Річний звіт - Oschadbank · 2020-04-16 · Річний звіт Annual Report....

ВВііддккррииттее ааккццііооннееррннее ттооввааррииссттввоо

““ДДЕЕРРЖЖААВВННИИЙЙ ООЩЩААДДННИИЙЙ ББААННКК УУККРРААЇЇННИИ””

JJooiinntt SSttoocckk CCoommppaannyy

SSTTAATTEE SSAAVVIINNGGSS BBAANNKK OOFF UUKKRRAAIINNEE””

Річний звіт

Ann ual Report

Історія розвитку ВАТ “Ощадбанк”

Звернення голови правління банку до

клієнтів

Організаційна структура ВАТ

“Ощадбанк” станом на 01.01.2008

Персональний склад наглядової ради

ВАТ “Ощадбанк”

Персональний склад правління ВАТ

“Ощадбанк”

1. Результати діяльності банку за

2007 рік

2. Послуги для фізичних осіб

2.1. Депозитні операції

2.2. Кредитні операції

3. Робота із суб`єктами

господарювання

4. Кореспондентська мережа та

операції з іншими банками

5. Операції з цінними паперами

6. Діяльність банку з обслуговування

корпоративних клієнтів

7. Операції з обслуговування

державних зобов`язань

8. Організація грошового обігу,

касових операцій та інкасації

9. Операції з іноземною валютою

10. Операції з платіжними картками

11. Управління ризиками

12. Застосування інформаційних

технологій

13. Кадрова політика

14. Філійна мережа

15. Висновок незалежних аудиторів

16. Звіт про фінансові результати

17. Баланс ВАТ “Ощадбанк”

Адреси філій < регіональних управлінь

ВАТ “Ощадбанк”

Ліцензії та дозволи

3

4

6

7

9

10

14

16

18

21

23

24

26

27

29

31

33

35

37

38

40

42

44

46

48

ССттрр..PPgg..

History of Development of JSC

“Oschadbank”

Address of the Chairman of the

Management Board of the Bank to

Customers

Organisational Structure of JSC

“Oschadbank” as of 01 January 2008

Members of the Supervisory

Board Council of JSC “Oschadbank”

Members of the Management Board of

JSC “Oschadbank”

1. Bank's Performance Results in the

Year 2007

2. Services for Individuals

2.1. Deposit Transactions

2.2. Lending Transactions

3. Corporate Business

4. Correspondent Network and

Transactions with Other Banks

5. Transactions with Securities

6. Corporate Customer Services of the

Bank

7. State Securities Service Transactions

8. Cash Turnover, Transactions, and

Collection Organisation

9. Foreign Exchange Transactions

10. Card Transactions

11. Risk Management

12. Application of Information

Technologies

13. Human Resource Management Policy

14. Branch Network

15. Opinion of Independent Auditors

16. Profit and Loss Account

17. Balance Sheet of JSC “Oschadbank”

Addresses of Branches < Regional

Directorates of JSC “Oschadbank”

Licences and Permits

ЗЗммііссттTTaabbllee ooff CCoonntteennttss

2

ІІссттооррііяя ррооззввииттккуу ВВААТТ ““ООщщааддббааннкк””HHiissttoorryy ooff DDeevveellooppmmeenntt ooff

JJSSCC ““OOsscchhaaddbbaannkk””31 грудня 1991 р. Ощадбанк зареєстровано в

Національному банку України як самостійнубанківську установу � “Державнийспеціалізований комерційний ощадний банкУкраїни”. Його утворено на базі установОщадбанку СРСР по Україні, попередникомякого з 1922 р. були Держтрудощадкаси СРСР.

Постановою Кабінету Міністрів України від 21травня 1999 р. на виконання розпорядженняПрезидента України від 20 травня 1999 р.Державний спеціалізований комерційнийощадний банк України перетворено у відкритеакціонерне товариство “Державний ощаднийбанк України” (скорочена назва � ВАТ“Ощадбанк”).

Зареєстровано Національним банком України31.12.91 р. за № 4. Ліцензія Національного банкуУкраїни № 148 від 16.01.2002 р. на правоздійснення банківських операцій. Засновникомбанку є держава в особі Кабінету МіністрівУкраїни.

На сьогодні Ощадбанк � єдиний середукраїнських банків, який має закріплену закономдержавну гарантію збереження вкладів громадянта їх видачі за першою вимогою.

On 31 December 1991, Oschadbank was regis�tered as an independent banking institution named“State Specialised Commercial Savings (Oschadny)Bank of Ukraine” with the National Bank of Ukraine.It was established on the basis of offices of theSavings Bank of the USSR located in Ukraine; the lat�ter bank was preceded by the State Labour SavingsBank (Derzhtrudoschadkasy) of the USSR since1922.

The State Specialised Commercial Savings(Oschadny) Bank of Ukraine was transformed intoState Savings Bank of Ukraina (hereinafter referredto as “JSC Oschadbank”) with Resolution of theCabinet of Ministers of Ukraine of 21 May 1999 inpursuance of the Instruction of the President ofUkraine of 20 May 1999.

The bank was registered by the National Bank ofUkraine on 31 December 1991 under No. 4. Thebank is in possession of banking licence No. 148 of16 January 2002 issued by the National Bank ofUkraine. The state in the person of the Cabinet ofMinisters of Ukraine is the founder of the Bank.

Currently, Oschadbank is the only Ukrainianbank, where individual deposits and their repaymenton the first request are guaranteed by the state bylaw.

3

ГГооллоовваа ппррааввлліінннняя

CChhaaiirrmmaann ooff tthhee MMaannaaggeemmeenntt BBooaarrdd

Анатолій ГулейAnatoliy Guley

4

ЗЗввееррннеенннняя ггооллооввии ппррааввлліінннняя ббааннккуу ддоо кклліієєннттіівв

AAddddrreessss ooff tthhee CChhaaiirrmmaann ooff tthheeMMaannaaggeemmeenntt BBooaarrdd

ooff tthhee BBaannkk ttoo CCuussttoommeerrssШШааннооввнніі ппаанніі ттаа ппааннооввее!!

Державний ощадний банк України �найстаріший банк країни з багаторівневоюструктурою та найбільшою мережеюустанов. За роки незалежності Ощадний банк якфінансовий інститут загальнонаціональногомасштабу не раз доводив свою важливу рольу виконанні відповідальних державнихсоціальних і економічних програм. Понад 6тисяч його установ виконують свої функції звиплати пенсій, соціальної допомоги,приймання комунальних платежів,проведення інших банківських операцій.

У своїй фінансовій політиці протягом 2007року банк прагнув до збереження тапримноження капіталу, зниження ризиків приздійсненні всіх видів операцій. Чистийприбуток за 2007 рік становив 207 млн. грн.,що в 1,4 разу більше, ніж за 2006 рік.Ощадний банк підтверджує статус стабільноїфінансової установи, його економічнийпотенціал дає змогу відповідати за всімазобов'язаннями.

Банк активно працює практично у всіхсекторах українського фінансового ринку, насучасному рівні обслуговує великихкорпоративних клієнтів � установиПенсійного фонду України, УДППЗ“Укрпошта” та учасників оптового ринкуелектричної енергії.

Метою діяльності банку є сприянняекономічному розвитку України та ощадноїсправи, а також одержання прибутку вінтересах банку та його акціонерів. КолективОщадбанку і надалі гідно забезпечуватимевиконання поставлених перед банкомзавдань.

Щиро дякуємо нашим шановним клієнтамта діловим партнерам за довіру та підтримку.Сподіваємось, що подальше співробітництвобуде плідним та результативним.

DDeeaarr llaaddiieess aanndd ggeennttlleemmeenn,,

Derzhavny Oschadny Bank Ukrayiny (StateSavings Bank of Ukraine) is the oldest bank ofthe country with a multi�tier structure and themost widespread branch network.

Oschadbank has been proving its importantrole of a financial institution of the nationalscale in the implementation of crucial statesocial and economic programmes during theyears of independence.

Over 6,000 offices of the bank carry out theirfunctions, including the disbursement of pen�sions and social aid, the processing of utilitypayments, the performance of other bankingtransactions.

The bank has been striving for saving andmultiplying its capital, as well as for reducingrisks in the course of transactions of all types inits financial policy in the year 2007. The netprofit of the year 2007 amounted to UAH207,000,000 or 1.4 times as much as in theyear 2006. Oschadbank has confirmed its sta�tus of a stable financial institution; its economicpotential empowers it to meet all its liabilities.

The Bank is working actively in almost all sec�tors of the Ukrainian financial market; it pro�vides services to large corporate customers,such as offices of the Pension Fund of Ukraine,UDPPZ “Ukrposhta”, and members of thewholesale electrical energy market at a modernlevel.

It is the objective of the bank to contribute tothe economic development of Ukraine and thesavings business, and to earn profit in the inter�ests of the bank and its shareholders. The teamof Oschadbank will keep on ensuring the per�formance of tasks assigned to the bank.

We are sincerely grateful to our customersand business partners for their trust and sup�port. We are looking forward to making ourfuture co�operation fruitful and efficient.

5

ООРРГГААННІІЗЗААЦЦІІЙЙННАА ССТТРРУУККТТУУРРААВВААТТ ““ООЩЩААДДББААННКК”” ССТТААННООММ ННАА 0011..0011..22000088

OORRGGAANNIISSAATTIIOONNAALL SSTTRRUUCCTTUURREEOOFF JJSSCC ““OOSSCCHHAADDBBAANNKK”” AASS OOFF 0011 JJAANNUUAARRYY 22000088

Комітет з управлінняактивами і пасивамиAssets and Liabilities

ManagementCommittee Тендерний комітет

Tender Committee

Фінансовий комітет

Finance Committee

Комітет тарифної тапродуктової політики

Tariff and Product

Policy Committee

НАГЛЯДОВА РАДА

SUPERVISORY BOARD

ПРАВЛІННЯ

MANAGEMENT

BOARD

ЦЕНТРАЛЬНИЙ

АПАРАТ

HEAD OFFICE

Філії�обласні управління, Головне управління по м.Києву таКиївській області, Кримське республіканське управління � 25

установOblast directorates, Main Kyiv City and Oblast Directorate,

Crimean Republican Directorate � 25 offices

Філії�відділення � 380 установ

380 branches

Територіально відокремлені безбалансові

відділення � 5740 установ

5740 outlets

Кредитний комітет

Credit Committee

6

Волинець Данило Мефодійович

Danylo Mefodiyovych Volynets

Берназюк Ян Олександрович

Yan Oleksandrovych Bernaziuk

Литюк Анатолій Іванович

Anatoly Ivanovych Lytiuk

Берадзе Георгій Риносійович

Heorhiy Rynosiyovych Beradze

Бордюгов Юрій Васильович

Yury Vasyliovych Bordiuhov

Гончарук Андрій Іванович

Andriy Ivanovych Honcharuk

Жуковський Роман Сергійович

Roman Serhiyovych Zhukovsky

Кошеленко Олег Федорович

Oleh Fedorovych Koshelenko

Литвин Володимир Миколайович

Volodymyr Mykolayovych Lytvyn

ППееррссооннааллььнниийй ссккллаадд ннаагглляяддооввооїї ррааддииВВААТТ ““ООщщааддббааннкк””

MMeemmbbeerrss ooff tthhee SSuuppeerrvviissoorryy BBooaarrdd ooffJJSSCC ““OOsscchhaaddbbaannkk””

Голова наглядової ради, ЗАТ “IК “IТТ�Iнвест”

Chairman of the Supervisory Board, ZAT IK ITT�Invest

Перший заступник голови наглядової ради, Керівник Служби забезпечення зв'язків з Верховною Радою України та Кабінетом Міністрів України Секретаріату Президента України

First Deputy Chairman of the Supervisory Board; Head of theParliament (Verkhovna Rada of Ukraine) and Cabinet (Cabinet of Ministers of Ukraine) Relations Service of theSecretariat of the President of Ukraine

Заступник голови наглядової ради

Deputy Chairman of the Supervisory Board

Член наглядової ради, Перший заступник Міністра Кабінету Міністрів України

Member of the Supervisory Board, First Deputy Minister of the Cabinet of Ministers of Ukraine

Член наглядової ради, директор департаменту взаємодії з Верховною Радою України та зв'язків з громадськістю Фонду державного майна України

Member of the Supervisory Board, Director of the Parliament(Verkhovna Rada of Ukraine) and Public Relations Department of the State Property Fund of Ukraine

Член наглядової ради,Заступник Глави Секретаріату Президента України

Member of the Supervisory Board, Deputy Head of the Secretariat of the President of Ukraine

Член наглядової ради, Керівник Головної служби соціально�економічного розвитку Секретаріату Президента України

Member of the Supervisory Board, Head of the Main Socio�Economic Development Service of the Secretariat of thePresident of Ukraine

Член наглядової ради, Голова наглядової ради Інгулецького гірничо�збагачувального комбінату

Member of the Supervisory Board, Chairman of the SupervisoryCouncil of Inhuletsky Ore Mining and Processing Plant

Член наглядової ради, заступник Міністра фінансів України

Member of the Supervisory Board, Deputy Minister of Finance of Ukraine

7

Нижник Олена Михайлівна

Olena Mykhailivna Nyzhnyk

Пишний Андрій Григорович

Andriy Hryhorovych Pyshnyi

Пукшин Ігор Гелярович

Ihor Heliarovych Pukshyn

Савулій Наталія Андріївна

Nataliya Andriyivna Savuliy

Чекашкін Сергій Вікторович

Serhiy Viktorovych Chekashkin

Юхно Марина Тимофіївна

Maryna Tymofiyivna Yukhno

Член наглядової ради, директор департаменту регіонального розвитку Міністерства економіки України

Member of the Supervisory Board, Director of the RegionalDevelopment Department of the Ministry of Economy of Ukraine

Член наглядової ради, заступник Секретаря Ради національної безпеки і оборони України

Member of the Supervisory Board, Deputy Secretary of theNational Defence and Security Council of Ukraine

Член наглядової ради, Заступник Глави СекретаріатуПрезидента України � Уповноважений Президента України зпитань контролю за діяльністю Служби безпеки України

Member of the Supervisory Board, Deputy Head of theSecretariat of the President of Ukraine � Representative of thePresident of Ukraine in charge of control over activities of theSecurity Service of Ukraine

Член наглядової ради, начальник відділу інспектування казенних підприємств департаменту контролю у сфері державної власності Головного контрольно�ревізійного управління

Member of the Supervisory Board, Head of the Government�owned Enterprises Inspection Unit of the State Property ControlDepartment of the Main Control and Revision Directorate ofUkraine

Член наглядової ради, Заступник Голови Державної податкової адміністрації України

Member of the Supervisory Board,Deputy Head of the State Tax Administration of Ukraine

Член наглядової ради, заступник начальника управлінняфінансової політики � завідуюча сектором з питань розвиткуринків капіталів Секретаріату Кабінету Міністрів України

Member of the Supervisory Board, Deputy Head of the FinancialPolicy Directorate � Head of the Capital Market DevelopmentSection of the Secretariat of the Cabinet of Ministers of Ukraine

8

Голова правління

Chairman of the Management Board

Перший заступник голови правління

First Deputy Chairman of the Management Board

Заступник голови правління

Deputy Chairman of the Management Board

Заступник голови правління

Deputy Chairman of the Management Board

Заступник голови правління � директор департаменту інформаційних технологій

Deputy Chairman of the Management Board, Director of the IT Department

Заступник голови правління � директор департаменту роздрібного бізнесу

Deputy Chairman of the Management Board, Director of the Retail Business Department

Заступник голови правління � начальник філії � Луганського обласного управління

Deputy Chairman of the Management Board, Head of Luhansk Oblast Branch

Гулей Анатолій Іванович

Anatoly Ivanovych Guley

Магута Роман Миколайович

Roman Mykolayovych Mahuta

Буряк Василь Данилович

Vasyl Danylovych Buryak

Подрєзов Сергій Олександрович

Serhiy Oleksandrovych Podrezov

Солодовнік Анатолій Іванович

Anatoly Ivanovych Solodovnik

Гришко Олександр Дмитрович

Oleksandr Dmytrovych Hryshko

Бородін Григорій Васильович

Hryhoriy Vasyliovych Borodin

ППееррссооннааллььнниийй ссккллаадд ппррааввлліінннняя ВВААТТ ““ООщщааддббааннкк””

MMeemmbbeerrss ooff tthhee MMaannaaggeemmeenntt BBooaarrdd ooff JJSSCC ““OOsscchhaaddbbaannkk””

9

РРееззууллььттааттии ддііяяллььннооссттіі ВВААТТ ““ООщщааддббааннкк”” ззаа 22000077 рріікк

PPeerrffoorrmmaannccee RReessuullttss ooff JJSSCC ““OOsscchhaaddbbaannkk”” iinn tthhee YYeeaarr 22000077

11..Чисті активи банку за 2007 рік збільшились на

66,4 %, або на 7,7 млрд.грн., і на 01.01.2008становили 19,3 млрд.грн.

Процентні зобов'язання складають 15,9млрд.грн., або 82,3 % пасивів банку, з яких коштифізичних осіб � 10,9 млрд.грн., кошти юридичнихосіб � 2,9 млрд.грн., зобов'язання перед іншимибанками � 2,1 млрд.грн. Абсолютне їх зростанняза 2007 рік становило 6,6 млрд.грн., або 72,0%.

Крім того, банком залучено кошти на умовахсубординованого боргу в сумі 505 млн.грн.

Структура зобов'язань банку змінилась у бікзростання частки строкових депозитів, якізбільшились на 2,0 млрд.грн., або в 2 рази. Їхчастка в пасивах зросла на 3,2 в.п. і становила 21,5 %.

Депозити на вимогу зросли на 3,4 млрд.грн.,або на 54,7%, проте їх частка в пасивахзменшилась на 3,7 в.п. і становила 49,7 %.

Кошти фізичних осіб зросли на 46,4 %, або на3,4 млрд.грн., і склали 68,5 % процентнихзобов'язань банку, їх частка в пасивахзменшилась на 7,7 в.п. і становила 56,4 %.

Кошти юридичних осіб зросли більш ніж у 3рази, або на 2,0 млрд.грн., їх частка в пасивахзбільшилась на 7,2 в.п. і становила 14,8 %.

Обсяг коштів, залучених в інших банках,збільшився на 1,2 млрд.грн., їх питома вага впасивах зросла на 3,2 в.п. і склала 11,1%.Залучення коштів мало місце переважно якзастава за наданими міжбанківськими кредитами.

На третину порівняно з початком рокузнизилась частка в пасивах кредиторськоїзаборгованості і становила 2,4 %.

