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Contenido

Orden del Día

Miembros del Consejo de

Administración

Miembros del Comité de Publicidad

Miembros de la Revisoría Fiscal

Administradora General

Informe de Gestión

Informe de Asocentros

Informe del Representante Legal y del

Contador de la Entidad

Dictamen del Revisor Fiscal

Balance General Comparativo al 31 de

diciembre de 2014 y 2013

Estado de Resultados del 1 de enero de

2014 al 31 de diciembre de 2014

Notas a los Estados Financieros a

diciembre 31 de 2014

Flujo de efectivo por los periodos

terminados en diciembre 31 de 2014 y

2013.

Estado de Cambios en la Situación

Financiera por los años terminados en

diciembre 31 de 2014 y 2013.

Estado de Cambios en el Patrimonio

por el año 2014

Informe sobre la adopción de las

normas internacionales de

contabilidad (NIIF para Pymes).

Proyecto de Presupuesto 2015

Anotaciones Presupuestales para la

Vigencia 2015

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ORDEN DEL DÍA

1. Comprobación de credenciales y verificación de cuórum.

2. Lectura y aprobación del orden del día.

3. Elección de Presidente y Secretario de la Asamblea.

4. Elección de la comisión para la revisión del acta.

5. Informe Anual de Labores.

6. Informe del Revisor Fiscal.

7. Consideración y Aprobación de los informes financieros y la ejecución presupuestal a

diciembre 31 de 2014.

8. Elección del Revisor Fiscal y su Suplente y fijación de la remuneración.

9. Consideración y aprobación del presupuesto de gastos de los diferentes módulos de

contribución, para la vigencia Enero 1 a Diciembre 31 de 2015.

10. Presentación y aprobación del proyecto de ampliación etapa central del centro comercial.

11. Elección Consejo de Administración, principales y suplentes para el periodo marzo de 2015 a

marzo 2016.

12. Proposiciones varias.

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MIEMBROS DEL CONSEJO DE ADMINISTRACIÓN 2014

Jaime Arango Uribe Local 2209.

Germán Campuzano Maya Laboratorio Clínico Hematológico

Carolina Ospina Vélez Tienda Falabella

Rafael Enrique Escobar Yara Almacenes Éxito S.A.

Jaime Andrés Gómez Ramírez Locales 1674,1686,1170

Clara Inés Rojas Restrepo Almacén Swing

Juan Carlos Vélez Madrid Aviatur

Carlos Arturo Calle Baena Almacén Arturo Calle

José Alberto Zapata Ruíz Bio Ortodoncia

Ricardo Simón Moreno Alarcón Tienda Falabella

Luis Carlos Quintero Chalarca Almacenes Éxito S.A.

Mauricio Escobar Peláez Local 1125

Jorge Ignacio Jaramillo Zuluaga Comercializadora los Ángeles

Carolina Jaramillo del Corral Hamburguesas del Oeste

PRINCIPALES

SUPLENTES

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COMITÉ DE PUBLICIDAD

Jaime Arango Uribe Local 2209.

Germán Campuzano Maya Laboratorio Clínico Hematológico

Jorge Ignacio Jaramillo Zuluaga Comercializadora los Ángeles

Rafael Escobar Yara Almacenes Éxito S.A.

Mauricio Escobar Peláez Local 1125

Clara Inés Rojas Restrepo Almacén Swing

Cecilia Wiedemann Bedoya Administradora General

REVISORÍA FISCAL

Principal Rodrigo Gómez Montoya

Suplente Víctor Hugo Gutiérrez Giraldo

GP Soluciones Integrales S.A.

ADMINISTRADORA GENERAL

Cecilia Wiedemann Bedoya

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Informe de gestión del 2014

Señores COPROPIETARIOS Centro Comercial Sandiego P.H Ciudad

Apreciados Copropietarios,

El Consejo de Administración y la Administración del Centro Comercial, presentan a la honorable

Asamblea de Copropietarios su informe de gestión correspondiente al año 2014.

El negocio de los centros comerciales ha cambiado radicalmente en los últimos años en Colombia

de la mano del crecimiento acelerado de las ciudades grandes e intermedias. Las distancias cada

vez se hacen más largas, el tráfico es más complejo y el tiempo libre todos los días es más escaso,

haciendo que las necesidades de las personas se modifiquen en cierta medida. Ahora se requieren

espacios amplios, cómodos, donde las personas encuentren todo a la mano y puedan suplir todas

sus necesidades sin tener que realizar desplazamientos largos que requieren tiempo y dinero. La

evolución de este tipo de negocio nos indica que el consumidor ahora no solo busca una buena

oferta comercial, sino que además quiere vivir nuevas experiencias que le generen diferentes

sensaciones.

Por otro lado, la expansión y crecimiento de la clase media en nuestro país impulsa de gran

manera el crecimiento del sector, convirtiéndolo en uno de los principales ejes de inversión y

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empleo de nuestra economía. Colombia es de los pocos países en Latinoamérica que cuenta con

ocho grandes ciudades con más de un millón de habitantes, convirtiéndose en un nicho de

oportunidades para inversión extranjera y es por esto que hemos visto la entrada de grandes

marcas a nuestro país en los últimos años.

El gran compromiso que tiene el centro comercial Sandiego y que ha venido cumpliendo a

cabalidad, es no ser ajeno a todo lo que está sucediendo en el sector, y prepararse para afrontar

todos los retos que vienen a futuro. En este punto, la tecnología juega un papel fundamental a

través de los llamados “dispositivos inteligentes” que además de ser cada vez más importantes en

la vida cotidiana del consumidor, ahora también sirven para conocer mejor a las personas,

utilizando herramientas como las redes sociales, creando canales de comunicación directos que

permiten adelantarse a suplir las necesidades de cada uno de ellos.

Modulo A

En la vigencia 2014 se realizaron las siguientes obras que se pueden interpretar como

complementarias a las realizadas en las dos vigencias anteriores, años de la gran transformación

de las áreas comunes

Baños

Los baños comunes que sirven a las oficinas y consultorios de los pisos 10, 11 y 12 de la Torre

Sur, llevaban 17 años sin intervenciones fundamentales, sus acabados además de descontinuados

presentaban un marcado desgaste.

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Es así como las tres baterías de los baños de caballeros e igual número de baterías para damas se

intervinieron con acabados en paredes, mesones y pisos en mármol, logrando uniformidad con

respecto a los del área comercial reformada en el año anterior.

Antes Ahora

Las baterías de los baños del décimo piso de la Torre Norte también fueron intervenidas con

igualdad de acabados.

Antes Ahora

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En el Bloque Norte, consecuentes con la necesidad que se tenía de un baño para personas con

limitaciones en la movilidad, se destinó un área común para tal propósito, en su construcción se

tuvo en cuenta las condiciones técnicas y funcionales que deben de tener este tipo de servicios.

Antes Ahora

Pisos

Consecuentes con los acabados en los pisos del primer y segundo nivel del Comercio, se extendió

este diseño de figuras geométricas en colores al Bloque Norte, que desde su construcción ha

tenido baldosa en grano pulido, aunque ha respondido a las exigencias del tiempo, este nivel

necesitaba de intervención con el objetivo de introducir color y diseño en los pasillos.

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Antes Ahora

En contraste, el décimo piso de la Torre Norte, que desde su construcción, hace 18 años, tenía

porcelanato, pero presentaba un marcado deterioro y sus referencias se encuentran por fuera del

mercado, razón por la cual hubo necesidad de intervenirlo completamente, instalándole baldosa en

grano pulido de color crema, contribuyendo en gran medida a la generosidad del espacio y a una

notable mejoría en el nivel de iluminación.

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Antes Ahora

Los pisos de la plazoleta de la Torre Sur también recibieron atención al adicionarle incrustaciones

de color aportándole a esta zona calidez y lúdica, desarrollando además una identidad a través del

diseño de sus figuras.

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Pérgolas

En el pasillo peatonal que une la Torre Norte con el Exito y a consecuencia de la construcción del

local alterno a Bancolombia, se extendió la cubierta en vidrio, brindando solución al paso peatonal

en especial en días de lluvia.

Antes Ahora

Con similar criterio se desarrolló este elemento en los alrededores de los ascensores

convencionales de la Torre Norte del primer piso.

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Ingreso peatonal a Falabella

Desde su construcción, la cubierta del acceso a la tienda Falabella, al interior del Centro Comercial,

era una carpa, que presentaba un marcado desgaste, en su reemplazo, se instaló un sistema de

cubierta en vidrio que da homogeneidad además de estética y limpieza de imagen

Antes Ahora

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C&C Café

Los toldos retractiles que cubrían en momentos de sol o lluvia, el área de mesas de este café,

fueron reemplazados por una cubierta en vidrio, brindando excelente solución y unificando los

elementos arquitectónicos que intervienen en este sector.

Antes Ahora

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Aire Acondicionado

La Torre de enfriamiento que conforma el equipo central de aire acondicionado de la Torre Norte,

fue necesario cambiarla por completo, su ciclo de vida útil de diez años había sido superado, al

tener diez y siete años de funcionamiento.

Circuito Cerrado de Televisión

Durante los meses de mayo y octubre de 2014 se logró ampliar el sistema del circuito cerrado de

televisión, al conectar 140 cámaras adicionales a las ya existentes, totalizando así 256 unidades,

entre domos, mini-domos y cámaras fijas, distribuidas en los niveles de comercio, oficinas y

estacionamientos.

Además se realizó un acondicionamiento físico a la sala de monitores tanto en infraestructura

como en equipos de respaldo tales como monitores grabadoras, entre otros elementos y se

aumentó en dos funcionarios por turno la presencia en la sala.

Este proyecto alcanzo la cifra de $526.815.347 (Quinientos veintiséis millones ochocientos quince

mil trescientos cuarenta y siete pesos) estos serán pagados a treinta y seis cuotas a nuestra

empresa de vigilancia, Miro Seguridad, fondos que se obtendrán a través de la optimización del

recurso humano destinado a la vigilancia, las cuotas mensuales son de $14.633.760 (catorce

millones seiscientos treinta y tres mil setecientos sesenta pesos).

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Club House de Vigilancia y Aseo

El denominado vestier o club house destinado para los funcionarios de las empresas en misión;

Miro Seguridad y Aseo & Sostenimiento en donde tienen sus gavetas y toman los alimentos, fue

reformado en su totalidad.

Además de los cambios en pisos, baños, y cocineta se le doto de muebles de comedor, hornos

microondas y televisor. Las neveras fueron aportadas por las respectivas empresas para

comodidad de su personal.

Pasamanos

En atención a lo dispuesto en la normatividad de Seguridad Industrial y brindando un mayor

confort, en el desplazamiento de nuestro público peatonal, se instalaron pasamanos en acero

inoxidable en las porterías 4 y 5 e ingreso a Falabella por la carrera 43. Así mismo se delimitó el

área de mesas en la zona de comidas rápidas del Éxito.

Estacionamiento

A finales del año, se acondiciono parte del octavo piso de la Torre Norte, Cuarta Etapa para el

estacionamiento de las motos de los empleados del Centro Comercial.

Esta destinación fue presionada por la terminación del contrato de arrendamiento al IDEA del

denominado lote alterno.

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En la vigencia 2014 se obtuvieron ingresos por concepto del estacionamiento de $3.074.689.802

(tres mil setenta y cuatro millones seiscientos ochenta y nueve mil ochocientos dos pesos).

Los meses de mayor afluencia de vehículos fueron junio con 99.975, octubre con 86.394 y

diciembre con 118.840.

El departamento de estacionamiento está conformado por nueve personas vinculadas

directamente por la administración y treinta y tres vigilantes de Miro Seguridad.

Para la transparencia en el manejo de los recursos que se originan en la operación del

estacionamiento, la Administración contrato los servicios de una auditoria externa, la cual

presenta el siguiente informe.

Teniendo en cuenta que el 99% de los ingresos del estacionamiento son en efectivo, y que además

estos son manipulados por diferentes funcionarios como supervisores, operarios de los puntos de

pago y la Coordinadora del mismos, se hace necesario tener unos controles permanentes sobre los

mismo, siendo esta la función principal de la auditoría externa, diseñando cada día estrategias

que minimicen el riegos de fraudes.

