CaixaBank Presentació de resultats · Presentació de resultats Exercici 2012 Barcelona, 1 de...

CaixaBank Presentació de resultats Exercici 2012 Barcelona, 1 de febrer de 2013

Presentació de resultats – Exercici 2012

Important

2

El propòsit d'aquesta presentació és merament informatiu i la informació continguda en la mateixa està subjecta, i s'ha de tractar, com a complement a la resta d'informació pública disponible. En particular, respecte a les dades proporcionades per tercers, ni CaixaBank, SA ("CaixaBank") com una persona jurídica, ni cap dels seus administradors, directors o empleats, està obligat, ja sigui explícitament o implícitament, a donar fe que aquests continguts siguin exactes, complets o totals, ni a mantenir-les degudament actualitzades, ni per corregir-los en cas de deficiència, error o omissió que es detecti. D'altra banda, en la reproducció d'aquests continguts en qualsevol mitjà, CaixaBank podrà introduir les modificacions que estimi convenient, podrà ometre parcialment o totalment qualsevol dels elements d'aquest document, i en el cas de desviació entre una versió i aquesta, no assumeix cap responsabilitat sobre qualsevol discrepància.

CaixaBank adverteix que aquesta presentació pot contenir informació amb projecció de resultats futurs. Cal tenir en compte que aquestes assumpcions representen les nostres expectatives en relació amb l'evolució del nostre negoci, de manera que poden existir diferents riscos, incerteses i altres factors importants que poden causar una evolució que difereixi substancialment de les nostres expectatives

Les dades que fan referència a evolucions passades, cotitzacions històriques o resultats no permeten suposar que en el futur l'evolució, la cotització o els resultats futurs de qualsevol període es corresponguin amb els d'anys anteriors. No s'ha de considerar aquesta presentació com una previsió de resultats futurs.

Aquest document en cap moment ha estat presentat a la Comissió Nacional del Mercat de Valors (CNMV - Organisme Regulador de les Borses Espanyoles) per a la seva aprovació o escrutini. En tots els casos el seu contingut estan regulats per la legislació espanyola aplicable en el moment de l'escriptura, i no està dirigit a qualsevol persona o entitat jurídica ubicada en qualsevol altra jurisdicció. Per això, no necessàriament compleixen amb les normes vigents o els requisits legals com es requereix en altres jurisdiccions.

Aquesta presentació en cap cas s'ha d'interpretar com un servei d'anàlisi financera o d'assessorament, tampoc té com a objectiu oferir qualsevol tipus de producte o servei financer. En particular, està expressament assenyalat aquí que cap informació continguda en aquest document ha de ser presa com una garantia de rendiment o resultats futurs.

Amb aquesta presentació, CaixaBank no fa cap assessorament o recomanació de compra, venda o qualsevol altre tipus de negociació de les accions de CaixaBank, o un altre tipus de valor o inversió. Tota persona que en qualsevol moment adquireixi un valor ha de fer només en base al seu propi judici o per la idoneïtat del valor per al seu propòsit i basant-se només en la informació pública disponible, podent haver rebut assessorament si ho considera necessari o apropiat segons les circumstàncies, i basant-se en la informació continguda en aquesta presentació.

Sense perjudici dels requisits legals, o de qualsevol limitació imposada per CaixaBank que pugui ser aplicable, es nega expressament el permís a qualsevol tipus d'ús o explotació dels continguts d'aquesta presentació, així com de l'ús dels signes, marques i logotips que conté. Aquesta prohibició s'estén a tot tipus de reproducció, distribució, transmissió a tercers, comunicació pública i transformació en qualsevol altre mitjà, amb finalitats comercials, sense la prèvia autorització expressa de CaixaBank i / o altres respectius amos de la propietat. L'incompliment d'aquesta restricció pot constituir una infracció legal que pot ser sancionada per les lleis vigents en aquests casos.

