Equilibrios Fondos y Ratios,Word

Bac2_EOE_06solucionactividadeslibro

EQUILIBRIOS, FONDOS Y RATIOS

En los ejercicios que se detallan a continuacin se debe calcular el balance por masas patrimoniales y ver cul es la situacin financiera de la empresa, inicialmente a travs del fondo de maniobra y despus aplicando todos los ratios.. El Impuesto de Beneficios es del 30% y el saldo de la cuenta de Prdidas y Ganancias se supone que es antes de intereses e impuestos (BAII), salvo que se indique otra cosa.

La empresa ANETO SL presenta a 31 de diciembre de 201X los siguientes elementos patrimoniales

Reserva legal .................................................... 30.000,00 UM Clientes, efectos comerciales a cobrar ........... 12.000,00 UMDeudas a l/p con entidades de crdito ............. 50.000,00 UMProveedores...................................................... 5.000,00 UMElementos de transporte.................................... 40.000,00 UMInversiones Financieras a cp ........................... 20.000,00 UMAcreedores por prestacin de servicios .......... 20.000,00 UMBancos c/c...........................................................15.000,00 UMMobiliario ............................................................ 20.000,00 UMPrdidas y ganancias (Beneficio)....................... 15.000,00 UMTerrenos ............................................................. 30.000,00 UMCapital social ..................................................... ?Mercaderas ....................................................... 20.000,00 UMClientes............................................................... 8.000,00 UM Reservas estatutarias ....................................... 20.000,00 UMDeudores ........................................................... 10.000,00 UM Caja .................................................................... 5.000,00 UM Construcciones (para la actividad de la empresa). 60.000,00 UM Proveedores efectos comerciales a pagar .......10.000,00 UM Aplicaciones informticas.... .............................. 2.000,00 UM Proveedores de inmovilizado a largo plazo.........2.000,00 UM Amortizacin acumulada del inmovilizado material 2.000,00 UM

Pag adems intereses por capitales ajenos por importe de 2.500UM.

.

ACTIVO%PATRIMONIO NETO Y PASIVO%

ACTIVO NO CORRIENTE150.000 62,5PASIVO NETO Y PASIVO NO CORRIENTE205.000 85

INMOVILIZADO MATERIAL148.000RECURSOS PROPIOS o FONDOS PROPIOS153.000 63

Terrenos30.000Capital social95.000

Construcciones60.000Reservas estatutarias20.000

Elementos de transporte40.000Reserva legal30.000

Mobiliario20.000Resultados del ejercicio8.000

Amortiza. Acumulada inmovi material.(2.000)PASIVO NO CORRIENTE o52.000 22

INMOVILIZADO INTANGIBLE2.000Exigible largo plazo52.000

Aplicaciones informticas2.000Deudas a l/p con entidades de crdito50.000

ACTIVO CORRIENTE90.000 37,5Proveedores de inmovilizado a l.p2.000

EXISTENCIAS20.000PASIVO CORRIENTE o35.000 15

Mercaderas20.000Exigible a corto plazo35.000

REALIZABLE50.000Proveedores5.000

Clientes8.000Proveedores, efectos comerciales a pagar10.000

Clientes, Efectos comerciales a cobrar12.000Acreedores por prestacin de servicios20.000

Deudores10.000

Inversiones financieras a cp20.000

DISPONIBLE20.000

Banco C/C15.000

Caja5.000

TOTAL ACTIVO240.000TOTAL PASIVO240.000

Para calcular el importe del capital social, al total del activo restarle la suma de todos los importes que figuran en las cuentas del patrimonio neto y pasivo.