A continuación paso a enunciar las tareas más relevantes

1. Mantener actualizada las matriz de riesgo, verificando en cada actividad cuales son los riesgos inherentes a la misma y planteando los correctivos.

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2. Verificar que los dineros recibidos sean efectivamente los consignados, esto se hace revisando el informe diario de operaciones, las consignaciones bancarias y los registros contables.

3. Verificar que las asignaciones que se hagan de parqueaderos gratuitos o con tarifas especiales sean de acuerdo al área de los locales y oficinas, según la política establecida.

4. Verificar que los poseedores de las tarjetas VIP, sean realmente empleados o propietarios, de no ser así que tengan la debida autorización de la Administradora General o en su defecto el Gerente Operativo.

5. Verificar que la entrega de vales de cortesía (tarifa cero) sea personas con vínculos comerciales con el Centro Comercial.

6. Controlar la existencia de las tarjetas magnéticas adquiridas y su utilización, lo mismo que los tiquetes.

7. Hacer seguimiento a los tiquetes pre pagados, que estén autorizados y que efectivamente sean facturados.

8. Hacer seguimientos a los levantamientos de barreras, que si estén justificados y se cumpla el procedimiento.

9. Verificar los gastos asociados al Parqueadero, que sean razonables y que estén debidamente soportados y autorizados.

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10. Hacer seguimiento a la reclamaciones que hacen los terceros por hurtos o daños en el estacionamiento, que se lleve el procedimiento establecido y queden debidamente soportados.

11. Hacer seguimiento a las facturas de la empresa de vigilancia que se facture según el servicio prestado. De esto se hacen muestreo, haciendo seguimiento a la programación que envía Miro seguridad y se confronta con las minutas de vigilantes y el cobro.

12. Hacer los programas permanentes para el auxiliar de auditoria.

13. Verificar que se cumplan a cabalidad todos los procedimientos operativos implementados para el manejo y control de Parqueaderos.

14. Velar porque los manuales de funciones y procedimientos del estacionamiento se mantengan actualizados y se les de cumplimiento.

Cajeros Adicionales

En septiembre de 2014 se le compraron a Unicentro-Medellín, seis cajeros automáticos, para

totalizar 10 unidades. El negocio tuvo un valor de $134.900.000 (ciento treinta y cuatro millones

novecientos mil pesos) además de las anteriores equipos se adquirieron tres barreras y una

expedidora de tiquetes.

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Señalización:

En cada hall de estacionamiento se instaló un reglamento y un tarifario, del estacionamiento,

cumpliendo así las disposiciones que en esta materia contempla la Legislación Colombiana y el

Estatuto del Consumidor.

Modulo B

Para el centro comercial Sandiego los eventos y actividades promocionales son el eje principal de

su relación con los clientes. Es allí donde marcamos diferencia con los demás centros

comerciales, ofreciendo eventos que con el tiempo se convierten en actividades relevantes para la

ciudad, generando no solo un tráfico muy importante dentro de nuestras instalaciones, sino que

además nos ubica y mantiene en el primer lugar del corazón de nuestro público objetivo.

En el 2014 realizamos 441 eventos para todos nuestros visitantes con diferentes enfoques

dependiendo de la época del año y de los diferentes tipos de público que nos vistan diariamente.

Conciertos y espectáculos culturales, actividades para niños, celebraciones de fechas especiales

como Madres, Padres, Halloween, Día de la Mujer, promociones especiales, trasmisiones en vivo

de los principales medios de comunicación locales y nacionales como Teleantioquia,

Cosmovisión, Televid, Telemedellín, Canal Uno, Caracol, R.C.N.; emisoras de Radio como: R.C.N.,

Caracol Radio, Munera Eastman, Radio Tiempo.

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Free Press

Entre los eventos más importantes están:

Recibimos de los diferentes medios de comunicación,

nacionales y locales un free press durante el 2014 en tarifas

netas un total de trescientos cuatro millones quinientos veinte mil ochocientos cuarenta y dos

pesos ($ 304.520.842).

1 Semestre 2 Semestre

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Nuestro evento principal de promociones, las 40 Horas Sandiego se sigue consolidando como el

más importante de la ciudad de Medellín. En el 2014 celebramos nuestro cumpleaños número 42

con más de 120.000 visitantes, quienes pudieron disfrutar de 65 presentaciones en vivo con

artistas nacionales e internacionales, trasmisiones en vivo del Canal Cosmovisión, las emisoras de

Caracol Radio, Radio Tiempo y Latina Estéreo, promociones entre el 30% y el 70% en todos

nuestros establecimientos comerciales, 40 premios de $500.000 cada uno para los clientes que

registraron sus compras y un Clio Hard Rock Café como premio especial. Este año se incrementó

el ingreso peatonal en un 17,8% y el vehicular en un 5%, lo cual no solo muestra que se hizo un

gran trabajo para promocionar esta actividad, sino que además año a año superamos nuestra

propia marca por el empeño y dedicación que cada uno de los implicados le imprime al desarrollo

del evento.

Nuestras 40

Horas 2014

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Encuesta a Comerciantes:

• La encuesta se realizó a 120 Comerciantes. Nivel de confianza (credibilidad, certeza de los

resultados) del 98% y margen de error muestral (precisión en la selección de la muestra) del

2%, definidos para una población finita.

• Las 40 horas es una promoción muy aceptada por el comerciante, toda vez que identifica sus

necesidades de forma muy amplia y tiene una gran apropiación y sentido de pertenencia de

la promoción.

• De nuevo se evidencia que los resultados de la promoción fueron muy buenos en dos

aspectos más determinantes:

• Incremento en Ventas: 33% de los almacenes, con relación a la versión 40 Horas 2013

• Afluencia de personas: 23% de incremento.

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Por otro lado, Sandiego dentro de su responsabilidad

social, no solamente programó eventos

promocionales y culturales, a nuestros clientes y

visitantes; además ofreció una agenda de capacitaciones y conferencias a nuestros stakeholders,

los cuales se brindaron a todo el personal que labora en los diferentes locales Comerciales,

consultorios y oficinas, los temas fueron:

Capacitaciones

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Auditorios

Durante el 2014 se obtuvo un crecimiento en eventos, tanto de

clientes en general como los eventos organizados y patrocinados

por la administración, así mismo se contó con la presencia de 92

clientes nuevos como resultado de las propuestas que se vienen planeando y ejecutando y el

seguimiento constante a clientes potenciales.

2013 VS 2014

En el 2014 se realizaron 715 eventos facturados, frente

al año 2013 en el cual se realizaron 645 eventos. Lo

que representa un crecimiento del 11 %.

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Durante al año 2014 hubo un incremento del 27 % frente al año 2013 en eventos no facturados

que son organizados o patrocinados por la Administración, en actividades como atención a

clientes VIOP, capacitaciones empleados del comercio y sector servicios profesionales, además de

las alianzas estratégicas con diferentes organizaciones.

En el 2014 de los 715 eventos realizados, se contó con la presencia de 130 clientes nuevos, los

otros 585 eventos son de clientes constantes que continúan realizando sus eventos.

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Desde este año 2014, la copropiedad viene realizando un Plan de Mercadeo para el Centro

Comercial a cinco años, con tal fin contrato la empresa de consultoría GAL; quien de la mano con

el Consejo de Administración ha trazado los siguientes objetivos para Sandiego:

Desarrollar un Diagnóstico de Marketing que permita identificar los elementos claves, para el

posicionamiento de marca en la formulación estratégica.

Formular el componente estratégico y táctico en Marketing en la organización en un horizonte de

5 años.

Asegurar la adecuada ejecución de las diferentes actividades del plan de Marketing por medio del

monitoreo y control permanente de las mismas.

Formular un análisis de viabilidad para la ejecución de acciones de Marketing en la Organización,

según los recursos y competencias disponibles.

Plan de Mercadeo

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El 2015 será su primer año de implementación en donde se ha definido la estrategia en dos vías:

Sandiego desarrolló alianzas con

diferentes entidades como la Fundación San Vicente para realizar charlas sobre temas referentes a

la salud pública, cada mes un promedio de seiscientas

personas se reúnen en nuestros auditorios a recibir

información sobre un tema de Salud en particular. Estas

conferencias sin ningún costo para la comunidad en las

que especialistas del Hospital enseñan cómo prevenir

enfermedades, cuándo consultar a tiempo y cómo enfrentar la enfermedad de un familiar.

Responsabilidad Social Empresarial

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Proyectar los eventos como los realizados con

Medicáncer son escenarios para el disfrute familiar y

el fomento a las prácticas de autocuidado, ha sido una

de las prioridades de nuestro calendario, propósito

logrado gracias a positivas sinergias como la

obtenida por nuestro Centro Comercial y Medicancer,

quien por más de dieciséis años se ha hecho

copartícipes de estas actividades sociales.

La versión X del Festival de cycling y II Pasarela por la

Vida Medicáncer, una muestra de que la solidaridad y el deporte van de la mano, con un impacto

en nuestras campañas para la detección temprana del cáncer en las comunidades con más

dificultades de acceso, así como el fortalecimiento e integralidad de nuestros servicios para la

atención del cáncer.

“La alegría de este día hay que festejar”.

El Centro Comercial Sandiego desde

hace 16 años alegra la navidad de

cientos de niños de los barrios San Diego y Colón, (sector

Niquitao), niños de familias de escasos recursos económicos.

MEDICANCER

Niquitao

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Cada diciembre en el templo parroquial “San Diego” se realiza una actividad especial ofrecida por

nuestro Centro Comercial a más de quinientos niños y niñas del sector, el “concierto de navidad”,

que incluye Actividad lúdica y recreativa, refrigerio y regalos (juguetes) para cada uno de ellos.

Esto lo logramos gracias al espíritu de colaboración de todos los integrantes de la Familia

Sandiego.

No es solo agradecimiento de la institución educativa por lo brindado por parte de nuestro Centro

Comercial, es sentir el respaldo a cada proceso que año tras año permiten seguir adelante, a un

grupo importante de deportistas de bajos recursos.

Más que un apoyo económico son momentos de afecto, solidaridad, confianza, trabajos colectivos,

donde el centro comercial Sandiego ha contribuido con la institución Lola González y gracias a

su compromiso muchas alumnas han podido participar en diferentes eventos deportivos a nivel

municipal, departamental y nacional.

Gracias a nuestro valioso apoyo el 2014 estuvo lleno de triunfos para el Colegio Lola González en

los que las jugadoras llevando nuestra camiseta lograron salir como campeonas metropolitanas

de los juegos del sector Educativo en las categorías Infantil y Junior, subcampeonas

departamentales categoría Junior, Campeonas en la copa milo 2014 en la categoría infantil y

Campeonas torneo Nacional Sabaneta.

Esto habla de un centro comercial comprometido con la sociedad, garantizando que nuestra

relación con la comunidad genere cambios positivos en ella y tratando de contribuir al desarrollo

de todas aquellas personas que de una u otra forma hacen parte del Centro Comercial Sandiego.

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En cumplimiento del artículo 47 de la Ley 222 /95

modificada con la Ley 603 del 27 de Julio /2.000

puedo garantizar ante los copropietarios y ante

autoridades que los productos protegidos por derecho

de propiedad intelectual están siendo utilizados en

forma legal, es decir con el cumplimiento de las Normas respectivas y con las debidas

autorizaciones; y en el caso específico del Software, cuentan con la licencia de uso que viene con

cada programa; y que además las adquisiciones de equipos es controlada de tal manera que

nuestros proveedores satisfagan a la copropiedad con todas las garantías de que estos son

legales.

En cumplimiento del Decreto 1406 de 1.999 en sus artículos 11 y 12 me permito informar que la

copropiedad ha cumplido durante el período sus obligaciones de autoliquidación y pago de los

aportes al Sistema de Seguridad Social Integral.

Se informa que en la actualidad no existen irregularidades contables en relación con aportes al

sistema, especialmente las relativas a las bases de cotización, personal afiliado al sistema,

aportes laborales y aportes patronales.

