Cetelem Observador 2010 Auto: mercador del automovil en España

y en Europa,

¿una tendencia

Low Cost?

> Nuevo entorno, nuevas preferencias: el mercado del automóvil español cambia

El Observadordel Automóvil 20

10

Cubierta.qxd:Cetelem 2 parte 19/7/10 19:08 Página 61

Alemania ➤

España ➤

Francia ➤

Italia ➤

Portugal ➤

Reino Unido ➤

1995

2008**

1995

2008**

1995

2008**

1995

2008**

1995

2008**

1995

2008**

La partida destinada a la utilización delautomóvil, del mismo modo que la de losservicios de transporte, no ha parado decrecer desde principios de los años 90.Por el contrario, los gastos asignados a lacompra de vehículos han disminuido porprimera vez desde hace casi diez años. ¿Aqué se debe esta bajada de la cuota de“compra” en la totalidad de los gastosasociados al automóvil?Entre 1995 y 2000, las partidaspresupuestarias destinadas a la compra devehículos experimentaron aumentossignificativos en la mayoría de los paíseseuropeos. El importante aumento delequipamiento vinculado al automóvil en loshogares europeos influyó en gran medidaen dicho crecimiento (+13% de media

entre 1995 y 2000, frente a un +2,5% entre2000 y 2006).Por su parte, los mercados alemanes yfranceses, más desarrollados en estesentido, pusieron en marcha una dinámicade contracción de la partida de gastosdestinados a la compra de vehículos antesque sus países vecinos

Desde el año 2000, la dinámica se hainvertido y la totalidad de los países haexperimentado una reducción en la partidade gastos asignada a la compra de unvehículo. Esta tendencia reciente no esnecesariamente reflejo de undesenamoramiento repentino delautomóvil: las generaciones jóvenes noestán menos equipadas que sus

antepasados en cuanto a materia deautomóviles, si bien, el índice deequipamiento global no crece al mismoritmo que antes.Las razones que explican la reducción dela cuota del automóvil dentro de los gastostotales se encuentran en otro nivel. Lanueva situación presupuestaria seconvierte en una nueva razón de arbitrajepara aquellas familias, que sonpotenciales compradoras de un vehículo.Ahora, las familias dirigirán su elecciónhacia el segmento inferior y/o el vehículode segunda mano y reducirán la frecuenciade renovación del vehículo (ampliación dela vida útil del mismo), obligadas por ladisminución del poder adquisitivo.

Frente al alto coste del automóvil, el consumidor arbitra¿El descenso de la cuota de gastos destinada a la compra de automóviles en todos en todos los países es una reacción a la subida de los precios?

Evolución de los coeficientes presupuestarios*de la partida de transporte desde 1995En % del total de los gastos

5,3 %6,0 %

2,1 %

4,8 %6,5 %

2,6 %

3,8 %5,6 %

1,9 %

3,7 %6,2 %

2,0 %

4,4 %

8,6 %1,7 %

3,5 %8,9 %

2,1 %

3,4 %7,6 %

1,9 %

3,8 %7,7 %

1,9 %

6,0 %6,3 %

1,9 %

5,4 %

7,2 %1,8 %

5,3 %5,6 %

3,4 %

4,5 %6,8 %

4,1 %

Compra de vehículos

Uso de vehículos particulares

Servicios de transporte

*Coeficiente presupuestario: gasto asignado a la partida/gasto total de consumo**Previsiones BIPE.Fuentes: Observador Cetelem según Eurostat

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Francia ha experimentado uno de loscrecimientos más fuertes de la cuota relativade los segmentos inferiores en el total deventas desde el comienzo del siglo XXI.En 2008, este segmento constituye másdel 50% del mercado total, y a ellocontribuye en particular el sistema de“bonus-malus” en el marco del Acuerdofrancés en materia de medio ambiente,que fomenta la adquisición de vehículosmenos contaminantes y, por tanto, máspequeños. También en Alemania y en Reino Unido,donde la cultura del automóvil está orientadatradicionalmente hacia los segmentos

superiores, se ha registrado un crecimientoen los segmentos inferiores. El arbitraje afavor de los precios más atractivos se abrecamino como también se desarrolla laconciencia medioambiental de loscompradores. Además, el fuerte inmovilismoy las anticipaciones de compra dirigidashacia los vehículos pequeños modificaron laestructura del mercado alemán antes de lapuesta en marcha del nuevo sistema detasación del CO2 en 2008. En 2009, estas tendencias a la baja de laelección de segmento se han vistopotenciadas por el efecto de las primas dedesguace.

No obstante, no se ha producido una deformación de las estrategias demarketing mix en favor de los segmentoscalificados como “inferiores” en todos losmercados europeos. De entre estos, existendos que han experimentado una ciertainercia en su estructura desde el 2000:España y Portugal. En concreto, este hecho se deriva de laexistencia de criterios medioambientalesrelativamente poco vinculantes (por ejemplo,los umbrales de emisión de los vehículosque pueden optar a las ayudas españolasestán bastante alejados de los estándaresfranceses o italianos).