En la mesura que es relaciona amb els resultats de les inversions, la informació financera del Grup CaixaBank de FY 2012, ha estat elaborada sobre la base de les estimacions. © Caixabank, S.A. 2013


3

Entorn global: Debilitat però a millor

-8

-4

0

4

8

12

2008 2009 2010 2011 2012 2013

Xina 8,1

Brasil 3,5

Índia 5,9

Mèxic 3,5

Previsions

-6

-4

-2

0

2

4

6

2008 2009 2010 2011 2012 2013

EUA 2,0

Eurozona 0,1

Japó 0,8

Previsions

Economies desenvolupades: 3 continents, 3 ritmes % variació anual del PIB real

Països emergents: suau repunt % variació anual del PIB real

Font: Àrea d’Estudis ,“la Caixa”


4

Eurozona: Encara en recessió

Evolució interanual del PIB*

% variació interanual

Diferencial amb el bo alemany

Bons a 10 anys, punts bàsics

*últimes dades disponibles. Font: Eurostat i Bloomberg

Espanya

Portugal

351

Irlanda 309

Itàlia 261

436 6,1%

5,2%

4,8%

4,3%

30-GEN-13

Italia

> 3%

0,9 - 3%

0 – 0,9%

< 0%

UE-27: -0,4% UE-17: -0,6%

0

200

400

600

800

1.000

1.200

1.400

1.600

e-11 j-11 e-12 j-12 e-13


5

Eurozona: BCE al rescat

Actuacions BCE Recurs brut al Banc Central Europeu

Milers de milions d’euros

Font: Bloomberg

Tipus d’interès a mínims

Subhastes a tres anys

Programa de recompra de deute públic

Però els països perifèrics presenten problemes de finançament

Itàlia

Espanya

0

50

100

150

200

250

300

350

400

450

d-10 j-11 d-11 j-12 d-12


6

Eurozona: Un gran repte

Avançar cap a una unió econòmica i monetària genuïna

Supervisor bancari únic

Regles dèficit i deute

Unió

bancària

Unió fiscal

Autoritat de resolució bancària única

Fons de Garantía de dipòsits europeu

Coordinació pressupostos

Mutualització deute


7

Espanya: tres desafiaments

PIB

% de contribució al PIB

* Setembre. Font: Eurostat , INE i elaboració pròpia

1. Competitivitat i ocupació

Índex comparatiu en relació amb l’eurozona

Bens i serveis

Acumulat 12 mesos

Base 100 gener 2000

% de població activa

Novembre 2012

Cost laboral unitari Exportacions Atur

-4

-2

0

2

4

2010 2011 2012 2013 2014

26,6

26,0

16,3

14,6

11,1

10,5

7,8

5,4

Espanya

Grècia*

Portugal

Irlanda

Itàlia

França

Regne Unit*

Alemanya 85

90

95

100

105

110

115

120

1999 2003 2007 2011 100

120

140

160

180

200

220

2000 2004 2008 2012

Alemanya

França

Espanya

Itàlia

Previsions

PIB Demanda interna

Sector exterior


8


* Dèficit excloent costos de recapitalització bancària. Font: INE i elaboració pròpia

2. Despalanquejament

Capacitat (+) o necessitat (-) de finançament

% del PIB

Ajust pressupostari previst *

% del PIB

-9,7 -9,0

-6,3

-4,5

-2,8

2010 2011 2012 2013 2014

-12

-8

-4

0

4

8

2007 2008 2009 2010 2011 2012

AAPP

Sector Privat

Ajust en curs Complir els objectius


9


3. Reestructuració del sistema financer

Exercicis d’estrés Transparència

RDLs, Sareb

Sanejament

Nou requisit (9%), injeccions públiques i privades Recapitalització

Augmentar els ingressos

I ajustar les despeses

Millora de la rendibilitat

Focus 2013


10

Sistema financer: Sanejament i recapitalització

*Font: Banc d’Espanya, AEB,CECA i estimacions pròpies

Provisions

Milions d’euros Milions d’euros després d’aplicar el haircut

Evolució Core Capital* Sareb

37.572

64.793

125.258

174.098

2007 2009 2011 2012 novembre

▲ 140.000

MM€

Desembre 2012 (estimació):

200.000 MM€

6,3%

8,1%

9,7% > 10,0%

2007 2009 2011 2012 (estimació)

▲ 65.000 MM€

Injecció pública aprovada el 2012:

38.833 MM€

BFA

Actius traspassats

Catalunya Banc

NCG Banco

Banco Valencia

Grupo 2 (est.)

