FACULTAD LATINOAMERICANA DE CIENCIAS SOCIALES SEDE ACADMICA MXICO

Maestra en Gobierno y Asuntos Pblicos

IX PROMOCIN

2008 2010

EL MERCADO DE PETROLFEROS EN MXICO: LAS RAZONES

DEL DFICIT COMERCIAL.

Tesis que para obtener el grado de Maestro en Gobierno y Asuntos Pblicos

Presenta:

Antonio Emmanuel Ramrez Salas

Directora de Tesis

Dra. Alicia Puyana Mutis

Lectores

Dr. ngel de la Vega Navarro

Dr. Enrique Sira

Seminario:

La Poltica Econmica de Amrica Latina en las ltimas tres dcadas: de las

utopas a la realidad

Lnea de Investigacin:

Integracin y dinmica socioeconmica latinoamericana

Mxico, D.F., agosto de 2011 Investigacin realizada con financiamiento del Consejo Nac ional de Ciencia y Tecnologa,

CONACYT

i

Resumen El presente trabajo tiene por objeto, explicar el problema del creciente y continuo dficit comercial del sector petrolfero en Mxico, el cual se ha presentado de manera crtica en la ltima dcada, adems de argumentar por qu se podra definir como un problema pblico. Con base en la informacin recabada, se demuestra en parte, que el desequilibrio entre la oferta interna (capacidad de refinacin) y la demanda interna, ha sido resultado de la falta de inversin, la cual tambin es consecuencia de dos situaciones especiales; el rgimen fiscal de Pemex y el poco flexible rgimen legal al que ha estado sometida la empresa. Algunos de los resultados que se describen son: a)riesgo en la seguridad energtica del abastecimiento de petrolferos, b) de los petrolferos con mayor incidencia en la demanda, son las gasolinas, las cuales crecieron a una tasa mayor a su oferta, c) el sector que ms absorbe dicho combustible, es el de transportes, d) las variables de mayor incidencia son tanto su oferta como su demanda de gasolinas, e) y ante las condiciones actuales, con las que se ha venido desempeando Pemex Refinacin, el problema persistir a menos que se hagan fuertes inversiones de manera urgente, incluso con capital privado, para lo cual todava se tendra que hacer modificaciones a la constitucin. Palabras clave: dficit, oferta, demanda, importacin, problema pblico, seguridad energtica, rgimen legal e inversin. Abstract This paper explains the persistent and increasing critical problem of trade deficit for the last decade not only in Mexico's oil sector but in all sectors as well . Based on the information gathered, the imbalance between domestic supply (refining capacity) and domestic demand, is the result of a lack of investment, which is also due to two strange situations; Pemexs tax structure and inflexible legal system that the company has been subjected to. Some of the results of this situation are: a)the energy security risks in the supply of petroleum, b) the great impact on oil demands are fuels, which grew at a rate higher than the supply, c) the area that demands more fuel, is the transportation sector, d) the most frequent variables are the supply and demand for gasoline, e) and under the current conditions that Pemex Refining has been operating, the problem will continue unless major government and private investments are urgently carried out. In order to invest privately, there would have to be changes made to the Mexican constitution. Keywords : deficit, supply, demand, imports, public issue, energy security, legal regime and investment.

ii

Dedicatoria Un logro ms. Pero en realidad no es algo que considere como un logro netamente

individual, ya que para llegar a buen trmino este proyecto, siempre hubo detrs gente muy

importante que me estuvo apoyando de muy diversas maneras. A lo largo de los dos aos

en que duro el programa, pese a ciertas adversidades personales e incluso a problemas de

salud, de alguna u otra forma se pudo sacar adelante este proyecto importante.

Por lo que, a quienes quiero dedicar este gran esfuerzo es a mi familia, en especial a mi hijo

Cris, y a mis padres, quienes son los principales impulsores para que cada da avance los

pasos necesarios para alcanzar mis metas, las cuales son generalmente compartidas por

ellos. Y tambin, este esfuerzo va dedicado a la gran familia con la que cuento, siempre

de alguna u otra forma apoyndome en todo momento.

Y por supuesto, como todo buen humano y adems formado con una educacin religiosa

importante, no podra dejar de dedicar este esfuerzo a Dios, sin lugar a dudas en alguien en

quien creo que de alguna forma est presente en lo que hago.

iii

Agradecimientos Mis ms sinceros agradecimientos principalmente a mi Directora de tesis, la Dra. Alicia

Puyana Mutis, por su gran apoyo no slo en lo acadmico tanto en el seminario de

investigacin como a lo largo de las clases que nos imparti y sobre todo por las mltiples

sesiones individuales en la cuales siempre fueron muy productivas y enriquecedoras para ir

construyendo el presente trabajo; sin olvidar tambin su comprensin ante las carencias y

diversos problemas a los que me fui enfrentando en esta trayectoria de titulacin.

De igual forma mis agradecimientos por su apoyo acadmico-profesional e indiscutible de

mis lectores de tesis, el Dr. ngel de la Vega y el Dr. Enrique Sira, quienes de manera

conjunta y bajo sus propias perspectivas como expertos en las temticas generales de mi

tesis, siempre hicieron los comentarios y/o sugerencias igualmente enriquecedoras y con

gran aporte.

Mis agradecimientos, tampoco podan faltar para todos aquellos excelentes profesores que

tuve a lo largo de mi estancia en la FLACSO-Mxico, que sin lugar a dudas, sesin tras

sesin fueron contribuyendo con diversas herramientas tanto prcticas, como tericas; para

formarnos como mejores profesionistas, ms competentes, pero a la vez ms crticos.

Tambin mis agradecimientos, a las buenas amistades que ah se gestaron da con da,

desde los compaeros del mismo programa, hasta las autoridades, sin olvidar a las personas

que siempre nos atendieron de manera excelente en varios de los servicios, como a los de la

biblioteca, los de limpieza, los del comedor por cierto excelente, como a todo el personal

administrativo.

Y por supuesto, no paso por alto a esta gran institucin, que sin su gran apoyo econmico

principalmente, no sera posible o sera muy difcil acceder a este tipo de programas,

CONACYT, mi ms sincero agradecimiento.

iv

ndice

Resumen... i

Dedicatoria... ii

Agradecimientos.. iii

ndice.... iv

ndice de grficas. vi

ndice de tablas y figuras. vii

Introduccin. 1

CAPTULO 1: La industria petrolera en Mxico, Brasil y Venezuela..... 11

1.1 Poltica Petrolera.... 11

1.1.1 La poltica petrolera en Mxico.. 11

1.1.2 La poltica petrolera en Brasil. 15

1.1.3 La poltica petrolera Venezuela.. 18

1.2 Sistemas de Contratos........ 21

1.3 Situacin financiera de PEMEX 23

1.4 Variables de Mercado.... 26

1.4.1 Reservas de petrleo... 27

1.4.2 Produccin de petrleo.... 28

1.4.3 Consumo de petrleo.. 29

1.4.4 Balanza comercial de petrleo, en volumen (mbd)..... 30

1.4.4.1 Exportaciones de petrleo.... 30

1.4.4.2 Importaciones de petrleo 31

1.5 Precios del petrleo 32

CAPTULO 2: La industria de refinacin en Mxico, Brasil y Venezuela.. 34

2.1 La industria de refinacin.. 34

2.2 La industria de refinacin a nivel mundial. 35

2.3 Poltica industrial del subsector de refinacin... 38

2.3.1 Poltica industrial del subsector de refinacin, en Mxico..... 39

2.3.2 Poltica industrial del subsector de refinacin en Brasil..... 44

2.3.3 Poltica industrial de subsector de refinacin en Venezuela... 45

2.4 Capacidad de refinacin de Mxico, Brasil y Venezuela.. 47

2.5 Produccin de productos petrolferos en Mxico, Brasil y Venezuela.. 49

v 2.6 Consumo de productos petrolferos en Mxico, Brasil y Venezuela. 50

2.7 Balanza comercial de productos refinados, en volumen y en valor... 52

CAPTULO 3: La refinacin de productos petrolferos en Mxico.. 54

3.1 Situacin actual del Sistema Nacional de Refinacin (SNR) 54

3.2 Inversin en infraestructura de refinacin. 60

3.3 Oferta de productos petrolferos 64

3.4 Demanda de productos petrolferos... 67

3.5 Balanza comercial de productos petrolferos, en volumen (mbd). 69

3.5.1 Exportacin de productos petrolferos en volumen (2000-2009)... 70

3.5.2 Importacin de productos petrolferos en volumen (2000-2009)... 71

3.6 Balanza comercial de productos petrolferos, en valor (2000.2009). 73

3.7 Precios de los combustibles... 78

CAPTULO 4: Dinmica del mercado de gasolina en Mxico.. 81

4.1 Perfil del mercado de gasolina en Mxico. 81

4.2 Trayectoria de las variables independientes: oferta y demanda de gasolina (2000-2009). 83

4.2.1 Oferta de gasolina... 83

4.2.2 Demanda de gasolina.. 88

4.3 Descripcin de las variables: parque vehicular e ingreso per cpita.. 93

4.3.1 Parque vehicular.. 93

4.3.2 Ingreso per cpita 95

4.4 Trayectoria de la variable dependiente: importacin de gasolinas 97

4.5 Modelo de Regresin Simple Mltiple.. 101

4.6 Es necesaria la participacin del sector privado en la industria de refinacin?................... 109

Conclusiones... 114

Bibliografa. 119

vi

ndice de grficas

GRFICO 1: Valor de las Importaciones de gasolinas en Mxico (mdd)........ 7

GRFICO 2.1: Capacidad de Refinacin Mundial por pas en mmbd..... 37

GRFICO 2.2: Estructura del precio de la gasolina................. 43

GRFICO 3.1: Mrgenes de Refinacin (USD/barril)................. 58

GRFICO 3.2: Inversin en PEMEX 1994-2007................. 62

GRFICO 3.3: Rendimiento Operativo de PR (millones de dlares)...... 64

GRAFICO 3.4: Balanza Comercial (mmdd). 74

GRFICO 3.5: Balanza Comercial (mbd) 74

GRFICO 4.1: Oferta de gasolina en Mxico, 2000-2009.. 84

GRFICO 4.2: Produccin de Gasolinas por Tipo en Mxico, 1997-2007. 87

GRFICO 4.3: Demanda de gasolina 2000-2009. 89

GRFICO 4.4: Consumo de gasolina en Mxico por tipo 2000-2009. 90

GRFICO 4.5: Precio de la gasolina en Mxico, por tipo y regin (2000-2009) 91

GRFICO 4.7: Parque Vehicular en Mxico, 2000-2009 94

GRFICO 4.8: Mxico, INB per cpita (USD) y Consumo de gasolina (mbd), 2000-2009.. 97

