Presentación de PowerPoint - ANDI Economica - Octubre 2017.pdf · Encuesta de Opinión Industrial...
40
Coyuntura económica
Transcript of Presentación de PowerPoint - ANDI Economica - Octubre 2017.pdf · Encuesta de Opinión Industrial...
Coyuntura económica
Crecimiento Económico
1,27
0
1
2
3
4
5
6
7
8
90
0/I
01
/I
02
/I
03
/I
04
/I
05
/I
06
/I
07
/I
08
/I
09
/I
10
/I
11
/I
12
/I
13
/I
14
/I
15
/I
16
/I
17
/I
COLOMBIA: CRECIMIENTO ECONOMICO EVOLUCION PIB TRIMESTRAL
FUENTE: DANE. Cuentas Nacionales
Sem I Sem II Año Trim I Trim II Sem I
Agropecuario 6,5 0,3 0,7 0,5 7,8 4,4 6,1
Café 0,7 6,0 -5,8 -0,3 10,8 -14,3 -2,0
Otros agrícolas 3,6 -3,6 4,9 0,6 12,6 12,5 12,5
Pecuario 1,9 3,3 -1,4 0,9 2,9 3,5 3,2
Madera, pesca 0,4 0,4 -1,5 -0,5 -1,1 -8,6 -4,8
Minería 5,4 -5,8 -7,4 -6,5 -9,3 -6,0 -7,7
Carbón 1,1 -2,3 14,7 5,7 2,8 -7,1 -2,3
Petróleo 3,5 -8,6 -13,6 -11,1 -12,1 -5,4 -8,8
Industria Manufacturera 11,5 4,8 1,1 3,0 0,3 -3,3 -1,5
Refinación de petróleo 2,1 23,8 22,7 23,2 9,6 4,2 6,8
Electricidad, gas y agua 3,5 1,1 -1,0 0,1 -0,5 1,2 0,3
Construcción 9,4 3,1 5,0 4,1 -1,4 0,3 -0,6
Edificaciones 5,3 6,5 5,6 6,0 -7,1 -7,4 -7,3
Obras Civiles 4,0 0,2 4,5 2,4 3,5 6,5 5,0
Comercio, restaurantes y hoteles 12,5 2,4 1,2 1,8 -0,5 0,9 0,2
Transporte, comunicaciones 6,4 0,6 -0,9 -0,1 -0,3 0,7 0,2
Finanzas, servicios a las empresas 19,6 4,8 5,1 5,0 4,3 3,9 4,1
Servicios sociales, comunales, personales 16,6 3,5 1,0 2,2 2,9 3,0 2,9
Gobierno 9,3 3,6 0,1 1,8 3,6 4,1 3,9
PIB Total 100,0 2,5 1,4 2,0 1,2 1,3 1,2
2016 2017
COLOMBIA: CRECIMIENTO ECONOMICO
Part. %
Entidad 2017 2018
Banco de la República 1,6
Ministerio de Hacienda 2,0
ANIF 1,8 2,3
Fedesarrollo 1,7 2,3
Bancolombia 1,7 2,8
Internacionales
FMI 2,0 3,0
OECD 2,2 3,0
CEPAL 2,1
Banco Mundial 2,0
ANDI 1,7
Crecimiento económico
Encuesta de Opinión Industrial Conjunta
Agosto 2017Resultados Preliminares
-15
-10
-5
0
5
10
15e
ne
.-0
5
en
e.-
06
en
e.-
07
en
e.-
08
en
e.-
09
en
e.-
10
en
e.-
11
en
e.-
12
en
e.-
13
en
e.-
14
en
e.-
15
en
e.-
16
en
e.-
17
PRODUCCIÓN REAL DE LA INDUSTRIA
ENCUESTA DE OPINION INDUSTRIAL CONJUNTA DANE
-15
-10
-5
0
5
10
15e
ne
.-0
5
en
e.-
06
en
e.-
07
en
e.-
08
en
e.-
09
en
e.-
10
en
e.-
11
en
e.-
12
en
e.-
13
en
e.-
14
en
e.-
15
en
e.-
16
en
e.-
17
VENTAS REALES DE LA INDUSTRIA
ENCUESTA DE OPINION INDUSTRIAL CONJUNTA DANE
-8
-6
-4
-2
0
2
4
6
8
10
12e
ne
.-1
4
en
e.-
15
en
e.-
16
en
e.-
17
PO
RC
ENTA
JE
COLOMBIA: CRECIMIENTO MENSUAL DE LA PRODUCCION MANUFACTURERA
Fuente: DANE, Muestra Mensual manufacturera
76,7
60
65
70
75
80
85
90
en
e.-
00
en
e.-
01
en
e.-
02
en
e.-
03
en
e.-
04
en
e.-
05
en
e.-
06
en
e.-
07
en
e.-
08
en
e.-
09
en
e.-
10
en
e.-
11
en
e.-
12
en
e.-
13
en
e.-
14
en
e.-
15
en
e.-
16
en
e.-
