Taller Finanzas

Publicidad Inicial Empresa Descripción Cantidad

Bufolari Cartelería Rutera (8x4,2 mts.) 3Bufolari Instalación Ruta 2. Km 119, Km 132 y Km 138 1Editora Álamo Catálogo de 3 cuerpos 2,000Dudson Boligrafos con Logo 1,000Visualdraw Gruop Ploteado Vehículos 3

Precio Monto8,500,000 25,500,0003,600,000 3,600,000

1,910 3,820,0001,958 1,958,000

385,000 1,155,000TOTAL 36,033,000

Artículos de OficinaEmpresa Descripción Cantidad

A. Martínez e Hijos Bolígrafo Big (Azul, Negro, Verde, Rojo) 60A. Martínez e Hijos Marcador Permanente (Azul, Negro, Verde, Rojo) 12A. Martínez e Hijos Marcador para Pizarra ( Negro, Axul, Rojo y Verde 16A. Martínez e Hijos Resaltador Stabilo (Verde, Amarillo, Naranja, Rojo) 20A. Martínez e Hijos Regla Metálica de 30cm 8A. Martínez e Hijos Grampa (Caja x 5.000 unidades) 8A. Martínez e Hijos Desengrapadora 5A. Martínez e Hijos Tijera Multiuso 8A. Martínez e Hijos Cutter 8A. Martínez e Hijos Borrador para Pizarra Acrílica 3A. Martínez e Hijos Bibliorato Marmolado Avon 20A. Martínez e Hijos Carpeta Archivadora Cartón 20A. Martínez e Hijos Carpeta Archivadora Transparente 15A. Martínez e Hijos Plancheta de Madera 8A. Martínez e Hijos Sujeta Papeles Grande 20A. Martínez e Hijos Cinta Scoth de 40 mts 10A. Martínez e Hijos Cinta de Empaque Marrón de 100mts 5A. Martínez e Hijos Cinta de Empaque Transparente de 100mts 5A. Martínez e Hijos Nota Adeshiva x 200 Unidades 8A. Martínez e Hijos Tachuela x 100 Unidades 4A. Martínez e Hijos Pinche para Pizarra de Corcho Caja x 20 Unidades 4A. Martínez e Hijos Clip Mediano y Grande. Caja x 100 Unidades 10A. Martínez e Hijos Folios Tamaño A4 50A. Martínez e Hijos Resma de 500 Hojas A4 Blanco Chamex 6A. Martínez e Hijos Papel en Rollo de 100 mts para Fax 8

Mundo Gráfico 2

A. Martínez e Hijos Sobre Blanco Medidas Varias 100A. Martínez e Hijos Sobre Manilla tamaño A4 100Help Desk Cartucho de Tinta HP Impresora Negro XL 12Help Desk Cartucho de Tinta HP Impresora Color XL 6

Se estima un reajuste anual del 5%

Artículos de LimpiezaEmpresa Descripción Cantidad

A&D Distribuidora Papel Higiénico Higienol x 4 Unidades 16A&D Distribuidora Rollo de Cocina x 2 Unidades 16A&D Distribuidora Desodorante de Piso Poett x 4 lts 6A&D Distribuidora Lavandina Ayudín x 4 lts 6

Formulario Continuo con Timbrado. Impresora Matricial x 1.000 unidades

A&D Distribuidora Balde Plástico de 18 lts 4A&D Distribuidora Jabón de Tocador Líquido Mar x 300 ml 6A&D Distribuidora Alcohol en Gel x 350 ml 6A&D Distribuidora Bolsa Negra para Residuos de 10 lts x 10 Unidades 35A&D Distribuidora Bolsa Negra para Residuos de 60 lts x 10 Unidades 10A&D Distribuidora Escoba Condor Plástica 2A&D Distribuidora Pala Condor Larga Para Basura 2A&D Distribuidora Escurridor para Piso Condor 2A&D Distribuidora Escurridor para Ventanas de Mano 2A&D Distribuidora Desodorante de Ambiente en Aerosol Poett 4A&D Distribuidora Limpia Vidrio CIF 6A&D Distribuidora Limpiador CIF Cremoso 6A&D Distribuidora Lustra Muebles en Aerosol BLEM 6A&D Distribuidora Franela 12


Precio Monto1,300 78,0004,000 48,0005,500 88,0006,000 120,0004,500 36,0006,000 48,0003,000 15,000 Insumos 7,500 60,000 Oficina5,000 40,0009,000 27,000 Casilla 426,500 130,0001,500 30,000 ↓2,800 42,000

10,000 80,0001,800 36,0002,200 22,0008,200 41,0008,000 40,0003,000 24,0001,500 6,0008,000 32,0004,000 40,000

700 35,00019,500 117,000

8,000 64,000

660,000 1,320,000

300 30,000400 40,000

95,000 1,140,000125,000 750,000

TOTAL 4,579,000

Precio Monto8,000 128,0009,300 148,800

26,000 156,00017,500 105,000

12,500 50,00012,500 75,00012,000 72,000

2,200 77,0003,000 30,000

23,500 47,00016,500 33,00021,000 42,00012,000 24,00010,500 42,00018,500 111,00020,500 123,00030,000 180,000

4,500 54,000TOTAL 1,497,800

Obras CivilesEmpresa Descripción Cantidad

Plastimet 1Templar Vidrio Templado 35 mts² 1Depósito San Pedro Materiales de Construcción Varios 1Depósito San Pedro Materiales de Pintura Varios 1Depósito San Pedro Materiales de Plomería Varios 1Andaluz Materiales de Electridad Varios 1Villalba Hnos. Materiales de Carpintería Varios 1Lincoln Artículos de Ferretería Varios 1MFR Arquitectura Honorarios Personal de Trabajo 1MFR Arquitectura Honorarios Profesionales 1

Gastos Varios 1

Tiempo estimado de duración de Obras: 60 días

Cielo Raso de PVC 300 mts²

Precio Monto7,500,000 7,500,000

19,000,000 19,000,00020,000,000 20,000,000

4,000,000 4,000,0002,000,000 2,000,0004,500,000 4,500,0006,000,000 6,000,0001,500,000 1,500,000

16,000,000 16,000,00027,000,000 27,000,000

8,500,000 8,500,000TOTAL 116,000,000

RodadosEmpresa Descripción Cantidad

Motor Company 1

Cuevas Hermanos Nissan Frontier 4x2, Cabina Simpe, Diesel 2

Camión Utilitario BAW tipo Canter, Cabina Simple, Diesel, Capacidad de Carga 5.000 Kg.

Precio Monto

81,550,000 81,550,000

125,500,000 251,000,000TOTAL 332,550,000

Salón ComercialEmpresa Descripción Cantidad

DB Computers Computadora (PC, Monitor, UPS) 2DB Computers Notebook HP con estuche para Vendedor Externo 2Help Desk Impresora Multifunción HP 1Help Desk Impresora Matricial EPSON 1Help Desk Router Wireless Kiaomy 1A. Martínez e Hijos Calculadora Casio con Impresora 1Telecel Teléfono Celular Samsung 5Help Desk GPS Garmin Toch de Bolsillo. 2Help Desk GPS Garmin Toch con soporte para Vehículo. 2González Giménez Detector de Billete Falso 1

EL Presupuesto de DB Computers, incluye la instalación y liciencia de los equipos informáticos

EL Presupuesto de Help Desk, incluye la instalación de los equipos proveídos

Help Desk capacitará a los vendedores y choferes para el uso apropiado de los GPS

Servicio TécnicoEmpresa Descripción Cantidad

DB Computers Computadora (PC, Monitor, UPS) 1Help Desk Impresora Multifunción HP 1



Oficina del Encargado de Sucursal y Sala de ReuniónEmpresa Descripción Cantidad

DB Computers Computadora (PC, Monitor, UPS) 1Help Desk Impresora Multifunción HP 1Help Desk Proyector EPSON con Pantalla a Control Remoto 1


Precio Monto2,750,000 5,500,0002,900,000 5,800,000

275,000 275,000 EQUIPOS INFORMÁTICOS1,920,000 1,920,000 Salón Comercial 18,160,000

390,000 390,000 Servicio Técnico 3,025,000240,000 240,000 Oficina y Sala de Reunión 6,935,000399,000 1,995,000 TOTAL 28,120,000460,000 920,000475,000 950,000170,000 170,000