GRFICO 4.9: Importacin de gasolina 2000-2009, en mbd.. 100

GRFICO 4.10: Grficos de Correlacin 102

GRFICO 4.11: Importaciones de gasolinas en Mxico, 2000-2015, en mbd. 106

GRFICO 4.12: Trayectoria de la oferta, demanda e importaciones de gasolinas en

Mxico, 2010-2015, en mbd.. 108

GRFICO 4.13: Mrgenes de Refinacin del Petrleo, dlar/barril (2000-2010)... 113

vii

ndice de tablas y figuras FIFURA 1: Definicin del problema. 2

CUADRO 1: Petrolferos, 2004-2009, Mxico miles de barriles diarios (mbd)... 8

FIGURA 1.1: Tipos de Contratos Petroleros 23

CUADRO 1.1: Situacin Financiera de PEMEX, miles de millones de pesos (mmdp)... 24

CUADRO 1.2: Situacin Financiera por Empresa Petrolera 26

CUADRO 1.3: Reservas de petrleo (billones de barriles)... 28

CUADRO 1.4: Produccin de Petrleo, por pas (mbd)... 29

CUADRO 1.5: Consumo de Petrleo por pas (mbd)... 30

CUADRO 1.6: Balanza Comercial Sectorial del Petrleo (mbd). 32

CUADRO 2.1: Demanda y Capacidad Mundial de Refinacin 1997-2007.. 38

CUADRO 2.2: Referencias para fijar precios al productor... 42

CUADRO 2.3: Componentes de los precios de los petrolferos al pblico.. 42

CUADRO 2.4: Capacidad de Refinacin de Mxico, Brasil y Venezuela (mbd). 48

CUADRO 2.5: Produccin de Productos Refinados 2000-2008 (mbd) 50

CUADRO 2.6: Consumo de Productos Refinados 2000-2008 (mbd)... 51

CUADRO 2.7: Balanza Comercial de Productos Refinados, en volumen 2000-2008 (mbd)... 53

FIGURA 3.1: Infraestructura de Refinacin en Mxico... 55

CUADRO 3.1: Proceso de petrleo crudo y lquidos en refineras 2000-2009, (mbd) 57

CUADRO 3.2: Situacin de la infraestructura de refinacin, al 2007. 59

CUADRO 3.3: Inversin en PEMEX 1994-2007 (millones de pesos). 61

CUADRO 3.4: Elaboracin de Productos Petrolferos, 2000-2009 (mbd)... 66

CUADRO 3.5: Volumen de Ventas Internas de Productos Petrolferos 2000-2009 (mbd). 68

CUADRO 3.6: Balanza Comercial total, petrolera, petrolfera y petroqumica (mdd). 69

CUADRO 3.7: Exportacin de Productos Petrolferos 2000-2009 (mbd) 70

CUADRO 3.8: Importacin de Productos Petrolferos 2000-2009 (mbd) 72

CUADRO3.9: Balanza Comercial de algunos combustibles seleccionados (mdd).. 77

CUADRO 3.10: Precio de los Combustibles al Pblico, en Mxico ($ / litro). 79

CUADRO 4.1: Produccin de gasolinas por refinera (1997-2007). 86

FIGURA 4.1: Funcionamiento del IEPS... 99

TABLA 4.1: Correlations.. 101

TABLA 4.2: Resumen del Modelo de RLM. 105

CUADRO 4.3: Comparativo de importaciones de gasolinas 2010, pronstico y real...... 107

1

INTRODUCCION

1. Tema de Investigacin

En el presente trabajo de investigacin el problema a tratar es el dficit comercial del

sector de petrolferos en Mxico. Para esto, se har en principio un comparativo con otros

dos pases latinoamericanos de caractersticas distintas para contrastar y sugerir que ni la

abundancia de la materia prima, en el caso de Venezuela, ni su limitacin, como es el caso

de Brasil, explican el dficit de petrolferos. Y que en dichos pases no se presenta el

mismo problema o al menos no en la misma magnitud, por lo que el reto es buscar y

explicar por qu se da sta situacin en Mxico y por qu se puede considerar como un

problema pblico para, posteriormente proponer una posible solucin a travs de

recomendaciones de poltica pblica. Por tanto el tema de la investigacin de esta tesis es,

El Mercado de Petrolferos en Mxico: Las razones del Dficit Comercial.

El planteamiento del problema a investigar, se sustenta en que debe tener al menos las

siguientes caractersticas segn la bibliografa especializada. a) Que debe ser un problema

pblico relevante, es decir que sea considerado un estado de cosas indeseable en la vida

social, ya sea en la unidad jurdico-poltica o territorial de que se trate (institucin,

empresa; barrio, municipio, zona metropolitana, entidad federativa, pas, continente,

mundo), y b) Que sea o pueda ser considerado indeseable, ya sea por el pblico ciudadano,

por la opinin pblica y por la autoridad estatal o gubernamental (Baza, 2005).

2 2. Por qu el dficit comercial de petrolferos es un problema?

Porque a falta de una oferta suficiente de petrolferos, que ha provocado un desequilibrio

entre la oferta y la demanda, en los ltimos aos se han importado cantidades crecientes de

productos petrolferos de manera continua, resultante en un dficit en el sector, lo que pone

la seguridad energtica nacional en riesgo, ante la crisis de balanza en cuenta corriente o

alza inusitada de precios, como la acontecida en 2008.

Por lo que para empezar a construir una posible solucin a este problema planteado, a

travs de una poltica pblica, implica primero el reconocimiento del fenmeno como

problema, pero antes de esto est el tema o fenmeno a discusin; y de acuerdo a lo

descrito lneas arriba, esto se podra esquematizar de la siguiente manera:

FIGURA 1: Definicin del Problema

TEMA PROBLEMA POLTICA PBLICA1

1 Fundamentado en Jones, 1971:561

3 Ahora bien, en cuanto al tema la mayora de la gente, los involucrados o los actores

podran, sin ningn problema, en base a las estadsticas disponibles2, estar de acuerdo en

reconocer que efectivamente la oferta interna de petrolferos es insuficiente, lo que obliga a

importarlos cada vez ms y en cantidades elevadas. Pero no necesariamente podran estar

de acuerdo en la definicin del problema y en calificarlo como pblico y, quizs mucho

menos, en las polticas pblicas que deberan implementarse para resolverlo.

Entonces, se puede considerar como problema pblico, el creciente y continuo dficit

comercial en el sector de Petrolferos? S, por razones que se exponen a continuacin:

Primero, es pblico porque lo pblico comprende aquella dimensin de la actividad

humana que se cree requiere la regulacin o intervencin gubernamental o social, o por lo

menos la adopcin de medidas comunes (Parsons, 2007).

Segundo, se reconoce que se importan cantidades cada vez mayores de petrolferos y un

creciente dficit en volumen y en valor, situacin que pone en riesgo la seguridad

energtica del pas, en el componente de combustibles automotores. Pero cundo este

problema empez a considerarse como tema de inters pblico? Cuando el gobierno

reconoce abiertamente de que existe dicho problema, y ciertamente lo hace en un

documento de PEMEX el 30 de julio de 2008, en un estudio sobre la viabilidad de construir

una nueva refinera, y dice lo siguiente: Desde hace aos Pemex Refinacin enfrenta una

situacin crtica, caracterizada por graves restricciones para cumplir su objetivo

2 Ver, por ejemplo, PEMEX Anuario Estadstico disponible desde 1977, en http://www.ri.pemex.com/index.cfm?action=content&sectionID=134&catID=12202

http://www.ri.pemex.com/index.cfm?action=content&sectionID=134&catID=12202

4 fundamental como organismo subsidiario de Petrleos Mexicanos: abastecer con eficiencia,

calidad, oportunidad, seguridad y a precios competitivos la demanda de petrolferos del

pas. Las limitantes con que actualmente se desempea el organismo se vinculan con

deficiencias operativas, institucionales, normativas, de regulacin y de insuficiencia de

recursos para financiar sus programas de operacin, mantenimiento y expansin.3

Que a consecuencia de lo anterior, puede provocar un riesgo en la seguridad energtica en

la provisin de combustibles, los cuales son indispensables para mantener la dinmica de la

economa del pas. Por lo que ms adelante en el mismo documento menciona : La

situacin ha propiciado un aumento sustancial de las importaciones de petrolferos,

fundamentalmente gasolinas. Esto representa un factor de riesgo para la soberana

energtica del pas, ya que no es posible disminuir las adquisiciones de petrolferos en el

exterior sin poner en riesgo el abasto del mercado nacional. Y que ante el incremento de la

demanda, en mayor proporcin a la oferta, el gobierno ha tenido que revisar repetidamente

su poltica de precios de los combustibles y reducir los subsidios, lo cual afecta la estrategia

de contencin de la inflacin.

Y tercero, porque se afecta al pblico en general de manera directa o indirecta, no

importando si es ms a unos y menos a otros, por ejemplo, se pone en riesgo la seguridad

de abastecimiento de combustibles automotrices. Y esto distorsiona la dinmica econmica

del pas, porque la mayora de la gente, para desplazarse de un lugar a otro, as como para

mover cualquier cantidad y tipo de mercancas de los lugares de produccin haca los

3 PEMEX, Estudio de viabilidad para construir una nueva refinera en Mxico, 2008.

5 lugares de consumo, lo hacen mediante la utilizacin de diferentes tipos de transportes y

stos para poder desplazarse y/o movilizarse lo hacen en su gran mayora utilizando

combustibles derivados del petrleo, como gasolinas (principalmente), diesel, entre otros.

3. DESCRIPCIN DEL PROBLEMA.

Para describir el problema en estudio, es necesario observar algunos datos importantes del

sector petrleo y proseguir despus con los aspectos operativos del subsector petrolferos.

Este anlisis cubrir los aos del perodo 2000-2009. Ya que en dicho perodo es dnde se

comienza a observar de manera importante el problema a investigar.

El petrleo, es uno de los principales productos de exportacin de Mxico, pero ha perdido

cierta importancia por la cada en el volumen de ventas. An as, es el principal generador

singular de divisas, que para los ltimos cinco aos (2006-2010) llegaron a alrededor de

177.5 miles de millones de dlares, por los altos precios que han compensado el descenso

del volumen. Es uno de los principales ingresos fiscales del gobierno, con poco ms de un

tercio en promedio en los ltimos diez aos, y con un mximo de 42% en 2008 y 22% en

2009, (CNN: 2010). Adems de ser el insumo bsico de los petrolferos. El problema que

enfrenta Mxico y que debe resolver es cmo detener la franca declinacin de la

produccin y de las reservas de crudo y las importaciones de petrolferos. Segn

autoridades esta trayectoria es irreversible, al menos en el corto y mediano plazo, por

ejemplo la tasa media de crecimiento anual (tmca) de las reservas de aceite probadas de

2004 a 2009 fue de -5.9%. En tanto que la produccin ha cado a ritmo acelerado, de 2006 a

2010 fue de -21% una cada sin duda muy importante.