Cumplimiento de

normas legales

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Sandiego año tras año se traza diferentes metas y

sueños por los cuales trabajamos incansablemente.

Muchos ya los cumplimos y muchos otros todavía los

estamos proyectando, lo importante es que no vamos a descansar hasta lograrlos todos. Cuando

eso suceda tendremos otros por alcanzar porque lo maravilloso de una meta es que una vez se

cumpla se tiene otras para seguir creciendo.

El 2014 nos dejó un centro comercial consolidado y con el lugar más especial en el corazón de

nuestros visitantes, esto permite que el 2015 sea un año para innovar, para proponer cosas

diferentes y seguir diferenciándonos en nuestra categoría, fortaleciendo nuestra marca como la

líder nacional en nuestro sector.

Agradecemos ampliamente a todos nuestros colaboradores, Consejo de Administración,

empleados internos y externos, las empresas que a través de outsoursing nos prestan sus

servicios, y obviamente a todos nuestros clientes por preferirnos. Todos contribuyen a que

nuestras metas se sigan haciendo realidad. Sabemos que faltan cosas por hacer y mejorar, pero

estamos seguros que vamos por el camino correcto y con la mejor compañía.

Con Sentimiento de Gratitud,

Jaime Arango Uribe Cecilia Wiedemann Bedoya Presidente Consejo de Administración Administradora General

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INFORME DE GESTIÓN ASOCENTROS 2014

PLANEACIÓN ESTRÉTEGICA EN SAN NICOLÁS

Asocentros inició el año con la reunión de planeación estratégica 2014. A la dinámica fueron

convocados todos los públicos de interés: Gerentes, Directores de Mercadeo – Comunicaciones y

Directores Operativos de todos los afiliados, con el objetivo de discutir y ajustar los detalles de los

6 proyectos diseñados para impactar las diferentes áreas de gestión de los Centros Comerciales.

Como es costumbre este evento se desarrolló en el Centro Comercial San Nicolás, punto de

encuentro de la población del Oriente de Antioqueño.

El equipo gerencial, al igual que el equipo directivo, durante un día completo, analizó los proyectos

o programas presentados: Tarjeta Regalo Asocentros, Asocentros GTH (Gestión del Talento

Humano), Compras Asociativas, Plan Estratégico de Mantenimiento Asocentros (PEMA), Gestión

Integrada del Riego Asocentros (GIRA) y MallTopic. Fue una jornada muy productiva, un ejercicio

de retroalimentación que impulsó de manera notoria el desarrollo de todos los proyectos que

terminaron consolidándose o fortaleciéndose durante en el 2014

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MESA TÉCNICA DE SEGURIDAD ASOCENTROS

Con el ánimo de implementar estrategias eficaces para la seguridad en los Centros Comerciales y

buscando la cooperación de los diferentes organismos estatales, se conformó la Mesa Técnica de

Seguridad Asocentros; con la participación de los Directores de Seguridad de los Centros

Comerciales y sus compañías de Vigilancia, quienes se convierten un lazo fundamental para el

logro de los objetivos propuestos.

Las líneas de trabajo que se definieron fueron: definición de procedimientos, transmisión de

información, actividades preventivas, construcción de indicadores, planes de contingencia para

temporadas y capacitación.

En el año 2014 se efectuaron diferentes encuentros con la Fiscalía, la Secretaría de Seguridad

Ciudadana y la Policía, con el objetivo de coordinar actividades de acompañamiento en los eventos

de gran afluencia de público en los Centros Comerciales, su apoyo fue de gran valor para el

bienestar y comodidad de los visitantes e impacto positivamente en los indicadores de seguridad

de nuestros afiliados.

CAPACITACIÓN REFORMA TRIBUTARIA

En el mes de febrero se convocó a los Gerentes, Revisores Fiscales y Contadores de los Centros

Comerciales afiliados, para participar de una charla dictada por la Dras. Alba Lucía Orozco y

Magdalena Gardiazábal, representantes de la Firma Orozco & Asociados Consultores S.A.S;

quiénes transmitieron los efectos que la reforma tributaria tenía sobre las Propiedades

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Horizontales (efectos de la Ley 1607). A esta charla, que tuvo una asistencia masiva tuvo también

como objetivo, unificar los criterios del gremio frente a las inquietudes y dudas que suscitaba

dicha normatividad.

RECON LATINOAMÉRICA 2014

RECon Latinoamérica, la única conferencia y exposición en su tipo en el continente, se celebró en

el mes de abril en el Centro de Convenciones de Cartagena de Indias, Colombia.

En este evento, el más importante de la industria en América Latina, se reunieron

cerca de 1.000 líderes del sector provenientes de más de 25 países.

Una vez más la Junta de Asocentros aprobó la participación del Director

Ejecutivo y Directora Comercial a dicho evento, en el cual se busca estrechar

lazos de confianza y cooperación, actualización en temas relevantes del sector comercial y el

retail.

CONVENCIÓN NACIONAL DE CENTROS COMERCIALES

Fenalco, realizó la versión No. 26 de la Convención de Centros Comerciales en la ciudad bonita de

Colombia, Bucaramanga, cuyo escenario albergó por dos días a más de 450 profesionales de los

centros comerciales del país.

Con una programación especializada con expertos de primer nivel, quienes presentaron

oportunidades, tendencias y realidades de los centros comerciales colombianos.

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Este espacio también fue aprovechado por los asistentes de los Centros Comerciales de Medellín,

para efectuar un recorrido por los Centros Comerciales más representativos de Bucaramanga,

actividad coordinada de forma conjunta con Fenalco Antioquia; con el objetivo fundamental de

conocer las experiencias y retroalimentación de los diferentes grupos que hacen parte de dichos

Centros. Cabe resaltar los buenos comentarios sobre este evento, realizados por parte de los

participantes, ya que valoraron este tipo de iniciativas y propusieron que cada vez se desarrollen

con mayor frecuencia, puesto que el sector ha crecido de manera relevante en el país.

AFILIACIONES

Conjunto Inmobiliario San Fernando Plaza

En pleno centro turístico y empresarial de Medellín, en la conocida "Milla de Oro",

lugar donde se reúnen las principales sedes de grandes empresas comerciales y

financieras, se establecen los representativos edificios de San Fernando Plaza.

Este es un complejo inmobiliario que se consolida no solo como el único, sino

como el más importante de la ciudad y el país.

Las tres imponentes edificaciones, que se han convertido en símbolo de la arquitectura paisa por

su moderno diseño, llevan el nombre de los primeros y más representativos huéspedes del

conjunto.

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Centro Comercial Plaza del Río

El Centro Comercial Plaza del Río nació del sueño de hombres pujantes que

creyeron en el progreso de la zona de Urabá, localizado en el mejor punto

del Municipio de Apartadó, ofreciendo soluciones de servicio, comercio y

diversión, integradas en un mismo lugar para satisfacer las expectativas de

los clientes en la región.

Asocentros aplaude el ingreso de estos importantes Centros Comerciales, quienes conjuntamente

con los 14 más, se sumarán para el logro de los objetivos de la Asociación, buscando optimizar los

recursos y mejorar la eficiencia operativa de cada uno de ellos.

TARJETA REGALO

ENHORABUENA compartimos los grandes resultados alcanzados durante el 2014, con el producto

número 1 de la Asociación, Tarjeta Regalo; con una proyección del 10% de crecimiento en ventas,

la cual fue superada significativamente, por un 14, 05 %, las cifras lo demuestran y ratifican.

Año tras año se consolida y posiciona con una de las mejores alternativas a la hora de obsequiar,

incentivar y agradecer, pues son múltiples las razones para tomar la decisión de compra de una

Tarjeta Regalo.

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Son cada vez más las empresas privadas y públicas, que optan por este producto para estimular a

su fuerza de ventas, equipos de trabajo y colaboradores; resultando así como el principal cliente en

el 2014.

Sea esta la oportunidad para extender una agradecimiento más que especial, a todos los

empleados de los Centros Comerciales que intervienen el proceso de Tarjeta Regalo, su esmero y

dedicación son la semilla de estos importantes logros.

A continuación presentamos un resumen de los movimientos más representativos en el año:

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Además de un grato balance en ventas, se desarrollaron actividades de estimulación con los

comerciantes para adherirse al programa, es así que se programaron visitas comerciales a los

diferentes Centros Comerciales participantes, con el fin de aumentar cada vez más la lista de

opciones de redención de la Tarjeta y mejorar los niveles de ventas de nuestros comerciantes.

Adicionalmente y con el fin de garantizar un proceso confiable y seguro en el manejo de las

Tarjetas Regalo en los Centros Comerciales, se efectuaron auditorias, por parte de la Revisoría

Fiscal de Asocentros, cuyo objetivo principal es controlar su administración y distribución.

REFORMA DE ESTATUTOS

El primero de diciembre del 2014 y luego de varios meses de trabajo por parte de la comisión

encargada de la Reforma de Estatutos de la Asociación, en el marco de una Asamblea

Extraordinaria, se dio aprobación unánime de los nuevos lineamientos de Asocentros, los cuales

iniciarán a regir a partir del 2015. Este logro fue obtenido además, por el acompañamiento jurídico

de la firma de abogados Jiménez & Asociados.

Para lograr el beneplácito de todos los miembros, se decidió revisar de manera detallada con cada

miembro de la Junta Directa, antes de realizar la asamblea extraordinaria, el nuevo documento

estatutario. Dicha metodología garantizó que la decisión tomada estuviera plenamente informada

y que los nuevos estatutos integraran todas las expectativas de los centros comerciales pues en

ellos quedaron redactadas las directrices que servirán para el crecimiento y desarrollo de

Asocentros en los próximos años.

<<INICIO>>

A continuación se presentan los objetivos principales que promovieron la Reforma de Estatutos:

Objetivo General:

Actualizar los estatutos de la Asociación de Centros Comerciales de Medellín Asocentros para

ajustarlos a su nuevo camino estratégico, a su dinámica de gestión y a su potencial de alcance.

Objetivos Específicos:

1. Garantizar que los estatutos favorecen el logro de la nueva misión de Asocentros cual es

aportarle eficiencia operativa a los centros comerciales siendo una agremiación

autosostenible.

2. Modificar el nombre de la Asociación para no limitar su alcance.

3. Modificar su estructura de gobierno y el sistema de participación de agremiados para

enriquecer y dinamizar el ejercicio estratégico.

4. Ampliar su radio de acción para maximizar el impacto de su gestión.

5. Diseñar categorías de participación para favorecer la integración de los actores de la

industria de los Centros Comerciales.

<<INICIO>>

6. Reglamentar su funcionamiento general y por proyectos, para determinar los derechos,

deberes y obligaciones de sus agremiados en sus distintos ámbitos de participación.

7. Reestructurar la composición del patrimonio y el modelo de negocio de la Asociación.

8. Definir las facultades necesarias para el aprovechamiento de nuevos potenciales gremiales.

9. Reglamentar la posibilidad de crear alianzas para el logro de sus objetivos estratégicos y

para la comercialización de sus proyectos.

Durante el primer trimestre del año se dará a conocer las decisiones más transcendentales de la

Reforma con los diferentes grupos de interés.

ASOCENTROS GTH

Durante el 2014 la actividad comercial se concentró en realizar visitas personalizadas a clientes

potenciales, con el objetivo de fortalecer esta unidad de negocio de la Asociación y obtener nuevos

clientes; así mismo se lograron referidos importantes, los cuales en un futuro cercano se

convertirán en los embajadores de este proyecto. Dichos encuentros se efectuaron en compañía

de la Gerencia de Maxempleos (aliado estratégico) y la Dirección Comercial de Asocentros.

<<INICIO>>

A continuación presentamos los resultados logrados:

1. 18 clientes activos

2. 1.143 empleados (entre permanentes y transitorios)

3. $3´400.000 en ingresos anuales para Asocentros.

