición diferidos 26.804.469 24.217.078Relativos a Propiedades, Plantas y Equipos 16.781.792 17.700.716Relativos a amortizaciones 14.269.536 15.741.430Relativos a depreciaciones 8.994.295 9.348.021Relativos a alocaciones PPE e Intangibles (Perú) 8.792.972 7.151.622Relativos a provisiones 6.371.369 6.013.468

Relativos a instrumentos f inancieros 2.079.058 2.139.738

Relativos a otros 9.205.520 7.612.507Total 93.299.011 89.924.580

Saldos al

Saldos al

Movimientos de Activos por impuestos diferidos 30-09-2017 31-12-2016M$ M$

Saldo Inicial de activos por impuestos diferidos 51.744.009 48.111.704Ingreso / (Gasto) por impuestos diferidos reconocidos como resultados 6.369.783 3.736.878Impuestos diferidos relacionados con partidas acreditadas (cargadas) directamente a patrimonio

39.704 (272.914)

Incrementos (disminuciones) por diferencias de cambio netas, pasivos (activos) por impuestos diferidos

314.113 (3.582)

Otros aumentos (disminuciones), activos por impuestos diferidos (9.464) 171.923Saldo final de activos por impuestos diferidos 58.458.145 51.744.009

Movimientos al

Movimientos de Pasivos por impuestos diferidos 30-09-2017 31-12-2016M$ M$

Saldo Inicial de pasivos por impuestos diferidos 89.924.580 81.333.958Gasto / (Ingreso) por impuestos diferidos reconocidos como resultados 2.319.869 10.653.481Impuestos diferidos relacionados con partidas acreditadas (cargadas) directamente a patrimonio

1.296.070 (244.117)

Incrementos (disminuciones) por diferencias de cambio netas, pasivos (activos) y otros movimientos por impuestos diferidos

(241.508) (1.707.533)

Otros aumentos (disminuciones), pasivos por impuestos diferidos 0 (111.209)Saldo final de pasivos por impuestos diferidos 93.299.011 89.924.580

Movimientos al

68

15.3.- El resultado por impuesto a las ganancias se detalla de la siguiente manera:

15.4.- El siguiente cuadro muestra la conciliación entre la determinación de impuesto a las ganancias que

resultaría de aplicar la tasa efectiva:

(Gasto) / Ingreso por impuesto a las ganancias por partes corriente y diferida 01-01-2017 01-01-2016 01-07-2017 01-07-2016

30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016

M$ M$ M$ M$

(Gasto) por impuesto corriente (29.742.567) (19.466.723) (7.580.154) (6.146.797)

Ajustes por impuestos corrientes de períodos anteriores (675.711) (948.049) (10.823) (312.234)

(Gasto) por impuestos corrientes, Neto total (30.418.278) (20.414.772) (7.590.977) (6.459.031)

(Gasto) / Ingreso por impuestos diferidos relacionado con el nacimiento y reversión de diferencias temporarias 4.064.716 (2.785.868) 212.883 (579.675) Beneficios de carácter f iscal, procedentes de pérdidas fiscales, créditos f iscales o diferencias temporarias no reconocidas en períodos anteriores utilizadas para reducir el gasto por impuestos del período corriente (1.241) - (1.241) - Beneficios de carácter f iscal, procedentes de pérdidas fiscales, créditos f iscales o diferencias temporarias no

reconocidas en períodos anteriores utilizadas para reducir el gasto por impuestos diferido - - - (92.266)

Ajustes por impuestos diferidos de períodos anteriores - - - 332

Otros componentes del (gasto) ingreso por impuesto diferido (13.561) - 20.055 (56.384)

(Gasto) / Ingreso por impuestos diferido, Neto total 4.049.914 (2.785.868) 231.697 (727.993)

(Gasto) / Ingreso por impuestos a las ganancias (26.368.364) (23.200.640) (7.359.280) (7.187.024)

Saldos al Variación

01-01-2017 01-01-2016 01-07-2017 01-07-2016

30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016

M$ M$ M$ M$

Impuestos diferidos relacionados con partidas acreditadas (cargadas) directamente a patrimonio (17.828) 38.445 (5.208) (97.845)

Impuestos diferidos acumulados relacionados con partidas acreditadas (cargadas) directamente a patrimonio (1.238.538) 1.518.651 (1.278.797) 13.284

Total impuestos corrientes y diferidos por partidas a patrimonio (1.256.366) 1.557.096 (1.284.005) (84.561)


Impuestos corrientes y diferidos, relativos a partidas cargadas o acreditadas directamente a patrimonio

01-01-2017 01-01-2016 01-07-2017 01-07-2016

30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016

M$ M$ M$ M$

Impuesto a las ganancias relacionado con diferencias de cambio de conversión de otro resultado integral 584.782 1.486.650 1.398.712 1.206.083

Impuesto a las ganancias relacionado con Otros movimientos de Otro Resultado Integral 34.295 480.976 5.995 (126.897)

Suma de impuestos a las ganancias relacionados con componentes de otro resultado integral 619.077 1.967.626 1.404.707 1.079.186


Impuestos corrientes y diferidos, relativos a partidas cargadas o acreditadas directamente a patrimonio

01-01-2017 01-01-2016 01-07-2017 01-07-2016

30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016

M$ M$ M$ M$

Gasto por impuestos corrientes, Neto, Extranjero (13.637.794) (9.805.213) (3.390.104) (4.290.459)

Gasto por impuestos corrientes, Neto, Nacional (16.780.484) (10.609.559) (4.200.873) (2.168.572)

Gasto por impuestos corrientes, Neto total (30.418.278) (20.414.772) (7.590.977) (6.459.031)

Gasto por impuestos diferidos, Neto, Extranjero 846.779 (1.344.417) (463.128) (441.054)

Gasto por impuestos diferidos, Neto, Nacional 3.203.135 (1.441.451) 694.825 (286.939)

Gasto / Ingreso por impuestos diferidos, Neto total 4.049.914 (2.785.868) 231.697 (727.993)

(Gasto) / Ingreso por impuestos a las ganancias (26.368.364) (23.200.640) (7.359.280) (7.187.024)

(Gasto) / Ingreso por impuesto a las ganancias por partes extranjera y nacional


01-01-2017 01-01-2016 01-07-2017 01-07-2016

30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016

M$ M$ M$ M$

Ganancia contable, antes de impuesto 77.611.483 69.649.959 15.383.996 19.427.588

Total del gasto (ingreso) por impuestos a la tasa impositiva aplicable (11.007.948) (9.553.968) (3.931.142) (2.286.587)

Efecto fiscal de ingresos de actividades ordinarias exentos de tributación (30.887.892) (27.212.212) 661.946 7.649.875

Efecto fiscal de gastos no deducibles para la determinación de la ganancia (pérdida) tributable 30.510.918 27.821.866 156.603 (7.306.213)

Efecto fiscal de pérdidas fiscales 70.083 97.494 6.550 (17.198)

Efecto fiscal de tasas impositivas soportadas en el extranjero (12.797.785) (10.041.325) (3.652.176) (3.250.176)

Otros efectos fiscales por conciliación entre la ganancia y gasto por impuestos (ingreso) (2.255.740) (4.312.495) (601.061) (1.976.725)

Total de (Gasto) / Ingreso por impuestos (26.368.364) (23.200.640) (7.359.280) (7.187.024)

Cálculo tasa efectiva 33,97% 33,31% 47,84% 36,99%

Conciliación de la Ganancia Contable multiplicada por las tasas impositivas aplicables


01-01-2017 01-01-2016 01-07-2017 01-07-2016

30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016

Tasa % Tasa % Tasa % Tasa %

Ganancia contable, antes de impuesto 77.611.483 69.649.959 15.383.996 19.427.588

Tasa impositiva aplicable 25,50% 24,00% 25,50% 24,00%

Efecto de la tasa impositiva de tasas impositivas soportadas en el extranjero (Colombia) 40,00% 40,00% 40,00% 40,00%

Efecto de la tasa impositiva de tasas impositivas soportadas en el extranjero (Perú) 29,50% 28,00% 29,50% 28,00%

Otros efectos de la tasa impositiva por conciliación entre la ganancia contable y gasto por impuestos (ingreso) -61,03% -58,69% -47,16% -55,01%

Total de tasa impositiva media efectiva 33,97% 33,31% 47,84% 36,99%

Conciliación de la Tasa Impositiva Media Efectiva y la Tasa Impositiva Aplicable


69

15.5.- El detalle de activos y pasivos por impuestos corrientes es el siguiente:

NOTA 16.- OTROS PASIVOS FINANCIEROS CORRIENTES Y NO CORRIENTES

16.1.- El detalle de este rubro es el siguiente:

Activos por Impuestos Corrientes Corriente No Corriente Corriente No Corriente

M$ M$ M$ M$

P.P.M. (saldo neto después de Prov. Impto. Renta) 4.104.641 - 6.836.585 -

Impuesto por Recuperar Ejercicio Anterior 2.619.026 - 1.821.994 -

P.P.U.A. por Crédito de Utilidades Absorbidas 2.940.653 - 1.356.319 -

Crédito Capacitación 541.948 - 497.498 -

Crédito Activo Fijo 25.632 - 75.897 -

Retenciones Parciales del S.I.I. por Recuperar 90.436 - 50.851 -

Crédito Donaciones 150 - 10.863 -

Otros Impuestos por Recuperar 1.008.918 - 1.728.814 -

Total 11.331.404 - 12.378.821 -

Pasivos por Impuestos Corrientes Corriente No Corriente Corriente No Corriente

M$ M$ M$ M$

Impuesto a la Renta por Pagar 10.592.877 - 9.218.774 -

Impuesto Unico por Pagar 35% 149.759 - 333.234 -

Otros Impuestos por Pagar 1.982.570 - 2.272.509 -

Total 12.725.206 - 11.824.517 -

30-09-2017

30-09-2017

31-12-2016

31-12-2016

RubrosCorriente No Corriente Corriente No Corriente

M$ M$ M$ M$Obligaciones por arrendamiento f inanciero 5.801.078 11.144.844 6.394.676 9.912.626Obligaciones con el público (bonos) 11.675.234 244.668.922 11.929.405 166.084.978Otras Obligaciones con bancos e instituciones f inancieras 32.657.569 132.548.073 153.348.582 28.594.215Otros (Nota 6.2) 0 1.568.500 0 1.521.142Total Préstamos que devengan intereses 50.133.881 389.930.339 171.672.663 206.112.961

31-12-201630-09-2017

70

16.2.- El desglose por monedas y vencimientos de préstamos que devengan intereses es el siguiente:

Al 30 de septiembre de 2017

R ut entidad deudo ra N o mbre ent idad deudo ra

P aí s ent idad deudo ra

R ut entidad acreedo ra

P aí s entidad acreedo ra N o mbre acreedo r

T ipo de A mo rtizació n M o neda

T asa de interés

efectiva

T asa de int erés

no minal 1 a 3 mesesde 3 a 12 meses T o tal

Impo rte del Valo r N o minal

de la Obligació n a

pagar de acuerdo a las co ndic io nes del C o ntrato

Impo rte del Valo r de la

Obligació n a pagar s in

desco ntar

1 a 2 años 2 a 3 años 3 a 4 años 4 a 5 años Más de T o tal

Impo rt e del Valo r N o minal


pagar de acuerdo a las co ndic io nes del C o ntrat o


Obligació n a pagar sin

desco ntar

5 años

% % M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $

96.528.990-9 BANMEDICA S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE BANCO DE CHILE SEMESTRAL $ NO REAJUSTABLE 4,36% 4,36% - 178.957 178.957 - - - 14.776.260 - - - 14.776.260 14.776.260 17.052.592

96.528.990-9 BANMEDICA S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE BANCO DE CHILE SEMESTRAL $ NO REAJUSTABLE 3,64% 3,64% - 2.130.272 2.130.272 2.000.000 2.363.370 2.000.000 2.000.000 2.000.000 2.000.000 - 8.000.000 8.000.000 9.453.480

96.528.990-9 BANMEDICA S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE BANCO DE CHILE SEMESTRAL $ NO REAJUSTABLE 3,49% 3,49% - 2.064.500 2.064.500 2.000.000 2.313.996 2.000.000 2.000.000 2.000.000 1.000.000 - 7.000.000 7.000.000 8.098.984

96.528.990-9 BANMEDICA S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE SEMESTRAL $ NO REAJUSTABLE 3,49% 3,49% - 1.264.506 1.264.506 1.225.000 1.417.322 1.225.000 1.225.000 1.225.000 612.500 - 4.287.500 4.287.500 4.960.628

96.528.990-9 BANMEDICA S.A. CHILE 97.030.000-7 CHILE SEMESTRAL $ NO REAJUSTABLE 4,49% 4,49% - 4.324.220 4.324.220 4.000.000 4.910.809 4.000.000 4.000.000 4.000.000 4.000.000 - 16.000.000 16.000.000 19.643.235

96.528.990-9 BANMEDICA S.A. CHILE 97.036.000-k CHILE SEMESTRAL $ NO REAJUSTABLE 3,72% 3,72% - 2.131.150 2.131.150 2.000.000 2.371.285 2.000.000 2.000.000 2.000.000 2.000.000 - 8.000.000 8.000.000 9.485.142

96.528.990-9 BANMEDICA S.A. CHILE 76.072.304-5 CHILE MENSUAL U.F. 8,75% 8,75% 11.115 15.187 26.302 26.302 27.048 - - - - - - - -

96.528.990-9 BANMEDICA S.A. CHILE 99.301.000-6 CHILE MENSUAL U.F. 8,50% 8,50% 7.699 15.878 23.577 23.577 24.386 - - - - - - - -

96.528.990-9 BANMEDICA S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE SEMESTRAL U.F. 4,85% 4,85% - - - - - - 1.568.500 - - - 1.568.500 1.568.500 1.568.500

96.572.800-7 ISAPRE BANMEDICA S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 0,10% 0,10% 13.060 - 13.060 - 13.060 - - - - - - - -

96.572.800-7 ISAPRE BANMEDICA S.A. CHILE 97.036.000-K CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 0,13% 0,10% 635 - 635 - 635 - - - - - - - -


96.572.800-7 ISAPRE BANMEDICA S.A. CHILE 97.036.000-K CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 0,12% 0,12% 453 - 453 - 453 - - - - - - - -


96.502.530-8 VIDA TRES S.A. CHILE 99.012.000-5 CHILE ANUAL U.F. 8,10% 8,10% 126.108 393.400 519.508 519.508 519.508 561.588 97.924 - - - 659.512 793.454 793.454

96.502.530-8 VIDA TRES S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 0,10% 0,10% 1.649 - 1.649 1.649 1.649 - - - - - - - -

96.502.530-8 VIDA TRES S.A. CHILE 97.036.000-K CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 0,12% 0,12% 187 - 187 187 187 - - - - - - - -

96.502.530-8 VIDA TRES S.A. CHILE 97.036.000-K CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 0,13% 0,13% 161 - 161 180 180 - - - - - - - -

96.502.530-8 VIDA TRES S.A. CHILE 97.023.000-9 CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 0,10% 0,10% 739 - 739 739 739 - - - - - - - -

96.502.530-8 VIDA TRES S.A. CHILE 97.030.000-7 CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 0,15% 0,15% 2.158 - 2.158 2.158 2.158 - - - - - - - -

90.753.000-0 CLINICA SANTA MARIA S.A. CHILE 96.588.080-1 CHILE MENSUAL U.F. 8,93% 8,93% 7.485 23.480 30.965 30.965 46.703 33.845 36.993 40.433 44.194 3.848 159.313 159.313 190.703

90.753.000-0 CLINICA SANTA MARIA S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE MENSUAL U.F. 4,70% 4,70% 4.121 12.651 16.772 16.772 24.541 17.560 18.385 19.249 20.153 84.379 159.726 159.726 190.195

90.753.000-0 CLINICA SANTA MARIA S.A. CHILE 97.023.000-9 CHILE MENSUAL U.F. 2,37% 2,37% 17.784 53.983 71.767 71.767 76.620 73.470 75.213 19.080 - - 167.763 167.763 172.396


90.753.000-0 CLINICA SANTA MARIA S.A. CHILE 96.582.310-7 CHILE MENSUAL U.F. 5,50% 5,50% 28.066 - 28.066 28.066 28.248 - - - - - - - -

90.753.000-0 CLINICA SANTA MARIA S.A. CHILE 96.582.310-7 CHILE MENSUAL U.F. 5,50% 5,50% 13.720 32.534 46.254 46.254 47.080 - - - - - - - -




90.753.000-0 CLINICA SANTA MARIA S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE MENSUAL U.F. 2,13% 2,13% 43.243 131.104 174.347 174.346 189.512 178.060 181.853 185.726 78.549 - 624.188 624.188 647.501

90.753.000-0 CLINICA SANTA MARIA S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE MENSUAL U.F. 1,90% 1,90% 111.799 338.565 450.364 450.364 485.123 458.906 467.607 476.475 201.188 - 1.604.176 1.604.176 1.657.504





90.753.000-0 CLINICA SANTA MARIA S.A. CHILE 97.036.000-K CHILE MENSUAL U.F. 1,82% 1,82% 17.137 51.877 69.014 69.014 75.013 70.270 71.548 72.849 74.174 6.243 295.084 295.083 306.303

90.753.000-0 CLINICA SANTA MARIA S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 3,32% 3,32% 1.993.556 3.271.997 5.265.553 5.265.553 5.256.280 - - - - - - - -

96.530.470-3 CLINICA DAVILA Y SERVICIOS MEDICOS S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE SEMESTRAL $ NO REAJUSTABLE 0,06% 0,06% 127.307 - 127.307 - 127.307 4.500.000 4.500.000 - - - 9.000.000 9.000.000 9.000.000

96.530.470-3 CLINICA DAVILA Y SERVICIOS MEDICOS S.A. CHILE 97.030.000-7 CHILE SEMESTRAL $ NO REAJUSTABLE 0,39% 0,39% 2.007.932 708.656 2.716.588 1.388.326 2.716.588 1.460.424 1.533.979 1.653.409 1.747.393 43.665.701 50.060.906 50.300.886 50.060.906

96.530.470-3 CLINICA DAVILA Y SERVICIOS MEDICOS S.A. CHILE 97.023.000-9 CHILE AL VENCIMIENTO $ NO REAJUSTABLE 0,35% 0,35% 4.283.825 - 4.283.825 4.200.000 4.283.825 - - - - - - - -

96.530.470-3 CLINICA DAVILA Y SERVICIOS MEDICOS S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE SEMESTRAL $ NO REAJUSTABLE 0,50% 0,50% 15.418 - 15.418 - 15.418 497.335 498.459 - - - 995.794 1.000.000 995.794

SUB-TOTAL 8.985.969 17.554.756 26.540.725 24.094.974 27.942.796 19.636.772 35.625.105 13.963.511 11.882.160 43.760.171 124.867.719 125.245.846 135.836.121

BANCO ESTADO

BANCO SANTANDER CHILE

CIA. DE SEGUROS CORPSEGUROS S.A.

CIA. DE SEGUROS VIDA SECURITY PREVISION S.A.

BANCO DE CHILE

C o rriente N o C o rriente

BANCO DE CHILE

BANCO DE CHILE

BANCO DE CHILE

BANCO DE CHILE

BANCO ESTADO

CIA. DE SEGUROS DE VIDA CONSORCIO NACIONAL DE SEGUROS S.A.

BANCO DE CHILE



BANCO DE CHILE


BANCO BBVA CHILE


BANCO CORPBANCA

BANCO CORPBANCA

GRIFOLS CHILE S.A.

GRIFOLS CHILE S.A.

GRIFOLS CHILE S.A.

GRIFOLS CHILE S.A.

BANCO CORPBANCA

BANCO ESTADO

PRINCIPAL CIA. DE SEGUROS DE VIDA CHILE S.A.

