Modelos de equilibrio y su aplicación a la

realidad ChilenaPROFESOR: ÁNGEL HAGGAR

ALUMNOS: TAMARA GARR IDO

JAV IER MERCADO

JOCELYN MOSQUE IRA

PAUL A SCHMIDT

YOVELY VEL AST IN

Modelo teoría de carterasEsta teoría está basada en las ideas de Markowitz:• Retorno Esperado• Riesgo• Diversificación en las Carteras

Modelo Diagonal de Sharpe:Simplificación gracias a una relación entre rentabilidad de los activos y la cartera de mercado a través de un modelo diagonal.

Se plantea una herramienta financiera para determinar la tasa de retorno para un activo, llamada: El Modelo de Valoración del Precio de los Activos Financieros (CAPM)

Perfil del inversionista:Aversos al Riesgo: Inversión con menos riesgo, mayor rentabilidadPropensos al Riesgo: Inversión con menos riesgo, menor rentabilidadNeutrales al riesgo: Es aquel inversor que se mantendría indiferente

CAPM Herramienta Financiera

Medir retorno requerido para ciertos activos

Teoría de carterasPortafolio

diversificado (inversiones)

Aumentar la rentabilidad

Disminuir el riesgo

AFP Compañías de seguros Fondos Mutuos Consultorías

Alta liquidez

Riesgo a/b/c/d/e

Riesgo alto

Riesgo medio

Riesgo bajoPortafolio