BENCHMARKETING SALARIAL: HUMAN CAPITAL

En el 2014 se reactivó el proceso de Benchmarking Salarial, con la participación de 9 Centros

Comerciales, con el cual se busca realizar un estudio minucioso de dicho tema, que les permita a

los diferentes Gerentes tomar decisiones salariales acertadas y equilibradas con respecto al medio

y el sector.

Este proyecto se está desarrollando con el acompañamiento de Human Capital, organización que

por más de una década se ha posicionado como la empresa líder en Colombia en soluciones

integrales de alto impacto en Consultoría y Tercerización de procesos Operativos y Estratégicos de

RRHH, focalizadas a la realidad, retos y actuales necesidades del mercado.

<<INICIO>>

MALLTOPIC

MallTopic nace como la primera App Oficial de Centros Comerciales, ofreciendo un

modelo de negocio diferente que permite tener reunido todo lo sector de Centros

Comerciales en un mismo lugar y en todo momento.

MallTopic, la App de los Centros Comerciales, fue desarrollada por un grupo de jóvenes

y empresarios de la ciudad, quienes se aventuraron a realizar de manera creativa una

aplicación exclusiva para los Centros Comerciales, es así

como Asocentros fue invitado a participar de esta gran

iniciativa y convocar a sus Centros Comerciales para ser los

primeros protagonistas: Camino Real, City Plaza, El Tesoro,

Fundadores, Los Molinos, Mayorca, Monterrey, Premium

Plaza, Sandiego y San Nicolás; fueron los pioneros en esta apuesta por

la App, que planea posesionarse en el mapa de aplicaciones en

Colombia.

Este nuevo proyecto fue desarrollado para tres sistemas operativos:

Android, IOS y Windows phone.

El 27 de noviembre de 2014, se efectuó el lanzamiento de MallTopic,

evento realizado en el Centro Comercial Premium Plaza, donde se contó

con la asistencia de medios de comunicación, miembros de consejos

de administración de los Centros Comerciales, Gerentes, Directores de Mercado y

Comunicaciones, comerciantes, entre otros.

<<INICIO>>

Centros Comerciales, tiendas, marcas, comercios, usuarios y MallTopic se unen para compartir,

interactuar, informar, socializar y generar contenidos de interés, a partir de todo lo que envuelve

el maravilloso mundo de Centros Comerciales.

COMPRAS ASOCIATIVAS

A continuación les presentamos las cifras más relevantes del proyecto de Compras Asociativas,

obtenidas durante el 2014; lo cual demuestra el fortalecimiento de dicha iniciativa, generando

ahorros, eficiencia operativa y disminución de los riesgos de aprovisionamiento en los Centros

Comerciales participantes:

Outsourcing Total del Depto. de Compras: 1

Optimización de Categorías por Centro Comercial: 11

Optimización Asociativa: 7

Transformación de Depto. de Compras: 1

Escuela Asocentros: 10 cursos validados 1 ejecutado.

Total Facturado: $21.845.000

Ingresos Asocentros: $2.642.126

<<INICIO>>

Los ciclos de compras seleccionados fueron:

Fumigación

Jardinería

Aires acondicionados

Insumos de aseo y cafetería:

*Participación de 4 Centros Comerciales.

*Ahorro Potencial $10.032.000

Anual

*Pendiente Presentación de Resultados

Mantenimiento de fachadas:

*Alta concentración en un solo proveedor.

*Proveedor con excelente calificación y poco

Interés cambio.

Insumos eléctricos

Primer ciclo de compras

Ejecutado

Segundo ciclo de compras

En proceso de ejecución

<<INICIO>>

VALORES AGREGADOS EN CADA CICLO

1. Desarrollo de fichas técnicas de la compra.

2. Evaluación de los precios de mercado.

3. Revisión del estado del servicio con el proveedor actual vs. el deseado.

4. Justificación de la contratación con proveedores actuales.

5. Auditaría de la compra actual.

PLANES OPERATIVOS

Plan Estratégico de Mantenimiento Asocentros (PEMA) - Mántum

Las líneas de trabajo en el Plan Estratégico de Mantenimiento Asocentros (PEMA), durante el 2014

se concentraron:

1. Caracterización de activos: Caracterización del 100% de datos e información de

mantenimiento.

Para esta labor los Gerentes de los Centros Comerciales participantes del proyecto aprobaron la

vinculación de un Ingeniero Jr. de Mántum, quien fue el encargado de recolectar la información

necesaria, con el fin de cumplir los objetivos propuestos, entre ellos fueron:

Reconocimiento de infraestructura y equipos.

Diagnóstico de disponibilidad y calidad de información.

Levantamiento de datos técnicos de equipos, procesos e infraestructura.

<<INICIO>>

Despieces de equipos (sistemas, componentes y piezas).

Análisis de criticidad de equipos y procesos.

Entrevistas y levantamiento de datos financieros, históricos y contables.

Registro y actualización de datos estáticos en el sistema de información.

A continuación, presentamos un ejemplo de la ficha de un equipo caracterizado completamente:

<<INICIO>>

2. Sostenimiento de hábitos y cultura implementada.

Esta actividad fue ejecutada por el ingeniero líder y quién desde el inicio del proyecto ha sido la

persona que acompaña y asesora a los Directores Operativos en la implementación del

software. Su trabajo se centralizó en:

Asesoría y acompañamiento permanente en necesidades operativas.

Implementación de comités de seguimiento en mesas operativas.

Auditoría permanente en uso del sistema de información.

Sistematización de la Gestión Operativa.

<<INICIO>>

3. Desarrollo de requerimientos.

Apertura Múltiple de OT´s

Diagramas de Gantt para grupos de AM´s

Costeo por defecto de AM subcontratadas

Consulta múltiples desde el CMMS

Registro de fotografías desde bitácoras

Visualización de calendarios generales

Justificación de Backlog

Estos requerimientos fueron solicitados por las Direcciones Operativas y aprobados por los

Gerentes. El desarrollo de los mismos se terminó en el mes de julio y su implementación total se

culminó en el mes de agosto

4. Implementación de nuevos módulos.

Los nuevos módulos extienden el uso del sistema a toda la gestión operativa de los centros

comerciales. Se proyecta que en el 2015 se cumplan el 100% de los objetivos trazados para esta

primera evolución del sistema de gestión.

Módulos instalados en el software:

Informe de variables

Solicitudes de Servicio y P.Q.R. F

Gestión de marcas

Gestión de autorizaciones

<<INICIO>>

Gestión Integrada de Riesgos Asocentros (GIRA) - Zona Segura

Durante el 2014 se alcanzó el objetivo de implementar el ciclo PHVA del sistema de gestión de

riesgos en el área de seguridad física. Dicho logro permitió recoger información importantísima

sobre la gestión de los riesgos en todos los centros comerciales. Estos datos fueron analizados a

nivel individual y a nivel gremial, para determinar estrategias de gestión del riesgo costo-efectivas.

Estos son algunos de los datos graficados:

Informe de Novedades a nivel gremial

<<INICIO>>

<<INICIO>>

CAMPAÑA MODO ROSA

En el mes de julio recibimos una invitación especial por parte de

la Agencia Tripartita Comunicaciones para participar en la

Campaña Modo Rosa, cuyo mes seleccionado para su

desarrollo fue octubre, el objetivo de dicha actividad fue,

sensibilizar y concientizar a toda la población antioqueña sobre

la importancia de prevenir el cáncer de seno, buscando salvar la

vida de muchas mujeres que podrían llegar a contraer cáncer de

mama en algún momento de la vida.

Asocentros y sus Centros Comerciales afiliados se articularon con esta iniciativa de responsabilidad social, y por tal motivo se gestaron diferentes actividades en pro de esta intención. Es así que unas de las acciones emprendidas por los Centros Comerciales más representativas fueron:

Poner el logo de la empresa en modo rosa.

Poner una luz rosada sobre la fachada.

Brindar espacios a la Fundación Fundayama, con el fin de educar a los visitantes sobre las

herramientas de detección temprana.

Crear el Día Rosa con todos los empleados, vestirse de rosa y hacer jornadas de autoexamen.

Vestir los medios de comunicación internos y externos: Intranet, página web, revistas,

folletos, carteleras, mailing, entre otros .

Desde las redes sociales se compartió información con todos los contactos

Invitación a los comerciantes a vincularse con la causa y vestir sus vitrinas de esta época

con toques rosados.

<<INICIO>>

CERTIFICADO DEL REPRESENTANTE LEGAL

Y EL CONTADOR PÚBLICO DE LA ENTIDAD

Señores

COPROPIETARIOS

Centro Comercial Sandiego P.H.

Ciudad

En nuestra calidad de Representante Legal y Contador de la copropiedad Centro Comercial

Sandiego P.H. y dando cumplimiento con lo establecido en el artículo 37 de la ley 222 de 1995,

certificamos que las afirmaciones contenidas en los estados financieros adjuntos

correspondientes a los ejercicios 2014 y 2013 son ciertas y se verifico la existencia de que los

documentos soportes y las cifras fueran tomadas fielmente de los libros de contabilidad

registrados ante la DIAN.

Los 5 estados financieros; Balance General, Estado de Ingresos y Egresos, Estado de Flujo de

Efectivo, Estado de Cambios en la Situación Financiera y Estado de Cambios en el Patrimonio,

fueron preparados de acuerdo con las normas y principios de contabilidad de general aceptación

en Colombia y en especial por las normas basadas en los decretos 2649 y 2650 de 1993 y demás

normas que los adicionas y modifican.

<<INICIO>>

En cumplimiento de los artículos 46 y 47 de la Ley 222 de 1995, y lo señalado en la Ley 603 de

2000; se garantiza que los productos protegidos por derecho de propiedad intelectual están siendo

utilizados en forma legal, es decir con el cumplimiento de las normas respectivas y con las debidas

autorizaciones; y en el caso especifico del Software de acuerdo con la licencia de uso que viene

con cada programa y en cumplimiento del Decreto 1406 de 1.999 en sus artículos 11 y 12

informarnos que la copropiedad ha cumplido durante el período sus obligaciones de

autoliquidación y pago de los aportes al Sistema de Seguridad Social Integral.

Medellín, enero 30 de 2015

CECILIA WIEDEMANN BEDOYA JULIO CESAR LUNA JOHNSON

Administradora Contador Público

Representante Legal Matrícula 49734-T

<<INICIO>>

DICTAMEN DE REVISORIA FISCAL

A la Asamblea de Copropietarios del CENTRO COMERCIAL SANDIEGO P.H.

He auditado los balances generales del CENTRO COMERCIAL SANDIEGO P.H. al 31 de diciembre de

2014 y 2013 y los correspondientes estados de resultados, de cambios en el patrimonio, de

cambios en la situación financiera y de flujos de efectivo por los años terminados en esas fechas y

el resumen de las políticas contables más significativas.

La administración es responsable de la preparación y la adecuada presentación de los estados

financieros de acuerdo con los principios de contabilidad generalmente aceptados en Colombia.

Esta responsabilidad incluye: diseñar, implementar y mantener el control interno relevante a la

preparación y presentación de los estados financieros que estén libres de errores de importancia

relativa, ya sea debidas a fraude o error, seleccionando y aplicando políticas contables apropiadas

y haciendo estimaciones contables que sean razonables en las circunstancias.

Mi responsabilidad es expresar una opinión sobre los estados financieros con base en mi

auditoria. Obtuve las informaciones necesarias para cumplir mis funciones de revisoría fiscal y

lleve a cabo mi trabajo de acuerdo con normas de auditoria generalmente aceptadas en Colombia.

Una auditoria incluye realizar procedimientos para obtener evidencia de auditoria sobre los montos

y revelaciones en los estados financieros dichas normas requieren que se planee y practique la

auditoria para obtener seguridad razonable sobre si los estados financieros están libres de

<<INICIO>>

presentación errónea de importancia relativa. Los procedimientos seleccionados dependen del

juicio del auditor, incluyendo la evaluación del riesgo de errores materiales en estos. En el proceso

de realizar esta evaluación de riesgo, el auditor debe considerar los controles internos relevantes

para que la entidad prepare y presente adecuadamente los estados financieros, para luego poder

diseñar procedimientos de auditoria que sean adecuados en las circunstancias. Una auditoria

también incluye la evaluación del uso apropiado de las políticas contables y la razonabilidad de las

estimaciones contables realizadas por la administración, así como la presentación completa de los

estados financieros.