22.318

6.708

6.122

1.894

~15.000

>50%

actius problemàtics del sistema


11

Sistema financer: Compte de resultats sota pressió (1)

* Inclou crèdit traspassat a Sareb. ** Dades individuals. *** Setembre anualitzat. Font: Banc d’Espanya i previsions pròpies

Volum de negoci

En percentatge Sobre actius totals mitjans**

Marge d’interessos Morositat

-3,3

-7,1 -7,1

-1,1

-3,8

-5,0

-1,2

1,0

2011 2012 2013 2014

Dipòsits Crèdit*

2,1%

1,1%

19

98

20

00

20

02

20

04

20

06

20

08

20

10

20

12

0%

2%

4%

6%

8%

10%

12%

dic-07 dic-08 dic-09 dic-10 dic-11

Morositat 11,38%

Cobertura 66,4%

NOV-12

***


12

Sistema financer: Compte de resultats sota pressió (2)

* Resultat net sobre actius totals mitjans. Dades individuals. Font: Banc d’España

Rendibilitat sobre actius (RoA)

Entitats espanyoles*

1,0%

0,4%

0,1%

-0,8%

2007 2009 2011 2012 (set.anualitzat)

0,7% Espanya

(mitjana 1981-2011)

0,5% Eurozona

(mitjana 2001-2007)

Rendibilitat

no sostenible

RoE 17,7% 7,3% 1,0% -9,6%


13

Sistema financer: Consolidació i ajust de capacitat

Grup "la Caixa"

Sabadell

Catalunya Caixa

KutxaBank BBVA

LiberBank

NCG

CEISS

BMNUnicajaPopularBFA

Ibercaja

Santander

(1) Entitats de crèdit. (2) Inclou bancs amb actius superiors als 10.000 MM el 2008 i totes les caixes. Font: Banc d’Espanya i elaboració pròpia

-15% Oficines 1

2008 - 2012 Anunciat

-24%

-14% Empleats 1

-23%

55 entitats

19 grups 2

Presentació de resultats – Exercici 2012 14


15

Fort augment del negoci

Recursos de clients

Milions d’euros Milions d’euros

Volum de negoci

512.017

427.252

1ª entitat financera d’Espanya en

banca de particulars

26,1% penetració

clients particulars

des-11 des-12

+19,6%

288.568

241.203

des-11 des-12

Milions d’euros

Inversió creditícia

+20,1%

des-11 des-12

+19,8%

223.449

186.049


16

Sòlids resultats operatius

Marge Brut

Milions d’euros Milions d’euros

Resultat net

des-11 des-12

+3,5%

6.737 6.511

des-11 des-12

Milions d’euros

Marge d’Explotació

+0,1%

3.171 3.169

des-11 des-12

-78,2%

230

1.053


17

Gran esforç en sanejaments i dotacions

Dotacions i sanejaments

Milions d’euros

2011 2012

10.299

2.557

Gran esforç en dotacions

RD 2/12: (2.436 MM€)

RD 18/12: (1.200 MM€)

Altres dotacions (2.113 MM€)

12.071 MM€

Fons de provisions a

desembre 2012 amb càrrec a resultats

amb càrrec a fons propis

4.550

5.749

87% de RD 2/12 i 18/12 ja

dotats


18

Solidesa financera

Core capital Qualitat creditícia

12,5%

11,0%

2011 2012

-1,5 pp

5.720 MM€

Excedent de capital

Pèrdua esperada

13,0% vs 17,4% Sector

Morositat

Cobertura

Amb garantia real

Stress test

Set. 2012 escenari advers

8,6%

60%

11,4%

66%

142%

Sector* Des.2012 Milions d’euros

Liquiditat

des-11 des-12

15,2% de l’actiu

53.092

20.948

•Morositat i cobertura sector a novembre 2012. Font: Banc d’Espanya i elaboració pròpia

http://www.oliverwyman.com/index.html


* Mitjana aritmètica de la variació de cotització dels bancs espanyols sense considerar Caixabank (BTO, BKIA, BKT, BBVA, POP, SAB, SAN). ** Sobre preu promig de l’acció el 2012. Font: Bloomberg

19

Evolució de l’acció, base accionarial i plusvàlues

Evolució de la cotització Evolució nombre accionistes

3%

-24,5%

16%

-7%

-26%

16%

2011 2012 2013

Inclou dividends excepte el 2013, en percentatge

Milers

364

750

dic-11 dic-12

Dividend pagat el 2012

Rendibilitat dividend 2012**

Preu / Valor Comptable (31 des)

0,23 €

X 2

Banca Espanyola*

31/12/2010

Base 100 a 31/12/2010

7,9%

0,58

40

60

80

100

120

140

30/01/2013

Banca Espanyola*

(gener)