BANCO DE CHILE

BANCO CORPBANCA


BANCO DE CHILE

BANCO DE CHILE

BANCO ESTADO

BANCO CORPBANCA

BANCO DE CHILE

BANCO DE CHILE

BANCO DE CHILE

BANCO DE CHILE

BANCO BBVA CHILE

BANCO CORPBANCA

BANCO DE CHILE

71

Al 30 de septiembre de 2017 (continuación):





T ipo de A mo rtizació n M o neda

T asa de interés

efectiva

T asa de int erés

no minal 1 a 3 mesesde 3 a 12 meses T o tal

Impo rte del Valo r N o minal





desco ntar


Impo rt e del Valo r N o minal


pagar de acuerdo a las co ndic io nes del C o ntrat o



desco ntar

5 años

% % M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $

CONTINUACION SALDO ANTERIOR 8.985.969 17.554.756 26.540.725 24.094.974 27.942.796 19.636.772 35.625.105 13.963.511 11.882.160 43.760.171 124.867.719 125.245.846 135.836.121

96.530.470-3 CLINICA DAVILA Y SERVICIOS MEDICOS S.A. CHILE 97.036.000-K CHILE SEMESTRAL $ NO REAJUSTABLE 0,39% 0,39% 10.000 - 10.000 - 10.000 4.973.357 4.986.788 - - - 9.960.145 1.000.000 9.960.145

96.530.470-3 CLINICA DAVILA Y SERVICIOS MEDICOS S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE TRIMESTRAL $ NO REAJUSTABLE 0,39% 0,39% 99.444 97.864 197.308 195.727 197.308 - - - - - - - -

96.530.470-3 CLINICA DAVILA Y SERVICIOS MEDICOS S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE AL VENCIMIENTO $ NO REAJUSTABLE 0,34% 0,34% 2.259 3.500.000 3.502.259 3.500.000 3.502.259 - - - - - - - -

96.530.470-3 CLINICA DAVILA Y SERVICIOS MEDICOS S.A. CHILE 97.023.000-9 CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 0,35% 0,35% 4.653 6.329 10.982 10.982 10.982 - - - - - - - -



96.530.470-3 CLINICA DAVILA Y SERVICIOS MEDICOS S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE TRIMESTRAL $ NO REAJUSTABLE 0,41% 0,41% 98.156 - 98.156 98.156 98.156 - - - - - - - -

96.530.470-3 CLINICA DAVILA Y SERVICIOS MEDICOS S.A. CHILE 97.030.000-7 CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 0,39% 0,39% 31.983 97.988 129.971 129.972 129.972 135.547 141.362 147.427 153.752 - 578.088 578.088 578.088

96.885.940-4 CLINICA BIO BIO S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE MENSUAL U.F. 5,60% 5,60% 11.200 3.758 14.958 14.958 15.083 - - - - - - - -

76.686.200-4 SERVICIOS MEDICOS BIO BIO LTDA. CHILE 97.004.000-5 CHILE MENSUAL U.F. 3,34% 3,34% 4.554 3.062 7.616 7.616 7.692 - - - - - - - -

96.885.940-4 CLINICA BIO BIO S.A. CHILE 97.030.000-7 CHILE MENSUAL U.F. 8,40% 8,40% 90.176 281.828 372.004 372.004 496.798 404.542 439.748 435.451 - - 1.279.741 1.375.880 1.447.468

96.885.950-1 CLINICA CIUDAD DEL MAR S.A. CHILE 97.080.000-K CHILE MENSUAL U.F. 6,93% 6,72% 96.861 309.453 406.314 397.371 538.781 424.909 454.356 485.843 519.494 - 1.884.602 1.884.619 2.154.453

96.885.950-1 CLINICA CIUDAD DEL MAR S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 4,70% 4,60% 59.692 183.242 242.934 242.933 249.029 - - - - - - - -

0-E COLMEDICA S.A. COLOMBIA 0-E COLOMBIA MENSUAL $ COLOMBIANO 7,91% 7,91% - 783 783 - 805 - - - - - - - -

0-E COLMEDICA S.A. COLOMBIA 0-E COLOMBIA MENSUAL $ COLOMBIANO 8,34% 8,34% 1.059 - 1.059 1.059 1.065 - - - - - - - -

0-E COLMEDICA S.A. COLOMBIA 0-E COLOMBIA MENSUAL $ COLOMBIANO 10,77% 10,77% - - - - - - 1.598 - - - 1.598 1.598 1.726

88.047.000-0 ADMINISTRADORA MEDICA CENTROMED S.A. CHILE 97.032.000-8 CHILE MENSUAL U.F. 3,90% 3,90% 12.831 39.251 52.082 52.082 59.248 35.881 - - - - 35.881 35.882 39.516

77.754.120-K CENTROMED QUILPUE S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE MENSUAL U.F. 4,64% 4,64% 9.342 28.685 38.027 38.028 49.556 39.831 13.692 - - - 53.523 53.523 28.898

77.754.120-K CENTROMED QUILPUE S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE MENSUAL U.F. 4,80% 4,80% 7.305 22.437 29.742 29.404 34.041 31.170 32.666 11.245 - - 75.081 75.081 79.406

96.617.350-5 OMESA S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE AL VENCIMIENTO $ NO REAJUSTABLE 4,08% 4,08% 1.013.637 - 1.013.637 1.000.000 3.353 - - - - - - - -

88.047.000-0 ADMINISTRADORA MEDICA CENTROMED S.A. CHILE 97.032.000-8 CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 6,50% 6,50% 25.719 79.645 105.364 105.364 141.196 112.522 120.105 128.325 125.276 - 486.228 486.228 553.021

96.617.350-5 OMESA S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE AL VENCIMIENTO $ NO REAJUSTABLE 0,72% 0,72% 709.545 - 709.545 709.545 - - - - - - - - -

77.372.400-8 TECNOLOGIA DE LA INFORMACION EN SALUD S.A. CHILE 97.006.000-6 CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 0,68% 0,68% 12.002 37.520 49.522 52.128 52.128 4.313 - - - - 4.313 4.344 4.344

77.372.400-8 TECNOLOGIA DE LA INFORMACION EN SALUD S.A. CHILE 97.006.000-6 CHILE MENSUAL U.F. 6,50% 6,50% 17.086 52.394 69.480 69.480 72.447 23.844 - - - - 23.844 238.447 24.149


77.372.400-8 TECNOLOGIA DE LA INFORMACION EN SALUD S.A. CHILE 97.006.000-6 CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 0,60% 0,60% 65.202 88.785 153.987 153.987 157.758 - - - - - -

0-E LABORATORIO ROE S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 6,77% 6,15% 34.731 34.897 69.628 69.628 110.602 - - - - - - - -

0-E LABORATORIO ROE S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 6,57% 5,90% 426.343 428.296 854.639 854.638 1.356.902 - - - - - - - -

0-E LABORATORIO ROE S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 7,00% 6,78% 754 1.810 2.564 2.565 2.646 - - - - - - - -

0-E LABORATORIO ROE S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 7,55% 7,30% 5.615 17.462 23.077 23.076 25.864 24.865 - - - - 24.865 24.865 25.864


0-E CLINICA SAN FELIPE S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 6,50% 6,31% 54.626 18.400 73.026 73.026 74.012 - - - - - - - -

0-E CLINICA SAN FELIPE S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 7,93% 7,66% 468 - 468 468 471 - - - - - - - -


0-E CLINICA SAN FELIPE S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 6,10% 5,94% 18.414 56.923 75.337 75.337 79.390 26.134 - - - - 26.134 26.134 27.949

0-E CLINICA SAN FELIPE S.A. PERÚ 0-E PERÚ AL VENCIMIENTO $ PERUANO 6,60% 6,41% 236.044 - 236.044 236.044 212.083 - - - - - - - -

0-E CLINICA SAN FELIPE S.A. PERÚ 0-E PERÚ AL VENCIMIENTO $ PERUANO 6,40% 6,22% 24.284 75.142 99.426 99.426 114.217 105.873 74.374 - - - 180.247 180.247 190.362

0-E CLINICA SAN FELIPE S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 7,55% 7,30% 6.104 18.953 25.057 25.057 31.783 27.030 29.077 20.775 - - 76.882 76.882 84.920

0-E CLINICA SAN FELIPE S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 7,45% 7,21% 58.507 181.723 240.230 240.230 287.538 258.759 254.348 - - - 513.107 513.107 551.279

0-E SISTEMA DE ADMINISTRACION HOSPITALARIA S.A.C. PERÚ 0-E PERÚ BULLET $ PERUANO 7,60% 7,35% 15.621 46.862 62.483 62.483 141.734 1.264.937 542.116 - - - 1.807.053 1.807.053 2.726.547

0-E SISTEMA DE ADMINISTRACION HOSPITALARIA S.A.C. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 7,62% 7,37% 1.158 3.475 4.633 4.633 5.106 6.671 2.859 - - - 9.530 9.530 9.949

SUB-TOTAL 12.318.827 23.420.941 35.739.768 33.259.082 36.435.973 27.596.639 42.718.194 15.192.577 12.680.682 43.760.171 141.948.263 133.677.036 154.387.762

BANCO DE CHILE

BANCO DE CHILE

BANCO DE CHILE

BANCO BBVA CHILE


BANCO DE CHILE

BANCO CORPBANCA

BANCO CORPBANCA

BANCO ESTADO

BANCO DE CHILE

BANCO DE CREDITO E INVERSIONES




BANCO DE CREDITO DEL PERU


BANCO DE CHILE

BANCO SCOTIABANK (PERU)



BANCO DE CHILE

BANCO DE CHILE

BANCO CORPBANCA

BANCO DE BOGOTA (COLOMBIA)



BANCO BBVA CHILE

BANCO DE CHILE

BANCO ESTADO

BANCO BICE

BANCO DE CHILE












72


R ut ent idad deudo ra N o mbre ent idad deudo ra


R ut ent idad acreedo ra

P aís entidad acreedo ra N o mbre acreedo r

T ipo de A mo rt izac ió n M o neda

T asa de interés

efect iva

T asa de interés

no mina l 1 a 3 mesesde 3 a 12 meses T o ta l

Impo rte de l Valo r N o mina l

de la Obligac ió n a

pagar de acuerdo a las co ndic io nes de l C o ntra to


Obligac ió n a pagar s in

desco ntar

1 a 2 años 2 a 3 años 3 a 4 años 4 a 5 años Más de T o ta l

Impo rte de l Va lo r N o minal



Impo rte de l Valo r de la


desco ntar

5 años

% % M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $


0-E SISTEMA DE ADMINISTRACION HOSPITALARIA S.A.C. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 8,04% 7,76% 375 1.126 1.501 1.501 1.662 2.164 927 - - - 3.091 3.091 3.234





0-E SISTEMA DE ADMINISTRACION HOSPITALARIA S.A.C. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 8,60% 8,28% 789 2.366 3.155 3.155 4.047 13.479 5.777 - - - 19.256 19.256 21.719



0-E SISTEMA DE ADMINISTRACION HOSPITALARIA S.A.C. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 8,60% 8,28% 325 975 1.300 1.300 1.650 5.194 2.226 - - - 7.420 7.420 8.313

0-E SISTEMA DE ADMINISTRACION HOSPITALARIA S.A.C. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 8,60% 8,28% 226 678 904 904 1.147 3.610 1.547 - - - 5.157 5.157 5.778
















0-E PACIFICO S.A. ENTIDAD PRESTADORA DE SALUD PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL DÓLARES 7,00% 6,78% 8.307 - 8.307 8.307 8.307 - - - - - - - -

0-E PACIFICO S.A. ENTIDAD PRESTADORA DE SALUD PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 8,29% 7,99% 9.395 - 9.395 9.395 9.395 - - - - - - - -

0-E PROSEMEDIC S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 6,40% 6,22% 40.455 27.320 67.775 67.775 68.856 - - - - - - - -

0-E PROSEMEDIC S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 6,70% 6,50% 9.909 - 9.909 9.909 9.963 - - - - - - - -



0-E PROSEMEDIC S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 6,75% 6,52% 15.515 48.063 63.578 63.578 83.997 67.858 72.622 77.547 54.628 - 272.655 272.656 307.989








0-E CLINICA SANCHEZ FERRER S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 6,85% 6,64% 2.898 - 2.898 2.898 2.923 - - - - - - - -

0-E CLINICA SANCHEZ FERRER S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 7,19% 6,96% 3.011 3.094 6.105 6.105 6.231 - - - - - - - -

SUB-TOTAL 12.893.503 23.723.624 36.617.127 34.136.442 37.409.746 28.772.995 43.265.889 15.270.124 12.735.310 43.760.171 143.804.489 135.533.263 156.740.089







BANCO BBVA CONTINENTAL (PERU)




































73


R ut ent idad deudo ra No mbre ent idad deudo ra



P aís ent idad acreedo ra N o mbre acreedo r


T asa de interés

efect iva

T asa de interés

no m inal 1 a 3 mesesde 3 a 12 meses T o ta l

Im po rte de l V alo r N o minal



Impo rte del V alo r de la


desco ntar


Impo rte de l Valo r N o minal





desco ntar

5 años

% % M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $



0-E CLINICA SANCHEZ FERRER S.A. PERÚ 0-E PERÚ ANUAL $ PERUANO 8,00% 7,72% 179 557 736 736 805 - 539 - - - 539 539 552

0-E CLINICA SANCHEZ FERRER S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 8,20% 7,91% 3.632 11.339 14.971 14.971 16.395 - 9.396 - - - 9.396 9.396 9.646








0-E DOCTOR + PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL DÓLARES 5,60% 5,46% 8.795 - 8.795 8.795 8.795 - - - - - - - -

0-E DOCTOR + PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 8,37% 8,07% 10.945 22.672 33.617 34.791 33.617 - - - - - - - -

0-E CENTRO MEDICO ODONTOLOGICO AMERICANO S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 7,62% 7,37% 56.847 177.371 234.218 234.218 262.543 252.220 - - - - 252.220 252.220 343.206

0-E CENTRO MEDICO ODONTOLOGICO AMERICANO S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 8,20% 7,91% 2.806 1.583 4.389 4.389 4.506 - - - - - - - -


0-E CENTRO MEDICO ODONTOLOGICO AMERICANO S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 8,50% 8,19% 38.437 - 38.437 38.437 118.052 - - - - - - - -

0-E CENTRO MEDICO ODONTOLOGICO AMERICANO S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 8,50% 8,19% 55.703 - 55.703 55.703 113.947 - - - - - - -








0-E ONCOCARE S.A.C. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 8,47% 8,16% 6.679 13.385 20.064 19.917 21.704 12.486 - - - - 12.486 12.407 12.669

0-E ONCOCARE S.A.C. PERÚ 0-E PERÚ TRIMESTRAL $ PERUANO 8,13% 7,84% 6.003 15.971 21.974 21.543 23.582 17.656 - - - - 17.656 17.311 17.663



0-E LA ESPERANZA DEL PERU S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 7,50% 7,25% 23.036 71.662 94.698 94.698 100.863 33.119 - - - - 33.119 33.119 33.621



0-E LA ESPERANZA DEL PERU S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 8,31% 7,93% 19.301 - 19.301 19.301 19.565 - - - - - - - -

0-E LA ESPERANZA DEL PERU S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 8,41% 8,01% 18.587 58.091 76.678 76.678 80.137 - - - - - - - -



0-E LA ESPERANZA DEL PERU S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 7,70% 8,16% 5.569 17.320 22.889 22.889 27.040 24.709 17.525 - - - 42.234 42.234 45.066



76.282.865-0 INMOBILIARIA CLINICA SANTA MARIA S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE MENSUAL U.F. 3,16% 3,16% 15.615 47.581 63.196 63.196 74.500 65.193 67.252 69.377 71.569 55.158 328.549 328.548 353.877

TOTAL 13.708.476 24.750.171 38.458.647 35.976.161 39.721.914 29.872.178 43.427.530 15.339.501 12.806.879 43.815.329 145.261.417 136.993.237 158.370.678





BANCO DE CHILE

BANCO INTERBANK (PERU)



































74


R ut entidad deudo ra N o mbre entidad deudo ra

P aí s entidad deudo ra




T asa de interés

e fect iva

T asa de interés

no minal 1 a 3 mesesde 3 a 12

meses T o t al

Impo rt e de l Va lo r N o minal



Impo rte del Va lo r de la

Obligac ió n a pagar s in

desco ntar

1 a 3 año sM ás de 3 a

5 año s M ás de 5año s T o ta l

Impo rte de l Va lo r N o minal


pagar de acuerdo a las co ndicio nes del C o nt rato


O bligac ió n a pagar s in

desco ntar

% % M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $

96.528.990-9 BANMEDICA S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE SEMESTRAL $ NO REAJUSTABLE 5,35% 5,35% - 19.763 19.763 - 19.763 14.776.260 - - 14.776.260 14.776.260 18.786.003

96.528.990-9 BANMEDICA S.A. CHILE 76.073.138-2 CHILE MENSUAL U.F. 8,75% 8,75% 10.317 28.740 39.057 39.057 45.828 19.097 - - 19.097 19.097 19.097

96.528.990-9 BANMEDICA S.A. CHILE 96.628.780-2 CHILE MENSUAL U.F. 8,50% 8,50% 7.158 21.958 29.116 29.116 32.139 16.069 - - 16.069 16.069 16.069

96.528.990-9 BANMEDICA S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE SEMESTRAL U.F. 4,85% 4,85% - - - - - 1.521.142 - - 1.521.142 1.521.142 1.521.142

96.528.990-9 BANMEDICA S.A. CHILE 97.006.000-6 CHILE AL VENCIMIENTO $ NO REAJUSTABLE 4,91% 4,91% 15.008.000 - 15.008.000 15.000.000 15.058.000 - - - - - -

96.528.990-9 BANMEDICA S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE AL VENCIMIENTO $ NO REAJUSTABLE 4,37% 4,37% - 10.045.220 10.045.220 10.000.000 10.214.200 - - - - - -

96.528.990-9 BANMEDICA S.A. CHILE 97.041.000-0 CHILE AL VENCIMIENTO $ NO REAJUSTABLE 4,82% 4,82% 10.010.480 - 10.010.480 10.000.000 10.035.370 - - - - - -

96.528.990-9 BANMEDICA S.A. CHILE 97.030.000-7 CHILE AL VENCIMIENTO $ NO REAJUSTABLE 4,35% 4,35% - 10.044.708 10.044.708 10.000.000 10.217.500 - - - - - -

96.528.990-9 BANMEDICA S.A. CHILE 97.036.000-K CHILE AL VENCIMIENTO $ NO REAJUSTABLE 4,47% 4,47% - 20.092.467 20.092.467 20.000.000 20.438.000 - - - - - -

96.572.800-7 ISAPRE BANMEDICA S.A. CHILE 97.032.000-8 CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 0,10% 0,10% 9.651 - 9.651 - 5.944 - - - - - -

96.572.800-7 ISAPRE BANMEDICA S.A. CHILE 97.036.000-K CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 0,10% 0,10% 2.269 - 2.269 - 2.187 - - - - - -





96.572.800-7 ISAPRE BANMEDICA S.A. CHILE 97.036.000-K CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 0,12% 0,12% 153 - 153 - 140 - - - - - -

96.502.530-8 VIDA TRES S.A. CHILE 99.012.000-5 CHILE ANUAL U.F. 8,10% 8,10% 117.575 366.779 484.354 484.353 484.353 1.040.714 - - 1.040.714 1.040.713 1.040.713

96.502.530-8 VIDA TRES S.A. CHILE 97.006.000-6 CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 0,12% 0,12% 1.056 - 1.056 1.056 1.056 - - - - - -

96.502.530-8 VIDA TRES S.A. CHILE 97.036.000-K CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 0,10% 0,10% 212 - 212 212 212 - - - - - -

96.502.530-8 VIDA TRES S.A. CHILE 97.036.000-K CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 0,12% 0,12% 77 - 77 77 77 - - - - - -

96.502.530-8 VIDA TRES S.A. CHILE 97.032.000-8 CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 0,10% 0,10% 1.595 - 1.595 1.595 1.595 - - - - - -

96.502.530-8 VIDA TRES S.A. CHILE 97.023.000-9 CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 0,10% 0,10% 441 - 441 441 441 - - - - - -



90.753.000-0 CLINICA SANTA MARIA S.A. CHILE 96.588.080-1 CHILE MENSUAL U.F. 8,93% 8,93% 6.921 21.711 28.632 28.632 46.162 65.500 78.249 36.927 180.676 180.676 223.115


90.753.000-0 CLINICA SANTA MARIA S.A. CHILE 97.023.000-9 CHILE MENSUAL U.F. 2,37% 2,37% 17.272 52.427 69.699 69.699 75.733 144.398 74.779 - 219.177 219.177 227.198

90.753.000-0 CLINICA SANTA MARIA S.A. CHILE 97.023.000-9 CHILE MENSUAL U.F. 2,37% 2,37% 90.095 273.466 363.561 363.561 394.943 753.131 389.981 - 1.143.112 1.143.112 1.184.828

90.753.000-0 CLINICA SANTA MARIA S.A. CHILE 96.582.310-7 CHILE MENSUAL U.F. 5,50% 5,50% 26.947 82.425 109.372 109.371 111.683 - - - - - -

90.753.000-0 CLINICA SANTA MARIA S.A. CHILE 96.582.310-7 CHILE MENSUAL U.F. 5,50% 5,50% 13.172 40.291 53.463 53.463 55.841 32.157 - - 32.157 32.157 32.574



90.753.000-0 CLINICA SANTA MARIA S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE MENSUAL U.F. 2,67% 2,67% 8.862 26.940 35.802 35.802 39.737 74.498 55.196 - 129.694 129.694 135.768


90.753.000-0 CLINICA SANTA MARIA S.A. CHILE 97.032.000-8 CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 4,15% 4,15% 2.006.148 1.337.176 3.343.324 3.343.324 3.367.994 - - - - - -

90.753.000-0 CLINICA SANTA MARIA S.A. CHILE 97.030.000-7 CHILE MENSUAL U.F. 6,79% 6,79% 16.110 - 16.110 16.110 16.204 - - - - - -

90.753.000-0 CLINICA SANTA MARIA S.A. CHILE 97.030.000-7 CHILE MENSUAL U.F. 6,30% 6,30% 53.261 72.314 125.575 125.575 128.248 - - -

76.282.865-0 INMOBILIARIA CLINICA SANTA MARIA S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE MENSUAL U.F. 3,16% 3,16% 15.078 45.944 61.022 60.266 73.292 127.888 136.097 107.775 371.760 385.389 421.427

96.530.470-3 CLINICA DAVILA Y SERVICIOS MEDICOS S.A. CHILE 97.006.000-6 CHILE AL VENCIMIENTO $ NO REAJUSTABLE 0,06% 0,06% 2.254.122 - 2.254.122 2.254.770 2.254.770 - - - - - -

96.530.470-3 CLINICA DAVILA Y SERVICIOS MEDICOS S.A. CHILE 97.030.000-7 CHILE TRIMESTRAL $ NO REAJUSTABLE 0,39% 0,39% 534.926 8.974.520 9.509.446 9.502.430 9.509.446 - - - - - -

SUB -T OT A L 30.269.878 51.709 .819 81.979 .697 81.723 .323 82.880 .351 18.955 .344 1.137.169 274.266 20.366.779 20.380.408 24.594 .605

BANCO DE CHILE


BANCO ESTADO

BANCO ESTADO

BANCO CORPBANCA



BANCO BBVA CHILE

BANCO CORPBANCA

BANCO ESTADO

BANCO DE CHILE

PRINCIPAL CIA. DE SEGUROS DE VIDA CHILE S.A.

BANCO DE CHILE

BANCO CORPBANCA

BANCO BBVA CHILE

BANCO ESTADO

BANCO ESTADO

GRIFOLS CHILE S.A.

GRIFOLS CHILE S.A.

BANCO DE CHILE

CIA. DE SEGUROS CORPSEGUROS S.A.


CIA. DE SEGUROS DE VIDA CRUZ DEL SUR S.A.

BANCO DE CHILE


BANCO DE CHILE

GRIFOLS CHILE S.A.

GRIFOLS CHILE S.A.

BANCO DE CHILE

BANCO DE CHILE

BANCO ITAU



BANCO BBVA CHILE


BANCO DE CHILE


BANCO ESTADO

BANCO DE CHILE


CIA. DE SEGUROS DE VIDA CONSORCIO NACIONAL DE SEGUROS S.A.

