Proyecto de Inversión

INTRODUCCIÒN

“Apis Vet.” es una clínica veterinaria dedicada a la salud y bienestar de animales

domésticos, ofreciendo servicios accesibles y de alta calidad a sus clientes.

Ubicada en el partido de Merlo, zona Oeste del Gran Buenos Aires, esta empresa

nace a partir de la unión de personas con un objetivo en común: mejorar la calidad

de vida de las mascotas y educar a la población para prevenir los posibles riesgos

que pueden llegar a afectar tanto la salud de los animales, como así también la de

sus propios dueños.

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PREFACTIBILIDAD

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La Misión

Somos un equipo dedicado a mejorar el bienestar de las mascotas, mediante

profesionales capacitados y servicios adecuados que brinden a cada uno de nuestros

clientes la mejor calidad de atención.

La Visión

Ser reconocidos como una empresa confiable, segura, respetada por la eficiencia de

nuestros servicios, el entrenamiento sólido de nuestros profesionales y la calidez de

nuestra atención.

Objetivos

Ofrecer servicio de consultorio y llevar a cabo cirugías menores y mayores.

Ofrecer servicio de baño y peluquería.

Contar con una infraestructura adecuada para estos servicios.

Adquirir herramientas de buena calidad y tecnología de última generación.

Capacitar de manera constante a los profesionales.

Concientizar a la sociedad sobre la salud pública y el cuidado animal.

Brindar un trato cordial y fortalecer la confianza de nuestros clientes.

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Metas

A un año:

Adquirir una clientela fija.

Ampliar el personal.

Consolidar el grupo de trabajo, apuntando al compañerismo y al trabajo en

equipo para maximizar la eficiencia de la empresa.

A dos años:

Pet’s shop

Venta de alimento balanceado de consumo diario y específicos.

Microscopio

A tres años:

Centrigufa

Ecógrafo

A cuatro años:

Ampliar instalaciones.

Farmacia.

A cinco años:

Sumar personal médico.

Agregar un nuevo consultorio.

Compra de caniles.

Ofrecer servicio de guardia de 24hs con internación.

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Grupo meta

“Apis Vet.” está ubicada en la zona céntrica de la localidad Merlo, sobre Av. Del

Libertador y Perú, a poca distancia de la estación del ferrocarril Sarmiento.

Esta avenida principal se caracteriza por el predominio de edificios bajos y comercios

de toda clase de rubros. Sin embargo alrededor de la misma prevalecen las casas

amplias y vistosas, lo cual nos da idea de un nivel socio económico medio y medio-

alto.

A través de entrevistas personales a los vecinos, de recorrer el barrio y consultar con

algunos colegas, podemos afirmar que hay mayor número de caninos de grande y

mediano tamaño en relación a la cantidad de caninos pequeños y felinos.

Análisis Microeconómico

Nuestro campo laboral se limita a la región donde se encontrará ubicada la clínica

veterinaria. La zona de Merlo se caracteriza por mostrar cierta diversidad si nos

referimos a la clase socio-económica, dependiendo de cada uno de los barrios. En

algunos sectores, aquellos más alejados del centro, el nivel de ingresos es

notoriamente menor al compararlo con la zona céntrica. Tan sólo observando las

viviendas ostentosas, la cantidad de comercios con precios elevados, desde locales

de ropa oligopolizados en unas pocas marcas (Narrow, Sólo Deportes), restaurantes

de primer nivel y uno de comida rápida (Mc Donalds), hasta empresas renombradas

de electrodomésticos (Garbarino, Frávega, La Casa del Audio); además de lugares

de asistencia médica privada, nos muestra la amplia diferencia entre los barrios más

carenciados. En esta zona de alto poder adquisitivo intentaremos desarrollar nuestra

empresa, donde la competencia es un factor importante a tener en cuenta.

Es claro que los servicios veterinarios de cualquier empresa, desde un consultorio

hasta una clínica, deben adaptarse a la situación económica, fundamentalmente del

país, y a su vez, de la zona que delimite nuestro trabajo. El nivel de ingresos de la

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gente es una variable determinante. Por otra parte, la predisposición de las personas

y el compromiso que tengan por sus mascotas afectan nuestra labor también.

Muchos propietarios de perros y gatos, quizás no pueden pagar los servicios de un

profesional pero buscan la manera de hacerlo. Algunos veterinarios o médicos

veterinarios contemplan la idea de atender la consulta de esas personas, y

dependiendo de la confianza y la situación particular de cada uno, puede acceder a

ofrecer sus servicios a través de pagos en cuotas.