SUB-TOTAL 18,160,000

Precio Monto2,750,000 2,750,000

275,000 275,000SUB-TOTAL 3,025,000

Precio Monto2,750,000 2,750,000

275,000 275,0003,910,000 3,910,000

SUB-TOTAL 6,935,000

Salón ComercialEmpresa Descripción Cantidad

Mecal Muebles 1

Mecal Muebles Silla Giratoria Estandar 2Mecal Muebles Silla Fija 4Mecal Muebles Sofá de 3 Cuerpos 1Mecal Muebles Mesa de Centro 1Basaldúa Góndolas Exhibidoras Metálicas hechas a medida 1González Giménez Aire Split Tokyo de 60.000 BTU 1González Giménez TelFax Panasonic 1González Giménez Teléfono Fijo Panasonic de Mesa 1González Giménez Teléfono Inalámbrico Panasonic 1A. Martínez e Hijos Calculadora Kenko XL 5A. Martínez e Hijos Presilladora 6A. Martínez e Hijos Perforadora Grande 3A. Martínez e Hijos Porta Rollo Cinta Scoth 2Copy Fast Sello Fechador 3Copy Fast Sello Numerador 3Copy Fast Sello Personalizado 2Copy Fast Almohadilla para Sello 3Regimiento 8 Extintor PQS 12 Kl con base 1Regimiento 8 Extintor PQS 6 Kl con base 1Regimiento 8 Botiquín Armario de Primeros Auxilios 1Consumer Dispenser de Agua Digital de Pie 1A&D Distribuidora Cesto Papelero Metálico 1

DepósitoEmpresa Descripción Cantidad

Mecal Muebles Escritotrio Estandar 1Mecal Muebles Silla Fija Estandar 1Mecal Muebles Estante de 2 Hojas para Artículos de Oficina 1González Giménez Aire Split Tokyo de 36.000 BTU 1González Giménez Extrator de Aire de 40 cm 1González Giménez Teléfono Fijo Panasonic de Mesa 1

Muebles de Madera hechos a medida (escritotios, archivadoras, armarios, estantes y gabetas)

Mecal Muebles y Basaldúa estarán en coordinación directa con el Arquitecto para la fabricación y colocación de Muebles y Góndolas hechas a medida

Basaldúa Góndolas Metálicas hechas a medida 1Basaldúa Carretillas de mano para Transporte de 270 Kls 2Regimiento 8 Extintor PQS 12 Kl con base 1Regimiento 8 Extintor PQS 6 Kl con base 1A. Martínez e Hijos Pizarra Acrílica 2,4x1,2 1A&D Distribuidora Cesto Papelero Metálico 1

Basaldúa estará en coordinación directa con el Arquitecto para la fabricación y colocación de Góndolas hechas a medida

Servicio TécnicoEmpresa Descripción Cantidad

Mecal Muebles Escritorio Mostrador de Madera hecho a medida 1Mecal Muebles Silla Fija Estandar 2Basaldúa Estantes Métalicos hechos a medida 1Basaldúa Mesa Métalica Industrial para trabajo de 2 Niveles 2González Giménez Aire Split Tokyo de 60.000 BTU 1González Giménez Teléfono Fijo Panasonic de Mesa 1González Giménez Teléfono Inalámbrico Panasonic 1

Launch 1

Lincoln Herramientas varias 1Lincoln Caja de Herramientas con 4 gabetas 1Regimiento 8 Extintor PQS 12 Kl con base 1Regimiento 8 Extintor PQS 6 Kl con base 1A. Martínez e Hijos Pizzara de Corcho 0,90x1,20 1A. Martínez e Hijos Pizarra Acrílica 1,5x1,0 1A&D Distribuidora Cesto Papelero Metálico 1

Oficina del Encargado de Sucursal y Sala de ReuniónEmpresa Descripción Cantidad

Mecal Muebles 1

Mecal Muebles Silla Giratoria de Cuero 1Mecal Muebles Silla Fija 6

Gavetero Metálico Móvil con 7 niveles para Herramientas con 198 Piezas incluidas

Mecal Muebles y Basaldúa estarán en coordinación directa con el Arquitecto para la fabricación y colocación de Muebles y Estantes hechos a medida

Muebles de Madera hechos a medida (escritotios, archivadoras, armarios, mesa de reunión)

González Giménez Aire Split Tokyo de 36.000 BTU 1González Giménez TelFax Panasonic 1González Giménez Teléfono Fijo Panasonic de Mesa 1Metalúrgica LF Caja Fuerte Empotrable de 0,80x0.55x0.50 1A. Martínez e Hijos Pizarra Acrílica 2,4x1,2 1A&D Distribuidora Cesto Papelero Metálico 1

Mecal Muebles estará en coordinación directa con el Arquitecto para la fabricación y colocación de Muebles hechos a medida

Cocina / Comedor para el PersonalEmpresa Descripción Cantidad

González Giménez Extrator de Aire de 40 cm 1González Giménez Mesada con Bacha con Gavetas 1

González Giménez 1

González Giménez Alacena de 3 puertas 1González Giménez Despensero de Pie de 2 Puertas 1González Giménez Escobero de 2 Puertas para Artículos de Limpieza 1González Giménez Juego de Comedor (Mesa rectangular con 6 sillas) 1González Giménez Placa de Inducción Tokyo para 2 ollas 1González Giménez Heladera Cónsul de 260 lts 1González Giménez Horno Eléctrico Microondas Tokyo de 25 lts 1González Giménez Cafetera Ufesa 1González Giménez Licuadora Tokyo 1González Giménez Juego de ollas 5 piezas 1González Giménez Sandwichera Tokyo 1Cadena Superseis Utensilios varios de Cocina 1Consumer Dispenser de Agua Digital de Mesa 1A&D Distribuidora Basurero Plástico de 10 lts 1A&D Distribuidora Basurero Plástico de 60 lts 1Regimiento 8 Extintor PQS 6 Kl con base 1

Fachada y SeguridadBufolari Publicidad Cartelería del Local 1Regimiento 8 Boca Hidrante Contra Incendio. Kit Completo 1

Estante Multifuncional para Microondas y Dispenser con 3 Niveles

Gedeon Seguridad 1

Bufolari y Gedeon Seguridad estará en coordinación directa con el Arquitecto para la colocación de la Cartelería en general y los equipos de Seguridad

Detector de Humo (8), Camara con reconocimiento facial (1), Cámara Externa (2), Cámara Interna (4), Grabador Digital (1), Detector de Movimiento (4), Kit de Alarma, Pulsadores Manuales (2), Sirenas Audiovisuales(2), Luz de Emergencia (6), Indicadores de Salida de Emergencia (4), Control de Asistencia (1), Cableado, Software, Instalación.

Precio Monto

9,230,000 9,230,000

710,000 1,420,000 EQUIPOS Y MUEBES 435,000 1,740,000 Salón Comercial 31,937,000

3,750,000 3,750,000 Depósito 16,963,000550,000 550,000 Servicio Técnico 28,053,000

3,450,000 3,450,000 Oficina y Sala de Reunión 20,013,0007,825,000 7,825,000 Cocina / Comedor 11,200,000

930,000 930,000 Fachada y Seguridad 24,250,000135,000 135,000 TOTAL 132,416,000260,000 260,000

13,500 67,5009,000 54,000

11,000 33,00016,500 33,00062,000 186,00064,000 192,00043,500 87,00020,500 61,500

380,000 380,000160,000 160,000270,000 270,000

1,050,000 1,050,00073,000 73,000


Precio Monto430,000 430,000260,000 260,000640,000 640,000

5,565,000 5,565,000340,000 340,000135,000 135,000

Mecal Muebles y Basaldúa estarán en coordinación directa con el Arquitecto para la fabricación y colocación de Muebles

7,800,000 7,800,000245,000 490,000380,000 380,000160,000 160,000690,000 690,000

73,000 73,000SUB-TOTAL 16,963,000

Basaldúa estará en coordinación directa con el Arquitecto para la fabricación y colocación de Góndolas hechas a medida

Precio Monto2,350,000 2,350,000

260,000 520,0002,650,000 2,650,000

790,000 1,580,0007,825,000 7,825,000

135,000 135,000260,000 260,000

8,000,000 8,000,000

2,800,000 2,800,000560,000 560,000380,000 380,000160,000 160,000285,000 285,000475,000 475,000

73,000 73,000SUB-TOTAL 28,053,000

Precio Monto

5,900,000 5,900,000

1,215,000 1,215,000435,000 2,610,000

Mecal Muebles y Basaldúa estarán en coordinación directa con el Arquitecto para la fabricación y colocación de Muebles

5,565,000 5,565,000930,000 930,000135,000 135,000

2,895,000 2,895,000690,000 690,000

73,000 73,000SUB-TOTAL 20,013,000

Mecal Muebles estará en coordinación directa con el Arquitecto para la fabricación y colocación de Muebles hechos a medida