Балансовий капітал за звітний рік збільшився на407 млн.грн., або на 22,7%, і становив 2,2млрд.грн. При цьому його структура змінилась убік збільшення питомої ваги статутного капіталудо 41,9%, обсяг якого становив 922 млн.грн.

Net assets of the bank grew over the year 2007 by66.4% or UAH 7.7 billion and amounted to UAH 19.3billion as of 01 January 2008.

Interest�bearing liabilities amount to UAH 15.9 billionor 82.3% of liabilities of the bank, including UAH 10.9billion in funds of individuals, UAH 2.9 billion in funds oflegal entities, and UAH 2.1 billion in liabilities to otherbanks. The absolute growth of such liabilities over theyear 2007 amounted to UAH 6.6 billion or 72.0%.

In addition, the bank raised subordinated debt inthe amount of UAH 505 million.

The structure of liabilities of the bank shiftedtoward increasing the percentage of term deposits,whose amount doubled by going up UAH 2.0 billion.Their share in liabilities grew by 3.2 percentagepoints to 21.5%.

The demand deposits grew by UAH 3.4 billion or54.7%; however, their percentage in liabilities wentdown by 3.7 percentage points to 49.7%.

Funds of individuals grew by 46.4% or UAH 3.4billion, and accounted for 68.5% of interest�bearingliabilities of the bank, but their percentage in liabili�ties went down by 7.7 percentage points to 56.4%.

Funds of legal entities more than tripled (they grewby UAH 2.0 billion); their percentage in liabilitieswent up by 7.2 percentage points to 14.8%.

The amount of funds raised from other banks grewby UAH 1.2 billion, and their share in liabilities grewby 3.2 percentage points to 11.1%. These fundswere mainly obtained as collateral under interbankloans granted by the bank.

The share of accounts payable in liabilities wentdown by one third in comparison with the beginningof the year to 2.4%.

The equity of the bank grew by UAH 407 million or22.7% to UAH 2.2 billion. At the same time, its struc�ture shifted toward expanding the share of theauthorised capital in the amount of UAH 922 millionto 41.9%.

10

Структура пасивів станом на 01.01.2007

Liabilities Structure as of 01.01.2007

Структура пасивів станом на 01.01.2008

Liabilities Structure as of 01.01.2008

Кошти інших банківBanks

Поточні рахункиCurrent accounts

Строкові депозитиTerm deposits

Кредиторська заборгованістьAccounts payable

ІншеOther

КапіталCapital

18,3%

3,6%

1,3%15,5%

7,9%

21,5%

53,4%

2,4%

3,9%11,4%

11,1%

49,7%

Регулятивний капітал банку з початку рокузбільшився у 2,5 разу, або на 1,3 млрд.грн., істановив 2,2 млрд.грн. Адекватністьрегулятивного капіталу склала 14,76 %.

Для структури активів банку у 2007 роціхарактерне їх покращення за рахунок зростаннячастки кредитів, наданих клієнтам, та зменшеннябільш ніж на третину частки проблемноїзаборгованості за кредитами. Дохідні активи зпочатку року зросли в 1,8 разу, або на 7,2млрд.грн., і становили 15,8 млрд.грн.

За 2007 рік кредитний портфель банку (з МБКта позабалансовими зобов'язаннями) збільшивсябільше ніж у 2 рази, або на 6,9 млрд.грн., ідосягнув 13,4 млрд.грн. Позабалансовізобов'язання банку збільшились на 1,2 млрд.грн. і склали 1,9 млрд.грн.

Залишок за кредитами, наданими фізичнимособам (без зменшення на суму фактичносформованих резервів), з початку рокузбільшився в 1,9 разу, або на 2,5 млрд.грн., а йогообсяг склав 5,2 млрд.грн.

Залишок за кредитами, наданими суб'єктамгосподарювання та органам державної влади(без зменшення на суму фактично сформованихрезервів), збільшився в 2,1 разу, або на 1,9млрд.грн., і досягнув 3,7 млрд.грн.

У структурі чистих активів зросла часткакредитів, наданих клієнтам (зменшених на сумусформованих резервів), а саме: кредитів, наданихфізичним особам � в 1,2 разу і становила 26,4 %,кредитів, наданих юридичним особам � в 1,4 разуі становила 17,5 %.

The regulatory capital of the bank went up by afactor of 2.5 or UAH 1.3 billion since the beginningof the year to UAH 2.2 billion. The regulatory capitaladequacy ratio equalled 14.76%.The asset structureof the bank in the year 2007 has improved due tothe increase in the percentage of loans granted tocustomers and the reduction in the percentage of thecontingent loan debt by more than one third. Theinterest�bearing assets grew by a factor of 1.8 orUAH 7.2 billion to UAH 15.8 billion since the begin�ning of the year.

The credit portfolio of the bank (including inter�bank loans and off�balance�sheet commitments)more than doubled during the year 2007 by goingup by UAH 6.9 billion to UAH 13.4 billion. Thebank's off�balance�sheet commitments grew byUAH1.2 billion to UAH 1.9 billion.

The outstanding amount of retail loans (without thereduction by the actual provisions amount) went upby a factor of 1.9 or UAH 2.5 billion to UAH 5.2 bil�lion since the beginning of the year.

The outstanding amount of loans to business enti�ties and state authorities (without the reduction bythe actual provisions amount) grew by a factor of 2.1or UAH 1.9 billion to UAH 3.7 billion.

The share of loans granted to customers increasedconsiderably in the structure of net assets (with thereduction by the amount of the booked provisions),namely as follows: retail loans by a factor of 1.2 (to26.4%); corporate loans by a factor of 1.4 (to17.5%).

11

Структура чистих активів станом на 01.01.2007

Net Assets Structure as of 01.01.2007

Структура чистих активів станом на 01.01.2008

Net Assets Structureas of 01.01.2008

Кошти в інших банкахFunds with banksКредити юридичним особамCorporate loansБоргові цінні папери, що рефінансуються НБУ та емітовані НБУDebt securities refinanced by the NBU and issued by the NBUКошти на кореспондентському рахунку в НБУCorrespondent account with the NBU

Недержавні цінні папериNon�governmental securitiesГотівкові кошти та банківські металиCash and bank metalsОсновні засоби та нематеріальні активиFixed assets and intangible assets

Дебіторська заборгованістьAccounts receivable

Інші активиOther assetsКредити банкамLoans to banksКредити фізичним особамLoans to individuals

0,2%

5,0%

1,7%

16,3%

14,6%

9,2%

5,7%

3,0%

3,7%

10,4%

53,4%

0,1%8,7%

0,8%

10,2%

17,5%

26,4%

13,5%

12,7%

11,3%0,8%

5,4%

Для забезпечення надійності та стабільності, атакож диверсифікації активів з метою зниженняризиків банк продовжував розміщувати кошти вборгові цінні папери, що рефінансуютьсяНаціональним банком України та емітованіНаціональним банком України. Їх обсяг на кінець2007 року становив 2,0 млрд.грн.

За 2007 рік відбулось зменшення частки коштівна кореспондентському рахунку вНаціональному банку України на 2,0 в.п. Прицьому частка готівкових коштів та банківськихметалів збільшилась і склала 5,7 % чистих активівбанку.

Обсяг операційного доходу банку порівняно з2006 роком зріс на 45,1 %, або на 466 млн.грн.,і становив 1,5 млрд.грн. Його структура зміниласьу бік збільшення частки чистого процентногодоходу, яка склала 58,3 %.

Обсяг чистого процентного доходу банку зрісна 47,7 % і становив 875 млн.грн. Чистийкомісійний дохід досягнув 478 млн.грн.,торговельний дохід � 69 млн.грн., інший дохід � 78млн.грн. Накладні витрати банку склали 1,1млрд.грн.

Банк отримав операційний прибуток в обсязі366 млн.грн. Обсяг чистого прибутку становив207 млн.грн., що в 1,4 разу більше, ніж за 2006 рік.

The bank continued investing funds into debt secu�rities refinanced by the National Bank of і Ukraineand issued by the National Bank of Ukraine in orderto ensure the reliability and stability, as well as todiversify assets in order to reduce the risks. Theseinvestments amounted to UAH 2.0 billion as of theend of the year 2007.

The share of the balance of the correspondentaccount with the National Bank of Ukraine wentdown by 2.0 percentage points over the year 2007.At the same time, the percentage of the cash andbank metals went up to 5.7% of the net assets of thebank.

The amount of the operating income of the bankversus the year 2006 grew by 45.1% or UAH 466million to UAH 1.5 billion. Its structure shifted towardthe increase in the share of net interest income,which amounted to 58.3%.

The net interest income of the bank increased by47.7% and amounted to UAH 875 million. The netcommission income reached the figure of UAH 478million; the trading income amounted to UAH 69 mil�lion; and the other income amounted to UAH 78 mil�lion. The overheads of the bank totalled UAH 1.1 bil�lion.

The operating profit amounted to UAH 366 mil�lion. The net profit amounted to UAH 207 million or1.4 times as much as in the year 2006.

12

Установами ВАТ “Ощадбанк” протягом 2007року виконано значні обсяги робіт зрозрахунково�касового обслуговування якюридичних, так і фізичних осіб, а саме:

прийнято комунальних та інших платежів віднаселення на користь юридичних осіб на суму21,8 млрд. грн., що на 6,7 млрд. грн., або на44,5%, більше, ніж у 2006 році;

виплачено заробітної плати та інших доходівнаселенню через поточні рахунки фізичних осібна суму 13,6 млрд. грн., що на 3,4 млрд. грн., абона 33,1%, більше, ніж у 2006 році;

виплачено пенсій та допомоги по безробіттюна суму 25,7 млрд. грн., що на 5,3 млрд. грн., абона 26,2 %, більше, ніж у 2006 році.

Станом на 01.01.2008 кількість пенсіонерів, якіотримують пенсію в установах ВАТ “Ощадбанк”,зросла на 54 тис. і досягла більше ніж 2,3 млн.чоловік.

Завдяки цьому в 2007 році порівняно зпопереднім роком непроцентні доходи банкузросли на 41,7% і становили 625 млн. грн., або41,7% операційного доходу.

Банк постійно підтримує на високому рівніліквідність та дотримується всіх встановленихНаціональним банком України економічнихнормативів.

In 2007, offices of JSC “Oschadbank” providedconsiderable volumes of cash and payment servicesto both corporate and individual customers, namely:

the bank processed UAH 21.8 billion in utilityand other payments from individuals to legal entities,which is more than in 2006 by UAH 6.7 billion or44.5%;

the bank disbursed UAH 13.6 billion in salariesand other revenues to the individuals via individualcurrent accounts, which is UAH 3.4 billion or 33.1%more than in the year 2006;

the bank disbursed UAH 25.7 billion in pensionsand unemployment benefits, which is UAH 5.3 billionor 26.2% more than in the year 2006.

As of 1 January 2008, the number of pensionersreceiving their pensions via outlets of JSC“Oschadbank” grew by 54,000 to almost 2,300,000people.

Thanks to that, the non�interest revenues of thebank grew by 41.7% to UAH 625 million or 41.7% ofthe operating income in the year 2007 on a year�to�year basis.

The Bank always maintains high liquidity and com�plies with all target ratios set by the National Bank ofUkraine

13

ППооссллууггии ддлляя ффііззииччнниихх ооссііббSSeerrvviicceess ffoorr IInnddiivviidduuaallss

ДДееппооззииттнніі ооппееррааццііїїDDeeppoossiitt TTrraannssaaccttiioonnss

22..22..11

У 2007 році банк залучав кошти фізичних осібна строкові вклади в національній валюті(“Авансовий Ощадного банку”, “ШкільнийОщадного банку”, “Накопичувальний житловийОщадного банку”, “Пенсійний +”, “Майбутнє �дітям”), в іноземній валюті ("Авансовий � 15"), атакож на вклади, які відкриваються як внаціональній, так і в іноземних валютах(“Депозитний Ощадного банку”, “Строковийпенсійний Ощадного банку”, “НакопичувальнийОщадного банку”, “Новий відсоток Ощадногобанку”, “Дитячий Ощадного банку”, “АрсеналОщадного банку”, “Комбінований Ощадногобанку”, “Особливий Ощадного банку”). Крімцього, залучення відбувалось на поточні рахунки,а також на вклад на вимогу “УніверсальнийОщадного банку”.З них найбільша сума заощаджень населеннязалучена на вклад у національній валюті“Строковий пенсійний Ощадного банку” � 1 731 413 тис. грн. Приріст за звітний рік позазначеному вкладу склав 829 077 тис. грн.

Кошти на вимогу фізичних осіб залучалисьтакож на поточні рахунки в національній таіноземних валютах, на поточні пенсійні рахунки внаціональній валюті, на вклади на вимогу“Пенсійний” та “Пенсійний +” в національнійвалюті та “Універсальний Ощадного банку” віноземних валютах.

Залишки заощаджень фізичних осіб в установахбанку зросли за рік на 46,4% і на 01.01.2008становили 10 879 738,7 тис. грн. При цьомувклади в національній валюті збільшилися на46,4% до рівня 9 945 535 тис. грн., в іноземнихвалютах � відповідно на 45,7% до 934 203 тис.грн. Залишки коштів на вимогу фізичних осібзбільшились на 31,7% і на 01.01.2008 становили7 014 338 тис. грн., залишки строкових коштів � відповідно на 83,5% і склали 3 865 300 тис. грн.

In 2007, Oschadbank offered the individuals termdeposit products in the domestic currency (namely,“Avansovy Oschadnoho Banku”, “ShkilnyOschadnoho Banku”, “Nakopychuvalny zhytlovyOschadnoho Banku”, “Pensiyny Plus”, and“Maybutne ditiam”) and in the foreign currency(“Avansovy�15”), as well as term deposit products inboth domestic and foreign currency ("DepozytnyOschadnoho Banku”, “Strokovy PensiynyOschadnoho Banku”, “NakopychuvalnyOschadnoho Banku”, “Novy Vidsotok OschadnohoBanku”, “Dytiachy Oschadnoho Banku”, “ArsenalOschadnoho Banku”, “Kombinovany OschadnohoBanku”, “Osoblyvy Oschadnoho Banku”). In addi�tion, the bank raised funds on current accounts and“Universalny Oschadnoho Banku” demand depositaccounts.

The largest amount of retail savings (UAH1,731,413,000) was raised on accounts of “StrokovyPensiyny Oschadnoho Banku” domestic�currencyterm deposit product. The balance of such depositsgrew by UAH 829,077,000 over the reporting year.

Demand funds of individuals were also raised oncurrent accounts in the domestic and foreign curren�cy, current pension accounts in the domestic curren�cy, “Pensiyny” and “Pensiyny Plus” demand depositsin the domestic currency, and “UniversalnyOschadnoho Banku” deposits in foreign currencies.

Balances of savings of individuals with offices ofthe bank grew by 46.4% over the year to UAH10,879,738,700 as of 01 January 2008. At the sametime, the domestic currency deposits went up by46.4% to the level of UAH 9,945,535,000, while theforeign currency deposits increased by 45.7% toUAH 934,203,000.

Balances of demand funds of individuals grew by31.7% to UAH 7,014,338,000 as of 01 January2008; balances of term funds grew by 83.5% toUAH 3,865,300,000.

14

Залишки заощаджень населення у ВАТ “Ощадбанк”

Balances of Savings of Individuals in JSC “Oschadbank”

12 000 000

10 000 000

8 000 000

6 000 000

4 000 000

2 000 000

0

(тис.грн.)(UAH'000)

1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007

935 9451 272 965

2 109 572

2 814 298

3 443 087 3 459 679

5 862 618

7 432 152

10 879 739

Здійснюється постійний моніторинг ринкузалучення банками України коштів клієнтів. Зметою підтримки виваженої політики банку усфері залучення коштів готуються для розглядукомітетом з питань управління активами тапасивами і правлінням банку пропозиції щодовпровадження нових депозитних продуктів та змінпроцентних ставок залучення коштів. Узвітномуроці переглядались ставки залученнякоштів клієнтів. Перелік депозитних продуктівприведено у відповідність із рівнем попиту клієнтів.

Для підвищення професійного рівня працівниківустанов банку, визначення шляхів збільшеннязалучень на вклади та вжиття заходів зудосконалення вкладних операцій проводилисьтематичні семінари з керівниками та фахівцямидепозитних підрозділів регіональних управлінь.

The bank monitors the market of customer fundsraised by banks of Ukraine on an ongoing basis.Proposals on the introduction of new deposit prod�ucts and the modification of interest rates ondeposits are prepared for the Assets and LiabilitiesManagement Committee and the Management Board of the Bank in order to maintain the balancedpolicy of the bank in the field of the raising ofdeposits. The deposit rates were reviewed during thereporting year. The list of deposit products wasbrought into conformity with the demand of cus�tomers.

Focused seminars were held for managers andspecialists of deposit units of regional directorates inorder to improve the professionalism of officers ofthe bank, identify ways of increasing the amounts offunds raised to deposit accounts, and take measuresaimed at the improvement of deposit transactions.

15

ККррееддииттнніі ооппееррааццііїїLLeennddiinngg TTrraannssaaccttiioonnss22..22

З метою задоволення потреб наявних тапотенційних клієнтів установи ВАТ “Ощадбанк”протягом 2007 року здійснювали кредитуванняфізичних осіб за 10 стандартизованимипродуктами/умовами кредитування: “Кредитфізичним особам на придбання новоготранспортного засобу”, “Кредитування фізичнихосіб на придбання житла на вторинному ринкунерухомості”, “Споживче кредитування,забезпечене одним предметом іпотеки”, “Кредитфізичним особам на придбання промисловихтоварів через торговельну мережу”, “Кредитфізичним особам на придбанняенергозберігаючих товарів”, “Заощаджуй � тавідпочивай в кредит”, “Кредитування фізичнихосіб під поруку”, “Кредитування фізичних осіб напридбання житла на первинному ринкунерухомості”, “Перекредитування фізичних осіб вустановах ВАТ “Ощадбанк”, “Кредитуванняфізичних осіб під заклад виробів та лому іздорогоцінних металів”.

У звітному році розроблено стандартизованийбанківський продукт з кредитування фізичних осібна купівлю земельної ділянки.

Крім того, надано можливості позичальникам�фізичним особам на:

придбання транспортного засобу за рахунокготівкових кредитних коштів;

перекредитування заборгованості по кредитув іншому банку за умови встановлення строку тарозміру кредиту відповідно до умов,затверджених банком;

надання в додаткову іпотеку нерухомостінежитлового призначення при кредитуванніпозичальників на придбання житла навторинному/первинному ринку нерухомості, атакож як основного забезпечення приспоживчому кредитуванні під один предметіпотеки.