21

Evolució del pressupost

331 334

68 67 69 64 32 35

2012 2013

Social

M. Ambient i Ciència

Cultural

Educació i Investigació

500 500

66% 67%

Milions d’euros

42.056 activitats


22

Programes 2012: Atenció col·lectius vulnerables

56.941 nens

46 MM€

10 ciutats

Distribució ajudes

44% Reforç educatiu

37% Alimentació i higiene

12% Atenció psicosocial

7% Activitats extraescolars

Perfil beneficiari

45% Famílies monoparentals

27% Amb tres o més fills

54 % Cap de família desocupat

Pobresa

Precarietat Marginació

CaixaProinfancia

Atur Exclusió

Dèficit alimentari

Dèficit educatiu

Pobresa infantil


23


Perfil beneficiari

18%

16%

8%

16%

6%

…

Incorpora

10.504 oportunitats

laborals

4.013 empreses

35.256 persones en

espera

Joves

Immigrants

Majors de 45 anys

Discapacitat física

Discapacitat psíquica

2010 2011 2012

10.504

9.809 9.736

amb discapacitat

en risc d’exclusió

1/3

2/3


24


Persones grans Atenció integral al final de la vida

12.422

malalts

29

equips

55

hospitals

17.468

familiars

133

professionals

62

Unitats d’atenció domiciliària

598 centres

636.911 beneficiaris

12.903 activitats

3.768 voluntaris


25


Recolzament a programes d’entitats socials

6.135

4.368

3.996

3.575

1.786

435

395

285

260

234

36

81

47

20


• Discapacitat i dependència

• Pobresa - exclusió social

• Inserció sociolaboral

• Proj. culturals d’impacte social

• Acció Social

• Interculturalitat

• Emprendeduría Social

963 projectes

18,9 MM€

• Cultura, ciència i

medi ambient

• Educació/ esport base

• Social i assistencial

• Pobresa/ exclusió social

• Gent gran

• Voluntariat

• Inserció laboral


20.690 ajudes

23,8 MM€

Activitats recolzades per la xarxa Projectes a través de convocatòries


26


Microbank Habitatge Cooperació internacional

257

MM€

• Microcrèdit social

• Ajuda familiar

• Microcrèdit financer

51.987

crèdits concedits

4.000

habitatge assequible

5.350

entregades

26

països

254.710

nens vacunats

71

projectes

8.000

total habitatges

4.000

lloguer solidari


27

Programes 2012: Difusió de la ciència i de la cultura

296.697

assistents

628

concerts

Ciència, Cultura i Educació

CosmoCaixes ≈ 1,1 MM visitants

Concerts escolars i

participatius

CaixaForums > 2,4 MM visitants

E. Itinerants > 1,4 MM visitants

Activitats 26.545

> 1,1 MM

escolars

3.985

escoles


28

Programes 2012: Inversió de futur

Beques

3.412 becaris “la Caixa”

100

122

40

Espanya

Estranger

Biomedicina

Investigació

• Sida

• Oncologia

• Cardiovascular

• Endoscòpia digestiva

• Alzheimer

Medi ambient

271 projectes

1.600 contractacions

laborals

Espais Naturals


29

Valors

Lideratge

ConfiançaCompromís

social

"Marcar la diferència"

Sostenibilitat a llarg termini


Exercici 2012


Un any de gestió intensa pel sistema financer

Sistema financer espanyol

Sanejament balanços

Risc promotor – RD 2 i 18/12

Transparència i credibilitat

FMI, Stress-Test Top-Down i Bottom up

Consolidació

MOU

Injecció pública de capital

Traspàs actius a Sareb

Cobertura RDLs al 87% Entorn econòmic

(recessió) amb tipus mínims

Major integració europea (unió bancària…)

Exercici 2012

Sòlida posició de solvència confirmada

Qualitat d’actius diferencial

Adquisicions

Contribució al SAREB


CaixaBank

Exercici 2012

Un exercici de creixement orgànic i inorgànic

Incorporació d’una base de 3 milions de clients

Gestió estricta de costos de les franquícies adquirides

Liquiditat, solvència i gestió del risc, de nou protagonistes


Claus 2012: Un exercici de creixement orgànic i inorgànic

CaixaBank

Reforç del lideratge en el mercat

Manteniment de la fortalesa financera

Capacitat de generar ingressos operatius

Les adquisicions complementen un any

d’intensa activitat

Liquiditat, solvència i qualitat d’actius: claus estratègiques

Sostingut creixement dels ingressos del negoci bancari

• Augment del volum de negoci (+19,8%)

• Guanys en quotes de mercat retail

• Elevada liquiditat (53.092MM€)

• Solvència sòlida (11,0% - BIS II)