La salud económica de la profesión veterinaria está estrechamente vinculada a la

demanda de servicios veterinarios en la sociedad. En la medida en que la empresa

veterinaria satisface con eficacia las necesidades de la sociedad, existe una

correlación general con la buena disposición a pagar por los diversos servicios que

prestan los veterinarios. Tenemos un amplio abanico de herramientas para poder

crecer como empresa. Y la demanda de nuestros servicios por parte de los clientes

exige excelencia y profesionalismo, buena atención desde que entra a la clínica

hasta que se va, comodidad y confianza, higiene y limpieza del lugar de trabajo.

Cumpliendo con los requisitos del común denominador, garantizamos que ese cliente

regrese ante una nueva necesidad o consulta.

Pero la competencia es otro factor a tener en cuenta. En la zona céntrica de Merlo

existen tres clínicas veterinarias y dos comercios de alimento balanceado y

accesorios de Pet’s Shop. Ninguna de las clínicas ofrece el servicio de peluquería

canina, lo cual se traduce en una ventaja para nuestro emprendimiento. Consultando

con los colegas que manejan estas clínicas, nos comentaron que derivan a los

clientes que buscan este tipo de servicio a aquellos lugares donde se dedican

exclusivamente a brindarlos, en la zona no céntrica. Nuestra ventaja se potencia

debido a que podemos ofrecer ambos servicios en el mismo lugar.

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Por otra parte, los precios que manejaremos son competitivos con las demás

empresas. En la parte de clínica se asemejan bastante, si subimos nuestros precios

creemos que la demanda caerá, y si los bajamos, quizás la demanda crezca, pero no

serían competentes y el nivel de ingresos no sería el esperado para obtener

beneficios y que no haya registro de pérdidas. En cuanto a los precios propiamente

dichos, las consultas están entre el rango de $60 y $100, si a esto le sumamos la

atención a domicilio, resulta de nuevos valores, entre $180 a $200. Dentro del

panorama de las cirugías más comunes, en el perro, las castraciones ascienden

desde $200 a $250 en el macho, y en el caso de la hembra, entre los $250 a $400.

En los gatos, entre $100 a $200 son los valores para los machos, y para las

hembras, entre $200 y $250. Cirugías mayores como en lo sucedido en las

piómetras, que implican ovario-histerectomía, muestran rangos entre los $600 y

$1000. Normalmente los precios no incluyen los análisis pre-quirúrgicos. Las

eutanasias, suben a rangos de entre $200 a $300. Nuestros precios están ubicados

dentro de cada uno de los precios analizados.

Si hablamos de los locales de alimento balanceado, ambos manejan la misma

distribuidora por lo que sus precios no distan demasiado. Se trata de un punto a

tener presente debido a que se analiza a corto plazo la posibilidad de complementar

nuestras actividades con la venta de alimento balanceado de reconocidas marcas.

Otro determinante es el marketing. Una de las propagandas más efectivas es

usualmente el ‘boca a boca’ por parte de la misma gente. Pero en este caso,

depende de la aceptación que tengan nuestros servicios en su totalidad en la

sociedad, las personas deben estar completamente satisfechas con la atención y los

resultados obtenidos para que las recomendaciones que puedan llegar a hacer

jueguen a nuestro favor. A su vez, la propaganda visual sobre todo, y la propaganda

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en la televisión local, no representan una gran llegada al público, por lo que las

veterinarias no optan por este tipo de estrategias. Incurrir en costos para que nuestra

empresa se promocione no sería una mala decisión. El precio por el espacio en

algún programa del canal televisivo de la zona y el costo por aparecer en la guía de

comercios del centro de Merlo de amplia circulación, no son elevados, lo cual

resultaría de una estrategia válida de marketing, y otro punto en beneficio nuestro

para competir con las demás empresas.

Quizás, el factor de mayor incidencia y más tajante es la situación económica del

país en general, y particularmente uno de sus síntomas, la inflación. Hoy en día, los

índices inflacionarios tienden siempre a subir. El año pasado, en el 2010, estudios

privados calcularon una inflación del 24%, escoltando a Venezuela con un 33,3%,

como uno de los peores países del mundo a nivel inflacionario. El INDEC calculó un

11%, pero muchas veces estos porcentajes no se reflejan en los precios en la vida

cotidiana, y más aún, si se desea emprender un proyecto de tal magnitud. Incluso se

prevé que los números van a actuar de manera similar el año entrante, el 2012, ya

que en este 2011 se demostró que fue así. Y esta situación afecta directamente

nuestra empresa, los precios de insumos, vacunas, medicamentos, descartables,

productos de peluquería, aumentan de manera mensual, y es fundamental tener

presente y contemplar diferentes opciones, como la suba de precios o la reducción

de gastos, para que no impacte fuertemente en nuestra economía.