6 Antes de la cada de la produccin, la reduccin del excedente exportable y bajos precios de

crudos y petrolferos, era factible argir que Mxico poda compensar o al menos era

rentable exportar crudo (con una produccin por arriba de los 3 millones de barriles diarios)

e importar petrolferos (principalmente gasolinas y diesel). Actualmente, se debe cubrir ese

diferencial que se est dejando de percibir por la disminucin de las exportaciones de

crudo, para mantener el suministro de la creciente demanda de petrolferos. Esta situacin

puede agravarse si, en pocos aos o meses se elevan los precios de los petrolferos en el

mercado internacional, por el aumento en los costos de produccin en el sector de

refinacin. Esto obligara a sacrificar cada vez mayores recursos fiscales a la importacin

de petrolferos. Es factible que este dficit incremente la disputa en torno al uso de la renta

petrolera que capta el gobierno federal, principalmente la puja distributiva entre secretaras,

poderes gubernamentales, instituciones pblicas, gobiernos estatales, etc.

El valor de las importaciones de petrolferos en el perodo (2004-2008), han crecido

exponencialmente. Aunque en el ltimo ao se presenta un claro declive pero ese se explica

ms bien por la cada de la actividad econmica del pas durante todo el 2009 debido a la

crisis econmica- financiera mundial.

Estas importaciones de petrolferos alcanzaron el nivel ms alto en la historia entre el 2006

y 2008. En el ao 2008 fueron de 21,886.9 mil millones de dlares (mmdd), valor mayor en

38.5% a las registradas en 2007 y 118.2% por encima de las de 2006. Esta dinmica

representa un tmca de 2004 a 2008 de alrededor del 55%. La grfica muestra que cada vez

es mayor el crecimiento en el valor de las importaciones con respecto al ao que lo precede

7 y especialmente a partir de 2005. Las importaciones de gasolina, iniciaron un gran

crecimiento tambin a partir del 2005. De hecho este combustible es el que ms incide en la

trayectoria de las importaciones de petrolferos, con una tmca de 2004 a 2008 de alrededor

del 61.7% y con un crecimiento de 583.7% en 2008 con respecto a 2004, es decir, en estos

cinco aos crecieron casi seis veces, como se observa de manera muy clara, en el grfico

No 1.

GAFICO 1: Valor de las Importaciones de Gasolinas en Mxico (mdd)

FUENTE: Elaboracin propia con datos de PEMEX. Indicadores petroleros, 2009, Mxico, PEMEX.

Es factible que, de continuar las tendencias actuales el desfase entre la oferta y la demanda

se intensifique. En efecto, tan slo en 2006 el pas importo el 38% de la gasolina que

consumi; mientras que en 2007 el valor total de las importaciones de productos

petrolferos ascendi a 10 (mmdd), cifra que fue equivalente a poco ms de una cuarta parte

de los ingresos derivados de las exportaciones petroleras. Esto claramente ha llevado al

deterioro de los trminos de intercambio entre el petrleo y refinados. Los expertos por su

parte, han pronosticado que los precios de los principales combustibles se mantendrn altos

en los prximos aos; adems de que Mxico se ver cada vez mas obligado a seguir

8 importando dichos combustibles de fuentes ms distantes que la de los Estados Unidos, en

donde cae el excedente exportable (Valdivia, 2008). El Cuadro No. 1, presenta la

evolucin, de las principales variables de los petrolferos registrada entre 2004 y 2009.

CUADRO 1: Petrolferos, 2004-2009, Mxico miles de barriles diarios (mbd)

Produccin Consumo Exportaciones Importaciones exportaciones/

produccin

importaciones

/produccin

exportaciones/

consumo

importaciones/

consumo

Saldo

(mb/d)

2004 1,587.00 1,718.60 152.9 234.2 9.6% 14.8% 8.9% 13.6% -81.3

2005 1,554.30 1,771.60 187 333.7 12.0% 21.5% 10.6% 18.8% -146.7

2006 1,545.50 1,762.90 188 368.9 12.2% 23.9% 10.7% 20.9% -180.9

2007 1,511.30 1,816.50 179.7 494.6 11.9% 32.7% 9.9% 27.2% -314.9

2008 1,490.00 1,827.30 192 552.5 12.9% 37.1% 10.5% 30.2% -360.5

2009 1,548.40 1,727.30 243.9 519.3 16.0% 29.2% 14.4% 26.1% -203.1

tmca -0.49 0.10 10.18 14.02 10.73 14.59 10.07 13.91 20.09

FUENTE: Elaboracin propia con base a datos de PEMEX, indicadores petroleros (mbd).

El consumo de petrolferos ha sido mayor a la produccin y por ende se ha importado

cantidades cada vez mayores. La importancia del desfase entre produccin y consumo crece

a medida que se visualiza la trayectoria futura, en un horizonte temporal de mediano plazo,

como el propuesto por Lus Puig Lara4, que pronostica, que entre 2007 y el 2018, la tmca

de la demanda ascender alrededor del 5.1%, la cual implicar un volumen creciente de

importaciones y sacrificio de divisas. Los pronsticos del autor citado sugieren que, al

parecer, esta va a ser la tendencia por los prximos aos.

4 Ingeniero qumico y empresario. Ex director general de Petroqumica Cangrejera, y Director general de Consultores Empresariales Puig.

9 5. PREGUNTAS DE INVESTIGACIN

Con lo sealado anteriormente, tanto con evidencia emprica (datos) de Mxico, as como

de algunos argumentos, se plantearon algunas preguntas, de diagnstico:

Cul es la situacin operativa actual de PEMEX, y PEMEX Refinacin?, Cunto se ha

invertido en el sector de refinacin en los ltimos aos y ha sido suficiente? Y otras ms en

el sentido de resolver el problema, como, Es necesaria la participacin privada en este

sector?, Cules seran las variables a tratar, y la relacin entre dichas variables?, y la

ultima que da la pauta para construir la hiptesis, Por qu Mxico, que cuenta con altos

niveles de produccin, supervit y reservas de petrleo mayores en comparacin con otros

pases de Latinoamrica, presenta un dficit en petrolferos?

6. Planteamiento de la hiptesis

El dficit en la balanza comercial en petrolferos, por el desequilibrio entre la demanda

interna y la capacidad de refinacin de PEMEX, es el resultado de la falta de inversin en

refinacin por la situacin financiera de la empresa. Slo un aumento en dicha capacidad,

con inversiones que pueden ser pblicas y privadas, puede resolver la dependencia

creciente de las importaciones.

7. Lo que se ha escrito al respecto.

De acuerdo a revisin bibliogrfica y a fuentes de informacin diversas, como peridicos,

revistas y artculos especializados impresos y en internet, as como documentos oficiales

que se produjeron y discutieron a raz de la reciente reforma energtica petrolera en Mxico

10 y aprobada en noviembre de 2008 (Jimnez, 2008) preocupa el problema del dficit en

petrolferos. Por ejemplo PEMEX, en su diagnstico sobre la situacin de la empresa y del

sector, hace referencia a que a pesar del aumento de la capacidad de proceso

(reconfiguracin de sus refineras en Cadereyta y Madero: 150 mil barriles diarios), la

capacidad del Sistema Nacional de Refinacin (SNR) sigue deficitaria. Y en la actualidad,

se importa ya poco ms del 41% de la demanda total de gasolinas.

Y, por parte, de la iniciativa privada se ha venido hablando cada vez ms del problema. Por

ejemplo a raz de los debates que se generaron durante el 2007 y parte del 2008 sobre la

reforma energtica en Mxico, se realiz, a iniciativa del Foro Consultivo Cientfico y

Tecnolgico (FCCyT), una serie de mesas de debate y conferencias, para tratar muchos

temas de ndole energtica. Ah surgieron temas importantes respecto al sector de

refinacin y los problemas y costos si no se hace lo necesario para subsanarlo.

Un punto importante, es sealar que aunque si ha habido el suficiente consenso en muchos

de los actores que participaron en la definicin del problema, la diferencia radica en las

propuestas que se han hecho para resolver o atenuarlo. Por un lado, estn las autoridades

oficiales con sus propias propuestas, por el otro estn las de los grupos polticos de

oposicin, organizaciones empresariales, intelectuales y acadmicos; y aunque los primeros

son los que ms poder de definicin tienen sobre el problema, as como para ponerlo en la

agenda, de alguna forma estn presionados por otros grupos de inters, internos y/o

externos. Con esto, se podra decir que aunque se ha hablado, reconocido y hasta definido

el problema, no se han emprendido las acciones necesarias.

11 CAPITULO I LA INDUSTRIA PETROLERA EN MXICO, BRASIL Y VENEZUELA

1.1 POLTICA PETROLERA La industria petrolera en Amrica Latina, en particular la de los tres pases de objeto de

estudio de este apartado, ha estado marcada por ciertas singularidades y factores, que tienen

que ver con las diferentes polticas energticas que se han llevado a cabo en cada pas, las

cuales se derivan de la valoracin de las reservas probadas y la relacin de tenor

nacionalista de la legislacin, de la estructura de su matriz energtica, as como los niveles

de produccin, consumo, e inversin, al igual que la balanza comercial y en cuenta

corriente; stas ltimas relacionadas con el crudo en el mercado internacional.

1.1.1. La Poltica Petrolera en Mxico

En Mxico se han vivido al menos tres grandes etapas en cuanto a la poltica petrolera, cada

de una de las cuales determinadas por la consagracin del petrleo en la Constitucin

Nacional, como patrimonio nacional y base fundamental para el desarrollo. La primera

etapa, antes de la nacionalizacin en 1938, fue de amplia participacin privada extranjera,

por lo que la inversin, exploracin, produccin y comercializacin del petrleo estaba

sujeta a los intereses propios de las empresas extranjeras principalmente. De hecho , para

inicios de la Primera Guerra Mundial, Mxico se coloc como el tercer productor a nivel

mundial y provea alrededor del 20% de la demanda mundial de crudo (Fontaine y Puyana,

2008). Para la segunda etapa, que se da con la nacionalizacin del petrleo en 1938 y hasta

finales de los setenta, la poltica petrolera se enmarc como la palanca del desarrollo

industrial, bajo el modelo de industrializacin por sustitucin de importaciones,

12 dirigindola el gobierno a travs de la creacin de PEMEX. La poltica consisti en dar

apoyos, subsidios y transferencias a los diferentes agentes productivos de la economa.

Hubo, en esta etapa, una fuerte inversin en todas las reas y cadenas productivas de la

industria, impactando de manera positiva a los dems sectores econmicos del pas.