За підсумками 2007 року приріст кредитногопортфеля фізичних осіб склав 2 679 043 тис.грн.,що на 1 256 466 тис.грн., або на 88 %, більше, ніжу попередньому році. Станом на 01.01.2008кредитний портфель фізичних осіб (з урахуваннямпозабалансових зобов'язань) становив 5 430 500тис. грн., відповідно без урахуванняпозабалансових зобов'язань � 5 200 318 тис. грн.Позабалансові зобов'язання з кредитуванняфізичних осіб банку за рік збільшились на 175 056 тис.грн. і склали 230 182 тис.грн.

ВАТ “Ощадбанк” планує і надалі нарощуватикредитний портфель фізичних осіб, пропонуючинові продукти та програми кредитування.

Протягом 2007 року установами банку булонадано кредитів фізичним особам на загальну

Offices of JSC “Oschadbank” had been providingretail loans under 10 standardised lending productsin order to satisfy the needs of the current andprospected customers of the bank during the year2007: “Retail new car loan”, “Retail loan for thehousing purchase on the secondary real estate mar�ket”, “Consumer loan secured with one mortgageobject”, “Retail loan for the purchase of industrialgoods in retail networks”, “Retail loan for the pur�chase of energy conservation commodities”, “Saveand get a loan for vacation”, “Retail loan againstsurety”, “Retail loan for the housing purchase on theprimary real estate market”, “Retail refinancing loanin Oschadbank”, “Retail loan on security of preciousmetal products and scrap”.

A standardised banking product aimed at provid�ing loans to individuals for the purchase of land plotswas developed in the reporting year.

In addition, individual borrowers are providedwith the opportunities for:

the purchase of cars using loan proceeds incash;

re�financing an outstanding loan with anotherbank, provided that the tenor and the amount of theloan match conditions approved by the bank;

the provision of the non�housing real estate asthe additional mortgage in the course of the lendingto individuals for the housing purchase on the sec�ondary/primary real�estate market, as well as themain collateral item in case of the consumer lendingsecured with one mortgage object.

The growth of the retail credit portfolio amountedin 2007 to UAH 2,679,043,000, which is UAH1,256,466,000 or 88% more than in the previousyear. As of 01 January 2008, the retail credit portfo�lio (including off�balance�sheet commitments)amounted to UAH 5,430,500,000 or, without theoff�balance�sheet commitments, to UAH5,200,318,000. The retail off�balance�sheet creditcommitments grew over the year by UAH175,056,000 to UAH 230,182,000.

JSC “Oschadbank” is planning for the furtherexpansion of the retail credit portfolio by offeringnew lending products and programmes.

During the year 2007, offices of the bank grantedretail loans totalling UAH 5,092,152,000, which isby UAH 2,221,700,000 or 77.4% more than in theyear 2006 (UAH 2,870,452,000). Accordingly, theloan repayments totalled UAH 2,588,164,000,which is by UAH 1,110,792,000 or 76.2% more thanin 2006 (UAH 1,477,372,000).

There were 383,838 loan agreements concludedwith individuals, which is 33,310 or 9.5% more thanin 2006 (350,528 agreements).

The average statistical amount of a granted loan

16

per individualb o r r o w e ramounted in2007 to UAH9,800, which isby UAH 3,700more than ayear ago.

The amountof the overdueand contingentdebt underloans grantedto individualsamounted as of01 January2008 to UAH101,693,000or 1.9% of the

retail credit portfolio, which is UAH 33,903,000 or50.0% more than as of 01 January 2007. At thesame time, the share of this indicator in the totalamount of outstanding loans of individuals droppedby 0.6 percentage points over the year.

The amount of the standard debt under loansgranted to individuals from 01 January 2007 till 01January 2008 grew by UAH 2,132,477,000 or101.5%, while the non�standard debt under thesame loans grew by UAH 601,692,000 or 101.0%,namely: the watch loans went up by UAH545,523,000 or 109.6%; the substandard loanswent up by UAH 18,785,000 or 41.6%; the contin�gent loans went up by UAH 21,539,000 or 113.5%;the bad loans went up by 15,845,000 or 46.5%.

Структура кредитного портфеляфізичних осіб за строками

погашення станом на 01.01.2008Maturity Structure of the Retail

Lending Portfolio as of 01.01.2008

короткостроковіshort�termдовгостроковіlong�termпростроченіoverdue

сумнівніcontingent

позабалансові зобов’язанняoff�B/S commitments

0,8% 1,1%4,2%

3,0%90,9%

Динаміка кредитного портфеля фізичних осіб

Growth of the Retail Loan Portfolio6 000 000

5 000 000

4 000 000

3 000 000

2 000 000

1 000 000

0

(тис.грн.)(UAH'000)

64 356 93 408 151 650 218 401 354 663

741 466

1 303 251

2 751 467

5 430 500

1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007

суму 5 092152 тис. грн., що на 2 221 700 тис. грн.,або на 77,4%, більше, ніж у 2006 році (2 870 452тис. грн.). Відповідно погашено кредитів назагальну суму 2 588 164 тис. грн., що на 1 110 792 тис. грн., або на 76,2%, більше, ніж у2006 році (1 477 372 тис. грн.).

З фізичними особами було укладено 383 838кредитних договорів, що на 33 310 од., або на9,5%, більше, ніж у 2006 році (350 528 од.).

Середньостатистичний розмір виданогокредиту з розрахунку на одного позичальника�фізичну особу у 2007 році склав 9,8 тис. грн., щобільше, ніж у 2006 році, на 3,7 тис. грн.

Сума простроченої та сумнівноїзаборгованості за кредитами, наданимифізичним особам, станом на 01.01.2008 склала101 693 тис. грн., або 1,9% кредитного портфеляфізичних осіб, що більше, ніж станом на01.01.2007, на 33 903 тис. грн., або на 50,0%.Питома вага цього показника в загальномузалишку кредитної заборгованості фізичних осібзменшилась на 0,6 в.п.

Сума стандартної заборгованості закредитами, наданими фізичним особам, за період з 01.01.2007 по 01.01.2008 збільшилась на 2 132 477 тис. грн., або на 101,5%, а суманестандартної заборгованості за цимикредитами збільшилась на 601 692 тис. грн., абона 101,0 %, а саме: під контролем � на 545 523тис. грн., або на 109,6 %; субстандартних � на 18 785 тис. грн., або на 41,6%; сумнівних � на 21 539 тис. грн., або на 113,5%; безнадійних � на15 845 тис. грн., або на 46,5 %.

17

РРооббооттаа іізз ссуубб''єєккттааммии ггооссппооддааррюювваанннняяCCoorrppoorraattee BBuussiinneessss

Класифікація кредитного портфеля юридичних осіб

станом на 01.01.2008

Corporate Credit Portfolio Categorisation as of 01.01.2008

ДовгостроковікредитиLong�term loans

Позабалансовізобов’язанняOff�B/S commit�ments

КороткостроковікредитиShort�term loans

Прострочена тасумнівна заборгованістьOverdue and contingentdebt

29,8% 22,3%

5,4% 42,5%

33..

Певні зміни відбулися в структурі кредитногопортфеля за групами ризику. За 2007 рікзменшилась частка кредитів, класифікованих як“сумнівні” та “безнадійні”, і збільшилась часткакредитів “під контролем” та “субстандартних”:

Протягом 2007 року банк здійснював активнуроботу із залучення на обслуговування новихклієнтів та розширення спектра послуг длякорпоративних клієнтів. За рік суб'єктамгосподарювання надано кредитних коштів назагальну суму 10 114 281 тис. грн. підсередньозважену відсоткову ставку 13,6% річних.Кількість кредитних договорів за рік збільшиласьна 756 од. і на кінець року склала 2 571. Станомна 01.01.2008 фактична сума заборгованості закредитами, наданими суб'єктам підприємницькоїдіяльності, становила 5 220 573,5 тис. грн., у томучислі: заборгованість за балансовимизобов'язаннями � 3 663 818,3 тис. грн., запозабалансовими зобов'язаннями з кредитування� 1 556 565,1 тис. грн. та за наданими гарантіями� 190,0 тис. грн.

Структура кредитного портфеля ВАТ“Ощадбанк” у частині кредитів, наданих суб'єктамгосподарської діяльності, має такий вигляд:

Some changes occurred in the risk structure of thecredit portfolio. The percentage of loans cate�gorised as “contingent” and “bad” went down overthe year 2007, while the share of loans categorisedas “watch” and “substandard” went up.

In 2007, the bank continued making active effortsaimed at the acquisition of new corporate customersand the expansion of its range of corporate services.The bank granted corporate loans totalling UAH10,114,281,000 at the weighted average interestrate of 13.6% p.a. over the year. The number of loancontracts went up by 756 to 2,571 contracts as ofthe year end. As of 01 January 2008, the actual out�standing amount under loans granted to businessentities totalled UAH 5,220,573,500, including: thedebt under balance�sheet liabilities in the amount ofUAH 3,663,818,300, under off�balance�sheet cred�it commitments in the amount of UAH1,556,565,100, and under guarantees in theamount of UAH 190,000.

The structure of the corporate credit portfolio ofJSC “Oschadbank” is as follows:

18

Структура кредитного портфеля за групами ризику

станом на 01.01.2008

Credit Portfolio Structure by Risk Groups as of 01.01.200870,00

60,00

50,00

40,00

30,00

20,00

10,00

0,00Стандартні

StandardСубстандартні

SubstandardСумнівні

ContingentБезнадійні

BadПід контролем

Watch

(%)

29,8%22,9%

51,5%64%

6,3% 7,7%

0,4% 0,2%

12%

5,2%

Фактичний приріст обсягів балансовоїзаборгованості по кредитах за 2007 рікстановить 1 903 414,7 тис. грн. Обсягпозабалансових зобов'язань із кредитуваннясуб'єктів господарської діяльності збільшився на953 391,2 тис. грн. Обсяг строкової заборгованостізбільшився на 1 919 200,7 тис. грн. і станом на01.01.2008 склав 3 384 141,1 тис. грн.

Залишок балансової заборгованості покредитах, наданих сільгоспвиробникам, станомна 01.01.2008 склав 456,0 млн. грн., або 12,45%від загального кредитного портфеля суб'єктівгосподарської діяльності. З початку року цязаборгованість збільшилась на 255,8 млн. грн.

Протягом поточного року обсяг простроченоїта сумнівної заборгованості зменшився на 15 786,1 тис. грн. (у тому числі шляхом списаннябезнадійної заборгованості за рахунокстрахового резерву на суму 10 840,7 тис. грн.) істаном на 01.01.2008 склав 279 677,3 тис. грн.Питома вага негативно класифікованих активів участині кредитів, наданих суб'єктамгосподарської діяльності, зменшилась на 7,1 % істаном на 01.01.2008 складала 5,4%.

Обсяг процентних доходів, отриманих банкомвід кредитування суб'єктів підприємницькоїдіяльності, за звітний рік становив 366 904,8 тис.грн. Слід зазначити, що відповідно до вимогОблікової політики Ощадбанку на 2007 рік доскладу вартості фінансового інструментувідносяться також суми комісійної винагороди,отриманої при наданні кредиту. Загальна суматаких комісійних винагород, отриманих за рік,склала 2 968,9 тис. грн.

Станом на 01.01.2008 обсяг інших комісійнихдоходів, отриманих під час дії кредитних угод(щомісячна комісія за супроводження кредиту,комісія на невикористаний ліміт кредитної лінії,комісія за зміну умов кредитного договору та ін.),склав 2 456,3 тис. грн.

The actual increase in the amount outstandingunder loans over the year 2007 amounted to UAH1,903,414,700. The amount of off�balance�sheetcredit commitments to business entities grew by UAH953,391,200. The amount of the term debt went upby UAH 1,919,200,700 to UAH 3,384,141,100 asof 01 January 2008.

The balance of the outstanding amounts underloans granted to agricultural commodity producersamounted to UAH 456,000 million or 12.45% of thetotal corporate credit portfolio as of 01 January2008. This outstanding amount grew by UAH255,800 million since the beginning of the year.

The amount of the overdue and contingent debtdropped by UAH 15,786,100 over the current year(also due to writing off the bad debt in the amount ofUAH 10,840,700 at the expense of provisions) toUAH 279,677,300 as of 01 January 2008. The per�centage of negatively categorised assets in terms ofcorporate loans went down by 7.1% to 5.4% as of01 January 2008.

The interest revenues obtained by the bank fromcorporate lending amounted to UAH 366,904,800.It should be borne in mind that the cost of a financialinstrument also includes the amount of the commis�sion obtained during the provision of a loan inaccordance with requirements of Oschadbank'sAccounting Policy for the year 2007. These commis�sions totalled UAH 2,968,900 over the year.

Other commissions obtained during the validityperiod of loan agreements (the monthly credit main�tenance commission, the credit line commitment fee,the loan agreement conditions alteration fee)amounted to UAH 2,456,300 as of 01 January2008.

19

Сiльське господарство,мисливство та лiсовегосподарствоAgriculture, hunting and forestry

Переробна промисловiстьProcessing industry

Виробництво та розподіленняелектроенергiї, газу та водиElectrical energy, gas and waterproduction and distribution

БудiвництвоConstruction

Торгiвля: ремонт автомобілів, побутових виробів та предметівособистого вжиткуTrade: repair of cars, domestic appliances and personal�use items

Діяльність транспорту та зв'язкуTransportation and communica�tion activities

Операцiї з нерухомим майном, оренда, інжинiринг та надання послуг підприємствамTransactions with real estate, lease, engineering and provision of services to companies

Інші галузіOther sectors

17,79%2,38% 2,28%

0,86%

12,45%

13,05%16,26%

34,93%

Кредитний портфель юридичних осіб у розрізі галузей економіки

станом на 01.01. 2008

Structure of the Corporate Credit Portfolio by Sector as of 01.01. 2008

DDeeppoossiittssThe balance of corporate funds amounted as of

01 January 2008 to UAH 2,856.8 million; thedomestic currency deposits in the amount of UAH2,149 million accounted for 98.3% of the total vol�ume of the deposits, while the foreign currencydeposits accounted for 1.7% of the total volume ofdeposits respectively and totalled UAH 49.6 million.Average daily balances of deposits in the year 2007amounted to UAH 1,848.5 million.

The total number of accounts held with offices ofJSC “Oschadbank” was 152,845 as of 01 January2008. The interest expenses accrued on the raiseddeposits amounted to UAH 53 million in 2007.

The corporate demand deposits and currentaccounts totalled UAH 2,527.9 million as of 01January 2008.

There are 139,469 corporate current accounts inthe domestic currency and 7,313 accounts in the for�eign currency.

The interest expenses accrued on demanddeposits and current accounts amount to UAH 28.3million.

The corporate term deposits amount to UAH285.9 million. This figure includes domestic currencydeposits in the amount of UAH 260.4 million and for�eign currency deposits in the amount of UAH 25.5million.

Interest expenses in the amount of UAH 6.014 mil�lion were accrued over 12 months on term loans.

The expenses accrued on funds raised from busi�ness entities amounted to UAH 52,994,300 as of thereporting date.

ЗЗааллууччеенннняя ккоошшттіівв Залишок коштів суб'єктів господарювання

станом на 01.01.2008 склав 2 856,8 млн. грн., зних вклади в національній валюті � 98,3% відзагального рівня залучень, або 2 149 млн. грн., віноземній валюті � відповідно 1,7% та 49,6 млн.грн. Середньоденні залишки по вкладах за 2007рік становили 1 848,5 млн. грн.

Загальна кількість відкритих рахунків вустановах ВАТ “Ощадбанк” станом на01.01.2008 склала 152 845 од. Процентнівитрати, нараховані за залученими коштами, за2007 рік становили 53 млн. грн.

Обсяг коштів суб'єктів господарювання завкладами на вимогу та за поточними рахункамистаном на 01.01.2008 склав 2 527,9 млн. грн.

Кількість поточних рахунків суб'єктівгосподарювання в національній валюті складає139 469 од., в іноземній валюті � 7 313 од.

Нараховані процентні витрати за вкладами навимогу та поточними рахунками становлять 28,3млн. грн.

Обсяг строкових депозитів суб'єктівгосподарювання складає 285,9 млн. грн. З нихвклади в національній валюті � 260,4 млн. грн., віноземній валюті � 25,5 млн. грн. По строкових вкладах за 12 місяців булинараховані процентні витрати в розмірі 6,014 млн. грн.

Витрати, нараховані за залученими коштамисуб'єктів господарювання, на звітну датустановили 52 994,3 тис. грн.

20

ККоорреессппооннддееннттссььккаа ммеерреежжаа ттаа ооппееррааццііїїзз іінншшииммии ббааннккааммии

CCoorrrreessppoonnddeenntt NNeettwwoorrkk aanndd TTrraannssaaccttiioonnsswwiitthh OOtthheerr BBaannkkss

44..Мережа кореспондентських рахунків ВАТ

“Ощадбанк” відповідає потребам клієнтів банку зорганізації розрахунків та забезпечує власніпотреби банку. Станом на 01.01.2008 ВАТ“Ощадбанк” підтримував кореспондентськівідносини з 68 банками 15 країн світу. До числакореспондентів ВАТ “Ощадбанк” входять 38банків�нерезидентів, у т.ч. 22 банки країн СНД таБалтії.

Кореспондентська мережа ВАТ “Ощадбанк”включає 101 рахунок НОСТРО та 90 рахунківЛОРО. Залишки коштів на коррахунках НОСТРОна 01.01.2008 становили 1 973 млн. грн., накоррахунках ЛОРО � 3 000 млн. грн.

У звітному році банк активно працював наміжбанківському ринку України, залишаючисьодним з основних маркет�мейкерів та позитивновпливаючи на розвиток міжбанківського ринку.ВАТ “Ощадбанк” використовував усі наявніінструменти грошового ринку. Активна робота зфінансово�кредитними установами розширюєможливості банку щодо використанняміжбанківського ринку в управлінні ліквідністю,сприяє розширенню переліку здійснюванихоперацій у складі комплексних банківських послуг.

У своїй роботі банк орієнтується надовгострокові партнерські відносини з кожнимбанком�контрагентом. Ощадбанк співпрацює збанками, базуючись на укладених Генеральнихдоговорах про порядок здійснення операцій наміжбанківських ринках. Станом на 01.01.2008ВАТ “Ощадбанк” укладено Генеральні договори з118 банками � резидентами та 28 банками �нерезидентами.

Здійснюючи операції на грошовому ринку,банк враховує фактори ризику та вартості,ставлячи за мету оптимізацію коливаньліквідності. Операції з банками � контрагентамиОщадбанк здійснює в межах затвердженихлімітів, які визначаються згідно звнутрішньобанківською методикою. Кредитнимкомітетом ВАТ “Ощадбанк” встановлено ліміти поопераціях міжбанківського ринку на 109 банків �резидентів та 50 банків далекого та близькогозарубіжжя.