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Análisis Macroeconómico

España

1 euro = 5,86 pesos argentinos (datos correspondientes al día 04/11/2011)

Madrid 164.08 251.98 228.54 117.2 1160.28 2921.21 304.72 187.52

Canarias 152.36 240.26 240.26 152.36 908.3 2124.25 275.42 240.26

Zaragoza 134.78 205.1 210.96 131.85 849.7 2431.19 322.3 205.1

Cantabria 134.78 216.82 246.12 140.64 849.7 2323.49 193.38

Alicante 117.2 234.4 175.8 117.2 761.8 2745.41 175.8 175.8

Valladolid 140.64 164.08 234.4 117.2 1054.8 2563.75 316.44 175.8

http://argos.portalveterinaria.com

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Inglaterra

1 GBP = 6,82 pesos argentinos (datos correspondientes al día 04/11/2011)

Descripción General Especie Precio Promedio

Refuerzo anual Gato £41 = $279.62

Refuerzo anual Perro £42 = $286.44

Análisis de sangre Gato £102 = $695.54

Análisis de sangre Perro £118 = $804.76

Castración Gato £45 = $306.9

Castración Perro £193 = $1316.26

Cirugía dental Gato £232 = $1582.24

Cirugía dental Perro £294 = $2005.08

Examen (más medicamentos) £73 = $497.86

Internación Gato £332 = $2264.24

Internación Perro £385 = $2625.7

Tratamiento parasitario Gato £30 = $204.6

Tratamiento parasitario Perro £64 = $436.48

Pedicura Gato £60 = $409.2

Pedicura Sedado £150 = $1023

Accidente de auto Gato £537 = $3662.34

Accidente de auto Perro £674 = $4596.68

Cirugía Gato £257 = $1752.74

Cirugía Perro £833 = $5681.06

Vacunación Cachorro Gato £38 = $259.16

Vacunación Cachorro Perro £57 = $388.74

Rayos X Perro £201 = $1370.82

http://www.whatprice.co.uk/pets/prices.html

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Estados Unidos

1 US$ = 4,25 pesos argentinos (datos correspondientes al día 04/11/2011)

Examen: US$ 45 = $191.25

Incluye: revisión general (ojos, oídos, pulmones, articulaciones, y el

corazón).

Vacunación canina básica y exámenes: U$S 59 = $250.75

Incluye: examen libre, vacunación contra la rabia, y el canino séxtuple,

moquillo

Séxtuple Moquillo: U$S 39 = $165.75

Vacunación felina básica y exámenes: U$S 78 = $331.5

Incluye: examen libre, vacunación contra la rabia, quíntuple, leucemia

felina

Quíntuple Moquillo: U$S 29 = $123.25

Leucemia felina: U$S 29 = $123.25

ECG y Examen Pre-quirúrgico de sangre: U$S 70 = $297.5

Castración Gato Macho: U$S 75 = $318.75

Castración Gato Hembra: U$S 130 = $552.5

Castración Perro Macho: U$S 100 = $425

Castración Perro Hembra: U$S 150 = $637.5

Eutanasia Gato U$S 45 = $191.25

Eutanasia Perro U$S 45 a U$S 75 = $191.25 a $318.75

Para caninos de menos de 35 kg., el costo es de U$S 45 = $191.25

Para caninos de más de 35 kg., el costo es de U$S 75 = $318.75

www.StonebridgeAH.com

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A partir del 2008 se produjo una crisis económica mundial originada en los Estados

Unidos. Entre los principales factores causantes de la crisis estarían los altos precios

de las materias primas, una crisis alimentaria mundial y energética, una

elevada inflación planetaria y la amenaza de una recesión en todo el mundo, así

como una crisis crediticia, hipotecaria y desconfianza en los mercados. La principal

causa de esta crisis surge de la expansión crediticia ficticia originada por los bancos

centrales, y que motivó a los empresarios a invertir donde no debían.

Los Estados Unidos, la economía más grande del mundo, entraron en 2008 con una

grave crisis crediticia e hipotecaria que afectó al fuerte sector inmobiliario, así como

un valor del dólar anormalmente bajo. Tras varios meses de debilidad y pérdida de

empleos, el fenómeno colapsó entre 2007 y 2008, causando la quiebra de medio

centenar de bancos y entidades financieras. Este colapso arrastró la capacidad de

consumo y ahorro de la población

Una de las principales consecuencias que durante el año 2008 tuvo sobre la

economía española es un fuerte crecimiento del desempleo. El sector de la

construcción es uno de los más perjudicados por la crisis debido al fin de la quiebra

del sector inmobiliario y a la posterior caída de las ventas. Durante 2008 numerosas

empresas constructoras presentaron suspensión de pagos 

Los efectos de la crisis económica también han tenido un fuerte impacto en el

sistema financiero español. Los impagos de numerosas empresas y particulares

junto a la mala gestión han llevado a la intervención de algunas entidades financieras

por parte del Estado. Pero a pesar del estímulo fiscal, las medidas han tenido un

efecto limitado pues gran parte del dinero se destinó al ahorro y no al gasto.

