PwC III FORO IMEF VERACRUZ 2008 SECTOR INMOBILIARIO Nuevos Desarrollos Enfocados al Turismo...

III FORO IMEF VERACRUZ 2008

SECTOR INMOBILIARIONuevos Desarrollos Enfocados al Turismo Internacional

La Industria de Turísmo en México: Oportunidades y Perspectivas

Veracruz, Ver., 4 de julio de 2008

4 julio 2008

REATS/ IMEF Veracruz

PricewaterhouseCoopers

“El Negocio Inmobiliario es un Negocio Financiero”

“Sector Inmobiliario y el Flujo de Capital”

Decisión sobre el uso

Capital

Valuación

Fuentes de Recursos

(capital & deuda)

MaximizarUso de Capital

(objetivo)

Problemas y/o Disputas

RetornoCapital

(TIR & Rdto.)

Sector

Inmobiliario

4 julio 2008



Quienes estan involucrados?

• Gobiernos (Federales, Estatales y Municipales)• Corporaciones

– Desarrolladores e Inmobiliarias (directamente)– Compañías con inmuebles no inmobiliarias (indirectamente)

• Inversionistas– Institucionales– Corporaciones – Público o privada

• Instituciones Financieras y otros prestamistas• Organizaciones Sociales• Operadores y Usuarios• Asesores profesionales (mercado, especialistas, abogados,

contadores, fiscalistas, de inversiones)

4 julio 2008



Sectores Inmobiliarios

Residencial Turistico

Terrenos Vivienda y Casas de Retiro

Industrial

Oficinas

Hoteles, Desarrollos Turisticos y EntretenimientoAlimentos y Bebidas, Centros de Convenciones y Exhibiciones, Estadios e instalaciones deportivas, Tiempos Compratidos y Fraccionamientos, Entretenimiento, Campos de Golf y Marinas, Casinos

Comercial

Propiedades EspecialesAeropuertos, Trenes, Puertos, Terminales, Plantas Manufacturerasas y/o Procesamiento

Sector SaludHospitales

LaboratoriosClinicas

Consultorios

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La Industria del Turismo

Turismo, Hoteleria &

Entretenimiento

Tiempo Compartido y Fraccional

Centros de Convenciones

Cruceros

Alimentos & Bebidas

Marinas

Casinos

Instituciones Publicas y Privadas

Turismo

Viviendas y Comercial

Hoteles & DTI’s

Spas

Instalaciones Deportivas y de Entretenimiento

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C

I

C

IIC

I

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C % CapitalizaciónI Ingresos

CICLO INMOBILIARIO Variables que Impulsan el Valor, enfoque

1

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Línea de Punto de Equilibrio

Expansión Contracción

Máximo

Fondo

Recesión Crecimiento

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EL MERCADO INTERNACIONAL

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PROYECTOS Inmobiliarios

EstrategiaEstrategia

PosicionamientoPosicionamiento

TransacciónTransacción(ejecución)(ejecución)

REALIZACION

CONCEPTUALIZACION

Trabajos

Planeación estrategica Planeación de negocios Estrategía Corporativa

(Abogados, Contadores, Fiscalistas)

Impacto económico Valuaciones Mejoras a la operación Transacciones (compra-vta) Estudio del Mercado Estudios Financieros

(factibilidad) Obtención de recursos

financieros Desarrollo de analisis de

conceptos Negaciación de contratos Apoyo en litigios

4 julio 2008



REQUISITOS

Viabilidad del Proyecto:

1) Seguridad JurídicaPropiedad

Corporativa

2) Reglas clarasUso de SueloPermisología

3) InfraestructuraAgua

EnergíaComunicaciones

MERCADO

“oportunidad”

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¿El Mercado Mexicano?INMOBILIARE magazineINMOBILIARE magazine

• México, país de oportunidades para la inversión

• El gobierno federal mantiene el paso en el desarrollo de infraestructura

• Tenemos un sector hipotecario sano y en crecimiento

• Baby boomers, mercado con gran potencial, Dinamismo en el mercado comercial e industrial