Precio Monto340,000 340,000

1,340,000 1,340,000

510,000 510,000

545,000 545,000595,000 595,000560,000 560,000

1,040,000 1,040,000790,000 790,000

1,735,000 1,735,000605,000 605,000160,000 160,000120,000 120,000320,000 320,000

70,000 70,0001,500,000 1,500,000

690,000 690,00031,000 31,00089,000 89,000

160,000 160,000SUB-TOTAL 11,200,000

14,500,000 14,500,0001,250,000 1,250,000

8,500,000 8,500,000


Bufolari y Gedeon Seguridad estará en coordinación directa con el Arquitecto para la colocación de la Cartelería en general y los equipos de Seguridad

InversionesActivos Fijos Capital Propio Recurso Externo

Obras Civiles 116,000,000Equipos y Muebles 132,416,000Equipos Informáticos 28,120,000Rodados 81,550,000 251,000,000

SUB-TOTAL 358,086,000 251,000,000

Activos Intangibles Capital Propio Recurso ExternoEstudio de Mecado 15,000,000Publicidad Inicial 36,033,000Inauguración 3,500,000Gastos por Apertura de Sucursal 11,600,000Aspectos Legales 12,500,000Capacitación y Reclutamiento 12,000,000Uniforme Plantel de Empleados 2,100,000Gastos de Formalización (3%) 7,530,000

SUB-TOTAL 100,263,000 0

Capital Operativo 488,114,873

TOTAL en Gs. 946,463,873 251,000,000TOTAL en % 79.04% 20.96%

Total116,000,000132,416,000

28,120,000332,550,000609,086,000

Total15,000,00036,033,000

3,500,00011,600,00012,500,00012,000,000

2,100,0007,530,000

100,263,000

488,114,873

1,197,463,873100%

80%

20%

Inversión

Capital Propio Recurso Externo

80%

20%

Inversión

Capital Propio Recurso Externo

Capital de TrabajoConcepto Ciclo Meses Año 1

Costo de Ventas 3 377,182,724Salarios 2 77,747,333Gastos 1 14,411,167Caja y Bancos (4%) 1 18,773,649

TOTAL 488,114,873Adicionales de Capital

Año 2 Año 3 Año 4 Año 5470,203,929 588,780,783 740,380,457 941,696,793

81,634,700 85,716,435 90,002,257 94,502,37019,610,058 16,190,721 17,167,823 18,206,34722,857,947 27,627,518 33,902,021 42,176,220

594,306,635 718,315,456 881,452,557 1,096,581,730106,191,762 124,008,821 163,137,101 215,129,173

Servicio de la Deuda Año Cuota N°Capital a Financiar 251,000,000 1 1Plazo en Cuotas Semestrales 6 2Tasa de Interés Semestral 10.5% 2 3Período de Gracia 0 4Sistema Alemán 3 5

6

Cuota Intereses Amortización Saldo Insoluto 68,188,333 26,355,000 41,833,333 251,000,00063,795,833 21,962,500 41,833,333 209,166,66759,403,333 17,570,000 41,833,333 167,333,33355,010,833 13,177,500 41,833,333 125,500,00050,618,333 8,785,000 41,833,333 83,666,66746,225,833 4,392,500 41,833,333 41,833,333

Salario Personal AdministrativoSERVICIO Funcionario / Cargo Cantidad Turno Salario Mensual

TERCERIZADO Encargado de Sucursal 1 1 3,600,000Secretaria de Piso 1 1 2,000,000

Casilla 38

↓ Salario Mano de Obra DirectaFuncionario / Cargo Cantidad Turno Salario Mensual

Vendedor de Piso 1 1 2,400,000Vendedor Externo 2 1 2,600,000Técnico Profesional 1 1 3,200,000Técnico Auxiliar 2 1 2,200,000Chofer 1 1 2,000,000Operario 1 1 2,000,000

El horario de atención es de 08:00 a 12:00, y de 14:00 a 18:00 de Lunes a Viernes. Y, los días Sábados de 08:00 a 12:00 Hs.

Se estima un reajuste salarial del 5% anual para Salarios Administrativos y Salarios de Mano de Obra Directa

Servicio TercerizadoEmpresa Funcionario / Cargo Cantidad Turno Pago Mensual

Gedeon Seguridad Guardia de Seguridad 1 1 2,675,000Ipotí Verá Personal de Limpieza 1 1 1,150,000Casa Matriz Contabilidad 1 1 2,850,000

TOTAL

El guardia de seguridad al igual que el personal de limpieza, se ajustan al mismo horario en ese único turno laboral

El Personal de Limpieza cumplirá ½ Turno los días Lunes, Miércoles y Viernes

El Contador, de la Casa Matriz, manejará sus tiempos y obligaciones de acuerdo a su criterio personal

Se estima un reajuste del 5% anual en la Prestación de los Servicios Tercerizados

Salario Anual Aguinaldo Seguro Social Bonif. Familiar Total43,200,000 3,600,000 7,128,000 2,160,000 56,088,00024,000,000 2,000,000 3,960,000 1,200,000 31,160,000

TOTAL 87,248,000

Salario Anual Aguinaldo Seguro Social Bonif. Familiar Total28,800,000 2,400,000 4,752,000 1,440,000 37,392,00062,400,000 5,200,000 10,296,000 3,120,000 81,016,00038,400,000 3,200,000 6,336,000 1,920,000 49,856,00052,800,000 4,400,000 8,712,000 2,640,000 68,552,00024,000,000 2,000,000 3,960,000 1,200,000 31,160,00024,000,000 2,000,000 3,960,000 1,200,000 31,160,000

total 299,136,000

El horario de atención es de 08:00 a 12:00, y de 14:00 a 18:00 de Lunes a Viernes. Y, los días Sábados de 08:00 a 12:00 Hs.

Se estima un reajuste salarial del 5% anual para Salarios Administrativos y Salarios de Mano de Obra Directa

Pago Anual32,100,00013,800,00034,200,00080,100,000

El guardia de seguridad al igual que el personal de limpieza, se ajustan al mismo horario en ese único turno laboral

El Contador, de la Casa Matriz, manejará sus tiempos y obligaciones de acuerdo a su criterio personal

Servicios BásicosEmpresa Descripción Ciclo

Ande Energía Eléctrica MensualEssap Agua Corriente MensualCopaco Telefonía e Internet MensualTelecel Telefonía Móvil MensualGedeon Seguridad Monitoreo y Vigilancia Mensual


Gastos de PublicidadEmpresa Descripción Ciclo

Radio Fama 100.5 FM 15 Menciones Diarias de Lunes a Sábados MensualRevista Todo Campo Pag. 7 (completa). Tirada Semestral SemestralPropietario Particular Alquiler Cartelería Rutera Km 119 Ruta 2 SemestralPropietario Particular Alquiler Cartelería Rutera Km 132 Ruta 2 SemestralPropietario Particular Alquiler Cartelería Rutera Km 138 Ruta 2 SemestralEditora Álamo Impresión de Folletos. 500 unidades AnualDucson Boligrafos con Logo. 500 unidades Anual


Radio Fama tiene cobertura en los Departamentos de Caaguazú, Guairá, y parte de San Pedro, Cordillera y Alto Paraná

AlquileresDescripción Ciclo

Alquiler Local. Coronel Oviedo Mensual

Se estima un reajuste anual del 7,5%

Gastos de DistribuciónDescripción Ciclo

IVESUR Camión AnualIVESUR Camioneta (2) AnualHabilitaciones AnualCombustible Diesel. 1200 lts. Mensual


Viáticos para VentasDescripción Ciclo

Viáticos Vendedores Externos Mensual


CapacitaciónDescripción Ciclo

Capacitación Personal Cuatrimestral


Gastos FestivosDescripción Ciclo

Día del Trabajador AnualCanastas Navideñas Anual


EQUIPOS INFORMÁTICOSMonto Monto Anual Servicios Básicos 69,300,000

1,100,000 13,200,000 Gastos de Publicidad 27,434,000250,000 3,000,000 Alquileres 69,600,000850,000 10,200,000 Gastos de Distribución 84,287,500

1,200,000 14,400,000 Viáticos para Ventas 55,200,0002,375,000 28,500,000 Capacitación 6,600,000

TOTAL 69,300,000 Gastos Festivos 3,000,000TOTAL 315,421,500

Monto Monto Anual1,000,000 12,000,0002,100,000 4,200,0001,450,000 2,900,0001,700,000 3,400,0001,500,000 3,000,000