El éxito de los segmentos inferiores se extiende a la mayoría de los mercados europeosEvolución de la estructura de ventas de vehículos por gama desde 2000En % del total de los gastos

Source : BIPE d’après Eurostat.

Alemania ➤

España ➤

Francia ➤

Italia ➤

Portugal ➤

Reino Unido ➤

2000

2004

2008

6 meses 2009

2000

2004

2008

6 meses 2009

2000

2004

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6 meses 2009

2000

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2000

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6 meses 2009

2000

2004

2008

6 meses 2009

21 %54 %

24 %

24 %

53 %22 %

28 %54 %

18 %

40 %

45 %15 %

30 %

63 %7 %

32 %

60 %8 %

30 %

60 %10 %

31 %

59 %10 %

42 %

49 %8 %

42 %

50 %8 %

50 %

44 %6 %

56 %

39 %5 %

54 %

39 %7 %

59 %

33 %8 %

59 %

33 %8 %

63 %

31 % 6 %

48 %

46 %6 %

41 %

52 %7 %

41 %

51 %8 %

42 %

50 %8 %

33 %

56 %12 %

35 %

51 %14 %

36 %

50 %14 %

39 %

48 %13 %

Ejemplos de los modelosconsiderados

Segmentoinferior

Peugeot 106, 107, 206, 207 ;Opel Corsa ; Citroën C3 ;Ford Fiesta ; VolkswagenPolo ; Toyota Yaris ; RenaultClio…

Gamamedia

Audi A3, A4 ; Citroën Xsara,C5 ; Honda Civic, Accord ;Volkswagen Golf, Passat ;Opel Astra ; Peugeot 306,406 ; Renault Mégane,Laguna ; Fiat Stilo ; FordMondeo…

Gama alta

Audi A6, A8 ; BMW 520i ;Peugeot 806…

Fuentes: Observador Cetelem /BIPE según CCFA

Menos de 8000 €

Entre 8 000 y 12 000 €

Más de 12 000 €


Portugal

Alemania

Reino UnidoItalia

Francia

*Estimación BIPEFuentes: Observador Cetelem/BIPE según la Comisión Europea y el CCFA

España

1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009*

El crecimiento de la cuota de los segmentos inferiores se refleja en una bajada del precio medio invertido

Precio medio invertido (en moneda nacional) por la compra de coches desde 1999, exceptuando las primas y las promociones Índice base 100 =1999

160

150

140

130

120

110

100

90

80

70

60

50

El índice de precio medio invertido se haextraído directamente de la mediaponderada de los precios de catálogo paralos vehículos de cada una de las gamas

(gama inferior, gama media, gama baja) ensus respectivos países. A partir de estadefinición, se constata queel precio medio invertido experimentó un

cambio a partir de 2008 antes de que segeneralizara la bajada en 2009, la primeradesde hace casi diez años.


Fuentes: Observador Cetelem/BIPE según ACEA y CCFA

Alemania ➤

España ➤

Francia ➤

Italia ➤

Portugal ➤

Reino Unido ➤

Los vehículos de ocasión, otra manera de escapar al alto coste del automóvil

Evolución de la ratio de vehículos de segunda mano y vehículos nuevos desde 2003

2,1

1,9

2,0

1,3

1,0

1,3

2,6

2,7

2,6

1,8

2,1

2,3

2,6

2,9

2,8

2,9

3,2

3,4

2003

2006

2008


Durante los últimos años, la mayoría de lospaíses europeos ha experimentado unaprogresión significativa de la cuota de losvehículos de segunda mano dentro del totalde vehículos vendidos. Esta tendenciarefleja un cambio en de los hábitos decompra de las familias, para quienes lavariable precio constituirá de ahora enadelante un elemento clave en laadquisición de un nuevo vehículo.No obstante, la evolución de la ratio no esuniforme en todos los países. Algunosmercados de ocasión europeos sufren lacompetencia del entusiasmo reciente porlos vehículos de gama baja. Este es el casode Alemania y Francia. No obstante no seproduce un deterioro del ratio entre

vehículos de segunda mano y vehículosnuevos, señal de que el mercado desegunda mano sigue captando nuevoscompradores, probablemente de las gamasmedia y alta. Más significativo es el hecho de que, en elmomento en el que los vehículos nuevossubvencionados compiten con el mercadode segunda mano, los vendedorespotenciales alargan el período de tenenciadel vehículo ante la dificultad de venderlo abuen precio, reduciendo así la ofertahabitual del mercado de segunda mano.

En cuanto a los mercados portugués,español e italiano, no conocen por ahorala fuga de compradores de vehículos de

segunda mano hacia el segmento inferiorde los vehículos nuevos: en estos paísesno se ha frenado el crecimiento de lacuota de vehículos de segunda mano. En el Reino Unido, las empresasalimentan el mercado de segunda manoya que son artífices de casi el 55% de lasventas de vehículos por su tendencia arenovar con frecuencia sus flotas deautomóviles. El mercado de segunda manobritánico acusa también una cierta escasezde ventas internacionales por elcondicionamiento de la conducción por laizquierda. Así pues, la red del mercado desegunda mano se encuentra bienabastecida: coches recientes y precioscompetitivos.

