6° Foro Tributario Latinoamericano

Precios de Transferencia

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PwC

Agenda

Tendencias internacionales

Acción 13: Novedades en materia de documentación y Country by Country reporting

Actualidad en América Latina

2

Noviembre 2016

3

2

1

PwC

Panelistas

Juan Carlos Ferreiro PwC ArgentinaPablo Aguirre PwC EcuadorMiguel Puga PwC PerúJavier Cots PwC Uruguay

3

Noviembre 2016

PwC

Precios de transferencia

Noviembre 2016

PwC

Reunión Regional del Marco Inclusivo sobre BEPS para América Latina y el Caribe

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Noviembre 2016

Montevideo, Uruguay. Setiembre 21-23, 2016

Principales temas:

• La organización del Marco Inclusivo sobre BEPS

• La aplicación de estándares mínimos

• Últimos avances en el Foro sobre Prácticas Fiscales Perniciosas

• Tratados fiscales y Grupo Ad Hoc sobre el Instrumento Multilateral

• Planificación fiscal agresiva

• Prioridades de los países sobre la creación de capacidad, en el marco de la Plataforma para la Colaboración sobre Fiscalidad

• Herramientas para suplir la falta de comparables en la aplicación de precios de transferencia

PwC

Acción 13: Novedades en materia de documentación y Country by Country reporting

Noviembre 2016

PwC

El futuro de la documentación de Precios de Transferencia: Un enfoque de 3 niveles

Noviembre 2016

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Archivo Local

(“Local File”)

Reportes país por país

(“CbCR”)

Archivo Maestro

(“Master File”)

Proporciona información más detallada relativa a las transacciones entre compañías específicas - para asegurar el cumplimiento del principio de plena competencia (arm’s length) en posiciones de precios de transferencia que impactan en una jurisdicción específica

Proporciona una visión completa de las operaciones globales de las empresas multinacionales, incluyendo un análisis de los generadores de ganancias, las cadenas de suministro, intangibles, y la financiación

Proporciona datos financieros y fiscales agregadas por jurisdicción fiscal para facilitar la evaluación de riesgos

PwC

¿Qué información es requerida?

Noviembre 2016

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Local file

Country-by-Country template

• Ingresos de la parte no vinculada• Ingresos de las partes vinculadas• Ingreso total• Ganancia (pérdida) antes del Impuesto

a las Ganancias• Impuesto a las Ganancias Pagado

(Base Caja) • Impuesto a las Ganancias Devengado • en el ejercicio corriente• Capital • Ganancias acumuladas• Cantidad de empleados full time • Activos tangibles (excepto Disponibilidades)

Master file

Línea de negocios

Línea de negocios

Línea de negocios

Línea de negocios

Estructura organizacional

Descripción de los negocios del grupo

Intangibles del grupo

Actividades financieras intercompañía

Posición impositiva y financiera del grupo

Entidad Local

Información Financiera

Transacciones Controladas

•Estructura organizacional local

•Estructura de negocios

•Líneas de negocios locales

•Descripción y contexto

•Pagos / cobros

•Análisis de precios de transferencia

•Cuentas financieras

•Reconciliaciones

•Datos de comparables

PwC

Master file

Noviembre 2016

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Estructura de la organización

Descripción de los negocios de la MNE

Intangibles de la MNE Actividades financieras de la MNE

Posiciones financieras e impositivas de la MNE

Tabla con estructura legal/accionaria, localización geográfica de las compañías operativas.

Drivers significativos para la generación de las ganancias del negocio.

Estrategia general para el desarrollo, supervisión yoperación de intangibles, incluyendo la localización de las instalaciones de I&D y su administración.

Descripción de cómo la empresa multinacional se financia, incluyendo acuerdos con partes independientes.

Reporte anual consolidadodel FY.

Descripción de la cadena de aprovisionamiento para materiales, productos y servicios (ej: 5 más importantes, + 5% del ingreso).

Lista de intangible s (IP) y de las entidades que los poseen.

Identificación de entidades con función financiera centralizada, incluyendo país y lugar de management efectivo de dichas entidades.

Lista & descripción de APAs unilaterales & tax rulings.

Lista y descripción de los acuerdos de servicios entre las entidades de laempresa multinacional.

Acuerdos relacionados con IP, incluyendo Cost Sharings y acuerdos de servicios.

Políticas financieras de precios de transferencia

Principales mercados geográficospara los productos y servicios.

Políticas de precios de transferencia para la generación de IP e I&D.

Análisis funcional que describa las contribuciones a la creación de valor por parte de cada entidad.

