Nombre Angie Katherine Escobar Venero UNIVERSIDAD ANDINA DEL CUSCOCódigo 014100478E Asignatura Matemática Financiera

¿QUÉ ES UN BROKER? 1

En el mundo de las finanzas, los términos “broker” 2y “agente o corredor de bolsa”

son constantemente confundidos. En principio, los "brokers" son personas que

operan bajo las órdenes de los clientes de la empresa que los contratan. El agente

de bolsa, en cambio, realiza funciones de asesoramiento financiero a sus clientes,

además de poder trabajar por cuenta propia.3

Los "brokers" son personas que se encargan de realizar los trámites de compra-

venta a través de la Bolsa de valores. Su remuneración se basa en las

comisiones, recibiendo un porcentaje determinado del dinero invertido. Y siempre

tienen como referente los aranceles.

Los "brokers" son las únicas personas que pueden comprar y vender acciones. No

basta con que una persona privada quiera invertir en acciones su capital. No

podría hacerlo porque no está autorizada. Por esta razón, todos los inversores

(traders) tienen que dirigirse a los "brokers", que son los que realizan este tipo de

operaciones. (Alfredo, 2012)

Si se quiere entender la funcionalidad de un broker no hace falta más que conocer

como funciona su contraparte el corredor de seguros, pues son similares en todo

excepto en su potestad de trabajar independientemente4.

En Perú, el decreto 1797-2011 establece en la Ley General del Sistema Financiero

y del Sistema de Seguros y Orgánica de la Superintendencia de Banca y Seguros,

lo siguiente: El corredor de seguros5 realiza una actividad de intermediación y 1 La palabra broker tiene distintas acepciones. Existen brokers de seguros, financieros e inmobiliarios. De manera general y para efectos de la administración financiera se optará por el término “bróker financiero”2 El corredor es el encargado de informar y asesorar, mientras que el broker es el encargado de ejecutar las ordenes (corredordebolsa.org). Por esta razón no se deben confundir ambos términos.3 La confusión de dicho término se debe a que un broker también puede asesorar a su cliente y hacer las funciones de un corredor de bolsa. 4 En adelante broker será equivalente a corredor de seguros.5 La utilización del término “seguros” en la denominación social de las personas inscritas en el Registro, no deberá confundir su naturaleza, especialmente, con una empresa de seguros, debiendo dicho término estar unido a la condición de corredor, ajustador o perito. Asimismo, las personas naturales inscritas en el Registro, deberán hacer prevalecer su condición de persona

Nombre Angie Katherine Escobar Venero UNIVERSIDAD ANDINA DEL CUSCOCódigo 014100478E Asignatura Matemática Financiera

asesoría en la contratación de coberturas de seguro en el mercado nacional, con

independencia de las empresas de seguros, disminuyendo, con su participación,

las diferencias provenientes de la asimetría de información existente entre los

contratantes o potenciales contratantes y asegurados y las empresas de seguros,

lo cual mejora las condiciones de transparencia en la contratación de seguros.

Es función del corredor de seguros, la de representar al contratante y/o asegurado

frente a la empresa de seguros lo cual se instrumentaliza a través de la

suscripción de la Carta de Nombramiento a su favor, por parte del contratante y/o

asegurado. Dicho documento faculta al corredor para realizar actos administrativos

de representación, mas no de disposición, surtiendo sus efectos durante la

vigencia del contrato de seguros. La Carta de Nombramiento, acredita al corredor

de seguros, el derecho a percibir la comisión por la intermediación del contrato por

el cual fue emitida, pago que estará a cargo de la empresa de seguros (SBS,

2011).

FORMACIÓN REQUERIDA

En España, los requerimentos para ser broker son tener una licenciatura6, tener

manejo del inglés7 y además manejo de las herramientas informáticas8

(Fernandez, 2015). En cuanto a las aptitudes personales un broker deberá ser una

persona capaz de trabajar bajo presión y con dotes de comerciante.

A diferencia de España, en países como Estados Unidos ya existen

Universidades especializadas en Bolsa.

natural utilizando su nombre, en la forma en que figura en la resolución que autoriza su inscripción en el Registro, expedida por esta Superintendencia. (SBS, 2011)6 La cual puede ser en cualquier carrera siempre y cuando se cuente con un MBA. Pero de preferencia se requieren carreras afines al negocio tales como la Economía y Finanzas. El broker requerirá manejo de la microeconomía y macroeconomía, ya que estas áreas de estudio indicaran el entorno a través del cual deberá tomar sus decisiones. Se dice que la carrera universitaria no es imprescindible pero si se deben conocer los mercados financieros y su funcionamiento.7 Se requiere que el broker maneje este idioma ya que la mayor de la información en tiempo real está en la lengua americana8 El broker realizará tareas simultáneas, utilizará tanto Word como Excel y deberá manejar el cruce de información.