75

Al 31 de diciembre de 2016 (continuación):

R ut ent idad deudo ra N ombre ent idad deudo ra


R ut entidad acreedora

P aí s entidad acreedora N o mbre acreedo r

T ipo de A mo rt ización M o neda

T asa de interés

e fect iva

Tasa de inte rés

no mina l 1 a 3 mesesde 3 a 12 meses T o tal



pagar de acuerdo a las condicio nes de l C o ntra to


O bligació n a pagar sin

desco ntar


Impo rte de l Valo r N o mina l


pagar de acuerdo a las co ndicio nes de l C o ntra to



desco ntar

5 años

% % M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $


96.530.470-3 CLINICA DAVILA Y SERVICIOS MEDICOS S.A. CHILE 97.036.000-K CHILE SEMESTRAL $ NO REAJUSTABLE 0,39% 0,39% (25.443) - (25.443) - (25.443) 4.973.357 4.986.788 - - - 9.960.145 1.000.000 9.960.145

96.530.470-3 CLINICA DAVILA Y SERVICIOS MEDICOS S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE TRIMESTRAL $ NO REAJUSTABLE 0,39% 0,39% 99.444 97.864 197.308 195.727 197.308 - - - - - - - -

96.530.470-3 CLINICA DAVILA Y SERVICIOS MEDICOS S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE AL VENCIMIENTO $ NO REAJUSTABLE 0,34% 0,34% 2.259 3.500.000 3.502.259 3.500.000 3.502.259 - - - - - - - -




96.530.470-3 CLINICA DAVILA Y SERVICIOS MEDICOS S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE TRIMESTRAL $ NO REAJUSTABLE 0,41% 0,41% 98.156 - 98.156 98.156 98.156 - - - - - - - -

96.530.470-3 CLINICA DAVILA Y SERVICIOS MEDICOS S.A. CHILE 97.030.000-7 CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 0,39% 0,39% 31.983 97.988 129.971 129.972 129.972 135.547 141.362 147.427 153.752 - 578.088 578.088 578.088

96.885.940-4 CLINICA BIO BIO S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE MENSUAL U.F. 5,60% 5,60% 11.200 3.758 14.958 14.958 15.083 - - - - - - - -

76.686.200-4 SERVICIOS MEDICOS BIO BIO LTDA. CHILE 97.004.000-5 CHILE MENSUAL U.F. 3,34% 3,34% 4.554 3.062 7.616 7.616 7.692 - - - - - - - -

96.885.940-4 CLINICA BIO BIO S.A. CHILE 97.030.000-7 CHILE MENSUAL U.F. 8,40% 8,40% 90.176 281.828 372.004 372.004 496.798 404.542 439.748 435.451 - - 1.279.741 1.375.880 1.447.468

96.885.950-1 CLINICA CIUDAD DEL MAR S.A. CHILE 97.080.000-K CHILE MENSUAL U.F. 6,93% 6,72% 96.861 309.453 406.314 397.371 538.781 424.909 454.356 485.843 519.494 - 1.884.602 1.884.619 2.154.453

96.885.950-1 CLINICA CIUDAD DEL MAR S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 4,70% 4,60% 59.692 183.242 242.934 242.933 249.029 - - - - - - - -

0-E COLMEDICA S.A. COLOMBIA 0-E COLOMBIA MENSUAL $ COLOMBIANO 7,91% 7,91% - 783 783 - 805 - - - - - - - -

0-E COLMEDICA S.A. COLOMBIA 0-E COLOMBIA MENSUAL $ COLOMBIANO 8,34% 8,34% 1.059 - 1.059 1.059 1.065 - - - - - - - -

0-E COLMEDICA S.A. COLOMBIA 0-E COLOMBIA MENSUAL $ COLOMBIANO 10,77% 10,77% - - - - - - 1.598 - - - 1.598 1.598 1.726

88.047.000-0 ADMINISTRADORA MEDICA CENTROMED S.A. CHILE 97.032.000-8 CHILE MENSUAL U.F. 3,90% 3,90% 12.831 39.251 52.082 52.082 59.248 35.881 - - - - 35.881 35.882 39.516

77.754.120-K CENTROMED QUILPUE S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE MENSUAL U.F. 4,64% 4,64% 9.342 28.685 38.027 38.028 49.556 39.831 13.692 - - - 53.523 53.523 28.898

77.754.120-K CENTROMED QUILPUE S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE MENSUAL U.F. 4,80% 4,80% 7.305 22.437 29.742 29.404 34.041 31.170 32.666 11.245 - - 75.081 75.081 79.406

96.617.350-5 OMESA S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE AL VENCIMIENTO $ NO REAJUSTABLE 4,08% 4,08% 1.013.637 - 1.013.637 1.000.000 3.353 - - - - - - - -

88.047.000-0 ADMINISTRADORA MEDICA CENTROMED S.A. CHILE 97.032.000-8 CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 6,50% 6,50% 25.719 79.645 105.364 105.364 141.196 112.522 120.105 128.325 125.276 - 486.228 486.228 553.021

96.617.350-5 OMESA S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE AL VENCIMIENTO $ NO REAJUSTABLE 0,72% 0,72% 709.545 - 709.545 709.545 - - - - - - - - -

77.372.400-8 TECNOLOGIA DE LA INFORMACION EN SALUD S.A. CHILE 97.006.000-6 CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 0,68% 0,68% 12.002 37.520 49.522 52.128 52.128 4.313 - - - - 4.313 4.344 4.344



77.372.400-8 TECNOLOGIA DE LA INFORMACION EN SALUD S.A. CHILE 97.006.000-6 CHILE MENSUAL $ NO REAJUSTABLE 0,60% 0,60% 65.202 88.785 153.987 153.987 157.758 - - - - - -

0-E LABORATORIO ROE S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 6,77% 6,15% 34.731 34.897 69.628 69.628 110.602 - - - - - - - -

0-E LABORATORIO ROE S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 6,57% 5,90% 426.343 428.296 854.639 854.638 1.356.902 - - - - - - - -

0-E LABORATORIO ROE S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 7,00% 6,78% 754 1.810 2.564 2.565 2.646 - - - - - - - -



0-E CLINICA SAN FELIPE S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 6,50% 6,31% 54.626 18.400 73.026 73.026 74.012 - - - - - - - -



0-E CLINICA SAN FELIPE S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 6,10% 5,94% 18.414 56.923 75.337 75.337 79.390 26.134 - - - - 26.134 26.134 27.949

0-E CLINICA SAN FELIPE S.A. PERÚ 0-E PERÚ AL VENCIMIENTO $ PERUANO 6,60% 6,41% 236.044 - 236.044 236.044 212.083 - - - - - - - -

0-E CLINICA SAN FELIPE S.A. PERÚ 0-E PERÚ AL VENCIMIENTO $ PERUANO 6,40% 6,22% 24.284 75.142 99.426 99.426 114.217 105.873 74.374 - - - 180.247 180.247 190.362

0-E CLINICA SAN FELIPE S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 7,55% 7,30% 6.104 18.953 25.057 25.057 31.783 27.030 29.077 20.775 - - 76.882 76.882 84.920

0-E CLINICA SAN FELIPE S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 7,45% 7,21% 58.507 181.723 240.230 240.230 287.538 258.759 254.348 - - - 513.107 513.107 551.279

0-E SISTEMA DE ADMINISTRACION HOSPITALARIA S.A.C. PERÚ 0-E PERÚ BULLET $ PERUANO 7,60% 7,35% 15.621 46.862 62.483 62.483 141.734 1.264.937 542.116 - - - 1.807.053 1.807.053 2.726.547


SUB-TOTAL 12.318.827 23.420.941 35.739.768 33.259.082 36.435.973 27.596.639 42.718.194 15.192.577 12.680.682 43.760.171 141.948.263 133.677.036 154.387.762













BANCO DE CHILE

BANCO DE CHILE

BANCO CORPBANCA




BANCO BBVA CHILE

BANCO DE CHILE

BANCO ESTADO

BANCO BICE

BANCO DE CHILE

BANCO DE CHILE

BANCO DE CHILE

BANCO DE CHILE

BANCO BBVA CHILE


BANCO DE CHILE

BANCO CORPBANCA

BANCO CORPBANCA

BANCO ESTADO

BANCO DE CHILE







BANCO DE CHILE



76


R ut ent idad deudo ra N o mbre ent idad deudo ra

P aí s entidad deudo ra


P aí s ent idad acreedo ra N o mbre acreedo r


T asa de interés

e fect iva

T asa de interés

no minal 1 a 3 mesesde 3 a 12 meses T o ta l

Impo rte de l Va lo r No m inal



Impo rte de l Va lo r de la


desco ntar




pagar de acuerdo a las co ndic io nes de l Co ntrato


Obligac ió n a pagar sin

desco ntar

5 años

% % M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $


0-E SISTEMA DE ADMINISTRACION HOSPITALARIA S.A.C. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 8,04% 7,76% 375 1.126 1.501 1.501 1.662 2.164 927 - - - 3.091 3.091 3.234








0-E SISTEMA DE ADMINISTRACION HOSPITALARIA S.A.C. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 8,60% 8,28% 325 975 1.300 1.300 1.650 5.194 2.226 - - - 7.420 7.420 8.313

0-E SISTEMA DE ADMINISTRACION HOSPITALARIA S.A.C. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 8,60% 8,28% 226 678 904 904 1.147 3.610 1.547 - - - 5.157 5.157 5.778
















0-E PACIFICO S.A. ENTIDAD PRESTADORA DE SALUD PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL DÓLARES 7,00% 6,78% 8.307 - 8.307 8.307 8.307 - - - - - - - -

0-E PACIFICO S.A. ENTIDAD PRESTADORA DE SALUD PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 8,29% 7,99% 9.395 - 9.395 9.395 9.395 - - - - - - - -





0-E PROSEMEDIC S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 6,75% 6,52% 15.515 48.063 63.578 63.578 83.997 67.858 72.622 77.547 54.628 - 272.655 272.656 307.989










SUB-TOTAL 12.893.503 23.723.624 36.617.127 34.136.442 37.409.746 28.772.995 43.265.889 15.270.124 12.735.310 43.760.171 143.804.489 135.533.263 156.740.089











































77





P aí s ent idad acreedo ra N o mbre ac reedo r

T ipo de A mo rtización M oneda

T asa de inte rés

efec tiva

Tasa de inte rés

no mina l 1 a 3 mesesde 3 a 12 meses To tal

Impo rte del Valo r N o mina l


pagar de acuerdo a las co ndic io nes del C o nt ra to

Impo rte de l Va lo r de la


desco ntar

1 a 2 años 2 a 3 años 3 a 4 años 4 a 5 años Más de T o ta l

Impo rte del Va lo r N o minal

de la O bligac ió n a

pagar de acuerdo a las co ndicio nes de l C o ntrato

Importe del Valor de la


desco nta r

5 años

% % M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $ M $



0-E CLINICA SANCHEZ FERRER S.A. PERÚ 0-E PERÚ ANUAL $ PERUANO 8,00% 7,72% 179 557 736 736 805 - 539 - - - 539 539 552









0-E DOCTOR + PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL DÓLARES 5,60% 5,46% 8.795 - 8.795 8.795 8.795 - - - - - - - -

0-E DOCTOR + PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 8,37% 8,07% 10.945 22.672 33.617 34.791 33.617 - - - - - - - -





0-E CENTRO MEDICO ODONTOLOGICO AMERICANO S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 8,50% 8,19% 55.703 - 55.703 55.703 113.947 - - - - - - -









0-E ONCOCARE S.A.C. PERÚ 0-E PERÚ TRIMESTRAL $ PERUANO 8,13% 7,84% 6.003 15.971 21.974 21.543 23.582 17.656 - - - - 17.656 17.311 17.663






0-E LA ESPERANZA DEL PERU S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 8,31% 7,93% 19.301 - 19.301 19.301 19.565 - - - - - - - -

0-E LA ESPERANZA DEL PERU S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 8,41% 8,01% 18.587 58.091 76.678 76.678 80.137 - - - - - - - -



0-E LA ESPERANZA DEL PERU S.A. PERÚ 0-E PERÚ MENSUAL $ PERUANO 7,70% 8,16% 5.569 17.320 22.889 22.889 27.040 24.709 17.525 - - - 42.234 42.234 45.066



76.282.865-0 INMOBILIARIA CLINICA SANTA MARIA S.A. CHILE 97.004.000-5 CHILE MENSUAL U.F. 3,16% 3,16% 15.615 47.581 63.196 63.196 74.500 65.193 67.252 69.377 71.569 55.158 328.549 328.548 353.877

TOTAL 13.708.476 24.750.171 38.458.647 35.976.161 39.721.914 29.872.178 43.427.530 15.339.501 12.806.879 43.815.329 145.261.417 136.993.237 158.370.678





BANCO DE CHILE



































C orriente N o C o rriente

78

16.3.- El desglose de las obligaciones con el público es el siguiente:

La conciliación de los pasivos que surgen de actividades de financiación al 30 de septiembre de 2017 corresponden a:

N° de inscripción Serie

Monto Nominal colocado vigente

Unidad de reajuste del bono

Tasa de interés efectiva

Tasa de interés nominal

Plazo final Pago interésPago de

amortizaciónPago interés

Pago de amortización

30-09-2017 31-12-2016

% % M$ M$ M$ M$Bonos corto plazo - corriente409 B 0 U.F. 4,27% 0,00% 15-05-2017 ANUAL ANUAL 0 0 0 1.248.608529 D 52.632 U.F. 4,60% 3,25% 02-05-2018 ANUAL ANUAL 297.343 1.231.411 1.528.754 1.716.628711 G 0 U.F. 4,05% 3,75% 15-03-2018 ANUAL ANUAL 859.433 0 859.433 1.239.844752 I 5.687.500.000 $ NO REAJ 6,19% 6,50% 10-04-2018 ANUAL ANUAL 510.082 5.735.121 6.245.203 6.730.619753 J 0 U.F. 3,94% 3,80% 10-04-2018 ANUAL ANUAL 596.814 0 596.814 902.876752 M 0 U.F. 3,77% 3,25% 15-11-2017 ANUAL ANUAL 1.009.111 0 1.009.111 49.543753 O 0 U.F. 3,77% 3,25% 15-11-2017 ANUAL ANUAL 840.926 0 840.926 41.287848 Q 0 U.F. 2,27% 2,48% 01-12-2017 SEM ESTRAL SEM ESTRAL 308.311 0 308.311 0849 S 0 U.F. 3,14% 3,27% 01-12-2017 SEM ESTRAL SEM ESTRAL 286.682 0 286.682 0

4.708.702 6.966.532 11.675.234 11.929.405

Valor contable

Total corriente

N° de inscripción Serie

Monto Nominal colocado vigente

Unidad de reajuste del bono

Tasa de interés efectiva

Tasa de interés nominal

Plazo final Pago interésPago de

amortizaciónPago interés

Pago de amortización

30-09-2017 31-12-2016

% % M$ M$ M$ M$ M$ M$Bonos largo plazo - no corriente409 B 0 U.F. 4,27% 0,00% 15-05-2026 ANUAL ANUAL 0 0 0 8.927.263529 D 578.947 U.F. 4,60% 3,25% 02-05-2029 ANUAL ANUAL 0 14.397.714 14.397.714 15.448.066711 G 1.500.000 U.F. 4,05% 3,75% 15-03-2033 ANUAL ANUAL 0 38.968.610 38.968.610 38.444.115752 I 11.375.000.000 $ NO REAJ 6,19% 6,50% 10-04-2020 ANUAL ANUAL 0 11.424.525 11.424.525 17.221.328753 J 1.200.000 U.F. 3,94% 3,80% 10-04-2034 ANUAL ANUAL 0 31.487.648 31.487.648 31.097.793752 M 1.200.000 U.F. 3,77% 3,25% 15-11-2035 ANUAL ANUAL 0 30.232.511 30.232.511 29.970.770753 O 1.000.000 U.F. 3,77% 3,25% 15-11-2035 ANUAL ANUAL 0 25.193.760 25.193.760 24.975.643848 Q 1.500.000 U.F. 2,27% 2,48% 01-12-2023 SEM ESTRAL SEM ESTRAL 0 40.363.783 40.363.783 0849 S 1.000.000 U.F. 3,14% 3,27% 01-12-2041 SEM ESTRAL SEM ESTRAL 0 27.182.563 27.182.563 0- A 130.000.000 NUEVOS SOLES 6,67% 6,59% 28-09-2037 SEM ESTRAL SEM ESTRAL 0 25.417.808 25.417.808 0

0 244.668.922 244.668.922 166.084.978

Valor contable

Total no corriente

Conciliación Otros Pasivos Financieros (Corrientes y No Corrientes) Saldo Inicial

Flujos de efectivo AdquisiciónMovimiento de

moneda extranjeraCambios al valor

razonableOtros movimientos

Reajustes e Intereses

Saldo Final

01-01-2017(pago de ptmos)

(obtención de ptmos)

(conversión y dif.cambio)

(swap)30-09-2017

Préstamos a largo plazo 27.028.636 (6.617.368) 18.006.988 (99.245) - 10.635.501 2.128.683 51.083.195

Préstamos a corto plazo 154.914.161 (52.548.249) 19.911.666 (15.438) - (10.635.501) 2.495.808 114.122.447

Préstamos a largo plazo por bonos 178.014.383 (23.142.443) 93.021.491 - - - 8.450.725 256.344.156

Pasivos por arrendamientos financieros 16.307.302 (5.837.750) - (124.857) - 4.861.118 1.740.109 16.945.922

Activos mantenidos como instrumentos de cobertura sobre préstamos a largo plazo

- - - - - - - -

Otros 1.521.142 - - - 47.358 - - 1.568.500

Total pasivos financieros por actividades de financiación 377.785.624 (88.145.810) 130.940.145 (239.540) 47.358 4.861.118 14.815.325 440.064.220

79

16.4 Reconciliación de los pagos mínimos del arrendamiento financiero.

Las obligaciones por arrendamientos financieros se encuentran efectivamente garantizadas debido a que

los derechos de propiedad sobre el activo revierten al arrendador en caso de incumplimiento. El detalle

por vencimiento de los pagos mínimos de arrendamiento y su valor presente es el siguiente:

NOTA 17.- CUENTAS POR PAGAR COMERCIALES Y OTRAS CUENTAS POR PAGAR,

CORRIENTES Y NO CORRIENTES

El detalle de este rubro es el siguiente:

Los principales proveedores que conforman el saldo del rubro “Otras cuentas por pagar” corresponden a

proveedores por compras de activo fijo, proveedores por mantención de equipos médicos y edificios,

proveedores de servicios de alimentación, agencias de publicidad, laboratorios, isapre, costos legales por

costas judiciales por recibir, servicios de aseo, arriendos de inmuebles y servicios de seguridad.

El plazo promedio de pago a los proveedores de las empresas que conforman Grupo Banmédica se

encuentra en un rango de 30 a 60 días y no devengan intereses.

Valor Bruto Interés Valor Presente Valor Bruto Interés Valor PresenteM$ M$ M$ M$ M$ M$

6.280.480 479.402 5.801.078 6.866.674 471.998 6.394.67611.610.937 615.722 10.995.215 10.370.119 731.761 9.638.358

158.048 8.419 149.629 289.296 15.028 274.268

18.049.465 1.103.543 16.945.922 17.526.089 1.218.787 16.307.302

31-12-2016

Total

30-09-2017Reconcilación de los pagos mínimos del arrendamiento financiero,

arrendatario

Menor a un añoEntre un año y cinco añosMás de cinco años

Rubros Corriente No Corriente Corriente No CorrienteM$ M$ M$ M$

Honorarios médicos por pagar 54.511.204 0 48.807.848 0

Atenciones médicas por pagar 32.356.832 0 31.714.814 0Materiales e insumos médicos por pagar 25.060.098 0 21.716.209 0Excedentes por pagar 23.360.936 0 21.323.442 0Prestadores médicos por pagar 15.311.812 0 15.122.101 0Cuentas por pagar a proveedores 13.018.929 0 8.784.680 0Dividendos por pagar 12.762.063 0 17.545.947 0Subsidios por pagar 12.416.629 0 15.377.998 0

Cuentas por pagar a empleados 10.234.773 0 9.313.652 0

Remuneraciones y retenciones por pagar (previsionales) 9.659.987 0 9.375.675 0Cheques caducos 9.131.401 0 9.660.702 0Proveedores de servicios de laboratorio y otros (Perú) 7.556.387 0 10.160.193 0Sobregiro bancario (saldo acreedor banco) 3.338.502 0 2.549.727 0Cuentas por pagar al sistema (Colombia) 2.801.143 0 4.688.755 0Cotizaciones por regularizar (Isapres) 2.461.856 0 3.325.183 0I.V.A. ( Débito Fiscal) 2.130.180 0 2.772.954 0Patentes y contribuciones Bs. Rs. 485.620 0 2.029.962 0Dividendos por pagar (Minoritarios) 62.731 0 88.011 0Otras cuentas por pagar 19.961.297 51.242 16.041.943 5.340

Total 256.622.380 51.242 250.399.796 5.340

30-09-2017 31-12-2016

80

La estratificación de las cuentas por pagar a proveedores al 30 de septiembre de 2017 es la siguiente

Proveedores con pagos al día

Proveedores con pagos vencidos

La estratificación de las cuentas por pagar a proveedores al 31 de diciembre de 2016 es la siguiente

Proveedores con pagos al día

Proveedores con pagos vencidos

NOTA 18.- OTRAS PROVISIONES, CORRIENTES Y NO CORRIENTES

18.1- El detalle de este rubro es el siguiente:

Hasta 30 días 31 - 60 61 - 90 91 - 120 121 - 365 366 y más

Productos 15.455.361 7.442.711 4.893.093 340.018 417.456 0 28.548.639 54Servicios 156.036.919 3.947.372 2.187.287 263.276 1.941.069 2.102 164.378.025 36Otros 41.451.742 89.462 223.227 54.244 14.146.761 49.140 56.014.576 115

Total M$ 212.944.022 11.479.545 7.303.607 657.538 16.505.286 51.242 248.941.240

Tipo de proveedor

Montos según plazos de pago TotalM$

Período promedio de pago (días)

Hasta 30 días 31 - 60 61 - 90 91 - 120 121 - 180 181 y más

Productos 1.985.209 360.381 320.109 41.018 49.597 76.366 2.832.680Servicios 1.337.129 961.066 415.843 243.730 238.165 1.207.591 4.403.524Otros 65.352 61.474 208.834 19.882 19.775 120.861 496.178

Total M$ 3.387.690 1.382.921 944.786 304.630 307.537 1.404.818 7.732.382

Total M$ 220.676.404 11.479.545 7.303.607 657.538 16.505.286 51.242 256.673.622

Tipo de proveedor

Montos según días vencidos TotalM$

Hasta 30 días 31 - 60 61 - 90 91 - 120 121 - 365 366 y más

Productos 12.385.813 6.209.028 4.756.999 328.405 442.088 849 24.123.182 57Servicios 158.438.701 1.562.794 920.088 394.767 18.549 4.491 161.339.390 31Otros 40.294.421 980.251 1.583.681 236.428 18.373.667 0 61.468.448 133