955,000 955,000979,000 979,000

TOTAL 27,434,000

Radio Fama tiene cobertura en los Departamentos de Caaguazú, Guairá, y parte de San Pedro, Cordillera y Alto Paraná

Monto Monto Anual5,800,000 69,600,000

TOTAL 69,600,000

Monto Monto Anual

424,500 424,500463,000 463,000

1,200,000 1,200,0006,850,000 82,200,000

TOTAL 84,287,500


TOTAL 55,200,000


TOTAL 6,600,000

Monto Monto Anual800,000 800,000

2,200,000 2,200,000TOTAL 3,000,000

Seguros sobre Activos FijosDescripción Valor de Inversión (%) Prima Monto Anual

Obras Civiles 116,000,000 0.70% 812,000Equipos y Muebles 132,416,000 1% 1,324,160Equipos Informáticos 28,120,000 1% 281,200Rodados 81,550,000 4% 3,262,000

TOTAL 5,679,360

Se calcula un reajuste anual del 5%

Seguros sobre InventariosDescripción Valor de Inversión (%) Prima Monto Anual

Año 1 - Mercaderías 1,508,730,895 0.75% 11,315,482Año 2 - Mercaderías 1,880,815,716 0.75% 14,106,118Año 3 - Mercaderías 2,355,123,131 0.75% 17,663,423Año 4 - Mercaderías 2,961,521,826 0.75% 22,211,414Año 5 - Mercaderías 3,766,787,174 0.75% 28,250,904

TOTAL 93,547,341


MantenimientoDescripción Valor de Inversión (%) Anual Monto Anual

Obras Civiles 116,000,000 5% 5,800,000Equipos y Muebles 132,416,000 6% 7,944,960Equipos Informáticos 28,120,000 5% 1,406,000Rodados 81,550,000 8% 6,524,000

TOTAL 21,674,960


DepreciaciónDescripción Valor de Inversión Vida Útil Anual

Obras Civiles 116,000,000 45 2,577,778 Equipos y Muebles 132,416,000 10 13,241,600 Equipos Informáticos 28,120,000 4 7,030,000 Rodados 332,550,000 10 33,255,000

609,086,000 TOTAL 56,104,378

Valor Residual103,111,111

66,208,00021,090,000

166,275,000356,684,111

Amortización de IntangiblesDescripción Años Valor de Inversión

Estudio de Mecado 3 15,000,000Publicidad Inicial 3 36,033,000Inauguración 3 3,500,000Gastos por Apertura de Sucursal 3 11,600,000Aspectos Legales 3 12,500,000Capacitación y Reclutamiento 3 12,000,000Uniforme Plantel de Empleados 3 2,100,000Gastos de Formalización 3 7,530,000

TOTAL 100,263,000

Los Activos Intangibles serán amortizados en su totalidad, en los 3 primeros años del proyecto

Amortización Anual5,000,000

12,011,0001,166,6673,866,6674,166,6674,000,000

700,0002,510,000

33,421,000

Los Activos Intangibles serán amortizados en su totalidad, en los 3 primeros años del proyecto

Costos e Ingresos ProyectadosAÑO COSTO MERCADERÍAS VENTA MERCADERÍAS COSTO REPUESTOS

1 1,181,411,500 2,517,841,500 327,319,3952 1,397,417,175 2,974,760,250 483,398,5413 1,664,746,886 3,540,390,998 690,376,2454 1,994,894,067 4,248,913,229 966,627,7605 2,421,155,960 5,175,504,670 1,345,631,214

Se prevé un aumento del 5% anual para los Costos de Mercaderías

De igual manera, se aplicará un incremento del 5% para la Venta de Mercaderías

Se estima para el 1er Año el 20% de las Ventas Totales en concepto de Repuestos

Para los años siguientes se calcula un incremento del 5% en Venta de Repuestos

Se calcula una Utilidad del 35% en la Venta Total de Repuestos

Además, se calcula un costo de mano de obra por parte del Servicio Técnico que ronde el 25% de la Venta Total de Repuestos.

VENTA REPUESTOS Servicio Técnico COSTO TOTAL VENTA TOTAL % DE AUMENTO503,568,300 125,892,075 1,508,730,895 3,147,301,875 0.00%743,690,063 185,922,516 1,880,815,716 3,904,372,828 19.39%

1,062,117,299 265,529,325 2,355,123,131 4,868,037,622 19.80%1,487,119,630 371,779,908 2,961,521,826 6,107,812,767 20.30%2,070,201,868 517,550,467 3,766,787,174 7,763,257,004 21.32%

Además, se calcula un costo de mano de obra por parte del Servicio Técnico que ronde el 25% de la Venta Total de Repuestos.

BALANZAS DIGI SOLO PESOBalanza Tipo Gancho OCS- 7,5 TN.Balanza Tipo Gancho OCS-10 TN.Balanza Tipo Gancho OCS-20 TN.Bascula DS-530 de 60 kilos. Bascula DS-530 de 150 kilos. Bascula DS-530 de 300 kilos.

BALANZA DIGI PESO-PRECIO-IMPORTEBalanza DS-700 de 30 kilos. Balanza RM-50 de 15 kilos-Ticket. Balanza SM-100 de 30 kilos-Ticket.Balanza SM-5100 P de 30 kilos-Ticket.Balanza SM-500 P de 30 kilos-Ticket.

PRODUCTOS C.A.F.Ablandadora de Carne.

Picadora de Carne de 1,25 HP.Picadora de Carne de 3 HP.Sierras Carniceras de ½ HP.Sierras Carniceras de 1HP.Sierras Carniceras de 1,5 HP. Sierras Carniceras de 2 HP.Embutidora de 8 kilos.

CORTADORAS DE FRIOS Cortadoras de Fríos Semi-Auto. Welmy.Cortadoras de Fríos Automatica. Welmy.Cortadoras de Fríos Semi-Auto. Bizerba. Cortadoras de Fríos Automatica. Bizerba.

BALANZAS PESA PERSONAS WELMYBalanza Pesa Persona Mecánica de 150 kilos. Balanza Pesa Persona Mecánica de 300 kilos. Balanza Pesa Persona Electrónica de 200 kilos.

BASCULAS PESA GANADO ICONIX Indicador FX1.

Picadora de Carne de ⅓ HP.Picadora de Carne de ½ HP.

Indicador FX15. Indicador FX21. Barras de Pesaje de 60 cm.Barras de Pesaje de 1 mt.Jaula para Animal.

BALANZAS EXCELL Balanza AM de 15 kilos. Balanza AW-3 de 3 kilos. Balanza AW-3 de 7.5 kilos. Balanza AW-3 de 15 kilos. Balanza AW-3 de 30 kilos. Balanza TBW de 30 kilos. Balanza TBW de 75 kilos. Balanza TFB530 de 30 kilos. Balanza LTW de 150 kilos. Balanza LTW de 300 kilos. Balanza de Precisión de 300 gr.Balanza de Precisión de 600 gr.Balanza de Precisión de 1200 gr.Balanza HJW de 15 kilos. Balanza HJW de 60 kilos. Balanza HJW de 100 kilos. Balanza Tipo Gancho GJW de 300 kilos. Balanza Tipo Gancho GJW de 600 kilos. Balanza Tipo Gancho GJW de 1.000 kilos. Báscula Tipo Gancho FJ-1,5 de 1.500 kilos. Báscula Tipo Gancho FJ-3 de 3.000 kilos. Báscula Tipo Gancho FJ-5 de 5.000 kilos.Báscula FB530 de 300 kilos c/ Impresora. Báscula FB530 de 500 kilos c/ Impresora. Báscula FB530 de 1.000 kilos c/ Impresora. Báscula FB530 de 2.000 kilos c/ Impresora. Báscula FB530 de 4.000 kilos c/ Impresora. Báscula FB530 de 5.000 kilos c/ Impresora.

BASCULA PESA PALLETBáscula Pesa Pallet de 500 kilos. Báscula Pesa Pallet de 1.000 kilos.

FABRICADORA DE HIELO EVEREST Fabricadora de Hielo de 75 kilos. Fabricadora de Hielo de 150 kilos.

FABRICADORA DE HIELO MANITOWOC

Fabricadora de Hielo de 50 kilos. Fabricadora de Hielo de 80 kilos. Fabricadora de Hielo de 100 kilos. Fabricadora de Hielo de 360 kilos. Fabricadora de Hielo de 480 kilos. Fabricadora de Hielo de 700 kilos.