Transferencia significativas de IP entre los miembros de la MNE durante el FY, incluyendo detalles de la transacción.

Reestructuraciones de negocio, adquisiciones, desinversiones ocurridas en el FY.

PwC

Local file

Provee información detallada en relación a transacciones intercompañía específicas; asegura el cumplimiento del principio arm’s length en materia de precios de transferencia que impacta a una jurisdicción especifica.

Requiere la siguiente información:

1. Detalle de las líneas de reporte del management local

2. Reestructuraciones de negocios o transferencias de IP ocurridas durante el FY o en el ejercicio inmediato anterior

3. Principales competidores

4. Descripción de las transacciones intercompañía y monto de los pagos y cobros para cada categoría de transacción controlada que involucre a la entidad local.

5. Copia de todos los acuerdos intercompañía materiales celebrados por la entidad local

6. Copia de los APAs unilaterales/ bilaterales/multilaterales y de otros Tax Rulings en los cuales la entidad local no sea parte y que estén relacionadas con las transacciones controladas del local file.

7. Conciliación de la información financiera utilizada en la aplicación de las políticas de TP con los estados contables

Noviembre 2016

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PwC

CbCR template – Una fotografía de la renta fiscal país por país

Noviembre 2016

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NOTAS1. Ingresos: Debe excluir pagos recibidos de otras entidades constitutivas que son tratados como dividendos en el país que

realiza el pago. 2. Impuesto a la renta pagado (Base Efectivo): Debe además incluir retenciones en la fuente pagadas por otras entidades

(relacionadas y no relacionadas) con respecto a los pagos realizados por entidades constitutivas.3. Empleados de tiempo completo: Pretende reportar “equivalencias de tiempo completo” y puede incluir contratistas

independientes. Esta información puede ser reportada sobre cualquier base, siempre y cuando sea consistente entre todos los países.

4. La información sobre Establecimiento Permanente (EP) debe ser reportada en referencia a la jurisdicción fiscal en la cual esta situado, siempre que prepare estados financieros para otro propósito.

5. Los activos que debe ser asignados al EP.

PwC

Definiciones

Noviembre 2016

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Jurisdicción

Fiscal

Ingresos Ganancia

(Pérdida)

antes de

IG

IG pagado

(en

términos

de caja)

IG

devengado

Capital

Declara

do

Ganancias

Acumuladas

Empleados

full time

Activos

Tangibles

(exepto

disponiblidades

y equivalentes)

Terceros Vinculados Total

Inclusión de

dormants vs.

entidades en

liquidación

Qué incluye

ventas

netas?

Retenciones

/ Anticipos?

Leasing

(operativos y

capital)?

Anticipos?

Contratistas?

Primas de

Emisión?

Sucursales?

Establecimientos

Permanentes?

Ajustes de

años

anteriores?

PwC

CbCR template – Una fotografía de la asignación de la renta fiscal por país y entidad

Noviembre 2016

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PwC

Guías de la OCDE sobre documentación CbCR y PT

Noviembre 2016

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CbCR es una presentación anual que vincula a grandes compañías. La OCDE recomienda que la información divulgada no se libere al público, pero hay señales de que esto puede cambiar

Quién?

Qué?

Dónde?

Cuándo?

Cómo?

Por qué?

Inicialmente, empresas multinacionales con sede en países del G20 y de la OCDE con ingresos > 750M euros. Se espera que la documentación siga la normativa vigente

Reportes país por país (CbCR), archivo Maestro y archivo Local a ser presentados anualmente.

Reporte país por país a ser compartido con la autoridad fiscal del país donde la empresa multinacional tenga su casa matriz; archivo Maestro y archivo Local a ser presentado directamente en las jurisdicciones fiscales relevantes.

La fecha de implementación sugerida para el CbCR es para ejercicios iniciados a partir del 1 de enero de 2016

Se presentará el CbCR a las autoridades fiscales locales de la casa matriz para ser compartido a través de la red de tratados, el archivo Maestro y archivo Local se presentarán directamente a las autoridades fiscales de cada jurisdicción local.