Total M$ 211.118.935 8.752.073 7.260.768 959.600 18.834.304 5.340 246.931.020

Tipo de proveedor

Montos según plazos de pago TotalM$

Período promedio de pago (días)

Hasta 30 días 31 - 60 61 - 90 91 - 120 121 - 180 181 y más

Productos 702.204 257.077 329.693 31.175 15.404 39.204 1.374.757Servicios 337.200 215.979 41.346 26.614 30.663 426.680 1.078.482Otros 118.849 761.855 42.027 4.722 89.609 3.815 1.020.877

Total M$ 1.158.253 1.234.911 413.066 62.511 135.676 469.699 3.474.116

Total M$ 214.593.051 8.752.073 7.260.768 959.600 18.834.304 5.340 250.405.136

Tipo de proveedor

Montos según días vencidos TotalM$

Corriente No Corriente Corriente No CorrienteM$ M$ M$ M$

Provisión por gastos de salud 35.406.375 0 33.258.467 0Provisión por gastos de subsidio 7.645.799 0 7.141.246 0

Otras provisiones

- Provisiones por procesos legales 3.474.565 1.194.996 731.887 1.475.800 - Provisión por muerte de titular, Isapre Banmédica y Vida Tres 0 2.743.606 0 2.628.984 - Otras provisiones 860.510 1.744.943 1.630.965 2.202.416

Total 47.387.249 5.683.545 42.762.565 6.307.200

31-12-2016

Clases de Provisiones

30-09-2017

81

18.2.- El movimiento de las provisiones es el siguiente:

NOTA 19.- OTROS PASIVOS NO FINANCIEROS, CORRIENTES Y NO CORRIENTES

19.1.- El detalle de este rubro es el siguiente:

19.2.- El detalle de los ingresos diferidos corrientes es el siguiente:

19.3.- El movimiento de los ingresos diferidos es el siguiente:


Provisión por Gastos de Salud

Provisión por Gastos de subsidio

Otras provisionesTotal

provisiones

M$ M$ M$ M$Saldo Inicial al 01/01/2017 33.258.467 7.141.246 8.670.052 49.069.765

Provisiones Adicionales 8.212 0 291.826 300.038Aumento (disminución) en provisiones existentes 38.909.580 7.645.439 1.815.661 48.370.680Provisión utilizada (33.258.467) (7.141.246) (628.798) (41.028.511)Reversión de provisión no utilizada 0 0 (55.000) (55.000)Aumento (disminución) en cambio de moneda extranjera 0 0 (57.506) (57.506)Otros Aumentos (disminuciones) (3.511.417) 360 (17.615) (3.528.672)

Saldo Final al 30/09/2017 35.406.375 7.645.799 10.018.620 53.070.794


Provisión por Gastos de Salud

Provisión por Gastos de subsidio

Otras provisionesTotal

provisiones

M$ M$ M$ M$Saldo Inicial al 01/01/2016 37.804.776 6.327.039 10.615.494 54.747.309

Provisiones Adicionales 0 0 911.576 911.576Aumento (disminución) en provisiones existentes 36.562.613 7.141.245 (746.340) 42.957.518Provisión utilizada (37.804.776) (6.327.038) (743.779) (44.875.593)Reversión de provisión no utilizada 0 0 0 0Aumento (disminución) en cambio de moneda extranjera 0 0 (1.284.110) (1.284.110)Otros Aumentos (disminuciones) (3.304.146) 0 (82.789) (3.386.935)

Saldo Final al 31/12/2016 33.258.467 7.141.246 8.670.052 49.069.765

Total Otros Pasivos no Financieros 30-09-2017 31-12-2016M$ M$

Ingresos Diferidos, corrientes 16.490.276 16.352.131Otros Pasivos No Financieros, corrientes 160.670 117.406Total corriente 16.650.946 16.469.537Ingresos Diferidos, no corrientes 0 0Otros Pasivos No Financieros, no corrientes 0 0

Total no corriente 0 0

Detalle de Ingresos Diferidos 30-09-2017 31-12-2016M$ M$

Ingresos por Cotizaciones Anticipadas Colmédica (Colombia) 11.322.824 11.917.196Ingresos por Reserva de Aportes no devengados (Perú) 1.826.688 1.789.214Ingresos por Seguro Escolar 1.368.451 1.057.321Ingresos por Cotizaciones Anticipadas Isapre Banmédica y Vida Tres 685.703 989.964Otros 1.286.610 598.436

Total 16.490.276 16.352.131

Ingresos Diferidos 30-09-2017 31-12-2016M$ M$

Saldo Inicial Ingresos Diferidos 16.352.131 14.451.395Altas 111.566.151 131.374.033Imputación a resultados (109.554.026) (129.008.627)Diferencias de Conversión (1.986.444) (465.082)Otros 112.464 412

Saldo Final Ingresos Diferidos 16.490.276 16.352.131

82

NOTA 20.- PATRIMONIO NETO

20.1.- Capital Suscrito y Pagado

Al 30 de septiembre de 2017 y 31 de diciembre de 2016, el capital social autorizado, suscrito y pagado

asciende a M$ 32.331.757.

20.2.- Acciones

Al 30 de septiembre de 2017 y 31 de diciembre de 2016, el capital social está representado por

804.681.783 acciones.

20.3.- Dividendos

Banmédica S.A. tiene como política de dividendos repartir como mínimo el 30% de la utilidad líquida anual,

dependiendo de la situación financiera de la Sociedad.

En Junta de Accionistas de la Sociedad, celebrada con fecha 26 de abril de 2017, se acordó distribuir el

50,16% de las utilidades con cargo a las utilidades del año 2016, correspondiendo repartir un dividendo

definitivo de $ 36 por acción.

En Junta de Accionistas de la Sociedad, celebrada con fecha 27 de abril de 2016, se acordó distribuir el

35,16% de las utilidades con cargo a las utilidades del año 2015, correspondiendo repartir un dividendo

definitivo de $ 20 por acción.

NOTA 21.- PARTICIPACIONES NO CONTROLADORAS

21.1.- El detalle es el siguiente:

Sociedad Pais 30-09-2017 31-12-2016 30-09-2017 31-12-2016 30-09-2017 31-12-2016 30-09-2016

% % M$ M$ M$ M$ M$

Clínica Santa María S.A. y filiales Chile 0,57% 0,57% 375.033 351.386 38.938 74.008 54.466

Inmobiliaria Clínica Santa María S.A. Chile 0,57% 0,57% 182.534 172.453 13.376 16.478 12.043

Administradora Médica Centromed S.A. Chile 26,50% 26,50% 1.124.952 1.159.094 186.748 399.849 326.343

Colmédica y Aliansalud S.A. Colombia 23,73% 23,73% 6.877.363 6.364.288 2.373.334 2.861.493 1.923.224

Sociedad Editorial para la Ciencia S.A. Colombia 23,71% 23,71% 187.601 243.363 181.697 236.391 175.321

Clínica San Felipe S.A. Perú 6,26% 6,26% 1.018.445 948.814 118.283 132.666 110.311

Laboratorio ROE S.A. Perú 0,01% 0,01% 1.093 1.164 330 378 319

Sistema de Administración Hospitalaria S.A.C. Perú 0,13% 0,13% 23.279 22.245 2.108 1.441 1.247

Oncocare S.A.C. Perú 20,00% 20,00% 341.270 219.983 129.255 65.090 51.495

Centro Médico Odontológico Americano S.A. Perú 20,00% 20,00% 175.537 158.534 20.838 11.636 15.461

Prosemedic S.A. Perú 20,00% 20,00% 681.619 644.839 51.653 71.378 52.407

Pacífico S.A. Entidad Prestadora de Salud Perú 50,00% 50,00% 56.444.615 54.439.647 6.224.670 4.418.061 4.259.401

Total 67.433.341 64.725.810 9.341.230 8.288.869 6.982.038

Participación No Controladora Patrimonio

Participación No Controladora Resultado

Porcentaje No Controlador

83

NOTA 22.- INGRESOS DE ACTIVIDADES ORDINARIAS Y OTROS INGRESOS POR FUNCION

22.1.- El siguiente es el detalle de los ingresos ordinarios:

22.2.- El detalle de otros ingresos por función es el siguiente:

Al 30 de septiembre de 2017 los ingresos por participación en resultados asistencia médica (AMED)

ascienden a un total de M$ 3.029.735 (M$ 2.767.113 al 30 de septiembre de 2016) correspondientes a la

participación del 50% de los resultados del negocio de seguros de asistencia médica Amed, conforme al

contrato de asociación celebrado entre Banmédica S.A. y El Pacífico Peruano Suiza Compañía de

Seguros y Reaseguros (Nota 9 y 13).

NOTA 23.- COMPOSICIÓN DE CUENTAS DE RESULTADOS RELEVANTES

23.1.- El siguiente es el detalle de los costos de ventas:

Detalle de Ingresos de Actividades Ordinarias 01-07-2017 01-07-201630-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016

M$ M$ M$ M$ Ingresos por Cotizaciones de Salud 762.185.096 718.385.528 266.403.841 254.001.037 Ingresos por Prestaciones de Salud Ambulatoria 169.192.392 150.820.643 54.055.675 50.487.526 Ingresos por Prestaciones de Salud Hospitalaria 160.094.943 137.937.498 54.505.758 48.548.795 Ingresos por Procedimientos y Exámenes Clínicos (Perú) 19.693.130 16.062.808 6.559.202 5.412.566 Ingresos por Servicios de Emergencia Móvil 12.383.876 10.141.319 4.327.334 3.465.157 Otros 17.750.449 16.432.688 6.448.253 1.638.098

Total 1.141.299.886 1.049.780.484 392.300.063 363.553.179


Detalle de Otros Ingresos, por Función 01-07-2017 01-07-201630-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016

M$ M$ M$ M$ Documentos Prescritos 4.238.929 4.189.952 1.005.022 1.434.729 Participación en Resultados Asistencia Médica (AMED) 3.029.735 2.767.113 1.111.310 786.639 Recuperación de Gastos de Cobranza 1.950.381 586.883 1.120.475 213.032 Arriendo de Oficinas y Otros 1.446.399 1.971.461 846.735 749.365 Ingresos por Servicios de Administración Compartida 1.335.743 1.684.376 87.365 542.051 Utilidad en Venta de Propiedad, Planta y Equipo 82.149 540.718 57.947 2.497 Otros 4.461.525 3.171.610 2.747.838 379.365

Total 16.544.861 14.912.113 6.976.692 4.107.678


01-07-2017 01-07-2016Costos de Venta 30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016

M$ M$ M$ M$Gasto de Salud 418.102.689 392.505.997 146.875.283 136.538.322Gastos del Personal 133.048.257 120.042.270 46.103.166 41.201.086Participaciones Médicas 97.336.941 93.625.393 33.835.689 33.702.277Costo de Materiales Clínicos (Nota 10) 88.288.870 78.545.052 31.242.148 26.983.242Gasto de Subsidios 80.551.430 75.576.073 29.121.481 27.947.238Otros Costos de Servicios 33.214.845 29.833.756 11.767.844 10.324.738Depreciaciones y Amortizaciones 20.458.116 18.467.492 7.189.720 6.230.147Costos de Mantención de Equipos 11.730.662 9.961.813 4.099.248 3.468.015Otros 8.154.352 5.419.741 3.124.785 2.157.729Total 890.886.162 823.977.587 313.359.364 288.552.794


84

23.2.- El siguiente es el detalle de los gastos de administración y otros gastos por función:

NOTA 24.- INGRESOS Y COSTOS FINANCIEROS


01-07-2017 01-07-2016Gastos de Administración y Otros Gastos por Función 30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016

M$ M$ M$ M$Gastos del Personal Administrativo 94.485.261 85.073.903 31.732.674 29.077.440Deudas Incobrables, Deterioro, Castigos 14.929.794 8.724.625 6.947.265 4.068.216Asesorías 9.167.935 9.219.580 2.927.606 3.264.100Servicios Básicos y Comunicaciones 5.667.275 5.219.056 624.959 16.005Depreciaciones y Amortizaciones 5.471.044 5.916.287 2.040.683 3.087.115Gastos de Ventas 4.994.189 4.897.027 2.002.243 1.582.670Arriendo de Edif icio, Locales y Otros Bienes Raíces 4.209.235 4.577.031 1.222.861 1.597.719Otros Impuestos, Contribuciones, Patentes 4.117.797 3.774.334 1.262.834 1.162.224Deterioro Préstamos de Salud (Isapre) 4.407.158 2.658.765 1.754.762 1.039.134Otros Costos de Servicios Administrativo 4.493.063 4.149.759 1.868.764 794.994Comisiones por Recaudación 2.767.215 2.735.425 1.049.537 890.670Gastos de Informática 2.286.179 3.078.063 667.956 925.295Iva Crédito No Recuperado 3.831.498 2.722.331 2.648.768 1.944.010Materiales de Oficina 2.017.241 2.332.296 836.340 692.612Otros 21.350.870 16.640.220 8.179.443 5.692.408

Total 184.195.754 161.718.702 65.766.695 55.834.612


01-07-2017 01-07-2016Resultado financiero 30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016

M$ M$ M$ M$Ingresos financieros

Intereses financieros 5.513.172 5.129.558 1.011.258 1.834.922Otros ingresos financieros 3.021.072 2.114.692 1.037.373 719.935

Total Ingresos financieros 8.534.244 7.244.250 2.048.631 2.554.857

Gastos financierosGastos por préstamos bancarios (6.478.270) (4.558.580) (2.344.418) (2.074.738)Gastos por obligaciones con el público (Bonos) (6.602.407) (5.581.129) (2.265.860) (1.892.247)Gastos por arrendamientos f inancieros (722.058) (804.975) (231.815) (259.642)Otros Gastos (746.382) (1.117.076) (160.691) (294.484)

Total Gastos financieros (14.549.117) (12.061.760) (5.002.784) (4.521.111)

Resultados por unidades de reajuste (2.541.283) (3.803.226) 91.726 (1.186.067)

Diferencia de cambioPositivas 2.642.770 5.513.241 781.580 302.540Negativas (3.394.952) (8.783.196) (2.406.702) (2.099.020)

Total Diferencia de cambio (752.182) (3.269.955) (1.625.122) (1.796.480)

Total Resultado Financiero (9.308.338) (11.890.691) (4.487.549) (4.948.801)

85

NOTA 25 - ACTIVOS Y PASIVOS EN MONEDA EXTRANJERA

25.1.- Activos corrientes

ACTIVOS CORRIENTES 30-09-2017 31-12-2016

Activos Corrientes M$ M$Efectivo y Equivalentes al Efectivo 54.663.199 122.035.606

Dólares 2.333.814 4.832.947 Pesos colombianos 3.526.139 3.713.769 Nuevos soles peruanos 21.587.752 15.569.174 $ no reajustables 26.964.379 97.919.716

U.F. 251.115 -

Otros activos financieros corrientes 104.316.117 29.856.862Pesos colombianos 23.148.097 21.747.217 Nuevos soles peruanos 12.522.098 8.025.146 $ no reajustables 21.660.292 83.111 U.F. 46.985.630 1.388

Otros activos no financieros corrientes 28.932.988 25.993.964Dólares 173.886 304.163 Pesos colombianos 375.133 968.412 Nuevos soles peruanos 2.035.595 1.229.085 $ no reajustables 26.323.382 23.468.599 U.F. 24.992 23.705

Deudores comerciales y otras cuentas por cobrar corrientes 210.813.242 188.468.712Dólares 382.256 120.349 Pesos colombianos 8.868.822 9.299.020 Nuevos soles peruanos 29.688.371 28.219.276 $ no reajustables 171.873.793 150.830.067

Cuentas por cobrar a entidades relacionadas, corrientes 7.786.392 7.846.507Pesos colombianos 287.546 248.729 Nuevos soles peruanos 7.103.762 6.790.910 $ no reajustables 395.084 806.868

Inventarios corrientes 11.666.776 12.253.018Dólares 268.541 391.057 Pesos colombianos 151.847 169.959 Nuevos soles peruanos 5.715.057 5.865.336 $ no reajustables 5.531.331 5.826.666

Activos por impuestos corrientes, corrientes 11.331.404 12.378.821Pesos colombianos 426.006 770.988 Nuevos soles peruanos 937.773 3.847.558 $ no reajustables 9.967.625 7.760.275

Total Activos Corrientes 429.510.118 398.833.490

Dólares 3.158.497 5.648.516 Pesos colombianos 36.783.590 36.918.094 Nuevos soles peruanos 79.590.408 69.546.485 $ no reajustables 262.715.886 286.695.302 U.F. 47.261.737 25.093

Total Activos Corrientes por Tipo de moneda 429.510.118 398.833.490

86

25.2.- Activos no corrientes

ACTIVOS NO CORRIENTES 30-09-2017 31-12-2016

ACTIVOS NO CORRIENTES 30-09-2017 31-12-2016Activos No Corrientes M$ M$Otros activos financieros no corrientes 34.418.588 34.338.099

Pesos colombianos 5.218.151 6.016.927 $ no reajustables 7.290.574 7.066.762 U.F. 21.909.863 21.254.410

Otros activos no financieros no corrientes 67.208.859 62.798.285Pesos colombianos 17.623.459 15.866.749 $ no reajustables 49.585.400 46.672.159 U.F. - 259.377

Cuentas por cobrar no corrientes 2.116.100 1.069.725Nuevos soles peruanos 11.086 11.326 $ no reajustables 2.079.524 1.058.399 U.F. 25.490 -

Inversiones contabilizadas utilizando el método de la participación 23.354.801 22.149.057Pesos colombianos 19.254.041 18.389.674 $ no reajustables 4.100.760 3.759.383

Activos intangibles distintos de la plusvalía 90.170.390 91.317.893Pesos colombianos 2.874.293 2.827.644 Nuevos soles peruanos 82.691.883 84.188.570 $ no reajustables 4.604.214 4.301.679

Plusvalía 47.253.902 47.915.958Pesos colombianos 2.242.465 2.242.465 Nuevos soles peruanos 30.943.924 31.605.980 $ no reajustables 14.067.513 14.067.513

Propiedades, Planta y Equipo 505.381.391 450.537.005Pesos colombianos 29.862.813 26.717.057 Nuevos soles peruanos 96.980.315 77.132.398 $ no reajustables 378.538.263 346.687.550

Propiedades de inversión 1.075.379 1.106.372$ no reajustables 1.075.379 1.106.372

Activos por impuestos diferidos 58.458.145 51.744.009Pesos colombianos 7.260.722 7.638.250 Nuevos soles peruanos 5.160.877 4.213.451 $ no reajustables 46.036.546 39.892.308

Total Activos No Corrientes 829.437.555 762.976.403

Pesos colombianos 84.335.944 79.698.766 Nuevos soles peruanos 215.788.085 197.151.725 $ no reajustables 507.378.173 464.612.125 U.F. 21.935.353 21.513.787

Total Activos No Corrientes por Tipo de moneda 829.437.555 762.976.403

87

25.3- Pasivos corrientes

PASIVOS CORRIENTES Hasta 90 días De 91 días a 1 año Hasta 90 días De 91 días a 1 año

Monto Monto Monto Monto

Otros pasivos financieros corrientes 16.153.506 33.980.375 50.935.659 120.737.004

Dólares 17.102 - 22.228 36.282

Pesos colombianos 1.059 783 - 2.974

Nuevos soles peruanos 2.247.326 2.187.046 2.202.805 3.371.313

$ no reajustables 10.642.313 21.287.088 47.995.684 110.115.850

U.F. 3.245.706 10.505.458 714.942 7.210.585

Cuentas por pagar comerciales y otras cuentas por pagar 239.459.556 17.162.824 230.605.892 19.793.904

Dólares 865.939 1.320.682 2.522.053 357.059

Pesos colombianos 39.797.526 49.768 37.789.056 66.640


$ no reajustables 167.094.102 14.174.622 162.000.882 18.226.504

Cuentas por pagar a entidades relacionadas, corrientes - 2.354.480 - 2.145.359

Pesos colombianos - 2.146.786 - 2.046.195

$ no reajustables - 207.694 - 99.164

Otras provisiones corrientes 37.130.267 10.256.982 34.259.034 8.503.531

Dólares - 31.927 - -

Nuevos soles peruanos 16.345.087 1.008.749 15.046.197 -

$ no reajustables 20.785.180 9.216.306 19.212.837 8.503.531

Pasivos por impuestos corrientes, corrientes 12.725.206 - 10.010.919 1.813.598

Pesos colombianos 3.740.853 - 2.800.175 94.681

Nuevos soles peruanos 3.284.360 - 3.289.568 -

$ no reajustables 5.699.993 - 3.921.176 1.718.917

Provisiones corrientes por beneficios a los empleados 4.480.199 10.468.056 12.259.319 -

Pesos colombianos - - 290.094 -

Nuevos soles peruanos - 2.854.452 5.519.986 -

$ no reajustables 4.480.199 7.613.604 6.449.239 -

Otros pasivos no financieros, corrientes 2.753.550 13.897.396 2.897.283 13.572.254

Pesos colombianos - 11.322.824 - 11.917.196

Nuevos soles peruanos 1.834.224 87.258 1.847.881 -

$ no reajustables 919.326 2.487.314 1.049.402 1.655.058

Total Pasivos Corrientes 312.702.284 88.120.113 340.968.106 166.565.650

Dólares 883.041 1.352.609 2.544.281 393.341

Pesos colombianos 43.539.438 13.520.161 40.879.325 14.127.686


$ no reajustables 209.621.113 54.986.628 240.629.220 140.319.024

U.F. 3.245.706 10.505.458 714.942 7.210.585

Total Pasivos Corrientes por Tipo de moneda 312.702.284 88.120.113 340.968.106 166.565.650

30-09-2017 31-12-2016

88

25.4 Pasivos no corrientes

NOTA 26.- UTILIDAD POR ACCIÓN

La utilidad por acción básica se calcula dividiendo la utilidad atribuible a los accionistas de la Sociedad

entre el promedio de las acciones comunes en circulación en el año, excluyendo, de existir, las acciones

comunes adquiridas por la Sociedad y mantenidas como acciones de Tesorería.