En España, las ciencias veterinarias, en especial la medicina veterinaria es una

profesión muy joven, con predomino femenino, cuyo principal campo de trabajo es el

sector privado. Muchos jóvenes recién graduados tienen que enfrentarse a la difícil

inserción en el mercado laboral, cuya situación es aún más compleja debido a la

crisis económica que está golpeando duramente al mundo, y especialmente a

España. Se transforman en profesionales mal retribuidos y con bajo nivel de

autoestima en relación a su alta cualificación, dedicación y profesionalidad. Sin

embargo, esto contrasta con la alta valoración que la sociedad tiene en general

acerca de los veterinarios.

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Proyecto de Inversión

En general, los precios de los servicios en la mayor parte de los centros veterinarios,

hospitales y clínicas, tienden a disminuir. El bienestar animal en tiempos de crisis

pasa a un segundo plano, ya que la sociedad apunta a satisfacer primeramente sus

necesidades básicas, aquellos bienes imprescindibles. La mascota ‘puede esperar’.

Esto sucede en nuestro país, en España, y en todo el mundo, en mayor o menor

medida.

La economía veterinaria está atravesando hoy en día un duro momento; se ve un

mercado poco sólido y afianzado. Consultando en numerosos blogs, y encuestas de

estudiantes y graduados de Veterinaria, muchos españoles se plantean la opción de

emigrar hacia otros países mejor posicionados para crecer profesional y

económicamente.

Comparando la situación de Estados Unidos, o incluso Inglaterra, y como

consecuencia de nuestra economía tambaleante, a grandes rasgos podemos decir

que la veterinaria es una profesión mejor remunerada en el exterior. La alta calidad

de los servicios, los cuales se encuentran favorecidos por la posibilidad de obtener

instalaciones más amplias contando con una mejor tecnología e insumos a bajo

costo a diferencia de lo que sucede en nuestro país, no se puede contrastar con la

situación que la profesión atraviesa hoy en día en Argentina, ya que, así como en

Estados Unidos se ve beneficiada por los factores nombrados, aquí, nos perjudica

fundamentalmente aumentando los costos a niveles demasiado altos como para

lograr que nuestra empresa sea rentable a corto y más aún, largo plazo.

Sin embargo, en Estados Unidos, el factor económico ha de ejercer un influjo

preponderante. Con el alza de los costos de construcción y funcionamiento

acompañada a la demanda cada vez mayor del público para atenciones médicas de

alta calidad, va a resultar sencillamente imposible a nivel económico para un

individuo, incluso un pequeño grupo de veterinarios, hacer frente a la competencia

sin rentabilizar al máximo sus intervenciones. Todos los facultativos veterinarios son

conscientes de la dura realidad, de modo contrario a sus homólogos de medicina

humana, los centros de atenciones veterinarias deben vivir con sus propios recursos

económicos, sin poder recurrir a fondos públicos para las instalaciones o equipo, ni

estar asegurados por terceros para cubrir los gastos reales. En la actualidad, algunos

indicios llevan a pensar que podría cambiar esta situación. En algunos sectores de

Estados Unidos, asociaciones humanitarias y proveedores de fondos privados han

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Proyecto de Inversión

empezado a crear hospitales que funcionan o no con arreglo a una base lucrativa y

utilizan los servicios profesionales de veterinarios. Algunas compañías de seguros

proponen contratos que cubren las atenciones sanitarias para pequeños animales,

aunque todavía resulta demasiado pronto para determinar el eventual éxito de estas

operaciones y decir si tendrá o no un gran impacto económico en el porvenir de la

medicina veterinaria de los pequeños animales.