La tercera etapa de la poltica petrolera, (finales de los setenta hasta nuestros das), se inicia

poco antes de la implementacin del nuevo modelo econmico, a razn del descubrimiento

del mega-yacimiento de Cantarell en 1971 y que entrara en produccin en 1979. La poltica

petrolera mexicana, en los ltimos aos ha estado sin duda sujeta a varios factores tanto

internos como externos. Como factores internos estn, primero el incremento de los

recursos, precisamente el descubrimiento de Cantarell el cual marc el nuevo rumbo de la

poltica petrolera, primero al aumentar sustancialmente el nivel de las reservas y de la

produccin, y, segundo, los altos precios del petrleo, surgidos a raz de la crisis

internacional de la energa en 1973. Estos dos factores coincidieron con el endeudamiento y

la crisis de la deuda externa. La disponibilidad de reservas permiti, en cierta manera tener

una mejor capacidad de endeudamiento del pas y la adquisicin de deuda. Pero, con el

estallido de la crisis, se presion a intensificar la explotacin y las exportaciones de crudo,

de suerte que la participacin de las exportaciones de crudo en las totales para ese perodo,

ascendi de 37% registrado en 1970 al 78% en 1983. La necesidad de resolver la crisis,

oblig a extraer y exportar mayores volmenes de crudo. Por las exigencias externas, se

decidi que los ingresos por exportaciones de crudo se destinaran al pago de la deuda y

que se ampliara la renta petrolera para elevar los ingresos del gobierno federal, por la va

de un rgimen tributario excesivo, casi confiscatorio, que ha prevalecido hasta nuestros

13 das, con un promedio de 35% de aportacin fiscal en los ltimos cinco aos (Valdivia, Gil:

2008).

Otro factor interno a considerar es la construccin de la matriz energtica nacional. Dicha

matriz se compone en alrededor de un 90% de energas provenientes de hidrocarburos,

siguindole despus la electricidad y la generada por biomasa. As, la poltica energtica en

general gira alrededor principalmente de hidrocarburos y de stos el petrleo. Aadiendo y

sin entrar en mayores detalles, tambin estn los intereses que representan, por una parte, el

sindicato petrolero y, por la otra, los intereses de los gobernadores y otros grupos de inters,

tanto del mbito pblico como privado. Todos ellos participan, directa o indirectamente en

la toma de decisiones sobre el destino y apropiacin de la renta petrolera (Gmez Cruz:

2008). Otro factor importante, es el papel de Mxico como uno de los abastecedores

seguros y constantes de energa (petrleo) de EE.UU.

Como resultado de esto, la poltica petrolera ha tendido cada vez, a tener mayor

participacin de inversionistas privados, en algunos segmentos de la cadena de valor, ya sea

por medio de contrato de servicios o del mecanismo de financiamientos. Ernesto Martens,

entonces Secretario de Energa, al presentar el Programa Sectorial de Energa 2001-2006

(PND, 2001-2006), afirm que la participacin de capitales privados en el sector energtico

sera la piedra angular de la poltica energtica. Y posteriormente Barns de Castro,

Subsecretario de Hidrocarburos, precis cmo hacerlo, bajo la estrategia de que Mxico

tendr la energa que necesita con la combinacin de esfuerzos entre la inversin social y

privada en la exploracin y produccin. Con estos argumentos se plante y aprob la

14 reforma energtica del ao 2008. Para garantizar la participacin privada se crearon los

contratos incentivados para explorar y explotar crudo, referidos al artculo 53 de la Ley de

Pemex (H. CONGRESO DE LA UNIN C. D., LEY DE PETRLEOS MEXICANOS,

2008), El Reglamento de la Ley Reglamentaria del Artculo 27 Constitucional en el Ramo

del Petrleo, que entr en vigor el 23 de septiembre de 2009, prev expresamente en su

Artculo 4,que Petrleos Mexicanos y sus Organismos Subsidiarios podrn construir y

operar sistemas, infraestructura, plantas, instalaciones, gasoductos, oleoductos, y toda clase

de obras conexas o similares para la mejor realizacin de sus actividades relacionadas con

la Industria Petrolera Estatal y las dems previstas en la Ley Reglamentaria y en la Ley

de Petrleos Mexicanos. Es importante sealar que este enunciado no reserva en forma

exclusiva para Petrleos Mexicanos y sus Organismos Subsidiarios las actividades

mencionadas en su artculo 4, pudiendo por lo tanto dichas entidades contratarlas con

empresas privadas. (H. CONGRESO DE LA UNIN C. D., REGLAMENTO DE LA LEY

REGLAMENTARIA DEL ARTCULO 27 CONSTITUCIONAL EN EL RAMO DEL

PETRLEO, 2009).

En cuanto a factores externos, est por ejemplo el papel que juega tanto la Organizacin de

Pases Exportadores de Petrleo (OPEP); la cual, en particular ha sido determinante en la

oferta mundial de petrleo, que provee casi el 60% de las exportaciones, el 40% de la

produccin y contar con alrededor de tres cuartas partes de las reservas mundiales de dicho

energtico. Tambin estn los productores fuera de esta organizacin, as como el de los

grandes consumidores agrupados en la Agencia Internacional de Energa (EIA, por sus

siglas en ingls). Y a nivel regional, est el acuerdo del ASPAN, que una de sus acciones

15 indica la creacin de un portal de informacin energtica trilateral, que facilite el

intercambio de informacin en este sector (Exteriores, 2005). Sin duda, todos estos factores

de alguna forma influye en la poltica petrolera del pas.

Algunos resultados de la poltica petrolera nacional, son: la sobreexplotacin de

yacimientos y la inversin enfocada a la produccin de crudo para exportacin; abandono o

reduccin de inversiones en exploracin, refinacin y petroqumica; la fragmentacin de la

industria en cua tro empresas subsidiarias y una direccin corporativa general; las

importaciones de petrolferos y petroqumicos; la cesin y adjudicacin de contratos para

que empresas extranjeras realicen algunas actividades, como estudios de geologa,

sismologa, perforacin, servicio a pozos, ingeniera y construccin de instalaciones y

ductos, operacin de redes de ductos de distribucin, buque tanques, flotillas de pipas de

gasolina, transporte areo, construccin de plataformas marinas, etc., que en teora y por

mandato constitucional deba cumplir solo PEMEX (Frente Amplio Progresista, 2008).

1.1.2. La Poltica Petrolera en Brasil

Antes de describir, de manera general, la poltica petrolera en Brasil, es importante sealar

que hay una diferencia muy significativa con respecto a la constitucin como empresa entre

PEMEX de Mxico y PETROBRAS de Brasil, lo que incluso puede explicar en gran

medida las diferencias en las polticas petroleras al menos en los ltimos aos. Mientras

que PEMEX es un empresa estatal, en la segunda, el Estado brasileo tiene una

participacin minoritaria con el 32.2% de las acciones, a las que se aade el 7.6% de

acciones que posee el Banco Nacional de Desarrollo Econmico (BNDES). El resto de las

16 acciones la tienen diversos accionistas, incluso extranjeros (entre ellos George Soros) que

se negocian en las principales bolsas de valores del mundo (Latinforme, 2009). Aunque

cabe sealar que PETROBRAS tambin surgi como una empresa totalmente estatal, y al

igual que en Mxico las reservas son patrimonio nacional.

Se puede decir que la poltica petrolera comienza en Brasil al iniciarse la explotacin

comercial a inicios de la dcada de 1940. En 1953 se crea PETROBRAS la empresa estatal

con caractersticas similares a las de PEMEX, es decir que por ley posee la propiedad de

todos los yacimientos que se encuentren dentro de su territorio. A partir de 1984, gracias al

descubrimiento de grandes yacimientos en aguas profundas empieza a elevar

significativamente sus volmenes de produccin de crudo; pero solo hasta 1998 alcanza

una produccin de alrededor de un milln de barriles diarios (mmbd), lo que significaba

para ese momento cubrir al menos el 58% de su consumo interno. Cuatro aos despus, la

produccin aument en medio mmbd, para cubrir el 85% del consumo interno. En 2005

Brasil se vuelve autosuficiente en el sector de hidrocarburos, tambin gracias al apoyo de

su industria de biocombustibles que viene desarrollando desde los aos setenta, con el

consumo de etanol incremental. Todos estos avances en Brasil se consideran

extraordinarios, ms porque casi todos su desarrollos han sido costa afuera (off shore).

PETROBRAS se ha especializado, desde su origen en la exploracin y explotacin de

yacimientos de este tipo, por lo que actualmente se le considera como una de las primeras

empresas lderes en tecnologa de exploracin en aguas profundas (superior a los 2,200

metros).

17 Cabe preguntar: Y cmo obtuvo estos resultados exitosos?, Hay varias respuestas.

Primero, porque Brasil ha tenido, por as decirlo una poltica petrolera con mayor

orientacin de mercado que totalmente estatizada. Aunque lo importante es tener en cuenta

que el gobierno brasileo nunca ha dejado la direccin de dicha poltica en manos de las

empresas privadas, sino que ms bien ha sabido llevar con ellas diversos tipos de proyectos

en conjunto. Algunos aducen que es a partir de la dcada de los noventa, cuando Brasil que

decide abrir su mercado petrolero y permitir que llegara ms competencia y, como

consecuencia, PETROBRAS se tuvo que modernizar y volver ms eficiente, mientras los

inversionistas hicieron que la exploracin se disparara en todo el pas. Resultado de ello, es

que en la planificacin estratgica y desarrollo tecnolgico en prospecciones y

perforaciones, ha tenido mejores resultados que el promedio mundial el cual se ubica no

ms all del 25%, cuando en Brasil los resultados son casi del 50% en xito exploratorio,

sin contar que estos en su mayora han sido en aguas ultra profundas y de difcil acceso. Un

resultado impresionante son los mega yacimientos encontrados y uno de ellos el Carioca

(llamado oficialmente Pan de Azcar), con un estimado de reservas por el orden de los 33

mil millones de barriles, por lo que se le considerara el tercer mayor campo, superado slo

por el saudita Ghawar y el kuwait Burgan (Latinforme, 2009).

PETROBRAS ha ganado diversas licitaciones para explorar y explotar aguas ultra

profundas, en el Golfo de Mxico, en la parte estadounidense, en el Mar Negro, en zona de

Turqua, y lo mismo sucede en una negociacin con Cuba. En los ltimos diez aos

adquiri tambin concesiones en el Per, y compr la empresa argentina PECOM, para as

convertirse en la segunda empresa en ese pas; tambin adquiri activos importantes de la

18 transnacional Shell, en Colombia, Paraguay y Uruguay, con el fin de extender la

comercializacin de sus productos; y negociar contratos y concesiones en varios pases

luso-parlantes de frica.

Esta trayectoria explica que, entre agosto de 2002 hasta el treinta de abril de 2008 las

acciones de Petrobras en la bolsa de Nueva York se hubieran revalorizado un 912%. En

este sentido, parece que Brasil tiene bien definido cmo encaminar su poltica en el sector.