17
PO
RC
ENTA
JEUTILIZACIÓN DE LA
CAPACIDAD INSTALADA
81,4
24,5
0
10
20
30
40
50
60
70
80
90
100
en
e.-
94
en
e.-
95
en
e.-
96
en
e.-
97
en
e.-
98
en
e.-
99
en
e.-
00
en
e.-
01
en
e.-
02
en
e.-
03
en
e.-
04
en
e.-
05
en
e.-
06
en
e.-
07
en
e.-
08
en
e.-
09
en
e.-
10
en
e.-
11
en
e.-
12
en
e.-
13
en
e.-
14
en
e.-
15
en
e.-
16
en
e.-
17
PO
RC
ENTA
JE
INDICADORES DE LA DEMANDA POR PRODUCTOS MANUFACTUREROS
ALTOS INVENTARIOS PEDIDOS ALTOS+NORMALES
50,2
34,6
0
10
20
30
40
50
60
70
80
90
en
e.-
94
en
e.-
95
en
e.-
96
en
e.-
97
en
e.-
98
en
e.-
99
en
e.-
00
en
e.-
01
en
e.-
02
en
e.-
03
en
e.-
04
en
e.-
05
en
e.-
06
en
e.-
07
en
e.-
08
en
e.-
09
en
e.-
10
en
e.-
11
en
e.-
12
en
e.-
13
en
e.-
14
en
e.-
15
en
e.-
16
en
e.-
17
PO
RC
ENTA
JEINDICADORES DE
CLIMA DE LOS NEGOCIOS
SITUACION FAVORABLE MEJORES EXPECTATIVAS Series3
4,3
4,8
6,2
11,0
11,5
16,3
16,7
17,7
22,5
37,3
MANO DE OBRA
COSTOS FINANCIEROS
CAPITAL DE TRABAJO
INFRAESTRUCTURA Y COSTOS LOGÍSTICOS
CONTRABANDO
TIPO DE CAMBIO
IMPUESTOS
ESTRATEGIAS AGRESIVAS DE PRECIOS YCOMERCIALIZACION
COSTO / SUMINISTRO DE MATERIASPRIMAS
FALTA DE DEMANDA
PRINCIPALES PROBLEMAS DE LA INDUSTRIA AGOSTO 2017 (Porcentaje de empresas)
13,7
86,3
Cumplimiento del presupuesto de ventas en los últimos tres meses
Cumplieron o superaron el presupuesto
No cumplieron el presupuesto
Ejecución promedio:
88,4%
30,0
32,6
33,3
33,3
36,0
37,8
37,9
39,0
39,1
44,0
45,3
46,4
47,9
50,0
53,7
50,0
58,7
49,0
57,8
44,0
62,2
51,7
36,4
46,4
35,7
27,9
26,5
34,4
37,9
22,8
20,0
8,7
17,6
8,9
20,0
10,3
24,7
14,5
20,2
26,7
27,2
17,7
12,1
23,6
Canal institucional
Ventas por catálogo
Hard discount/ Soft discount
Comercio electrónico
Otros
Multinivel
Establecimientos especializados
Puntos de venta propios
Supermercados
Cadenas de almacenes
Grandes superficies
Ventas directas al clientes
Canal tradicional
Licitaciones
Ventas mayoristas
Comportamiento de las ventas en los siguientes canales en los últimos tres meses
Disminuyeron Permanecieron igual Aumentaron
Otros indicadores de crecimiento
0,2
0,6
-6
-4
-2
0
2
4
6
8e
ne
.-1
2
en
e.-
13
en
e.-
14
en
e.-
15
en
e.-
16
en
e.-
17
Po
rce
nta
jeDEMANDA DE ENERGIA ELECTRICA
Variación corrido del año
Demanda de energia electrica
Demanda energia corregida por dias calendario
Año 2014: 4.4%Año 2015: 4.2%Año 2016: -0,2%
Fuente: ISA - XM
Agosto
-1,3
-15
-10
-5
0
5
10
15e
ne
.-0
5
en
e.-
06
en
e.-
07
en
e.-
08
en
e.-
09
en
e.-
10
en
e.-
11
en
e.-
12
en
e.-
13
en
e.-
14
en
e.-
15
en
e.-
16
en
e.-
17
VA
RIA
CIO
N A
ÑO
CO
RR
IDO
(%
)DEMANDA DE ENERGIA ELECTRICANO REGULADA DE LA INDUSTRIA
Año 2014: -0.5%Año 2015: 0.2%Año 2016: -1.8%Fuente: ISA - XM
Sector Externo
2016 Ene- 2016 Ene-Agto/17
Exportaciones Totales 31.045 17.462 -13,0 20,4