REPRESENTACIN GRFICA DEL BALANCE DE SITUACIN

ACTIVONO CORRIENTE

(62,5 %)PATRIMONIO NETO Y PASIVO NO CORRIENTE

(85 %)

FM>0

ACTIVO CORRIENTE (37,5 %)

PASIVO (15 %) CORRIENTE

Fondo de maniobra = AC -PC = PN + Pasivo NC ANC

90.000 35.000 = 205.000 - 150.000 = 55.000Al ser positivo significa que el patrimonio neto y el pasivo no corriente financia al activo corriente en 55.000 euros

RATIOS DE TESORERIA Y LIQUIDEZ

Ratio Tesorera Inmediata

Disponible Exigible corto plazo PC

20.000 0,5735.000

Ratio Tesorera

Disponible Re alizable 20.000 50.000 2

Exigible corto plazo PC

35.000

Ratio de Liquidez Disponible Re alizable Existencias AC 90.0000 2,57

Exigible corto plazo

PC35.000

SOLVENCIA O GARANTA

Ratio de Solvencia

Activo real Exigible total

240.00052.000 35.000

2,75

RATIOS DE ENDEUDAMIENTO

Ratio

Endeudamiento Total Exigible total Exigible a l arg o plazo Exigible a corto plazo

52.000 35.000 0,57 153.000

Re cursos propios

Re cursos propios

Ratio Endeudamiento a L arg o plazo Exigible a l arg o plazo 52.000 0,34

Re cursos propio

153.000

Ratio Endeudamiento a Corto plazo Exigible a l arg o plazo Re cursos propio

35000153.000

0,23

RENTABILIDADES

Re ntabilidad Financiera Beneficio despus de int ereses e impuestos ( BDII ) o resultadodelejercicio( PyG)Re cursos propios

*100

8.000153.000

*100 5,2 %

Para decir si es no rentable, hay que comparar con el inters que paga la empresa por sus deudas, si el inters pagado es inferior sera rentable y en caso contrario no lo sera.

Rentabilidad Econmica

BAIIActivo real

*100 15.000240.000

*100 6,25%

Habra que comparar esta rentabilidad con las empresas del sector y otro tipo de inversiones.

La sociedad LARA, S.R.L. presenta a comienzos del ao 2010 los siguientes elementos patrimoniales expresados en UM:

Mobiliario ............................................................... 16.000,00Deudas a l/p con entidades de crdito ................ 12.000,00Proveedores efectos comerciales a pagar .......... 20.000,00Amortizacin acumulada del inmovilizado material ..................................................................... 4.000,00Caja ........................................................................... 4.000,00Clientes................................................................... 14.000,00Capital social ......................................................... 48.000,00Efectos comerciales a cobrar ................................. 6.000,00Proveedores........................................................... 12.000,00Prdidas y ganancias (Beneficio) ....................... 10.000,00Materias primas .................................................... 14.000,00Maquinaria ............................................................. 54.000,00Bancos c/c................................................................ 6.000,00Productos terminados........................................... 10.000,00Reservas voluntarias ............................................. 28.000,00Elementos de transporte....................................... 10.000,00

Pag adems intereses por capitales ajenos por importe de 800UM.

ACTIVOACTIVO NO CORRIENTE% PATRIMONIO NETO Y PASIVO76.000 58 PATRIMONIO NETO y PASIVO NO CORIENTE%98.000 75

INMOVILIZADO MATERIAL76.000RECURSOS PROPIOS86.000

Elementos de transporte10.000Capital social48.000

Mobiliario16.000Reservas voluntarias28.000

Maquinaria54.000Resultados del ejercicio10.000

Amortizacin Acumulada Inmovi. Mate-4.000PASIVO NO CORRIENTE o

Exigible largo plazo12.000

Deudas a l/p con entidades de crdito12.000

ACTIVO CORRIENTE54.000 42 PASIVO CORRIENTE o 32.000 25

EXISTENCIAS24.000Exigible a corto plazo32.000

Materias primas14.000Proveedores12.000

Productos terminados10.000Proveedores, efectos comerciales a pagar20.000

REALIZABLE20.000

Clientes14.000

clientes, Efectos comerciales a cobrar6.000

DISPONIBLE10.000

Banco C/C6.000

Caja4.000



ACTIVO NO CORRIENTE

(58 %)

ACTIVO CORRIENTE (42 %)

PATRIMONIO NETO Y PASIVO NO CORRIENTE

(75 %)

FM>0

PASIVO CORRIENTE (25%)