• Cobertura morositat del 60%, 142% amb garantia hipotecaria

• Marge explotació, 3.171MM€

• Important esforç en dotacions i sanejaments (10.299MM€)


Exercici 2012

Integracions- situació actual

Activitat comercial Resultats Fortalesa financera

1 2 3 4


La integració de Banca Cívica ha estat un element clau a l’any

a-12 j-12 j-12 a-12 s-12 o-12 d-12 d-12 f-13 a-13

Integracions

Evolució de les activitats planificades

% de compliment

>4.400 activitats planificades

Finalitzat

Planificat

20 - O C. Navarra

15 - D CajaSol

MAR-13 C. Canarias

ABR-13 C. Burgos

m-13

Procés d’integració ràpid i efectiu:

• Tancament 3 d’agost, amb efecte comptable 1 de juliol

• Caja Navarra i CajaSol ja estan integrades tecnològicament

Gestió estricta de la xarxa incorporada:

• Estructura territorial – reducció 1 nivell –; aplicació estàndards CABK (model atenció i qualitat/ polítiques de recuperació/ gestió volums i marges)

Captura anticipada de sinèrgies:

• 104MM€ en 2012, un 191% de l’objectiu. 540MM€ a partir 2014


La integració operativa de Banco de Valencia es realitzarà en paral·lel a la de Banca Cívica

Integracions

03 AGO 20 OCT 27 NOV 15 DES FEB MAR ABR

Acord compra Banco de Valencia

Tancament Operació (previst)

Migració Caja

Canarias

Migració Caja Burgos

• Registre fusió

• Integració operativa

Migració Caja Navarra

Migració CajaSol

S’espera tancar la transacció a finals de Febrer

Els comitès de treball previs a la fusió ja estan treballant

JUL

Integració tecnològica


Posicionament

Les adquisicions reforcen el lideratge en banca minorista

37

Quota de mercat per volum de negoci1

> 10% quota > 7% quota Resta

30,6%

17,8%

39,6%

7,9%

11,5%

17,9% 12,6%

9,6%

7,8%

28,0%

6,2%

6,9%

10,0%

7,4%

5,4% 8,1%

10,4%

14,6% quota de mercat

Creixement quota de mercat per volum de negoci a les zones “core” de les franquícies integrades (%)

Navarra

Andalusia

C. Valenciana

C. Lleó

39,6%

17,8%

11,5%

12,6%

Canàries 28,0%

8,3x

2,9x

2,2x

2,1x

2,5x

(1) Dipòsits + crèdits. Inclou BCIV i BV. Font: Banc d’Espanya, setembre 2012

Quota CABK

Quota conjunta

Creixement de zones “core” després d’integrar les franquícies


Posicionament

I consoliden a CaixaBank com a referent en el mercat

38

(1) Inclou Banco de Valencia (2) PPIs + PPAs

Font: BdE, INVERCO, ICEA, FRS, Seg. Social i AEF (Inclou BCIV)

20,7%

23,7%

14,0%

14,4%

14,7%

16,4%

18,1%

18,3%

19,9%

20,0%

22,2% +5,6%

+6,1%

+0,8%

+2,7%

+1,7%

+4,1%

+4,0%

+1,8%

+2,5%

+3,0%

+4,2%

Productes retail claus: quotes i posicionament v. anual (pp)

1

1

1

2

Penet. Clients (1a entitat)

Nòmines

Pensions

Assegurances d’estalvi

Factoring i confirming

Plans de pensions

Crèdits OSR

Dipòsits OSR

Fons inversió

Facturació TPVs

Targetes

1º

1º

1º

1º

3º

1º

1º

1º

3º

1º

1º

13 milions

de clients

22,2% penetració com

1a entitat

La xarxa comercial més extensa

6.342 oficines

Model d’atenció multicanal líder


Activitat comercial

La xarxa segueix centrada en generar negoci nou, atenent les noves necessitats dels particulars…

39

Accions de captació i fidelització

Captació: • 544.500 clients amb ingressos recurrents

Nòmines: • El major creixement en 5 anys

(+0,54% quota orgànica)

Fidelització: • MultiEstrella: 1,9 milions de clients • Llançament del Club Ara • Llançament AgroCaixa

Gestió d’estalvi – visió a llarg termini

Referents en estalvi a llarg termini Assegurances: • 1,1 MM pòlisses

venudes (+43% en primes)

• Any record en comercialització

Plans de pensions: • 1.449 MM€

producció bruta (+27%)