PURIFICADORA DE AGUA SOFTPurificadora de Agua Plus Blanco. Purificadora de Agua Plus Plata. Purificadora de Agua Plus Negro.Purificadora de Agua Baby Soft

REPUESTOS EN GENERAL

AÑO 1

Precio de Costo Precio de Venta Cantidad Costo Total Ingreso por Venta3,418,000 6,900,000 5 17,090,000 34,500,0003,990,000 8,050,000 5 19,950,000 40,250,000

11,150,000 19,320,000 3 33,450,000 57,960,000942,000 1,897,500 9 8,478,000 17,077,500

1,012,000 2,185,000 2 2,024,000 4,370,0001,209,000 2,530,000 6 7,254,000 15,180,000

505,000 1,150,000 16 8,080,000 18,400,0001,249,000 2,530,000 20 24,980,000 50,600,0003,064,000 6,325,000 18 55,152,000 113,850,0003,680,000 7,475,000 11 40,480,000 82,225,0004,400,000 8,625,000 9 39,600,000 77,625,000

2,131,000 4,255,000 5 10,655,000 21,275,0001,280,000 2,900,000 3 3,840,000 8,700,0001,625,000 3,450,000 7 11,375,000 24,150,0002,197,000 4,830,000 5 10,985,000 24,150,0005,072,000 10,695,000 4 20,288,000 42,780,0002,150,000 4,600,000 4 8,600,000 18,400,0004,336,000 8,970,000 4 17,344,000 35,880,0006,212,000 12,535,000 3 18,636,000 37,605,0006,340,000 13,225,000 1 6,340,000 13,225,0001,415,000 2,760,000 7 9,905,000 19,320,000

6,961,000 13,225,000 2 13,922,000 26,450,0008,040,000 15,525,000 6 48,240,000 93,150,0008,255,000 16,100,000 2 16,510,000 32,200,000

12,100,000 25,300,000 4 48,400,000 101,200,000

789,000 1,620,000 8 6,312,000 12,960,000990,000 2,010,000 2 1,980,000 4,020,000

1,517,000 3,200,000 5 7,585,000 16,000,000

1,260,000 2,530,000 7 8,820,000 17,710,000

1,800,000 3,795,000 11 19,800,000 41,745,0002,375,000 4,945,000 3 7,125,000 14,835,0002,363,000 4,830,000 9 21,267,000 43,470,0002,770,000 5,635,000 12 33,240,000 67,620,0004,176,000 7,820,000 5 20,880,000 39,100,000

345,000 700,000 26 8,970,000 18,200,000672,000 1,380,000 6 4,032,000 8,280,000676,000 1,380,000 10 6,760,000 13,800,000754,000 1,495,000 8 6,032,000 11,960,000759,000 1,495,000 14 10,626,000 20,930,000

1,007,000 2,070,000 7 7,049,000 14,490,0001,093,000 2,185,000 12 13,116,000 26,220,0001,102,000 2,300,000 6 6,612,000 13,800,0001,370,000 2,990,000 1 1,370,000 2,990,0001,378,000 2,990,000 4 5,512,000 11,960,000

795,000 1,610,000 4 3,180,000 6,440,000795,000 1,610,000 6 4,770,000 9,660,000795,000 1,610,000 10 7,950,000 16,100,000632,500 1,265,000 5 3,162,500 6,325,000685,000 1,380,000 6 4,110,000 8,280,000687,000 1,380,000 12 8,244,000 16,560,000987,000 2,162,000 4 3,948,000 8,648,000

1,110,000 2,288,500 10 11,100,000 22,885,0001,160,000 2,415,000 14 16,240,000 33,810,0001,480,000 3,335,000 11 16,280,000 36,685,0001,920,000 3,967,500 10 19,200,000 39,675,0002,345,000 4,830,000 8 18,760,000 38,640,0001,885,000 3,910,000 2 3,770,000 7,820,0002,535,000 5,290,000 3 7,605,000 15,870,0003,000,000 6,095,000 6 18,000,000 36,570,0003,075,000 6,325,000 2 6,150,000 12,650,0004,055,000 8,625,000 1 4,055,000 8,625,0004,290,000 9,545,000 1 4,290,000 9,545,000

2,215,000 5,639,000 2 4,430,000 11,278,0002,230,000 5,639,000 5 11,150,000 28,195,000

6,923,000 16,900,000 2 13,846,000 33,800,00010,072,000 24,150,000 5 50,360,000 120,750,000

3,995,000 9,950,000 5 19,975,000 49,750,0005,222,000 12,765,000 6 31,332,000 76,590,0008,430,000 20,080,000 5 42,150,000 100,400,000

19,500,000 49,400,000 3 58,500,000 148,200,00022,850,000 54,730,000 2 45,700,000 109,460,00031,050,000 72,388,000 1 31,050,000 72,388,000

1,545,000 2,495,000 4 6,180,000 9,980,0001,632,000 2,875,000 1 1,632,000 2,875,0001,565,000 2,587,500 2 3,130,000 5,175,000

416,000 600,000 6 2,496,000 3,600,0001,181,411,500 2,517,841,500

327,319,395 503,568,300

AÑO 2

Precio de Costo Precio de Venta Cantidad Costo Total Ingreso por Venta3,588,900 7,245,000 6 21,533,400 43,470,0004,189,500 8,452,500 6 25,137,000 50,715,000

11,707,500 20,286,000 3 35,122,500 60,858,000989,100 1,992,375 9 8,901,900 17,931,375

1,062,600 2,294,250 3 3,187,800 6,882,7501,269,450 2,656,500 8 10,155,600 21,252,000

530,250 1,207,500 18 9,544,500 21,735,0001,311,450 2,656,500 22 28,851,900 58,443,0003,217,200 6,641,250 18 57,909,600 119,542,5003,864,000 7,848,750 14 54,096,000 109,882,5004,620,000 9,056,250 9 41,580,000 81,506,250

2,237,550 4,467,750 6 13,425,300 26,806,5001,344,000 3,045,000 4 5,376,000 12,180,0001,706,250 3,622,500 8 13,650,000 28,980,0002,306,850 5,071,500 5 11,534,250 25,357,5005,325,600 11,229,750 5 26,628,000 56,148,7502,257,500 4,830,000 4 9,030,000 19,320,0004,552,800 9,418,500 4 18,211,200 37,674,0006,522,600 13,161,750 4 26,090,400 52,647,0006,657,000 13,886,250 2 13,314,000 27,772,5001,485,750 2,898,000 8 11,886,000 23,184,000

7,309,050 13,886,250 3 21,927,150 41,658,7508,442,000 16,301,250 7 59,094,000 114,108,7508,667,750 16,905,000 2 17,335,500 33,810,000

12,705,000 26,565,000 4 50,820,000 106,260,000

828,450 1,701,000 9 7,456,050 15,309,0001,039,500 2,110,500 2 2,079,000 4,221,0001,592,850 3,360,000 6 9,557,100 20,160,000

1,323,000 2,656,500 7 9,261,000 18,595,500

1,890,000 3,984,750 12 22,680,000 47,817,0002,493,750 5,192,250 4 9,975,000 20,769,0002,481,150 5,071,500 10 24,811,500 50,715,0002,908,500 5,916,750 14 40,719,000 82,834,5004,384,800 8,211,000 5 21,924,000 41,055,000

362,250 735,000 30 10,867,500 22,050,000705,600 1,449,000 6 4,233,600 8,694,000709,800 1,449,000 12 8,517,600 17,388,000791,700 1,569,750 10 7,917,000 15,697,500796,950 1,569,750 16 12,751,200 25,116,000

1,057,350 2,173,500 9 9,516,150 19,561,5001,147,650 2,294,250 13 14,919,450 29,825,2501,157,100 2,415,000 7 8,099,700 16,905,0001,438,500 3,139,500 3 4,315,500 9,418,5001,446,900 3,139,500 5 7,234,500 15,697,500

834,750 1,690,500 4 3,339,000 6,762,000834,750 1,690,500 7 5,843,250 11,833,500834,750 1,690,500 12 10,017,000 20,286,000664,125 1,328,250 5 3,320,625 6,641,250719,250 1,449,000 8 5,754,000 11,592,000721,350 1,449,000 13 9,377,550 18,837,000