EXPANSION, Diciembre 2007 La gran apuesta de los empresarios inmobiliarios en México se enfoca cada vez

más hacia los desarrollos turísticos

Concepto: Unidad

de Medida Cantidad Valor

Unitario Total

(en MMD)

Vivienda unidades 538,700 $ 50,000 $ 27,000 Hoteles cuartos 24,000 $ 130,000 $ 3,120

Vivienda Vacacional unidades 11,800 $ 300,000 $ 3,600 Oficinas mts2 119,084 $ 1,200 $ 143

Parques Industriales mts2 2,500,000 $ 250 $ 625 Comercial mts2 1,236,614 $ 600 $ 742

Total $ 36,630

• Población ‘06= 107 millones • Vivienda turística total # 60,000 • Hogares ‘06= 25.9 millones • Tiendas en ctros. comerciales 11,133 • Ciudades >100,000 75 cdes. • Sup. ctros coms. m2 13.4 millones • Ciudades > 1 millón 9 cdes. • Oficinas Cd. México 733 edificios • Hogares urbanos 16.8 millones • Sup. Oficinas m2= 5.2 millones

• Ingreso medio urbano $11,000/ año • Parques industriales # 330 • Formación Hogares # 769,000 • Sup techada (m2) 80 millones

• Turismo intl. ‘06= 22.8 millones • Cartera hipotecaria 06 $91,130 mills

• Turismo nal. ‘06= 53.4 millones • Inversión inmob ‘06 $36,630 mills

• Cuartos hotel total # 460,000

4 julio 2008



El Mercado Vacacional

Principales mercadosTurístico

Mercados por nacionales para nacionales y extranjeros

Mercados por nacionales para nacionales

Mercados por extranjeros y nacionales p/extranjeros

VeracruzValle de BravoCuernavacaIxtapan de la SalQueretaro

Puerto VallartaIxtapaMazatlanAcapulcoCancunLos Cabos

LoretoPuerto PeñascoSan FelipeLos CabosSan Miguel de Allende

4 julio 2008



El Sector Hotelero

Grupos Hoteleros - Turismo

GUANAJUATOAristos Casa InnCitiexpress Grupo PosadasGrupo Real de Minas León*Hoteles Misión Quinta Real

YUCATÁNClub MedHyattGrupo Plan*Grupo PosadasHoteles RIUHoteles Misión

VERACRUZCamino RealGrupo CalindaGrupo PosadasHoteles EmporioNH Hoteles

PUEBLAAristos Camino RealCitiespress Club MedGrupo Posadas IntercontinentalMarriott NH Hoteles

ZACATECASHoteles EmporioQuinta Real

MORELOSAristosCamino RealCentro Vacacional IMSSBarceló HotelsGrupo CalindaHoteles MisiónVilla Bejar*

SINALOAGrupe*Grupo Hospitalidad Latina (HOLA)Grupo PosadasHoteles Balderrama*Hoteles LucernaMayan ResortsPueblo Bonito

COLIMAClub MAEVA*Grupo PosadasHoteles MisiónLas Brisas

ESTADO DE MÉXICOCamino RealCentro Vacacional IMSSClub MedGrupo PosadasHoteles Del Rey*Hoteles Plaza Lancaster*

QUINTANA ROOAM Resorts*AristosAvalon Resorts*Barceló HotelsCitiexpressClub MAEVAClub MedDesc Punta MitaFairmont HotelsGran Bahía Principe*GrupeGrupo CostamexGrupo Obratur*Grupo Sunset*Hoteles FontanHoteles Gala*Hoteles MisiónHoteles RIU*Hoteles SolarisHoteles VistaHyattIberostar Hoteles*Karisma Hotels*MarriottMayan ResortsNH HotelesOasis Int.*Occidental Hotels*OMNI Hotels*Palace Resorts*Real Resorts*Robinson Tulum*Sol MeliáStarwood Hotels

COAHUILACamino RealCitiexpressGrupo MileniumGrupo PosadasServ. Turísticos de Saltillo*Prisma Hoteles SAN LUIS POTOSÍ

