2

1.59 1.58 1.57 1.531.44 1.46

1.52 1.531.49 1.45 1.42 1.44 1.40

1.46 1.421.34 1.31

1.261.20

1.15 1.131.08

1.031.01 1.02

0.97

0.84

0.00

0.20

0.40

0.60

0.80

1.00

1.20

1.40

1.60

1.80

4,000

5,000

6,000

7,000

8,000

9,000

10,000

11,000

19

90

19

91

19

92

19

93

19

94

19

95

19

96

19

97

19

98

19

99

20

00

20

01

20

02

20

03

20

04

20

05

20

06

20

07

20

08

20

09

20

10

20

11

20

12

20

13

20

14

20

15

20

16

Índice de independencia energética Producción nacional de energía

Consumo nacional de energía

Seguridad energética

Reforma energética

(petajoules*) (Índice)

*Unidad del Sistema Internacional de Unidades para energía en forma de calor.

Fuente: con base en datos del Sistema de Información Energética, http://sie.energia.gob.mx/

3

de la demanda nacional de gasolinas se abastece con importaciones.

de la demanda nacional de diesel se abastece con importaciones.

de la demanda nacional de gas natural se abastece con importaciones*

73.6%

69.1%

64.6%

Fuente: PEMEX y Prontuarios Estadísticos de Sener, cifras promedio de enero a mayo de 2018.

Situaciones críticas

4

5.5 5.2 6.08.7

7.0

3.15.1

8.25.5

8.010.1

12.4

15.5

19.417.5

15.0

10.4 11.513.7

11.8

8.6

0.9

-10.2-12.7

-18.3

-12.6

19

93

19

94

19

95

19

96

19

97

19

98

19

99

20

00

20

01

20

02

20

03

20

04

20

05

20

06

20

07

20

08

20

09

20

10

20

11

20

12

20

13

20

14

20

15

20

16

20

17

20

18*

Reforma energética

Balanza comercial de México en productos petroleros(Valor de las exportaciones menos valor de las importaciones, cifras en miles de millones de dólares)

Fuente: Elaboración propia con base en datos del INEGI.

* Datos de enero a julio de 2018.

5

25.8

22.820.4

27.0

32.6

36.2

40.0

37.3

44.1

28.230.8

34.335.4

32.2

27.0

17.214.7 15.7

17.6

2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018*

Reforma energética

Contribución de los ingresos petroleros al gasto público federal(Porcentajes)

En el año 2008 de cada peso

gastado por el sector público

federal, PEMEX llegó a

contribuir con 44 centavos

* Para 2018 son cifras acumuladas al mes de julio.

Fuente: Elaboración propia con base en datos de la SHCP.

6

Millones de barriles diarios, fue la producción histórica de petróleo crudo en el año 2004.

Millones de barriles, es la producción actual de petróleo crudo (promedio enero-agosto).

Es la caída acumulada en la producción desde el año 2004.

3.3

1.8

44.8%

Fuente: PEMEX, cifras al mes de junio de 2018.

Situaciones críticas

7

0.0

0.5

1.0

1.5

2.0

2.5

3.0

3.5

4.0

1970 1975 1980 1985 1990 1995 2000 2005 2010 2015

Cantarell Ku-Maloob-Zaap Abkatún-Pol-Chuc Litoral de Tabasco Región Sur Región Norte

Producción de petróleo crudoMillones de barriles diarios (MMbd)

Ronda Cero

Producción

máxima año 2004:

3.38 MMbd

*2018 promedio enero a agosto. A partir de 1988 se contabilizan los condensados entregados a plantas.

Fuente: Base de Datos Institucional de PEMEX (Versión pública).

Prod.

actual:

1.87

MMbd

0.43

2.75

Reforma

energética

2018*

PEMEX - Evolución de la producción de petróleo crudo

8

Producción de gas hidrocarburoMillones de pies cúbicos diarios (MMpcd)

-

1,000

2,000

3,000

4,000

5,000

6,000

7,000

1970 1975 1980 1985 1990 1995 2000 2005 2010 2015

Gas asociado Gas no asociado

Ronda Cero

Producción

Máxima año 2009:

6,516 MMpcd

* 2018 promedio enero a agosto.