1,036,350 2,270,100 4 4,145,400 9,080,4001,165,500 2,402,925 12 13,986,000 28,835,1001,218,000 2,535,750 17 20,706,000 43,107,7501,554,000 3,501,750 11 17,094,000 38,519,2502,016,000 4,165,875 12 24,192,000 49,990,5002,462,250 5,071,500 8 19,698,000 40,572,0001,979,250 4,105,500 3 5,937,750 12,316,5002,661,750 5,554,500 3 7,985,250 16,663,5003,150,000 6,399,750 6 18,900,000 38,398,5003,228,750 6,641,250 3 9,686,250 19,923,7504,257,750 9,056,250 2 8,515,500 18,112,5004,504,500 10,022,250 1 4,504,500 10,022,250

2,325,750 5,920,950 2 4,651,500 11,841,9002,341,500 5,920,950 6 14,049,000 35,525,700

7,269,150 17,745,000 3 21,807,450 53,235,00010,575,600 25,357,500 5 52,878,000 126,787,500

4,194,750 10,447,500 6 25,168,500 62,685,0005,483,100 13,403,250 6 32,898,600 80,419,5008,851,500 21,084,000 7 61,960,500 147,588,000

20,475,000 51,870,000 3 61,425,000 155,610,00023,992,500 57,466,500 2 47,985,000 114,933,00032,602,500 76,007,400 1 32,602,500 76,007,400

1,622,250 2,619,750 5 8,111,250 13,098,7501,713,600 3,018,750 1 1,713,600 3,018,7501,643,250 2,716,875 3 4,929,750 8,150,625

436,800 630,000 7 3,057,600 4,410,0001,397,417,175 2,974,760,250

15.36%

483,398,541 743,690,063

AÑO 3

Precio de Costo Precio de Venta Cantidad Costo Total3,768,345 7,607,250 6 22,610,0704,398,975 8,875,125 7 30,792,825

12,292,875 21,300,300 4 49,171,5001,038,555 2,091,994 10 10,385,5501,115,730 2,408,963 3 3,347,1901,332,923 2,789,325 9 11,996,303

556,763 1,267,875 19 10,578,4881,377,023 2,789,325 23 31,671,5183,378,060 6,973,313 19 64,183,1404,057,200 8,241,188 15 60,858,0004,851,000 9,509,063 11 53,361,000

2,349,428 4,691,138 6 14,096,5651,411,200 3,197,250 4 5,644,8001,791,563 3,803,625 9 16,124,0632,422,193 5,325,075 6 14,533,1555,591,880 11,791,238 5 27,959,4002,370,375 5,071,500 5 11,851,8754,780,440 9,889,425 5 23,902,2006,848,730 13,819,838 4 27,394,9206,989,850 14,580,563 3 20,969,5501,560,038 3,042,900 8 12,480,300

7,674,503 14,580,563 4 30,698,0108,864,100 17,116,313 8 70,912,8009,101,138 17,750,250 3 27,303,413

13,340,250 27,893,250 5 66,701,250

869,873 1,786,050 10 8,698,7251,091,475 2,216,025 3 3,274,4251,672,493 3,528,000 6 10,034,955

1,389,150 2,789,325 8 11,113,200

1,984,500 4,183,988 12 23,814,0002,618,438 5,451,863 4 10,473,7502,605,208 5,325,075 12 31,262,4903,053,925 6,212,588 16 48,862,8004,604,040 8,621,550 6 27,624,240

380,363 771,750 32 12,171,600740,880 1,521,450 7 5,186,160745,290 1,521,450 13 9,688,770831,285 1,648,238 10 8,312,850836,798 1,648,238 18 15,062,355

1,110,218 2,282,175 9 9,991,9581,205,033 2,408,963 14 16,870,4551,214,955 2,535,750 7 8,504,6851,510,425 3,296,475 3 4,531,2751,519,245 3,296,475 5 7,596,225

876,488 1,775,025 5 4,382,438876,488 1,775,025 7 6,135,413876,488 1,775,025 13 11,394,338697,331 1,394,663 7 4,881,319755,213 1,521,450 8 6,041,700757,418 1,521,450 13 9,846,428

1,088,168 2,383,605 5 5,440,8381,223,775 2,523,071 12 14,685,3001,278,900 2,662,538 19 24,299,1001,631,700 3,676,838 12 19,580,4002,116,800 4,374,169 13 27,518,4002,585,363 5,325,075 9 23,268,2632,078,213 4,310,775 3 6,234,6382,794,838 5,832,225 4 11,179,3503,307,500 6,719,738 7 23,152,5003,390,188 6,973,313 3 10,170,5634,470,638 9,509,063 3 13,411,9134,729,725 10,523,363 2 9,459,450

2,442,038 6,216,998 3 7,326,1132,458,575 6,216,998 8 19,668,600

7,632,608 18,632,250 4 30,530,43011,104,380 26,625,375 7 77,730,660

4,404,488 10,969,875 7 30,831,4135,757,255 14,073,413 7 40,300,7859,294,075 22,138,200 7 65,058,525

21,498,750 54,463,500 3 64,496,25025,192,125 60,339,825 2 50,384,25034,232,625 79,807,770 1 34,232,625

1,703,363 2,750,738 5 8,516,8131,799,280 3,169,688 2 3,598,5601,725,413 2,852,719 3 5,176,238

458,640 661,500 7 3,210,4801,664,746,886

690,376,245

AÑO 4

Ingreso por Venta Precio de Costo Precio de Venta Cantidad45,643,500 3,956,762 7,987,613 762,125,875 4,618,924 9,318,881 885,201,200 12,907,519 22,365,315 520,919,938 1,090,483 2,196,593 10

7,226,888 1,171,517 2,529,411 425,103,925 1,399,569 2,928,791 9

24,089,625 584,601 1,331,269 2164,154,475 1,445,874 2,928,791 26

132,492,938 3,546,963 7,321,978 22123,617,813 4,260,060 8,653,247 15104,599,688 5,093,550 9,984,516 12

28,146,825 2,466,899 4,925,694 712,789,000 1,481,760 3,357,113 534,232,625 1,881,141 3,993,806 1031,950,450 2,543,302 5,591,329 658,956,188 5,871,474 12,380,799 725,357,500 2,488,894 5,325,075 549,447,125 5,019,462 10,383,896 555,279,350 7,191,167 14,510,829 543,741,688 7,339,343 15,309,591 324,343,200 1,638,039 3,195,045 10

58,322,250 8,058,228 15,309,591 4136,930,500 9,307,305 17,972,128 9

53,250,750 9,556,194 18,637,763 4139,466,250 14,007,263 29,287,913 5

17,860,500 913,366 1,875,353 126,648,075 1,146,049 2,326,826 5

21,168,000 1,756,117 3,704,400 7

22,314,600 1,458,608 2,928,791 9

50,207,850 2,083,725 4,393,187 1421,807,450 2,749,359 5,724,456 563,900,900 2,735,468 5,591,329 1399,401,400 3,206,621 6,523,217 1751,729,300 4,834,242 9,052,628 7

24,696,000 399,381 810,338 3510,650,150 777,924 1,597,523 819,778,850 782,555 1,597,523 1316,482,375 872,849 1,730,649 1229,668,275 878,637 1,730,649 1920,539,575 1,165,728 2,396,284 1033,725,475 1,265,284 2,529,411 1517,750,250 1,275,703 2,662,538 9

9,889,425 1,585,946 3,461,299 416,482,375 1,595,207 3,461,299 6

8,875,125 920,312 1,863,776 512,425,175 920,312 1,863,776 823,075,325 920,312 1,863,776 13

9,762,638 732,198 1,464,396 712,171,600 792,973 1,597,523 919,778,850 795,288 1,597,523 1511,918,025 1,142,576 2,502,785 530,276,855 1,284,964 2,649,225 1350,588,213 1,342,845 2,795,664 2144,122,050 1,713,285 3,860,679 1256,864,194 2,222,640 4,592,877 1547,925,675 2,714,631 5,591,329 1012,932,325 2,182,123 4,526,314 423,328,900 2,934,579 6,123,836 547,038,163 3,472,875 7,055,724 720,919,938 3,559,697 7,321,978 428,527,188 4,694,169 9,984,516 321,046,725 4,966,211 11,049,531 2

18,650,993 2,564,139 6,527,847 449,735,980 2,581,504 6,527,847 9

74,529,000 8,014,238 19,563,863 4186,377,625 11,659,599 27,956,644 8

76,789,125 4,624,712 11,518,369 798,513,888 6,045,118 14,777,083 8

154,967,400 9,758,779 23,245,110 8163,390,500 22,573,688 57,186,675 4120,679,650 26,451,731 63,356,816 2

79,807,770 35,944,256 83,798,159 2

13,753,688 1,788,531 2,888,274 66,339,375 1,889,244 3,328,172 28,558,156 1,811,683 2,995,355 44,630,500 481,572 694,575 8

