Marco Conceptual para la Información Financiera

Resumen

Solano Vega, Juanito Lee M.

Marco Conceptual para la Información

Financiera (2010)

Marco Conceptual para la Preparación y

Presentación de los EEFF (1989)

INDICE Prólogo Introducción

Propósito y valor normativo Alcance

Capítulos 1. Objetivo de la información financiera de propósito general

Introducción Objetivo, utilidad y limitaciones de la información financiera con propósito general Información sobre los recursos económicos , derechos de los acreedores y sus cambios

de la entidad que informa Recursos económicos y derechos de los acreedores Cambios en los recursos económicos y en los derechos de los acreedores Rendimiento financiero reflejado por la contabilidad de acumulación (devengo) Rendimiento financiero reflejado por los flujos de efectivo pasados Cambios en los recursos económicos y en los derechos de los acreedores que no

proceden del rendimiento financiero

2. La entidad sobre la que se informa 3. Características cualitativas de la información financiera útil 4. Texto restante

Prólogo

Existe un proceso de actualización de Marco conceptual.

En virtud del cual se han reemplazado los capítulos 1 y 3.

El capítulo 2 está en proceso de emisión.

El capítulo 4 contiene el texto restante del Marco Conceptual de 1989.

Al finalizar el proceso se contará con un solo documento completo denominado «Marco Conceptual para la Información Financiera»

Introducción No existe una información homogénea producto de distintos

criterios de reconocimiento, medición y circunstancias de diversa índole.

El IASB tiene la misión de armonizar la información relativa a la preparación y presentación de los EEFF.

Se enfoca en los EEFF por que son la principal fuente de información para la toma de decisiones de los diversos usuarios. Por ejemplo:

a) Comprar, vender o mantener inversiones en patrimonio. b) Evaluar el desempeño de la gerencia. c) Capacidad para retribuir a los empleados. d) Capacidad de pago. e) Determinar políticas impositivas. f) Ganancias distribuibles y dividendos. g) Contribuir a las estadísticas nacionales. h) Regular las actividades estatales.

Propósito y valor normativo El propósito del Marco Conceptual es:

a) Ayudar al Concejo (IASB) en la revisión de las normas existentes y desarrollo de futuras NIIF,

b) Ayudar al concejo en la armonización y reducción de tratamientos contables alternativos (permitidos por la NIIF) en la presentación de los EEFF,

c) Ayudar a los organismos nacionales en la emisión de sus normas,

d) Ayudar a los preparadores de los EEFF a aplicar las NIIF,

e) Ayudar a los auditores a formarse una opinión respecto a si los EEFF están bajo las NIIF,

f) Ayudar a los usuarios en la interpretación de los EEFF,

g) Ayudar a entender el enfoque del IASB.

Alcance

a) Objetivo de la información financiera,

b) Características cualitativas de la información financiera útil,

c) Elementos de los EEFF

d) Capital y mantenimiento de capital.

1. Objetivo de la información financiera de

propósito general

Introducción

El objetivo de la información financiera de propósito general.

Fundamento del Marco Conceptual

Concepto de entidad que informa,

características cualitativas y restricciones de la información financiera útil,

Elementos de los EEFF

Capital y mantenimiento de capital.

Se derivan

del

ob

jetivo

Objetivo, utilidad y limitaciones de la información

financiera con propósito general

La entidad que informa, presenta

Información financiera de propósito general

Útil para los inversores, prestamistas y acreedores existentes y potenciales

Para la toma de decisiones sobre el suministro de recursos a la entidad

La toma de decisiones sobre el suministro de recursos a la entidad, está en función de

La rentabilidad esperada

Depende de las perspectivas de entradas netas de efectivo futuras

Los usuarios necesitan información relevante que les ayude a evaluar las perspectivas de entradas de

flujos de efectivos futuros netos

Objetivo, utilidad y limitaciones de la información

financiera con propósito general

las perspectivas de entradas de efectivo netas futuras

• Recursos de la entidad

• Derechos de los acreedores

• Desempeño de la gestión

Para evaluar Los usuarios

analizan

Objetivo, utilidad y limitaciones de la información financiera con propósito general