Activitat comercial

… i de les empreses

40

Finançament empreses

Negoci empreses

• Líder en creixement de finançament circulant

• Quota de mercat: 18,1%

• Impuls al factoring d’exportació

Factoring. En quota de mercat (%)

4,5% 5,9% 10,2%

11,9% 15,3%

17,2%

2007 2008 2009 2010 2011 2012

11,4% 10,6% 13,2% 14,8% 15,6% 19,1%

2007 2008 2009 2010 2011 2012

8,0% 9,2% 11,8% 13,4% 15,0% 17,0%

2007 2008 2009 2010 2011 2012

Font: Traffic Watch (Swift) i AEF

Confirming. En quota de mercat (%)

Comerç exterior. En quota de mercat (%)


Activitat comercial

La intensa activitat comercial augmenta la transaccionalitat

41

4.214

4.824

2011 2012

Operacions per canal de distribució

9% 11%

50%

30%

Oficines

Caixers

Internet i mòbil

Automà-tiques

+14,5% operacions en l’any

> 90% per canals electrònics

12% Ja es fan a través del mòbil

Multicanalitat. Total operacions

Milions


Activitat comercial

Innovació: clau de sostenibilitat. Pensant en el futur

42

Primera entitat financera en introduir

pagaments Contactless

Llançament de Digital Networks – xarxes socials 70.000 usuaris

Money to pay – nova entitat de diner electrònic (pre pagament)

PremiaT – promocions per a comerços

Noves Apps per a mòbils – 4,5MM de descarregues

Innova/ Inspira'ns – innovació per generar valor

Projecte multicanalitat – Banca privada i personal


Activitat


Activitat

Gestió dels recursos anticipant una millora gradual en les condicions de finançament

Recursos en balanç

Estalvi a la vista

Estalvi a termini

Emissions retail

Emissions institucionals

Assegurances

Altres recursos

Recursos fora de balanç

Fons d’inversió

Plans de pensions

Altres recursos gestionats1

Total recursos de clients

238.062

69.204

76.772

14.645

46.625

27.930

2.886

50.506

20.996

17.562

11.948

288.568

21,3%

23,0%

20,8%

30,7%

20,2%

18,6%

(1,8%)

12,5%

16,1%

23,5%

(5,0%)

19,6%

variació 2012

44

Gestió del mix de productes segons necessitats del client (curt/mig i llarg termini)

Gestió de volums evitant competència únicament en preu i amb exigència en els de baix valor afegit

(1) Variació impactada per conversió de 750 MM€ del convertible de CABK

Recursos de clients: +19,6%

Milions d’euros

Recursos de clients

+47.365MM€

Variació

+19,6% Sector

-3,9%

Dipòsits

+26.138MM€

Variació

+21,8% Sector2

-7,6%


800.772 operacions concedides per valor de 72.000 MM€

45

Crèdits a particulars

Compra d’habitatge

Altres finalitats

Crèdits a empreses

Sectors no - promotors

Promotors immobiliaris

Servihabitat i altres

Sector públic

Crèdits totals

119.649

87.720

31.929

90.651

61.983

26.992

1.676

13.149

223.449

27,7%

25,8%

32,9%

11,8%

11,7%

20,3%

(46,4%)

16,6%

20,1%

(1) Font: Banc d’Espanya

variació 2012

L’exposició al sector promotor continua disminuint (10% en el 4rt trimestre 2012)

Activitat

Crèdits: +20,1%

Milions d’euros

Crèdits

+37.400MM€

Variació

+20,1% Sector1

-9,9%


Capacitat de generar resultats


Resultats

Marge d’explotació:

3.171 MM€ (+0,1%)

• Sostingut creixement dels ingressos del negoci bancari (marge d’interessos i comissions)

Important esforç en

dotacions i sanejaments

47

Bons resultats operatius en un entorn financer difícil

2011

Marge d’interessos

Comissions netes

Ingressos de participades

Resultat d’operacions financeres

Altres productes i càrregues d’explotació

Marge brut

Total despeses d’explotació

Marge d’explotació

Pèrdues per deteriorament d’actius i altres

Guanys/pèrdues en baixa d’actius i altres

Resultat abans d’impostos

Impostos

Resultat atribuït al Grup

v.a(%) 2012

NOTA: el compte de pèrdues i guanys recull 6 mesos de resultats de Banca Cívica (1) Marge brut, +8,8% i marge d’explotació, +11,3%, sense els ingressos extraordinaris per operacions

d’assegurances el 2011.