Ratio Tesorera

Inmediata


10.00032.000

0,31

Ratio Tesorera

Disponible Re alizable 10.000 20.000 0,94


32.000



PC32.000

SOLVENCIA O GARANTA

Ratio de Solvencia


130.00012.000 32.000

2,95


Ratio


12.000 32.000 0,51 86.000

Re cursos propios

Re cursos propios

Ratio endeudamiento a L arg o plazo Exigible a l arg o plazo 12.000 0,14

recursos propio

86.000

Ratio endeudamiento a Corto plazo Exigible a corto plazo 32.000 0,37

Re cursos propio

86.000

RENTABILIDADESRe ntabilidad Financiera Beneficio despus de int ereses e impuestos ( BDII ) o resultados del ejercicioRe cursos propios

*100 10.000 *100 11,62% 86.000

Para calcular la rentabilidad econmica hay que tener en cuenta lo siguiente, importe de los beneficios es el resultado del ejercicio, por tanto los beneficios despus de intereses e impuestos, por tanto:

Beneficio antes de intereses eimpuestos (BAII ) BDII Intereses Im puestos Beneficio antes de impuestos I ntereses BAI Intereses Rtdo ejerc Intereses 0,7010.000 800 15.0860,70

Teniendo en cuenta que:

Rtdo ejercicio BAI Im puestos BAI 0,30 BAI (1 0,30)BAI 0,7 BAI Despejando el BAI

BAI Rtdo ejerci0,7

Re ntabilidad Econmica

BAIIActivo real

*100 15.086130.000

*100 11,6%

La industrial TARITA SL, presenta a comienzos de 2010 la siguiente informacin contable, valorndose los elementos patrimoniales en euros.

Mobiliario ................................................................ 4.000,00Capital social .......................................................... 9.000,00Maquinaria ............................................................ 10.000,00Prdidas y ganancias.............................................. 1.000,00Proveedores, efectos comerciales a pagar ........... 1.000,00Proveedores............................................................ 2.000,00Productos terminados................................................500,00Clientes................................................................... 3.000,00Deudas a l/p con entidades de crdito .................. 3.000,00Reservas estatutarias ............................................ 1.000,00Bancos c/c............................................................ 10.000,00Caja ............................................................................500,00Deudas a c/p con entidades de crdito.................. 2.000,00Amortizacin acumulada del inmovilizado material ................................................................. 9.000,00


ACTIVO% PATRIMONIO NETO Y PASIVO%

ACTIVO NO CORRIENTE5.000 26 PATRIMONIO NETO Y PASIVO NO CORRIENTE14.000 74

INMOVILIZADO MATERIAL5.000RECUROS PROPIOS11.000

Mobiliario4.000Capital social9.000

Maquinaria10.000Reservas estatutarias1.000

Amortiza. Acumulada Inmovi. Material-9.000Resultados del ejercicio1.000

PASIVO NO CORRIENTE o

ACTIVO CORRIENTE14.000 74 Exigible largo plazo3.000

EXISTENCIAS500Deudas a l/p con entidades de crdito3.000

Productos terminados500PASIVO CORRIENTE o5.000 26

REALIZABLE3.000Exigible a corto plazo5.000

Clientes3.000Proveedores2.000

DISPONIBLE10.500Proveedores, efectos comerciales a pagar1.000

Banco C/C10.000Deudas a c.p con entidades de crdito2.000

Caja500



ACTIVO NO CORRIENE (26 %)


(85 %)


Pasivo circulante

F,M




Ratio Tesorera

Inmediata


10.500 2,105.000

Ratio Tesorera Disponible Re alizable 10.500 3.000 2,7


5.000



PC5.000

SOLVENCIA O GARANTA

Ratio de Solvencia

Activo real Exigibletotal

19.0005.000 3.000

2,37


Ratio endeudamiento total Exigible total Exigible a l arg o plazo Exigible a corto plazo

3.000 5.000 0,73 11.000

Re cursos propios

Re cursos propios

Ratio

Endeudamiento a L arg o plazo Exigible a l arg o plazo Re cursos propios

3.000 0,2711.000

Ratio Endeudamiento a Corto plazo Exigible a corto plazo 5.000 0,46

Re cursos propio

11.000

RENTABILIDADES

Re ntabilidad Financiera Beneficio despus de int ereses e impuestos ( BDII ) ( PyG) *100 Re cursos propios

1.00011.000

9,09%

Para el clculo de la rentabilidad econmica debemos conocer el valor del BAII y se procede como en el ejercicio anterior.

