TEMA 10. ANALISIS DE LOS ESTADOS CONTABLES

1. Estudio de los estados contables2. Análisis de la estructura y equilibrio patrimonial3. Situaciones patrimoniales4. Los libros contables

7.1 El estudio de los estados contables

•Selecciona los datos de interés del sistema•Procesa la información seleccionada•Elabora informesTÉCNICAS DE ANÁLISIS•Sector al que pertenece la empresa•Tamaño de la empresa•Comparación con los datos obtenidos con otras empresas

Análisis estáticoAnálisis dinámicoSistema de ratios o coeficientesAnálisis verticalAnálisis horizontal

TIPOS DE ANÁLISIS DE LOS ESTADOS CONTABLES

Análisis patrimonial

Análisis financiero

Análisis económico

7.2 Análisis de la estructura y equilibrio patrimonial

7.2.1 ESTRUCTURA Y COMPOSICIÓN DEL BALANCE7.2.1 ESTRUCTURA Y COMPOSICIÓN DEL BALANCE

Estructura Financiera: Patrimonio neto + Pasivo•Informa sobre el origen de los fondos utilizados en la empresa•Con ellos se desarrolla la actividad de la empresa

Estructura Económica:Activo no corriente + Activo corriente•Destino de los fondos adquiridos por la empresa•Activo no corriente,bienes duraderos•Activo corriente, bienes que permanecen sólo durante el ciclo de explotación

Equilibrio patrimonial•Resulta de comparar la estructura económica con la financiera•El activo no corriente es la parte más sólida de la empresa.Debe estar financiado con los fondos propios y recursos ajenos a largo plazo (capitales permanentes)•El activo no corriente debe estar financiado por el pasivo corriente y parcialmente por capitales permanentes•El activo corriente debe estar compuesto por elementos patrimoniales capaces de asegurar el ciclo productivo y generar liquidez suficiente para hacer frente a las deudas a corto plazo.

7.2 Análisis de la estructura y equilibrio patrimonial

7.2.2 COEFICIENTES ESTRUCTURALES7.2.2 COEFICIENTES ESTRUCTURALES

El estudio de los coeficientes de estructura tiene como objetivo determinar la composición El estudio de los coeficientes de estructura tiene como objetivo determinar la composición relativa de cada una de las masas patrimoniales con respecto al balancerelativa de cada una de las masas patrimoniales con respecto al balanceEstos ratios dan idea de la participación relativa de los fondos propios y fondos ajenos en la Estos ratios dan idea de la participación relativa de los fondos propios y fondos ajenos en la financiación de la empresafinanciación de la empresa

Estructura del Activo no corriente

Estructura del Activo corriente

Estructura del Patrimonio neto

Estructura del Pasivo no corriente

Estructura del Pasivo corriente

totalActivo

corrientenoActivocorrientenoActivodelEstructura

totalActivo

corrienteActivocorrienteActivodelEstructura

PasivonetoPatrinonio

netoPatrinonionetoPatrinoniodelEstructura

PasivonetoPatrinonio

corrientenoPasivocorrientenoPasivodelEstructura

PasivolnetoPatrinonio

corrientePasivocorrientePasivodelEstructura

7.2 Análisis de la estructura y equilibrio patrimonial

7.2.3 ANALISIS DE TENDENCIAS7.2.3 ANALISIS DE TENDENCIASEl análisis de tendencias que hemos realizado es un análisis vertical y estático.Sería más realista hacerlo horizontal y dinámico ya que nos explicaría mejor la situación y evolución de la empresa

7.2.4 FONDO DE MANIOBRA7.2.4 FONDO DE MANIOBRA

El Fondo de maniobra es un método de análisis de la composición y equilibrio del patrimonio que estudia el capital circulante y mide la estabilidad financiera de la empresa

Fondo Maniobra = Capitales Permanentes –Activo no corrienteFondo Maniobra = Activo corriente- Pasivo corriente

7.2 Análisis de la estructura y equilibrio patrimonial

Fondo de maniobra positivo:situación normalUna empresa tiene fondo de maniobra positivo cuando el activo circulante es superior al pasivo circulante.En estas condiciones no hay Problemas financieros a corto plazo.

Fondo de maniobra positivo:situación extremaEn el pasivo de la empresa no hay ningún componente exigible,todo el activo se financia con los recursos propios de la empresa

Fondo de maniobra negativo:posible suspensión de pagosEl pasivo circulante es mayor que el activo circulante.La empresa tendrá que devolver, a corto plazo,una cantidad de dinero superior a aquella que puede generar en el mismo periodo de tiempo.Si esta situación no varía,la empresa puede entrar en una situación de suspensión de pagos

7.3 Situaciones patrimoniales

EQUILIBRIO TOTAL O ESTABILIDAD FINANCIERATodo el activo está financiado con fondos propios

EQUILIBRIO NORMAL O ESTABILIDAD FINACIERAFondo de maniobra positivo.Está asegurada la liquidez en el ciclo de explotación

SITUACIÓN DE SUSPENSIÓN DE PAGOSDesequilibrio a corto plazo porque el pasivo corriente es mayor que el activo corriente.Si se prolonga esta situación a corto plazo puede terminar en una suspensión de pagosLa suspensión de pagos es una situación jurídica en la que se enfrentan la empresa y los acreedores.Es declarada por un juez y/o puede ser solicitada voluntariamente por la empresaImplica la intervención jurídica y el establecimiento de moratorias para intentar superar los problemas estructurales y que la situación no desemboque en la quiebra SITUACIÓN DE QUIEBRALa quiebra es una figura mercantil que se aplica a las empresas que no pueden pagar la totalidad de sus deudas porque carecen de Patrimonio neto y la estructura financiera está compuesta totalmente por pasivoLa declaración de la quiebra la realiza un juez y se puede clasificar en :•Fortuita•Culpable•Fraudulenta