Camino RealCitiexpressGrupo PosadasHoteles Misión

GUERREROAristos Avalon ResortsBarceló Hotels Camino RealCasa Inn Club Med*Desc Punta Ixtapa Fairmont Hotels*Grupo Calinda Grupo CostamexGrupo Posadas Hoteles FontanHoteles Emporio HyattLas Brisas Mayan ResortsNH Hoteles Qualton Hotels*Quinta Real Sol MeliáTres Vidas

CAMPECHEGrupo PlanGrupo Posadas

DURANGOOperador Brits*

TLAXCALACentro Vacacional IMSSHoteles Misión

BAJA CALIFORNIA SURAM ResortsAraiza HotelesCamino RealGrupo CalindaGrupo Hospitalidad Latina (HOLA)Grupo Questro*Grupo PosadasHoteles BalderramaHoteles MarquisHoteles Solaris*Hoteles RIUIntercontinentalLa Pinta Hotels*Las Ventanas al Paraíso*Pueblo Bonito*Starwood Hotels

BAJA CALIFORNIA NORTEAraiza Hoteles* Baja Inn Hotels*Camino Real Grupo PosadasHoteles Colonial Hoteles EmporioHoteles Lucerna* La Pinta Hotels

SONORAAraiza HotelesGrupo PosadasGrupo Valle Grande*Hoteles Colonial

NUEVO LEÓNCitiexpressGrupo ACCORGrupo Milenium*Hoteles Antarisuite*Hoteles Casa GrandeNH HotelesÓptima Hoteles*Prisma Hoteles*Proxima Hoteles*Quinta Real*SAFI Royal Hotels*Starwood Hotels

MICHOACÁNGrupo PosadasNH HotelesTurotel

TAMAULIPASCamino Real CitiexpressClub MAEVA Grupo MileniumGrupo Posadas Grupo Tampico*Inm y Op Turística* NH HotelesPrisma Hoteles

CHIAPASCamino RealCasa InnHoteles Farrera*Hoteles Misión

TABASCOCamino RealGrupo CalindaGrupo PosadasHyatt

AGUASCALIENTESBarceló HotelsGrupo CalindaGrupo PosadasHoteles MisiónQuinta Real

QUERÉTAROCitiexpressGrupo PosadasHoteles MisiónLas BrisasTurotel*

DISTRITO FEDERALAristos* Camino Real*Casa Inn* Citiexpress*Four Seasons* Grupo ACCOR*Grupo Calinda* Grupo Costamex*Grupo Posadas* Grupo Sevilla*Hoteles Colonial* Hoteles Emporio*Hoteles Fontan* Hoteles Marquis*Hoteles Misión* Hotel Nikko*Hoteles Royal* Hyatt*Intercontinental* Las Brisas*Marriott NH Hoteles*RCI* Sol Meliá*Starwood Hotels*

OAXACABarceló Hotels Camino RealHoteles Gala Hoteles Farrera Las Brisas Quinta Real

CHIHUAHUACitiexpressGrupo PosadasHoteles BalderramaHoteles Casa Grande*Hoteles ColonialHoteles LucernaNH Hoteles

JALISCOAM ResortsArboledas Hoteles*Barceló Hotels*Camino RealCitiexpressGrupo Hospitalidad Latina (HOLA)*Grupo PlanGrupo PosadasGuadalajara Plaza*Hoteles MisiónHoteles RIUHoteles Vista*IntercontinentalMarriottMayan Resorts*NH HotelesOccidental HotelsPalace ResortsPueblo BonitoQuinta RealSol MeliáStarwood Hotels

4 julio 2008



El Mercado de la Vivienda Vacacional hasta el 2007

4 julio 2008



El Gobierno y los Fondos de Inversión

“EL Programa Nacional de Infraestructura es una realidad, ya hay proyectos en marcha (Luis Téllez Kuenzler)”, para este año 2008 son 6 paquetes con un persupuesto de 40 mil millones de peos, en más de 1500 obras, ubicados en las zonas: Noreste, Sureste, Del Sol, México- Bajío, Golfo de México y Michoacán

LOS FONDOS INMOBILIARIOS Y DE INFRAESTRUCTURA son producto de la institucionalización y globalización.