(1)

(1)

3.872

1.701

809

455

(100)

6.737

(3.566)

3.171

(3.942)

709

(62)

292

230

3.170

1.562

659

343

777

6.511

(3.342)

3.169

(2.557)

547

1.159

(106)

1.053

22,2

8,9

22,8

32,4

(112,8)

3,5

6,7

0,1

54,2

29,7

(105,4)

(78,2)

Compte de pèrdues i guanys

Milions d’euros


Resultats

Evolució impactada per:

• Tipus d’interès històricament baixos

• Eficient política de gestió de marges d’actiu i passiu

• Gestió de les fonts de finançament

• Incorporació de Banca Cívica

48

Marge d’interessos sòlid, tot i un entorn de tipus d’interès baixos

801 742 777

850 883 903

1.059 1.027

1t 2t 3t 4t11 1t 2t 3t 4t12

Marge d’interessos

Milions d’euros

2011: 3.170MM€

2012: 3.872MM€ +22,2%


Bona evolució de les comissions, reflex de la intensa activitat comercial

49

1.562 1.701

2011 2012

Serveis bancaris i en balanç

Comercialització prod. fora balanç

Asseg. i plans de pensions

Valors i altres

Comissions netes

v.a. 2012

1.354

347

197

150

1.701

10,4%

3,2%

9,8%

(4,3%)

8,9%

Sostingut augment de l’operativa: major transaccionalitat

Bona evolució de les assegurances i pensions

Resultats

Comissions netes

Milions d’euros

+8,9%


Ingressos de participades

Milions d’euros

Resultats

Impacte disminució del dividend de Telefónica

Millora en la rendibilitat de les participades bancàries

50

Els ingressos de participades augmenten un 22,8%

282

581

377

228

2011 2012

659

809

Resultats posada en equivalència

Dividends

+22,8%


Altres productes i carregues d’explotació recullen impactes extraordinaris

51

Resultats

777

-100

2011 2012

Altres productes i carregues d’explotació

Milions d’euros

Impacte venda 50% SegurCaixa Adeslas a Mútua Madrileña el 2011: 250MM€

Impacte disponibilitat fons operativa d’assegurances el 2011: 320MM€

Impacte augment aportació al FGD per canvi normativa (de l’1 per mil al 2 per mil): 160MM€

6.737MM€

Marge brut

+3,5%


Estricte control de la despesa, amb impacte de costos de reestructuració

52

2011 2012

3.171MM€

Marge d’explotació

+0,1%

Resultats

-0,1%

Despeses d’explotació

Perímetre homogeni

Milions d’euros

(3.121) (3.125)

2012 Despeses BCIV Cost reestructuració Sinèrgies 2011 Despeses reorganització Despeses Adeslas

(471)

(78) 104

(110) (107)

Despeses d’explotació

Total

Milions d’euros

2011 2012

+6,7%

(3.566) (3.342)


Important esforç en dotacions i sanejaments, que augmenta la solidesa del balanç

53

10.299MM€ Total dotacions i

sanejaments

87% cobertura RDLs

5.749 MM€

Dotacions RDLs 2 i 18/2012 3.636

Altres dotacions i sanejaments 2.113

4.550 MM€

Cartera de crèdit 3.668

Immobles 882

Resultats

Dotacions i sanejaments

Impacte en compte de resultats

Ajustos valoració BCIV

Impacte en fons propis


Sale & Lease back

Resultats

Els resultats extraordinaris de l’exercici ajuden a compensar l’impacte de les dotacions

54

728 MM€ Plusvàlues

brutes

Contracte reassegurances amb Berkshire Hathaway sobre cartera Vida-Risc actual

Plusvàlues brutes de l’operació: 524 MM€

Venda i posterior lloguer de 439 sucursals a

l'Immobiliària Carso durant un termini de 25 anys

Plusvàlues brutes de l’operació: 204 MM€

Es registren dins de l’epígraf Guanys/pèrdues en baixa d’actius

Value-in-Force Cartera d’assegurances


Qualitat de l’actiu


Evolució de la morositat impactada pel deteriorament econòmic i la integració de franquícies

9.567 10.151 10.914

20.348

20.150

4t11 1t12 2t12 3t12 4t12

4,90 5,25 5,58

8,42 8,62

7,84 8,37

9,65 10,71

11,38

56

Saldo dubtós disminueix (una vegada estandaritzada la gestió)

Gap de morositat amb el sector s’amplia

Cobertura del 60%, 142% amb garantia

hipotecaria

Nov’12

2011

Provisions (MM€)

Cobertura (%)