Tradicionales 17.485 10.371 -19,6 29,7
Café 2.418 1.257 -4,3 13,0
Petróleo 10.101 5.883 -29,1 24,3
Carbón 4.639 3.091 1,7 55,6
Ferroníquel 328 139 -23,7 -13,9
Industriales 15.928 11.165 0,0 14,5
Manufacturas 7.526 3.518 -10,0 -0,9
2016 Ene-Jul/17 2016 Ene-Jul/17Importaciones Totales 44.889 19.061 -17,0 6,7
Bienes de Consumo 10.985 4.322 -9,4 2,0
Bienes Intermedios 20.346 8.887 -12,7 6,8
Bienes de Capital 13.535 5.846 -27,2 10,4
Para la industria 8.488 3.513 -22,9 2,7
Maquinaria industrial 2.906 1.225 -27,8 0,5
COLOMBIA: COMERCIO EXTERIOR
Valor Variación 2016 2017
Total 31.045 23.611 19,5 100,0 100,0
Países con aumento en exportaciones
Estados Unidos 9.870 6.879 3,3 33,7 29,1
Resto de países 2.863 2.165 41,9 7,7 9,2
Panamá 1.912 1.418 23,0 5,8 6,0
China 1.127 1.247 53,9 4,1 5,3
Turquía 761 888 111,5 2,1 3,8
Ecuador 1.200 879 24,6 3,6 3,7
Brasil 995 878 45,0 3,1 3,7
México 937 801 35,1 3,0 3,4
Perú 1.051 686 8,2 3,2 2,9
Chile 670 653 53,7 2,2 2,8
Corea 402 302 88,1 0,8 1,3
India 226 183 22,1 0,8 0,8
Subtotal 26.334 20.919 26,5 83,7 88,6
Países con reduccion en exportaciones
Países Bajos 1.206 860 -3,4 4,5 3,6
España 1.159 676 -11,2 3,9 2,9
Alemania 476 304 -2,7 1,6 1,3
Reino Unido 482 264 -16,5 1,6 1,1
Venezuela 614 216 -57,1 2,5 0,9
Subtotal 4.711 2.692 -16,3 16,3 11,4
EXPORTACIONES TOTALES (US$ Millones)Enero - Agosto 2017 Participación
Año 2016
Millones US$ Variación Contribución Participación
TOTAL 23.611 19,5 19,5 100,0
AGROPECUARIO 1.942 8,1 0,7 8,2
MINERIA 10.481 28,2 11,7 44,4
INDUSTRIA 11.165 14,5 7,1 47,3
Alimentos y bebidas 3 053 17,0 2,2 12,9Frutas, legumbres, aceites 424 37,1 0,6 1,8Productos de café 1 877 19,7 1,6 8,0Ingenios, refinerías de azúcar 232 55,3 0,4 1,0
Textiles 204 -6,2 -0,1 0,9Confecciones 232 -1,0 -0,0 1,0Cuero y sus productos 112 -5,9 -0,0 0,5Papel y sus productos 225 16,1 0,2 1,0Refinación de petróleo 1 675 22,0 1,5 7,1Sustancias Químicos 1 825 0,7 0,1 7,7Productos de caucho y plástico 362 1,7 0,0 1,5Otros minerales no metálicos 213 -2,0 -0,0 0,9Productos metalúrgicos básicos 1 784 52,8 3,1 7,6
Hierro y de acero 295 13,9 0,2 1,2
Metales preciosos y metales no ferrosos 1 489 64,0 2,9 6,3Productos metálicos 200 -6,5 -0,1 0,8Maquinaria y equipo 300 3,3 0,0 1,3Maquinaria y aparatos eléctricos 219 0,5 0,0 0,9Vehículos automotores 306 5,2 0,1 1,3
EXPORTACIONES SEGÚN ACTIVIDAD ECONOMICA (Enero-Agosto 2017)
Export FOB Import FOB
América Latina 2017 2017 2016 2017Ecuador 744 404 152 340
Perú 589 358 178 230
Brasil 763 1.254 -652 -492
Chile 567 374 -17 193
México 691 1.930 -1.365 -1.240
Panamá 1.225 12 874 1.214
Venezuela 184 113 327 71
Estados Unidos 6.024 7.007 -522 -983
Unión Europea 3.027 3.649 -602 -622
Alemania 266 976 -639 -710