Los usuarios principales a quienes está dirigido la información financiera

de propósito general son

Inversores

Prestamistas

Otros acreedores

Los usuarios tienen necesidades y deseos diferentes, por cuanto pueden

entrar en conflicto. Se tratará de satisfacer al mayor número de usuarios principales posibles

Otros usuarios distintos, pueden encontrar útil los informes financieros de propósito general (pero

no están dirigidos a ellos)

Entes supervisores

Público distinto a los usuarios principales

Objetivo, utilidad y

limitaciones de la

información financiera

con propósito general

Informes Financieros

Juicios Estimaciones modelos

Están basados en

El Marco Conceptual contiene conceptos

(definiciones)

de Actualmente los

conceptos son metas a lograr en el futuro

Objetivo, utilidad y

limitaciones de la

información financiera con

propósito general

Información sobre los recursos económicos , derechos

de los acreedores y sus cambios de la entidad que

informa

La situación financiera

Recursos económicos y derechos de los acreedores contra la entidad que informa.

Efectos de transacciones y otros sucesos

recursos económicos y los derechos de los acreedores de una entidad que informa.

Informa sobre

Cambian los

Los informes financieros de propósito general dan

información útil sobre

Recursos económicos y derechos de los

acreedores

Información sobre la

naturaleza e importes de los

recursos económicos y

derechos de los acreedores

Identifica fortalezas y debilidades financieras

Ayuda a evaluar liquidez y solvencia

Necesidades de financiación

adicional

Posibilidades de financiación

Requerimientos de pago a

acreedores

Diferentes tipos de recursos económicos

Afectan de forma distinta

la evaluación del usuario

Sobre la perspectiva de los flujos de efectivo neto futuros

Recursos económicos y derechos de los

acreedores

Cambios en los recursos económicos y en los

derechos de los acreedores

Cambios en los recursos económicos y los derechos

de los acreedores

Rendimiento financiero

Otros sucesos o transacciones

Para evaluar de forma apropiada la perspectiva de los flujos de efectivo futuros se necesita distinguir entre

Informe sobre el rendimiento

Ayuda a entender la rentabilidad de la entidad

A partir de recursos económicos

Cambios en los recursos económicos y en los

derechos de los acreedores

Un informe sobre la variabilidad y componentes

de esa rentabilidad Es importante para conocer

La incertidumbre de los flujos de efectivo futuros

Un informe sobre el rendimiento financiero

pasado

Y la gestión de la gerencia es importante para predecir

La rentabilidad futura de los recursos económicos

Rendimiento financiero reflejado por la contabilidad

de acumulación (devengo)

Los efectos de las transacciones reconocidos en el periodo en que dichos efectos tienen lugar, proporcionan una mejor base para evaluar el rendimiento pasado y futuro, que el periodo de cobro o pago.

Los cambios en los recursos económicos y los derechos de los acreedores, distintos a recursos adicionales de inversores o acreedores.

La información sobre el rendimiento de la entidad se origina por Otros sucesos como precios de

mercado o tasas de interés, afectando la capacidad del ente para generar entradas de efectivo netas

Rendimiento financiero reflejado por los flujos de efectivo pasados

Información sobre los flujos de efectivo

Ayuda a conocer la capacidad para generar entradas de efectivo netas

Indica también como obtiene y gasta el efectivo a través de actividades de operación, inversión y financiamiento

Y la liquidez y solvencia

Cambios en los recursos económicos y en los derechos de los acreedores que no proceden del rendimiento financiero

Los recursos económicos y derechos de los acreedores también cambian por razones ajenas al rendimiento financiero

Se debe informar estos hechos para entender las implicancias en el rendimiento financiero

Capítulo 3. Características cualitativas de la información

financiera útil

Características de la

información financiera útil

Características cualitativas

fundamentales

Relevancia

Materialidad (importancia

relativa)

Representación fiel

Neutral

Completa

Libre de error

Características cualitativas de

mejora

Comparabilidad

Verificabilidad

Comprensibilidad

Oportunidad

La información financiera

es Útil para la toma de decisiones

si

Es: Relevante y es

representada fielmente

Es: comparable, comprensible, oportuna y verificable

La utilidad se mejora si

La información financiera es relevante cuando es capaz de influir en la toma de decisiones de los usuarios y tiene

Valor predictivo Valor confirmatorio

Toma la información brindada se usa como una variable para predecir resultados futuros.