Середньоденний розмір портфеляміжбанківських кредитів ВАТ “Ощадбанк”у 2007 році складав 1 597 млн. грн., залишків коштів

The network of correspondent accounts of JSC“Oschadbank” fully satisfies both the payment needsof the bank's customers, and the own needs of thebank. As of 01 January 2008, JSC“Oschadbank”maintained correspondent relationswith 68 banks in 15 countries of the world. JSC“Oschadbank” has 38 non�resident correspondentbanks, including 22 banks from CIS and Baltic coun�tries.

The correspondent network of JSC “Oschadbank”is based on 101 nostro and 90 vostro accounts. Thebalances of nostro correspondent accounts totalledUAH 1,973 million; those of vostro accounts totalledUAH 3,000 million as of 1 January 2008.

The bank has been active on the interbank marketof Ukraine and remained one of the major marketmarkers influencing the development of the inter�bank market in a positive manner. The bank hasbeen widely using all the available money marketinstruments in its work. The intensive co�operationwith finance and credit institutions expands thebank's opportunities for using the interbank marketfor liquidity management purposes and contributesto the expansion of the range of transactions per�formed as a part of complex banking services.

The bank is focused on building long�term rela�tions of partnership with each counterparty bank.The co�operation with counterparty banks is basedon the General Agreements on the Interbank MarketTransactions. JSC “Oschadbank” entered intoGeneral Agreements with 118 resident and 28 non�resident banks as of 01 January 2008.

While engaging into transations on the moneymarket, the bank takes account of risk and cost fac�tors and is focused on optimising liquidity fluctua�tions. Oschadbank carries out transactions withcounterparty banks within the approved limits deter�mined in accordance with the bank's in�housemethodology. JSC “Oschadbank” CreditCommittee set interbank transaction limits for inter�bank transactions with 109 resident banks and 50banks of ex�USSR and other countries.

The average daily portfolio of interbank loans ofJSC “Oschadbank” in 2007 amounted to UAH1,597 million; the balance of funds on correspon�dent accounts with other banks amounted to UAH 972 million.

JSC “Oschadbank” placed funds on both domesticand foreign markets, preferring overnight and short�

21

term loans. The domestic currency funds accountedfor 58% and the foreign currency funds accountedfor 42% of the funds placed on interbank moneymarkets.

The funds were raised on the interbank marketduring the year 2007 mainly as collateral for granted interbank loans. The average daily borrow�ing amounted to UAH 939 million; the foreign cur�rency borrowing accounted for 95% of the overallborrowing volume.

As of 01 January 2008, the funds lent to otherbanks totalled UAH 4,636 million (including UAH160 million in repo transactions and UAH 2,649 mil�lion in funds borrowed from other banks (includingfunds raised as subordinated debt in the amount ofUAH 505 million).

The rates on the granted and obtained interbankloans matched the average market level.

The income of JSC “Oschadbank” from transac�tions on the interbank money markets amounted toUAH 144,429,500 (including UAH 5,841,300 fromrepo transactions); the expenses totalled UAH89,870,900 (including subordinated debt expensesof UAH 45,345,200 and repo expenses of UAH51,800); the net interest income amounted to UAH54,558,600 over the year 2007.

JSC “Oschadbank” remained an active memberof the interbank foreign exchange market of Ukraineduring the reporting year. The trading income of JSC“Oschadbank” from Forex transactions amounted toUAH 3,953,100.

на коррахунках в інших банках � 972 млн. грн.ВАТ “Ощадбанк” проводив розміщення коштів

як на внутрішньому, так і на зовнішньому ринках,віддаючи перевагу кредитам “овернайт” такороткостроковим кредитам. У структурі коштів, розміщених на міжбанківських грошових ринках,кошти в національній валюті склали 58%, віноземній валюті � 42%.

Залучення коштів на міжбанківському ринкупротягом 2007 року здійснювались переважно якзастава по наданих міжбанківських кредитах.Середньоденні обсяги залучення коштів склали939 млн. грн., серед яких 95% � залучення віноземній валюті.

Станом на 01.01.2008 обсяги коштів,розміщених в інших банках, склали 4 636 млн. грн.(у т.ч. розміщення коштів через операції РЕПО �160 млн. грн.), обсяги залучення коштів від іншихбанків � 2 649 млн. грн. (у т.ч. на умовахсубординованого боргу � 505 млн. грн.).

Ставки за наданими та залученимиміжбанківськими кредитами відповідалисередньому рівню ринкових ставок.

Доходи ВАТ “Ощадбанк” від операцій наміжбанківських грошових ринках за 2007 ріксклали 144 429,5 тис. грн. (у т.ч. доходи відоперацій РЕПО � 5 841,3 тис. грн.), витрати � 89 870,9 тис. грн. (у т.ч. витрати посубординованому боргу � 45 345,2 тис. грн.,витрати по операціях РЕПО � 51,8 тис. грн.),чистий процентний дохід � 54 558,6 тис. грн.

Протягом звітного року ВАТ “Ощадбанк”залишався активним учасником міжбанківськоговалютного ринку України. Торговий дохід банкувід міжбанківських операцій FOREX склав 3 953,1 тис. грн.

22

ООппееррааццііїї зз ццііннннииммии ппааппееррааммииTTrraannssaaccttiioonnss wwiitthh SSeeccuurriittiieess 55..

У 2007 році ВАТ “Ощадбанк” залишавсянайбільшим оператором ринку державних ціннихпаперів України. Станом на 01.01.2008номінальна вартість портфеля державних ціннихпаперів, облігацій Державної іпотечної установита облігацій органів місцевого самоврядуваннястановила 2 003,84 млн. грн., а номінальнавартість портфеля корпоративних облігацій �479,5 млн. грн.

Формування портфеля цінних паперів,емітентами за якими є корпоративні суб'єктигосподарювання, здійснювалось за рахунокборгових цінних паперів � облігацій, які малинайбільший попит на ринку цінних паперів.

Торговий дохід від операцій казначейства ВАТ"Ощадбанк" з цінними паперами за 2007 ріксклав 787,34 тис. грн.

Протягом 2007 року ВАТ “Ощадбанк” у роботііз суб'єктами господарювання здійснювавуправління портфелем цінних паперів на продажта до погашення.

Балансова вартість портфеля цінних паперів напродаж станом на 01.01.2008 склала 131 698тис. грн., з яких облігації підприємств � 108 113 тис.грн., прострочені векселі � 643 тис. грн. , акції тапаї � 22 942 тис. грн.

За 2007 рік обсяг вкладень в облігаціїпідприємств у портфелі на продаж булозбільшено в 5,4 разу, або на 85 000 тис. грн.

Протягом березня�серпня 2007 рокуздійснювались операції купівлі�продажу облігаційпідприємств на умовах зворотного продажу, щопринесло дохід у розмірі 1 598 тис. грн.

Балансова вартість портфеля до погашеннястаном на 01.01.2008 склала 106 339 тис. грн.Портфель складався з облігацій підприємств � 105 586 тис. грн. та прострочених векселів � 753 тис. грн.

Протягом 2007 року в портфель до погашеннябуло придбано облігацій на суму 97 930 тис. грн.та погашено облігацій на суму 2 731 тис. грн.

Середня дохідність за облігаціями підприємств упортфелі на продаж та до погашення склала 13,7 % річних.

Обсяг недохідних активів у 2007 році зменшенона 815 тис. грн., або на 3,4 %.

JSC “Oschadbank” remained the largest operatorof the governmental securities market of Ukraine in2007. As of 01 January 2008, the par value of theportfolio of governmental securities, bonds of theState Mortgage Institution and bonds of local self�government bodies amounted to UAH 2,003.84 mil�lion; while the par value of the corporate bonds port�folio amounted to UAH 479.5 million.

The portfolio of corporate securities was formedfrom bonds issued by corporations that have been indemand on the securities market.

The trading income of JSC “Oschadbank” fromtransactions with securities amounted to UAH787.34 thousand in the year 2007.

JSC “Oschadbank” managed a portfolio of secu�rities for sale and till maturity during the year 2007,while dealing with business entities.

The book value of the securities portfolio for saleamounted as of 01 January 2008 to UAH131,698,000, including UAH 108,113,000 in corpo�rate bonds, UAH 643,000 in overdue promissorynotes; UAH 22,942,000 in shares and units.

The amount of investments into corporate bonds inthe portfolio for sale was increased over the year2007 by a factor of 5.4 or by UAH 85,000,000.

Transactions of the sale and purchase of corpo�rate bonds on reverse sale conditions were carriedout in March to August 2007, and earned income ofUAH 1,598,000.

The book value of the securities portfolio held tillmaturity amounted as of 01 January 2008 to UAH106,339,000, The portfolio consisted of UAH105,586,000 in corporate bonds and UAH 753,000in overdue promissory notes.

Bonds with the value of UAH 97,930,000 werepurchased and bonds with the value of UAH2,731,000 were redeemed in the portfolio held tillmaturity over the year 2007.

The average yield of corporate bonds in the port�folios held for sale and till maturity amounted to13.7% p.a.

The value of non�performing assets went down byUAH 815,000 or 3.4% in the year 2007.

Процентні доходи ВАТ “Ощадбанк” за 2007 рік від вкладень у цінні папери

Interest Income of JSC “Oschadbank” in Y2007 from Investments into Securities (UAH '000)

від державних цінних паперівfrom governmental securities

від облігацій органів місцевого самоврядуванняfrom bonds of local self�governmentbodies

від облігацій Державної іпотечноїустановиfrom bonds of the State MortgageInstitution

від корпоративних ціннихпаперівfrom corporate securities

від депозитних сертифікатів НБУfrom certificates of deposit of theNational Bank of Ukraine

7,22%

14,66%

0,22%

0,99%

76,91%

23

ДДііяяллььннііссттьь ббааннккуу зз ооббссллууггооввуувваанннняяккооррппооррааттииввнниихх кклліієєннттіівв

CCoorrppoorraattee CCuussttoommeerr SSeerrvviicceess ooff tthhee BBaannkk66..

During the reporting year, Oschadbank continuedto support the implementation of a number of thestate and special�purpose programmes focused onservicing corporate customers.

In pursuance of Resolution of the Cabinet ofMinisters of Ukraine No. 1349 of 12 September2002 “On Measures to Improve the Pension FinanceManagement Efficiency”, and Instruction of theCabinet of Ministers of Ukraine No. 25�r of 21January 2004 “On Nominating the Authorised Bankto Carry out Settlement and Cash Transactions withMonies of the Pension Fund of Ukraine”, the bankprovided services to 754 offices of the Pension Fundof Ukraine. These institutions held 3889 accounts asof 01 January 2008. The payment services havebeen provided using 864 Client/Bank (PC�banking)software/hardware packages installed by the bankin the Pension Fund offices; the bank has been per�forming the daily maintenance of the money of thePension Fund of Ukraine, and provided consolidat�ed reporting files to main directorates of the PensionFund, the Pension Fund of Ukraine, and the Ministryof Finance of Ukraine. According to the Mechanismof Crediting Accounts Held with the State Treasury ofUkraine with Monies of the Pension Fund of UkraineNo. 01�04/9682/10667/242 of 03 November2004, the funds have been accumulated during thebusiness day on dedicated accounts of directoratesof the Pension Fund of Ukraine held withOschadbank, and then remitted to the account ofthe Pension Fund of Ukraine held with the StateTreasury of Ukraine.

The average daily balance of accounts of officesof the Pension Fund of Ukraine grew amounted inthe year 2007 to UAH 348,342,300 or 34% more ona year�to�year basis.

The bank continued developing co�operation withUDPPZ “Ukrposhta”; a new General Agreement“On Co�operation and Provision of BankingServices to Ukrposhta Ukrainian State PostalCommunication Enterprise and Its StructuralUnits”was concluded on 03 April 2007. In the pur�suance of the General Agreement, the accounts ofpost offices were moved to offices of Oschadbankfor the provision of comprehensive banking services.As of 01 January 2008, the bank held 2,267accounts of 274 offices of UDPPZ “Ukrposhta”.

The average daily balance of accounts ofUkrposhta offices grew by 76.1% versus the year2006 to UAH 430,080,100 over the reporting year.Average monthly turnover of post offices amounted to about UAH 6 billion (almost 50% up versus theprevious year). The number of transactions on

Протягом звітного року ВАТ “Ощадбанк”продовжував забезпечувати виконання рядудержавних та цільових програм з обслуговуваннякорпоративних клієнтів.

На виконання постанови Кабінету МіністрівУкраїни від 12.09.2002 №1349 “Про заходи щодопідвищення ефективності управління фінансамипенсійного забезпечення” та розпорядженняКабінету Міністрів України від 21.01.2004 №25�р“Про визначення уповноваженого банку, якийпроводить розрахунково�касові операції зкоштами Пенсійного фонду України” установиОщадбанку обслуговували 754 установиПенсійного фонду України. Станом на 01.01.2008цим установам відкрито 3889 рахунків.Розрахункове обслуговування здійснювалось задопомогою встановлених банком в органахПенсійного фонду 864 програмно�технічнихкомплексів “Клієнт�Банк”, забезпечувалисьщоденне технічне супроводження коштівПенсійного фонду України та наданняконсолідованих звітних файлів головнимуправлінням Пенсійного фонду, Пенсійномуфонду України та Міністерству фінансів України.Згідно з Механізмом зарахування коштівПенсійного фонду України на рахунки, відкриті вДержавному казначействі України, від 03.11.2004№01�04/9682/10667/242,протягом операцій�ного дня здійснювалась акумуляція коштів наокремих рахунках управлінь Пенсійного фонду,відкритих в установах ВАТ “Ощадбанк”, зподальшим перерахуванням цих коштів нарахунок Пенсійного фонду, відкритий уДержавному казначействі України.

У 2007 році середньодобовий залишок коштівна рахунках органів Пенсійного фонду Українискладав 348 342,3 тис. грн., що на 34% більшерівня попереднього року.

Продовжувалась робота з поглибленняспівпраці банку з УДППЗ “Укрпошта”, врезультаті якої між ВАТ “Ощадбанк” та УДППЗ“Укрпошта” 03.04.2007 укладено новуГенеральну угоду “Про співробітництво танадання банківських послуг Українськомудержавному підприємству поштового зв'язку“Укрпошта” та його структурним підрозділам”. Навиконання Генеральної угоди забезпеченопереведення рахунків підприємств поштовогозв'язку на комплексне банківське обслуговуваннядо установ Ощадбанку. Станом на 01.01.2008 вустановах банку діяло 2 267 рахунків 274 установУДППЗ “Укрпошта”.

Протягом звітного року середньодобовий

24

accounts of these post offices also grew consider�ably. This figure amounted to 2,150,100 transac�tions over the year 2007, which is 549.5% more thana year ago. The amount of cash issued to postoffices for the pension disbursement totalled UAH52.8 billion in the year 2007 or 15% more than in2006.

The co�operation continued between JSC“Oschadbank” and JSC “Ukrtelekom”. Offices ofOschadbank opened 59 accounts for 30 branchesof Ukrtelekom and the Main Operations Directorateof Oschadbank opened 1 account for JSC“Ukrtelekom” as of 01 January 2008 in pursuance ofGeneral Agreement on Co�operation and Provisionof Banking Services to JSC “Ukrtelekom” andBranches Thereof between JSC “Oschadbank” andJSC “Ukrtelekom” No. 31/3�17�3. The bank ensuredthe daily provision of consolidated expanded state�ments of accounts of Ukrtelekom branches, and theconsolidated information on the cash flow onaccounts of Ukrtelekom branches held with JSC“Oschadbank”

The average daily balance of funds on accounts ofJSC “Ukrtelekom” and its branches amounted toUAH 6,591,100.

There were 1,039 current accounts held withoffices of JSC “Oschadbank” as of 01 January 2008by companies of the fuel and energy sector, forinstance, in pursuance of Resolution of the Cabinetof Ministers of Ukraine No. 1004 of 24 July 2006"On Appointment of the Authorised Bank to ServiceCurrent Accounts Subject to Special UtilisationProcedures Held by Members of the WholesaleElectrical Energy Market: 602 main current accountssubject to special utilisation procedures held byenergy suppliers and DP Energorynok, 94 addition�al current accounts subject to special utilisation pro�cedures under specific resolutions and instructions ofthe Government; 91 accounts of energy generators;95 accounts of coal mines; 208 accounts of othercompanies of the fuel and energy sector.

The average monthly turnover of the fuel andenergy sector accounts amounted to UAH 13.8 bil�lion, including UAH 9.5 billion on accounts of mem�bers of the wholesale electrical energy market.

The average daily balance of the fuel and energysector accounts amounted to UAH 364,972,870,including UAH 269,884,450 on accounts of mem�bers of the wholesale electrical energy market.

залишок коштів на рахунках установ УДППЗ“Укрпошта” збільшився на 76,1 % порівняно з2006 роком і склав 430 080,1 тис.грн.Середньомісячні обороти по рахункахпідприємств поштового зв'язку були в межах 6млрд. грн. (збільшились майже на 50 % протипопереднього року). Значно збільшилась такожкількість трансакцій по рахунках цих підприємств.У 2007 році цей показник склав 2150,1 тис.трансакцій, що на 549,5 % більше порівняно зпопереднім роком. Сума виданої готівкипідприємствам поштового зв'язку на виплатупенсій за 2007 рік склала 52,8 млрд. грн., що на15% більше, ніж у 2006 році.

Продовжувалась співпраця між ВАТ“Ощадбанк” та ВАТ “Укртелеком”. На виконанняГенеральної угоди між ВАТ “Ощадбанк” та ВАТ“Укртелеком” №31/3�17�3 “Про співробітництвота надання банківських послуг ВАТ “Укртелеком”та його філіям” станом на 01.01.2008 в установахОщадбанку функціонувало 59 рахунків, відкритих30 філіям ВАТ “Укртелеком”, та 1 рахунок ВАТ“Укртелеком” в головному операційномууправлінні Ощадбанку. Забезпечено щоденненадання консолідованих розширених виписок порахунках філій ВАТ “Укртелеком” та консолідо�ваної інформації щодо руху коштів по рахункахфілій ВАТ “Укртелеком”, відкритих у ВАТ“Ощадбанк”.

Середньодобовий залишок коштів на рахункахВАТ “Укртелеком” та його філій становив6 591,1 тис. грн.

В установах ВАТ “Ощадбанк” станом на01.01.2008 відкрито 1039 поточних рахунківпідприємствам паливно�енергетичного комплек�су, в тому числі на виконання постанови КабінетуМіністрів України від 24.07.2006 №1004 “Провизначення уповноваженого банку, якийобслуговує поточні рахунки із спеціальнимрежимом використання учасників оптового ринкуелектричної енергії” основних поточних рахунківіз спеціальним режимом використанняенергопостачальним компаніям та ДП“Енергоринок” � 602, додаткових поточнихрахунків із спеціальним режимом використання навиконання окремих постанов і розпорядженьуряду � 94, енергогенеруючим компаніям � 91,вугільним підприємствам � 95, іншим підпри�ємствам паливно�енергетичного комплексу � 208.