Por ejemplo hace unos tres aos PETROBRAS anunci un plan quinquenal de inversiones

(2009-2013) por 174.000 millones de dlares, esto a pesar de la cada de los precios del

crudo y de la crisis del sistema econmico mundial, lo que demuestra que su estrategia no

es coyuntural (Sangronis Padrn, 2010).

1.1.3. La Poltica Petrolera de Venezuela

La poltica petrolera en Venezuela, tiene algunas similitudes con la poltica petrolera en

Mxico. Por ejemplo, la industria petrolera en Venezuela empez a ser importante desde

1917. Para 1925 los ingresos por exportacin de crudo empiezan a generar ms divisas que

las mercancas de exportacin tradicionales como el caf y el cacao y, en si casi todo el

siglo XX la principal fuente de ingresos del Estado ha sido por la actividad del petrleo

(Quintero & Aponte, 2008). De hecho, al igual que en Mxico, al menos en los ltimos

cuarenta aos, el presupuesto en cada ejercicio fiscal en Venezuela est sujeto a esta

actividad y a las fluctuaciones de los precios internacionales del crudo, aunque Venezuela

si tiene capacidad de influir en la OPEP, la trayectoria de stas. En pocas palabras su

19 economa igualmente est petrolizada, incluso al parecer ms que la de Mxico, ya que al

menos en este ltimo estn ms desarrolladas otras actividades.

Por otro lado, el ex Economista Jefe de Petrleos de Venezuela S.A. (PDVSA), el Dr.

Ramn Espinasa, mencionaba que Durante dcadas el petrleo fue percibido

exclusivamente como fuente de ingresos para fomentar el desarrollo de la economa

nacional. Sembrar el Petrleo sintetiza un modelo de desarrollo nacional el cual tuvo como

orientacin de poltica petrolera maximizar la renta por barril para destinarla al desarrollo

no petrolero. Esta orientacin de poltica tuvo dos pilares bsicos. Por un lado, la

percepcin del inminente agotamiento de las reservas y, con ello, que la actividad petrolera

fuera vista siempre como efmera y transitoria y por otro, el carcter de enclave extranjero

de la industria petrolera, con muy pocos efectos encadenantes (Espinasa, 1999: 1).

Pero, al parecer este sustento, que prevaleci en la poltica petrolera venezolana

desapareci con los choques petroleros de los aos setenta y la nacionalizacin. De la

percepcin de agotamiento se pas a la certeza y, por lo mismo, a la seguridad de reservas

ampliamente suficientes y al cambio de la ruta de la poltica petrolera. Dicha

nacionalizacin se dio segn con una amplia participacin de sectores diversos de la

sociedad venezolana, para proclamarla en 1976 (casi cuarenta aos despus que Mxico),

legislndola para que el Estado tomar por completo todas las actividades relacionadas a

esta industria. Aunque qued un espacio, y de hecho muy polmico, l cual estableci la

posibilidad del Estado a asociarse con el capital privado (art. 5) para fines especficos,

siempre que conviniera a inters pblico. Y con esto se constituye PDVSA, que enfoc su

20 poltica en poner nfasis en la exploracin de nuevas reservas, la formulacin de un plan de

explotacin en la potencial Faja del Orinoco, en la modernizacin e investigacin en

tecnologa, as como buscar una expansin no solamente nacional sino internacional;

acciones stas que nunca se concretaron bajo el anterior esquema de concesiones.

Aunque su poltica petrolera, tuvo desde antes algunos avances importantes, como el de

crear y pertenecer a la Organizacin de Pases Exportadores de Petrleo (OPEP), que le ha

dado en cierta forma un papel importante a Venezuela en el contexto internacional e incluso

hasta una mejor posicin de negociacin (Quintero y Aponte, 2008)

En cuanto a la forma de apropiarse de una mayor renta por la va fiscal, la poltica petrolera

de los ltimos aos en Venezuela se ha apoyado ms por financiarse por medio de las

regalas y dividendos los cuales en conjunto han representado ya hasta el 90%, del

impuesto sobre la renta (ISLR). Esta manera de financiarse, privilegiando las regalas y los

dividendos de PDVSA como fuentes fundamentales del ingreso fiscal petrolero, y

minimizando el impuesto sobre la renta, es causa determinante del fortalecimiento del

Estado rentista (Maza, 2004: 68).

Venezuela, tambin ha avanzado en la internacionalizacin de esta industria, la cual se

inicia en la dcada de los ochenta, bajo el inters de posicionarse mejor en los mercados

internacionales, principalmente en los de EE.UU. y Europa, para sacar de mejor manera sus

crudos pesados y extrapesados, as como para adquirir refineras para asegurar el acceso de

productos a los consumidores finales. De hecho PDVSA tiene actualmente la operacin de

21 refineras en conjunto con otras empresas en EE.UU., Europa y en el Caribe (Mora

Contreras, 2009)

Algunos resultados de esta poltica petrolera son: primero, el Estado venezolano no slo

percibe una renta mayor debido al cambio en los contratos con las empresas extranjeras, y a

los altos precios del petrleo y no a aumentos en el volumen exportado; segundo, que hay

participacin de las empresas petro leras privadas. Y no obstante su marcado y manifiesto

nacionalismo, el gobierno de Venezuela ha continuado con la apertura del sector de los

hidrocarburos a la inversin extranjera privada. Tercero, independientemente del conflicto

discursivo-poltico entre los gobiernos de Venezuela con el de EE.UU., no han dejado de

hacer negocios en el sector. Venezuela le vende a EE.UU., en promedio en los ltimos

aos, tanto petrleo como Mxico.

1.2 SISTEMAS DE CONTRATOS

Los contratos, han sido tambin un elemento que ha distinguido el proceder de los tres

pases en sus polticas petroleras, por lo que resulta importante al menos mencionar, cul ha

sido el esquema que se ha llevado en cada uno.

Una de las premisas ms relevantes que se establecen en los marcos legales del sector

petrolero, son los contratos de exploracin, explotacin, comercializacin y dems

actividades. Es la relacin que se da entre el Estado, como poseedor del recurso agotable, y

22 el operador o empresas con quienes se comparten estas actividades. Dichas relaciones se

pueden englobar en algunos puntos clave, como la divisin de la renta petrolera, compartir

riesgos tanto en exploracin como en produccin, el cuidado tcnico de los yacimientos, el

manejo de los precios, as como en la definicin de la oferta y mercado. Generalmente esos

contratos detallan tanto los derechos y obligaciones de las dos partes, gobierno y operador.

En general la modalidad de contratos se pueden agrupar en tres tipos: 1) contratos de

produccin compartida, donde se le permite al operador del campo recuperar sus costos de

operacin (opex) y de capital (capex) antes de la divisin de ingresos con el Estado; 2)

contratos de servicios, donde el operador del campo recibe un monto de recursos,

generalmente como porcentaje del ingreso bruto, para cubrir sus opex, capex y obtener una

ganancia razonable y; 3) contratos de impuestos/regalas donde el operador del campo

tiene una principal (aunque no nica) obligacin con el Estado, que es el pago de impuestos

y regalas.(Medinaceli, 2009: 8).

No todos los contratos son iguales en todos los pases ya que estos estn definidos a partir

de las condiciones peculiares de cada uno de ellos, como por ejemplo el tipo de recurso con

que cuenten, la abundancia y disponibilidad del mismo, la necesidad que tengan de los

ingresos petroleros fiscales; la probabilidad de encontrarlos, el sentido de nacionalismo

prevaleciente en cada pas respecto a sus recursos naturales, lo s recursos con que cuentan

para explotarlos (humanos, conocimiento y tecnologa), la presin del sector privado para

participar en l, etc.. Una forma de resumir los tipos de contratos que existen en el mundo

en el sector petrolero, es como la que se muestra en la figura 1.1.

23 FIGURA 1.1: Tipos de Contratos Petroleros

FUENTE: Elaboracin propia, con base a la propuesta de Johnston (Johnston, 2002).

Por ello es muy importante saber cmo y quienes asumen los riesgos de operacin en el

sector petrolero. Y de ello se concluye, que por ejemplo , en algunos casos slo lo hace el

Estado y simplemente contrata a compaas de servicios las cuales se limitan a realizar

determinadas actividades y operaciones, como la perforacin de pozos, mantenimiento,

asesoras, etc., por lo que si se llegara a descubrir un pozo seco, poco o nada rentable, el

Estado asume la totalidad del riesgo y la prdida de los recursos invertidos en exploracin,

este caso ejemplifica la poltica contractual mexicana. Por otro lado, en ocasiones son las

compaas las que asumen totalmente los riesgos de la operacin de las diversas actividades

segn los acuerdos con los Estados; pero a veces estos riesgos tambin se comparten; como

son los casos tanto de Brasil como de Venezuela.

1.3 SITUACIN FINANCIERA DE PEMEX

En este apartado slo se considerar la situacin financiera actual o ms reciente y

limitndose en concreto a PEMEX, y solo al final se mostrar de manera general un

comparativo con PETROBRAS y PDVSA).

24 La situacin financiera de PEMEX en los ltimos cinco aos, como se muestra en el cuadro

1.1, es resultado principalmente de las decisiones tomadas por el Ejecutivo Federal, por

conducto de la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico (SHCP) sobre el rgimen fiscal al

que se ha sometido a la empresa en al menos las ltimas tres dcadas, que ya muchos

especialistas han llamado depredatorio o confiscatorio, ha comprometido en cierta forma

tanto ingresos petroleros presentes como futuros. Algunos nmeros importantes de este

rubro, son los siguientes:

CUADRO 1.1: Situacin Financiera de PEMEX, miles de millones de pesos (mmdp)

RUBRO 2004 2005 2006 2007 2008

Estado de resultados

Ventas 718.9 908.4 1,062.50 1,139.30 1,329.00

Exportacin 294.9 378.9 463.2 483.4 562.1

Ventas en el pas, de gas seco 71.1 81.1 78 82.3 106.8

Ventas en el pas, de petrolferos 304.7 382 446 486 543

Rendimiento de operacin 455.2 498.8 581.3 593.7 571.1

Resultado integral de financiamiento 7 -4.5 -23 -20 -107.5

Impuestos, derechos y aprovechamientos 474.3 580.6 582.9 677.3 771.7

Rendimiento Neto -25.5 -76.3 45.3 -18.3 -112.1

EBITDA* 506.6 595.7 786.2 833.7 969.6

FUENTE: Elaboracin propia, con datos de PEMEX. PEMEX en cifras, 2009. * EBITDA (Por sus siglas en ingls), se refiere a los ingresos antes de intereses, impuestos, depreciacin y amortizacin.