Mayor transparencia / evaluación de riesgos

PwC

Implementación de CbCR por país

Noviembre 2016

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Implementaríanrequisitos de CbCR

• Argentina

• Brasil

• Chile

• Hong Kong

• Indonesia

• Malasia

• Nueva Zelanda

• Nigeria

• Eslovenia

• Corea del Sur

• Otros países europeos

• Australia (2016, no especificado aún)

• Austria (2016, Si)

• Bélgica (2016, Si)

• China (2016, Si)

• Dinamarca (2016, Si)

• Francia (2016, Si)

• India (2016, Si)

• Irlanda (2016, Si)

• Italia(2016, no especificado aún)

• Japón (2016, Si)

• México (2016, Si)

• Holanda (2016, Si)

• Pakistán (no especificado aún)

• Polonia (2016, No)

• Portugal (2016, Si)

• Epaña (2016, Si)

• UK (2016, Si)

• USA (2016, No)

Normas finales (año/

cláusula de subrrogancia)

• Canadá

• Colombia

• Finlandia

• Alemania

• Noruega

• Rusia

• Sudáfrica

• Suecia

• Suiza

• Tanzania

• Turquia

• Ucrania

• Uruguay

Normastemporales, borrador

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CBCR

Noviembre 2016

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Mexico

Final legislation

enacted

Legislación borrador

Legislación final

Anuncio

Australia

Final legislation

including CBCR

Poland

Final CBCR legislation

Norway

CBCR consultation

including draft legislation

USA

Final CbC

regulations (effective for accounting

periods beginning on

or after 1 July 2016)

Belgium

Final legislation

broadly in line with

OECD

Japan

Cabinet approved

changes in line with

OECD recommendations

Finland

Draft legislation released, 2017

implementation

Netherlands

Final legislation

reconfirmed by the Dutch senate in Dec

India

Three tiered documentation requirement announced in February budget

Canada

Proposed CBCR in budget

Jersey

CBCR consultation released

Liechtenstein

Commitment to implement BEPS

Action 13

Turkey

Equivalent of three

tier approach announced

Council agrees stance on directive + associated ‘public’ CbCR

EU

S. Korea

Anticipated to implement in 2017

Malaysia

Announced intention

to implement CbCR

in 2017

Russia

CBCR draft

legislation released

for public discussion

France

CBCR legislation approved by

Parliament

UK

Final CBCR

regulations released

Ireland

Final legislation for CBCR

Portugal

Final CBCR legislation

Switzerland

CBCR from 2018 (voluntary filing from

2016)

Sweden

Draft legislation released

Denmark

Final legislation for CBCR released

Austria

Three tiered documentation

proposed

Finalised legislation enacted (with secondary mechanism)

Spain

Italy

CBCR legislation approved by

Parliament

Bermuda

Signed up to CbC MCAA – finance

ministry confirmed as

final

China

Final three tier approach – plus

CBCR

South Africa

CBCR draft regulations released with comments required by 3 May 2016

Germany

Draft CbCR

legislation released

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Aspectos prácticos• Requisitos de documentación

• CbCR -> circunstancias prácticas

o Año de implementación

o Mecanismo Secundario

o Penalidades

o Intercambio de información

Noviembre 2016

PwC

Año de implementación

Noviembre 2016

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• Las guías de la OCDE indican que la fecha de implementación es: CbCR a ser preparado para todos los ejercicios fiscales empezando en Enero 1, 2016, o después de esta fecha, a ser presentado doce meses después de la fecha de cierre del ejercicio fiscal. Sin embargo, en la medida en que las autoridades tributarias continúen presentando regulaciones propuestas a sus respectivos gobiernos, se espera que en varios países entre en vigencia en 2016 o 2017. Tres ejemplos de países con metodología de línea de tiempo se describen a continuación:

• México:

Las autoridades mexicanas requieren que la información sea presentada anualmente, empezando en el ejercicio fiscal 2016, con fecha de vencimiento en Diciembre 31, 2017.

• EE.UU.:

Efectivo para los ejercicios comenzados después de Julio de 2016.

• Finlandia:

Las autoridades tributarias finlandesas han propuesto que la información requerida entre en vigencia en Enero 1, 2017.

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OECD Country-by-Country Reporting

Mecanismo Secundario

• Creación de tres mecanismos potenciales:

1. La casa matriz presenta la documentación a su autoridad tributaria local quien “simultáneamente” comparte los reportes país por país, con países con los cuales la multinacional realiza negocios que han concluido en acuerdos mutuos y el establecimiento de procedimientos para dichos intercambios.

2. Cada entidad constitutiva presenta un reporte país por país a sus respectivas autoridades tributarias locales (o una entidad constitutiva por país en nombre de todas las demás)

a) Esto se presenta si la casa matriz no esta obligada a presentar, o

b) La autoridad tributaria local no ha implementado reportes país por país oportunamente, o

c) Han habido fallas sistemáticas de la autoridad tributaria local.