Середньомісячний оборот коштів по рахункахпідприємств паливно�енергетичного комплексустановив 13,8 млрд. грн., у тому числі по рахункахучасників оптового ринку електричної енергії � 9,5млрд. грн.

Середньоденний залишок коштів на рахункахпідприємств паливно�енергетичного комплексу �364 972,87 тис. грн., у тому числі на рахункахучасників оптового ринку електричної енергії �269 884,45 млрд. грн.

25

ООппееррааццііїї зз ооббссллууггооввуувваанннняя ддеерржжааввнниихх ззооббоовв''яяззаанньь

SSttaattee LLiiaabbiilliittiieess SSeerrvviiccee TTrraannssaaccttiioonnss77..

Laws of Ukraine “On State Guarantees of theRestitution of Savings of Citizens of Ukraine” and“On State Budget of Ukraine for the Year 2007” ear�marked UAH 640 million for the disbursement ofcompensations to citizens of Ukraine for the loss ofvalue by the monetary savings.

The procedure of payments in the year 2007 wasdefined with Resolutions of the Cabinet of Ministersof Ukraine No. 336 of 01 March 2007 “OnDisbursement in 2007 of Compensations for the Lossof Value by Savings and Insurance Premiums ofCitizens of Ukraine Deposited in Offices of theSavings Bank of the USSR and State InsuranceOffices of the USSR That Operated on the Territoryof Ukraine, and Redemption of State Treasury Bondsof the USSR Purchased on the Territory of theUkrainian RSR” and No. 1206 of 10 October 2007“On Amending Resolution of the Cabinet ofMinisters of Ukraine No. 336 of 1 March 2007”.

JSC “Oschadbank” received the first tranche inpursuance of the said resolutions on 23 March 2007in the amount of UAH 107,328,000. Offices of thebank started with the disbursement of the compen�sations to citizens of Ukraine on 24 March 2007.

The Cabinet of Ministers of Ukraine adopted reso�lution No. 1206 of 10 October 2007 “On AmendingResolution of the Cabinet of Ministers of Ukraine No.336 of 1 March 2007” as a result of the operationduring nine months of the year 2007 on the basis ofproposals of JSC “Oschadbank”.

As of 06 December 2007, offices of JSC“Oschadbank” received UAH 640 million from theState Budget of Ukraine, including:

UAH 17 million for the disbursement of savingslodged to Oschadbank's offices before 02 January1992 to depositors;

UAH 5 million for the reimbursement of successorsof depositors deceased in the year 2004 for losses;

UAH 260 million for the reimbursement of succes�sors of depositors deceased in years 2005 to 2007for losses;

UAH 300 million for buying out the State Interest�free Targeted Bonds of the year 1990 for specifictypes of commodities;

UAH 20 million for buying out certificates of theSavings Bank of the USSR;

UAH 38 million for buying out State Treasury Billsof the USSR.

As of 01 January 2008, offices of JSC“Oschadbank” disbursed compensations in theamount of almost UAH 500 million.

The balance of unused budged funds in theamount of UAH 140 million was transferred to theState Budget of Ukraine on the last business day ofthe budget year.

Законами України “Про державні гарантіївідновлення заощаджень громадян України” та“Про Державний бюджет України на 2007 рік”на виплату громадянам України компенсаціївтрат від знецінення грошових заощадженьчерез установи ВАТ “Ощадбанк” булопередбачено 640 млн. грн.

Порядок виплат у 2007 році визначенопостановами Кабінету Міністрів України від01.03.2007 № 336 “Про виплату у 2007 роцігромадянам України компенсації втрат відзнецінення грошових заощаджень і страховихвнесків, вкладених до 2 січня 1992 р. в установиОщадного банку СРСР та державногострахування СРСР, що діяли на території України,та викуп облігацій Державної цільової безпро�центної позики 1990 року і державних казна�чейських зобов'язань СРСР, придбаних натериторії Української РСР” та від 10.10.2007 № 1206 “Про внесення змін до постанови КабінетуМіністрів України від 1 березня 2007 р. № 336 “.

На виконання вищезазначених постанов23.03.2007 ВАТ “Ощадбанк” отримав першийтранш у сумі 107 328 тис. грн. Установи банку24.03.2007 приступили до виплати компенсаціїгромадянам України.

За підсумками дев'яти місяців 2007 року напідставі пропозицій ВАТ “Ощадбанк” КабінетомМіністрів України прийнято постанову від10.10.2007 № 1206 “Про внесення змін допостанови Кабінету Міністрів України від 1березня 2007 р. № 336 “.

Станом на 06.12.2007 установи ВАТ“Ощадбанк” отримали з державного бюджетуУкраїни кошти в сумі 640 млн. грн., з яких:

17 млн. грн. � для виплати вкладникамзаощаджень, вкладених в установи Ощадбанкудо 02.01.1992;

5 млн. грн. � для відшкодування витратспадкоємцям вкладників, померлих у 2004 році;

260 млн. грн. � для відшкодування витратспадкоємцям вкладників, померлих у 2005�2007роках;

300 млн. грн. � для викупу облігацій Державноїцільової безпроцентної позики 1990 року наокремі види товарів;

20 млн. грн. � для викупу сертифікатівОщадного банку СРСР;

38 млн. грн. � для викупу Державнихказначейських зобов'язань СРСР.

Станом на 01.01.2008 установами ВАТ“Ощадбанк” виплачено компенсації на сумумайже 500 млн. грн.

Залишок невикористаних бюджетних коштів в сумі140 млн. грн. перераховано до державного бюджетуУкраїни в останній робочий день бюджетного року.

26

ООррггааннііззааццііяя ггрроошшооввооггоо ооббііггуу,, ккаассооввиихх ооппеерраацціійй ттаа ііннккаассааццііїї

CCaasshh TTuurrnnoovveerr,, TTrraannssaaccttiioonnss,,aannddCCoolllleeccttiioonn OOrrggaanniissaattiioonn

The bank was developing the individual domesticcurrency transfer services via the bank's networkduring the reporting year. These transfers amountedto UAH 42,482,100 or 162.8% more than in 2006.Over 74,000 customers have made use of this serv�ice in 2007, which is almost 21% more than in 2006.

The processing of cash payments made by house�holds is one of the bank's services that meet a con�siderable demand of the customers. The amount ofpayments accepted by offices of the bank in the year2007 totalled UAH 21,800,283,000 or 44% morethan in the previous year.

The apartment rent and utility payments accountfor 52% of the total proceeds of cash paymentsamounting to UAH 11,298,179,000. The amount ofpayments made by customers via offices of the bankto budgets of various levels, and statutory fees tostate special�purpose funds totalled UAH2,327,378,000 (almost 11% of the total amount ofthe processed payments). Other payments to legalentities for the commodities sold, services providedand work performed by them amounted to UAH8,174,726,000 (37% of the total amount of theprocessed payments).

The transportation of cash and other valuables inall directions needed by the bank was carried out bythe bank's own cash collection and valuables trans�portation service. The cash collection and valuablestransportation units operate in 437 offices of thebank in almost any district centre of Ukraine. Thewhole network of offices of the bank and 4863 cor�porate customers, including 993 offices of otherbanks were serviced by the cash collection and valu�ables transportation units in the reporting year.

The fact that 80% of business entities serviced byOschadbank's cash collection service do not holdcurrent accounts with its offices and are customers ofother banks demonstrates the competitive potentialof Oschadbank's cash collection service on this mar�ket.

Officers of the service are provided with firearmsand means of individual protection for the reliableprotection of valuables.

Протягом звітного року розвивалась послуга зпереказів готівки фізичних осіб у національнійвалюті по системі банку. Обсяг таких переказівсклав за рік 42 482,1 тис. грн., що на 162,8 %перевищило показник 2006 року. Протягом 2007року такою послугою скористались понад 74 тис.клієнтів, що майже на 21 % більше порівняно з2006 роком.

Однією з послуг банку, що користуютьсязначним попитом клієнтів, є приймання готівковихплатежів населення. Загальна сума платежів,прийнятих установами банку у 2007 році, склала21 800 283 тис. грн., що на 44 % більше протипопереднього року.

У загальній сумі надходжень готівкових платежів11 298 179 тис. грн., або 52 %, складають платежіза квартирну плату та житлово�комунальніпослуги. Сума платежів, сплачених клієнтамичерез установи банку до бюджетів різних рівнів,та обов'язкових платежів до державних цільовихфондів становить 2 327 378 тис. грн. (майже 11 %від загальної суми прийнятих платежів). Накористь юридичних осіб за реалізовані нимитовари, надані послуги та виконані роботиприйнято платежів на суму 8 174 726 тис. грн.(37 % від суми всіх прийнятих платежів).

Перевезення готівки та інших цінностей у всіхнапрямках, необхідних для роботи банку,здійснювалось власною службою інкасації таперевезення цінностей. Підрозділи інкасації таперевезення цінностей функціонують у 437установах банку, тобто майже в кожномурайонному центрі. На обслуговуванні підрозділівінкасації та перевезення цінностей у звітному роціперебувала вся мережа установ банку та 4863клієнти�юридичні особи, серед них 993 установиінших банків.

Той факт, що 80% суб'єктів господарювання, якіобслуговуються службою інкасації Ощадбанку,не мають поточних рахунків в його установах і єклієнтами інших банків, свідчить проконкурентоспроможність служби інкасації ВАТ“Ощадбанк” на цьому ринку.

Для надійного захисту цінностей працівникислужби забезпечені вогнепальною зброєю таіндивідуальними засобами захисту.

88..

27

Динаміка приймання платежів

Payment Processing Trend

200%

180%

160%

140%

120%

100%

80%

60%

40%

20%0%

2255 000000 000000

2200 000000 000000

1155 000000 000000

1100 000000 000000

55 000000 000000

00

(тис.грн.)(UAH '000)

22000033 22000044 22000055 22000066 22000077

100% 110%119%

125%

181%

28

ООппееррааццііїї зз ііннооззееммннооюю ввааллююттооююFFoorreeiiggnn EExxcchhaannggee TTrraannssaaccttiioonnss

In order to increase the profitability, the bankfocused its activities in the year 2007 on increasingits rating on the banking services market, attractingas many customers as possible and implementingnovel banking products.

Offices of the bank developed, performed andcontrolled non�trading transactions during thereporting year (such as bureau�de�change transac�tions, transactions with cheques and bank metals),carried out functions of a foreign exchange controlagent in respect of payments made underexport/import contracts of customers and own for�eign trade contracts of the bank.

The bureau�de�change transactions were carriedout by Oschadbank's offices in US Dollars, Euro,Canadian Dollars, Swiss Francs, English Pounds ofSterling, Russian Rubles, Hungarian Forints,Moldovan Leu, Polish Zloty, and Belarusian Rubles.

The bank transacts with cheques and VTM CP. Thetraveller's cheque sales volumes during the year2007 amounted to USD 381,000 and EUR 419,000;those of VTM CP cards amounted to USD 290,000.The payments under cheques amounted to USD3,211,000, EUR 826,000 and GBP 91,000 over thesame period.

Oschadbank paid considerable attention to trans�actions with bank metals during the year 2007. Forinstance, the volume of the sale/purchase of bankmetals grew by a factor of 2.4 versus year 2006 toalmost 1.8 tonnes due to the increase in volumes ofsuch transactions, the expansion of the network ofthe sale thereof, and the attraction of new cus�tomers.

There are plans of the introduction of new types oftransactions with bank metals, the expansion of thesales of investment and memorable coins made ofprecious metals, the involvement of new customersand the improvement of the service quality aimed atexpanding the positions of the bank on this bankingservice market in the year 2008.

FFoorreeiiggnn CCuurrrreennccyy BBaannkk TTrraannssffeerrss ooff IInnddiivviidduuaallssOffices of the Bank continued developing bank�

based money transfer services for individuals in for�eign currencies, and money transfers via internation�al payment systems, such as Western Union, Migom,Vigo, Blizko, Coinstar, Interxpress, XpressMoneyduring the reporting year. The volume of money

Ощадбанк з метою отримання максимальноїприбутковості спрямовував свою діяльність у 2007році на збільшення рейтингу на ринку банківськихпослуг, залучення максимальної кількості клієнтівта введення нових банківських продуктів.

Протягом звітного року установами банкуздійснювались розробка, супроводження таконтроль операцій неторгового характеру(валютно�обмінні операції, операції з чеками табанківськими металами), виконувались функціїагента валютного контролю при проведеннірозрахунків за експортно�імпортнимидоговорами клієнтів та власнимизовнішньоекономічними контрактами банку.

Установами банку проводяться валютно�обмінні операції в доларах США, євро,канадських доларах, швейцарських франках,англійських фунтах стерлінгів, російських рублях,угорських форинтах, молдавських леях, польськихзлотих, білоруських рублях.

Банк працює по операціях з чеками та карткамиVTM CP. У 2007 році обсяги продажу дорожніхчеків склали 381 тис. дол. США та 419 тис. євро;карток VTM CP � 290 тис. дол. США. За цей жеперіод було сплачено чеків на 3 211 тис. дол.США, 826 тис. євро та 91 тис. англійських фунтівстерлінгів.

Протягом 2007 року значну увагу Ощадбанкприділяв операціям з банківськими металами. Так,за рахунок збільшення обсягів цих операцій,розширення мережі їх збуту та залучення новихклієнтів обсяги купівлі�продажу банківськихметалів порівняно з 2006 роком збільшилися у2,4 разу і становили майже 1,8 т.

З метою розширення позицій банку на цьомуринку банківських послуг у 2008 році плануєтьсявпровадити нові види операцій з банківськимиметалами, розширити асортимент продажуінвестиційних та пам'ятних монет, вироблених іздорогоцінних металів, залучити до роботи новихклієнтів та підвищити якість їх обслуговування.

ППееррееккааззии ффііззииччнниихх ооссіібб вв ііннооззееммнніійй ввааллююттііПротягом звітного року установи банку

продовжували розвиток послуг зі здійсненнябанківських переказів фізичних осіб в іноземнихвалютах та переказів за міжнароднимиплатіжними системами Western Union, Migom,

99..

29

Динаміка операцій за міжнародними сиcтемами переказів

Trend of Transactions via International Payment Systems

200%

180%

160%

140%

120%

100%

80%

60%

40%

20%0%

11 660000 000000

11 440000 000000

11 220000 000000

11 000000 000000

880000 000000

660000 0000

440000 000000

220000 000000

00

(тис.грн.)(UAH '000)

22000033 22000044 22000055 22000066 22000077

100%

138%

189%

transfers via international payment systems over thereporting year was equivalent to UAH1,471,474,000 or 34.9% larger than in 2006. Thisservice was used by more than 613,000 customers.Over 4,000 stations for foreign currency moneytransfer via international payment systems operatein offices of the bank.

The volume of bank transfers of the foreign curren�cy on the domestic and foreign markets amounted inthe reporting year to UAH 397,549,000, which is28.1% higher than in 2006.

Vigo, Blizko, Coinstar, Interxpress, Xpress Money. Зазвітний рік здійснено переказів за міжнароднимиплатіжними системами в еквіваленті на загальнусуму 1 471 474 тис. грн., що на 34,9 % більшепорівняно з 2006 роком. Цією послугоюскористалось понад 613 тис. клієнтів. В установахбанку діє понад 4 тис. пунктів з обслуговуванняоперацій з переказів в іноземних валютах черезміжнародні платіжні системи.

Обсяг банківських переказів іноземної валютина внутрішньому та зовнішньому ринках узвітному році становив 397 549 тис. грн., що на28,1 % більше, ніж у 2006 році.

30

ООппееррааццііїї зз ппллааттііжжннииммии ккааррттккааммии CCaarrdd TTrraannssaaccttiioonnss

the customers by 45% versus the prior year. Theoverall balance reached the level of UAH 485 mil�lion as of 01 January 2008.

The bank is offering a broad range of card prod�ucts: personal and corporate cards, salary, pension,targeted allowance and social benefit cards, cardsfor the disbursement of the interest on UAH and USDdeposits.

The conditions of the card�based lending to mili�tary pensioners within the scope of “Arsenal” pro�gramme were expanded to the amount of 10 pen�sions; those on salary cards were expanded to 6monthly average salaries; numerous promotioncampaigns were organised among card holders inorder to encourage the use of cards as the means ofthe interest�free payments during the year 2007.

The implementation of dedicated card�basedretail banking products for various customer cate�gories (such as a pension card, a salary card, a sea�man card, a student card, etc.) is planned for the

The provision of services with the utilisation ofcards of international payment systems is one of theleading activity areas of Oschadbank on the marketof retail bank products.

The bank is a principal member of MasterCard Int.and Visa Int.; it offers the customers a full range ofservices in line with international standards.

In 2007, the bank was actively improving its quali�tative and quantitative performance indicators onthe domestic card market.

The volume of cards of MasterCard Int. and VisaInt. international payment systems issued by thebank grew by 47% over the last year to the level of2 million cards (including 1.3 million MasterCard Int.cards and over 700,000 Visa Int. cards). As a result,the bank ranked seventh among leaders of the cardmarket of Ukraine (as of 01 January 2008 accordingto the Ukrainian Interbank Association of “EMA”payment system members).

The expansion of the customer base and the suc�cessful development of the card business made itpossible to increase balances of card accounts of

Зростання клі�єнтської бази тауспішний розвитоккарткового бізнесудали змогу збільшитизалишки коштів накарткових рахункахклієнтів порівняно зминулим роком на45%. Станом на01.01.2008 вони до�сягли 485 млн.грн.

Банк пропонує ши�рокий спектр карт�кових продуктів: осо�бисті та корпоративнікартки, картки длязарахування та ви�плати заробітної плати, пенсій, адресноїдопомоги та соціально орієнтованих виплат,відсотків за депозитами з валютою рахунку угривнях та доларах США.

Протягом 2007 року були розширені умовикредитування військових пенсіонерів по платіжнихкартках в рамках програми “Арсенал” до 10пенсій, умови кредитування по зарплатнихплатіжних картках до 6 середньомісячнихзаробітних плат, проведено численні акції середдержателів платіжних карток з метоюстимулювання використання картки як засобубезготівкового платежу.

У 2008 році передбачається впровадженняокремих роздрібних банківських продуктів на базіплатіжних карток для різних категорій клієнтів �таких, як пенсійна платіжна картка, зарплатнаплатіжна картка, картка для моряків, студентськакартка, тощо. Планується також розширенняпрограми “Арсенал” на картки Visa Classic.