3,540,390,998

15.98%

1,062,117,299

AÑO 5

Costo Total Ingreso por Venta Precio de Costo Precio de Venta27,697,336 55,913,288 4,154,600 8,386,99336,951,390 74,551,050 4,849,870 9,784,82564,537,594 111,826,575 13,552,895 23,483,58110,904,828 21,965,934 1,145,007 2,306,423

4,686,066 10,117,643 1,230,092 2,655,88112,596,118 26,359,121 1,469,547 3,075,231

12,276,613 27,956,644 613,831 1,397,83237,592,714 76,148,573 1,518,167 3,075,23178,033,186 161,083,519 3,724,311 7,688,07763,900,900 129,798,703 4,473,063 9,085,90961,122,600 119,814,188 5,348,228 10,483,741

17,268,292 34,479,861 2,590,244 5,171,9797,408,800 16,785,563 1,555,848 3,524,968

18,811,406 39,938,063 1,975,198 4,193,49715,259,813 33,547,973 2,670,467 5,870,89541,100,318 86,665,596 6,165,048 12,999,83912,444,469 26,625,375 2,613,338 5,591,32925,097,310 51,919,481 5,270,435 10,903,09135,955,833 72,554,147 7,550,725 15,236,37122,018,028 45,928,772 7,706,310 16,075,07016,380,394 31,950,450 1,719,941 3,354,797

32,232,911 61,238,363 8,461,139 16,075,07083,765,745 161,749,153 9,772,670 18,870,73538,224,778 74,551,050 10,034,004 19,569,65170,036,313 146,439,563 14,707,626 30,752,308

10,960,394 22,504,230 959,034 1,969,1205,730,244 11,634,131 1,203,351 2,443,168

12,292,820 25,930,800 1,843,923 3,889,620

13,127,468 26,359,121 1,531,538 3,075,231

29,172,150 61,504,616 2,187,911 4,612,84613,746,797 28,622,278 2,886,827 6,010,67835,561,082 72,687,274 2,872,241 5,870,89554,512,561 110,894,687 3,366,952 6,849,37833,839,694 63,368,393 5,075,954 9,505,259

13,978,322 28,361,813 419,350 850,8546,223,392 12,780,180 816,820 1,677,399

10,173,209 20,767,793 821,682 1,677,39910,474,191 20,767,793 916,492 1,817,18216,694,110 32,882,338 922,569 1,817,18211,657,284 23,962,838 1,224,015 2,516,09818,979,262 37,941,159 1,328,548 2,655,88111,481,325 23,962,838 1,339,488 2,795,664

6,343,785 13,845,195 1,665,244 3,634,3649,571,244 20,767,793 1,674,968 3,634,3644,601,559 9,318,881 966,327 1,956,9657,362,495 14,910,210 966,327 1,956,965

11,964,054 24,229,091 966,327 1,956,9655,125,385 10,250,769 768,808 1,537,6157,136,758 14,377,703 832,622 1,677,399

11,929,326 23,962,838 835,053 1,677,3995,712,879 12,513,926 1,199,705 2,627,925

16,704,529 34,439,923 1,349,212 2,781,68628,199,745 58,708,952 1,409,987 2,935,44820,559,420 46,328,153 1,798,949 4,053,71333,339,600 68,893,158 2,333,772 4,822,52127,146,306 55,913,288 2,850,362 5,870,895

8,728,493 18,105,255 2,291,229 4,752,62914,672,897 30,619,181 3,081,308 6,430,02824,310,125 49,390,071 3,646,519 7,408,51114,238,788 29,287,913 3,737,682 7,688,07714,082,508 29,953,547 4,928,878 10,483,741

9,932,423 22,099,061 5,214,522 11,602,007

10,256,558 26,111,390 2,692,346 6,854,24023,233,534 58,750,626 2,710,579 6,854,240

32,056,952 78,255,450 8,414,950 20,542,05693,276,792 223,653,150 12,242,579 29,354,476

32,372,983 80,628,581 4,855,947 12,094,28748,360,942 118,216,665 6,347,374 15,515,93778,070,230 185,960,880 10,246,718 24,407,36690,294,750 228,746,700 23,702,372 60,046,00952,903,463 126,713,633 27,774,318 66,524,65771,888,513 167,596,317 37,741,469 87,988,066

10,731,184 17,329,646 1,877,957 3,032,6883,778,488 6,656,344 1,983,706 3,494,5807,246,733 11,981,419 1,902,267 3,145,1223,852,576 5,556,600 505,651 729,304

1,994,894,067 4,248,913,229

16.68%

966,627,760 1,487,119,630

Cantidad Costo Total Ingreso por Venta8 33,236,803 67,095,9458 38,798,960 78,278,6036 81,317,368 140,901,485

11 12,595,076 25,370,6544 4,920,369 10,623,525

10 14,695,471 30,752,308

22 13,504,274 30,752,30828 42,508,685 86,106,46325 93,107,779 192,201,92617 76,042,071 154,460,45714 74,875,185 146,772,380

7 18,131,707 36,203,8545 7,779,240 17,624,841

12 23,702,372 50,321,9597 18,693,271 41,096,2668 49,320,382 103,998,7156 15,680,031 33,547,9737 36,893,046 76,321,6375 37,753,624 76,181,8544 30,825,239 64,300,281

10 17,199,413 33,547,973

5 42,305,695 80,375,35110 97,726,703 188,707,3454 40,136,016 78,278,6037 102,953,379 215,266,157

12 11,508,413 23,629,4426 7,220,107 14,659,0057 12,907,461 27,227,340

9 13,783,841 27,677,077

15 32,818,669 69,192,6935 14,434,137 30,053,392

13 37,339,136 76,321,63720 67,339,046 136,987,5548 40,607,633 76,042,071

16 6,709,595 13,613,6708 6,534,562 13,419,189

14 11,503,551 23,483,58112 10,997,901 21,806,18221 19,373,954 38,160,81910 12,240,148 25,160,97915 19,928,225 39,838,21710 13,394,879 27,956,6444 6,660,974 14,537,4557 11,724,773 25,440,5466 5,797,965 11,741,7908 7,730,620 15,655,721

15 14,494,912 29,354,4768 6,150,462 12,300,9239 7,493,596 15,096,588

16 13,360,845 26,838,3786 7,198,228 15,767,547

15 20,238,179 41,725,29124 33,839,694 70,450,74213 23,386,340 52,698,27315 35,006,580 72,337,81610 28,503,622 58,708,9524 9,164,917 19,010,5186 18,487,850 38,580,1689 32,818,669 66,676,5954 14,950,727 30,752,3084 19,715,511 41,934,9663 15,643,565 34,806,021

4 10,769,385 27,416,9599 24,395,210 61,688,158

5 42,074,749 102,710,27810 122,425,790 293,544,759

8 38,847,580 96,754,2988 50,778,989 124,127,4989 92,220,459 219,666,2905 118,511,859 300,230,0443 83,322,953 199,573,9713 113,224,407 263,964,199

6 11,267,743 18,196,1293 5,951,119 10,483,7414 7,609,069 12,580,4908 4,045,205 5,834,430

2,421,155,960 5,175,504,670

17.90%

1,345,631,214 2,070,201,868

Costos OperacionalesRubro C.V. C.F. Año 1

Costos de Ventas

Costo de Mercaderías y Repuestos X 1,508,730,895Salario Mano de Obra Directa X 299,136,000Depreciaciones X 56,104,378Mantenimiento X 21,674,960Seguros sobre Activos Fijos X 5,679,360Seguros sobre Inventarios X 11,315,482

SUB-TOTALSalario Personal Administrativo X 87,248,000Servicios Tercerizados X 80,100,000Servicios Básicos X 69,300,000Artículos de Oficina X 4,579,000Artículos de Limpieza X 1,497,800Alquileres X 69,600,000Gastos de Publicidad X 27,434,000Gastos de Distribución X 84,287,500Gastos Adicionales X 3,000,000Viáticos para Ventas X 55,200,000Capacitación X 6,600,000Amortización de Activos Intangibles X 33,421,000

SUB-TOTAL 522,267,300Gastos Financieros Intereses X 48,317,500

SUB-TOTAL

TOTAL

Para el año 2 se pretende realizar una Campaña Publicitaria destinando adicionalmente Gs. 45.000.000

Para el Año 2 se pretende capacitar al 100% del Personal destinando adicionalmente Gs. 7.000.000