3. El grupo multinacional elige una entidad subrogante a la casa matriz para presentar los reportes país por país ante su autoridad tributaria local quien “simultáneamente” comparte los reportes país por país con países con los cuales la multinacional realiza negocios que han concluido en acuerdos mutuos y el establecimiento de procedimientos para dichos intercambios.

• Carga administrativa adicional para las multinacionales con respecto a las notificaciones.

• Penalidades – Se asume que las jurisdicciones desearían extender el régimen sancionatorio para la documentación de precios de transferencia a la presentación de reportes país por país.

Noviembre 2016

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PwC

Regulaciones de CbCR

Intercambio de información y confidencialidad:

• Acción 13 establece que cada autoridad competente hará el intercambio anual de forma

automática de los CbCR recibidos de cada entidad que es residente fiscal en su

jurisdicción.

• Acuerdo multilateral de autoridad competente (“CBC MCAA”). A la fecha, 49 países

firmaron el CbC MCAA, lo que permite el intercambio automático de CbCR*.

• Acuerdo bilateral

* El propósito de la CBC MCAA es promulgar normas y procedimientos para que las autoridades competentes de las jurisdicciones donde aplica la Acción 13, puedan intercambiar automáticamente los informes preparados por la Entidad que informa a las MNE. Estos informes presentados anualmente a las autoridades fiscales de la jurisdicción de residencia fiscal de la Entidad y ante las autoridades fiscales de todas las jurisdicciones en las que la MNE opera.

Noviembre 2016

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PwC

Acuerdo Multilateral de Autoridad Competente:

Noviembre 2016

21

PwC

Desafíos fundamentalesTensiones entre la Información Global y Local

Noviembre 2016

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• Compilación más rápida

• Desafíos de conciliación en materia de auditoría

Archivo Local

Archivo Maestro

CbCR?

• Alineación con el Archivo Local

• Intensivo en tiempo y mayores desafíos del sistema

Cuentas locales estatutarias/

declaraciones de

impuestos

Estados financieros globales

PwC

Mejores prácticas de BEPS

Noviembre 2016

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Análisis de la documentación

(MF y LF)

Simulacro CbCR (Proceso)

PT de Punta a Punta (E2E)

VCA (Análisis de la Cadena de Valor)

Diseño de Políticas de PT

Monitoreo de Políticas de PT

Revisión de la Sustancia

Analizar resultados

CbCR

Evaluación de posibles EPs

PwC

Pensamientos finales

• Acción 13 es una realidad

• 2016 es el año de preparación

o Discusión/diseño estratégico de la documentación

o Remediar inconsistencias en políticas de PT

o Revisar funcionalidad en los sistemas

• Seguimiento de la situación en la región durante 2016

Noviembre 2016

24

PwC

Actualidad en América Latina

Noviembre 2016

PwC

Argentina

• Pedido de incorporación como miembro de la OCDE (Mayo 2016)

• Interpretación local de las distintas iniciativas BEPS

o Interpretación de las acciones 8 a 10.

o El procedimiento amistoso en los Convenios para evitar la doble imposición

• Pendiente la legislación que adopta los lineamientos de la Acción 13 del plan BEPS

• Jurisprudencia reciente

o La carga de la prueba en la discusión de precios de transferencia. Fallos YPF y Nobleza Piccardo.

Noviembre 2016

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PwC

Ecuador

Noviembre 2016

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Ficha de estandarización – Selección de comparables, ajustes de capital y papeles de trabajo.

Cambios de Forma y Fondo en la documentación de TP.

Préstamos entre relacionadas no comerciales: “Dividendos Anticipados”

Pagos al exterior - Servicios técnicos, administrativos, de consultoría y similares –tienen limite de educibilidad

Consulta de Valoración Previa para incrementar límite de deducibilidad del 20%

Se mantiene a las Directrices de la OCDE como referencia técnica a la

fecha de análisis.

Parámetros para la categorización de grupos

económicos

Aclaración de Paraísos Fiscales y regímenes de

menor imposición.

La Autoridad Tributaria podrá establecer medidas técnicas para evitar el “Abuso de los Precios de Transferencia”

Eliminación de la Prelación de Métodos de TP

Ecuador

Transfer Pricing

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Perú

Noviembre 2016

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� Perú ha manifestado su intención de ser parte de la OCDE en el corto plazo, se espera que antes del 2021. De momento viene siguiendo los compromisos del “Programa País” que son monitoreados muy de cerca por el citado organismo.

� Con el cambio de Gobierno se han solicitado facultades delegadas (90 días desde el 09/10/2016) al Congreso de la República para que el Poder Ejecutivo pueda emitir leyes en diversas materias, incluidas las tributarias, y dentro de éstas, aquellas que están relacionadas con el Plan BEPS de la OCDE.