Одним з провідних напрямів діяльностіОщадбанку на ринку роздрібних банківськихпродуктів є надання клієнтам послуг звикористанням платіжних карток міжнароднихплатіжних систем.

Банк є принциповим членом міжнароднихплатіжних систем MasterCard Int. та Visa Int.,пропонує своїм клієнтам повний комплекс послуг,передбачений міжнародними стандартами.

У 2007 році банк активно нарощував кількісніта якісні показники своєї діяльності навітчизняному ринку платіжних карток.

За підсумками року обсяг емісії платіжнихкарток міжнародних систем MasterCard Int. і VisaInt. по системі Ощадбанку зріс на 47 % і на кінецьроку досяг рівня більше ніж 2 млн. карток (1,3 млн.карток міжнародної платіжної системиMasterCard Int. та понад 700 тис. картокVISA Int.). Це дало змогу банку посісти сьомемісце серед лідерів ринку платіжних картокУкраїни (за даними Української міжбанківськоїАсоціації членів платіжних систем “ЄМА” станомна 01.01.2008).

Обсяг емісії міжнародних платіжних картокОщадбанку

International card issue volume by Oschadbank

22 550000

22 000000

11 550000

11 000000

550000

0022000055 22000066 22000077

875

1 370

2 014

(тис.од.)(thousand pcs.)

1100..

31

year 2008. The expansion of the Arsenal pro�gramme to Visa Classic cards is contemplated aswell.

The expansion of the card service network in theform of the increase in the number of cash withdraw�al places and ATMs is a strategic area of the bank'sactivities on the card market. Oschadbank has been actively developing a network of ATMs and paymentterminals to provide maximum convenience in theuse of card products and to support its customers.For instance, own ATM network of the bank wasexpanded by almost 30%: it consisted of 725 ATMsas of the year end, while the total number of termi�nals was brought to the level of 2,679. The gradualconnection of networks of other banks is the secondline of the strategy of the expansion of the bank'sown network. For instance, Ukrsotsbank became thesecond bank to merge its ATM network withOschadbank; this made it possible for customers ofthe bank to withdraw cash from more than 2,000ATMs of the united ATM network of Oschadbank,Ukrsotsbank and Ukreximbank.

The bank maintained the trend toward the dynam�ic increase in the volumes of card transactions overthe year. Not only did the number of transactionsgrow by more than 37%, but also their volumeincreased by almost 68%. Oschadbank card hold�ers carried out transactions in the total amountequivalent to UAH 7 billion over the reporting year inthe bank's cash withdrawal and merchant networks.

The bank is paying a lot of attention to the devel�opment of new products and services for its cus�tomers. Today, they include not only cash with�drawals and possibilities for the payment for com�modities and services in trade and service compa�nies, but also services that involve transfers betweencard accounts, the purchase of electronic vouchersof mobile operators, the utilisation of SMS bankingservices, the possibility of setting limits on the amountand the number of transactions while using cards.

The stable increase in volumes of sales of electron�ic top�up vouchers of mobile operators (UMC,Kyivstar, Life), IP telephony and Internet serviceproviders via ATMs of the bank was observed in thereporting year; this demonstrates the additional con�venience provided to customers holding cards ofJSC “Oschadbank”.

The service of the online transfer of funds betweencard accounts of customers of the bank in the ATMnetwork also encountered high demand. Theincrease in the volume of transfers by almost 300%versus the prior year demonstrates the increasedpopularity of this system of transfers.

The next step toward the improvement of the cus�tomer service quality was made in the form of theimplementation of the 24/7 customer support serv�ice in the bank tasked with providing various infor�mation on the payment cards, rates of the bank, thelocation of cash points, the resolution of non�stan�dard situations, etc.

The issues of the security and the risk optimisationbecome more and more urgent with the increase involumes of the issue of cards and the volumes ofcard transactions. A system of the early detection ofpotentially fraudulent transactions making it possibleto generate warnings about non�standard transac tion patterns has been implemented to this end.

Стратегічним напрямом діяльності банку наринку платіжних карток є розширення мережіобслуговування карток � збільшення пунктіввидачі готівки по картках та банкоматів. Длямаксимальної зручності користування картковимипродуктами і підтримки своїх клієнтів Ощадбанкпротягом року активно розбудовував мережубанкоматів та платіжних терміналів. Зокрема, зарік власну банкоматну мережу банку збільшеномайже на 30 %, на кінець року вона склала 725шт., а загальну кількість платіжних терміналівдоведено до 2679 шт. Другим напрямом стратегіїрозширення власної мережі є поступовеприєднання до неї мережі інших банків. Так,Укрсоцбанк став другим банком, з якимОщадбанк об'єднав мережі своїх банкоматів, щодало можливість клієнтам банку на пільговихумовах отримувати готівку в більш ніж 2 тис.банкоматах об'єднаної мережі Ощадбанку,Укрсоцбанку та Укрексімбанку.

Упродовж року банк зберіг тенденціюдинамічного зростання обсягів операцій заплатіжними картками. Зростала як кількістьоперацій � більш ніж на 37%, так і їх обсяг � майжена 68%. За звітний рік держателями картокОщадбанку в мережі з видачі готівки таторговельно�сервісній мережі здійснено операційна загальну суму еквівалентну 7 млрд. грн.

Велику увагу банк приділяє розвитку новихпродуктів та послуг для своїх клієнтів. Сьогодні цене тільки зняття готівки та можливість оплатитоварів і послуг у торговельно�сервіснихпідприємствах, але й послуги зі здійсненняпереказів з одного карткового рахунку на інший,купівля електронних ваучерів мобільнихоператорів, користування послугами SMS�банкінгу, можливість встановлення обмежень засумою та кількістю операцій при обслуговуваннікарток.

У звітному році спостерігалось стабільненарощування обсягів продажу в банкоматахбанку власникам платіжних карток електроннихваучерів операторів мобільного зв'язку (UMC,KievStar, Life), IP�телефонії та Інтернет�карток, щосвідчить про надання додаткових зручностейклієнтам � держателям платіжних карток ВАТ“Ощадбанк”.

Високий рівень попиту мали також послуги зпереказу коштів між картковими рахункамиклієнтів банку в мережі банкоматів у режимі on�line. Зростання популярності такої системипереказів підтверджено підвищенням обсягівпереказів майже на 300% проти попередньогороку.

Кроком у напрямі підвищення якостіобслуговування клієнтів стало впровадження вбанку служби цілодобової клієнтської підтримкидля надання різноманітної інформації з питань обслуговування платіжних карток, тарифів банку,розташування пунктів видачі готівки, вирішеннянестандартних ситуацій, тощо.

Зважаючи на зростання емісії платіжних картокта обсягів операцій, що здійснюються з їхвикористанням, надзвичайної актуальностінабувають питання безпеки та заходів оптимізаціїризиків. З цією метою функціонує системараннього виявлення потенційних шахрайськихоперацій, що дає можливість попередити пронестандартне здійснення транзакцій.

32

УУппррааввлліінннняя ррииззииккааммииRRiisskk MMaannaaggeemmeenntt

The implementation of the Risk ManagementConcept approved by the Supervisory Board of theBank in 2004 continued in 2007.

The bank manages its financial risks, such as themarket risk (foreign exchange, interest�rate and pric�ing risks, and the liquidity risk), as well as the creditrisk.

The Assets and Liabilities Management Committee(hereinafter referred to as the "ALCO") and theCredit Committee are executive arms of the bank,which determine the policy of the management offinancial (market and credit) risks.

The Assets and Liabilities Management Committee(ALCO) of the bank determines the policy in the fieldof the management of assets, liabilities, and marketrisks of the bank. The day�to�day agenda of theALCO comprises allocating the bank's capital; main�taining the adequate solvency from the point of viewof the financial risks; managing market risks of thebank and taking management actions to bring thebank's balance�sheet structure in line with its strate�gic objectives and priorities of the long�term policy.

The Credit Committee determines the credit andinvestment policy, and manages the credit risks ofthe bank. The major tasks of the committee includethe management of the credit and investment portfo�lio of the bank, setting limits and restrictions on lend�ing transactions, setting credit risk limits for specificcredit products, currencies, structural units, borrow�ers and borrower groups, as well as types of busi�ness activities.

The committees operate on a permanent basis;their activity is focused on reviewing the status of themanagement of financial risks, the provision of themethodologies, setting of limits and restrictions forasset transactions and financial risks, the controlover the compliance therewith, and the making ofrelevant decisions.

The status of the management of financial risks isregularly monitored and controlled by the bank'sinternal audit function that provides for the inde�pendent analysis and assessment of the process ofthe management of financial risks, the efficiency ofthe organisation thereof, and the quality of the per�formance of relevant functions by structural units ofthe bank, the efficiency of the interaction of structur�al units in terms of the management of financial risks.The internal audit function provides theManagement Board of the bank, the ALCO and theCredit Committee with opinions on the sufficiency

У 2007 році ВАТ “Ощадбанк” здійснювалосьподальше впровадження Концепції управлінняризиками, затвердженої наглядовою радоюбанку у 2004 році.

Банком забезпечується управлінняфінансовими ризиками � ринковими (валютними,процентними, ціновими ризиками та ризикомліквідності) та кредитними.

Виконавчими органами банку, які визначаютьполітику управління фінансовими ризиками(ринковими та кредитними), є комітет з питаньуправління активами та пасивами (далі � КУАП) такредитний комітет.

КУАП визначає політику з управління активамита пасивами і ринковими ризиками. ДіяльністьКУАП спрямована на розподіл капіталу банку тапідтримання адекватної платоспроможності зогляду на фінансові ризики, управлінняринковими ризиками банку, вжиття управлінськихзаходів, що приводять структуру балансу банку увідповідність з його стратегічними цілями тапріоритетами довгострокової політики.

Кредитний комітет визначає політику кредитно�інвестиційної діяльності та забезпечує управліннякредитними ризиками банку. Основними цілямироботи комітету є управління кредитно�інвестиційним портфелем банку, встановленнялімітів та обмежень з кредитних операцій, зкредитних ризиків у розрізі окремих кредитнихпродуктів, валют, структурних підрозділів,позичальників та груп позичальників, а такожвидів економічної діяльності.

Діяльність комітетів здійснюється на постійнійоснові і спрямована на розгляд поточного станууправління фінансовими ризиками, визначенняметодології, встановлення лімітів і обмежень зактивних операцій і фінансових ризиків, контрольїх виконання та прийняття відповідних рішень.

Періодичний моніторинг і контроль станууправління фінансовими ризиками здійснюєслужба внутрішнього аудиту банку, яказабезпечує незалежний аналіз та оцінку процесууправління фінансовими ризиками, ефективностійого організації та якості виконання відповіднимиструктурними підрозділами банку покладених наних функцій, ефективності взаємодії структурнихпідрозділів банку з питань управлінняфінансовими ризиками. Служба внутрішньогоаудиту банку надає правлінню банку, КУАП такредитному комітету банку висновки щодо

1111..

33

and efficiency of the current internal audit system forthe compliance with requirements of regulations andinternal policies of the bank on the management offinancial risks in the course of banking transactions.

The operational risks of the bank were controlledby the internal audit, revision and control functionsduring the reporting year.

The strengthening of the risk management functionat the regional level was one of the priorities of theRisk Management Concept (hereinafter referred toas “Concept”) in 2007 for JSC “Oschadbank”.

For instance, regional asset and liability manage�ment committees (hereinafter referred to as “region�al ALCOs”) actively operated during the year 2007as collegiate permanent bodies set up by decision ofthe management board of the bank, vested with cer�tain powers in respect of the day�to�day manage�ment of assets and liabilities of relevant regionaldirectorates.

The major objective of the establishment of region�al ALCOs was the optimisation of the managementof assets and liabilities of regional directorates, andthe co�ordination of the work of all structural unitsand subordinated institutions of regional direc�torates that belong to the ALCO of the relevantregion in order to ensure the profitable operationand the management of market risks at the level ofregional directorates within the limits and restrictionsimposed by the Board of Management and theALCO of the Bank.

The positions of regional risk analysis were imple�mented in accordance with the Concept at the levelof regional directorates of the bank; they carry outrisk management functions, and exercise ongoingcontrol over the implementation of, and compliancewith, current policies and procedures, the asset andliability, market risk management methodologies atthe regional level.

The bank improved the system of the managementof its credit, foreign exchange, interest�rate and liq�uidity risks within the scope of the Concept imple�mentation and due to the introduction of positions ofregional risk analysis at the regional level.

The bank will strive for improving own credit analy�sis and making loan decisions during the forthcom�ing years in order to develop the credit discipline.

Major priorities of the bank in this area include thedefinition and the implementation of policies,methodologies, regulations and procedures of thecredit risk management, the support to the assess�ment and the monitoring of the whole credit andinvestment business of the bank (as a whole and atthe regional directorate level), limits on credit prod�ucts and lending�related products, other concentra�tion limits, and the performance of managementactions that bring the credit and investment businessof the bank into conformity with its strategic objec�tives and business plan.

The Concept provides for the strengthening of therisk management function at the regional level dur�ing the year 2008, and the implementation of the riskmanagement into credit processes of the bank.

достатності та ефективності існуючої системивнутрішнього контролю для забезпеченнявиконання вимог нормативно�правових актів тавнутрішніх документів банку щодо управлінняфінансовими ризиками при проведеннібанківських операцій.

Контроль операційних ризиків банку протягомзвітного року здійснювався службамивнутрішнього аудиту, ревізії та контролю.

В аспекті впровадження Концепції управлінняризиками (далі � Концепція) одним із пріоритетнихзавдань ВАТ “Ощадбанк” у 2007 році булопосилення функції ризик�менеджменту нарегіональному рівні.

Так, протягом 2007 року забезпечували активнуроботу комітети з управління активами і пасивамирегіонів (далі � КУАП регіонів), які є колегіальнимипостійно діючими робочими органами,створеними за рішенням правління банку,наділені певними повноваженнями з поточногоуправління активами та пасивами регіональнихуправлінь, що входять до їх складу.

Основною метою функціонування КУАПрегіонів є оптимізація управління активами тапасивами регіональних управлінь, координаціяроботи всіх структурних підрозділів тапідпорядкованих установ регіональних управлінь,що входять до складу відповідного КУАП регіону,для забезпечення прибутковості діяльності тауправління ринковими ризиками на рівнірегіональних управлінь у межах лімітів таобмежень, прийнятих правлінням та КУАП банку.

Згідно з Концепцією в регіональних управлінняхбанку впроваджено діяльність регіональнихризик�аналітиків, які виконують функції ризик�менеджменту, а також здійснюють поточнийконтроль за реалізацією та дотриманням чиннихполітик та процедур, методології з управлінняактивами і пасивами, ринковими ризиками нарегіональному рівні.

У рамках реалізації Концепції та враховуючивпровадження на регіональному рівні ризик�аналітиків, банком здійснювалось вдосконаленнясистеми управління кредитними, валютними,процентними ризиками та ризиком ліквідності.

Протягом найближчих років банк докладатимезусиль для вдосконалення власного кредитногоаналізу та прийняття рішень про надання кредитівз метою розвитку кредитної дисципліни.

Головними пріоритетами банку в цьому напряміє визначення та встановлення політик, методик,регламентів та процедур щодо практикиуправління кредитними ризиками, забезпеченняоцінки та моніторингу всієї кредитно�інвестиційноїдіяльності банку (як у цілому, так і в розрізірегіональних управлінь), лімітів на кредитніпродукти та продукти, пов'язані з кредитуванням, інших концентраційних лімітів та вжиття рядууправлінських заходів, що приводять кредитно�інвестиційну діяльність банку у відповідність з йогостратегічними цілями і прийнятим бізнес�планом.

Впродовж 2008 року відповідно до Концепціїплануються посилення функцій ризик�менеджменту на регіональному рівні, а такожпоглиблення імплементації ризик�менеджменту вкредитні процеси банку.

34

ЗЗаассттооссуувваанннняя ііннффооррммааццііййнниихх ттееххннооллооггііййAApppplliiccaattiioonn ooff IInnffoorrmmaattiioonn TTeecchhnnoollooggiieess 1122..

In order to provide the information support to theimplementation of the business plan of the bank, theIT units have performed the work on the develop�ment, implementation, support, and maintenance ofautomated banking systems, automated bank man�agement systems, the development of the corporatewide�area network of the bank and communicationsystems, the continued implementation of the pro�gramme of development of the technical platform ofthe bank, the organisation and the management ofinformation technologies in the year 2007.

The software of the system of the automation ofcredit transactions and the management of lendingactivities of a multi�branch bank was tested andimproved during the reporting year.

Over the year, the work was carried out on thedevelopment of banking automation systems andautomated bank management systems, namely:

the work on the development of the software forthe urgent retail money transfer “ShvydkaKopiyka”system;

the work on the refinement of the software; thework was started on the implementation of the thirdcorrespondent account model;

the preparatory work on the migration of offices ofthe bank to the universal “BARS Millennium” auto�mated banking system;

the preparatory work on the compilation of theRegister of Depositors of the Savings Bank of theUSSR;

the implementation of a corporate control technol�ogy for “Ukrposhta” and “Energoatom” as corpo�rate customers;

the work on the maintenance, implementation,improvement and support of “ABS Skarb”, its sub�systems and SBON (retail banking services) system.

Further 306 branches and outlets were connectedto the wide area network of the bank. As of thebeginning of the year 2008, 1095 offices of the bank(the head office, 25 regional directorates, 379branches and 690 outlets) were connected to theWAN.

The routing system (OSPF protocol) of the bank'sWAN was revised at the Head Office/RegionalDirectorates level; communication channels wereorganised between the head office of JSC“Oschadbank”and the new offices set up in Kyiv.

The access was provided to information resourcesof outside organisations and the internet via thebank's WAN for 17 Poster Prepaid terminals, 41Travelex terminals, 8 Xpress Money terminals and

З метою інформаційного забезпеченнявиконання бізнес�плану банку підрозділамиінформаційних технологій у 2007 роціпроводились роботи зі створення, впровадження,експлуатаційної підтримки, супроводження тарозвитку автоматизованих банківських систем,автоматизованих систем управління банком,розвитку корпоративної інформаційної мережібанку і систем зв'язку, продовження реалізаціїпрограми розвитку технічної платформи банку,організації і управління інформаційнимитехнологіями.

Протягом звітного року здійсненовипробування та доопрацювання програмногозабезпечення системи автоматизації кредитнихоперацій та управління кредитною діяльністюбагатофілійного банку.