En mi opinión, los citados estados financieros auditados por mi fueron fielmente tomados de los

libros, presentan razonablemente la situación financiera del CENTRO COMERCIAL SANDIEGO P.H.

al 31 de diciembre de 2014 y 2013 y los resultados de sus operaciones, los cambios en el

patrimonio, los cambios en la situación financiera y sus flujos de efectivo de los años terminados

en esas fechas, de conformidad con principios de contabilidad generalmente aceptados en

Colombia, los cuales fueron uniformemente aplicados.

Con base en el desarrollo de mis demás labores como revisoría fiscal, conceptúo también que

durante los años 2014 y 2013 la contabilidad del CENTRO COMERCIAL SANDIEGO P.H. se llevó de

conformidad con las normas legales y la técnica contable; las operaciones registradas en los

libros y los actos de los administradores se ajustaron al reglamento de copropiedad y a las

decisiones del máximo órgano social y del Consejo de Administración; la correspondencia, los

comprobantes de las cuentas y los libros de actas y de registro de copropietarios se llevaron y

conservaron debidamente; se observaron medidas adecuadas de control interno y de conservación

y custodia de los bienes del CENTRO COMERCIAL SANDIEGO P.H. y de terceros en su poder; se

<<INICIO>>

liquidaron en forma correcta y se pagaron en forma oportuna los aportes al sistema de seguridad

social integral y existe la debida concordancia entre la información contable incluida en el informe

de gestión de los administradores y la incluida en los estados financieros adjuntos, donde se

pronuncia sobre la legalidad del software que se utiliza (Art. 47 Ley 222 de 1995).

Los informes sobre las auditorias financiera, tributaria, de control interno, de gestión, y de

cumplimiento, fueron presentados en el transcurso del año a la Administración del CENTRO

COMERCIAL SANDIEGO P.H. y/o Consejo de Administración de acuerdo con el desarrollo del

programa de Revisoría Fiscal con los comentarios y recomendaciones derivados de la gestión

realizada.

La revisoría fiscal ha evaluado el cumplimiento del plan de implementación de las NIIF (Normas

Internacionales de Información Financiera) aprobado por el consejo de administración, dando

aplicación a la ley 1314 de 2009 (Marco normativo de NIIF) y el DR 3022 de 2013.

Cordialmente

Rodrigo Gómez Montoya Revisor Fiscal TP: 4616-T En Representación de GP Soluciones Integrales S.A. T.R: 564 de La Junta Central de Contadores Medellín, Febrero 11 de 2015

<<INICIO>>

Notas 2014 2013 Difer % Notas 2014 2013 Difer %

Disponible Nota 3 $ 259,220 $ 307,655 -$ 48,435 -18.68%Obligaciones

FinancierasNota 12 $ 2,889,892 $ 3,768,408 -$ 878,516 -30.40%

Inversiones Nota 4 $ 503,256 $ 380,567 $ 122,689 24.38%Cuentas por

PagarNota 13 $ 1,680,669 $ 1,366,723 $ 313,946 18.68%

Deudores Nota 5 $ 224,157 $ 326,678 -$ 102,521 -45.74%Obligaciones

LaboralesNota 14 $ 154,642 $ 147,173 $ 7,469 4.83%

Inventarios Nota 6 $ 30,066 $ 31,205 -$ 1,139 -3.79%Estimados y

ProvisionesNota 15 $ 926,393 $ 1,379,283 -$ 452,890 -48.89%

Otros Pasivos Nota 16 $ 1,345,196 $ 5,299 $ 1,339,897 99.61%

$ 1,016,699 $ 1,046,105 -$ 29,406 -2.89% $ 6,996,792 $ 6,666,886 -$ 329,906 -4.72%

Propiedad,

Planta, EquipoNota 7 $ 2,948,988 $ 2,732,874 $ 216,114 7.91%

Resultado del

EjercicioNota 15 $ 280,201 $ 0 $ 280,201 100.00%

Intangibles Nota 8 $ 1,610 $ 10,962 -$ 9,352 -85.31%Perdidas

Acumuladas-$ 2,810,988 -$ 2,810,988 $ 0 0.00%

Diferidos Nota 9 $ 498,708 $ 65,955 $ 432,753 656.13%Superavit por

Valorizaciones$ 0 $ 19,915 -$ 19,915 0.00%

Valorizaciones Nota 10 $ 0 $ 19,915 -$ 19,915 -100.00%

$ 3,449,306 $ 2,829,706 $ 619,600 17.96% -$ 2,530,787 -$ 2,791,073 -$ 260,286 10.28%

$ 4,466,005 $ 3,875,811 $ 590,194 13.22% $ 4,466,005 $ 3,875,813 $ 590,192 13.22%

Nota 11 $ 1,637,488 $ 1,207,321 $ 430,167 -35.63% Nota 11 $ 1,637,488 $ 1,207,321 $ 430,167 -35.63%Cuentas de

Orden

Cuentas de Orden

por el contrario

ACTIVO NO CORRIENTE TOTAL PATRIMONIO

TOTAL PASIVO +

PATRIMONIOTOTAL ACTIVOS

A C T I V O N O C O R R I E N T E P A T R I M O N I O

Cuentas CuentasA C T I V O C O R R I E N T E P A S I V O S

ACTIVO CORRIENTE TOTAL PASIVOS

CENTRO COMERCIAL SANDIEGO P.H.B A L A N C E G E N E R A L C O M P A R A T I V O

AL 31 de DICIEMBRE de 2014(Cifras Expresadas en Miles de Pesos)

A C T I V O S P A S I V O S Y P A T R I M O N I O

CECILIA WIEDEMANN BEDOYA JULIO CESAR LUNA JOHNSON RODRIGO GOMEZ MONTOYA Administradora Contador Público Revisor fiscal TP 4616 –T Representante Legal Matricula 49734-T En representación de: G.P. Soluciones Integrales S.A. (Ver opinión adjunta)

<<INICIO>>

Ejecucion Presupuesto Variacion %

Nota 18 INGRESOS $ 14,134,471 $ 13,004,788 -$ 1,129,683 -9%

Modulo A $ 6,376,006 $ 6,041,603 $ 334,403 6%

Modulo B $ 2,958,718 $ 2,975,112 -$ 16,394 -1%

Zona de Comidas $ 201,430 $ 212,373 -$ 10,943 -5%

Aire Acondicionado 2a Etapa $ 297,171 $ 297,171 $ 0 0%

Aire Acondicionado 3ra Etapa $ 81,695 $ 81,872 -$ 177 0%

Aire Acondicionado 4ta Etapa $ 20,620 $ 21,316 -$ 696 -3%

Auditorio $ 511,033 $ 433,749 $ 77,284 18%

Estacionamientos $ 3,074,690 $ 2,731,688 $ 343,002 13%

Fondo de Reserva $ 613,108 $ 209,904 $ 403,204 192%

Nota 19 GASTOS OPERACIONALES $ 14,105,534 $ 13,274,923 -$ 830,611 -6%

Administracion $ 1,967,888 $ 1,844,668 $ 123,220 7%

Mantenimiento $ 3,448,932 $ 2,764,158 $ 684,774 25%

Funcionamiento $ 1,494,635 $ 1,504,126 -$ 9,491 -1%

Vigilancia y Monitoreo $ 2,246,014 $ 2,399,563 -$ 153,549 -6%

Medios $ 585,026 $ 801,373 -$ 216,347 -27%

Produccion Agencia $ 473,597 $ 426,123 $ 47,474 11%

Produccion Sandiego $ 2,200,955 $ 1,904,042 $ 296,913 16%

Auditorio $ 245,672 $ 243,749 $ 1,923 1%

Estacionamientos $ 929,980 $ 1,177,217 -$ 247,237 -21%

Fondo de Reserva $ 512,835 $ 209,904 $ 302,931 144%

UTILIDAD OPERACIONAL $ 28,937 -$ 270,135 $ 299,072 -111%

Nota 18 Ingresos no Operacionales $ 310,413 $ 331,034 $ 20,621 6%

Gastos no operacionales $ 59,149 $ 60,899 $ 1,750 3%

UTILIDAD NO OPERACIONAL $ 251,264 $ 270,135 $ 18,871 7%

UTILIDAD NETA $ 280,201 $ 0 -$ 280,201

CENTRO COMERCIAL SANDIEGO P.H.E S T A D O D E R E S U L T A D O S C O N S O L I D A D O

AL 31 de DICIEMBRE de 2014 - EXPRESADO EN MILES DE PESOS -

Modulos y Cuentas

CECILIA WIEDEMANN BEDOYA JULIO CESAR LUNA JOHNSON RODRIGO GOMEZ MONTOYA Administradora Contador Público Revisor fiscal TP 4616 –T Representante Legal Matricula 49734-T En representación de: G.P. Soluciones Integrales S.A. (Ver opinión adjunta)

<<INICIO>>

NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS

CENTRO COMERCIAL SANDIEGO P.H.

BALANCE GENERAL

Y ESTADO DE RESULTADOS CONSOLIDADOS

A DICIEMBRE 31 DE 2014

(Cifras expresadas en miles de pesos)

<<INICIO>>

La Propiedad Horizontal Centro Comercial Sandiego fue construida por la sociedad Centro

Comercial Sandiego S.A. he inicio operaciones el 3 de noviembre de 1972 y hoy con un área

construida aproximada de 96.332 metros cuadrados, cuenta con 232 locales comerciales, 120

oficinas, 2 parqueaderos privados, 23 cuartos útiles y 1.508 celdas para estacionamiento,

divididas en 1.246 para vehículos, 240 para motos y 22 para bicicletas. Tiene como única

residencia la ciudad de Medellín, departamento de Antioquia y está ubicada entre la calle 34 y la

carrera 43.

La Copropiedad se sometió al régimen de propiedad horizontal consagrado en la Ley 675 de 2001

por medio de la escritura pública Nº 1.515 del 3 de julio de 2002, está constituida como una

entidad de naturaleza civil, sin ánimo de lucro, por la Ley 1607 de 2012 es contribuyente de renta y

pertenece al régimen común del impuesto sobre las ventas, no somos contribuyentes del

impuesto de industria y comercio por el artículo 33 de la ley 675 de 2001, no está obligada a

inscribirse en Cámara de Comercio según articulo 3 numeral 5 del Decreto 427 de 1996 y sus libros

oficiales se registran ante la DIAN.

NOTA 1

ENTE REPORTANTE

<<INICIO>>

Políticas de Contabilidad En su contabilidad y en la presentación de los estados financieros, la Compañía observa los principios de contabilidad generalmente aceptados en Colombia (Decretos 2649 y 2650 de 1993). Conforme a su reglamento la copropiedad efectúa, prepara y difunde un corte de sus cuentas y sus estados financieros de propósito general una vez al año, con corte al 31 de diciembre y de acuerdo con disposiciones legales, la unidad monetaria utilizada para su contabilidad es el peso colombiano.

1. Inversiones Se contabilizan por su costo de adquisición y se ajustan dé acuerdo con el periodo cubierto.

2. Inventarios Los inventarios se registran al costo. Los consumos, las salidas de inventario y el costo del

inventario final se determinarán utilizando el método del promedio ponderado.

3. Propiedad planta y equipo Las propiedades, planta y equipos son registrados al costo de adquisición, toda venta y retiro de tales activos se registra por el respectivo valor neto en libros y la diferencia entre el precio de venta y el valor neto en libros se lleva a los resultados del ejercicio. Todos aquellos bienes tangibles cuyo valor de adquisición es igual o inferior a un millón trescientos setenta y cuatro mil doscientos cincuenta pesos ($1.374.250), así como las reparaciones y mantenimiento, se cargan al estado de

NOTA 2:

PRINCIPALES POLITICAS Y PRACTICAS CONTABLES

<<INICIO>>

resultados del periodo, mientras que las mejoras y adiciones constituyen un mayor valor del activo.