El los últimos años los Fondos han invertido en México en activos con un valor de más de seis mil millones de dólares de capital y tienen contemplado invertir otros 25 mil millones de dólares durante los próximos cuatro años

(AMEXCAP.- Asociación Mexicana de Fondos de

Inmobiliarias y de Infraestructura).

4 julio 2008



Desarrolladores Nacionales y Extranjeros

HOMEX LE APUESTA A LOS “BABY BOOMERS”

Cancún.- HXM, la división turística de la empresa, inció la construcción de residencial enlas zonas de Cancún, Los Cabos y Riviera Nayarit, conde prevé levantar en conjunto unas 1,446 de estas moradas. El proyecto denominado ‘LAS VILLAS DE MÉXICO’ es un producto residencial para los mercados canadienses y americanos. Además del proyecto inicial, Homex proyecta la construcción de otros 11 desarrollos turísticos y espera en unos cinco años todos entren en operación. Algunos de los destinos son San Miguel de Allende, LAgo de Chapala, Ensenada, Huatulco, Acapulco, Ixtapa, Puerto Vallarta, Mazatlán. “Vamos atacar el mercado de los ‘baby boomers’ y el mercado de los americanos ricos que quieran comprar una propiedad en México”, señaló De Nicolás.

CNN EXPANSION.com2 de junio del 2008

Baby Boomers, mercado con gran potencial

Conferencia Inversión Extranjera en México 2008Juan Miguel Villar Mir, Presidente de OHL

“Estamos convencidos del potencial de los bay boomers, que poseen 40% del poder adquisitivo de EStados Unidos. México está llamado a ser el principal destino de turismo de los americanos y el líder en segundas casas”.

Se estima que este grupo posee, a la fecha, cerca de 9 mil segundas casas en México. Incluso 53% adquirió una propiedad de gran lujo., superior a los 3 millones de dólares, según un reporte de International Living.

El potencial es grande, si se considera que la población de jubiliados americanos pasará de 40 millones en 2010 a 71.5 en 2030. México apenas capta 3%. Así las proyecciones apuntan a que en el 2008 se vendan 25 mil propiedades vacacionales.

Actualmente, los españoles son los primeros inversionistas extranjerso en México, dentro del segmento residencial turístico.

4 julio 2008



La percepción sobre México

México fue ubicado en el 2007 como el mejor lugar del mundo para que los estadounidenses se retiren a vivir, al ofrecer una combinación accesible de modernidad y atractivos ancestrales, según la lista anual de la revista International Living. El reporte de International Living analiza 29 países y los enlista en categorías, e incluye costos de vivienda, de beneficios especiales para retirados, seguridad y estabilidad, cuidado a la salud, clima, infraestructura y costo de vida. Explicó Laura Sheridan, en la presentación del reporte publicado en la edición de septiembre “México ofrece la perfecta mezcla de tradiciones centenarias y estilos de vida contemporáneos".

Por su parte, en el informe Emigrantes Jubilados de Estados Unidos en México, se estima que en nuestro país reside una cuarta parte de los 4 millones de estadounidenses que viven en el extranjero. El Instituto de Política Migratoria (MPI, por sus siglas en inglés) estima que en 2015 los estadunidenses comprarán 690 mil casas para descansar fuera de su territorio y calculan que México podría captar cerca de cinco por ciento, con la consecuente instalación de hospitales, bancos, renta de automóviles y centros comerciales. Según este Instituto, estiman que cada comprador gasta entre US$200 y $500 mil en la adquisición de su residencia, y una familia residente gasta US$ 24.000 por año en consumo. El MPI concluye que para ese año el valor de mercado podría ascender entre 100 mil y 150 mil millones de dólares anuales (……muy por arriba del valor de mercado calculado por Softec para el 2010, y eso sin considerar los US$ 1.600 millones en empleos directos e indirectos).

4 julio 2008



Expectativas para el 2008 y “mas allá”…………

4 julio 2008



Los principales destinos

4 julio 2008



Qué productos?

En los últimos años más de la mitad de las inversiones inmobiliarias turísticas en el país se realizan en destinos de sol y playa, principalmente en los denominados Desarrollos Turístico Inmobiliarios (“DTI”).