З питань розвитку та підтримки системавтоматизації банківського виробництва таавтоматизованих систем управління банкомпротягом року проведено:

роботи з розроблення програмногозабезпечення системи термінових переказів дляфізичних осіб “Швидка копійка”;

роботи з доопрацювання програмногозабезпечення, розпочато роботи з впровадженнятретьої моделі обслуговування коррахунку;

підготовчі роботи з переведення установ банкуна роботу з єдиним програмним забезпеченнямАБС “БАРС Millenium”;

підготовчі роботи зі створення Реєструвкладників Ощадбанку СРСР;

впровадження технології для здійсненнякорпоративного контролю для корпоративнихклієнтів “Укрпошта” та “Енергоатом”;

роботи з експлуатаційної підтримки,впровадження, удосконалення і супроводженняАБС “Скарб”, її підсистем та системи СБОН.

У напрямі розвитку корпоративноїінформаційної мережі (КІМ) банку додатковопідключено до КІМ 306 філій � балансовихвідділень і ТВБВ. Усього на початок 2008 рокупідключено до КІМ 1095 установ банку, в томучислі центральний апарат, 25 регіональнихуправлінь, 379 філій�відділень та 690 ТВБВ.

Перебудовано систему маршрутизації(протокол OSPF) КІМ банку на рівні центральнийапарат � регіональні управління та організованоканали зв'язку між головним офісом ВАТ“Ощадбанк” та створеними офісами в місті Києві.

З метою розвитку банківських послуг

35

167 Western Union terminals for the purposes of thedevelopment of banking services. The access to theUkrainian Processing Centre was organised for fur�ther 180 ATMs installed in offices of the bank overthe year.

Further 2652 PCs, 54 servers, 192 routers, 143switches, 2360 printers and other technical equip�ment were procured in 2007 to develop the techni�cal platform of information technologies of the bank,to replace obsolete equipment at the working placesand to equip new working places.

In addition, the software/hardware package ofthe main clearing centre of JSC “Oschadbank” wascommissioned in order to provide the technical basisfor the migration to the third correspondent accountmodel in SEP�2 electronic payments system.

The support was provided to the process of testingemployees of the bank using a system of remotetraining courses in order to properly manage infor�mation resources and technologies.

організовано додатково доступ до інформаційнихресурсів мереж зовнішніх організацій і мережіІнтернет через КІМ банку для 17 терміналів PosterPrepaid, 41 термінала Travelex, 8 терміналівXpress Money, 167 терміналів Western Union.Організовано доступ до Українськогопроцесингового центру додатково 180банкоматів, що були встановлені протягом року вустановах банку.

Для забезпечення розвитку технічноїплатформи інформаційних технологій банку длязаміни застарілої техніки на існуючих робочихмісцях та оснащення нових робочих місць у 2007році придбано 2652 комп`ютери, 54 сервери,192 маршрутизатори, 143 комутатори, 2360принтерів та інші технічні засоби.

Крім того, для технічного забезпеченняпереходу на третю модель обслуговуваннякоррахунку в системі електронних платежів СЕП�2 введено в експлуатацію програмно�апаратнийкомплекс для головного розрахункового центруВАТ “Ощадбанк”.

Для управління інформаційними ресурсами ітехнологіями забезпечено підтримку процесутестування працівників банку за допомогоюсистеми дистанційних тренінгів і навчальнихкурсів.

36

ККааддрроовваа ппооллііттииккааHHuummaann RReessoouurrccee MMaannaaggeemmeenntt PPoolliiccyy 1133..

The human resource management remains in thefocus of attention of the bank's management. Theefficient system of the selection and placement ofhuman resources focused on setting up professionalteams, the training and qualification development ofemployees, the enhancement of the personnel moti�vation and assessment system are among prioritiesof the human resource management policy.

The bank had 36,786 FTEs as of 01 January 2008;the actual registered staffing level totalled 38,928people.

The proportion of specialists with the university�level education at management positions was89.5% (or 91.8% including those studying remotelyat universities and colleges). There are 9 PhDs(Candidates of Sciences) working in the bank; 4 offi�cers have the rank of an Honoured Economist ofUkraine; 1 employee was elected a full member ofthe Ukrainian Technological Academy with the aca�demician rank.

The comprehensive professional and economictraining system that operates in the bank makes itpossible to set up the management developmentreserve, to train and develop specialists both in edu�cational establishments and directly in the bank.

In 2007, 1097 officers graduated from universi�ties, 3662 officers of the bank are currently studyingin university�level education establishments. In addi�tion, 354 specialists were trained at qualificationdevelopment courses in relevant higher educationinstitutions; 1928 people were trained in theSpecialists Training Centre of the Bank. 14,989 man�agers and specialists of offices of the bank took partin seminars held in regional directorates.

3,742 tellers and cashiers were trained during thereporting year from among the newly hired officers.

An electronic Remote Testing and Training CourseManagement System contributes to enhancing effi�ciency of the intra�bank training system; it makes itpossible for a large number of employees topromptly and efficiently obtain the knowledge need�ed for work without leaving the working place, andto promptly and objectively assess their professionalknowledge level.

The bank appreciates the creative approach tothe work, the willingness and the ability to do every�thing for improving the work quality and results in itsemployees. The Medal of Merit of JSC“Oschadbank” was awarded to 32 employees, theGolden Medal of Merit was awarded to 7 employ�ees, the Diploma of the Management Board of JSC“Oschadbank” was awarded to 87 employees, andLetters of Gratitude from the Chairman of theManagement Board were issued to 60 employeesfor the high performance indicators in the year 2007.

Робота з персоналом знаходиться в центріпостійної уваги керівництва банку.Пріоритетними напрямами кадрової політики єефективна система підбору і розстановки кадрів,спрямована на формування колективівпрофесіоналів, підготовка та підвищеннякваліфікації працівників, удосконалення системимотивації та оцінки персоналу.

Станом на 01.01.2008 штатна чисельністьпрацівників банку становила 36 786 од., обліковачисельність � 38 928 чол.

Показник заміщення номенклатурних посадфахівцями з вищою освітою склав 89,5%, а зурахуванням тих, що заочно навчаються у вищихнавчальних закладах � 91,8%. В системі банкупрацює 9 кандидатів наук, 4 працівники маютьзвання Заслуженого економіста України, 1працівник обраний дійсним членом Українськоїтехнологічної Академії з присвоєнням званняАкадеміка.

Діюча в банку комплексна система професійно�економічного навчання дає змогу формуватикадровий резерв, здійснювати підготовку таперепідготовку фахівців в освітніх закладах табезпосередньо в банку.

У 2007 році здобули вищу освіту 1097працівників установ банку, а всього по системі увищих навчальних закладах навчається 3 662працівники. На курсах підвищення кваліфікаціїпри профільних вузах пройшли навчання 354особи, в центрі підготовки спеціалістів банку �1928 працівників. При регіональних управлінняхучасть у семінарах взяли 14 989 керівників тафахівців установ банку.

З числа новоприйнятих підготовлено 3 742операційно�касових працівники.

Підвищенню ефективності внутрішньобанків�ської системи навчання сприяє впровадженаелектронна Система дистанційного тестування танавчальних курсів, яка дає змогу швидко іефективно отримувати необхідні для роботизнання великій кількості співробітників без відривувід основної діяльності та оперативно і об'єктивнооцінювати рівень їхніх професійних знань. Банк цінує в своїх працівниках творчий підхід дороботи, бажання і вміння робити все дляпокращення її якості та результатів. За високіпоказники в роботі у 2007 році 32 працівникинагороджено Відзнакою ВАТ “Державнийощадний банк України”, 7 � “Золотою Відзнакою”ВАТ “Ощадбанк”, 87 � Почесною грамотоюправління Відкритого акціонерного товариства“Державний ощадний банк України”, 60 � відзначено подякою голови правління.

37

It has been a priority of the regional policy of thebank for the year 2007 to preserve the presence ofthe bank in most populated areas of Ukraine due topositive changes that have lately occurred in thebank (the improvement of major financial indicators,the enhanced capitalisation of the bank) and in viewof the considerable reduction in the number ofoffices over the last ten years. Realising the socialimportance of the presence of a state�owned bankin the most remote parts of the country and under�standing its role in the implementation of state pro�grammes, the bank concentrated its efforts on creat�ing favourable conditions for the customer serviceand the expansion of the range of the services beingprovided.

While representing state interests associated withthe provision of banking services to broad popula�tion strata on the territory of Ukraine, the policy wasfocused on reviving Oschadbank as a modern, reli�able, stable and competitive institution on the bank�ing service market. The branch network being themajor channel of access for customers to the bank'sproducts remains to be its major strategic advan�tage, which becomes even more important in con�nection with the increase in the number of offices ofother commercial banks, including the foreign banksfocused on retail customers.

JSC “Oschadbank” focused on revising the struc�ture of its branch network by migrating to the two�tier model by means of the transformation of branch�es into outlets entered into balance sheets of region�al directorates in view of the national�scale trends ofthe development of the banking sector charac�terised by the reduced number of branches with bal�ance sheets and the appropriately increased num�ber of outlets on the territory of Ukraine.

These acts were based on the accumulated expe�rience, which highlighted the benefits of the develop�ment of such a regional network structure due to thehigher potential of regional�level institutions, such as:

the higher level of penetration of the technicalequipment, including computers and banking equip�ment;

the possibility of control over the activities of thesubordinated network and the prompt reaction tonegative changes in its operation;

the availability of the better qualified personnelcapable of organising and controlling activities ofthe subordinated offices.

To this end, 14 branches were transformed intooutlets during the year 2007. In addition, 5 new out�lets were opened and addresses of 35 offices werechanged.

З урахуванням позитивних змін, що відбулися вбанку останніми роками (покращення основнихфінансових показників, підвищення рівнякапіталізації банку), та зважаючи на значнескорочення кількості установ за останні десятьроків, основним завданням регіональної політикибанку на 2007 рік визначено збереженняприсутності установ банку в переважній більшостінаселених пунктів України. Розуміючи соціальнузначущість присутності державного банку внайвіддаленіших куточках країни та його роль уреалізації держаних програм, банк зосередивсвої зусилля на створенні сприятливих умов дляобслуговування клієнтів, а також розширенніпереліку надаваних його установами послуг.

Виступаючи на території Українипредставником державних інтересів, пов'язаних знаданням банківських послуг широким верствамнаселення, проводився курс на відродженняОщадбанку як сучасної, надійної, стійкої таконкурентоспроможної установи на ринкубанківських послуг. Філійна мережа як основнийканал доступу клієнтів до продуктів банкузалишається його основною стратегічноюперевагою, значення якої посилюється у зв'язку зізбільшенням кількості установ інших комерційнихбанків, у т.ч. іноземних, діяльність якихспрямована на роздрібних клієнтів.

Спираючись на загальнодержавні тенденціїрозвитку банківського сектору економіки, якіхарактеризуються зменшенням кількостібалансових та відповідним зростанням числабезбалансових установ на території України, ВАТ“Ощадбанк” проводився курс на якісну змінуструктури філійної мережі, а саме перехід надворівневу модель шляхом реорганізації філій�відділень у безбалансові установи, щообліковуються на балансі філій � регіональнихуправлінь.

Підставою для таких дій став накопиченийдосвід, який висвітлив переваги побудови саметакої структури регіональної мережі у зв'язку збільш високим потенціалом установрегіонального рівня, а саме:

вищий рівень забезпечення технічнимизасобами, в тому числі комп'ютерною ібанківською технікою;

можливість здійснення контролю за діяльністюпідпорядкованої мережі та вчасного реагуванняна негативні зміни в її діяльності;

наявність більш кваліфікованого персоналу,здатного забезпечити організацію та контроль задіяльністю підпорядкованих установ.

1144.. ФФііллііййннаа ммеерреежжааBBrraanncchh NNeettwwoorrkk

38

відділень та створено на їх базі територіальновідокремлені безбалансові відділення (ТВБВ). Крімтого, відкрито 5 нових ТВБВ та змінено адресумісцезнаходження 35 установ.

Таким чином, станом на 01.01.2008 у системібанку обліковувалось 6 145 установ, з них:

філій � 405 (з яких: обласних управлінь � 23,Головне управління по м. Києву та Київськійобласті і Кримське республіканське управління) тавідділень � 380;

ТВБВ � 5 740, у тому числі міських � 3 015 тасільських � 2 725.

Незважаючи на жорстку ринкову конкуренцію,Ощадбанк завдяки розгалуженій мережі і насьогодні має суттєві переваги перед комерційнимибанками у сфері обслуговування населеннярегіонів країни.

Thus, the bank's network consisted of 6,145 officesas of 01 January 2008, including:

405 branches (including: 23 oblast directorates,the Main Kyiv City and Kyiv Oblast Directorate andthe Crimean Republican Directorate), and 380branches;

5,740 outlets, including 3,015 urban and 2,725rural outlets.

In spite of the fierce competition on the market,Oschadbank still has substantial advantages versuscommercial banks in the field of the provision ofservices to the population in various regions of thecountry due to its widespread network.

Територіальне розміщення установ ВАТ “Ощадбанк”станом на 01.01.2008

Geographical Distribution of Offices of JSC “Oschadbank”as of 01.01.2008

В сільськіймісцевості

In rural areas22 772255

В селищах міського типу

In towns � 775588..

У містах державного,республіканського,обласного та районногозначення

In cities 22 666622

Для забезпечення виконання таких намірівпротягом 2007 року реорганізовано 14 філій�

39

We audited the annual financial statements ofJoint Stock Company “State Savings Bank ofUkrayine”, Kyiv, Ukraine (hereinafter referred to asthe “Bank”) for the year, which ended on 31December 2007. These financial statements includ�ed the balance sheet as of 31 December 2007, theprofit and loss account as of 31 December 2007, theequity statement as of 31 December 2007, the cashflow report as of 31 December 2007, and thedescription of important aspects of the accountingpolicy, and other explanatory notes.

RReessppoonnssiibbiilliittyy ooff tthhee MMaannaaggeemmeennttThe Management of the Bank is responsible for

the preparation and the adequate presentation ofthe attached financial statements in accordance withrequirements of National Accounting Policies(Standards) (hereinafter referred to as “NAPS”), andrequirements of the current legislation. The responbility of the management covers the following: thedevelopment, the introduction and the use of theinternal control in respect of the preparation andadequate presentation of financial statements thatdo not contain substantial distortions caused byfraud or errors; the selection and the application ofan appropriate accounting policy, and accountingestimates that are in conformity with circumstances.

RReessppoonnssiibbiilliittyy ooff tthhee AAuuddiittoorrWe are responsible for issuing an opinion on the

financial statements on the basis of results of ouraudit. We carried out our audit in accordance withrequirements of the Audit Activities Act of Ukraineand International Audit, Assurance and EthicsStandards of the International Federation ofAccountants. These standards require us to adhereto ethical requirements, and to plan and perform theaudit for obtaining the sufficient assurance that theannual financial statements are free from materialdistortions.

The audit envisages the performance of proce�dures for obtaining the audit evidence in respect ofamounts and disclosures stated in the financial state�ments. The choice of procedures depends on thejudgement of an auditor. Such procedures includethe evaluation of risks of substantial distortions of theannual financial statements due to fraud or errors.While evaluating these risks, the auditor considersthe internal control measures related to the prepara�tion and the adequate presentation of annual finan�cial statements in order to develop audit proceduresthat match the circumstances. The audit also includesthe assessment of the suitability of the applied

Ми провели аудиторську перевірку річноїфінансової звітності відкритого акціонерноготовариства “Державний ощадний банк України”,м. Київ, Україна (далі � Банк), за рік, що закінчився31 грудня 2007 року. Ця річна фінансова звітністьвключає баланс за станом на 31 грудня 2007року, звіт про фінансові результати за станом на31 грудня 2007 року, звіт про власний капітал застаном на 31 грудня 2007 року, звіт про рухгрошових коштів за станом на 31 грудня 2007року, опис важливих аспектів облікової політикита інші пояснювальні примітки.

ВВііддппооввііддааллььннііссттьь ууппррааввллііннссььккооггоо ппееррссооннааллууКерівництво Банку несе відповідальність за

підготовку та достовірне представлення доданоїфінансової звітності у відповідності до вимогНаціональних Положень (Стандартів)siбухгалтерського обліку (надалі � П(С)БО)тавимог чинного законодавства України.Відповідальність управлінського персоналуохоплює: розробку, впровадження, тавикористання внутрішнього контролю стосовнопідготовки та достовірного представленняфінансової звітності, які не містять суттєвихвикривлень внаслідок шахрайства або помилок;вибір та застосування відповідної обліковоїполітики, а також облікових оцінок, яківідповідають обставинам.

ВВііддппооввііддааллььннііссттьь ааууддииттооррааНашою відповідальністю є надання висновку

щодо фінансової звітності на основі результатівнашої аудиторської перевірки. Ми провелиаудиторську перевірку у відповідності з вимогамиЗакону України “Про аудиторську діяльність”,Міжнародними стандартами аудиту, наданнявпевненості та етики Міжнародної федераціїбухгалтерів. Ці стандарти вимагають від насдотримання етичних вимог, а також планування йвиконання аудиторської перевірки для отриманнядостатньої впевненості, що фінансова звітність немістить суттєвих викривлень.

Аудит передбачає виконання процедур задляотримання аудиторських доказів стосовно сум тарозкриттів у фінансовій звітності. Відбір процедурзалежить від судження аудитора. До такихпроцедур входить оцінка ризиків суттєвихвикривлень фінансової звітності внаслідокшахрайства або помилок. Виконуючи оцінку цихризиків, аудитор розглядає заходи внутрішньогоконтролю, що стосуються підготовки тадостовірного представлення фінансової звітності

ВВииссннооввоокк ннееззааллеежжнниихх ааууддииттооррііввOOppiinniioonn ooff IInnddeeppeennddeenntt AAuuddiittoorrss1155..

40

з метою розробки аудиторських процедур, яківідповідають обставинам. Аудит включає такожоцінку відповідності використаної обліковоїполітики та прийнятність облікових оцінок,зроблених управлінським персоналом, та оцінкузагального представлення річної фінансовоїзвітності.

Ми вважаємо, що отримали достатні тавідповідні аудиторські докази для висловленнянашої думки.

ББееззууммооввнноо��ппооззииттииввнниийй ввииссннооввооккНа нашу думку річна фінансова звітність

достовірно, у всіх суттєвих аспектах, відображаєфінансовий стан Банку станом на 31 грудня 2007року, його фінансові результати та рух грошовихкоштів за рік, що закінчився на вказану дату, увідповідності до П(С)БО та вимог чинногозаконодавства.

Київ, 20 травня 2008 року. ТОВ АФ “БДО Баланс�Аудит”Балченко С.О.Сертифікат № 0000040 дійсний до 01.01.2010 рДиректор ТОВ АФ “БДО Баланс�Аудит”

accounting policy and the acceptability of account�ing estimates made by the management, and theevaluation of the overall presentation of annualfinancial statements.

We believe that we have obtained reasonableand appropriate audit evidence for expressing ouropinion.