El método utilizado para el cálculo de su depreciación es el de la línea recta, conforme lo estipula el decreto 3019 de 1989.

4. Activos Diferidos Los activos diferidos se registran por su costo de adquisición y se amortizan dé acuerdo con el periodo cubierto.

5. Valorizaciones Las valorizaciones se contabilizan por la diferencia entre el valor neto del activo y el valor de realización establecida con base a avalúos técnicos practicados al mismo bien, estas valorizaciones se contabilizan en cuentas separadas dentro de los activos y como un superávit por valorizaciones, el cual no es susceptible de distribución.

6. Laborales Mensualmente se hace una apropiación sobre los pagos constitutivos de salario y se consolida al final de cada periodo de acuerdo con las disposiciones legales vigentes.

7. Políticas de presentación El Centro Comercial Sandiego P.H. presenta de forma consolidada toda la información contable y financiera, de la Administración y el Fondo de Reserva.

8. Impuestos

De acuerdo a la Ley 1607 de diciembre de 2012 al quedar la copropiedad gravada con el IVA, los impuestos descontables en las operaciones gravadas se imputan proporcionalmente en el periodo fiscal correspondiente (E.T artículo 490).

<<INICIO>>

CAJA

Caja General $24,205 $23,379

① Cajas Menores $23,000 $11,350

Cuentas Corrientes

Banco de Bogota $28,589 $13,861

Bancolombia $20,676 $74,120

② Banco de Occidente $43,156 $55,080

Banco Corpbanca $12,704 $9,780

③ Bbva $18,592 $6,097

Banco Caja Social $11 $8,011

④ Davivienda Administración $3,688 $12,911

④ Davivienda Estacionamientos $80,733 $74,032

Cuentas de Ahorro

③ Bancolombia $3,866 $19,034

TOTAL

$3,866 $19,034

$259,220 $307,655

D I S P O N I B L E

DETALLE 2014 2013

$208,149

$47,205 $34,729

$253,892

Al 31 de diciembre todos los recursos de liquidez y disponibilidad inmediata, se encuentran en

moneda nacional y debidamente conciliados.

1. En las Cajas Menores se tiene contemplado una partida por veintitrés millones de pesos ($23.000.000), los cuales corresponden a la base para devolución de los puntos de cobro del estacionamiento y la diferencia corresponde a las cajas menores de la administración.

2. Esta cuenta se tiene asignada al Fondo de Reserva para la administración de sus recursos.

3. En estas cuentas se recaudan los ingresos por concepto de arrendamiento del auditorio

4. Se tienen dos cuentas en Davivienda con el fin de tener en todo momento identificado los ingresos recibidos por concepto de administración y por el concepto de estacionamiento.

NOTA 3. DISPONIBLE

<<INICIO>>

Las inversiones del Centro Comercial están realizadas en entidades financieras con calificaciones AAA y legalmente constituidas, sus saldos al 31 de diciembre se encuentran debidamente conciliados y distribuidos así:

Los derechos fiduciarios promedian una rentabilidad del 3.2% efectivo anual.

En Credicorp Capital Colombia S.A. la Administración solo tiene el Fondo exigido por la Ley 675.

NOTA 4. INVERSIONES

DERECHOS FIDUCIARIOS

Credicorp Capital Colombia S.A. $399,160 $380,309

fiduciariabancolombia.com $104,096 $258

TOTAL

$503,256 $380,567

$503,256 $380,567

I N V E R S I O N E S

DETALLE 2014 2013

<<INICIO>>

Clientes

A ADMINISTRACION $54,839 $87,603

ZONAS COMUNES $2,900 $14,158

AUDITORIOS $22,067 $17,837

PUBLICIDAD $5,207 $4,600

VARIOS $0 $19,313

B CUOTA EXTRA 2013 $10,463 $37,484

TOTAL $95,476 $180,995

DETALLE 2014 2013

$95,476 $180,995

C L I E N T E S

Al 31 de diciembre la cuenta de deudores está compuesta así:

DEUDORES

① Clientes $95,476 $180,995

② Anticipos $121,073 $179,103

Trabajadores $2,525 $1,371

Impuestos, Contribuciones o Saldos a

Favor$2,115 $0

③ Deudores Varios $19,326 $430

Provisión Cartera -$16,358 -$35,221

TOTAL

DETALLE 2014 2013

D E U D O R E S

$224,157 $326,678

$224,157 $326,678

1. Clientes: Esta partida registra todos los valores que producto del desarrollo de su objeto social cobra a sus copropietarios, arrendatarios y usuarios; al 31 de diciembre dejo como resultado lo siguiente:

NOTA 5. DEUDORES

<<INICIO>>

Local 1842: ARBOLEDA LUNA SANDRA MILENA

Local 1140 - 4316: INVAS S.A

Otros menores

TOTAL

$2,092

$1,171

C U O T A E XT R A

DETALLE VALOR

$7,200

$10,463

Administración: Es el valor pendientes por cobrar de las cuotas de administración (incluyen los intereses por mora). Dependiendo del tiempo y su estado al 31 de diciembre se clasifican así:

A. Cuota Extra: En la Asamblea de Copropietarios celebrada el 20 de marzo del año 2013, se aprobó el recaudo de una cuota extra por un valor de $1.100.000.000 (mil cien millones de pesos) con beneficio para el pago anticipado o recaudada en forma mensual finalizando en el mes de marzo de 2014. Al 31 de diciembre se tenían en mora:

1 CUOTA

2 CUOTAS

4 CUOTAS

Cobro Juridico

TOTAL $54,839

Oficina 114: CHLS-LOGISTICS HEALTH AND MEDICAL

SERVICED COLOMBIA S.A.S

Local 2302: ASADOS AL CARBON S.A

Oficina 219: BIOORTODONCIA S.A.S.

Oficina 229: PEREZ ACOSTA LUZ DARY Y/O ANGEL´S

BODY

$1,068

$5,185

$3,019

$5,073

$11,150

$5,185

$29,344

$1,068

$19,242

A D M I N I S T R A C I O N

DETALLE VALOR

Oficina 1222: VASQUEZ CORTES CARMEN AMPARO Y/O

FLAVIO BOHORQUEZ

<<INICIO>>

2. Anticipos: Este valor corresponde al adelantado dado por la copropiedad para concretar deberes y obligaciones con empleados y terceros en el futuro inmediato. Al 31 de diciembre se tenían anticipados los siguientes valores:

3. Deudores Varios: Con este concepto a diciembre 31 se tenían los cobros por concepto de mensualidades vendidas por el estacionamiento, la participación en el programa de Millas Bancolombia y el arriendo de una zona común que por cierres de año nos fue cancelada en enero de 2015.

TOTAL

$16,285

$26,925

$17,335

$18,986

$121,073

CONINSER S.A.S : Estructura metalica y cubierta en ingreso

local Falabella con Torre norte

ALMACENES E INDUSTRIAS ROCA S.A: remodelacion de pisos

Bloque norte y primer piso Torre sur

ELITEK S.A.S. : Mantenimiento muro fachada avenida 43A, el

poblado

MARMOLES Y DECORACIONES CRISTINA URQUIJO S.A.S :

Enchape baños pisos 10, 11 y 12 torres

MENORES A 10 MILLONES

VALOR

$17,484

A N T I C I P O S

DETALLE

$14,058

$10,000SHIRLEY GONZALEZ DE SAAVEDRA: Feria exposicion felina

2014

JUAN DAVID POSADA GUTIERREZ: Proceso de conciliacion

con DELI

<<INICIO>>

Este valor corresponde al monto de los insumos adquiridos por la Copropiedad para el mantenimiento y su consumo interno. Al 31 de diciembre los inventarios que se tenían eran:

Inventarios

Materiales e Insumos $30,066 $31,205

TOTAL

I N V E N T A R I O S

DETALLE 2014 2013

$30,066 $31,205

$30,066 $31,205

NOTA 6. INVENTARIOS

<<INICIO>>

ACTIVOS FIJOS

CONSTRUCCIONES EN CURSO $1,183,047 $1,183,047

CONSTRUCCIONES Y

EDIFICACIONES$1,468,934 $1,474,887

MAQUINARIA Y EQUIPO $64,618 $83,686

EQUIPO DE OFICINA $45,626 $161,359

EQUIPO DE COMPUTACION Y

COMUNICACIONES$208,059 $136,413

PROPIEDAD PLANTA Y EQUIPO EN

TRANSITO$172,353 $0

DEPRECIACION ACUMULADA

CONSTRUCCIONES Y

EDIFICACIONES$76,947 $9,454

MAQUINARIA Y EQUIPO $42,004 $81,631

EQUIPO DE OFICINA $18,898 $91,207

EQUIPO DE COMPUTACION Y COMUN. $55,800 $124,226

TOTAL

$193,649 $306,518

$2,732,874

P R O P I E D A D, P L A N T A Y E Q U I P O

DETALLE 2014 2013

$3,142,637 $3,039,392

$2,948,988

A diciembre 31 se tienen los siguientes valores consolidados:

La Copropiedad de acuerdo con su reglamento clasifica los activos fijos de la administración en forma separada a los del Fondo de Reserva.

NOTA 7. PROPIEDAD PLANTA Y EQUIPO

<<INICIO>>

Los Activos Fijos de la Administración son:

Durante el año 2014 se vendió el Cuarto Útil 21 que poseía la administración por la suma veintitrés millones ochocientos catorce mil pesos ($23.814.000), se doto al Auditorio de dos (2) Video Beam, la sala de monitoreo con un aire acondicionado, el estacionamiento con seis (6) cajeros por ciento treinta y cuatro millones novecientos mil pesos ($134.900.000) para mejorar el servicio de estacionamientos y se compraron impresoras y equipos de cómputo para estacionamiento y administración.

Los Activos Fijos del Fondo de Reserva son:

ACTIVOS FIJOS

CONSTRUCCIONES Y

EDIFICACIONES$0 $5,954

MAQUINARIA Y EQUIPO $64,618 $83,686

EQUIPO DE OFICINA $45,626 $161,359

EQUIPO DE COMPUTACION Y

COMUNICACIONES$208,059 $136,413

DEPRECIACION ACUMULADA

CONSTRUCCIONES Y

EDIFICACIONES$0 $5,954

MAQUINARIA Y EQUIPO $42,004 $81,631

EQUIPO DE OFICINA $18,898 $91,207

EQUIPO DE COMPUTACION Y COMUN. $55,800 $124,226

TOTAL ADMINISTRACION

P R O P I E D A D, P L A N T A Y E Q U I P O

ADMINISTRACION

DETALLE 2014 2013

$318,303 $387,412

$116,702 $303,018

$201,601 $84,394

ACTIVOS FIJOS

CONSTRUCCIONES EN CURSO $1,183,047 $1,183,047

CONSTRUCCIONES Y

EDIFICACIONES$1,468,934 $1,468,933

PROPIEDAD PLANTA Y EQUIPO EN

TRANSITO$172,353 $0

DEPRECIACION ACUMULADA

CONSTRUCCIONES Y

EDIFICACIONES$76,947 $3,500

TOTAL

P R O P I E D A D, P L A N T A Y E Q U I P O

FONDO DE RESERVA

DETALLE 2014 2013

$2,824,334 $2,651,980

$76,947 $3,500

$2,747,387 $2,648,480

<<INICIO>>

Como Construcciones en Curso se tiene registrado la pre inversión hecha por la Copropiedad en las fundaciones para el levantamiento de la Torre Centro.

Las Construcciones y Edificaciones están constituidas por el valor de los locales 1377 y 2377 que le quedaron a la Copropiedad producto de la última etapa de ampliación

Para cambiar los ascensores panorámicos de la Torre Sur, se financió en siete (7) cuotas iguales con International Elevator Inc. la importación y compra de dos (2) nuevos ascensores por la suma de trescientos cinco millones ciento cincuenta y ocho mil pesos ($305.158.000) más IVA. Al 31 de diciembre quedan pendientes 4 cuotas.

A diciembre 31 solo se tiene el valor por amortizar de las licencias del software que posee la Administración.