El papy-boom del automóvilo un uso más racional del vehículo

Evolución del momento de sustitución de los vehículos particulares desde 2000

Fuentes: Observador Cetelem /BIPE según ACEA, CCFA, JATO y las estimaciones del BIPE.

Alemania ➤

España ➤

Francia ➤

Italia ➤

Portugal ➤

Reino Unido ➤

7,0

7,9

8,0

9,4

9,3

9,3

7,6

8,0

8,2

8,9

8,7

8,9

8,1

8,4

8,6

7,0

6,7

6,8

2000

2006

2008


Evolución del kilometraje medio recorrido desde el 2000Índice base 100 = 2000

España

Francia

Reino Unido

Italia

Alemania

Fuentes: Observador Cetelem/BIPE según ENERDATA e INSEE.

2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009

Además del precio, que indudablementecondiciona los comportamientos decompra, las familias miden la utilización desu vehículo para posponer el momento derenovación. El progreso técnico y lainnovación contribuyen en gran medida afomentar este fenómeno, que conduceinevitablemente a una ampliación deltiempo de posesión del automóvil y alenvejecimiento de la vida media delautomóvil.Con la excepción de los paísesmediterráneos (España e Italia), dondelas intervenciones estatales estánenfocadas a frenar el envejecimiento de la

vida media de los vehículos, el resto delos países europeos asiste al aumento dela media de edad de sus flotas devehículos particulares. Este aumentosignificativo en todos los países se traduceen una ampliación de los tiempos detendencia ligada a factores diversos: elprogreso técnico y la disminución de laintensidad de utilización de los vehículos semanifiesta en una reducción particular delkilometraje. En el marco de esta tendencia al alza, ReinoUnido conserva una ventaja relativarelacionada directamente con laimportancia de la cuota de las empresas

(que renuevan sus flotas con una frecuenciamayor) destinada a las compras deautomóviles. Recientemente, el aumento de las ventas deautomóviles bajo el influjo de diversasprimas de desguace ha frenado elenvejecimiento de las flotas de vehículos. No obstante, hasta la fecha no se haregistrado rejuvenecimiento alguno comoresultado de estas ayudas. Con la excepción del mercado alemán en2009, estos incentivos a la renovación nohan conseguido compensar el déficit deventas de vehículos nuevos comoconsecuencia de la crisis.

106

104

102

100

98

96

94

92

90


Fuentes: Observador Cetelem/BIPE según datos de los fabricantes.

2005 ➤

2006 ➤

2007 ➤

2008 ➤

En un contexto económico difícil, lossegmentos inferiores experimentan un éxitocada vez más rotundo. Desde 1990 hasta2009, los segmentos inferiores hanpasado del 30 al 45% en Europa. El éxito indiscutible, quizá en forma de

plebiscito, que ha experimentado el Dacia-Logan (modelo que ha consagrado elconcepto low-cost) ilustra a la perfección elhecho de que las expectativas de losconsumidores se corresponden con estaoferta de bajo coste y que el mercado está

listo para adoptarla. El lanzamiento en 2008de su “hermano pequeño”, el modeloSandero, no ha hecho sino reafirmar estefenómeno. Los modelos low-cost hancalado en Europa.

Logan y Sandero: un éxito de mercado que bien vale todos los estudios

¿Pero hasta dónde puede llegar el low-cost? ¿Será capaz de dar respuesta atodas las preguntas que se planteanconsumidores y conductores? Ahoraque la conciencia medioambiental ylas restricciones son cada vez mayores(cf. El Observador Cetelem 2009: “Elvehículo ecológico: en camino hacia elcambio”), ¿es compatible el conceptode vehículo low-cost con las inevitables

subidas de precio que generan lasinnovaciones de descontaminación oseguridad?Por ejemplo, ¿puede proyectarse, enun período de tiempo razonable, unvehículo eléctrico a bajo precio?¿En qué medida se difundirá esteconcepto en la población? ¿Cuál seráel criterio de selección y qué aspectosde la producción se resistirán al

concepto? Los servicios asociados ala compra del automóvil (asistencia enla compra, financiación, crédito,mantenimiento), ¿cambiarán comoconsecuencia del low-cost?

Son muchas las preguntas que laencuesta de 2010 del Observador delAutomóvil trata de abordar en elámbito de los hogares europeos.

2080

20511

28620

80042

84290

2004 ➤

Evolución de los volúmenes de ventas del modelo Logan de Dacia en Europa desde 2004


Citroën C3 gasolina ➤

Citroën C3 Stop & Start ➤

Ford Focus gasolina ➤

Ford Focus Flexifuel ➤

Ford C-Max gasolina ➤

Ford C-Max Flexifuel ➤

Renault Laguna gasolina ➤

Toyota Prius híbrido ➤

El precio de venta de los vehículos ecológicos es generalmente más alto

Comparación de los precios entre vehículos de gasolina y vehículos ecológicosen 2008, media de Francia/Alemania/Reino UnidoÍndice base 100 = precio del vehículo

Fuentes: Observador Cetelem/BIPE según datos de los fabricantes.

+ 4,5 %

+ 4,2 %

+ 6,8 %

+ 7,7 %


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