PASIVOS NO CORRIENTESDe 13 Meses a 5

añosMás de 5 años

De 13 Meses a 5 años

Más de 5 años

Monto Monto Monto Monto

Otros pasivos financieros no corrientes 127.268.327 262.662.012 67.791.873 138.321.088

Dólares - - 7.257 -

Pesos colombianos 1.598 - 7.403 -

Nuevos soles peruanos 5.675.077 25.417.808 6.182.269 191.145

$ no reajustables 96.908.058 43.665.701 41.211.364 -

U.F. 24.683.594 193.578.503 20.383.580 138.129.943

Cuentas por pagar no corrientes 51.242 - 5.340 -

Dólares 1.213 - 4.477 -

Nuevos soles peruanos 889 - 863 -

$ no reajustables 49.140 - - -

Otras provisiones no corrientes 3.487.262 2.196.283 4.797.646 1.509.554

Pesos colombianos - 334.012 - 398.312

Nuevos soles peruanos 1.721.915 699.011 3.187.658 -

$ no reajustables 1.765.347 1.163.260 1.609.988 1.111.242

Pasivos por impuestos diferidos 49.315.169 43.983.842 28.803.261 61.121.319

Pesos colombianos 12.503.511 - - 12.680.055

Nuevos soles peruanos 26.943.861 718.150 20.567.979 7.719.601

$ no reajustables 9.867.797 43.265.692 8.235.282 40.721.663

Provisiones no corrientes por beneficios a los empleados 10.309 914.191 0 809.862

$ no reajustables 10.309 914.191 - 809.862

Total Pasivos No Corrientes 180.132.309 309.756.328 101.398.120 201.761.823

Dólares 1.213 - 11.734 -

Pesos colombianos 12.505.109 334.012 7.403 13.078.367


$ no reajustables 108.600.651 89.008.844 51.056.634 42.642.767

U.F. 24.683.594 193.578.503 20.383.580 138.129.943

Total Pasivos No Corrientes por Tipo de moneda 180.132.309 309.756.328 101.398.120 201.761.823

Total Pasivos 493.279.172 397.431.862 442.366.226 368.327.473

30-09-2017 31-12-2016

Ganancias (Pérdidas) Básicas por Acción 30-09-2017 30-09-2016M$ M$

Ganancias (Pérdidas) Atribuibles a los Tenedores de Instrumentos de Participación en el Patrimonio Neto de la Controladora 41.901.889 39.467.281Ajustes para Calcular Ganancias Disponibles para los Accionistas Comunes, Básico 0 0Resultado Disponible para Accionistas Comunes, Básico 41.901.889 39.467.281Promedio Ponderado de Número de Acciones, Básico 804.681.783 804.681.783Ganancia (Pérdida) Básicas por Acción 52,07 49,05

89

Los dividendos pagados durante 2017 y 2016 fueron los siguientes:

NOTA 27.- INFORMACIÓN POR SEGMENTO

De acuerdo a lo indicado en la NIIF 8, la Sociedad ha determinado sus segmentos de operación de

acuerdo a las principales actividades de negocio que desarrolla, las cuales son sujetas a revisión regular

de parte de la Administración con el objeto de medir el rendimiento, evaluar sus riesgos y asignar recursos,

según corresponda. En el proceso de determinación de los segmentos reportables, éstos se han agrupado

de acuerdo a sus características económicas similares.

La Administración de la Sociedad examina en forma regular los resultados de cada segmento. La

información de gestión preparada para la Administración posee, en lo medular, la misma preparación y

las mismas políticas descritas en nota de criterios contables y no existen diferencias a nivel total entre la

metodología de medición de resultados, los activos y pasivos de los segmentos, respecto de los criterios

contables aplicados.

La presentación de las eliminaciones dentro de cada segmento, son a nivel total, por lo que las

transacciones y resultados entre segmentos, se encuentran expresados al valor original de la transacción

en cada segmento.

Como se indica en Nota 1, Banmédica S.A. clasifica sus operaciones de acuerdo a los siguientes

segmentos de negocio:

Seguros de Salud: Corresponde a las operaciones que se realizan en las filiales Isapre Banmédica, Vida

Tres. Entre sus principales clientes se encuentran los deudores por cotizaciones que corresponden a

clientes altamente atomizados.

El resultado del segmento Seguros de Salud determinado bajo Normas Internacionales de Información

Financiera (NIIF o IFRS), difiere del resultado determinado bajo las normas impartidas por la

Superintendencia de Salud e informado por las isapres a dicha Superintendencia Al 30 de septiembre de

2017 y 31 de diciembre de 2016, lo anterior debido a la existencia de diferencias en el tratamiento contable

aplicado a determinadas partidas (Nota 2.2).

Prestadores de Salud y Rescate Móvil: Las filiales que componen este segmento son principalmente:

Clínica Santa María, Clínica Dávila, Clínica Vespucio, Clínica Ciudad del Mar, Clínica BioBío, Vidaintegra

y Help en el área rescate móvil. Sus principales operaciones son la prestación de servicios de salud

hospitalarios y ambulatorios y la atención médica domiciliaria. Entre sus principales clientes se presentan:

isapres, convenios con empresas y Fonasa, adicionalmente se mantienen saldos por cobrar con personas

naturales (por copago de prestaciones médicas) altamente atomizados.

Nº Dividendo $ por acción Fecha de pago

32 36,00 08-05-201731 20,00 06-05-2016

90

Internacional: Está formado por las filiales del extranjero correspondientes principalmente a Empremedica

S.A. y Filiales (Perú), Colmédica Medicina Prepagada y Aliansalud (Colombia), y sus principales negocios

son seguros de salud (sociedades de medicina pre-pagada), Plan asegurado de salud (POS) y

prestaciones médicas hospitalarias y ambulatorias. En nuestras filiales de Perú y Colombia los principales

clientes pertenecen al sector privado y corresponden a laboratorios, fondos de salud, cajas de

compensación, compañías de medicina pre-pagada y compañías de seguros (Nota 1).

Existen otras inversiones en el área internacional que no se consolidan (Clínica del Country S.A. (holding

y filiales), como se menciona en Nota 2.4 letra d.

Otros: Este segmento opera con empresas de giro Inmobiliario, Centro de Servicios Compartidos y

Fundación Banmédica, entre otros. Entre sus principales clientes corresponde a las sociedades que

conforman Grupo Banmédica, las cuales presentan operaciones de arriendo de inmuebles, servicios

administrativos y asesorías, entre otros. Estas operaciones entre partes relacionadas del mismo grupo

son eliminadas en los estados financieros consolidados intermedios.

Los Ingresos ordinarios generados al 30 de septiembre de 2017 y 2016, por área de negocios son los

siguientes:

La distribución de los activos no corrientes significativos Al 30 de septiembre de 2017 y 31 de diciembre

de 2016, por área de negocios es el siguiente:

Información sobre Ingresos Ordinarios

Segmento / Área

Descripc ión Área

30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$

Ingresos Ordinarios Chile 493.957.715 454.057.632 389.520.135 367.825.522 0 0 6.798.275 6.004.796 (127.909.467) (124.979.147) 762.366.658 702.908.803

Ingresos Ordinarios Colombia 0 0 0 0 156.354.995 138.939.499 0 0 0 0 156.354.995 138.939.499

Ingresos Ordinarios Perú 0 0 0 0 222.578.233 207.932.182 0 0 0 0 222.578.233 207.932.182

Ingresos Ordinarios , Total 493.957.715 454.057.632 389.520.135 367.825.522 378.933.228 346 .871.681 6.798.275 6.004 .796 (127.909.467) (124.979 .147 ) 1.141.299.886 1.049.780.484

Otros Total

Segmento

Ajustes (1)Seguros de Salud Prestadoras de Salud y Rescate Móvil

Internacional

Información sobre ac tivos no

Corrientes s ignif icat ivos

Descripc ión Área

30-09-2017 31-12-2016 30-09-2017 31-12-2016 30-09-2017 31-12-2016 30-09-2017 31-12-2016 30-09-2017 31-12-2016 30-09-2017 31-12-2016M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$

Propiedades, Planta y Equipos (neto) Chile 14.338.477 14.753.208 352.746.999 320.284.251 0 0 11.510.104 11.717.517 (57.317) (67.426) 378.538.263 346.687.550

Propiedades, Planta y Equipos (neto) Colombia 0 0 0 0 29.862.813 26.717.057 0 0 0 0 29.862.813 26.717.057

Propiedades, Planta y Equipos (neto) Perú 0 0 0 0 96.980.315 77.132.398 0 0 0 0 96.980.315 77.132.398

Propiedades de Inversión (neto) Chile 0 0 0 0 0 0 1.075.379 1.106.372 0 0 1.075.379 1.106.372

Propiedades de Inversión (neto) Colombia 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 - -

Act ivos no Corrientes , Total 14.338.477 14.753.208 352.746 .999 320.284 .251 126.843.128 103.849.455 12 .585.483 12.823.889 (57.317) (67.426 ) 506.456.770 451.643.377

TotalA jus tesSeguros de Salud Pres tadoras de Salud y Rescate Móvi l

Internac ional Ot ros

Segmento

91

La información por segmento es la siguiente:

27.1.- ACTIVOS

La columna de ajustes corresponde a la eliminación de transacciones entre los distintos segmentos al efectuar el proceso de consolidación producto de

las operaciones efectuadas por las empresas de Grupo Banmédica que corresponden principalmente a operaciones del giro comercial de las sociedades

y a operaciones de financiamiento.

ACTIVOS

30-09-2017 31-12-2016 30-09-2017 31-12-2016 30-09-2017 31-12-2016 30-09-2017 31-12-2016 30-09-2017 31-12-2016 30-09-2017 31-12-2016M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$

ActivosActivos corrientes

Efectivo y equivalentes al efectivo 19.456.720 83.320.445 5.724.677 11.364.143 27.244.696 21.373.294 2.237.106 5.977.724 0 0 54.663.199 122.035.606Otros activos financieros corrientes 68.558.805 0 63.300 62.420 35.670.195 29.772.363 23.817 22.079 0 0 104.316.117 29.856.862Otros activos no f inancieros corrientes 20.035.457 18.363.276 6.220.327 5.532.745 2.584.614 2.501.660 92.590 (403.717) 0 0 28.932.988 25.993.964Deudores comerciales y otras cuentas por cobrar corrientes 31.161.163 25.759.359 139.539.509 123.481.430 38.939.449 37.638.645 1.173.121 1.589.278 0 0 210.813.242 188.468.712Cuentas por cobrar a entidades relacionadas, corrientes 134.811 917.467 35.150.302 30.119.350 16.812.752 15.958.377 26.173.475 44.331.815 (70.484.948) (83.480.502) 7.786.392 7.846.507Inventarios corrientes 0 0 5.530.763 5.826.666 6.135.445 6.426.352 568 0 0 0 11.666.776 12.253.018Activos biológicos corrientes 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0Activos por impuestos corrientes, corrientes 403.427 37.574 6.490.522 6.188.401 1.946.871 4.618.546 2.490.584 1.534.300 0 0 11.331.404 12.378.821

Total de activos corrientes distintos de los activo o grupos de activos para su disposición clasificados como mantenidos para la venta o como mantenidos para distribuir a los propietarios

139.750.383 128.398.121 198.719.400 182.575.155 129.334.022 118.289.237 32.191.261 53.051.479 (70.484.948) (83.480.502) 429.510.118 398.833.490

Activos no corrientes o grupos de activos para su disposición clasif icados como mantenidos para la venta o como mantenidos para distribuir a los propietarios

0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Activos corrientes totales 139.750.383 128.398.121 198.719.400 182.575.155 129.334.022 118.289.237 32.191.261 53.051.479 (70.484.948) (83.480.502) 429.510.118 398.833.490Activos no corrientes

Otros activos f inancieros no corrientes 28.712.919 27.836.204 14.051 11.501 5.218.151 6.016.927 473.467 473.467 0 0 34.418.588 34.338.099Otros activos no financieros no corrientes 45.933.828 42.872.573 3.586.560 4.333.080 17.623.459 15.866.749 65.012 (274.117) 0 0 67.208.859 62.798.285Deudores comerciales y otras cuentas por cobrar no corrientes 254.000 130.124 1.097.940 0 11.086 11.326 753.074 928.275 0 0 2.116.100 1.069.725Cuentas por cobrar a entidades relacionadas, no corrientes 87.733 676.469 37.791.700 30.192.912 0 0 156.893.758 156.156.789 (194.773.191) (187.026.170) 0 0Inventarios, no corrientes 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0Inversiones contabilizadas utilizando el método de la participación 0 0 948.971 839.486 18.962.928 18.120.732 448.372.297 377.776.293 (444.929.395) (374.587.454) 23.354.801 22.149.057Activos intangibles distintos de la plusvalía 590.650 709.496 3.668.871 3.232.204 85.566.176 87.016.214 344.693 359.979 0 0 90.170.390 91.317.893Plusvalía 0 0 1.435.710 1.435.710 31.474.577 32.136.633 14.504.961 14.504.961 (161.346) (161.346) 47.253.902 47.915.958Propiedades, planta y equipo 14.338.477 14.753.208 352.746.999 320.284.251 126.843.128 103.849.455 11.510.104 11.717.517 (57.317) (67.426) 505.381.391 450.537.005Activos biológicos no corrientes 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0Propiedad de inversión 0 0 0 0 0 0 1.075.379 1.106.372 0 0 1.075.379 1.106.372Activos por impuestos corrientes, no corrientes 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0Activos por impuestos diferidos 22.205.901 20.435.046 18.372.421 14.498.996 12.477.513 11.905.821 5.402.310 4.904.146 0 0 58.458.145 51.744.009Total de activos no corrientes 112.123.508 107.413.120 419.663.223 374.828.140 298.177.018 274.923.857 639.395.055 567.653.682 (639.921.249) (561.842.396) 829.437.555 762.976.403

Total de activos 251.873.891 235.811.241 618.382.623 557.403.295 427.511.040 393.213.094 671.586.316 620.705.161 (710.406.197) (645.322.898) 1.258.947.673 1.161.809.893

SEGUROS DE SALUDPRESTADORAS DE SALUD Y

RESCATE MÓVILINTERNACIONAL OTROS AJUSTES DE CONSOLIDACION TOTAL

92

27.2.- PATRIMONIO NETO Y PASIVOS



y a operaciones de financiamiento.

PATRIMONIO NETO Y PASIVOS

30-09-2017 31-12-2016 30-09-2017 31-12-2016 30-09-2017 31-12-2016 30-09-2017 31-12-2016 30-09-2017 31-12-2016 30-09-2017 31-12-2016M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$

Patrimonio y pasivosPasivos

Pasivos corrientes Otros pasivos financieros corrientes 546.753 518.152 21.021.667 88.124.459 4.453.316 5.635.602 24.112.145 77.394.450 0 0 50.133.881 171.672.663Cuentas por pagar comerciales y otras cuentas por pagar 95.935.244 99.503.516 69.946.449 62.271.340 75.367.680 70.186.701 15.381.532 18.435.334 (8.525) 2.905 256.622.380 250.399.796Cuentas por pagar a entidades relacionadas, corrientes 30.848.958 28.587.831 11.135.182 23.049.849 6.716.190 6.216.315 24.139.098 27.771.866 (70.484.948) (83.480.502) 2.354.480 2.145.359Otras provisiones corrientes 28.023.793 26.435.095 1.624.513 405.245 17.385.763 15.046.197 353.180 876.028 0 0 47.387.249 42.762.565Pasivos por impuestos corrientes, corrientes 4.632.276 855.207 1.001.808 4.693.679 7.025.213 6.185.875 65.909 89.756 0 0 12.725.206 11.824.517Provisiones corrientes por benef icios a los empleados 3.198.833 1.576.829 8.958.082 3.395.642 2.406.389 5.810.080 384.951 1.476.768 0 0 14.948.255 12.259.319Otros pasivos no financieros, corrientes 692.118 1.045.318 2.712.175 1.652.714 13.244.810 13.765.578 1.843 5.927 0 0 16.650.946 16.469.537

Total de pasivos corrientes distintos de los pasivos incluidos en grupos de activos para su disposición clasificados como mantenidos para la venta

163.877.975 158.521.948 116.399.876 183.592.928 126.599.361 122.846.348 64.438.658 126.050.129 (70.493.473) (83.477.597) 400.822.397 507.533.756

Pasivos incluidos en grupos de activos para su disposición clasificados como mantenidos para la venta

0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Pasivos corrientes totales 163.877.975 158.521.948 116.399.876 183.592.928 126.599.361 122.846.348 64.438.658 126.050.129 (70.493.473) (83.477.597) 400.822.397 507.533.756Pasivos no corrientes

Otros pasivos f inancieros no corrientes 659.512 1.040.714 79.257.785 16.127.364 31.094.483 6.388.074 278.918.559 182.556.809 0 0 389.930.339 206.112.961Cuentas por pagar comerciales y otras cuentas por pagar no corrientes 0 0 49.140 0 2.102 5.340 0 0 0 0 51.242 5.340Cuentas por pagar a entidades relacionadas, no corrientes 35.446 35.035 144.002.262 131.249.224 44.621.133 49.682.062 6.114.350 6.059.849 (194.773.191) (187.026.170) 0 0Otras provisiones no corrientes 2.743.606 2.628.984 185.000 132.268 2.754.938 3.553.217 11.802.904 11.900.040 (11.802.903) (11.907.309) 5.683.545 6.307.200Pasivo por impuestos diferidos 27.569.972 25.064.174 19.242.685 17.556.682 40.221.436 41.021.755 6.264.918 6.281.969 0 0 93.299.011 89.924.580Pasivos por impuestos corrientes, no corrientes 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0Provisiones no corrientes por benef icios a los empleados 0 0 924.500 809.862 0 0 0 0 0 0 924.500 809.862Otros pasivos no financieros, no corrientes 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0Total de pasivos no corrientes 31.008.536 28.768.907 243.661.372 165.875.400 118.694.092 100.650.448 303.100.731 206.798.667 (206.576.094) (198.933.479) 489.888.637 303.159.943Total de pasivos 194.886.511 187.290.855 360.061.248 349.468.328 245.293.453 223.496.796 367.539.389 332.848.796 (277.069.567) (282.411.076) 890.711.034 810.693.699

PatrimonioCapital emitido 36.897.151 36.897.151 121.986.173 76.586.173 35.456.339 35.456.322 36.827.481 36.827.481 (198.835.387) (153.435.370) 32.331.757 32.331.757Ganancias (pérdidas) acumuladas 20.090.229 11.623.235 136.583.820 130.010.374 46.887.127 36.913.861 242.724.303 226.327.837 (202.034.934) (175.174.484) 244.250.545 229.700.823Prima de emisión 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0Acciones propias en cartera 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0Otras participaciones en patrimonio 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0Otras reservas 0 0 (1.423.042) 118.925 41.018.941 40.696.053 24.495.103 24.701.012 (39.870.006) (41.158.186) 24.220.996 24.357.804

Patrimonio atribuible a los propietarios de la controladora 56.987.380 48.520.386 257.146.951 206.715.472 123.362.407 113.066.236 304.046.887 287.856.330 (440.740.327) (369.768.040) 300.803.298 286.390.384Participaciones no controladoras 0 0 1.174.424 1.219.495 58.855.180 56.650.062 40 35 7.403.697 6.856.218 67.433.341 64.725.810Patrimonio total 56.987.380 48.520.386 258.321.375 207.934.967 182.217.587 169.716.298 304.046.927 287.856.365 (433.336.630) (362.911.822) 368.236.639 351.116.194

Total de patrimonio y pasivos 251.873.891 235.811.241 618.382.623 557.403.295 427.511.040 393.213.094 671.586.316 620.705.161 (710.406.197) (645.322.898) 1.258.947.673 1.161.809.893

TOTALOTROSSEGUROS DE SALUDPRESTADORAS DE SALUD Y

RESCATE MÓVILINTERNACIONAL AJUSTES DE CONSOLIDACION

93

27.3.- ESTADO DE RESULTADOS POR FUNCIÓN

La columna de ajustes corresponde a la eliminación de transacciones entre los distintos segmentos al efectuar el proceso de consolidación y

principalmente considera las transacciones de ventas del área prestadora de salud a los pacientes que se encuentran afiliados a las Isapres del Grupo.