NOTA 8. INTANGIBLES

<<INICIO>>

La clasificación de esta cuenta es la siguiente:

Diferidos

①GASTOS PAGADOS POR ANTICIPADO

$57,172 $65,955

② CARGOS DIFERIDOS $441,536 $0

TOTAL

DETALLE 2014 2013

$498,708 $65,955

$498,708 $65,955

D I F E R I D O S

1. Gastos pagados por anticipado: Este valor corresponde al saldo por diferir de los seguros que la Copropiedad adquiere por un periodo de un año. Los seguros que tomados son: Todo Riesgo (Póliza global que cubre Edificios, Maquinaria y Equipo), Transporte de valores, Vida colectiva, Infidelidad y riesgo financiero, Responsabilidad civil y extracontractual y Póliza de manejo.

2. Cargos diferidos: Durante el año 2014 la Copropiedad amplio el sistema de seguridad con la adquisición, instalación y configuración de 114 cámaras a Miro Seguridad Ltda por la suma de cuatrocientos cincuenta y cuatro millones ciento cincuenta y un mil ciento sesenta y un pesos ($454.151.161) más IVA y financiándolo a 36 cuotas iguales. A diciembre 31 se abonó la primera cuota.

NOTA 9. DIFERIDOS

<<INICIO>>

El único bien que tenía valorización era el cuarto útil 21 y al venderse este la valorización quedo en cero pues todos los activos fijos se encuentran a valor de mercado

La clasificación de esta cuenta es la siguiente:

1. Derechos Contingentes: En este rubro se tiene registrado el valor de los locales 1377 que esta arrendado al Baúl de la Abuela y el 2370 que esta arrendado a Montolivo.

2. Responsabilidades Contingentes: En esta cuenta llevamos los hechos que pueden afectar financieramente la Copropiedad véase la NOTA 23 actuaciones ante entidades oficiales.

Nombre

① DERECHOS CONTIGENTES $932,974 $580,974

② RESPONSABILIDAD CONTINGENTE $704,514 $626,347

TOTAL

DETALLE 2014 2013

$1,637,488 $1,207,321

CUENTAS DE ORDEN DEUDORAS Y CUENTAS DE

ORDEN ACREEDORAS

$1,637,488 $1,207,321

NOTA 10. VALORIZACIONES

NOTA 11. CUENTAS DE ORDEN DEUDORAS Y CUENTAS DE ORDEN ACREEDORAS

<<INICIO>>

El detalle de esta nota es expresada en Pesos Colombianos.

El saldo que al 31 de diciembre tiene la Copropiedad en préstamos bancarios es de $2.885.606.096 y presentan las siguientes características:

1. Sobre la obligación de los $1.500.000.000 con Banco de Occidente, estamos utilizando la posibilidad de prórrogas trimestrales la cuales se nos vencen en abril del 2015, dejando la cuota mensual en $41.666.667, a la fecha solo se cancelan los intereses.

Pagares

BANCO DE BOGOTA $295,191 $1,533,332

BANCO DAVIVIENDA $1,080,610 $247,576

BANCO DE OCCIDENTE S.A. $1,500,000 $1,987,500

Tarjeta de Credito

BANCO DE BOGOTA $14,091 $0

TOTAL

$14,091

OBLIGACIONES FINANCIERAS

DETALLE 2014 2013

$2,889,892 $3,768,408

$2,889,892 $3,768,408

$0

NOTA 12. OBLIGACIONES FINANCIERAS

ENTIDAD DAVIVIENDA BOGOTA OCCIDENTE

VALOR INICIAL $ 2,100,000,000 $ 2,000,000,000 $ 1,500,000,000

VALOR ACTUAL $ 1,080,609,892 $ 295,191,299 $ 1,500,000,000

FECHA INICIAL 2014-marzo 2012-octubre 2014-junio

TIEMPO TOTAL 60 meses 60 meses 36 meses

TIEMPO FALTANTE 31 meses 34 meses 15 meses

TASA 9.11 E.A. 9.18 E.A. 8.26 E.A.

CUOTA MES HOY $ 35,000,000 $ 8,682,329 ① $0

PRESTAMOS BANCARIOS

<<INICIO>>

Comprende las obligaciones que a 31 de diciembre tenía la Copropiedad a favor de terceros.

1. Costos y Gastos por Pagar: Son los bienes y servicios que la Copropiedad aún no había cancelado a 31 de diciembre se agrupan en:

En Otras cuentas por pagar: se tiene todos los conceptos no incluidos en los otros ítems como lo son los servicios de Vigilancia y Aseo, los contratos de construcción, los servicios especializados y los servicios públicos.

NOTA 13. CUENTAS POR PAGAR

NOMBRE

① COSTOS Y GASTOS POR PAGAR $1,568,617 $1,230,422

RETENCION EN LA FUENTE $26,465 $38,079

② RETENCIONES Y APORTES DE NOMINA $35,534 $27,496

② ACREEDORES VARIOS $22,670 $21,947

③ IMPUESTOS,GRAVAMENES Y TASAS $27,383 $48,779

TOTAL $1,680,669 $1,366,723

CUENTAS POR PAGAR

DETALLE 2014 2013

$1,680,669 $1,366,723

NOMBRE

COMISIONES $177,304 $262,967

HONORARIOS $77,506 $112,144

SERVICIOS DE MANTENIMIENTO $135,886 $18,894

ARRENDAMIENTO $33,032 $34,389

TRANSPORTE, FLETES Y ACARREO $0 $0

OTRAS CUENTAS POR PAGAR $1,144,889 $802,028

TOTAL

CUENTAS POR PAGAR

DETALLE 2014 2013

$1,568,617 $1,230,422

$1,568,617 $1,230,422

<<INICIO>>

2. Retenciones y aportes de nómina y Acreedores varios: Estos valores corresponden a las obligaciones que al 31 de diciembre la Copropiedad tenía por pagar a las entidades oficiales y privadas, por concepto de aportes y descuentos a sus empleados conforme a la legislación laboral vigente, como lo son las entidades de salud, riegos profesionales, parafiscales y cooperativas.

3. Impuestos gravámenes y tasas: En este rubro de registra el valor por pagar del impuesto sobre las ventas del bimestre noviembre- diciembre del año 2014.

Este es el valor de las apropiaciones efectuadas por la Copropiedad producto de su relación contractual con sus empleados y las disposiciones legales vigentes. Al 31 de diciembre esta partida se detalla así:

El Centro Comercial en cesantías tiene a todos sus empleados regidos por la ley 50 de 1990.

NOTA 14. OBLIGACIONES LABORALES

NOMBRE

CESANTIAS CONSOLIDADAS $102,613 $97,071

INTERESES SOBRE CESANTIAS $12,200 $11,595

VACACIONES CONSOLIDADAS $39,829 $38,507

TOTAL

OBLIGACIONES LABORALES

DETALLE 2014 2013

$154,642 $147,173

$154,642 $147,173

<<INICIO>>

Al 31 de diciembre se tenía provisionado lo siguiente:

NOMBRE

① PROVISIONES PARA GASTOS $305,411 $878,512

FONDO DE IMPREVISTOS LEY 675/01 $620,982 $500,771

TOTAL

DETALLE 2014 2013

$926,393 $1,379,283

$926,393 $1,379,283

PASIVOS ESTIMADOS Y PROVISIONES

1. Provisiones para Gastos: Con el propósito de obtener una correcta relación entre los ingresos y los gastos del mismo periodo, la copropiedad registra en esta partida el monto de los gastos que por efectos del cierre de año son causados en el periodo siguiente. Su detalle es el siguiente:

El detalle de esta nota es expresada en Pesos Colombianos.

NOTA 15. PASIVOS ESTIMADOS Y PROVISIONES

TERCERO CONCEPTO PROVISION

ARTE SONIDO LIMITADA Sonido Navidad $ 21,451,000

DDB WORLDWIDE COLOMBIA SA Publicidad $ 93,869,678

MIRO SEGURIDAD LTDA Vigilancia $ 176,203,373

VIDEOSOUND PRO S.A.S. Sonido novenas navidad $ 6,350,000

PROVISIONES < $5.000.000 Alquileres y otros $ 7,537,435

T O T A L $ 305,411,486

PROVISIONES PARA GASTOS

<<INICIO>>

Al 31 de diciembre se tenían:

1. Los ingresos recibidos para 3ros corresponden a los valores que se retienen a los deudores que se encuentran en cobro jurídico, para ser cancelados al abogado que lleva el respectivo caso.

Este valor se origina de la diferencia entre los ingresos y los gastos del año, por cada módulo de administración. El resultado a 31 de diciembre es $280.201.405. Modulo A: Este Modulo comprende toda la parte operativa del Centro Comercial, es decir, lo que se requiere para que siempre este en normal funcionamiento y con sus puertas abiertas al público en general. Con el coeficiente del Módulo A se determina también el número de votos que le corresponde a cada propietario en la Asamblea General.

NOTA 16. OTROS PASIVOS

NOTA 17. RESULTADO DEL EJERCICIO

NOMBRE

ANTICIPOS Y AVANCES RECIBIDOS $1,344,949 $4,697

① INGRESOS RECIBIDOS PARA 3ros $100 $602

EMBARGOS JUDICIALES $147 $0

TOTAL

$1,344,949 $4,697

$1,345,196 $5,299

OTROS PASIVOS

DETALLE 2014 2013

<<INICIO>>

Modulo B: Este Modulo se divide en dos ítems que son: publicitad institucional (Bi) y publicidad promocional (Bp). El Modulo Bi, se entiende como la publicidad que promueve el Centro Comercial como una unidad inmobiliaria para el desarrollo de actividades comerciales y de servicios profesionales y para consolidar su imagen corporativa se recurre a los diferentes medios de comunicación tales como: prensa, revistas, radio, televisión, vallas, entre otros. A este Modulo contribuyen los propietarios de los locales comerciales, consultorios y oficinas. El Modulo Bp, comprende toda la publicidad comercial y la realización de eventos que promuevan la actividad comercial dentro de la Copropiedad. A este módulo solo contribuyen los propietarios de los locales comerciales.

Módulo Zona de Comidas: A este Modulo aportan los locales de comidas ubicados en el Buffet del 2º piso. Se requiere para el buen funcionamiento y presentación de este hacia el público en general. Módulos Aire Acondicionado 2ª y 3ª Etapa y 4ª Etapa: Estos Módulos comprenden todos los gastos de funcionamiento necesarios para la correcta operación de los aparatos centrales que se encuentran ubicados en cada torre. Fondo de Reserva: Con el fin de mantener recursos económicos para mejoras, reparaciones o suplir los déficit del presupuesto anual de gastos, el reglamento de la Copropiedad ha definido su creación, funcionamiento y registro en el artículo 65 como un 2% del presupuesto total de gastos.

<<INICIO>>

Adecuaciones: Aporte del 1% sobre el presupuesto de gastos aprobado en la asamblea del 2005 para remodelaciones de techos. Fondo de Imprevistos: Es equivalente al 1% del presupuesto total de gastos y por Ley es de carácter obligatorio.

El mayor ingreso presupuestado obedeció al incremento del flujo vehicular, el crecimiento en el uso del Auditorio, la actualización del canon de arriendo de algunas zonas comunes fijas, el incremento en el arrendamiento de las zonas comunes temporales y el registro en calidad por el know how que se cobró en la venta del área que hoy ocupa Bancolombia.

Como las mayores causas que incidieron en el sobrepaso del presupuesto tenemos las ocasionadas por la alta intensidad de lluvias que cayeron durante el año 2014, obligando a un

NOTA 19. GASTOS OPERACIONALES

NOTA 18. INGRESOS

<<INICIO>>

mayor mantenimiento de techos y reposición del drywall. Al entregar el Lote Alterno nos vimos en la necesidad de crear nuevas bodegas para guarda lo que allí teníamos. Se remodelo el vestier que utiliza el personal de aseo y vigilancia. Se tuvieron que intervenir 2 subestaciones de energía con el cambio y mantenimiento de sus transformadores y se terminaron algunos detalles pendientes de la remodelación del bloque norte.