Fuente: Base de Datos Institucional de PEMEX (Versión pública).

Reforma

energética

2018*

Prod.

actual:

3,905

MMpcd

Entre el año máximo de producción y el año 2018,

se registra una caída acumulada de 40%, es decir

una caída de 2,612 MMpcd.

PEMEX - Evolución de la producción de gas

9

Miles de millones de pesos (MMM$) constantes, base 2018 =100

0

50

100

150

200

250

300

350

400

1970 1975 1980 1985 1990 1995 2000 2005 2010 2015

Inversión en capital, incluye inversión PIDIREGAS ejercida entre 1997 y 2008. Deflactado con base en el Índice Nacional de

Precios al Consumidor publicado por el INEGI.

Fuente: Reportes 20F (1993-2017) y Memoria de Labores de PEMEX (1970-1992).

2018*

Inversión máxima

año 1981:

347 MMM$

Inversión año

1994:

70.1 MMM$

Inversión

año 2018:

113.2

MMM$

Reforma

energéticaInversión

año 2014:

323.9

MMM$

PEMEX - Inversión histórica

10

Escenario de la Presidencia en la presentación de la Reforma Energética

2013 2018 2025

Promesa del Presidente

Enrique Peña Nieto2.5 3.0 3.5

Real 2.5 1.8

Desviación 40.0%

Producción de petróleo en millones de barriles diarios

“Incrementar la producción de petróleo de 2.5 millones de barriles diarios que

actualmente tenemos, a 3.0 millones para el año 2018, así como 3.5 millones o

más de barriles diarios hacia el año 2025 que sería la cifra histórica de

producción que México estaría logrando…”

Exposición de motivos de la Iniciativa de Reforma Energética del

Presidente Enrique Peña Nieto, 13 de agosto de 2013.

11

Escenario de la Presidencia en la presentación de la Reforma Energética

2013 2018 2025

Promesa del Presidente

Enrique Peña Nieto5,700 8,000 10,400

Real 5,700 3,905

Desviación 51.1%

Producción de gas natural en millones de pies cúbicos diarios

“…En el caso del gas natural la producción aumentaría de 5,700 millones

de pies cúbicos diarios que se producen actualmente a 8,000 millones

hacia el año 2018, así como a 10,400 millones hacia el año 2025…”

Exposición de motivos de la Iniciativa de Reforma Energética del

Presidente Enrique Peña Nieto, 13 de agosto de 2013.

12

Terrestres

Aguas someras

Aguas profundas

50

32

28

Distribución de los contratos de exploración y producción

Fuente: Comisión Nacional de Hidrocarburos.

13

161,263.0

19,659.0

Inversión proyectada* Inversión aprobada**

* Para el periodo 2015-2066.

**Para el periodo 2015-2041.

Fuente: Comisión Nacional de Hidrocarburos para el caso de las cifras correspondientes a empresas privadas.

Inversiones en exploración y producción reportadas por la CNH*

Cifras en millones de dólares

De la inversión privada proyectada

por la reforma energética, con base

en información pública de la CNH,se ha autorizado el 12.2%.

14

4,073.0

733.4

Inversión comprometida Inversión realizada

Fuente: Comisión Nacional de Hidrocarburos.

Inversión en exploración y producción en el periodo 2015-2018

Cifras en millones de dólares

De los 110 contratos

privados solamente

31

registran inversión

realizada

15

32,540.0

733.4

Pemex Empresas privadasganadoras de licitaciones

*Con cifras al mes de junio de 2018. Para el caso de PEMEX se utilizó un tipo de cambio FIX Banxico al 21 de septiembre

de 2018.

Fuente: Comisión Nacional de Hidrocarburos para el caso de las cifras correspondientes a empresas privadas. Para

PEMEX son datos de Base de Datos Institucional de PEMEX (Versión pública)

Inversiones realizadas en exploración y producción en el periodo 2015-2018*

Cifras en millones de dólares

16

Fuente: Comisión Nacional de Hidrocarburos. Los tres pozos de desarrollo fueron realizados por Diavaz.

De los pozos exploratorios, 5 fueron realizados por ENI, 5 por Hokchi, 2 por Fieldwood Energy y uno por Talos.