Francia 105 507 -421 -402
Países Bajos 724 179 573 545
Japón 296 689 -343 -393
China 1.040 4.601 -3.674 -3.561
India 155 534 -378 -379
Turquía 791 129 226 662
Resto de países 3.007 2.118 94 889
Total 20.524 25.393 -7.037 -4.869
BALANZA COMERCIAL POR PAISES (Enero - Julio)
Balanza Comercial
Balanza de Pagos
BALANZA DE PAGOSCifras en millones de dólares
En el primer semestre de 2017, aumentó
el déficit en la cuenta corriente
US$ -5,992 US$-6,119
Ene-jun 2016 Ene-jun 2017
US$ 127
Variación
Se explica, principalmente, por el déficit en la balanza de bienes y la renta de los
factores
Las entradas netas de capital, registradas en
la cuenta financiera, se redujeron
US$ 6,413 US$5,760
Ene-jun 2016 Ene-jun 2017
US$ 653
Variación3,9% del PIB
4,1% del PIB
BALANZA DE PAGOSCifras en millones de dólares
US$ -5,992 US$-6,119US$ 4,188 US$3,258
Ene-jun 2016 Ene-jun 2017
Variación 2,2% del PIB
Inversión Extranjera Directa (IED)
-36,9%US$ 8,239
Ene-jun 2016
US$ 5,199
Ene-jun 2017
Variación
Inversión Extranjera de Cartera
3,5% del PIB-22,2%
Cuenta Financiera
COLOMBIA: FLUJO DE INVERSION EXTRANJERA DIRECTA
Por Sectores (US$ Millones)
Primer semestre
2016 2017 Var % Part %Sector Petrolero 1.374 1.598 16,3 30,7
Manufactureras 791 1.483 87,4 28,5
Comercio, Restaurantes y Hoteles 479 493 2,9 9,5
Construcción 316 325 2,5 6,2
Electricidad, Gas y Agua 2.961 300 -89,9 5,8
Minas y Canteras (incluye carbón) 72 285 294,0 5,5
Establecimientos Financieros 988 250 -74,7 4,8
Servicios Comunales 212 225 6,2 4,3
Transportes, Almacenamiento y Comunicaciones
934 147 -84,2 2,8
Agricultura Caza, Silvicultura y Pesca 110 94 -15,2 1,8
TOTAL 8.239 5.199 -36,9 100,0
Entorno Macroeconómico
3,97
0
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10e
ne
.-1
0
en
e.-
11
en
e.-
12
en
e.-
13
en
e.-
14
en
e.-
15
en
e.-
16
en
e.-
17
PO
RC
ENTA
JEINFLACIÓN AL CONSUMIDOR
Fuente: DANE
Año 2014: 3.66%Año 2015: 6.77%Año 2016: 5.75%
Septiembre 2017:
-15
-10
-5
0
5
10
15
20
25
30
35
40
ene.-10 ene.-11 ene.-12 ene.-13 ene.-14 ene.-15 ene.-16 ene.-17
PO
RC
ENTA
JEINFLACIÓN AL CONSUMIDOR POR ORIGEN
VARIACIÓN ANUAL
SECTOR AGROPECUARIO SECTOR INDUSTRIAL
SERVICIOS PRIVADOS BIENES PÚBLICOS
FUENTE: DANE, CÁLCULOS ANDI
-2
0
2
4
6
8
10
ene.-10 ene.-11 ene.-12 ene.-13 ene.-14 ene.-15 ene.-16 ene.-17
PO
RC
ENTA
JEINFLACIÓN AL CONSUMIDOR POR ORIGEN
VARIACIÓN ANUAL
SECTOR INDUSTRIAL SERVICIOS PRIVADOS BIENES PÚBLICOS
FUENTE: DANE, CÁLCULOS ANDI
5,25
2,0
3,0
4,0
5,0
6,0
7,0
8,0
en
e.-
10
en
e.-
11
en
e.-
12
en
e.-
13
en
e.-
14
en
e.-
15
en
e.-
16
en
e.-
17
DTF Y TASA DE INTERVENCION DEL BANCO DE LA REPÚBLICA
DTF Tasa de expansión
Fuente: Banco de la República
5,48
6,22
0
2
4
6
8
10
12
14
16
18
20e
ne
.-1
4
jul.