El cuadro 1.1, muestra varios elementos importantes, que son la consecuencia de algunos

factores, entre los que destacan, por un lado, que PEMEX ha tenido un buen desempeo por

el lado de los ingresos, derivado de la elevada produccin la cual tuvo su pico en 2004

(3,824 miles de barriles diarios); los altos volmenes de exportacin de crudo, y por los

25 altos precios del petrleo en los ltimos aos, (2000 a 2008). Esto gener por ejemplo tan

slo durante el sexenio de 2000-2006, la entrada de cerca de 70,000 millones de dlares.

Pero su resultado en el rubro de rendimiento neto de los respectivos aos sealados en el

cuadro, resultaron todos negativos, siendo el ao 2008 con el peor desempeo que mostr,

un rendimiento neto negativo del orden de 112.1 mmdp. Esto se debi principalmente, al

crecimiento de los impuestos, derechos y aprovechamientos, y a la expansin del

financiamiento por medio de un mecanismo llamado, Proyectos de Infraestructura

Diferidos en el Registro del Gasto, PIDIREGAS.5

Pero por otro lado, PEMEX se ha encontrado entre las primeras empresas petroleras con

mejores desempeos operativos; por ejemplo, en 2006 su rendimiento antes de intereses,

impuestos, depreciacin y amortizacin, el EBITDA, super los 72 mil millones de dlares,

monto que slo fue inferior al de la ms grande petrolera mundial, la Exxon-Mobil, pero

superior en 24% al de Royal Dutch Shell y 60% mayor que el de la BP (Valdivia, 2008:79).

Pero en los ltimos aos PEMEX dej la lista de las 10 empresas petroleras ms grandes

del mundo, debido a su menor produccin, menores activos, mayores prdidas despus de

impuestos y crecientes pasivos. En el siguiente cuadro se muestra la situacin de la

paraestatal mexicana frente a las petroleras estatales brasilea, Petrobras; la venezolana,

PDVSA; y la noruega Statoil, sta ltima con fines solamente ilustrativos.

5 PIDIREGAS: Es un concepto que surge en la administracin del presidente Ernesto Zedillo, y que ha servido desde entonces, como un mecanismo de financiamiento (endeudamiento) para que PEMEX pueda seguir realizando sus actividades principalmente en exploracin y produccin.

26 CUADRO 1.2: Situacin Financiera por Empresa Petrolera.

Situacin financiera 2007

PEMEX PETROBRAS PDVESA STATOIL

Activos 122,502 129,715 107,672 77,563

Pasivos 117,799 37,736 51,610 48,820

Ventas 104,500 112,425 96,242 96,053

Produccin 3.4 mdbd 1.9 mdbd* 3.3 mdbd 1.7 mdbd

Reservas Probadas 14.7 mmdb 11.5 mmdb 16.9 mmdb 6.0 mmdb

Costo por barril 4.30 dlares 8.60 dlares 3.93 dlares 3.93 dlares

FUENTE: Elaboracin propia, con base a informacin tomada de CNNExpansin.com. Nota, mdbd (millones de barriles diarios), mmdb (miles de millones de barriles ). * Promedio enero-febrero de 2008.

En el cuadro 1.2, PEMEX destaca por estar prcticamente en quiebra tcnica, ya que sus

pasivos son 96% del total de los activos. En aos anteriores a 2008 fueron mayores a este

porcentaje (CNN, Pemex frente a otras paraestatales, 2008). En tanto, las ventas de la

compaa mexicana son ligeramente superiores a la noruega, pero la plataforma de

produccin de Statoil es la mitad de la de PEMEX; esto nos sugiere, que la empresa

noruega est ms desarrollada en toda la cadena de valor de la industria petrolera, adems

de su desarrollo y penetracin en el mercado internacional, mediante el mecanismo de

asociaciones y de participacin privada, produciendo bienes y servicios de mayor valor

agregado.

1.4 VARIABLES DE MERCADO

La parte operativa de los tres pases, es la que mejor nos puede describir cual es el

desempeo real de cada una de las variables en varios rubros de suma importancia, como lo

27 son: el nivel de reservas de crudo, su nivel de produccin, consumo, as como el de su

balanza del sector.

1.4.1 Reservas de petrleo

Las reservas de crudo a nivel mundial de hace 10 aos (2000) se colocaron en alrededor de

los 1016.77 miles de millones de barriles, y para el cierre de 2009 ya estaban en

aproximadamente 1342.20 miles de millones de barriles, es decir se dio un incremento de

32%, con una tasa media de crecimiento anual (tmca) de 2.8%. No quiere decir que fue

homogneo, dicho crecimiento, ya que hay algunos pases que perdieron reservas y

posiblemente por agotamiento como por malos resultados de prospeccin de pozos. Para

pases como Mxico por insuficientes inversiones en esta rea. Los resultados en este rubro

durante los ltimos diez aos para los tres pases de objeto de estudio, fueron los siguientes.

Para Mxico al cierre del 2000 tena unas reservas de petrleo de 28.39 miles de millones

de barriles, pero al cierre de 2009 las reservas se colocaron en 10.50 miles de millones de

barriles, es decir cayeron en cerca de una tercera parte entre estos dos perodos, y a una

tmca de 9.46%, con una disminucin absoluta de 17.89 miles de millones de barriles,

aunque este resultado ms bien se atribuye a las nuevas metodologas utilizadas por la

Comisin de Valores de Estados Unidos (SEC, en ingls). Respecto a Brasil, aument sus

reservas de 7.35 miles de millones de barriles a 12.62 miles de millones de barriles, con una

tmca de 5.54%, un aumento en trminos absolutos de 5.27 miles de millones de barriles; y

Venezuela, la increment de 72.6 miles de millones de barriles a 99.3 miles de millones de

barriles, con una tmca de 3.18%, pero con un aumento muy significativo en trminos

28 absolutos de 26.7 miles de millones de barriles, para el mismo perodo. Visto de otra forma,

tanto Venezuela como Brasil han visto incrementar cada ao sus niveles de reservas,

mientras que por el contrario, en Mxico se han disminuido de manera importante.

CUADRO 1.3: Reservas de petrleo (miles de millones de barriles de petrleo crudo)

FUENTE: Elaboracin propia, con base a datos de Energy Information Administration (EIA).

1.4.2 Produccin de Petrleo

La produccin de petrleo a nivel mundial para el ao 2000 fue de 68.5 millones de barriles

diarios (mmbd), y para el 2009 se produjeron 73.7 mmbd, es decir un incremento de 5.2

mmbd y con una tmca de 1.11%. Con respecto a Mxico, para el primer ao la produccin

fue de alrededor de 3000 miles de barriles diarios (mbd) y para el fin del perodo sealado

fue de 2,791.50 mbd, con un resultado negativo de 220.61 mbd menos y con una tmca de

-0.76%. Mientras que para el mismo perodo, Brasil tuvo una produccin de 1,269 mbd, y

de 1,812 mbd, con un incremento positivo absoluto de 543.23 mbd mas y con una tmca de

3.63%; y Venezuela una produccin inicial por 3,155 mbd y con 2,394 mbd al final del

perodo, ste con un resultado negativo de 760.98 mbd y con una tmca de 2.72%. En este

rubro, slo Brasil vi incrementada su produccin de manera importante y adems con una

tasa positiva, mientras que en Mxico se ha ido reduciendo a partir de 2005 y en Venezuela

prcticamente ha ido cayendo a partir del ao 2000, con un ligero repunte entre 2004 y

2005, pero con una cada seguida en los siguientes aos. En cuanto a su participacin a

2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 TCMA % / Total

Brasil 7.36 8.10 8.46 8.32 8.50 10.60 11.24 11.77 12.18 12.62 5.55 0.94

Mxico 28.40 28.26 26.94 12.62 15.67 14.60 12.88 12.35 11.65 10.50 -9.47 0.78

Venezuela 72.60 76.86 77.69 77.80 77.80 77.23 79.73 80.01 87.04 99.38 3.19 7.40

Mundo 1016.77 1028.13 1031.95 1213.11 1265.03 1277.23 1292.94 1316.66 1332.04 1342.21 2.82 100.00

29 nivel mundial, sta ha sido de la siguiente manera: Mxico con un 3.79%, Brasil con 2.46%

y Venezuela con una participacin de 3.25%. Esto igual se puede observar en el siguiente

cuadro 1.4.

CUADRO 1.4: Produccin de Petrleo, por pas (mbd).

FUENTE: Elaboracin propia con base a datos de Energy Information Administration (EIA).

1.4.3 Consumo de Petrleo

El consumo mundial de petrleo para el ao 2000 fue de 76.7 mmbd y de 85.751 mmbd

para el 2008, con un incremento positivo entre los dos perodos con 9.010 mmbd mas, y

con una tmca de 1.12%. En cuanto Mxico su consumo para inicio del perodo fue de 2,030

mbd y para el final del mismo fue de 2,128.46 mbd, con un incremento entre esos aos de

92.10 mbd, y a una tmca de 0.44%. En tanto que en Brasil se tuvo un consumo total de

2,166.28 mbd y al final del perodo se increment a 2,485 mbd, con un aumento absoluto

de 318.71 mbd y con una tmca de 1.38%. Y en Venezuela, se consumi para el perodo

referido 499.41 mbd y 750 mbd respectivamente, con un incremento de 250.29 a una tmca

de 4.14%. Aqu, Brasil es quien ms ha consumido, bsicamente por tres cosas, el tamao

de su mercado, el ser la economa ms grande, y porque es el pas que ms ha crecido en

estos ltimos aos. En cuanto a su participacin en el consumo mundial, esta fue de 2.48%,

2.90% y de 0.87%, de Mxico, Brasil y Venezuela respectivamente; y que en conjunto

representaron el 6.25%, apenas un poco ms de la cuarta parte de lo que consumi la primer

potencia del planeta. (EE.UU. con el 22.74%, igual 19,497.96).

2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 TCMA % / Mundial

Brazil 1269.00 1295.15 1455.19 1496.11 1477.37 1633.57 1722.73 1748.00 1812.23 3.63 2.46

Mexico 3012.12 3127.05 3177.22 3370.89 3383.00 3333.56 3255.65 3075.70 2791.50 -0.76 3.79

Venezuela 3155.00 3010.00 2603.95 2335.19 2556.94 2564.66 2510.55 2432.64 2394.02 -2.72 3.25

World 68494.74 68098.58 67158.12 69432.81 72480.93 73728.13 73446.33 72989.35 73708.99 0.74 100.00

30 CUADRO 1.5: Consumo de Petrleo por pas (mbd)

2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 TMCA %/Mundo

Brasil 2166.28 2206.08 2131.60 2055.68 2122.81 2206.22 2287.03 2362.00 2485.00 1.38 2.90

Mxico 2036.36 2008.69 1950.11 1948.58 1995.92 2067.83 2077.51 2139.23 2128.46 0.44 2.48

Venezuela 499.71 544.47 570.67 540.64 552.85 583.15 630.98 713.00 750.00 4.14 0.87

Mundo 76741.28 77468.01 78118.54 79681.17 82456.03 84038.36 85201.67 86138.46 85751.68 1.12 100.00

FUENTE: Elaboracin propia, con base a datos de Energy Information Administration (EIA).