A su vez, vemos que muchas veces, la rentabilidad de los servicios depende del nivel

de ingresos de la población. En Argentina, la atención médica veterinaria pública,

como en muchas partes del mundo, escasea, y los servicios privados presentan

elevados precios en relación al salario. En Estados Unidos, el salario mínimo es de

aproximadamente US$ 940 ($3995), donde una consulta promedio (US$ 45)

representa el casi 5% del total. En España, el salario mínimo es de €650 ($3809), y

la consulta promedio (€30) supone un 4,6% del total. En Inglaterra, el mínimo es de

€1100 ($6446), y teniendo en cuenta que la consulta cuesta unos €84,8 (£73),

estaríamos hablando de un 7,7% del salario total. Por otra parte, en el caso de

Argentina, el salario mínimo es aproximadamente de $2200, y sabiendo que la

consulta es de aproximadamente $80, representa un 3,64% del total. Esta situación

parece favorable para nuestro país, pero si tenemos en cuenta las operaciones más

comunes, como por ejemplo, una castración de perra, aquí se manejan precios

cercanos a los $400, que representan un 18,2% del sueldo total. En Estados Unidos

hablamos de unos US$ 150, es decir, un 16% del salario total. Y en España, una

cirugía de este tipo cuesta unos €250, lo cual representa un 38,46% del total. Se

muestra que la crisis económica mundial, repercute fuertemente en nuestro campo

laboral.

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Análisis FODA

Fortalezas Oportunidades Debilidades AmenazasSituación interna y

aspectos positivos

Situación externa y

aspectos positivos

Situación interna y

aspectos negativos

Situación externa y

aspectos negativos

Contar con

excelentes

herramientas de

trabajo y una

adecuada

infraestructura.

Tener un grupo

de trabajo

consolidado y

que funcione

como equipo.

Contar con un

personal

organizado para

obtener buenos

resultados y la

máxima

eficiencia.

Tener buena

relación con los

clientes dándole

mayor

importancia a la

calidad de la

atención.

Precios

competitivos

para la clase

media de la

zona.

Políticas

laborales que

estimulen la

inversión.

Políticas

económicas

que incentiven

la obtención de

créditos a bajas

tasas de

interés.

Tecnología

actualizada en

el campo de la

medicina

veterinaria de

última

generación.

Gran

movimiento en

la zona que

beneficie al

marketing de la

empresa al

igual que

Internet.

Evitar la oferta

de productos

de primeras

marcas para

mantener la

competencia.

Tener deudas

difíciles de

cancelar en el

tiempo por la

gran inversión

que se

necesita para

comenzar el

proyecto.

Excluir una

parte de la

clientela por

no tratar a

determinada

clase de

mascotas.

No contar con

un equipo

especializado

en otras áreas.

Falta de

experiencia en

el rubro.

Problemas

sociales que

afecten al poder

adquisitivo de la

población.

Cambio

monetario

desfavorable en

el mercado

interno, el cual

genere un

aumento en el

costo de

insumos

importados.

Competencia

dentro de la

misma zona.

Problemas

burocráticos a la

hora de invertir

en una clínica

médica

veterinaria.

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Proyecto de Inversión

16

FACTIBILIDAD

Proyecto de Inversión

Descripción del proceso productivo

Cuando se abre la veterinaria, a las 7.30 hs, inician las tareas de limpieza del local

en general y del instrumental.

A las 9 hs, abre la recepción la cual se encarga de la atención al cliente, de clasificar

las fichas en caso de que sea un paciente habitual, y en caso de que sea la primera

vez, se toman los datos. Una vez finalizado este paso, deriva a la sala de espera.

Mientras tanto, la auxiliar del veterinario se encarga de revisar todos los días el stock

de medicamentos e insumos. Realiza la reposición de algún faltante, y el pedido de

lo que no se encuentra.

Luego de la consulta con el médico veterinario, el pago de la misma se realiza en

recepción. Si el paciente requiere de una cirugía, la recepcionista es la encargada de

facilitar un turno.

La auxiliar además de controlar el stok, acompaña al veterinario en los trabajos de

cirugías menores y mayores, aplica vacunas y realiza la extracción de sangre.

En el caso de los pacientes o clientes que demanden servicios de peluquería y baño,

la recepcionista será la encargada de asignarles un turno e informarle a la peluquera

de este.

El horario de atención finaliza a las 20.30 hs.

Descripción del personal

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Proyecto de Inversión

Como requisito fundamental de cada uno de los integrantes de esta veterinaria, es la

amabilidad y la responsabilidad a la hora de realizar cada una de sus tareas

asignadas.

En el caso de la recepcionista, ella debe atender a cada cliente con amabilidad y

agilidad, tratando de resolver los problemas necesarios para que cada uno de ellos

se sienta cómodo en el establecimiento. Debe estar atenta a los pedidos de turnos,

manteniendo en forma ordenada la agenda.

El ayudante del veterinario, debe ser una persona ágil, ordenada y muy responsable.

La persona que se encarga del baño y la peluquería de los animales debe contar con

sus propios materiales de trabajo, en este establecimiento se le alquila un sector

(alquiler $500), y su trabajo es su ganancia personal. Lo único que se requiere es

extremada limpieza y orden.