Actividad física en exploración y producción en el periodo 2015-2018

PEMEX Privados

Exploración 79 13

Desarrollo 554 3

Pozos terminados633

16

17

Producción de petróleo crudo de empresas privadasMiles de barriles diarios (Mbd)

Fuente de producción Producción de petróleo crudo

en junio de 2018

(Mbd)

Farmouts (Pemex asociado a privados). 50.2

Empresas privadas en pozos

desarrollados y que operaba Pemex. 4.0

Empresas privadas en nuevos

desarrollos.0.03*

Total 54.2

Fuente: Comisión Nacional de Hidrocarburos para el caso de las cifras correspondientes a empresas privadas. Para

Pemex son datos de Base de Datos Institucional de PEMEX (Versión pública)

* Correspondiente al contrato CNH-R01-L03-A1/2015 asignado a la compañía Diavaz Offshore, para los pozos de

desarrollo: Barcodón-1DES y Barcodón-21DES. Adicionalmente Diavaz Offshore terminó el pozo Catedral-1001DES, que

en agosto de 2018 produjo 5.6 MMpcd de gas asociado y 0.198 Mbd de condensado.

18

2019 2020 2021 2022 2023 2024 2025 2026 2027 2028 2029 2030 2031 2032

R3L1 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 3.1 42.0 89.4 100.2 84.9 68.8 56.6 47.0

R2L4 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 1.2 65.0 128.1 146.4

R2L3 0.3 11.7 9.8 14.4 12.5 31.8 82.5 106.7 100.9 101.8 92.5 76.2 59.7 46.5

R2L2 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 1.0 2.9 5.1 7.4 8.2 7.7 7.1 6.1 5.0

R2L1 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 3.4 24.1 47.0 65.4 75.0 70.1 59.5 46.2

R1L4 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 68.8 104.9 206.2 251.6

R1L3 14.6 25.3 27.6 28.9 26.4 24.5 22.9 22.7 21.8 21.5 21.0 20.9 20.9 20.9

R1L2 0.0 7.6 17.2 39.0 115.0 147.2 159.1 167.2 167.7 154.4 137.6 129.7 115.5 104.6

R1L1 0.0 0.0 0.0 49.0 74.3 75.9 75.9 75.9 75.9 75.9 75.9 75.4 71.4 66.0

0

200

400

600

800

1,000

1,200

R1L1 R1L2 R1L3 R1L4 R2L1 R2L2 R2L3 R2L4 R3L1

Producción de crudo proyectada para las Rondas realizadas a la fechaMiles de barriles diarios (Mbd)

Fuente: Comisión Nacional de Hidrocarburos.

14.9 44.6 54.6

Hacia fines del próximo sexenio, la CNH estima una producción

derivada de contratos con privados de apenas 280.4 Mbd

Lo anterior, suponiendo que se cumple el programa de inversiones y

haya éxito comercial.

131.3228.2 280.4

19

2019 2020 2021 2022 2023 2024 2025 2026 2027 2028 2029 2030 2031 2032

R3L1 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 7.3 53.1 112.2 114.5 94.4 78.0 65.8 56.3

R2L4 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 43.3 212.7 497.1 788.0 791.1 838.6 1,072.2

R2L3 6.9 36.7 48.9 43.0 29.7 33.1 61.6 88.3 99.4 102.1 98.8 87.1 70.8 55.8

R2L2 7.6 16.4 7.0 23.6 45.5 94.8 167.7 237.1 284.8 314.9 327.7 317.8 290.0 254.4

R2L1 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 15.0 47.5 72.7 89.7 95.5 88.6 74.8 58.9

R1L4 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 335.8 734.2 918.5 1,222.1

R1L3 52.5 116.0 123.5 114.6 104.2 94.3 99.0 98.5 100.6 99.0 98.5 96.7 95.5 94.4

R1L2 0.0 18.3 10.3 32.0 67.5 83.6 120.4 141.6 122.8 101.0 86.2 102.9 90.6 78.2

R1L1 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0

0

500

1,000

1,500

2,000

2,500

3,000

3,500

R1L1 R1L2 R1L3 R1L4 R2L1 R2L2 R2L3 R2L4 R3L1

Producción de gas proyectada para las Rondas realizadas a la fechaMillones de pies cúbicos diarios (MMpcd)

Fuente: Comisión Nacional de Hidrocarburos.