TThhee ooppiinniioonn iiss uunnccoonnddiittiioonnaallllyy ppoossiittiivvee..In our opinion, the annual financial statements

adequately reflect all material aspects of the finan�cial standing of the Bank as of 31 December 2007,its financial performance and cash flow for the yearthat finished as of the date stated above in conform�ity with the NAPS and the requirements of the currentlegislation.

Kyiv, 20 May 2008TOV AF “BDO Balans�Audyt”S.O. BalchenkoCertificate No. 0000040 valid till 01 January 2010TOV AF “BDO Balans�Audyt”, Director

41

1166..Рядок

1

1.1

1.2

2

2.1

2.2

3

4

5

6

7

8

9

10

11

12

13

14

15

16

17

18

19

20

21

Найменування статті

Чистий процентний дохід

Процентний дохід

Процентні витрати

Чистий комісійний дохід

Комісійний дохід

Комісійні витрати

Торговельний дохід

Дохід у вигляді дивідендів

Дохід від участі в капіталі

Інший дохід

Усього доходів

Загальні адміністративні витрати

Витрати на персонал

Втрати від участі в капіталі

Інші витрати

Прибуток від операцій

Чисті витрати на формування резервів

Дохід/Збиток від довгострокових активів,

призначених для продажу

Прибуток до оподаткування

Витрати на податок на прибуток

Прибуток після оподаткування

Чистий прибуток/збиток від продажу

довгострокових активів, призначених для

продажу

Чистий прибуток/збиток банку

Чистий прибуток на одну просту акцію (грн.)

Скоригований чистий прибуток на одну

просту акцію (грн.)

2007 рік

874 592

1 350 288

(475 696)

477 547

567 595

(90 048)

69 158

6

0

77 830

1 499 133

(227 571)

(821 869)

(550)

(83 602)

365 541

(65 749)

0

299 792

(92 611)

207 181

0

207 181

279 974,96

279 974,96

2006 рік

592 275

836 174

(243 899)

322 140

395 225

(73 085)

45 711

0

0

72 888

1 033 014

(186 976)

(552 226)

(5)

(60 246)

233 561

(25 621)

0

207 940

(62 644)

145 296

0

145 296

204 642,67

204 642,67

ЗЗввіітт ппрроо ффііннааннссооввіі ррееззууллььттааттии Звіт про фінансові результати ВАТ “Ощадбанк”

за станом на 31 грудня 2007 року (на кінець дня)(тис.грн.)

42

Row

1

1.1

1.2

2

2.1

2.2

3

4

5

6

7

8

9

10

11

12

13

14

15

16

17

18

19

20

21

(UAH'000)

Item

Net interest income

Interest income

Interest expenses

Net commission income

Commission income

Commission expenses

Trading income

Dividend income

Income from the participation in capital

Other income

Total income

General administration expenses

Payroll expenses

Losses from the participation in capital

Other expenses

Profit from operations

Net provisioning expenses

Income/Expense from long�term assets

intended for sale

Profit before tax

Profit tax expenses

Profit after tax

Net profit/loss from the sale of long�term

assets intended for sale

Net profit/loss

Net profit per ordinary share (UAH)

Adjusted net profit per ordinary share (UAH)

Y 2007

874 592

1 350 288

(475 696)

477 547

567 595

(90 048)

69 158

6

0

77 830

1 499 133

(227 571)

(821 869)

(550)

(83 602)

365 541

(65 749)

0

299 792

(92 611)

207 181

0

207 181

279 974,96

279 974,96

Y 2006

592 275

836 174

(243 899)

322 140

395 225

(73 085)

45 711

0

0

72 888

1 033 014

(186 976)

(552 226)

(5)

(60 246)

233 561

(25 621)

0

207 940

(62 644)

145 296

0

145 296

204 642,67

204 642,67

PPrrooffiitt aanndd LLoossss AAccccoouunnttProfit and Loss Account JSC “Oschadbank”

as of 31 December 2007 (as of the end of day)

43

Рядок

1

2

345678910111213

14

1515.1

1617

1819202122

232425

26272828.128.229

30

3132

Найменування статті

АКТИВИКошти в Національному банку України таготівкові кошти банкуКазначейські та інші цінні папери, щорефінансуються Національним банкомУкраїни, і цінні папери, емітованіНаціональним банком України Кошти в інших банкахЦінні папери в торговому портфелі банкуЦінні папери в портфелі банку на продажКредити та заборгованість клієнтівЦінні папери в портфелі банку до погашенняІнвестиції в асоційовані й дочірні компанії Основні засоби та нематеріальні активиНараховані доходи до отримання Відстрочений податковий активІнші активиДовгострокові активи, призначені дляпродажуУсього активів

ЗОБОВ'ЯЗАННЯ

Кошти банків:У тому числі кредити, які отримані відНаціонального банку УкраїниКошти клієнтівОщадні (депозитні) сертифікати, емітованібанкомБоргові цінні папери, емітовані банкомНараховані витрати до сплатиВідстрочені податкові зобов'язанняІнші зобов'язанняУсього зобов'язань

ВЛАСНИЙ КАПІТАЛ

Статутний капіталКапіталізовані дивідендиВласні акції (частки, паї), що викуплені вакціонерів (учасників)Емісійні різниціРезерви та інші фонди банкуРезерви переоцінки, у тому числі:Резерви переоцінки необоротних активівРезерви переоцінки цінних паперівНерозподілений прибуток (непокритийзбиток) минулих роківПрибуток/Збиток звітного року, що очікуєзатвердженняУсього власного капіталуУсього пасивів

2007 рік

1 660 830

2 027 957

4 583 2580337 1728 465 402351 60001 686 80856 8360114 4566 587

19 290 906

2 143 8480

13 906 856283

0235 210292 882513 40717 092 486

922 000147 0000

022 288898 996898 96135955

207 181

2 198 42019 290 906

2006 рік

1 190 245

1 893 438

2 371 875021 4234 111 623172 2845501 686 80540 801093 6427 730

11 590 416

913 8110

8 440 596492

0137 383293 39513 3329 799 009

722 0001 0000

012 508899 570899 570011 033

145 296

1 791 40711 590 416

ББааллааннсс ВВААТТ ““ООщщааддббааннкк”” Баланс ВАТ “Ощадбанк” за станом на 31 грудня 2007 року (на кінець дня)

(тис.грн.)1177..

44

Row

1

2

345678

91011121314

1515.1

16171819202122

232425

26272828.1

28.229

30

31

32

Найменування статтіASSETSFunds with the National Bank of Ukraine andcash of the bankTreasury and other securities refinanced by theNational Bank of Ukraine, and securities issuedby the National Bank of Ukraine BanksSecurities in the bank's trading portfolioSecurities in the bank's portfolio for saleLoans and outstanding debt of clientsSecurities in the bank's portfolio till maturityInvestments into associated and subsidiary com�panies Fixed and intangible assetsAccrued income to be received Deferred tax assetOther assetsLong�term assets intended for saleTotal Assets

LIABILITIES

Banksincluding loans obtained from the National Bankof UkraineCustomersCertificates of deposit (savings certificates)issued by the bankDebt securities issued by the bankExpenses accrued for paymentDeferred tax liabilitiesOther liabilitiesTotal Liabilities

OWN CAPITAL

Authorised capitalCapitalised dividendOwn shares (interests, units) redeemed fromshareholders (participants)Issuance differencesReserves and other funds of the BankRevaluation reserves, including:Reserves of the revaluation of non�workingassetsReserves of the revaluation of securitiesRetained profit (Non�covered loss) of previousyearsProfit/Loss of the reporting year pendingapprovalTotal own capital

Total Liabilities and Capital

Y2007

1 660 830

2 027 957

4 583 2580337 1728 465 402351 6000

1 686 80856 8360114 4566 58719 290 906

2 143 8480

13 906 856283

0235 210292 882513 40717 092 486

922 000147 0000

022 288898 996898 961

35955

207 181

2 198 420

19 290 906

Y2006

1 190 245

1 893 438

2 371 875021 4234 111 623

172 284550

1 686 80540 801093 6427 73011 590 416

913 8110

8 440 596492

0137 383293 39513 3329 799 009

722 0001 0000

012 508899 570899 570

011 033

145 296

1,791 407

11 590 416

BBaallaannccee SShheeeett ooff JJSSCC ““OOsscchhaaddbbaannkk””Balance Sheet JSC “Oschadbank” as of 31 December 2007 (as of the end of day)

(UAH'000)

45

ААддрреессии ффіілліійй �� ррееггііооннааллььнниихх ууппррааввлліінньь

1. Вінницьке обласне управління 21100, м. Вінниця, вул. Соборна, 71

2. Волинське обласне управління 43001, м. Луцьк, вул. Червоного Хреста, 8

3. Дніпропетровське обласне управління 49044, м. Дніпропетровськ, вул. Клари Цеткін, 9�А

4. Донецьке обласне управління 83048, м. Донецьк, вул. Університетська, 87�Б

5. Житомирське обласне управління 10014, м. Житомир, вул. Перемоги, 15

6. Закарпатське обласне управління 88000, м. Ужгород, вул. Корзо, 15

7. Запорізьке обласне управління 69063, м. Запоріжжя, просп. Леніна, 48

8. Івано�Франківське обласне управління 76018, м. Івано�Франківськ, вул. Гетьмана Мазепи, 14

9. Кіровоградське обласне управління 25006, м. Кіровоград, вул. Декабристів, 9

10. Кримське республіканське управління 95017, м. Сімферополь, вул. Київська, 55�А

11. Луганське обласне управління 91055, м. Луганськ, вул. Шевченка, 1

12. Львівське обласне управління 79000, м. Львів, вул. Cічових Стрільців, 9

13. Миколаївське обласне управління 54024, м. Миколаїв, Херсонське шосе, 50

14. Одеське обласне управління 65014, м. Одеса, вул. Базарна, 17

15. Полтавське обласне управління 36000, м. Полтава, вул. Котляревського, 22

16. Рівненське обласне управління 33028, м. Рівне, вул. С. Петлюри, 16

17. Сумське обласне управління 40030, м. Суми, вул. Горького, 32

18. Тернопільське обласне управління 46001, м. Тернопіль, майдан Волі, 2

19. Харківське обласне управління 61003, м. Харків, пл. Конституції, 22

20. Херсонське обласне управління 73000, м. Херсон, вул. Суворова, 24

21. Хмельницьке обласне управління 29000, м. Хмельницький, вул. Кам'янецька, 46

22. Черкаське обласне управління 18005, м. Черкаси, бульв. Шевченка, 320

23. Чернігівське обласне управління 14000, м. Чернігів, просп. Миру, 19

24. Чернівецьке обласне управління 58013, м. Чернівці, вул. Червоноармійська, 244

25. Головне управління по м. Києву та Київській області 01034, м. Київ, вул. Володимирська, 27

46

ттеелл.. ((00443322)) 332266669977

ттеелл.. ((00333322)) 7777661100

ттеелл.. ((00556622)) 335566888866

ттеелл.. ((006622)) 33881155555577

ттеелл.. ((00441122)) 222200883388

ттеелл.. ((0033112222)) 3355556644

ттеелл.. ((006611)) 22227700220033

ттеелл.. ((0033442222)) 2233333366

ттеелл.. ((00552222)) 335588443311

ттеелл.. ((00665522)) 5511001188

ттеелл.. ((00664422)) 334444660044

ттеелл.. ((003322)) 22440033990033

ттеелл.. ((00551122)) 556600001133

ттеелл.. ((004488)) 77777733227733

ттеелл.. ((00553322)) 550033660000

ттеелл..((00336622)) 226677550066

ттеелл.. ((00554422)) 221155444400

ттеелл.. ((00335522)) 552211338822

ттеелл.. ((005577)) 77331122996699

ттеелл..((00555522)) 449900111100

ттеелл.. ((00338822)) 778833227722

ттеелл.. ((00447722)) 336600004400

ттеелл.. ((00446622)) 667766994411

ттеелл.. ((00337722)) 558855557766

ттеелл ((004444)) 22447722990022

AAddddrreesssseess ooff BBrraanncchheess �� RReeggiioonnaall DDiirreeccttoorraatteess

1. Vinnytsia Oblast Directorate 21100, Vinnytsia, 71 Vulytsia Soborna

2. Volyn Oblast Directorate 43001, Lutsk, 8 Vulytsia Chervonoho Khresta

3. Dnipropetrovsk Oblast Directorate 49044, Dnipropetrovsk, 9a Vulytsia Klary Zetkin

4. Donetsk Oblast Directorate 83048, Donetsk, 87�b Vulytsia Universytetska

5. Zhytomyr Oblast Directorate 10014, Zhytomyr, 15 Vulytsia Peremohy

6. Zakarpattia Oblast Directorate 88000, Uzhhorod, 15 Vulytsia Corso

7. Zhytomyr Oblast Directorate 69063, Zaporizhzhia, 48 Prospekt Lenina

8. Ivano�Frankivsk Oblast Directorate 76018, Ivano�Frankivsk, 14 Vulytsia Hetmana Mazepy

9. Kirovohrad Oblast Directorate 25006, Kirovohrad, 9 Vulytsia Dekabrystiv

10. Crimean Republican Directorate 95017, Simferopol, 55�a Vulytsia Kyivska

11. Luhansk Oblast Directorate 91055, Luhansk, 1 Vulytsia Shevchenka

12. Lviv Oblast Directorate 79000, Lviv, 9 Vulytsia Sichovykh Striltsiv

13. Mykolayiv Oblast Directorate 54024, Mykolayiv, 50 Khersonske Shosse

14. Odesa Oblast Directorate 65014, Odesa, 17 Vulytsia Bazarna

15. Poltava Oblast Directorate 36000, Poltava, 22 Vulytsia Kotliarevskoho

16. Rivne Oblast Directorate 33028, Rivne, 16 Vulytsia Symona Petliury

17. Sumy Oblast Directorate 40030, Sumy, 32 Vulytsia Horkoho

18. Ternopil Oblast Directorate 46001, Ternopil, 2 Maidan Voli

19. Kharkiv Oblast Directorate 61033, Kharkiv, 22 Ploshcha Konstytutsiyi

20. Kherson Oblast Directorate 73000, Kherson, 24 Vulytsia Suvorova

21. Khmelnitsky Oblast Directorate 29000, Khmelnitsky, 46 Vulytsia Kamianetska

22. Cherkasy Oblast Directorate 18005, Cherkasy, 320 Bulvar Shevchenka

23. Chernihiv Oblast Directorate 14000, Chernihiv, 19 Prospekt Myru

24. Chernivtsi Oblast Directorate 58013, Chernivtsi, 244 Vulytsia Chervonoarmiyska

25. Main Kyiv City and Oblast Directorate 01034, Kyiv, 27 Vulytsia Volodymyrska

47

TTeell.. ++338800443322 332266669977

TTeell.. ++338800333322 777766110000

TTeell.. ++338800556622 335566888866

TTeell.. ++3388006622 33881155555577

TTeell.. ++338800441122 222200883388

TTeell.. ((0033112222)) 3355556644

TTeell.. ++3388006611 22227700220033

TTeell.. ++33880033442222 2233333366

TTeell.. ++338800552222 335588443311

TTeell.. ++338800665522 551100118844

TTeell.. ++338800664422 334444660044

TTeell.. ++3388003322 22440033990033

TTeell.. ++338800551122 556600001133

TTeell.. ++3388004488 77777733227733

TTeell.. ++338800553322 550033660000

TTeell.. ++338800336622 226677550066

TTeell.. ++338800554422 221155444400

TTeell.. ++338800335522 552211338822

TTeell.. ++3388005577 77331122996699

TTeell.. ++338800555522 449900111100

TTeell.. ++338800338822 778833227722

TTeell.. ++338800447722 336600004400

TTeell.. ++338800446622 667766994411

TTeell.. ++338800337722 558855557766

TTeell.. ++3388004444 22447722990022

State Sevings Bank of Ukrayine was registered asa legal entity on 31 December 1991 by PecherskDistrict State Administration in the City of Kyiv (LegalEntity State Registration Certificate AOO No.038999 of 31 December 1991) and entered into theState Banks Register on 31 December 1991 underNo. 4 (JSC “Oschadbank” Registration CertificateNo. 4 issued by the National Bank of Ukraine on 31December 1991).

The bank has obtained the following licences andpermits in order to engage into certain lines of busi�ness:

Banking Licence No. 148 issued by the NationalBank of Ukraine 16 January 2002;

Permit No. 148�2 issued by the National Bank ofUkraine on 29 April 2002;

Annex to Permit No. 148�2 issued by theNational Bank of Ukraine on 29 April 2002;

a licence for the professional activities on thesecurities market: securities issue and circulationactivities; depository activities of a securities custodi�an Series АБ No. 218398 issued by the StateCommission for Securities and Stock Market on 20June 2005 and valid till 20 June 2010;

a licence for the lottery issue and organisation(state instant lotteries) Series AA No. 417232 issuedby the Ministry of Finance of Ukraine on 14 February2004 and valid from 23 February 2001 till 23 February 2013.

NBU Licence No. 148 of 16 January 2002

Відкрите акціонерне товариство “Державнийощадний банк України” зареєстровано якюридичну особу 31.12.1991 Печерськоюрайонною в місті Києві Державноюадміністрацією (Свідоцтво про державнуреєстрацію юридичної особи від 31.12.1991 серіяАОО № 038999) та у Державному реєстрі банків31.12.1991 № 4 (свідоцтво про реєстрацію ВАТ“Ощадбанк”, видане Національним банкомУкраїни від 31.12.1991 № 4).

Банком з метою здійснення окремих видівдіяльності одержано такі ліцензії (дозволи):

банківська ліцензія № 148, виданаНаціональним банком України 16.01.2002;

дозвіл № 148�2, виданий Національнимбанком України 29.04.2002;

додаток до дозволу № 148�2, виданийНаціональним банком України 29.04.2002;

ліцензія про професійну діяльність на ринкуцінних паперів: діяльність з випуску та обігу ціннихпаперів; депозитарна діяльність зберігача ціннихпаперів Серія АБ № 218398, видана Державноюкомісією з цінних паперів та фондового ринку20.06.2005; строк дії по 20.06.2010;

ліцензія на випуск та проведення лотерей(державні миттєві лотереї) Серія АА №417232,видана Міністерством фінансів України14.02.2004; строк дії від 23.02.2001 по23.02.2013.

Ліцензія НБУ №148 від 16.01.2002р.

ЛЛііццееннззііїї ттаа ддооззввооллииLLiicceenncceess aanndd PPeerrmmiittss

48

Річний звіт - Oschadbank · 2020-04-16 · Річний звіт Annual Report....

Documents

Transcript of Річний звіт - Oschadbank · 2020-04-16 · Річний звіт Annual Report....