“Administración de Riesgos en el Sector Agropecuario:

Experiencia del FIRA”

Lima, Perú. Mayo de 2008.

• Antecedente

• Estrategia en la Administración de Riesgos

Contenido

Saldo de Cartera del Sector Agropecuario Actividad Primaria

Miles de Millones de pesos de 2007

0

10

20

30

40

50

60

2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007

FIRA*

Banca Comercial SIN FIRA

Total Sistema Bancario

* Descuentos+GSF

La tendencia en los saldos de cartera está definida por FIRA.

FIRA participa con la mitad de la cartera en la actividad primaria del sector agropecuario

La Banca Comercial en el último año inicia un crecimiento en los apoyos al sector y FIRA participa con Garantía SIN Fondeo.

Falta de garantías

Altos costos de transacción

Elevado crédito informal

Tramitología

Falta de oportunidad

Insuficiencia

Percepción del riesgo del Intermediario Financiero

En México, el acceso al crédito agropecuario está limitado por…

Fortalecer el Sistema Financiero Rural

Red de Intermediarios FinancierosCobertura en regiones y comunidades rurales

Administración del riesgo para los IF

Fincas Fondos de Segundas Pérdidas Crédito estructurado

Productos apropiados

Acompañamiento y fortalecimiento técnicoServicios integrales

La Estrategia de FIRA para un Sistema Financiero Rural eficiente se centra principalmente en tres acciones

Sistema

Financiero

Rural

Entidades

UnionesSofoles

SofomesArrendadoras

FactoresCajas

Almacenadoras EACP

Crédito

Seguros

Remesas

Microcrédito

Ahorro

Garantías

Coberturas

InstrumentosAccesible

Oportuno

Adaptado

Suficiente

Los Intermediarios Financieros No Bancarios en FIRA

• Los IFNB están orientados hacia los sectores estratégicos para FIRA

El 24% de los descuentos a PD1 Y PD2 se realiza a través de IFNB

• Con los IFNB se logra mayor cobertura de los servicios que FIRA ofrece al sector rural

388 sucursales de IFNB a través de las cuales opera FIRA

FIRA ha incidido en factores que dan certidumbre al flujo de recursos al sector

Cobertura de tasaCobertura de tasa

Garantías: cobertura crediticiaGarantías: cobertura crediticia

Créditos estructuradosCréditos estructurados

Gestión y apoyos para seguros y coberturas de precios

Gestión y apoyos para seguros y coberturas de precios

Riesgos naturales y de precio

Mejora perfil de riesgos

Administración integral del riesgo

Swap de tipo de cambioSwap de tipo de cambio Riesgo cambiario y de tasa

Acotar riesgo del costo financiero

0

10,000

20,000

30,000

40,000

50,000

2002 2003 2004 2005 2006 2007

Total Garantizada

36%

50%

Participación de la Cartera GarantizadaMillones de pesos de 2007

Hasta 50%

Más de 63%De 51% a

63%

Saldo de Cartera Garantizada 2007% de Cobertura Efectiva

Se incentiva la participación de los Intermediarios mediante el servicio de garantía.

El riesgo del crédito se distribuye: FIRA, Intermediario, Acreditado con Garantías Líquidas, en diferentes modalidades acorde a la estructura del financiamiento.

En el 2007 FEGA obtuvo de Standard & Poor´s la calificación de mxAA

Costo por CarteraCentavos por cada unidad de cartera

Existe mayor eficiencia operativa.

A partir de 2008 el subsidio en tasa se focaliza a productores PD1 en actividad primaria.

Se ha reducido en mas de 80% el costo por peso colocado.

3.43.0

2.62.3

1.92.3

0

1

2

3

4

2002 2003 2004 2005 2006 2007

C e

n t

a v

o s

Subsidio en Tasa de Interés / Cartera AsociadaPorcentaje

Cambio en tasa de referencia

Gobierno Federal

2008

Nuevo Esquema de Garantías

FINCAS

Fondos de primeras pérdidasOrganizaciones de Acreditados

Capitalización y Garantías Líquidas a IFNB

PIDEFIMERFONAGA

Fondos de Garantías 2das Pérdidas

FEGAmxAA

COMPROMISOS

11

Administracióndel RIESGO

para losINTERMEDIARIOS

GarantíaLíquidaAcreditados

Todo el País

20%FONAGA

Cobertura de FEGA sobre saldos no cubiertos

Sur - Sureste Resto país

6.67%

Inversión Fija Capital de Trabajo

Maíz, Frijol,Sorgo yTrigo

8.3%

Sur-Sureste 80% ó 50% (opcional)Resto del país 50% (opcional)

OtrasCadenas

14.29%

Todas lasLíneas

10%

FONAGA

Ante los incumplimientos de los acreditados operan 3 niveles de Cobertura

Incumplimiento del acreditado

1.- Aplica el 10% de Garantía Líquida

2.- FONAGA: Pago 100% del saldo remanente hasta agotar:

Los recursos reservados de cada Intermediario por tipo de crédito

3.- FEGA: Pago del 80% ó 50% (S-SE) y resto del país 50% a los IF que hayan optado por el servicio

Apoyo integral de FIRA a los productores

• Acompañamiento para la organización e integración de los productores.

Asistencia Técnica

ASESORIAFIRA

• Reembolso de costos de asesoría.

TransferenciaTecnológica

• Demostración de tecnologías sobresalientes

Capacitación • Cursos, talleres, viajes de observación.

El acompañamiento de crédito y los apoyos tecnológicos genera un mejor impacto en el ingreso de los productores

Impacto de los Subsidios en el Ingreso

22.7

33.1

45.3

0

10

20

30

40

50

Sólo Crédito Sólo Tecnológico Ambos Apòyos

% d

e In

cre

me

nto

de

l In

gre

so

Dirección GeneralLic. Rodrigo Sánchez Mujica

www.fira.gob.mx

¡MUCHAS GRACIAS!