-14
en
e.-
15
jul.
-15
en
e.-
16
jul.
-16
en
e.-
17
jul.
-17
VA
RIA
CIO
N A
NU
AL
%EVOLUCION DE LA CARTERA BRUTA
DEL SISTEMA FINANCIERO
FUENTE: SUPERINTENDENCIA FINANCIERA
Julio-2017
2,37
12,08
6,22
0
2
4
6
8
10
12
14
16
18
20e
ne
.-1
4
jul.
-14
en
e.-
15
jul.
-15
en
e.-
16
jul.
-16
en
e.-
17
jul.
-17
EVOLUCION DE LA CARTERA (%)SEGÚN MODALIDAD DEL CREDITO
COMERCIAL CONSUMO TOTAL
6,22
4,4%
2,0%
2,5%
3,0%
3,5%
4,0%
4,5%
5,0%
0
5
10
15
20
25e
ne
.-1
4
en
e.-
15
en
e.-
16
en
e.-
17
% C
alid
ad d
e la
Car
tera
Var
iaci
ón
An
ual
car
tera
%CARTERA DEL SISTEMA FINANCIERO Y
CALIDAD DE LA CARTERA
CARTERA BRUTA CALIDAD DE LA CARTERA (CARTERA VENCIDA/CARTERA BRUTA)
6,2
42,3
0
5
10
15
20
25
30
35
40
45
50e
ne
.-1
4
jul.
-14
en
e.-
15
jul.
-15
en
e.-
16
jul.
-16
en
e.-
17
jul.
-17
CARTERA BRUTA Y CARTERA VENCIDACRECIMIENTO ANUAL
CARTERA BRUTA CARTERA VENCIDA
3,8%
6,0%
2,7%
4,4%
1,4%
2,4%
3,4%
4,4%
5,4%
6,4%e
ne
.-1
4
jul.
-14
en
e.-
15
jul.
-15
en
e.-
16
jul.
-16
en
e.-
17
jul.
-17
CALIDAD DE LA CARTERASEGÚN MODALIDAD DEL CREDITO
COMERCIAL CONSUMO HIPOTECARIA TOTAL
1.500
2.000
2.500
3.000
3.500
1-e
ne
.-10
1-ab
r.-1
0
1-ju
l.-1
0
1-o
ct.-
10
1-e
ne
.-11
1-ab
r.-1
1
1-ju
l.-1
1
1-o
ct.-
11
1-e
ne
.-12
1-ab
r.-1
2
1-ju
l.-1
2
1-o
ct.-
12
1-e
ne
.-13
1-ab
r.-1
3
1-ju
l.-1
3
1-o
ct.-
13
1-e
ne
.-14
1-ab
r.-1
4
1-ju
l.-1
4
1-o
ct.-
14
1-e
ne
.-15
1-ab
r.-1
5
1-ju
l.-1
5
1-o
ct.-
15
1-e
ne
.-16
1-ab
r.-1
6
1-ju
l.-1
6
1-o
ct.-
16
1-e
ne
.-17
Colombia: Tasa de Cambio Nominal
www.andi.com.co