IVA y Facturación:

La Dirección De Impuestos Y Aduanas Nacionales (DIAN) desde la publicación de la ley 675 de 2001 y hasta el 2006, considero que las Propiedades Horizontales no eran contribuyentes de impuestos nacionales, luego del año 2006 dicha entidad varía su posición doctrinal e inicia investigaciones fiscales que traen consigo el emplazamiento por no declarar IVA a Sandiego. En el año 2013 con la puesta en vigencia de la Ley 1607 aprovechamos el beneficio de conciliación y acuerdo de pago y saldamos todos los bimestres del año 2006 y los dos primeros bimestres de 2007.

En la actualidad la Dian no se ha pronunciado sobre los bimestres restantes, desde el tercer bimestre de 2007 hasta el último bimestre de 2011.

NOTA 20. ACTUACIONES ANTE ENTIDADES OFICIALES

<<INICIO>>

Municipio de Medellín. Durante el año 2009 la Administración del Centro Comercial Sandiego fue objeto de inspección tributaria por parte del Municipio de Medellín en lo referente a Industria y Comercio, la cual dio origen a una liquidación de aforo por no presentar las declaraciones privadas de los periodos gravables 2005, 2006, 2007 y 2008.

El ICA Medellín por el año 2005 se dio respuesta al recurso de reconsideración de forma negativa, por lo que se interpuso demanda de nulidad y restablecimiento del derecho ante los Juzgados Contenciosos Administrativo de Antioquia, encontrándose en la etapa probatoria.

Respecto a ICA Medellín por los años 2006, 2007 y 2008 nos notificaron liquidación de aforo el día 05 de Marzo de 2010, por lo que se interpuso demanda de nulidad y restablecimiento del derecho ante los Juzgados Contenciosos Administrativo De Antioquia, encontrándose al despacho para sentencia. Sobre los años 2009, 2010 y 2011 solo se tienen emplazamientos para declarar a los cuales se le han dado sus debidas respuestas.

A junio 30 de 2014 el cobro de impuesto de industria y comercio y avisos es de $704.514.002.

CECILIA WIEDEMANN BEDOYA JULIO CESAR LUNA JOHNSON

Administradora Contador Público

Representante Legal Matrícula 49734-T

<<INICIO>>

Año 2014 Año 2013

Utilidad Neta 280,201 -2,652,449

Depreciaciones y Amortizaciones 395,910 197,664

Disminucion en Deudores 102,521 168,641

Disminucion de Inventarios 1,139 2,133,102

Aumento de Cuentas por Pagar 335,342 -95,020

Aumento Impuesto por pagar -21,396 48,779

Disminucion en Obligaciones Laborales 7,469 8,182

Aumento de Pasivos Estimados y Provisiones -452,890 637,398

Disminucion de Otros Pasivos 1,339,898 -1,950

EFECTIVO POR ACTIVIDADES DE OPERACIÓN 1,988,193 444,348

Inversiones Temporales -122,689 -9,538

Adquisición de Activos -398,559 -1,470,712

Adquisición de Diferidos -628,837 -185,772

Adquisición de Intangibles -13,981 -25,409

Venta de Activos Fijos 5,954 475,789

EFECTIVO POR ACTIVIDADES DE INVERSION -1,158,113 -1,215,642

Adquisición Obligaciones Financieras 3,927,189 2,187,399

Pago de Obligaciones Financieras -4,819,795 -1,391,141

Financiacion con Tarjetas de Credito 14,537 0

Pago de Tarjeta de Credito -446 0

EFECTIVO POR ACTIVIDADES DE FINANCIACION -878,516 796,258

INCREMENTO (DISMINUCIÓN) EN EL EFECTIVO -48,435 24,964

DISPONIBLE INICIAL 307,655 282,691

EFECTIVO NETO DEL PERIODO 259,220 307,655

CENTRO COMERCIAL SANDIEGO P.H.

ESTADO DE FLUJO DE EFECTIVODICIEMBRE 31 DE 2014 y 2013

(Cifras expresadas en miles de pesos)

ESTADO DE FLUJO DE EFECTIVO

CECILIA WIEDEMANN BEDOYA JULIO CESAR LUNA JOHNSON RODRIGO GOMEZ MONTOYA Administradora Contador Público Revisor fiscal TP 4616 –T Representante Legal Matricula 49734-T En representación de: G.P. Soluciones Integrales S.A. (Ver opinión adjunta)

FUENTES Año 2014 Año 2013Utilidad neta $ 280,201 -$ 2,652,449

Depreciación y Amortizacion $ 395,910 $ 197,664

Aumento en obligaciones financieras $ 3,941,726 $ 2,187,399

Venta de Activos $ 5,954 $ 475,789

TOTAL Fuentes $ 4,623,790 $ 208,404

APLICACIONES

Adquisición de Planta y Equipo -$ 398,559 -$ 1,470,712

Aumento Cargos Diferidos -$ 628,837 -$ 185,772

Aumento intangibles -$ 13,981 -$ 25,409

Abono a obligaciones financieras -$ 4,820,242 -$ 1,391,141

TOTAL Aplicaciones -$ 5,861,619 -$ 3,073,034

CAMBIO NETO DEL CAPITAL DE TRABAJO -$ 1,237,829 -$ 2,864,630

Efectivo y equivalente -$ 48,435 $ 24,964

Inversiones $ 122,689 $ 9,538

Deudores -$ 102,521 -$ 168,641

Inventarios -$ 1,139 -$ 2,133,102

TOTAL variacion del activo corriente -$ 29,406 -$ 2,267,241

Proveedores -$ 335,342 $ 95,020

Impuestos por pagar $ 21,396 -$ 48,779

Obligaciones laborales -$ 7,469 -$ 8,182

Estimados y Provisiones $ 452,890 -$ 637,398

Otros Pasivos -$ 1,339,898 $ 1,950

TOTAL Variacion del pasivo corriente -$ 1,208,423 -$ 597,390

DISMINUCION DEL CAPITAL DE TRABAJO -$ 1,237,829 -$ 2,864,630

ESTADO DE CAMBIOS EN LA SITUACION FINANCIERADICIEMBRE 31 DE 2014 y 2013(Cifras expresadas en miles de pesos)

CECILIA WIEDEMANN BEDOYA JULIO CESAR LUNA JOHNSON RODRIGO GOMEZ MONTOYA Administradora Contador Público Revisor fiscal TP 4616 –T Representante Legal Matricula 49734-T En representación de: G.P. Soluciones Integrales S.A. (Ver opinión adjunta)

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Concepto 1-ene.-2014 Aumentos Disminuciones 31-dic.-2014

Superavit del Ejercicio $ 0 $ 0 $ 0 $ 0

Deficit del Ejercicio -$ 2,652,449 $ 2,652,448.69 $ 280,201 $ 280,201

Superavit de Ejercicios

anteriores-$ 158,539 $ 0 -$ 2,652,449 -$ 2,810,988

Superavit de Activos

Fijos$ 0 $ 0 $ 0 $ 0

TOTALES -$ 2,810,988 $ 2,652,449 -$ 2,372,247 -$ 2,530,787

CENTRO COMERCIAL SANDIEGO P.H.ESTADO DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO

A DICIEMBRE 31 DE 2014

(Cifras expresadas en miles de pesos)

CECILIA WIEDEMANN BEDOYA JULIO CESAR LUNA JOHNSON RODRIGO GOMEZ MONTOYA Administradora Contador Público Revisor fiscal TP 4616 –T Representante Legal Matricula 49734-T En representación de: G.P. Soluciones Integrales S.A. (Ver opinión adjunta)

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INFORME SOBRE LA ADOPCION DE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE CONTABILIDAD (NIIF PARA PYMES)

En Colombia, la Ley 1314 de julio de 2009 reguló los principios de contabilidad generalmente aceptados (PCGA), que buscan ajustarse a los parámetros internacionales de aceptación mundial. Señala las autoridades competentes, el procedimiento para su expedición y se determinan las entidades responsables de vigilar su cumplimiento. Como organismo de normalización se nombró al Consejo Técnico de la Contaduría Pública (CTCP); como órganos reguladores, los Ministerios de Hacienda y Crédito Público y el de Industria, Comercio y Turismo, y como tribunal disciplinario y órgano de registro de la profesión, a la Junta Central de Contadores. En el año 2011, el consejo técnico de contaduría pública (CTCP) propone que las normas de contabilidad e información financiera y de aseguramiento de la información, clasifico las de empresas para la aplicación de NIIF (IFRS) en tres (3) grupos: Grupo 1: Los que le aplican NIIF plenas (IFRS full por sus siglas en ingles) Grupo 2: NIIF para Pymes (IFRS por sus siglas en ingles) Grupo 3: Contabilidad Simplificada Mediante el Decreto 3022 de diciembre 27 de 2013, el gobierno nacional, a través del Ministerio de Hacienda y Crédito Público y el Ministerio de Comercio, Industria y Turismo determinó los requerimientos para pertenecer al Grupo 2 y la Copropiedad quedo incluida en este grupo.

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Este Decreto propuso un cronograma de aplicación del marco técnico normativo para los

preparadores de información financiera y fija como últimos estados financieros conforme a los

Decretos 2649 y 2650 de 1993 y demás normatividad vigente los fechados a 31 de diciembre de

2015.

Desde Enero de 2014 el Centro Comercial Sandiego ha contado con la asesoría de la firma

JIMENEZ G. CONSULTORES & ASOCIADOS S.A.S. para la implementación de NIIF para Pymes y a

diciembre 31 de 2014 ya se ha formulado y socializado con el consejo de administración y la

revisoría fiscal G.P.SOLUCIONES INTEGRALES S.A. el primer borrador de las políticas contables y

se ha formulado el estado de situación financiera de apertura. Nos estamos preparando para

poder emitir el primero (1) de enero de 2016, el primer estado financiero bajo NIIF.

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PRESUPUESTO PROPUESTO

PARA EL AÑO 2015

Después de haber analizado detallamente un año bastante Sui géneris, en el que casi el 50% de

nuestros cálculos se basaron en la experiencia debido a la falta de historia; hemos llegado a la

conclusión de que podemos con los ingresos recibidos y las obras proyectadas la cuota de

administración se puede mantener igual a la que se ha venido cobrando desde el primero de enero

de 2015, es decir; mantener el incremento automático aprobado por asamblea de copropietarios y

equivalente al dado por el Gobierno Nacional para salario mínimo que fue del 4.60%.

Los gastos presupuestados están debidamente identificados por módulos de contribución de

acuerdo con el reglamento y uso de los servicios disponibles se incrementan o disminuyen según

sea el caso.

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Modulo A: Comprende todo lo necesario para que el Centro Comercial siempre este en normal funcionamiento y con sus puertas abiertas al público en general.

Modulo Bi: Es todo lo que se invierte en la promoción del Centro Comercial como una unidad inmobiliaria denominada publicidad institucional.

Modulo Bp: Es la publicidad promocional con que se promueven todas las actividad comercial a treves de medios publicitarios y eventos.

Módulo Zona de Comidas: Contempla todo lo necesario para que se dé el buen funcionamiento y presentación de este hacia el público en general de toda el aérea de comidas.

Módulos Aires Acondicionados: Solo incluye los gastos de funcionamiento necesarios para la correcta operación y abastecimiento de estos equipos.

Los módulos del fondo de reserva, adecuaciones y el fondo de imprevistos se calcular con base al total del presupuesto y son asignados por asamblea o por Ley como es el caso del fondo de imprevistos.

El Auditorio y los Estacionamientos se manejan como zonas comunes independientes con costos y gastos propios y sus excedentes son utilizados para ayudar a las expensas de la Copropiedad y equilibrar el aporte de los Copropietarios.

El presupuesto para el 2015 es de catorce mil ciento ochenta y siete millones seiscientos cincuenta y seis mil pesos ($14,187,656,000) y están soportados y distribuidos de la siguiente manera:

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PRESUPUESTO PROPUESTO DE INGRESOS

PRESUPUESTO PROPUESTO DE GASTOS

2%

2%

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