Cob. gtia. hipotecaria (%)

12.071

60%

142%

2012

5.745

60%

137%

Gestió del risc

Sector

CABK

Saldo dubtós


El deteriorament del sector promotor incideix en l’evolució de la morositat

57

Morositat sense promotors 3,97%

Morositat del crèdit a particulars continguda

Qualitat d’actius diferencial confirmada en exercicis Stress-test bottom-up

Crèdit a particulars

Compra d’habitatge

Altres

Crèdits a empreses

Sector no-promotor

Promotors immobiliaris

Sector públic

Morositat

3,56%

2,80%

5,65%

17,24%

5,96%

44,22%

0,74%

8,62%

D-12

Morositat sense promotor 3,97%

Gestió del risc

Ràtio de morositat per segments

Percentatge


La reducció de l’exposició al sector promotor continua, 10% l’últim trimestre

58

14.018 11.913

3.658

3.144

12.237

11.935

4t11 1t12 2t12 3t12 4t12

20.713

Cartera sana

Subestàndard

Dubtós

22.438 21.708

26.992

29.913

Gestió del risc

Crèdit a promotors immobiliaris

Milions d’euros

Gestió especialitzada a través

d’11 centres promotors

• 83% exposició

• 27% clients

53% cobertura préstecs

problemàtics


Actius immobiliaris adjudicats

Milions d’euros

Augment de la cobertura dels actius immobiliaris adjudicats

59

cobertura 2012

47%

34%

54%

61%

38%

47%

45%

Procedents de promotors

Edificis finalitzats

Edificis en construcció

Sòl

3.806

2.361

191

1.254

1.051

231

5.088

Resta d’actius immobiliaris

Altres actius

Total (net)

1.140 1.574

1.975

4.350

5.088

4t11 1t12t 2t12 3t12 4t12

Gestió del risc

45% Cobertura


L’activitat comercial de ServiHabitat es duplica

60

Gestió del risc

Informació de gestió interna Activitat comercial del Grup “la Caixa” En milions d’euros, a preu de venda

Informació de gestió de mercat Grup “la Caixa” i vendes en promotor En milions d’euros, a valor de la inversió original

811

1.202

1.100

2012

11.830 unitats

20.291 unitats

Compromisos

114

695 682

887

2011 2012

796

Lloguers

Vendes

1.582

192 163

1.582

3.113

Lloguers

Vendes

Vendes en promotor

Vendes a preu de venda, lloguers a valor comptable net


Referent en liquiditat i solvència


Reforç proactiu de la liquiditat durant l’any

Milions d’euros

La liquiditat continua com a fortalesa clau i una prioritat de gestió

62

Gestió activa del

balanç per aconseguir una progressiva reducció de la ràtio LtD

Reobertura mercat institucional (1.000MM€, 3 anys, MS+285pb)

Liquiditat

11.137

35.630 9.811

17.462

2011 2012

Pòlissa BCE sense utilitzar

Liquiditat en balanç

20.948

53.092

20.948

29.436

42.489

48.755 53.092

4t11 1t12t 2t12 3t12 4t12

133% 127% LtD

Cancel·lació anticipada

BCE: 9.000MM€


Solvència – Evolució del core Capital (BIS II)

Ràtios de solvència sòlids tot i l’impacte de la integració de Banca Cívica

63

CaixaBank: entre les entitats més sòlides del sistema financer espanyol

Bona posició de solvència validada pels exercicis de resistència bottom-up

Solvència

Dic'11 Dic'12

12,5%

+168bps -22bps -252bps

Orgànic

Integració BCIV

Gestió passiu

-101bps

Impacte RDLs

+51bps

Extraordinaris

11,0%

Core Capital BIS II: 11,0%


En resum…


Claus 2012

Un exercici de creixement orgànic i inorgànic

65

Les adquisicions complementen un any d’intensa activitat:

guanys en quotes

Capacitat de generar resultats amb contenció de despeses

Important esforç en dotacions i sanejaments

La liquiditat es manté com a pedra angular a la fortalesa del balanç

Sòlida posició de solvència, reafirmada per la validació externa

Bona qualitat dels actius, impactats per la incorporació de noves franquícies

Reforç del lideratge en el mercat

Manteniment de la fortalesa

financera

Capacitat de generar resultats

CaixaBank Presentació de resultats · Presentació de resultats Exercici 2012 Barcelona, 1 de...

Documents

Transcript of CaixaBank Presentació de resultats · Presentació de resultats Exercici 2012 Barcelona, 1 de...