El personal de limpieza además de ser prudente a la hora de limpiar los materiales y

el establecimiento, debe ser puntual, cumpliendo con su horario eficazmente.

Plano del establecimiento

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Proyecto de Inversión

PRESUPUESTO ECONÓMICO-FINANCIERO

COSTOS

Material Descartable

DESCRIPCIÓN PRECIO CANTIDAD STOCK X MES PRECIO FINAL

Jeringas 2,5 cc. c/aguja $71,58 100 2 cajas $143,16

Jeringas 5 cc. c/aguja $52,63 100 2 cajas $105,26

Guantes $34,60 100 2 cajas $62,2

Hojas Bisturí $1,80 6 2 paquetes $3,6

Termómetro $8 1 1 $8

Estetoscopio $55 1 1 $55

Agua oxigenada $5 1l 1 $5

Alcohol $6 500cc 1 $6

Algodón $13,89 500gr 2 $27,78

Campos de cirugía $3 6 2 paquetes $6

Gasa $55 1kg 1 $55

Tela adhesiva $31,50 3 rollos 1 $31,5

Venda Yeso $2,88 1 2 $5,76

Solución Fisiológica $10,40 1 3 $31,2

Guía para Suero $1,92 6 1 $1,92

Butterfly Nº19 $3,15 6 1 $3,15

Butterfly Nº21 $3,15 6 1 $3,15

Yodo $52,80 1l 1 $52,8

Formol 40% $16,00 1l 1 $16

Curabichera $24,70 3 1 $24,7

Costo Total por Mes: $674,18

Costo Total por Año: $7.766.16

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Proyecto de Inversión

Medicamentos

NOMBRE MARCA DESCRIPCIÓN PRECIO STOCK X MES PRECIO FINAL

VACUNAS

Antirrábica Bagó Bofovac rabia $10,18 10 101,8

Triple felina Pfizer Felloceli $14,46 3 43,38

Quíntuple Pfizer Vanguard 5 $13,63 12 160,32

Séxtuple Pfizer Vanguard 5-41 $16,48 12 197,76

ANESTESIA

Acepromacina Holliday Acedan inyec. 50cc $38,27 1 38,27

Ketamina Holliday Ketamina 50x50cc $91,70 1 91,7

Diazepan Brouwer Diazepet x 10ml $24,55 2 49,1

MEDICAMENTOS

Penicilina Afford Tribiotic 25ml $24,86 1 24,86

Norfloxacina Afford Flozacin Inyec.25ml $46,85 3 140,55

Gentamina Interbiol Gentamicina 20ml $15 1 15

Terramicina Pfizer Terramicina 50ml $14,57 1 14,57

Cefalexina Ruminal Cefalexina 50comp. $86,70 1 86,7

Furosemida J'anvier Furosemida 20comp. $22 1 22

Ranitidina Vetanco Ranivet 50ml $42,65 1 42,65

Ranitidina Vetanco Ranivet 10comp. $10,80 1 10,8

CORTICOIDES

Dexametazona Lamar Dexametazona inyec. $29 2 58

Acetedina Holliday Atriben iyec. 20cc $36,28 1 36,28

ANTIINFLAMATORIOS

Ketoprofeno Vetanco Calmavet 20ml $54,85 1 54,85

Vetalgina Intervet Vetalgina 100ml $81,86 1 81,86

OTROS

Atropina Jhon Martin Atropina sulfat. 10cc $10,60 1 10,6

Solución Eutanásica Brouwer Euthanyle 15cc $98,58 1 98,58

Nalbufina Richmond Nalbufina 10mg $115 1 115

Costo Total por Mes: $1.494.63

Costo Total por Año: $17.935.56

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Proyecto de Inversión

Impuestos

DESCRIPCIÓN MENSUAL ANUAL

LUZ $100 1200

GAS $80 960

AGUA $40 480

TELÉFONO $100 1200

INMOBILIARIO $80 960

MONOTRIBUTO $60 720

INGRESOS BRUTOS $200 2400

JUBILACIÓN $600 7200

COLEGIO VETERINARIOS $150 1800

Costo Total Anual: $16.920

Sueldos

SUELDOS A 13 MESES (incluye aguinaldo y vacaciones)

DESCRIPCIÓN MONTO TOTAL ANUALVeterinario/Gerente $8000 $104.000Secretaria/asistente $3000 $39.000Sra. Limpieza $1000 $13.000