67 187.4 189.7

Hacia fines del próximo sexenio, la CNH estima una producción

derivada de contratos privadas de apenas 305 MMpcd

Lo anterior, suponiendo que se cumple el programa de inversiones y

haya éxito comercial.

213.2 246.9 305.8

20

Distribución de los recursos identificados en México

Fuente CNH.* Incluye las adjudicaciones con socios. ** Considera el área adjudicada como parte de las Rondas y el área identificada en el Plan Quinquenal.

Reservas Totales

(3P)

Recursos

prospectivosSuperficie**

(MMbpce) (MMbpce) (km2)

Recursos identificados de México 25,467 112,767 439,352

Rondas México a la fecha 1,772 27,076 87,037

Áreas contractuales adjudicadas a PEMEX* 0 6,075 18,814

Áreas contractuales adjudicadas a privados 1,772 21,001 68,223

Plan Quinquenal 3,175 43,267 262,408

Rondas en proceso (3.2 y 3.3) 0 2,051 12,212

Resto del Plan 3,175 41,215 250,196

Asignaciones PEMEX (Ronda 0) 20,519 23,447 89,907

Recursos identificados de México 100% 100% 100%

Rondas México a la fecha 7% 24% 20%

Áreas contractuales adjudicadas a PEMEX* 0% 5% 4%

Áreas contractuales adjudicadas a privados 7% 19% 16%

Plan Quinquenal 12% 38% 60%

Rondas en proceso (3.2 y 3.3) 0% 2% 3%

Resto del Plan 12% 36% 57%

Asignaciones PEMEX (Ronda 0) 81% 21% 20%

21

-

0.5

1.0

1.5

2.0

2.5

3.0

3.5

4.0

1970 1975 1980 1985 1990 1995 2000 2005 2010 2015 2020 2024

Escenario de producción base de petróleo 2019-2024

(solo incluye gasto de operación y mantenimiento)

Prod.

Proyectada

año 2024

0.54 MMbd

*2018 promedio estimado de cierre. A partir de 1988 se contabilizan los condensados entregados a plantas.

Fuente: Para 1970 a 2018 Base de Datos Institucional de PEMEX (Versión pública). 2019 en adelante

estimaciones propias.

Producción

Actual 2018*

1.83 MMbd

Millones de barriles diarios (MMbd)

22

-

0.5

1.0

1.5

2.0

2.5

3.0

3.5

4.0

1970 1975 1980 1985 1990 1995 2000 2005 2010 2015 2020 2024

Escenario de producción de petróleo en un escenario con

incremento en la inversión de PEMEX, 2019-2024

Millones de barriles diarios (MMbd)

Producción

Actual 2018*

1.83 MMbd

Prod.

Proyectada

año 2024:

2.48 MMbd

*2018 promedio estimado de cierre. A partir de 1988 se contabilizan los condensados entregados a plantas.

Fuente: Para 1970 a 2018 Base de Datos Institucional de PEMEX (Versión pública). 2019 en adelante estimaciones propias.

23

Pronóstico de producción de crudo considerando la estrategia

de la nueva administración

0

500

1,000

1,500

2,000

2,500

2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024

BASE

TERMINACIÓNES

REPARACIONES

RECUPERACIÓN SECUNDARIA

EXPLORACIÓN DE JARDIÍN

EXPLORACIÓN TRADICIONAL

REDUCCIÓN DECLINACIÓN

Fecha 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024

Total 1,831 1,833 2,018 2,089 2,192 2,317 2,480

BASE 1,831 1,592 1,280 1,023 822 664 540

TERMINACIONES 0 110 263 241 220 200 181

REPARACIONES 0 54 121 110 100 90 81

RECUPERACIÓN SECUNDARIA 0 1 49 104 178 270 379

EXPLORACIÓN DE JARDÍN 0 0 27 83 135 184 229

EXPLORACIÓN TRADICIONAL 0 0 153 428 656 842 1,015

REDUCCIÓN DECLINACIÓN 0 76 126 101 81 66 55

Millones de barriles diarios (MMbd)