Toma la información brindada para confirmar o cambiar evaluaciones anteriores.

Relevancia

Materialidad o importancia relativa

La información financiera tiene materialidad o importancia relativa cuando su omisión o expresión inadecuada puede influir en las decisiones de los usuarios. Materialidad o importancia relativa, es un aspecto de la relevancia y no hay un criterio para demarcar el margen de lo que podría ser material o tener importancia relativa.

Representación fiel

Del fenómeno que pretende representar. Para ello la información financiera debe ser:

• Neutral • Completa • Libre de error

Neutral

Completa

Libre de error

Que se muestre toda la información necesaria para que el usuario entienda el fenómeno.

No hay sesgo para mostrar lo que el hecho económico no representa.

La información no presenta errores u omisiones, (pero puede ser aproximada en lugar de exacta)

La información debe ser tanto relevante como representada fielmente para ser útil

Característica cualitativas de mejora

Comparabilidad

Permite establecer diferencias o similitudes entre partidas, por ejemplo, establecemos comparaciones entre: «Entidades o periodos de tiempo en la misma entidad» La comparabilidad es la meta de la coherencia y comparabilidad no es lo mismo que uniformidad.

Verificabilidad

Los usuarios están convencidos de que el fenómeno está representado fielmente por que dicha información se puede corroborar. La información podría ser aceptada por dos observadores independientes.

Oportunidad

Cuando la información está disponible en el instante capaz de influir en las decisiones de los usuarios.

Verificación directa Verificación indirecta

Comprensibilidad

La información es clara y concisa. Por naturaleza se podría omitir información para hacer el fenómeno más sencillo, pero puede resultar engañoso. Se trabaja con el supuesto de que los usuarios financieros estudian la información con diligencia y son conocedores del mundo de los negocios.

Capítulo 3. Características cualitativas de la información

financiera útil

Hipótesis fundamentales

Hipótesis de negocio en marcha

Los elementos de los estados financieros

Situación financiera

Activos

Pasivos

Patrimonio

Rendimiento

Ingresos

Gastos

Ajustes por mantenimiento de capital

Reconocimiento de los elementos de los EEFF

La probabilidad de obtener beneficios económicos futuros

Fiabilidad de medición

Reconocimiento de activos

Reconocimiento de pasivos

Reconocimiento de ingresos

Reconocimiento de gastos

Medición de los elementos de los EEFF

Concepto de capital y mantenimiento de capital

Concepto de capital

Conceptos de mantenimiento del capital y la determinación del resultado

Hipótesis fundamentales Hipótesis de negocio en marcha

Los EEFF pertenecen a

Un ente que está en funcionamiento y continuará con sus actividades normalmente, por cuanto no pretende liquidar ni reducir la escala de sus operaciones en un futuro previsto.

Hipótesis de negocio en marcha

Si tal intención no fuera posible los EEFF deben presentarse

sobre una base distinta, la cual debería revelarse

Los elementos de los estados financieros Situación financiera

Activo

Patrimonio

Pasivo

• Recurso, • Controlado por la entidad • Producto de sucesos pasados, • A través del cual la entidad espera

obtener beneficios económicos en el futuro.

• Obligación presente, • Producto de sucesos pasados, • Donde para cancelarla, el ente deberá • Desprenderse de recursos que

incorporan beneficios económicos.

Parte residual del activo una vez deducidos todos los pasivos

Nota: para que un hecho que cumple con alguna descripción de un elemento sea representado en el balance, debe satisfacer además los criterios de reconocimiento.