Costo Total Anual: $156.000

COSTOS TOTALES

DESCRIPCIÓN COSTO ANUAL

Materiales Descartables 7766,16

Medicamentos 17935,56

Impuestos 16920

Salarios 156000

Costo Total Anual: $198.621.72

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Proyecto de Inversión

PLANILLA DE AMORTIZACIONES

DESCRPCIÓN VIDA UTIL PRECIO AMORTIZACIÓN A/AÑO 1 A/AÑO 2 A/AÑO3 A/AÑO4 A/AÑO5

Obras civiles 5 años $40.000 8.000 8.000 16.000 24.000 32.000 40.000

Mesada 5 años $1000 200 200 400 600 800 1000

Computadora 5 años $3000 600 600 1200 1800 2400 3000

Instrumental 5 años $2000 400 400 800 1200 1600 2000

Heladera 5 años $1200 240 240 480 720 960 1200

Escritorio 1 5 años $400 80 80 160 240 320 400

Escritorio 2 5 años $400 80 80 160 240 320 400

Silla 1 5 años $400 80 80 160 240 320 400

Silla 2 5 años $400 80 80 160 240 320 400

Sillones 5 años $200 40 40 80 120 160 200

Estantería 5 años $400 80 80 160 240 320 400

Estufa 5 años $700 140 140 280 420 560 700

Aire acondicionado 5 años $2000 400 400 800 1200 1600 2000

Maletín 5 años $200 40 40 80 120 160 200

Luces Cirugía 5 años $185 37 37 74 111 148 185

Maquina pelar 5 años $970 194 194 388 582 776 970

Bañadera 5 años $1450 290 290 580 870 1160 1450

Camilla 5 años $450 90 90 180 270 360 450

Turbina 5 años $1500 300 300 600 900 1200 1500

22

Proyecto de Inversión

INGRESOS

HONORARIOS

DESCRIPCIÓN PRECIO

Consulta $70

Castración canino macho $300

Castración canino hembra $450

Castración felino macho $200

Castración felino hembra $250

Cirugía pequeña $400-$1000

Cirugía mayor $1200-$3800

Eutanasia $200

Ingreso extraAlquiler de establecimiento para Peluquería canina

$500

23

Proyecto de Inversión

24

Proyecto de Inversión

PRESUPUESTO ECONÓMICO-FINANCIERO A UN BUEN AÑO

Los ingresos calculados a un buen año serían:

DESCRIPCIÓN

CANT. POR

AÑO

INGRESO

MONETARIO

Consultas 4.320 302.400

Castración canino hembra 180 81.000

Castración canino macho 108 32.400

Castración felino hembra 108 27.000

Castración felino macho 72 14.400

Cirugía menor 60 42.000

Cirugía mayor 36 45.000

Eutanasia 48 9.600

Ingresos Totales: $553.800 + $500 (Alquiler peluquería) = $554.300

Los costos a un buen año también varían, ya que al tener mayor cantidad de

clientes, los insumos consumidos serán prácticamente el doble de lo normal,

por lo tanto los costos de material descartable y medicamentos también serán

el doble, pero los impuestos y sueldos se mantienen constantes. Por lo tanto

los costos a un año favorable serán:

DESCRIPCIÓN

COSTO

ANUAL

Material descartable 15532,32

Medicamentos 35871,12

Impuestos 16920

Sueldos 156000

Costo Total en un año favorable: $224.323,44

25

Proyecto de Inversión

PRESUPUESTO ECONÓMICO-FINANCIERO

  t0 t1 t2 t3 t4 t5

INVERSIÓN -60.000          

COSTOS   -224.323,44 -224.323,44 -224.323,44 -224.323,44 -224.323,44

INGRESOS   554.300 554.300 554.300 554.300 554.300

BENEFICIOS BRUTOS   329.976,56 329.976,56 329.976,56 329.976,56 329.976,56

AMORTIZACIÓN   -11.371 -11.371 -11.371 -11.371 -11.371

BENEFICIOS NETOS   318.605,56 318.605,56 318.605,56 318.605,56 318.605,56

IMPUESTOS   -16.920 -16.920 -16.920 -16.920 -16.920

BENEFICIOS LIBRES DE IMPUESTOS   301.685,56 301.685,56 301.685,56 301.685,56 301.685,56

FLUJO DE FONDOS

  t0 t1 t2 t3 t4 t5

INVERSIÓN 60000          

COSTOS + IMPUESTOS   241.243,44 241.243,44 241.243,44 241.243,44 241.243,44

INGRESOS   554.300 554.300 554.300 554.300 554.300

RECUPERO           3145

BENEFICIOS 313.056,56 313.056,56 313.056,56 313.056,56 313.056,56 316.201,56

26

Proyecto de Inversión

Cálculo del Valor Neto Actual (VAN)

V.A.N.