Los DTI son mega-proyectos de uso múltiple que pueden incluir dentro de sus componentes inmobiliarios hoteles de lujo, condominios, residencias, villas, así como las nuevas versiones de los clubes vacacionales, campos de golf, marinas, Spa’s y aldeas, con todos los servicios comerciales, tiendas boutique y restaurantes con alta cocina

4 julio 2008



PROGRAMA DE MISIONES DE PROMOCIÓN DE INVERSIÓN EN EL MARCO DE LA EXPO

ZARAGOZA 2008

REQUISITOS

Viabilidad del Proyecto:

1) Seguridad JurídicaPropiedad

Corporativa

2) Reglas clarasUso de SueloPermisología

3) InfraestructuraAgua

EnergíaComunicaciones

MERCADO

“oportunidad”

4 julio 2008



• Visión de MercadoVisión de Mercado

– Económica, macro/ micro

– Analísis de demanda/ oferta

– Posicionamiento en el ciclo de mercado

• Atributos de las PropiedadesAtributos de las Propiedades

– Localización

– Condiciones

– Uso, el mejor y más eficiente

– Posicionamiento competitivo

• Dueños/ Inversionistras/ AcreedoresDueños/ Inversionistras/ Acreedores

– Metas/ objetivos/ necesidades•Retorno objetivo •Tolerancia al riesgo•Horizonte de tiempo•Consideraciones impositivas

– Capacidades / recursos

• Financiamiento Capital/ DeudaFinanciamiento Capital/ Deuda

– Disponibilidad de Financiamiento via capital y/o deuda

– Garantias/ Colaterales, disponibilidad

– Estructuración de las Transacciones

““Estrategias y Opciones”Estrategias y Opciones”

Factores de Apoyo

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C

I

C

IIC

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C

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IICIICC

I

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CICLO INMOBILIARIO Variables que Impulsan el Valor, enfoque

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Línea de Punto de Equilibrio

Expansión Contracción

Máximo

Fondo

Recesión Crecimiento

Grupo DICO (España)Se sitúa al Norte de la Ciudad de Veracruz, entre el río de la Antigua y Río Grande, en unambito de 2,700 Ha.:Campos de Golf (4),Marina, Centros Comerciales, villas y condominios, , zona hotelera

EL MERCADO INTERNACIONAL

El Sector Hotelero

Grupos Hoteleros - Turismo

GUANAJUATOAristos Casa InnCitiexpress Grupo PosadasGrupo Real de Minas León*Hoteles Misión Quinta Real

YUCATÁNClub MedHyattGrupo Plan*Grupo PosadasHoteles RIUHoteles Misión

VERACRUZCamino RealGrupo CalindaGrupo PosadasHoteles EmporioNH Hoteles

PUEBLAAristos Camino RealCitiespress Club MedGrupo Posadas IntercontinentalMarriott NH Hoteles

ZACATECASHoteles EmporioQuinta Real

MORELOSAristosCamino RealCentro Vacacional IMSSBarceló HotelsGrupo CalindaHoteles MisiónVilla Bejar*

SINALOAGrupe*Grupo Hospitalidad Latina (HOLA)Grupo PosadasHoteles Balderrama*Hoteles LucernaMayan ResortsPueblo Bonito

COLIMAClub MAEVA*Grupo PosadasHoteles MisiónLas Brisas

ESTADO DE MÉXICOCamino RealCentro Vacacional IMSSClub MedGrupo PosadasHoteles Del Rey*Hoteles Plaza Lancaster*

QUINTANA ROOAM Resorts*AristosAvalon Resorts*Barceló HotelsCitiexpressClub MAEVAClub MedDesc Punta MitaFairmont HotelsGran Bahía Principe*GrupeGrupo CostamexGrupo Obratur*Grupo Sunset*Hoteles FontanHoteles Gala*Hoteles MisiónHoteles RIU*Hoteles SolarisHoteles VistaHyattIberostar Hoteles*Karisma Hotels*MarriottMayan ResortsNH HotelesOasis Int.*Occidental Hotels*OMNI Hotels*Palace Resorts*Real Resorts*Robinson Tulum*Sol MeliáStarwood Hotels