1.4.4 Balanza Comercial de Petrleo (en volumen, mbd)

El resultado de la balanza comercial de petrleo, tambin es un buen indicador de cmo

evoluciona el sector en cada uno de los pases, ya que como veremos en los datos que se

muestran ms adelante, se da un comportamiento parecido entre Mxico y Venezuela,

contrario a lo que se ha dado con respecto a Brasil; de hecho es muy semejante a lo que

igualmente se dio con referencia al rubro de la produccin; con resultados malos para los

primeros y buenos para Brasil.

1.4.4.1 Exportaciones de Petrleo

De acuerdo a informes de la Energy Information Administration (EIA), el total de las

exportaciones mundiales para el primer ao de estudio, el 2000, fueron de 39,380.48 mbd y

de 42,308. 86 mbd para el 2008, con un incremento de 2,928.39 mbd, y con una tmca de

0.72% en esos aos. Mxico para esos aos respectivos, export 1,843.43 mbd y 1,505.37

mbd al final del perodo, con una disminucin sustancial de 338.05 mbd, a una tmca

negativa de 2.01%. Brasil que aunque todava no exporta las cantidades tan significativas

de Mxico y Venezuela; esto porque su produccin apenas cubre su consumo interno,

inclusive hay veces que ha tenido que importar para hacer frente a esa cada vez mayor

demanda interna que tiene. Pero a la vez, es quien s ha visto cada ao aumentar en mayor

31 proporcin sus exportaciones, debido a sus incrementos de xito en exploracin y

produccin de pozos recientemente. Por lo que a inicios del perodo de estudio, en el 2000

export apenas la mdica cantidad 19.52 mbd, y al final del perodo en 2008, sus

exportaciones ya estaban en los 425 mbd, es decir un gran salto de 405.48 mbd mas, y con

una extraordinaria tmca de 36.08%. Por otro lado, Venezuela para el perodo referido,

empez con unas exportaciones de 2,094.30 mbd, mayores a las de Mxico en 250.27 mbd

y ni se diga mucho mayores a las de Brasil, pero al final del perodo termino exportando

1,360 mbd; ahora menos que Mxico en 145.37 mbd, y apenas poco ms de tres veces a lo

de Brasil, cuando al inicio del periodo sus exportaciones eran 107 veces mayores a este; su

tasa ahora represent una tmca negativa de -4.23%. Y en cuanto a su participacin con

respecto al total mundial en 2008, fue de la siguiente manera. Mxico represento el 3.56%,

Brasil el 1%, y Venezuela el 3.21%.

1.4.4.2 Importaciones de Petrleo

Respecto a este rubro, slo se tienen datos de Brasil. Por el tamao de su economa, del

mercado, as como su dinamismo que ha venido mostrando, se ha visto obligado en cierta

forma de tener que importar cantidades significativas de este recurso para hacer frente a las

exigencias de su mercado interno, cada vez por cierto en mayor crecimiento. Por lo que los

resultados para dicho perodo, fue el siguiente, para 2000 importo la cantidad de 399.37

mbd y para el cierre del ao 2008, termino importando la cantidad de 408 mbd. De hecho

slo a partir de 2006 empieza a tener una balanza comercial positiva en este sector, y con

una participacin mundial en las importaciones de casi el 1%.

32 CUADRO 1.6: Balanza Comercial Sectorial del Petrleo (mbd)

EXPORTACIONES 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008

Brasil 19.52 20.96 234.93 241.74 230.17 269.60 361.67 415.00 425.00

Mxico 1843.43 1882.54 1913.09 2114.42 2117.97 2021.56 2001.69 1808.30 1505.37

Venezuela 2094.30 1947.09 1621.90 1535.00 1587.40 1571.01 1446.28 1392.00 1360.00

IMPORTACIONES 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008

Brasil 399.37 419.74 381.91 351.24 449.54 378.67 360.00 437.00 408.00

Mxico 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00

Venezuela 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00

SALDO COMERCIAL 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008

Brasil -379.84 -398.78 -146.97 -109.50 -219.38 -109.07 1.67 -22.00 17.00

Mxico 1843.43 1882.54 1913.09 2114.42 2117.97 2021.56 2001.69 1808.30 1505.37

Venezuela 2094.30 1947.09 1621.90 1535.00 1587.40 1571.01 1446.28 1392.00 1360.00

FUENTE: Elaboracin propia, con base a datos de Energy Information Administration (EIA).

1.5 PRECIOS DEL PETRLEO

Los precios, segn la teora econmica, son el principal indicador del comportamiento de

ciertos productos, estn sujetos generalmente a las fuerzas de la oferta y la demanda, pero

en el caso del precio del petrleo est determinado por mltiples factores. El petrleo dada

la baja elasticidad precio e ingreso de la demanda, los precios se relacionan con los

excedentes de la capacidad utilizada.

Otros factores tambin influyen en el precio del petrleo, y a veces son ms importantes;

como por ejemplo, tomar la decisin sobre las cuotas de la OPEP; los aumentos en los

costos de produccin (tecnologas ms costosas, yacimientos ms difciles y profundos,

servicios del sector ms caros, etc.); inestabilidad polticas en ciertas regiones, bsqueda de

energas alternativas, etc.

33 Con lo anteriormente expuesto, en general se podra deducir que la formacin y dinmica

del precio internacional del petrleo, influye en la direccin de la poltica petrolera de cada

uno de estos tres pases, aunque de manera distinta. Para Mxico y Brasil que son

tomadores de precio y no participan ni en la OPEP ni en la AIE, actan de manera

unilateral en el mercado internacional de este producto y que por el tamao de su oferta

individual no seran capaces de influir de manera importante en la determinacin del precio .

En tanto para el caso de Venezuela, por el papel que juega al ser parte de la OPEP, si

influye en la construccin del precio internacional del petrleo, mediante el mecanismo de

cuotas de produccin, adems de que es el nico de los tres con una cierta capacidad

excedentaria para ayudar a ampliar la oferta, en situaciones de gran volatilidad.

34 CAPITULO II: LA INDUSTRIA DE REFINACIN DE PETROLIFEROS

EN MXICO, BRASIL Y VENEZUELA

2.1 La Industria de Refinacin

El petrleo crudo para ser usado se debe de someter a un proceso de conversin de energa

primaria a secundaria, llamado refinacin. La refinacin es el conjunto de procesos que se

aplican al petrleo crudo con la finalidad de separar sus componentes tiles, para as

adecuar sus caracter sticas a las necesidades de la sociedad como insumos industriales o

productos de consumo finales. Este proceso se lleva a cabo en una refinera, que es el

centro de trabajo donde el petrleo crudo se transforma en derivados. Esta transformacin

encierra una serie de procesos fsicos y qumicos para obtener, mediante procesos de:

destilacin atmosfrica, destilacin al vaco, hidrodesulfuracin, desintegracin trmica,

desintegracin cataltica, alquilacin, coquizacin y reformacin entre otros.6

De los productos derivados del crudo se encuentran una gran variedad. Para el presente

trabajo solo se tomaran en cuenta los combustibles y se dejaran de lado los solventes,

lubricantes, asfaltos y productos qumicos. Por tanto, los combustibles objeto de anlisis, se

agrupan en cinco: gas LP, gasolina, diesel, combustleo, y otros (gasavin, turbosina y

kerosene). Estos son los que mayormente representan tanto la demanda, la oferta, as como

los ms altos niveles de comercializacin en general. Sus principales usos estn en el sector

del transporte, industria, generacin elctrica y para el uso domstico. 6 PEMEX, Glosario de trminos usados en la industria petrolera.

35

Gas LP: se utiliza principalmente para uso domstico en estufas para la coccin de

alimentos, y recientemente tambin se usa como combustible para el transporte e

industria.

Gasolina: es utilizada en los motores de combustin interna de automviles

principalmente. Es el combustible de mayor demanda.

Diesel: se utiliza principalmente como combustible en el parque vehicular pesado

con motores diferentes a los de gasolina. Por ejemplo, camiones de carga de

servicio ligero y pesado, autobuses de servicio urbano y forneo, locomotoras,

embarcaciones, maquinara agrcola, industria y de la construccin.

Combustleo: se utiliza bsicamente en grandes plantas termoelctricas y en las

calderas de los buques.

Otros: turbosina y gasavin, como combustibles para distintos tipos de aeronaves, y

el keroseno, como combustible para el sector tanto domstico como industrial.

2.2 La Industria de Refinacin a nivel Mundial

Una de las particularidades de la industria de refinacin, es que en general el desarrollo de

sta se encuentra en los centros de consumo. Por lo que a pesar de que la mayor parte tanto

de reservas como de la produccin de petrleo se encuentran en el Medio Oriente, la mayor

capacidad de refinacin se localiza en Asia, Europa y Norteamrica. Segn datos de

Brithish Petroleum (BP), para el cierre de 2008 con una capacidad de refinacin mundial de

36 88,267 mbd, 25,098 mbd (28.3%) se localizaba en Asia, 25,086 mbd (28.3%) en Europa y

21,035 mbd (23.7%) en Norteamrica; contra apenas 7,592 mbd (8.6%) en Oriente Medio,

principal productor de crudo.7

A nivel mundial, la demanda de petrolferos ha mantenido un crecimiento sostenido en la

ltima dcada y Mxico no es ajeno a esta tendencia. De hecho a lo largo de los ltimos

aos, las inversiones mundiales en este sector han sido altas y nuevos proyectos estn en

construccin. Esto se explica por el crecimiento de la demanda de petrolferos, en especial

por parte de las naciones en desarrollo, como Brasil, Rusia, India y China), y en otros como

Mxico, Argentina, Venezuela, Indonesia, Corea del Sur, solo por citar a algunos. An con

lo anterior, se est dando una cierta tensin en el sector, ya que las inversiones no han sido

suficientes.

Por otro lado, durante el perodo de 1997-2007, la tasa media de crecimiento anual (tmca)

de la capacidad mundial de refinacin fue de 0.9%, frente a una tmca de la demanda

mundial de petrolferos de 1.34%. Este diferencial de tasas se traduce en una menor

capacidad de excedente de refinacin, que limita la capacidad de respuesta ante fallas

contingentes de la produccin.

En general, para el perodo sealado en casi todas las regiones se ha mantenido constante la

capacidad de refinacin, y en primer lugar Europa-Eurasia, despus Asia Pacifico,

Norteamrica, Medio Oriente, Centro y Sudamrica, por ltimo la regin de frica. Pero 7 BP Statistical Review of World Energy June 2009.