Nombre Angie Katherine Escobar Venero UNIVERSIDAD ANDINA DEL CUSCOCódigo 014100478E Asignatura Matemática Financiera

En el Perú, la convocatoria más reciente para los corredores de seguros permite

tener directrices del perfil que se busca en un corredor en calidad de persona

natural. Así se le exige lo siguiente:

Currículum vitae suscrito (firmado) y documentado con referencia únicamente a la

experiencia laboral y estudios en seguros;

Copia del diploma o título y de los certificados de estudios (certificado de notas),

otorgados por instituciones educativas de enseñanza superior especializadas en la

formación de seguros que acrediten formación académica en la especialidad de

seguros, con un mínimo de trescientas cincuenta (350) horas lectivas, en caso de

presentarse para corredor de seguros generales y de personas; de doscientos

cincuenta (250) horas lectivas en el caso de corredores especializados en ramos

de seguros generales; y de ciento cincuenta (150) horas lectivas en el caso de

corredores especializados en ramos de seguros de personas, o, para cada uno de

los casos, certificado de trabajo expedido por una empresa de seguros que

demuestre experiencia en el área técnica no menor de tres (3) años, obtenida

dentro de los últimos cinco (5) años anteriores a la presentación de la solicitud de

inscripción en el registro, en el ramo que pretenda inscribirse (SBS, 2015)

En cambio para personas jurídicas se exige:

a) Proyecto de minuta de constitución social consignando como objeto social

exclusivo la prestación de servicios de intermediación y asesoría en seguros y

como capital social íntegramente suscrito y pagado en efectivo, un monto no

menor de cinco (5) Unidades Impositivas Tributarias vigentes9;

b) Curriculum vitae suscrito y documentado con referencia a la experiencia laboral

y estudios en seguros de los accionistas, socios, directores, gerentes o titular

gerente, cuando corresponda. El gerente general de la persona jurídica actuará

como representante legal en todos aquellos actos que guarden relación directa

con la actividad de intermediación de seguros, debiendo ser corredor de seguros,

9 La constitución de la empresa le otorga un grado de formalidad. Esto es importante porque se busca garantizar la confiabilidad de los clientes de los corredores.

Nombre Angie Katherine Escobar Venero UNIVERSIDAD ANDINA DEL CUSCOCódigo 014100478E Asignatura Matemática Financiera

domiciliado en el país, autorizado para el ejercicio de la actividad, en los ramos

para los cuales la empresa corredora de seguros solicita autorización de

inscripción, debiendo mantener habilitada su inscripción en el Registro durante

todo el tiempo que permanezca en el cargo; y,

c) Declaración Jurada de los accionistas, socios, directores, gerentes o titular

gerente, cuando corresponda, de no encontrarse incursos en los impedimentos

señalados en el artículo 410.

d) Copia del Documento Nacional de Identidad, Carnet de Extranjería o pasaporte

de los socios, accionistas, directores (SBS, 2015),

CÓMO SE ACREDITAN

Los brokers se acreditan a través de una licencia. Sin embargo, los requerimientos

variarán según el ente financiero regulador. Así, los procesos que se siguen en

Perú, Estados Unidos y España no son los mismos, ni se realizan en el mismo

lugar.

En Perú, para poner una agencia de seguros se debe hacer mediante la web de la

Superintendencia de Banca y Seguros, pero si el interés es de actuar como

corredor de seguros, se obtiene la licencia a través de una aseguradora registrada

en la misma entidad.

La Superintendencia establece los requisitos para la inscripción de los

intermediarios de seguros11, así como las obligaciones, derechos, garantías y

demás condiciones a las que deben sujetar su actividad, debiendo satisfacer

cuando menos lo siguiente12:

10 Acotar el artículo 4 demandaría muchas líneas, así que conviene dar tan solo una aclaración general. Las restricciones que se establecen en este artículo incluyen que no se permitirá la participación de agentes que tengan antecedentes de delitos o que estén prohibidos por alguna legislación de trabajar en este rubro.11 Entiéndanse como brokers12Ley N° 26702 - Ley General del Sistema Financiero y del Sistema de Seguros y Orgánica de la Superintendencia de Banca y Seguros. (SMV, 2008)

Nombre Angie Katherine Escobar Venero UNIVERSIDAD ANDINA DEL CUSCOCódigo 014100478E Asignatura Matemática Financiera

1. Mantener su calidad de hábiles para el ejercicio de sus actividades13.

2. No hallarse incursos en ningún caso de incompatibilidad o impedimento.

3. Encontrarse al día en el pago de sus contribuciones a la Superintendencia.

BIBLIOGRAFÍAAlfredo. (18 de Mayo de 2012). Gerencie.com. Recuperado el 06 de Agosto de 2015, de

http://www.gerencie.com/que-son-y-que-hacen-los-brokers-y-agentes-o-corredores-de-bolsa.html

corredordebolsa.org. (s.f.). Recuperado el 6 de Agosto de 2015, de http://www.corredordebolsa.org/

Elmundo. (15 de Noviembre de 1998). Recuperado el 6 de Agosto de 2015, de http://www.elmundo.es/sudinero/noticias/act-146-15.html

Empirebb. (4 de Agosto de 2015). Empire Bussines Brokers. Recuperado el 6 de Agosto de 2015, de http://www.empirebb.com/esp/busqueunbroker.php

Fernandez, A. (26 de Enero de 2015). rankia.com. Recuperado el 6 de Agosto de 2015, de http://www.rankia.com/blog/bolsa-desde-cero/2627875-que-estudiar-para-ser-broker-gestor-carteras-analista-financiero

SBS. (2011). Obtenido de http://www.sbs.gob.pe/repositorioaps/0/0/jer/corr_seg_per_nat_ins/RES_1797-2011_.pdf

SBS. (2015). Obtenido de http://www.sbs.gob.pe/principal/categoria/corredores-de-seguros-personas-natural-inscripcion/2491/c-2491

SMV. (2008). Obtenido de http://www.smv.gob.pe/Frm_Prospectos.aspx?data=5FDEB36D19DCED9FAC271FB74933E4FE0CE731B940

13 http://www.smv.gob.pe/Frm_Prospectos.aspx?data=5FDEB36D19DCED9FAC271FB74933E4FE0CE731B940