ESTADO DE RESULTADOS POR FUNCIÓN

30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$

Estado de ResultadosGanancia (Pérdida)Ingresos de actividades ordinarias 493.957.715 454.057.632 389.520.135 367.825.522 378.933.228 346.871.681 6.798.275 6.004.796 (127.909.467) (124.979.147) 1.141.299.886 1.049.780.484Costo de ventas (421.076.033) (396.890.524) (301.192.374) (279.052.594) (289.146.498) (266.565.687) (2.418.258) (2.296.650) 122.947.001 120.827.868 (890.886.162) (823.977.587)Ganancia bruta 72.881.682 57.167.108 88.327.761 88.772.928 89.786.730 80.305.994 4.380.017 3.708.146 (4.962.466) (4.151.279) 250.413.724 225.802.897Otros ingresos 4.863.280 5.066.002 4.209.288 3.364.685 7.378.101 5.768.374 979.503 2.132.678 (885.311) (1.419.626) 16.544.861 14.912.113Costos de distribución 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0Gastos de administración (52.029.624) (46.994.452) (71.248.509) (56.455.415) (55.862.964) (53.489.285) (8.241.085) (7.830.473) 5.847.777 5.570.905 (181.534.405) (159.198.720)Otros gastos, por función (356.616) (410.701) (1.048.514) (709.200) (1.218.885) (953.254) (37.334) (446.827) 0 0 (2.661.349) (2.519.982)Otras ganancias (pérdidas) 1.368 0 88.914 56.153 228.757 36.777 (25.254) (988.790) 0 0 293.785 (895.860)Ganancias (pérdidas) de actividades operacionales 25.360.090 14.827.957 20.328.940 35.029.151 40.311.739 31.668.606 (2.944.153) (3.425.266) 0 0 83.056.616 78.100.448Ganancias (pérdidas) que surgen de la baja en cuentas de activos f inancieros

medidos al costo amortizado0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Ingresos f inancieros 5.443.879 5.044.426 351.848 361.578 2.429.037 2.563.778 3.833.091 4.048.074 (3.523.611) (4.773.606) 8.534.244 7.244.250Costos f inancieros (544.764) (516.033) (4.919.075) (4.749.167) (3.818.412) (4.297.499) (8.790.477) (7.272.667) 3.523.611 4.773.606 (14.549.117) (12.061.760)Pérdidas por deterioro de valor (ganancias por deterioro de valor y reversión de pérdidas por deterioro de valor) determinadas de acuerdo con la NIIF 9

0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Participación en las ganancias (pérdidas) de asociadas y negocios conjuntos que se contabilicen utilizando el método de la participación

0 0 35.890 48.841 2.282.055 1.980.725 1.824.792 1.687.909 (279.532) (277.273) 3.863.205 3.440.202

Diferencias de cambio 3.057 7.357 (13.787) (26.459) 1.107.537 677.864 (1.848.989) (3.928.717) 0 0 (752.182) (3.269.955)Resultados por unidades de reajuste (81.890) 1.416.139 (975.012) (1.874.677) 0 (4.624) (1.484.381) (3.340.064) 0 0 (2.541.283) (3.803.226)Ganancias (pérdidas) que surgen de diferencias entre importes en libros anteriores y el valor razonable de activos financieros reclasif icados como medidos al valor razonable

0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Ganancia (pérdida) acumulada anteriormente reconocida en otro resultado integral que surge de la reclasif icación de activos f inancieros de la categoría de medición de valor razonable con cambios en otro resultado integral a la de valor

razonable con cambios en resultados

0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Ganancias (pérdidas) de cobertura por cobertura de un grupo de partidas con posiciones de riesgo compensadoras

0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Ganancia (pérdida) antes de impuestos 30.180.372 20.779.846 14.808.804 28.789.267 42.311.956 32.588.850 (9.410.117) (12.230.731) (279.532) (277.273) 77.611.483 69.649.959Gasto por impuestos a las ganancias (8.308.816) (5.187.447) (3.974.852) (7.246.122) (14.567.452) (11.144.416) 482.756 377.345 0 0 (26.368.364) (23.200.640)Ganancia (pérdida) procedente de operaciones continuadas 21.871.556 15.592.399 10.833.952 21.543.145 27.744.504 21.444.434 (8.927.361) (11.853.386) (279.532) (277.273) 51.243.119 46.449.319Ganancia (pérdida) procedente de operaciones discontinuadas 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0Ganancia (pérdida) 21.871.556 15.592.399 10.833.952 21.543.145 27.744.504 21.444.434 (8.927.361) (11.853.386) (279.532) (277.273) 51.243.119 46.449.319Ganancia (Pérdida) Atribuible a Ganancia (Pérdida) Atribuible a los Propietarios de la Controladora 21.871.556 15.592.399 10.646.011 21.190.730 21.045.655 16.787.776 (8.927.365) (11.853.386) (2.733.968) (2.250.238) 41.901.889 39.467.281Ganancia (Pérdida) Atribuible a Participaciones No Controladoras 0 0 187.941 352.415 6.698.849 4.656.658 4 0 2.454.436 1.972.965 9.341.230 6.982.038Ganancia (Pérdida) 21.871.556 15.592.399 10.833.952 21.543.145 27.744.504 21.444.434 (8.927.361) (11.853.386) (279.532) (277.273) 51.243.119 46.449.319

Gasto por Depreciación y AmortizaciónGasto por Depreciación 1.040.204 907.166 16.723.523 14.944.538 4.730.051 3.933.085 325.188 321.072 0 0 22.818.966 20.105.861Gasto por Amortización 346.808 453.862 1.028.167 1.065.838 1.610.578 2.665.174 124.641 93.044 0 0 3.110.194 4.277.918

Total 1.387.012 1.361.028 17.751.690 16.010.376 6.340.629 6.598.259 449.829 414.116 0 0 25.929.160 24.383.779

SEGUROS DE SALUDPRESTADORAS DE SALUD Y RESCATE

MÓVILAJUSTES DE CONSOLIDACION TOTALINTERNACIONAL OTROS

94

ESTADO DE RESULTADOS POR FUNCIÓN

01-07-2017 01-07-2016 01-07-2017 01-07-2016 01-07-2017 01-07-2016 01-07-2017 01-07-2016 01-07-2017 01-07-2016 01-07-2017 01-07-201630-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016

M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$Estado de ResultadosGanancia (Pérdida)Ingresos de actividades ordinarias 167.670.098 156.807.854 139.896.948 129.906.345 127.779.815 118.419.437 2.426.674 2.044.336 (45.473.472) (43.624.793) 392.300.063 363.553.179Costo de ventas (150.451.217) (140.721.279) (106.149.858) (97.505.392) (99.616.431) (91.675.730) (832.844) (776.617) 43.690.986 42.126.224 (313.359.364) (288.552.794)Ganancia bruta 17.218.881 16.086.575 33.747.090 32.400.953 28.163.384 26.743.707 1.593.830 1.267.719 (1.782.486) (1.498.569) 78.940.699 75.000.385Otros ingresos 1.517.273 1.730.037 2.055.052 1.077.498 3.013.535 1.699.932 536.208 75.276 (145.376) (475.065) 6.976.692 4.107.678Costos de distribución 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0Gastos de administración (17.693.771) (16.353.011) (27.802.636) (19.933.437) (18.521.573) (18.029.055) (2.769.910) (2.747.368) 1.927.862 1.973.634 (64.860.028) (55.089.237)Otros gastos, por función (77.841) (159.083) (356.927) (492.460) (469.822) (332.080) (2.077) 238.248 0 0 (906.667) (745.375)Otras ganancias (pérdidas) 1.368 0 54.812 56.183 108.335 (124.064) 23.094 0 0 0 187.609 (67.881)Ganancias (pérdidas) de actividades operacionales 965.910 1.304.518 7.697.391 13.108.737 12.293.859 9.958.440 (618.855) (1.166.125) 0 0 20.338.305 23.205.570Ganancias (pérdidas) que surgen de la baja en cuentas de activos f inancieros medidos al costo amortizado

0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Ingresos f inancieros 1.265.717 1.726.621 108.099 137.287 665.987 927.029 1.178.989 1.415.095 (1.170.161) (1.651.175) 2.048.631 2.554.857Costos f inancieros (220.358) (135.602) (1.842.078) (1.971.887) (1.183.763) (1.418.541) (2.926.746) (2.646.256) 1.170.161 1.651.175 (5.002.784) (4.521.111)Pérdidas por deterioro de valor (ganancias por deterioro de valor y reversión de

pérdidas por deterioro de valor) determinadas de acuerdo con la NIIF 90 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Participación en las ganancias (pérdidas) de asociadas y negocios conjuntos que se contabilicen utilizando el método de la participación

0 0 6.961 (22.749) 806.363 633.344 729.769 649.012 (91.428) (88.788) 1.451.665 1.170.819

Diferencias de cambio (2.745) (159) (6.941) (8.776) (7.567) (1.049.691) (1.607.869) (737.854) 0 0 (1.625.122) (1.796.480)Resultados por unidades de reajuste 13.368 437.243 48.288 (527.734) 0 0 30.070 (1.095.576) 0 0 91.726 (1.186.067)Ganancias (pérdidas) que surgen de diferencias entre importes en libros

anteriores y el valor razonable de activos financieros reclasif icados como medidos al valor razonable

0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Ganancia (pérdida) acumulada anteriormente reconocida en otro resultado integral que surge de la reclasif icación de activos f inancieros de la categoría de medición de valor razonable con cambios en otro resultado integral a la de valor razonable con cambios en resultados

0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Ganancias (pérdidas) de cobertura por cobertura de un grupo de partidas con

posiciones de riesgo compensadoras0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Ganancia (pérdida) antes de impuestos 2.021.892 3.332.621 6.011.720 10.714.878 12.574.879 9.050.581 (3.214.642) (3.581.704) (91.428) (88.788) 17.302.421 19.427.588Gasto por impuestos a las ganancias (675.121) (768.777) (2.176.529) (3.101.230) (4.437.150) (3.649.537) (70.480) 332.520 0 0 (7.359.280) (7.187.024)Ganancia (pérdida) procedente de operaciones continuadas 1.346.771 2.563.844 3.835.191 7.613.648 8.137.729 5.401.044 (3.285.122) (3.249.184) (91.428) (88.788) 9.943.141 12.240.564Ganancia (pérdida) procedente de operaciones discontinuadas 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0Ganancia (pérdida) 1.346.771 2.563.844 3.835.191 7.613.648 8.137.729 5.401.044 (3.285.122) (3.249.184) (91.428) (88.788) 9.943.141 12.240.564Ganancia (Pérdida) Atribuible a Ganancia (Pérdida) Atribuible a los Propietarios de la Controladora 1.346.771 2.563.844 3.804.122 7.522.811 5.980.303 3.826.094 (3.285.124) (3.249.184) (739.167) (674.789) 7.106.905 9.988.776Ganancia (Pérdida) Atribuible a Participaciones No Controladoras 0 0 31.069 90.837 2.157.426 1.574.950 2 0 647.739 586.001 2.836.236 2.251.788Ganancia (Pérdida) 1.346.771 2.563.844 3.835.191 7.613.648 8.137.729 5.401.044 (3.285.122) (3.249.184) (91.428) (88.788) 9.943.141 12.240.564

Gasto por Depreciación y AmortizaciónGasto por Depreciación 350.385 317.239 6.061.930 5.059.458 1.625.206 1.467.986 104.739 108.629 0 0 8.142.260 6.953.312Gasto por Amortización 110.086 142.456 372.345 364.442 531.911 1.825.008 73.801 32.044 0 0 1.088.143 2.363.950

Total 460.471 459.695 6.434.275 5.423.900 2.157.117 3.292.994 178.540 140.673 0 0 9.230.403 9.317.262

AJUSTES DE CONSOLIDACION TOTALSEGUROS DE SALUDPRESTADORAS DE SALUD Y RESCATE

MÓVILINTERNACIONAL OTROS

95

27.4.- ESTADO DE FLUJO DE EFECTIVO



y a operaciones de financiamiento

30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016 30-09-2017 30-09-2016

M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$ M$

Estado de flujos de efectivo

Flujos de efectivo procedentes de (utilizados en) actividades de operación

Clases de cobros por actividades de operación

Cobros procedentes de las ventas de bienes y prestación de servicios 578.639.044 518.601.892 393.006.236 401.370.335 1.371.554.405 697.744.065 7.705.388 463.202 (148.773.419) (44.933.174) 2.202.131.654 1.573.246.320

Cobros por rentas y ventas posteriores de activos mantenidos para arrendar a terceros y posteriormente mantenidos para la venta 0 0 0 610.434 0 0 0 0 0 0 0 610.434

Otros cobros por actividades de operación 166.554 1.313.251 765.626 677.987 7.633.295 8.743.877 484.752 1.145.907 (1.380.177) (3.780.201) 7.670.050 8.100.821

Clases de pagos en efectivo procedentes de actividades de operación

Pagos a proveedores por el suministro de bienes y servicios (552.517.286) (501.216.743) (246.551.737) (175.888.568) (1.306.895.886) (638.533.792) (6.588.555) (2.132.441) 148.773.419 40.472.250 (1.963.780.045) (1.277.299.294)

Pagos a y por cuenta de los empleados (30.671.403) (34.726.805) (110.686.859) (168.720.597) (27.509.873) (25.889.943) (5.564.879) (1.226.112) 0 0 (174.433.014) (230.563.457)

Otros pagos por actividades de operación 0 0 (22.730.304) (20.089.333) (9.835.471) (12.283.415) (120.638) 0 1.707.270 1.654.016 (30.979.143) (30.718.732)

Flujos de efectivo procedentes de (utilizados en) la operación (4.383.091) (16.028.405) 13.802.962 37.960.258 34.946.470 29.780.792 (4.083.932) (1.749.444) 327.093 (6.587.109) 40.609.502 43.376.092

Intereses pagados, clasif icados como actividades de operación 0 (105.307) 0 0 (656.756) (730.382) 0 0 0 0 (656.756) (835.689)

Intereses recibidos, clasificados como actividades de operación 3.013.209 2.433.982 0 3.057 97.547 53.982 0 0 0 0 3.110.756 2.491.021

Impuestos a las ganancias pagados (reembolsados) (3.094.821) (3.036.531) (4.543.891) 1.591.038 (464.236) (53.753) (951.346) (538.216) 0 0 (9.054.294) (2.037.462)

Otras entradas (salidas) de efectivo 30.049.144 23.534.993 69.608 (1.214.387) 275.363 65.716 69.477 343.280 0 0 30.463.592 22.729.602

Flujos de efectivo procedentes de (utilizados en) actividades de operación 25.584.441 6.798.732 9.328.679 38.339.966 34.198.388 29.116.355 (4.965.801) (1.944.380) 327.093 (6.587.109) 64.472.800 65.723.564

Flujos de efectivo procedentes de (utilizados en) actividades de inversión

Flujos de efectivo utilizados en la compra de participaciones no controladoras 0 0 (8.600) (21.882) 0 0 0 0 0 0 (8.600) (21.882)

Otros cobros por la venta de patrimonio o instrumentos de deuda de otras entidades 0 0 131.635 227.829 23.938.347 6.333.468 0 0 0 0 24.069.982 6.561.297

Otros pagos para adquirir patrimonio o instrumentos de deuda de otras entidades 0 0 (80.000) (595.000) (29.550.261) (8.861.693) 0 0 0 595.000 (29.630.261) (8.861.693)

Otros pagos para adquirir participaciones en negocios conjuntos 0 0 (7.235) 0 0 0 0 0 0 0 (7.235) 0

Préstamos a entidades relacionadas (8.132.568) (89.406.527) (1.163.000) (150.000) 0 0 (36.551.831) (8.253.362) 45.847.399 97.809.889 0 0

Importes procedentes de la venta de propiedades, planta y equipo 0 0 35.354 787.958 9.174 16.813 0 12.000 0 0 44.528 816.771

Compras de propiedades, planta y equipo (667.014) (1.666.110) (37.683.831) (40.865.644) (28.291.162) (7.762.085) (86.780) (157.649) 0 0 (66.728.787) (50.451.488)

Importes procedentes de ventas de activos intangibles 0 0 0 0 8.326 0 0 0 0 0 8.326 0

Compras de activos intangibles (227.962) (169.978) (1.351.311) (867.061) (443.843) (651.922) 0 58.399 0 0 (2.023.116) (1.630.562)

Compras de otros activos a largo plazo 0 0 0 0 (3.141) 0 0 0 0 0 (3.141) 0

Cobros a entidades relacionadas 6.067.486 95.672.700 161.213 446.428 275.851 1.201.098 12.045.804 8.757.165 (18.274.503) (106.077.391) 275.851 0

Dividendos recibidos, clasificados como actividades de inversión 0 0 535 401 0 0 39.098.959 33.992.360 (36.050.895) (29.881.594) 3.048.599 4.111.167

Intereses recibidos, clasificados como actividades de inversión 0 0 36.466 57.064 15.270 131.280 5.450 0 0 (55.432) 57.186 132.912

Otras entradas (salidas) de efectivo (68.558.805) 0 0 0 0 0 (500.000) (58.399) 0 0 (69.058.805) (58.399)

Flujos de efectivo procedentes de (utilizados en) actividades de inversión (71.518.863) 4.430.085 (39.928.774) (40.979.907) (34.041.439) (9.593.041) 14.011.602 34.350.514 (8.477.999) (37.609.528) (139.955.473) (49.401.877)

Flujos de efectivo procedentes de (utilizados en) actividades de financiación

Importes procedentes de la emisión de otros instrumentos de patrimonio 0 0 0 0 253.000 132.940 0 0 0 (132.940) 253.000 0

Importes procedentes de préstamos 0 0 33.301.818 37.628.201 29.774.644 28.025.181 67.863.683 170.000 0 0 130.940.145 65.823.382

Importes procedentes de préstamo de largo plazo 0 0 10.894.776 0 25.692.272 319.585 67.603.683 0 0 0 104.190.731 319.585

Importes procedentes de préstamo de corto plazo 0 0 22.407.042 37.628.201 4.082.372 27.705.596 260.000 170.000 0 0 26.749.414 65.503.797

Préstamos de entidades relacionadas 8.132.568 15.220.488 37.542.534 9.676.648 0 677.990 100.000 68.775.000 (45.775.102) (94.350.126) 0 0

Reembolsos de préstamos (52.667) (144.575) (25.650.965) (14.293.607) (4.183.449) (32.051.528) (42.472.809) (2.542.389) 0 0 (72.359.890) (49.032.099)

Pagos de pasivos por arrendamientos f inancieros (442.604) (432.774) (2.396.920) (2.098.549) (2.899.893) (3.345.500) (58.909) (71.763) 0 0 (5.798.326) (5.948.586)

Pagos de préstamos a entidades relacionadas (6.067.486) (12.577.412) (7.035.024) (16.243.127) (3.910.605) (2.037.698) (861.998) (70.403.788) 17.875.113 101.262.025 0 0

Dividendos pagados, clasif icados como actividades de financiación (19.628.651) (14.674.452) (9.859.236) (12.602.766) (12.024.510) (11.727.957) (28.968.544) (16.266.259) 36.050.895 37.417.678 (34.430.046) (17.853.756)

Intereses pagados, clasif icados como actividades de f inanciación 0 0 (952.012) (2.512.600) (51.058) (1.931.012) (8.984.524) (5.566.920) 0 0 (9.987.594) (10.010.532)

Impuestos a las ganancias pagados (reembolsados) 0 0 0 0 0 0 (597.777) 0 0 0 (597.777) 0

Otras entradas (salidas) de efectivo 129.537 0 0 86.314 (303.214) (75.960) 0 0 0 0 (173.677) 10.354

Flujos de efectivo procedentes de (utilizados en) actividades de financiación (17.929.303) (12.608.725) 24.950.195 (359.486) 6.654.915 (22.333.544) (13.980.878) (25.906.119) 8.150.906 44.196.637 7.845.835 (17.011.237)

Incremento (disminución) en el efectivo y equivalentes al efectivo, antes del efecto de los cambios en la tasa de cambio (63.863.725) (1.379.908) (5.649.900) (2.999.427) 6.811.864 (2.810.230) (4.935.077) 6.500.015 0 (0) (67.636.838) (689.550)

Efectos de la variación en la tasa de cambio sobre el efectivo y equivalentes al efectivo

Efectos de la variación en la tasa de cambio sobre el efectivo y equivalentes al efectivo 0 0 0 0 (99.232) 1.647.787 363.663 (56.862) 0 0 264.431 1.590.925

Incremento (disminución) de efectivo y equivalentes al efectivo (63.863.725) (1.379.908) (5.649.900) (2.999.427) 6.712.632 (1.162.443) (4.571.414) 6.443.153 0 (0) (67.372.407) 901.375

Efectivo y equivalentes al efectivo al principio del período 83.320.445 9.093.905 11.374.577 16.389.292 20.532.064 26.042.806 6.808.520 9.996.356 0 0 122.035.606 61.522.359

Efectivo y equivalentes al efectivo al final del período 19.456.720 7.713.997 5.724.677 13.389.865 27.244.696 24.880.363 2.237.106 16.439.509 0 (0) 54.663.199 62.423.734

TOTALFLUJO DE EFECTIVO SEGUROS DE SALUDPRESTADORAS DE SALUD Y

RESCATE MÓVILINTERNACIONAL OTROS AJUSTES DE CONSOLIDACIÓN

96

NOTA 28.- CONTINGENCIAS, JUICIOS Y OTROS

a) Banmédica S.A., acordó con los bancos acreedores el cumplimiento de las siguientes obligaciones:

Por la obligación bancaria con Banco de Chile, la Sociedad se obliga trimestralmente a:

• Mantener el control de cada una de las filiales relevantes.

• Nivel de endeudamiento financiero no superior a 1,75 veces. Trimestralmente, y a partir del

cuarto trimestre de 2010, el limite se ajustará hasta el valor establecido por la siguiente fórmula:

NEt = Net -1 *[1 + IPC acumuladot * Proporción Pasivo Financiero Reajustable]. Con todo, el

límite anterior se ajustará hasta un nivel máximo de 2,2 veces.

• Razón de cobertura de Gastos Financieros, definida como Ebitda sobre Gastos Financieros,

superior a 3,21 veces.

• El conjunto de filiales deben distribuir a sus accionistas el 50% o más de las utilidades líquidas

obtenidas en el ejercicio inmediatamente anterior.

Bonos serie B:

Por escrituras pública de fecha 27 de enero de 2005, otorgadas en la Notaría de Santiago de don Iván

Torrealba Acevedo, modificadas por escrituras pública de fecha 20 de diciembre de 2010, la Sociedad

celebró contratos de emisión de bonos, correspondientes a la línea número 409, a través de la cual la

Sociedad se obliga a:


• Mantener al cierre de cada trimestre de los Estados Financieros del Emisor, un Nivel de

Endeudamiento /definido como la razón entre (i) Pasivo Financiero –que corresponderá a la suma

de las cuentas “Obligaciones por arrendamiento financiero”,“Obligaciones con el público” y

”Obligaciones con bancos e instituciones financieras”,incluidas en la cuenta “Otros pasivos

financieros, corriente” y cuya desagregación se encuentra en las notas a los estados financieros

del Emisor más la suma de las cuentas “Obligaciones por arrendamiento financiero”,

“Obligaciones con el público” y “Obligaciones con bancos e instituciones financieras”, incluidas

en la cuenta “Otros pasivos financieros, no corriente” cuya desagregación se encuentra en las

notas a los estados financieros del Emisor- y (ii) Patrimonio -que corresponderá la cuenta

“Patrimonio Total” contenida en los estados financieros -, no superior a 1,75 veces.

Trimestralmente y, a partir del cuarto trimestre de 2010 /este último incluido/, el límite anterior se

ajustará hasta el valor establecido por la fórmula NEt = Net -1 *[1 + IPC acumuladot * Proporción

Pasivo Financiero Reajustable]. Con todo, el límite anterior se ajustará hasta un nivel máximo de

2,2 veces.

97

• Razón de cobertura: Mantener al cierre de cada trimestre de los Estados Financieros del Emisor,

una relación EBITDA sobre Gastos Financieros mayor a 3,21. Para los efectos de la presente

cláusula se entenderá como (i) “EBITDA”: la suma de las siguientes partidas en los últimos doce

meses: “Ganancias (Pérdida) antes de Impuestos”, “Diferencias de cambio”, “Resultados por

Unidades de Reajuste”, el valor absoluto de “Depreciación”, el valor absoluto de “Amortización de

Activos Intangibles” y el valor absoluto de “Costos Financieros” menos la suma de los últimos

doce meses del valor absoluto de la partida “Ingresos Financieros”; y, como (ii) Gastos

Financieros: la suma de los últimos doce meses del valor absoluto de la partida “Costos

Financieros”.