37 slo la regin de Asia-Pacfico es la que ha tenido un crecimiento muy importante de 9.2%

de tmca, y de hecho este crecimiento tiene que ver de manera muy directa con su

desempeo en su crecimiento econmico. Que incluso, ya casi se empata con la regin de

Europa-Eurasia, logrando reducir la diferencia en un 93%, destacando en esta regin China.

Un caso especial, es la regin de Norteamrica, integrada por Canad, Estados Unidos y

Mxico, y participa con poco ms del 20% de la capacidad mundial de refinacin. Estados

Unidos concentra el 83.9%, y un 20% de la refinacin regional y mundial respectivamente.

del total mundial. En tanto Mxico, slo ha incrementado en el referido perodo, 20 mbd,

pasando de 1520 mbd a 1540 mbd entre 1997 y 2007. Y por ltimo la regin que si ha

tenido un crecimiento importante es la del Medio Oriente, de 6,006 mbd en 1997 a 7,525

mbd en 2007, un incremento de alrededor del 25%. 8

GRFICO 2.1: Capacidad de Refinacin Mundial por pas en mmbd.

FUENTE: Elaboracin propia con base a informacin de BP Statistical Review of World Energy, June 2010.

8 Prospectiva de Petrolferos 1997-2007, SENER.

38 Como se observa en el grfico 2.1, once de los quince pases con mayor capacidad de

refinacin han tenido incrementos, algunos muy importantes como la India, China, Irn,

Arabia Saudita, EE.UU., y Brasil. Mientras Rusia, Japn, Italia y Reino Unido, incluso

pierden parte de su capacidad de refinacin; y el resto apenas con algunos cambios

importantes, a excepcin de Mxico que se mantuvo sin cambio.

CUADRO 2.1: Demanda y Capacidad Mundial de Refinacin 1997-2007

1999

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

tmca

Demanda 75,648 76,428 77,032 77,945 79,424 82,261 83,513 84,367 85,619 85,239 84,077 1.06

Cap. de

Refinacin 82,452 82,491 83,487 83,742 83,668 85,049 85,584 86,515 87,687 88,699 90,662 0.95

FUENTE: Elaboracin propia, con base a datos de BP. BP Statistical Review of World Energy, June 2010.

2.3 Poltica Industrial del subsector de Refinacin.

En general la poltica de este subsector gira en torno a garantizar una oferta suficiente y

oportuna de combustibles en cantidad y precios. Pero sta se enmarca de manera diferente

en cada uno de los pases de objeto de estudio: Mxico, Brasil y Venezuela. En cada uno de

ellos, la oferta y la demanda es diferente; esto por el tamao de su economa, de su

poblacin, la capacidad de refinacin, la disponibilidad del recurso primario (crudo), la

disponibilidad de otras fuentes alternativas de energa, los precios, el tamao y dinmica de

los distintos sectores econmicos, etc.

39 2.3.1 Poltica Industrial del Subsector de Refinacin en Mxico

En Mxico, segn el ltimo documento publicado de Prospectiva de Petrolferos9, por la

SENER, la poltica se establece a partir del compromiso del gobierno federal en materia de

refinacin, que es, el de tener una industria moderna, competitiva y eficiente y capaz de

suministrar los combustibles que el pas demanda. Por lo que uno de los principales pasos

fue la Reforma Energtica de PEMEX aprobada en noviembre de 2008, para lo cual se le

brinda un marco legal que busca fortalecer ms a este sector, dndole una mayor capacidad

de ejecucin y autonoma para desarrollar sus distintos proyectos.

Aunque la poltica energtica del subsector de refinacin, est fincada bajo varios

principios legales fundamentales que rigen todo el sector petrolero; plasmados en varios

marcos regulatorios, emanados de la Constitucin, en la cual su caracterstica principal es el

de tener dominio directo la nacin sobre el petrleo y sus derivados. En este subsector de

refinacin , la Ley Reglamentaria del Artculo 27 Constitucional en el Ramo del Petrleo,

en materia de Petrolferos, determina algunas cosas importantes en cuanto a disposiciones,

como las siguientes:

Slo la nacin a travs de las instituciones u organismos correspondientes podr

llevar a cabo actividades de explotacin de hidrocarburos, que constituyan la

industria petrolera.

La industria petrolera abarca las actividades de exploracin, explotacin,

refinacin, transporte, almacenamiento, distribucin y ventas de primera mano, y

dems productos resultantes de la refinacin.

9 Prospectiva de Petrolferos 2008-2017, SENER.

40 Y cuando se obtengan productos distintos a los bsicos, stos se utilizaran en el

mismo proceso productivo o se entregaran directamente a PEMEX.

Mientras tanto, quien establece y conduce la poltica energtica en general, es la Secretara

de Energa (SENER) mediante varias acciones, como las que se mencionan a continuacin:

Ejerce todos los derechos de la Nacin en materia de petrleo y dems carburos.

Conduce y supervisa todas las actividades relacionadas a la energa, as como la

programacin de la exploracin, explotacin y transformacin de los hidrocarburos.

Planea a mediano y largo plazos las actividades del sector energtico

Integra el Consejo Nac ional de Energa

Tambin tiene atribuciones para iniciar, tramitar y resolver o imponer sanciones en

cuestiones del sector energtico.

Y es quien otorga el permiso a PEMEX sobre cualquier obra o ejecucin

relacionada con la industria petrolera, adems de vigilarla e inspeccionarla.

PEMEX Refinacin es la subsidiaria encargada de la operacin de este subsector.

Por otro lado, en los ltimos diez aos se han realizado inversiones en el Sistema Nacional

de Refinacin (SNR) por alrededor de 13,000 millones de dlares, la mayor parte dirigida a

reconfiguraciones y modernizacin de tres de las seis refineras del SNR. (SENER,

Preguntas frecuentes generales sobre la reforma energtica, 2008). En este mismo

documento, se seala que es urgente una fuerte inversin en el sector, ya que la demanda

tan slo de gasolinas ha crecido a una tasa superior al de la propia economa (un 5%),

mientras que la oferta de las mismas, se ha mantenido practicamente sin variacin en los

ltimos 30 aos. Para el ao de 2008 se calcula que se importaban ya, poco ms de 40% del

consumo interno de gasolinas, y con un costo de hasta 10,000 millones de dlares por ao.

41 Por ello, para hacer frente a esta situacin, segn las autoridades del sector, se tendrn que

hacer inversiones mas grandes tanto en las reconfiguraciones de las otras tres refinerias

faltantes (con un costo unitario de entre dos y tres mil millones de dlares cada una), como

el de construir de manera urgente al menos una refineria para el 2016 (costo de entre 7,000

y 10,000 mil millones de dlares, para un tren de refinacin para procesar 250 a 300 mbd);

adems de invertir en otras reas importantes, para al menos corregir en parte el problema

de dfict en el sector, l cual est empezando a resultar muy costoso para el pas.

En cuanto a los precios de los productos petrolferos, en el Artculo 31, Fraccin X de la

Ley Orgnica de la Administracin Pblica Federal, se establece que la SHCP, es la

encargada de establecer y revisar los precios y tarifas de los bienes y servicios de la

administracin pblica federal, o bien, las bases para fijarlos, escuchando a la Secretara de

Economa y con la participacin de las dependencias que corresponda. Y en el Artculo

15, Fraccin V de la Ley de Planeacin, de igual forma se menciona que la SHCP se

auxilia en el Comit de Precios de Productos Petrolferos, Gas Natural y Productos

Petroqumicos, integrado por la SHCP, SE, SENER, PEMEX, entre otros.

Por tanto la La poltica de precios de petrolferos existente en el pas, tiene como objetivo

el emitir seales econmicas apropiadas a travs de mecanismos de precios y que reflejen

los costos de oportunidad en una economa abierta, de tal manera que se simulen

condiciones de mercado en el mbito del monopolio estatal; adems de contar con

mecanismos de fijacin de precios que brinden una respuesta rpida a las condiciones de

oferta y demanda y lograr transparencia en la integracin estos. De acuerdo con la

42 legislacin aplicable, existen diferentes modalidades para fijar los precios de venta de los

petrolferos. Para la mayor parte de los petrolferos (gasolina, Pemex Premium y Pemex

Magna, diesel y turbosina), los precios del productor buscan reflejar el costo de

oportunidad, es decir, el precio de un determinado producto en el mercado internacional

(SENER, Prospectiva de Petrolferos 2010-2025, 2010).

Y para fijar tanto los precios de productor como al pblico, se utilizan las siguientes

referencias y componentes, respectivamente.

CUADRO 2.2: Referencias para fijar precios al productor

FUENTE: Cuadro tomado del documento Prospectiva de Petrolferos 2010-2025, Sener, 2010. Nd, no

disponible de acuerdo a la reforma de ley, la CRE ser la encargada de determinar la referencia empleada.

Todas las referencias empleadas son de la Costa Norteamericana del Golfo de Mxico.

CUADRO 2.3: Componentes de los precios de los petrolferos al pblico.

FUENTE: Cuadro tomado del documento Prospectiva de Petrolferos 2010-2025, Sener, 2010.

43 Como se puede apreciar tanto en el cuadro 2.2, como el 2.3, la composicin de los precios

de los petrolferos es distinta en cada caso, unos porque se basan en precios administrados

(gasolinas y diesel) y otros por los costos de oportunidad (combustleo y turbosina). Y para

observar ms a detalle esta situacin, en el siguiente grfico 2.2. se muestra como se

construye el precio de la gasolina, ya que es el principal combustible comercializado.

GRFICO 2.2: Estructura del precio de la gasolina

FUENTE: Elaboracin propia con informacin de El Financiero, 07 de marzo de 2011, pg. 6.

Pero en general todo lo anterior marca lo que debe de hacerse; aunque se ha visto que la

industria de refinacin en Mxico enfrenta una coyuntura crtica en la que est en juego la

seguridad del suministro de combustibles, principalmente la de automotrices. Y como lo

reconocen ciertos especialistas, la profundidad y la amplitud de los problemas del sector de

refinacin, no han sido debidamente reconocidas y slo pueden explicarse como resultados

de largos aos de abandono, los esfuerzos que se realizaron en la dcada pasada fueron

insuficientes, y ms an han sido contrarrestados por el deterioro de la infraestructura,

44 como el transporte, almacenamiento, distribucin y la capacidad insuficiente que han

puesto en riesgo el suministro de petrolferos. La inversin o mejor dicho la subinversin

crnica en refinacin y en toda su infraestructura logstica contrasta con las grandes y

crecientes montos de inversin en exploracin y con mayor razn en los de explotacin de

pozos (Valdivia, 2008).

2.3.2 Poltica Industrial del Subsector de Refinacin en Brasil

En el caso de Brasil es diferente, ya que adems, todos los segmentos