VA= -I + ∑ BN/IMP. TASA DE INTERES = 10% (1+i)n

t1 = 313.056,56= 284.596.87 (1+0.1)1

t2 = 313.056,56= 258.724,43 (1+0,1)2

t3 = 313.056,56= 235.204,03 (1+0,1)3

t4 = 313.056,56 = 213.821,84 (1+0,1)4

t5 = 316.201,56 = 196.336,29 (1+0,1)5

Total= 1.188.683,46

VA= -60.000 + 1.188.683,43

VA = 1.128.683,43 ES MUY RENTABLE

Cálculo de la Tasa Interna de retorno (TIR)

T.I.R.

5√∑BN/IMP. = 1+ i I

5√∑1.568.427,8 = 1 + i 60.000

i = 24,56 Esta es la Tasa de Interés Límite que podemos adquirir para que

la veterinaria sea rentable.

27

Proyecto de Inversión

PRESUPUESTO ECONÓMICO-FINANCIERO A UN MAL AÑO

Los ingresos calculados a un mal año serían:

DESCRIPCIÓN

CANT. POR

AÑO

INGRESO

MONETARIO

Consultas 2.160 151.200

Castración canino hembra 100 45.000

Castración canino macho 60 18.000

Castración felino hembra 60 15.000

Castración felino macho 35 7.000

Cirugía menor 30 21.000

Cirugía mayor 20 25.000

Eutanasia 20 4.000

Ingresos Totales: $286.200 + $500 (alquiler peluquería) = $286.700

Los costos a un mal año también varían, ya que al tener menor cantidad de

clientes, los insumos consumidos serán prácticamente la mitad de lo normal,

por lo tanto los costos de material descartable y medicamentos también serán

la mitad, pero los impuestos y sueldos se mantienen constantes. Por lo tanto

los costos a un año desfavorable serán:

DESCRIPCIÓN

COSTO

ANUAL

Material descartable 3.883,38

Medicamentos 8.967,78

Impuestos 16920

Sueldos 156000

Costo Total en un año desfavorable: $185.771,16

28

Proyecto de Inversión

PRESUPUESTO ECONÓMICO-FINANCIERO

  t0 t1 t2 t3 t4 t5

INVERSIÓN -60.000          

COSTOS   -185.771,16 -185.771,16 -185.771,16 -185.771,16 -185.771,16

INGRESOS   286.700 286.700 286.700 286.700 286.700

BENEFICIOS BRUTOS   100.928,84 100.928,84 100.928,84 100.928,84 100.928,84

AMORTIZACIÓN   -11.371 -11.371 -11.371 -11.371 -11.371

BENEFICIOS NETOS   89.557,84 89.557,84 89.557,84 89.557,84 89.557,84

IMPUESTOS   -16.920 -16.920 -16.920 -16.920 -16.920

BENEFICIOS LIBRES DE IMPUESTOS   72.637,84 72.637,84 72.637,84 72.637,84 72.637,84

FLUJO DE FONDOS

  t0 t1 t2 t3 t4 t5

INVERSIÓN 60000          

COSTOS + IMPUESTOS   202.691,16 202.691,16 202.691,16 202.691,16 202.691,16

INGRESOS   286.700 286.700 286.700 286.700 286.700

RECUPERO           3145

BENEFICIOS 84.008,84 84.008,84 84.008,84 84.008,84 84.008,84 87.153,84

29

Proyecto de Inversión

Cálculo del Valor Neto Actual (VAN)

V.A.N.

VA= -I + ∑ BN/IMP. TASA DE INTERES = 10%

(1+i)n

t1 = 84.008,84= 76.371,67

(1+0.1)1

t2 = 84.008,84= 69.428,79

(1+0,1)2

t3 = 84.008,84= 63.117,08

(1+0,1)3

t4 = 84.008,84 = 57.379,17

(1+0,1)4

t5 = 87.153,84 = 54.115,68

(1+0,1)5

Total= 320.412,39

VA= -60.000 + 320.412,39

VA = 260.412,39 Continua siendo rentable

Cálculo de la Tasa de Interés de Retorno (TIR)

T.I.R.

5√∑BN/IMP. = 1+ i

I

5√∑423.189,2 = 1 + i

60.000

i = 12,27 Esta es la Tasa de Interés Límite que podemos adquirir para que

la veterinaria sea rentable.

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Proyecto de Inversión

CONCLUSIÓN

A partir del análisis Económico-Financiero realizado, podemos observar que en

ambas situaciones, tanto en un año favorable como en un año donde todas las

consultas se reducen a la mitad, la veterinaria continúa siendo rentable y

permanecería de esta manera hasta con tasas de interés muy altas. Por lo que

podríamos decir que el proyecto planteado es muy conveniente.

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