• El conjunto de filiales deben distribuir a sus accionistas en cada año calendario, al menos el 50%

de las utilidades líquidas obtenidas en el ejercicio inmediatamente anterior, incluyendo los

dividendos provisorios que se hubieren distribuido con cargo a las utilidades durante el ejercicio. Bono Serie D: Por escritura pública de fecha 4 de mayo de 2008, otorgada en la Notaría de Santiago de don Iván Torrealba Acevedo, modificada por escritura pública de fecha 20 de diciembre de 2010, la Sociedad celebró contrato de emisión de bonos, correspondiente a las líneas número 529, a través del cual la Sociedad se obliga a mantener ciertos indicadores financieros calculados sobre sus estados financieros medidos trimestralmente, estos indicadores financieros corresponden principalmente a:


• Mantener al cierre de cada trimestre de los estados financieros del Emisor, un Nivel de

Endeudamiento / definido como la razón entre (i) Pasivo Financiero –que corresponderá a la suma de las cuentas “Obligaciones por arrendamiento financiero”, “Obligaciones con el público” y ”Obligaciones con bancos e instituciones financieras”, incluidas en la cuenta “Otros pasivos financieros, corriente” y cuya desagregación se encuentra en las notas a los estados financieros del Emisor más la suma de las cuentas “Obligaciones por arrendamiento financiero”, “Obligaciones con el público” y “Obligaciones con bancos e instituciones financieras”, incluidas en la cuenta “Otros pasivos financieros, no corriente” cuya desagregación se encuentra en las notas a los Estados Financieros del Emisor- y (ii) Patrimonio -que corresponderá la cuenta “Patrimonio Total” contenida en los Estados Financieros -, no superior a 1,75 veces. Trimestralmente, y a partir del cuarto trimestre de 2010, el limite se ajustará hasta el valor establecido por la siguiente fórmula: NEt = Net -1 *[1 + IPC acumuladot * Proporción Pasivo Financiero Reajustable]. Con todo, el límite anterior se ajustará hasta un nivel máximo de 2,2 veces.

• Razón de cobertura: Mantener al cierre de cada trimestre de los Estados Financieros del Emisor, una relación EBITDA sobre Gastos Financieros mayor a 3,21. Para los efectos de la presente

cláusula se entenderá como (i) “EBITDA”: la suma de las siguientes partidas en los últimos doce

meses: “Ganancias (Pérdida) antes de Impuestos”, “Diferencias de cambio”, “Resultados por

Unidades de Reajuste”, el valor absoluto de “Depreciación”, el valor absoluto de “Amortización de

Activos Intangibles” y el valor absoluto de “Costos Financieros” menos la suma de los últimos

doce meses del valor absoluto de la partida “Ingresos Financieros”; y, como (ii) Gastos


Financieros”.

98

• El conjunto de filiales deben distribuir a sus accionistas en cada año calendario, al menos el 50%

de las utilidades líquidas obtenidas en el ejercicio inmediatamente anterior, incluyendo los

dividendos provisorios que se hubieren distribuido con cargo a las utilidades durante el ejercicio.

Bono Serie G: La escritura de emisión se otorgó en la Notaría de Santiago de don Iván Torrealba Acevedo con fecha 16 de enero de 2012, Repertorio N° 594-12, modificada por escritura de fecha 28 de febrero de 2012, Repertorio 2.416-2012 otorgada en la Notaría de Santiago de don Patricio Raby Benavente, la Sociedad celebró contratos de emisión de bonos, correspondientes a las líneas número 711 respectivamente, a través del cual la Sociedad se obliga a mantener ciertos indicadores financieros calculados sobre sus estados financieros medidos trimestralmente, estos indicadores financieros corresponden principalmente a:



Endeudamiento definido como la razón entre (i) Pasivo Financiero, que corresponderá a la

suma de las cuentas “Obligaciones por arrendamiento financiero”, “Obligaciones con el público”,

”Obligaciones con bancos e instituciones financieras” y “Otros”, incluidas en la cuenta “Otros

pasivos financieros, corriente” y cuya desagregación se encuentra en las notas a los estados

financieros del Emisor más la suma de las cuentas “Obligaciones por arrendamiento financiero”,

“Obligaciones con el público”, “Obligaciones con bancos e instituciones financieras” y “Otros”,

incluidas en la cuenta “Otros pasivos financieros, no corriente” cuya desagregación se

encuentra en las notas a los estados financieros del Emisor y (ii) Patrimonio, que corresponderá

la cuenta “Patrimonio Total” contenida en los estados financieros, no superior a uno coma

setenta y cinco veces. Trimestralmente y, a partir del cuarto trimestre de dos mil diez /este

último incluido/, el límite anterior se ajustará por la siguiente fórmula: NEt = Net -1 *[1 + IPC

acumuladot * Proporción Pasivo Financiero Reajustable]. Con todo, el límite anterior se ajustará

hasta un nivel máximo de dos coma dos veces. Para los efectos de la determinación del índice

antes señalado, se considerará como Pasivo Financiero del Emisor, el monto de todos los

avales, fianzas simples o solidarias, codeudas solidarias u otras garantías, personales o reales,

que éste o sus filiales hubieren otorgado para caucionar obligaciones de terceros, con

excepción de las otorgadas por el Emisor o sus filiales por obligaciones de otras sociedades

filiales del Emisor y aquéllas otorgadas por sociedades filiales del Emisor por obligaciones de

éste.

• Mantener al cierre de cada trimestre de los estados financieros del Emisor, una relación EBITDA

sobre Gastos Financieros mayor a 3,21. Para los efectos de la presente cláusula se entenderá

como (i) “EBITDA”: la suma de las siguientes partidas en los últimos doce meses: “Ganancias

(Pérdida) antes de Impuestos”, el valor absoluto de “Depreciación”, el valor absoluto de

“Amortización de Activos Intangibles” y el valor absoluto de “Costos Financieros”, menos la

suma de los últimos doce meses de las partidas “Diferencias de cambio”, “Resultados por

Unidades de Reajuste y el valor absoluto de “Ingresos Financieros”; y, como (ii) Gastos


Financieros”.

99

• El conjunto de las filiales del Emisor deben distribuir a sus accionistas, en cada año calendario, al menos el 50% de las utilidades líquidas que ellas hubieren obtenido en el ejercicio inmediatamente anterior, incluyendo los dividendos provisorios que se hubieren distribuido con cargo a dichas utilidades durante ese ejercicio; y adoptar todas las medidas que sean necesarias para que el Emisor efectivamente reciba la totalidad de las utilidades distribuidas por las filiales que correspondan a la participación que directa o indirectamente tengan en ellas.

Bonos Serie I y J: La escritura de emisión se otorgó en la Notaría de Santiago de don Patricio Raby Benavente con fecha 1 de febrero de 2013 con el repertorio N°1767-2013 y 1768-2013, a través del cual la Sociedad se obliga a mantener ciertos indicadores financieros calculados sobre sus estados financieros medidos trimestralmente, estos indicadores financieros corresponden principalmente a:


• Mantener al cierre de cada trimestre de los estados financieros del Emisor, un Nivel de Endeudamiento definido como la razón entre (i) Pasivo Financiero, que corresponderá a la suma de las cuentas “Obligaciones por arrendamiento financiero”, “Obligaciones con el público”, ”Obligaciones con bancos e instituciones financieras” y “Otros”, incluidas en la cuenta “Otros pasivos financieros, corriente” y cuya desagregación se encuentra en las notas a los estados financieros del Emisor más la suma de las cuentas “Obligaciones por arrendamiento financiero”, “Obligaciones con el público”, “Obligaciones con bancos e instituciones financieras” y “Otros”, incluidas en la cuenta “Otros pasivos financieros, no corriente” cuya desagregación se encuentra en las notas a los estados financieros del Emisor y (ii) Patrimonio, que corresponderá la cuenta “Patrimonio Total” contenida en los estados financieros, no superior a uno coma setenta y cinco veces. Trimestralmente y, a partir del cuarto trimestre de dos mil diez /este último incluido/, el límite anterior se ajustará por la siguiente fórmula: NEt = Net -1 *[1 + IPC acumuladot * Proporción Pasivo Financiero Reajustable]. Con todo, el límite anterior se ajustará hasta un nivel máximo de dos coma dos veces. Para los efectos de la determinación del índice antes señalado, se considerará como Pasivo Financiero del Emisor, el monto de todos los avales, fianzas simples o solidarias, codeudas solidarias u otras garantías, personales o reales, que éste o sus filiales hubieren otorgado para caucionar obligaciones de terceros, con excepción de las otorgadas por el Emisor o sus filiales por obligaciones de otras sociedades filiales del Emisor y aquéllas otorgadas por sociedades filiales del Emisor por obligaciones de éste.

• Mantener al cierre de cada trimestre de los estados financieros del Emisor, una relación EBITDA sobre Gastos Financieros mayor a 3,21. Para los efectos de la presente cláusula se entenderá como (i) “EBITDA”: la suma de las siguientes partidas en los últimos doce meses: “Ganancias (Pérdida) antes de Impuestos” en el Estado de Resultados por Función Consolidados, el valor absoluto de “Depreciaciones y amortizaciones” de la nota “Composición de Cuentas de Resultados Relevantes” y el valor absoluto de “Costos Financieros” en el Estado de Resultados por Función Consolidados, menos la suma de los últimos doce meses de las partidas “Diferencias de cambio”, “Resultados por Unidades de Reajuste, “Ganancias(Pérdidas) que surgen de la diferencia entre el Valor Libro anterior y el Valor Justo de activos financieros reclasificados medidos a valor razonable” y el valor absoluto de “Ingresos Financieros” todas ellas en los Estados Consolidados de Resultados Integrales por Función; y, como (ii) Gastos Financieros: la suma de los últimos doce meses del valor absoluto de la partida “Costos Financieros”.

100

• El conjunto de las filiales del Emisor deben distribuir a sus accionistas, en cada año calendario,

al menos el 50% de las utilidades líquidas que ellas hubieren obtenido en el ejercicio

inmediatamente anterior, incluyendo los dividendos provisorios que se hubieren distribuido con

cargo a dichas utilidades durante ese ejercicio; y adoptar todas las medidas que sean

necesarias para que el Emisor efectivamente reciba la totalidad de las utilidades distribuidas

por las filiales que correspondan a la participación que directa o indirectamente tengan en ellas.

Bono Serie M:

La escritura de emisión se otorgó en la Notaría de Santiago de don Iván Torrealba Acevedo con fecha

6 de noviembre de 2014, Repertorio N° 18.639-2014, modificada por escritura de fecha 13 de julio de

2015, Repertorio 10.367-2015, la Sociedad celebró contrato de emisión de bonos, correspondientes a

las líneas número 752, a través del cual la Sociedad se obliga a mantener ciertos indicadores financieros

calculados sobre sus estados financieros medidos trimestralmente, estos indicadores financieros

corresponden principalmente a:


• Mantener al cierre de cada trimestre de los estados financieros del Emisor, un Nivel de Endeudamiento definido como la razón entre (i) Pasivo Financiero, que corresponderá a la suma de las cuentas “Obligaciones por arrendamiento financiero”, “Obligaciones con el público”, ”Obligaciones con bancos e instituciones financieras” y “Otros”, incluidas en la cuenta “Otros pasivos financieros, corriente” y cuya desagregación se encuentra en las notas a los estados financieros del Emisor más la suma de las cuentas “Obligaciones por arrendamiento financiero”, “Obligaciones con el público”, “Obligaciones con bancos e instituciones financieras” y “Otros”, incluidas en la cuenta “Otros pasivos financieros, no corriente” cuya desagregación se encuentra en las notas a los estados financieros del Emisor y (ii) Patrimonio, que corresponderá la cuenta “Patrimonio Total” contenida en los estados financieros, no superior a uno coma setenta y cinco veces. Trimestralmente y, a partir del cuarto trimestre de dos mil diez /este último incluido/, el límite anterior se ajustará por la siguiente fórmula: NEt = Net-1 *[1 + IPC acumuladot * Proporción Pasivo Financiero Reajustablet]. Con todo, el límite anterior se ajustará hasta un nivel máximo de dos coma dos veces.

• Mantener al cierre de cada trimestre de los estados financieros del Emisor, una relación EBITDA sobre Gastos Financieros mayor a 3,21. Para los efectos de la presente cláusula se entenderá como (i) “EBITDA”: la suma de las siguientes partidas en los últimos doce meses: “Ganancias (Pérdida) antes de Impuestos” en el Estado de Resultados por Función Consolidados, el valor absoluto de “Depreciaciones y amortizaciones” de la nota “Composición de Cuentas de Resultados Relevantes” y el valor absoluto de “Costos Financieros” en el Estado de Resultados por Función Consolidados, menos la suma de los últimos doce meses de las partidas “Diferencias de cambio”, “Resultados por Unidades de Reajuste, “Ganancias(Pérdidas) que surgen de la diferencia entre el Valor Libro anterior y el Valor Justo de activos financieros reclasificados medidos a valor razonable” y el valor absoluto de “Ingresos Financieros” todas ellas en los Estados Consolidados de Resultados Integrales por Función; y, como (ii) Gastos Financieros: la suma de los últimos doce meses del valor absoluto de la partida “Costos Financieros”.

101

Bono Serie O:

La escritura de emisión se otorgó en la Notaría de Santiago de don Iván Torrealba Acevedo con fecha

6 de noviembre de 2014, Repertorio N° 18.638-2014, modificada por escritura de fecha 13 de julio de

2015, Repertorio 10.366-2015, la Sociedad celebró contrato de emisión de bonos, correspondientes a

las líneas número 753, a través del cual la Sociedad se obliga a mantener ciertos indicadores financieros

calculados sobre sus estados financieros medidos trimestralmente, estos indicadores financieros

corresponden principalmente a:




suma de las cuentas “Obligaciones por arrendamiento financiero”, “Obligaciones con el público”,

”Obligaciones con bancos e instituciones financieras” y “Otros”, incluidas en la cuenta “Otros

pasivos financieros, corriente” y cuya desagregación se encuentra en las notas a los estados

financieros del Emisor más la suma de las cuentas “Obligaciones por arrendamiento financiero”,

“Obligaciones con el público”, “Obligaciones con bancos e instituciones financieras” y “Otros”,

incluidas en la cuenta “Otros pasivos financieros, no corriente” cuya desagregación se

encuentra en las notas a los estados financieros del Emisor y (ii) Patrimonio, que corresponderá

la cuenta “Patrimonio Total” contenida en los estados financieros, no superior a uno coma

setenta y cinco veces. Trimestralmente y, a partir del cuarto trimestre de dos mil diez /este

último incluido/, el límite anterior se ajustará por la siguiente fórmula: NEt = Net-1 *[1 + IPC

acumuladot * Proporción Pasivo Financiero Reajustablet]. Con todo, el límite anterior se ajustará

hasta un nivel máximo de dos coma dos veces.




(Pérdida) antes de Impuestos” en el Estado de Resultados por Función Consolidados, el valor

absoluto de “Depreciaciones y amortizaciones” de la nota “Composición de Cuentas de

Resultados Relevantes” y el valor absoluto de “Costos Financieros” en el Estado de Resultados

por Función Consolidados, menos la suma de los últimos doce meses de las partidas

“Diferencias de cambio”, “Resultados por Unidades de Reajuste, “Ganancias(Pérdidas) que

surgen de la diferencia entre el Valor Libro anterior y el Valor Justo de activos financieros

reclasificados medidos a valor razonable” y el valor absoluto de “Ingresos Financieros” todas

ellas en los Estados Consolidados de Resultados Integrales por Función; y, como (ii) Gastos


Financieros”.

102

Bono Serie Q y S:

La escritura de emisión se otorgó en la Notaría de Santiago de don Iván Torrealba Acevedo con

fecha 23 de enero de 2017, Repertorio N° 1.381-2017 y N° 1.382-2017, la Sociedad celebró

contrato de emisión de bonos, correspondientes a las líneas número 848 y 849, a través del cual la

Sociedad se obliga a mantener ciertos indicadores financieros calculados sobre sus estados

financieros medidos trimestralmente, estos indicadores financieros corresponden principalmente a:

• Mantener el control de cada una de las Filiales Relevantes.

• Mantener al cierre de cada trimestre de los Estados Financieros del Emisor, un Nivel de


suma de las cuentas “Obligaciones por arrendamiento financiero”, “Obligaciones con el público

(bonos)”, ”Otras obligaciones con bancos e instituciones financieras” y “Otros”, incluidas en la

cuenta “Otros pasivos financieros, corrientes” y cuya desagregación se encuentra en las notas

a los Estados Financieros del Emisor más la suma de las cuentas “Obligaciones por

arrendamiento financiero”, “Obligaciones con el público (bonos)”, “Otras obligaciones con

bancos e instituciones financieras” y “Otros”, incluidas en la cuenta “Otros pasivos financieros,

no corrientes” cuya desagregación se encuentra en las notas a los Estados Financieros del

Emisor y (ii) Patrimonio, que corresponderá la cuenta “Patrimonio Total” contenida en los

Estados Financieros, no superior a dos veces. Trimestralmente y, a partir del segundo trimestre

de dos mil dieciséis /este último incluido/, el límite anterior se ajustará hasta el valor establecido

por la fórmula definida en el Anexo Uno, el que se protocoliza con este mismo número y con

esta misma fecha y, que, para todos los efectos, se considera formar parte de este instrumento

y del Contrato de Emisión. Con todo, el límite anterior se ajustará hasta un nivel máximo de dos

coma dos veces. El emisor se comprometerá a revelar en la nota explicativa de Restricciones

de los Estados Financieros el valor del indicador a la fecha de cierre del periodo correspondiente

junto con el respectivo límite de endeudamiento para dicho periodo.




(Pérdida) antes de Impuestos” en el Estado de Resultados por Función Consolidados, el valor

absoluto de “Depreciaciones y amortizaciones” de la nota “Composición de Cuentas de

Resultados Relevantes” y el valor absoluto de “Costos Financieros” en el Estado de Resultados

por Función Consolidados, menos la suma de los últimos doce meses de las partidas

“Diferencias de cambio”, “Resultados por Unidades de Reajuste, “Ganancias(Pérdidas) que

surgen de la diferencia entre el Valor Libro anterior y el Valor Justo de activos financieros

reclasificados medidos a valor razonable” y el valor absoluto de “Ingresos Financieros” todas



Financieros”.

• Adoptar todas las medidas que sean necesarias para que el conjunto de las filiales del Emisor

distribuyan a sus accionistas, en cada año calendario, al menos el cincuenta por ciento de las

utilidades líquidas que ellas hubieren obtenido en el ejercicio inmediatamente anterior,

incluyendo los dividendos provisorios que se hubieren distribuido con cargo a dichas utilidades

durante ese ejercicio; y adoptar todas las medidas que sean necesarias para que el Emisor

103

efectivamente reciba la totalidad de las utilidades distribuidas por las filiales que correspondan

a la participación que directa o indirectamente tengan en ellas.

Banmédica S.A. ha convenido, con bancos y tenedores de bonos, covenants financieros medidos sobre

la base de sus estados financieros. El detalle de dichos covenants al 30 de septiembrede 2017 es el

siguiente:

A continuación se presenta el desglose de cada uno de los covenants mencionados anteriormente,

señalándose las metodologías de cálculo y las cuentas de los estados financieros involucradas:

• Razón de Endeudamiento Financiero:

El cálculo de este ratio se debe efectuar mediante la aplicación de la siguiente fórmula:

Razón entre (i) Pasivo Financiero, que corresponderá a la suma de las cuentas “Obligaciones por

arrendamiento financiero”, “Obligaciones con el público”, ”Obligaciones con bancos e instituciones

financieras” y “Otros”, incluidas en la cuenta “Otros pasivos financieros, corriente” y cuya desagregación

se encuentra en las notas a los estados financieros del Emisor más la suma de las cuentas

“Obligaciones por arrendamiento financiero”, “Obligaciones con el público”, “Obligaciones con bancos

e instituciones financieras” y “Otros”, incluidas en la cuenta “Otros pasivos financieros, no corriente”

cuya desagregación se encuentra en las notas a los estados financieros del Emisor y (ii) Patrimonio,

que corresponderá la cuenta “Patrimonio Total” contenida en los estados financieros, El detalle de los

conceptos considerados para el cálculo del ratio a nivel consolidado es el siguiente:

• Razón de Cobertura de Gastos Financieros:

El cálculo de este ratio se debe efectuar mediante la aplicación de la siguiente fórmula:

Corresponde a la razón EBITDA sobre Gastos Financieros. Se entenderá como (i) “EBITDA” a la suma

de las siguientes partidas en los últimos doce meses: “Ganancias (Pérdida) antes de Impuestos” en el

Estado de Resultados por Función Consolidados, el valor absoluto de “Depreciaciones y

amortizaciones” de la nota “Composición de Cuentas de Resultados Relevantes” y el valor absoluto de

“Costos Financieros” en el Estado de Resultados por Función Consolidados, menos la suma de los

Índice Medición Factor Resultado Periodicidad de Medición

Procedencia

Razón de Endeudamiento Financiero Pasivo Financiero/Patrimonio <= 2,03 veces 1,20 Trimestral Bancos/BonosRazón de Cobertura de Gastos Financieros Ebitda/Gastos Financieros >= 3,21 veces 7,94 Trimestral Bancos/Bonos

Concepto 30-09-2017 31-12-2016

M$ M$

Obligaciones por arrendamiento financiero (Corriente) 5.801.078 6.394.676

Obligaciones con el público (Corriente) 11.675.234 11.929.405

Obligaciones con bancos e instituciones financieras (Corriente) 32.657.569 153.348.582

Obligaciones por arrendamiento financiero (No Corriente) 11.144.844 9.912.626

Obligaciones con el público (No Corriente) 244.668.922 166.084.978

Obligaciones con bancos e instituciones financieras (No Corriente) 132.548.073 28.594.215

Otros (No Corriente) 1.568.500 1.521.142

Pasivo Financiero 440.064.220 377.785.624

Patrimonio Total 368.236.639 351.116.194

Ratio de Endeudamiento Financiero 1,20 veces 1,08 veces

Límite Máximo según contrato 2,03 veces 2,02 veces

104

últimos doce meses de las partidas “Diferencias de cambio”, “Resultados por Unidades de Reajuste,

“Ganancias(Pérdidas) que surgen de la diferencia entre el Valor Libro anterior y el Valor Justo de activos

financieros reclasificados medidos a valor razonable” y el valor absoluto de “Ingresos Financieros” todas


Financieros: la suma de los últimos doce meses del valor absoluto de la partida “Costos Financieros”.

El detalle de los conceptos considerados para el cálculo del ratio a nivel consolidado es el siguiente:

Al cierre de los estados financieros consolidados intermedios Al 30 de septiembre de 2017 y al 31 de

diciembre de 2016, Banmédica S.A. cumple con dichas restricciones y compromisos.