Beneficio antes de int ereses eimpuestos (BAII ) BDII Intereses Im puestos Beneficio antes de impuestos I ntereses BAI Intereses Rtdo ejerc Intereses 0,70

1000 500 2.228,570,70


BAIIActivo real

*100 1.928,57 *100 10,15%19.000

La compaa mercantil Juan Tur y Ca SRC, presenta a comienzos de 2010 la siguiente informacin contable, expresada en euros.

Mobiliario ..............................................................10.000,00Capital social ....................................................... 31.000,00Equipos para procesos de informacin ................. 4.000,00Prdidas y ganancias (Prdidas) ........................ (21.000,00)Proveedores, efectos comerciales a pagar ........... 1.000,00Proveedores............................................................ 2.000,00Mercaderas ................................................................ 500,00Clientes.................................................................... 3.000,00Deudas a l/p con entidades de crdito ................... 3.000,00Reservas voluntarias .............................................. 1.000,00Bancos c/c............................................................. 10.000,00Caja ............................................................................. 500,00Deudas a c/p con entidades de crdito................... 2.000,00Amortizacin acumulada del inmovilizado material ................................................................... 9.000,00


SOLUCIN

ACTIVO% PATRIMONIO NETO Y PASIVO%

ACTIVO NO CORRRIENTE5.000 26 PATRIMONIO NETO Y PASIVO NO CORRIENTE14.000 74

INMOVILIZADO MATERIAL5.000RECUROS PROPIOS11.000

Mobiliario10.000Capital social31.000

Equipos para el proceso de informacin4.000Reservas voluntarias1.000

Amortiza Acumulada Inmovi. Material-9000Resultados del ejercicio-21.000

PASIVO NO CORRIENTE o

Exigible largo plazo3.000

ACTIVO CORRIENTE14.000 74 Deudas a l.p con entidades de crdito3.000

EXISTENCIAS500PASIVO CORRIENTE o5.000 26

Mercaderas500Exigible a corto plazo5.000

REALIZABLE3.000Proveedores2.000

Clientes3.000Proveed, efectos comerciales a pagar1.000

DISPONIBLE10.500Deudas a c.p con entidades crdito2.000

Banco C/C10.000

Caja500



ACTIVO NO CORRIENTE (26 %)


(74 %)


PASIVO (26 %) CORRIETNE




Ratio Tesorera

Inmediata


10.500 2,105.000

Ratio Tesorera Disponible Re alizable 10.500 3.000 2,7


5.000

Ratio de Liquidez Disponible Re alizable Existenciaas AC 14.000 2,8


PC5.000

SOLVENCIA O GARANTA

Ratio de Solvencia


19.0005.000 3.000

2,37


Ratio


3.000 5.000 0,73 11.000

Re cursos propios

Re cursos propios

Ratio Endeudamiento a L arg o plazo Exigible a l arg o plazo Re cursos propios

3.000 0,2711.000

Ratio Endeudamiento a Corto plazo Exigible a corto plazo 5.000 0,46

Re cursos propio

11.000

RENTABILIDADES

En este caso las rentabilidades son negativas ya que la empresa ha obtenido prdidas en este ejercicio

Re ntabilidad Financiera Beneficio despus de int ereses e impuestos ( BDII ) ( PyG) *100 Re cursos propios

21.000 *100 190 % 11.000

Para calcular la rentabilidad econmica, a la cifra de resultados negativos se le resta los intereses para obtener el resultado antes de intereses y como no se paga impuestos por obtener prdidas este importe ser el BAIT

BAIT = -21000 - 300 = -21.300


BAIIActivo real

*100 21.300 *100 112,1% 19.000

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