� También se van a trabajar aspectos como el incremento de la tasa del IR (se espera que al 30%), la disminución de la tasa por dividendos, la disminución de la tasa del IVA (en 1%), un régimen de amnistía para los domiciliados relacionado con la declaración (10%-12%) y repatriación de capitales (5%-8%) no declarados hasta el 31/12/2015.

PwC

Perú

Noviembre 2016

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PwC

Perú

Noviembre 2016

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PwC

Uruguay

Principales características del régimen

• En general, sigue los Lineamientos de la OCDE

• Concepto amplio de vinculación. Además de la vinculación formal, incluye:

o transacciones con partes independientes por sus vínculos funcionales o comerciales (ejemplo, relaciones de exclusividad, cláusulas preferenciales, único proveedor o cliente),

o transacciones con entidades que operen en exclaves aduaneros y gocen de un régimen de nula o baja tributación (incluye operaciones domésticas, ej. con usuarios de zona franca),

o transccciones con entidades radicadas en países o regímenes de baja o nula tributación (PBNT) – lista taxativa.

• Obligación de documentación y conservación por el período de prescripción de los tributos. Presentación de Documentación y DJ al Fisco para entidades con transacciones anuales mayores a UI 50 millones (USD 6 millones aprox.).

• APAs con anterioridad a las operaciones y no podrán exceder de 3 ej. fiscales.Noviembre 2016

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Uruguay

Novedades

Octubre 2014: manifestación de compromiso al intercambio automático de información en materia fiscal a partir del 2018.

Octubre 2015: se integra al Centro de Desarrollo y como participante del Comité de Asuntos Fiscales de la OCDE.

Junio 2016: adhesión al Acuerdo Multilateral entre Autoridades Competentes para el intercambio automático de información financiera en materia fiscal, el cual incluye diversas formas de cooperación:

o intercambio automático de información (ejemplo, Informe País por País)

o inspecciones tributarias simultáneas

o asistencia internacional en el cobro de deudas tributarias

Noviembre 2016

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PwC

Uruguay

Novedades

Julio 2016: Proyecto de Ley introduce cambios (sujetos a reglamentación del Poder Ejecutivo) en relación a:

o Concepto de PBNT: se introducen requerimientos de tasa mínima efectiva de tributación o de niveles de colaboración y transparencia + lista taxativa solo a efectos de PT.

o APA: se podrá acordar con Fiscos del exterior APAs bilaterales y multilaterales en el marco de Convenios para evitar la doble imposición.

o Documentación de PT: requerimiento adicional de presentación del Informe Maestro y del Informe País por País para ejercicios iniciados a partir del 1/01/2017, cuyo contenido está en línea con el sugerido por la OCDE.

Noviembre 2016

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PwC

Uruguay

Informe País por País

• Exigido a grupos multinacionales de gran dimensión económica (concepto sujeto a reglamentación en función de los ingresos consolidados). Como referencia, la OCDE considera ingresos > 750M Euros; USA ingresos > 850M USD.

• Deben presentarlo: Contribuyente de IRAE o entidad del grupo que se encuentra obligada a presentar Informe en exterior y hay acuerdo vigente de intercambio de información. Se debe informar a DGI el sujeto del grupo que debe presentar y su residencia fiscal.

• El Informe puede ser utilizado por DGI para el cumplimiento de sus cometidos o para intercambio de información con el exterior en el marco de acuerdos o convenidos ratificados por Uruguay.

Noviembre 2016

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PwC

Uruguay

Aspectos cuestionados recientemente en inspecciones

• Cuestionamiento de compañías comparables. Uso de comparables locales.

• Requerimiento de información de la contraparte incluso en análisis realizados desde la perspectiva del sujeto local.

• Apertura de la rentabilidad por mercado geográfico, proveedor, modelos o marcas.

• Valuación de intangibles.

• Reestructuración de negocios.

Noviembre 2016

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Otros países de la región

Colombia

• Proyecto de ley introduce exigencias de Master File, Local File y CbCR

• CbCR se exige a grupos multinacionales con ingresos mayores a USD 810 millones aproximadamente, con vigencia para el ejercicio 2016

• Mater File y Local File, se exige a entidades con patrimonio mayor a USD 1 millón o ingresos mayores a USD 600 mil, con vigencia a definir entre 2016 y 2017.

Chile

• El Fisco presentará a consulta pública una Circular con la introducción de exigencias de Master File y CbCR.

• Se estima su publicación en Diciembre 2016.

Noviembre 2016

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Gracias

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