COAHUILACamino RealCitiexpressGrupo MileniumGrupo PosadasServ. Turísticos de Saltillo*Prisma Hoteles SAN LUIS POTOSÍ

Camino RealCitiexpressGrupo PosadasHoteles Misión

GUERREROAristos Avalon ResortsBarceló Hotels Camino RealCasa Inn Club Med*Desc Punta Ixtapa Fairmont Hotels*Grupo Calinda Grupo CostamexGrupo Posadas Hoteles FontanHoteles Emporio HyattLas Brisas Mayan ResortsNH Hoteles Qualton Hotels*Quinta Real Sol MeliáTres Vidas

CAMPECHEGrupo PlanGrupo Posadas

DURANGOOperador Brits*

TLAXCALACentro Vacacional IMSSHoteles Misión

BAJA CALIFORNIA SURAM ResortsAraiza HotelesCamino RealGrupo CalindaGrupo Hospitalidad Latina (HOLA)Grupo Questro*Grupo PosadasHoteles BalderramaHoteles MarquisHoteles Solaris*Hoteles RIUIntercontinentalLa Pinta Hotels*Las Ventanas al Paraíso*Pueblo Bonito*Starwood Hotels

BAJA CALIFORNIA NORTEAraiza Hoteles* Baja Inn Hotels*Camino Real Grupo PosadasHoteles Colonial Hoteles EmporioHoteles Lucerna* La Pinta Hotels

SONORAAraiza HotelesGrupo PosadasGrupo Valle Grande*Hoteles Colonial

NUEVO LEÓNCitiexpressGrupo ACCORGrupo Milenium*Hoteles Antarisuite*Hoteles Casa GrandeNH HotelesÓptima Hoteles*Prisma Hoteles*Proxima Hoteles*Quinta Real*SAFI Royal Hotels*Starwood Hotels

MICHOACÁNGrupo PosadasNH HotelesTurotel

TAMAULIPASCamino Real CitiexpressClub MAEVA Grupo MileniumGrupo Posadas Grupo Tampico*Inm y Op Turística* NH HotelesPrisma Hoteles

CHIAPASCamino RealCasa InnHoteles Farrera*Hoteles Misión

TABASCOCamino RealGrupo CalindaGrupo PosadasHyatt

AGUASCALIENTESBarceló HotelsGrupo CalindaGrupo PosadasHoteles MisiónQuinta Real

QUERÉTAROCitiexpressGrupo PosadasHoteles MisiónLas BrisasTurotel*

DISTRITO FEDERALAristos* Camino Real*Casa Inn* Citiexpress*Four Seasons* Grupo ACCOR*Grupo Calinda* Grupo Costamex*Grupo Posadas* Grupo Sevilla*Hoteles Colonial* Hoteles Emporio*Hoteles Fontan* Hoteles Marquis*Hoteles Misión* Hotel Nikko*Hoteles Royal* Hyatt*Intercontinental* Las Brisas*Marriott NH Hoteles*RCI* Sol Meliá*Starwood Hotels*

OAXACABarceló Hotels Camino RealHoteles Gala Hoteles Farrera Las Brisas Quinta Real

CHIHUAHUACitiexpressGrupo PosadasHoteles BalderramaHoteles Casa Grande*Hoteles ColonialHoteles LucernaNH Hoteles

JALISCOAM ResortsArboledas Hoteles*Barceló Hotels*Camino RealCitiexpressGrupo Hospitalidad Latina (HOLA)*Grupo PlanGrupo PosadasGuadalajara Plaza*Hoteles MisiónHoteles RIUHoteles Vista*IntercontinentalMarriottMayan Resorts*NH HotelesOccidental HotelsPalace ResortsPueblo BonitoQuinta RealSol MeliáStarwood Hotels

ConclusiónConclusiónLa Industria del Turismo


Entretenimiento


Entretenimiento

Tiempo Compartido y Fraccional

Centros de Convenciones

Cruceros

Alimentos & Bebidas

Marinas

Casinos

InstitucionesPublicas y Privadas

Turismo

Viviendas y Comercial

Hoteles & DTI’s

Spas

Instalaciones Deportivasy de Entretenimiento

4 julio 2008



José Luis Robles(T) 5263 [email protected]

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