FISCALIDAD E&P EN ESPAÑAJORNADA FISCALIDAD ENERGÉTICAAbril 2015

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Fiscalidad E&P en España - Marco normativo1. Ley del Impuesto sobre Sociedades (LIS).2. Ley del Sector de Hidrocarburos (LSH): análisis del Proyecto

de Ley que la modifica.I. Medidas fiscales introducidas.II. Reflexiones y valoración de dichas medidas.

1. LEY DEL IMPUESTO SOBRE SOCIEDADES (LIS)

• Con efectos 1 de enero de 2015, nueva LIS: Ley 27/2014, de 28 de noviembre.

• La actividad de E&P se regula en uno de sus regímenes tributarios especiales.

• Principales características del régimen de la actividad de E&P en la nueva LIS:• Se mantienen de la norma anterior:

• Posibilidad de reducir determinadas cantidades en la base imponible en concepto de factor de agotamiento;• Especialidad en amortización de inversiones intangibles y gastos de investigación; y• Especialidad en la compensación de bases imponibles negativas.

• Se modifica, al igual que para el régimen general del IS y resto de regímenes especiales, el tipo degravamen:

• Ejercicio 2015: 33%.• Ejercicio 2016 en adelante: 30%.• Se mantiene la diferencia porcentual de 5 puntos por encima respecto del tipo general del IS.• Distinto tipo de gravamen en el IS para la actividad de E&P: impacto para un grupo fiscal.

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2. LEY DEL SECTOR DE HIDROCARBUROS (LSH)

• La actual LSH (Ley 34/1998, de 7 de octubre) es una norma obsoleta que no se adecúa ni a larealidad ni a las necesidades actuales del sector.

• En estos momentos, tramitación parlamentaria de un Proyecto de Ley que modifica la actualLSH e introduce importantes medidas de carácter tributario. Importante impacto en laactividad de E&P en España.

• Dos objetivos fundamentales del Proyecto de Ley:I. Que las rentas económicas derivadas de la actividad de E&P en España reviertan en mayor medida

en la sociedad. Medidas concretas:• Creación del Impuesto sobre el valor de la extracción de gas, petróleo y condensados; y• Modifica el actual Canon de superficie.

II. Lograr un mayor compromiso social con las comunidades donde se ubiquen las actividades deE&P. Medidas concretas:• Introduce un sistema de incentivos a las comunidades “afectadas”; e• Introduce el deber de los titulares de concesiones de explotación de compartir los ingresos que obtengan

de la venta de hidrocarburos con los propietarios de los terrenos suprayacentes.

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I. PROYECTO DE LEY QUE MODIFICA LA LSH: MEDIDAS FISCALES - I

• Impuesto sobre el valor de la extracción de gas, petróleo y condensados.• Contribuyentes: personas jurídicas y entidades que realicen dichas extracciones en territorio español.• Base imponible: suma del valor del gas, petróleo y condensados extraídos, una vez realizado el primer

tratamiento de depuración y separación.• Tipo de gravamen:

• Petróleo y condensados:

• Gas:

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Tipo impositivo

Más de 3.650.000

Explotación en tierra

Explotación marina

2% 1%

8% 7%

6% 5%

Barriles extraídos periodo impositivo

Hasta 365.000

Desde 365.001 hasta 3.650.000

Tipo impositivo

Convencional No convencional

Volumen extraído periodo impositivo

Explotación marina Explotación en tierra

Más de 164.250.000 m3 5% 4%

1%

3%

4%

Convencional

Hasta 32.850.000 m3 3% 1%

Desde 32.850.001 m3 hasta 164.250.000 m3

4% 3%

I. PROYECTO DE LEY QUE MODIFICA LA LSH: MEDIDAS FISCALES - II

• Canon de superficie.• Es una tasa que grava los derechos de utilización privativa o aprovechamiento especial del dominio

público estatal de hidrocarburos como consecuencia de (i) permisos de investigación y (ii)concesiones de explotación.

• Se introducen dos nuevas tarifas que se adicionan a las otras dos ya existentes (comentadas en elpunto anterior):

• Perforación de sondeos; y• Adquisición de datos sísmicos.

• Incentivos a las comunidades donde se ubiquen las actividades de E&P.• Podrán beneficiarse tanto Comunidades Autónomas como Municipios.• Su importe, distribución y demás aspectos para su concreta aplicación, se determinará anualmente

en los Presupuestos Generales del Estado.

• Pagos a los propietarios de los terrenos suprayacentes.• Obligación para los titulares de concesiones de explotación de pagar anualmente el 1% del valor de

los hidrocarburos extraídos.• Única medida que recoge el Proyecto de Ley que se prevé que no tenga efectos retroactivos.

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II. PROYECTO DE LEY QUE MODIFICA LA LSH: REFLEXIONES Y VALORACIÓN DE LAS MEDIDAS FISCALES

• Reflexiones• Coyuntura actual de enorme incertidumbre para el sector, acrecentada recientemente por el

brusco descenso del precio del crudo. Gran impacto en actividad de E&P.• El FMI advierte que no existen expectativas de recuperación del precio del crudo debido al

mantenimiento de los factores determinantes de su desplome que, según la OPEP, se deberíaentre otros a:

• Un exceso de oferta respecto a una moderada demanda mundial;• La apreciación del dólar; y• Gran incertidumbre sobre la economía mundial.

• Valoración• Por ello, consideramos que todo cambio normativo que introduzca medidas que “endurezcan” el

régimen fiscal aplicable a las actividades de E&P en España no es la mejor vía.• Como medida absolutamente necesaria, consideramos que se debe modificar el Proyecto

de Ley para introducir un régimen transitorio que garantice que el Impuesto sobre el valor de laextracción de gas, petróleo y condensados sólo resultará de aplicación a las concesiones deexplotación otorgadas a partir de su entrada en vigor.

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