Activos

Beneficios económicos incorporados en el activo. es

La capacidad que tiene el activo para generar directa o indirectamente flujos de efectivo futuros

A travé

s de

Utilizando el activo individualmente o en combinación con otros para la producción de bienes o servicios,

Intercambiándolo con otros activos Utilizándolo para cancelar un pasivo Distribuido a los propietarios

Nota: La tangibilidad, la propiedad y los sucesos que se esperan ocurran en el futuro no son requisitos para reconocer un activo.

Pasivos

Obligación presente como característica

principal de un pasivo. Surge

A partir del momento en que las consecuencias del incumplimiento de la obligación dejan al ente con poca o ninguna discrecionalidad para evitar la salida de recurso en la cancelación del pasivo.

Cancelación de la obligación presente

A través de

Pago de efectivo, Entrega o transferencia de un

activo Prestación de servicios Sustitución de la obligación

por otra, Conversión de la obligación

en patrimonio

Nota: Algunos pasivos no pueden medirse con exactitud y se usan estimaciones, estableciendo de esta forma provisiones, las cuales en algunos países no son aceptadas como pasivo. Pero debe reconocerse como tal, si explícitamente es una obligación presente sin importar que tenga que estimarse.

Rendimiento

Gastos

Ingresos

• Incremento en los beneficios económicos • Producto de un aumento en los activos • O un decremento en los pasivos • Dando como resultado un incremento en el

patrimonio • Distinto a nuevos aportes de los propietarios.

• Decremento en los beneficios económicos • Producto de un decremento en el activo o • Un incremento en el pasivo • Dando como resultado una disminución en el

patrimonio • Distinto a las distribuciones a los propietarios.

Nota: para que un hecho que cumple con alguna descripción de un elemento sea representado en el estado de resultados, debe satisfacer además los criterios de reconocimiento.

Ingresos

Ingresos

Ingresos por actividades ordinarias

Surgen en el curso normal de operaciones (giro del

negocio)

Ganancias

Puede o no surgir de las actividades ordinarias de la entidad. (también incluye

las ganancias no realizadas)

Gastos

Gastos

Gastos por actividades ordinarias

Surgen en el curso normal de operaciones (giro del

negocio)

Pérdidas

Puede o no surgir de las actividades ordinarias de la entidad. (también incluye las pérdidas no realizadas)

Ajustes por mantenimiento de capital

La revaluación o reexpresión de activos y pasivos genera

Incrementos o decrementos en el patrimonio

Pero aún cuando dichos incrementos o decrementos cumplan la función de ingresos o gastos no son incluidos en el estado de resultados

Se incluyen en el patrimonio como mantenimiento de capital. (cuentas 56 y 57 de PCGE)

Reconocimiento de los elementos de los estados financieros

Reconocimiento.- Es un proceso de determinación de la partida e importe para incorporar un hecho económico en el balance o estado de resultados.

Sea probable que un beneficio económico asociado a la partida llegue o salga de la entidad

Valor que sea medido con fiabilidad.

La probabilidad de beneficios implica el grado de incertidumbre respecto a los beneficios económicos futuros.

Medición de los elementos de los estados financieros

Medición.- Es un proceso de determinación del importe monetario de los elementos para incorporarlos en el balance o estado de resultados. Para ello se debe elegir una base o método de medición.

Costo histórico.- los activos se registran por el importe pagado por ellos en el momento de su adquisición; los pasivos se miden por el importe monetario de los productos recibidos al momento de contraer la obligación.

Costo Corriente.- los activos se miden por el importe que pagaríamos actualmente para adquirir el mismo activo u otro equivalente; los pasivos se miden por el importe sin descontar que pagaríamos actualmente para cancelar la obligación.

Valor realizable (o valor de liquidación).- los activos se miden por el importe que se recibiría ensu venta no forzada; los pasivos se miden contablemente por el importe necesario para liquidarlos en el curso normal de operaciones.

Valor presente.- los activos se miden a valor presente descontando las entradas de efectivo netas esperadas en el curso normal de operaciones; los pasivos de miden descontando las salidas de efectivo netas esperadas.