Gastos Administrativos

Año 2 Año 3 Año 4 Año 51,880,815,716 2,355,123,131 2,961,521,826 3,766,787,174

314,092,800 329,797,440 346,287,312 363,601,67856,104,378 56,104,378 56,104,378 56,104,37822,758,708 23,896,643 25,091,476 26,346,049

5,679,360 5,679,360 5,679,360 5,679,36014,106,118 17,663,423 22,211,414 28,250,904

91,610,400 96,190,920 101,000,466 106,050,48984,105,000 88,310,250 92,725,763 97,362,05172,765,000 76,403,250 80,223,413 84,234,583

4,807,950 5,048,348 5,300,765 5,565,8031,572,690 1,651,325 1,733,891 1,820,585

74,820,000 80,431,500 86,463,863 92,948,65273,805,700 30,177,400 31,686,270 33,270,58492,716,250 101,987,875 112,186,663 123,405,329

3,150,000 3,307,500 3,472,875 3,646,51957,960,000 60,858,000 63,900,900 67,095,94513,930,000 7,276,500 7,640,325 8,022,34133,421,000 33,421,000

604,663,990 585,063,867 586,335,192 623,422,88130,747,500 13,177,500

Para el año 2 se pretende realizar una Campaña Publicitaria destinando adicionalmente Gs. 45.000.000

Para el Año 2 se pretende capacitar al 100% del Personal destinando adicionalmente Gs. 7.000.000

Estado de Resultado Año 1 Año 2 Año 3

Ingresos 3,147,301,875 3,904,372,828 4,868,037,622Costo de Ventas 1,902,641,074 2,293,557,079 2,788,264,375 Utilidad Bruta 1,244,660,801 1,610,815,749 2,079,773,246Gastos Adm. y Financieros 570,584,800 635,411,490 598,241,367 Utilidad antes de Impuestos 674,076,001 975,404,259 1,481,531,879Impuestos 67,407,600 97,540,426 148,153,188 Utilidad Neta 606,668,400 877,863,833 1,333,378,691Utilidad Neta en % 19.3% 22.5% 27.4%Margen de Contribución en % 39.5% 41.3% 42.7%

Año 4 Año 56,107,812,767 7,763,257,004

3,416,895,765 4,246,769,542 2,690,917,001 3,516,487,462

586,335,192 623,422,881 2,104,581,809 2,893,064,581

210,458,181 289,306,458 1,894,123,629 2,603,758,123

31.0% 33.5%44.1% 45.3%

Punto de EquilibrioAño 1 Año 2

Ingresos 3,147,301,875 3,904,372,828Costo Variable 1,728,028,177 2,097,531,223 Costo Fijo 745,197,698 831,437,346Punto de Equilibrio 53% 46%

Año 3 Año 4 Año 54,868,037,622 6,107,812,767 7,763,257,0042,571,054,851 3,183,177,971 4,010,064,378

815,450,891 820,052,986 860,128,04536% 28% 23%

Flujo Neto de FondosAño 0 Año 1

Utilidad Neta 606,668,400Inversión (1,197,463,873)Préstamo 251,000,000Capital de Trabajo (106,191,762)Depreciaciones 56,104,378 Amortizaciones de Capital (83,666,667)Amortizaciones de Intangibles 33,421,000FNF (946,463,873) 506,335,350 Flujo Acumulado

VAN TIRPAYBACK en años Indice de Rentabilidad

KoKeKdT impuesto 10%Rm 0.26Rf 6.0%Betab porcentaje de dinero a prestar 21.1% 100%s 78.9%Interes del Prestamo 12%Pd guaranies totales a prestar Gs 251,000,000 deuda en guaraniespe aporte de lo dueños Gs 937,508,259 se trae cuadro de inversiones o capital socialpr inversion total Gs 1,188,508,259

VAN Valor Actual NetoTIR Tasa Interna de Rendimiento

PAYBACK en años recuperación en años de la inversion. Se recupera en 1, 83, lo que en tiempo es 9,96, lo que equivale a 1 año y casi 10 meses Indice de Rentabilidad por cada guarani invertido se ganan 3,23 guarnaíes

KoKe Tasa de Rendimiento esperada de los Dueños Kd Costo de la DeudaT impuestoRm Rendimiento Promedio del Mercado de Empresas SimilaresRf libre de riesgo. Lo que paga el banco central en bonosBeta covarianza dividido varianzab pd dividido prs pe dividido prInteres del Prestamo interesesPd Aporte de la Deudape Aporte de los Dueñospr Total de Activos

Año 2 Año 3 Año 4 Año 5877,863,833 1,333,378,691 1,894,123,629 2,603,758,123

-28,120,000 356,684,111

(124,008,821) (163,137,101) (215,129,173) 1,096,581,730 56,104,378 56,104,378 56,104,378 56,104,378

(83,666,667) (83,666,667)33,421,000 33,421,000

759,713,723 1,176,100,301 1,706,978,833 4,113,128,342

deuda en guaranies se trae cuadro de inversiones o capital social

recuperación en años de la inversion. Se recupera en 1, 83, lo que en tiempo es 9,96, lo que equivale a 1 año y casi 10 meses por cada guarani invertido se ganan 3,23 guarnaíes

Rendimiento Promedio del Mercado de Empresas Similareslibre de riesgo. Lo que paga el banco central en bonos

empresa ALVOG BALPAR Promedio9 1,995,000 1,975,000 2,050,000

10 2,100,000 2,109,000 2,150,00011 2,205,000 2,193,500 2,300,00012 2,320,000 2,298,000 2,400,00013 2,440,000 2,402,000 2,485,00014 2,530,000 2,548,000 2,650,000

Cov I M Var MBeta

Balance Inicial y ProyectadoActivos Inicial Año 1 Año 2

Caja 506,335,350 1,266,049,072 Capital Operativo 488,114,873 594,306,635 718,315,456 Activos Fijos 609,086,000 552,981,622 496,877,244 Activos Intangibles 100,263,000 66,842,000 33,421,000

TOTAL Activos 1,197,463,873 1,720,465,606 2,514,662,773 Pasivos

Capital Externo 251,000,000 167,333,333 83,666,667 Capital Propio 946,463,873 946,463,873 946,463,873 Utilidad Neta 606,668,400 1,484,532,233

TOTAL Pasivos 1,197,463,873 1,720,465,606 2,514,662,773

Año 3 Año 4 Año 5 2,442,149,373 4,149,128,207 7,905,572,438 881,452,557 1,096,581,730 440,772,867 412,788,489 356,684,111 - - - 3,764,374,797 5,658,498,426 8,262,256,549

- - - 946,463,873 946,463,873 946,463,873 2,817,910,925 4,712,034,553 7,315,792,676 3,764,374,797 5,658,498,426 8,262,256,549

CASOS Análisis de Sensibilidad Individual COMBINADOS Indicadores del Proyecto

DE Situación Planteada Aumento / DisminuciónSENSIBILIDAD ↑ Aumento

↑ AumentoColumna "i" ↑ Aumento

↑ Aumento→ ↑ Aumento

↑ Aumento

Análisis de Sensibilidad Individual Indicadores del Proyecto

Situación Planteada Aumento / Disminución↓ Disminución↓ Disminución↓ Disminución↓ Disminución↓ Disminución


Situación Planteada Aumento / Disminución↑ Aumento↑ Aumento↑ Aumento↑ Aumento↑ Aumento↑ Aumento


Situación Planteada Aumento / Disminución↑ Aumento↑ Aumento↑ Aumento↑ Aumento↑ Aumento

Costo de Mercaderías y Repuestos

Venta de Mercaderías y Repuestos

Costos Operacionales de Venta

Gastos Administrativos y Financieros


Situación Planteada Aumento / Disminución↑ Aumento↑ Aumento↑ Aumento↑ Aumento↑ Aumento

Salario de la Mano de Obra Directa y del

Personal Administrativo


Porcentaje VAN TIR10%20%30%40%50%60%


Porcentaje VAN TIR10%15%20%25%30%


Porcentaje VAN TIR10%20%30%40%50%60%


Porcentaje VAN TIR50%

100%150%300%320%


Porcentaje VAN TIR50%

100%200%300%370%

Análisis de Sensibilidad Combinada - Caso 1Indicadores del Proyecto

Situación Planteada↑ Aumento del 10% de Costo de Mercaderías y Repuestos

↓ Disminución del 10% de Venta de Mercaderías y Repuestos









↓ Disminución del 10% de Venta de Mercaderías y Repuestos↑ Aumento del 10% de Costos Operacionales de Venta

↑ Aumento del 10% de Gastos Administrativos y Financieros

VAN TIR

VAN TIR

VAN TIR

VAN TIR

VAN TIR

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