Bono Serie A – Pacífico EPS

Para la emisión de bonos corporativos de Pacífico EPS, se otorgaron las escrituras de los siguientes

documentos en la Notaría Urteaga con fecha 21 de Septiembre de 2017: (1) Contrato Marco,

instrumento N°1954; (2) Contrato Complementario, instrumento N° 1955; y, (3) Contrato Fianza,

instrumento N° 1956. A través de estos documentos, la sociedad considera mantener resguardos

financieros de incurrimiento, calculados sobre sus estados financieros medidos trimestralmente, los

cuales corresponden principalmente a:

- Deuda Consolidada / EBITDA Ajustado*: ≤ 4.00x hasta el 2018, ≤ 3.75x en el 2019 y ≤ 3.50x luego del

2019.

- EBITDA Ajustado* / Servicio de deuda ≥ 1.30x

* EBITDA Ajustado = EBITDA + Participación en Utilidades Legales + Ingresos Financieros

Al 30 de septiembre de 2017 la Sociedad está en cumplimiento a los covenants establecidos.

Concepto 30-09-2017 30-09-2016

M$ M$

Cálculo Ebitda

Ganancia (Pérdida) Antes de Impuestos 104.851.355 87.375.508

Resultados por Unidades de Reajuste 3.214.768 5.723.604

Diferencias de Cambio (1.176.615) 4.759.775Costos Financieros 18.581.152 15.721.114

Ingresos Financieros (10.303.311) (9.380.299)

Depreciación y Amortización 32.308.153 32.475.552

Ebitda 147.475.502 136.675.254

Costos Financieros (18.581.152) (15.721.114)

Ratio Ebitda/Costos Financieros 7,94 veces 8,69 veces

Límite Mínimo según contrato 3,21 veces 3,21 veces

105

b) Para las filiales existen las siguientes contingencias y compromisos

b.1) Isapre Banmédica La Sociedad mantiene causas judiciales y laborales las que a juicio de la Administración y sus asesores legales no prosperarán, por lo que no se ha constituido provisión por este concepto. Al 30 de septiembre de 2017 la Sociedad mantiene:

- 23 juicios por Causas Civiles, de los cuales 6 corresponde a demanda por incumplimiento de contratos de salud y 17 por otros conceptos.

- 7 Juicios por Causas Laborales, 5 de los cuales corresponden a demandas por despido injustificado.

- 2 Causas de cobranza laboral. - 10 recursos de protección por temas especiales de salud - 353 Recursos de Protección por alzas de precio base. - 5.205 Recursos de Protección por alzas de modificación primas GES.

Al 30 de septiembre de 2017 por recomendación de sus asesores legales Isapre Banmedica ha constituido una provisión ascendente a M$ 695.391

b.2) Vida Tres S.A. La filial Vida Tres S.A. mantiene causas judiciales y laborales las que a juicio de la Administración y sus asesores legales no prosperarán, por lo que no se ha constituido provisión por este concepto. Al 30 de septiembre de 2017 la Sociedad mantiene:

- 7 juicios por causas civiles, de los cuales 1 corresponde a demanda por incumplimiento contractual.

- 4 Demandas en Juzgados de Letras del Trabajo y 1 de multas laborales interpuestas por Isapre Vida Tres.

- 2 Denuncia por infracción a la ley N°19.496 sobre protección a los derechos del consumidor y demanda civil de indemnización de perjuicios.

- 4 recursos de protección por temas especiales de salud - 130 Recursos de Protección por alzas de precio base. - 1.450 Recursos de Protección por alzas de modificación primas GES.

Al 30 de septiembre de 2017 por recomendación de sus asesores legales Isapre Vida tres ha constituido una provisión ascendente a M$ 207.579.

Con fecha 30 de agosto de 2016, las filiales consolidadas Isapre Banmédica S.A. e Isapre Vida Tres S.A. fueron notificadas por el Servicio de Impuestos Internos (SII) a través de determinadas liquidaciones sobre el tratamiento tributario aplicado a las costas generadas por la interposición de recursos de protección en contra de las isapres por parte de sus afiliados, donde el Servicio ha interpretado que dichas costas corresponderían a un gasto rechazado de acuerdo al Artículo N° 21 del Código Tributario. A la fecha se han realizado todos los pasos legales pertinentes referentes a dichas liquidaciones, encontrándose pendiente la resolución por parte del 3er y 4to Tribunal Tributario y Aduanero la emisión de su resolución al reclamo tributario interpuesto por las Compañías.

Al cierre de estos estados financieros consolidados intermedios no se han registrado provisiones por este concepto, dado que en opinión de los asesores legales de las Compañías, aún cuando a la fecha se está frente a una controversia judicial donde no se tiene certeza de la resolución futura así como de los importes involucrados, existen mayores posibilidades de obtener un resultado favorable que uno

106

desfavorable en el juicio tributario, dado que habrían argumentos suficientes para considerar que los gastos asociados a las costas judiciales no deberían ser considerados como gastos rechazados.

b.3) Clínica Santa María S.A. y filiales Clínica Santa María y filiales enfrenta 30 juicios civiles y 5 juicios laborales. Por recomendación de sus asesores legales se ha constituido una provisión en resultado ascendente a M$237.000, para cubrir eventuales gastos por causas que pudieran resultar desfavorables a la Sociedad.

b.4) Clínica Dávila y Servicios Médicos S.A. y filiales

Al 30 de septiembre de 2017, la Sociedad mantiene en garantía hipotecaria las propiedades situadas en Dávila Baeza Nº 709 y Recoleta Nº 464, en favor del Banco Estado por préstamos recibidos. Al 30 de septiembre 2017, la Sociedad enfrenta 28 juicios civiles, 18 juicios laborales y 6 procedimientos administrativos, en los que se demandan indemnizaciones por supuestas responsabilidades de la Clínica en prestaciones otorgadas y temas laborales. Por recomendación de sus asesores legales se ha constituido una provisión en resultados ascendente a M$1.233.559 para cubrir eventuales gastos por causas que pudieran resultar desfavorables a la Sociedad.

b.5) Help S.A. y filial La Sociedad enfrenta 3 de policía local, 5 civil y 1 juicio tributario, pendiente de respuesta según oficio derivados del curso normal de los negocios. Por recomendación de sus asesores legales se ha constituido una provisión en resultados ascendente a M$ 185.000, para cubrir eventuales gastos por otras causas que pudieran resultar desfavorables a la Sociedad.

b.6) Inversiones Clínicas Santa María S.A. y filiales Inversiones Clínicas Santa María S.A. se constituyó como fiadora y codeudora solidaria de su filial Clínica Bío - Bío S.A. por el crédito que esta sociedad mantiene con Banco Estado. Al 30 de septiembre de 2017, Inversiones Clínicas Santa María S.A y filiales mantiene las siguientes causas judiciales: a) Clínica Bío Bío La Sociedad enfrenta, 4 juicios civiles por indemnización de perjuicio, 1 juicio en Policía Local derivados del curso normal del negocio. Por recomendación de sus asesores legales se ha constituido una provisión en resultado ascendente a M$ 107.753, para cubrir eventuales gastos por causas que pudieran resultar desfavorables a la Sociedad.

b) Clínica Ciudad del Mar

La Sociedad mantiene 4 juicios civiles por indemnización de perjuicios, 1 juicio civil por vicio del consentimiento en nulidad de pagaré y 1 juicio laboral. Por recomendación de sus asesores legales se ha constituido una provisión en resultados ascendente a M$ 1.200, para cubrir eventuales gastos por causas que pudieran resultar desfavorables a la Sociedad.

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c) Clínica Vespucio:

La Sociedad mantiene 9 Juicios Civiles por indemnización de perjuicios y 2 juicios laborales. Por recomendación de sus asesores legales se ha constituido una provisión en resultados ascendente a M$ 45.000, para cubrir eventuales gastos por causas que pudieran resultar desfavorables a la Sociedad.

b.7) Vidaintegra y filiales.

La filial Vida Integra y filiales mantiene causas judiciales y laborales las que a juicio de la Administración y sus asesores legales no prosperarán, por lo que no se ha constituido provisión por este concepto.

Al 30 de Septiembre de 2017 la Sociedad mantiene:

- -2 Juicio por demanda civil de indemnización de perjuicios. - -4 Juicios laborales.

b.8) Inmobiliaria Apoquindo S.A.

La Sociedad mantiene un juicio tributario respecto a una devolución de IVA asociado a construcción de activos fijos, por el cual ha constituido provisión por MM$ 471 al 30 de septiembre de 2017 y 31 de diciembre de 2016.

b.9) Colmédica S.A. (Colombia) 1) Habilitación Financiera - Margen de Solvencia y Capital Mínimo Saneado

De conformidad con las reglas establecidas en los Decretos 574, 1698 de 2007, 4789 de 2009 y 1921 de 2013, 2702 y Resolución 471 de 2014, circular externa Número 000006 y 0000007 de 2015, las Entidades Promotoras de Salud deben garantizar el cumplimiento de los objetivos del Sistema General de Seguridad Social en Salud manteniendo la capacidad de atender todas sus obligaciones. De igual manera la actividad de estas entidades está relacionada con la incertidumbre y el riesgo y por tanto, una gestión técnica de riesgos inherentes a su actividad es determinante en la sanidad financiera de este tipo de instituciones.

Dicho régimen comprende:

• El cumplimiento de régimen de condiciones financieras y de solvencia.

Según los Decretos 574, 1698 de 2007, 4789 de 2009 y 1921 de 2013, 2702 y Resolución 471 de 2014, circular externa Número 000006 y 0000007 de 2015, establece que el patrimonio adecuado debe acreditarse en todo momento con un patrimonio técnico superior al nivel del patrimonio adecuado, el patrimonio adecuado será calculado aplicando el 8% de los ingresos operacionales percibidos en los últimos doce meses, lo anterior se multiplicará por el valor resultante de la relación existente entre los costos y gastos originados en los siniestros relativos a la atención de cobertura en salud dicha relación no podrá ser inferior al 90% y se deberá calcular con base en cifras registras en los últimos doce meses.

El patrimonio adecuado de la EPS Aliansalud al 30 de septiembre de 2017 presenta déficit por la aplicación de ajustes de primera adopción bajo NIIF dentro de los cuales se encuentra la aplicación de la resolución 471 correspondiente a la metodología para el cálculo de reservas. Se cuentan con siete años siguientes a la fecha de entrada del decreto 2702 de 2014 para dar cumplimiento a las condiciones financieras y de solvencia.

108

La constitución y mantenimiento de las reservas.

Reserva de obligaciones pendientes y conocidas: Está conformada por las obligaciones conocidas no liquidadas y las obligaciones liquidadas pendientes de pago, conformada por reserva de servicios autorizados, capitación, incapacidades y glosas.

Reserva de Obligaciones Pendientes aún no conocidas: Está conformada por la Reserva Técnica de incapacidades y servicios no conocidos, conformada por servicios pendientes aún no conocidos e incapacidades no cobradas.

Aliansalud cumple con la constitución de las reservas en mención

Inversión de las reservas técnicas: de acuerdo al decreto 2702 de 2014, deben mantenerse inversiones de al menos el 100% del saldo de sus reservas técnicas del mes calendario inmediatamente anterior.

Para septiembre de 2017 la EPS cuenta con instrumentos que cumplen con los requisitos definidos por la norma, debido a la implementación de ajustes de primera adopción y resolución 471 respecto al régimen de reservas técnicas, para lo que de acuerdo con decreto 2709 de 2014 se cuentan con siete años siguientes a la fecha de entrada del decreto 2702 de 2014 para dar cumplimiento a las condiciones financieras y de solvencia.

En lo referente al programa de medicina prepagada, se debe acreditar mensualmente el capital mínimo saneado, que consiste en tener un capital mínimo relacionado con el rango de usuarios que tiene la compañía, el cual es medido con base en el salario mínimo mensual legal vigente. Colmédica S.A. está en el rango de usuarios mas de 150.000 y menos de 250.000, por tal razón debe acreditar un capital mínimo saneado de 18.000 salarios mínimos mensual legales vigentes. El capital mensual mínimo saneado se determina tomando el capital suscrito y pagado, la reserva legal, la prima en colocación de acciones, la revalorización del patrimonio y los resultados acumulados a la fecha de corte. 2) Procesos Jurídicos Se tienen procesos jurídicos de responsabilidad civil, penal y laboral cuyas cuantías fueron reconocidas en balance de apertura bajo NIIF y años siguientes, sobre los cuales las posibilidades de pérdida son probables según la evaluación de los abogados. 3) Contratos de Arrendamientos Colmédica Medicina Prepagada y Aliansalud E.P.S. deben cumplir con las obligaciones adquiridas en los contratos de arrendamiento de inmuebles para el funcionamiento de sus oficinas y puntos de atención. 4) Contratos de medicina prepagada La Compañía debe cumplir con las obligaciones adquiridas en los contratos de medicina prepagada celebrados con 242.815 usuarios a 30 de septiembre de 2017, afiliados a cada uno de los diferentes planes que ofrece Colmédica Medicina Prepagada S.A.

b.10) Empremédica S.A. y filiales (Perú) Al 30 de septiembre de 2017, Empremédica S.A. y sus filiales mantienen determinadas causas judiciales en su contra correspondientes a controversias laborales, tributarias y del giro de sus

109

operaciones. A juicio de sus abogados algunas prosperarán, por lo que se ha constituido la provisión correspondiente. Las principales contingencias que mantiene la Sociedad y sus filiales son:

- 10 contingencias con el Centro de Conciliación y Arbitraje de la Superintendencia Nacional de Salud

de Perú (CECONAR), de las cuales 6 poseen carácter probable 3 posibles y 1 remota. - 26 contingencias activas en el Instituto Nacional de Defensa de la Competencia y de la Protección

de la Propiedad Intelectual de Perú (INDECOPI), de las cuales 19 tienen carácter de probable, 3 posible y 4 remota.

- 68 contingencias por procesos judiciales, de las cuales 36 poseen carácter de probables, 14 carácter de posible y 18 carácter de remota.

110

c) Al 30 de septiembre de 2017 y 31 de diciembre de 2016, se presentan las siguientes multas, amonestaciones y sanciones superiores a UF 500, cursadas por organismos reguladores:

Septiembre 2017

Diciembre 2016

Filial NºResolución Fecha Tipo de Sanción

Organismo Monto M$ Estado Motivo

Colmédica 322402017000082 22-06-2017 Sanción Dirección de Impuestos y aduanas nacionales 19.827 Cancelado Corrección renta año 2014

Colmédica 34693 30-06-2017 Sanción Ministerio de Hacienda y crédito público 237.862 Cancelado Multa por exposición datos de consultas de 23 usuarios web de Colmédica

C. Santa María 12-04-2017 Multas Instituto de Salud Pública 14.681 Pagado Multas de visitas técnicas

Filial NºResolución Fecha Tipo de Sanción

Organismo Monto M$ Estado Motivo

Isapre Banmédica Res.Exenta IF/N°27822-07-2016

Multa Superintendencia de Salud 14.378 No EjecutoriadaI-3-2015. Por haber incumplido las instrucciones establecidas en el Anexo de Condiciones de la CAEC, al aplicar un deducible superior a 43 veces la cotización pactada con tope de 181 U.F.

Isapre Banmédica Res.Exenta IF/N°258 13-07-2016 Multa Superintendencia de Salud 62.740 No Ejecutoriada I-35-2015. Existencia de irregularidades en el proceso de Suscripción del Contrato de Salud.

Colmedica PARL 589 13-04-2016 Sanción Superintendencia Nacional de Salud 14.176 Cancelado Oportunidad de pago a prestadores

Colmedica 005793 30-11-2016 Sanción Superintendencia Nacional de Salud 50.675 En proceso Resolución SUPERSALUD 005793 de 2016 sanción por hallazgos visita sentencia T-760 AUTO 029 DE 2014Empremédica RESOLUCIÓN SUB DIRECTORAL NO258-2016-MTPE/I/20.43 16-06-2016 Multa Ministerio de Trabajo 13.746 Cancelado Infracciones en materia de seguridad y salud en el trabajo

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NOTA 29.- GARANTIAS COMPROMETIDAS CON TERCEROS, OTROS ACTIVOS Y PASIVOS CONTINGENTES Y OTROS COMPROMISOS

29.1.- Garantía Superintendencia de Salud

El Área Aseguradora de Salud mantiene Garantías con la Superintendencia de Salud correspondientes a instrumentos financieros para dar cumplimiento a lo dispuesto en los Artículos números 181, 182 y 183 del DFL No 1 de 2005 del Ministerio de Salud. De acuerdo a las disposiciones legales vigentes, los instrumentos de corto plazo y largo plazo se presentan en el rubro Otros activos financieros no corrientes. Con la finalidad de dar cumplimiento a lo establecido en los artículos Nº 26, 27 y 28 de la ley Nº 18.933 y sus modificaciones, las isapres deben constituir y mantener en alguna entidad autorizada una garantía equivalente al monto de las obligaciones relativas a los cotizantes, beneficiarios y prestadores de salud. Isapre Banmédica S.A.

Vida Tres S.A.

29.2.- En el área prestadores de salud, la filial Clínica Santa María S.A. mantiene boletas de garantías recibidas y emitidas por un monto de UF 27.883,66 y UF 9.841,34 respectivamente, para garantizar el fiel y oportuno cumplimiento de contratos suscritos con la misma.

al 30/09/2017 al 31/12/2016M$ M$

Deudores por cotizaciones Cotizaciones Declaradas y no Pagadas ( DNP) 3.468.901 2.780.562Garantía Instrumentos financieros 21.909.863 21.111.650

Subtotal de activos comprometidos 25.378.764 23.892.212

Responsabilidad por boletas de garantía 77.000.000 77.000.000

Total de Garantía 102.378.764 100.892.212

Rubro Activos comprometidos

TipoValor contable

al 30/09/2017 al 31/12/2016M$ M$

Deudores por cotizaciones Cotizaciones Declaradas y no Pagadas ( DNP) 862.540 681.241Garantía Instrumentos financieros 6.792.483 6.548.331

Subtotal de activos comprometidos 7.655.023 7.229.572

Responsabilidad por boletas de garantía 21.200.000 21.200.000

Total de Garantía 28.855.023 28.429.572

Rubro Activos comprometidos

TipoValor contable

112

NOTA 30.- DISTRIBUCIÓN DEL PERSONAL

La distribución de personal del Grupo al 30 de septiembre de 2017, es la siguiente:

La distribución de personal del Grupo al 31 de diciembre 2016, es la siguiente:

NOTA 31.- MEDIO AMBIENTE

Banmédica S.A. por ser una sociedad de inversiones no genera operaciones que puedan afectar el medio ambiente, razón por la cual no ha efectuado desembolsos por este motivo. La filial Clínica Santa María S.A. se encuentra preocupada por la protección del medio ambiente, es por esto que todas las instalaciones que funcionan en forma permanente utilizan como fuente de energía electricidad y gas, utilizando sólo en situaciones de contingencia petróleo para el grupo electrógeno. La filial Clínica Dávila y Servicios Médicos S.A. ha realizado una fuerte inversión con el fin de mejorar la calidad del material particulado generado por sus instalaciones. NOTA 32.- ACTIVOS NO CORRIENTES O GRUPOS DE ACTIVOS PARA SU DISPOSICIÓN CLASIFICADOS COMO MANTENIDOS PARA LA VENTA 32.1.- Informaciones a revelar sobre Operaciones Discontinuadas El Grupo no posee operaciones discontinuadas. 32.2.- Informaciones a revelar sobre Activos no Corrientes o Grupos de Activos para su disposición clasificados como mantenidos para la venta. Los activos no corrientes o grupos de activos para su disposición clasificados como mantenidos para la venta son medidos al menor valor entre el valor contable y el valor razonable, menos su costo de venta. Los activos son clasificados en este rubro cuando el valor contable puede ser recuperado a través de una transacción de venta, que sea altamente probable de realizar y tenga disponibilidad inmediata en la condición en que se encuentran. La administración debe estar comprometida con plan para vender el activo y haberse iniciado en forma activa un programa para encontrar un comprador y completar el plan, así mismo, debe esperarse que la venta quede calificada para el reconocimiento completo dentro de un año siguiente a la fecha de su clasificación. Los activos no corrientes mantenidos para la venta no se deprecian ni se amortizan.

Segmento Gerentes y Ejecutivos

Profesionales y Técnicos

Administrativos y Otros

Total

Sociedad Matriz 9 16 4 29

Área Aseguradora 28 364 1.659 2.051

Área Prestadores de Salud y Rescate Móvil 103 7.782 4.536 12.421

Área Internacional 243 6.168 2.392 8.803

Total 383 14.330 8.591 23.304

Segmento Gerentes y Ejecutivos

Profesionales y Técnicos

Administrativos y Otros

Total

Sociedad Matriz 8 14 4 26

Área Aseguradora 30 368 1.810 2.208

Área Prestadores de Salud y Rescate Móvil 102 7.523 4.417 12.042

Área Internacional 240 6.006 2.259 8.505

Total 380 13.911 8.490 22.781

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Al 30 de septiembre de 2017 y 31 de diciembre de 2016 la Sociedad no dispone de activos no corrientes o grupos de activos para su disposición clasificados como mantenidos para la venta. NOTA 33.- HECHOS POSTERIORES No se tiene conocimiento de otros hechos de carácter económico-financiero ocurridos con posterioridad al 30 de septiembre de 2017 y hasta la fecha de emisión de estos estados financieros consolidados (15 de noviembre de 2017) que puedan afectar significativamente la interpretación de los mismos. NOTA 34.- HECHOS ESENCIALES Con fecha 8 de septiembre de 2017 la Sociedad emitió hecho esencial por potencial operación de adquisición de acciones de Banmédica S.A., la transacción se encuentra sujeta a una serie de condiciones para ser vinculante incluyendo, entre otros, la realización de un due diligence por la parte interesada. A la fecha de emisión de estos estados financieros, este proceso se encuentra aún en desarrollo. Con fecha 15 de noviembre de 2017 en sesión extraordinaria de directorio, la Sociedad emitió un hecho esencial que dice relación con las acciones de Banmédica S.A., que los accionistas mayoritarios de la Compañía, Inversiones Santa Valeria Limitada y Empresas Penta S.A., han informado que han acordado con Unitedhealth Group Incorporated (“UHG”) extender el período de exclusividad de negociación en beneficio de UHG contenido en el acuerdo no vinculante firmado con fecha 16 de agosto de 2017, hasta el día 31 de diciembre de 2017.

BANMÉDICA S.A. Y FILIALES - Empresas Banmedica … · 2017-11-16 · Conversión de saldos,...

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