CAPITULO 2.

1. Se invierten $35000 en un depósito a término fijo de 3 años al 28% NTV. Determinar el monto de la entrega al vencimiento del documento.

P = $35000i = 28%/4 i = 7% ETn = 4 x 3 n = 12 T

2. Hallar el monto de $48000 en 127 días suponiendo una tasa del 30% EA, use un año de 360 días.

P = $48000i = 30%n = 127/360

3. Qué capital debo invertir hoy para poder retirar un millón de pesos dentro de 18 meses suponiendo que el capital invertido gana el 28% NSV.

S = $1’000.000i = 28%/2 = 0,14n = 3

4. Cuál es el valor presente de $800000en 36 días al 32% EA. Use un año de 360 días.

S = $800.000i = 32%n = 36/360

S

$3500012T

$1’000.000

P18 m

niPS 1

360

127

3,0148000 S

7942,654.52$S

S

$48000127 d

$800.000

P36 d

niS

P

1 360

36

32,01

000.800

P

9450,094.778P

5. Halle la rentabilidad anual de un documento que se adquiere en $30000 y se vende 6 meses mas tarde en $50000.

S = $50.000P = $30.000n = 6/12

6. A que tasa efectiva mensual se duplica un capital en 2 1/2 años

S = 2P = 1n = 30

7. A que tasa nominal trimestral se triplica un capital en 4 años.

S = 3P = 1n = 16

8. Una compañía dedicada a la intermediación financiera desea hacer propaganda para captar dineros del público, la sección de mercadeo le dice al gerente de la compañía

$50.000

$30.0006 m

2

130 m

3

116 t

2

1 ?

que una buena estrategia de mercadeo es duplicar el dinero que depositen los ahorradores. Si la junta directiva de la compañía autoriza pagar por la captación de dinero un máximo de 2.5% EM. ¿Cuánto tiempo debe durar la inversión?

S = 2P = 1ip = 2,5% EM

9. ¿en cuanto tiempo se triplica un capital al 8% periodo trimestral, sabiendo que el interés solo se paga por trimestres completos?

S = 3P = 1ip = 8% T

como son trimestres completos entonces

10. Usando la comparación de tasas, decidir la mejor alternativa entre invertir en una compañía de financiamiento comercial que en depósitos a término fijo paga el 28% nominal trimestral vencido, o invertir en una empresa de turismo que garantiza triplicar el capital en 3 años y 6 meses.1.

i=28% NTV n= 4 trimestres en el año

2.

3

1? T

S = 3P = 1n = 3 años y 6 meses (14 trimestres)

11. Una máquina que actualmente esta en uso llegará al final de su vida útil al final de 3 años, para esa época será necesario adquirir una nueva máquina y se estima costará unos US $20000, la máquina que actual para esa época podrá ser vendida en US $5000. determinar el valor que se debe deposita hoy en un depósito a término fijo de 3 años que garantiza el 7.5% EA.

S = $15.000i = 7.5%n = 3

12.

a. Hallar una tasa efectiva trimestral equivalente al 7% efectivo trimestre anticipado.

3

114 t

$15.000

P3 A

TAr %28nir p 407,0 r 28,0r

11 neinr 113368.04 4 r

30107,0r CTr %197,30

b. Hallar una tasa efectiva mensual anticipada equivalente al 3% efectivo mensual.

13. a. Hallar una tasa nominal semestral vencido equivalente al 24% nominal

trimestral vencido.

b. Hallar una tasa nominal trimestre anticipado equivalente al 2.5% periódica mensual.

14. a. Hallara una tasa efectiva mensual anticipada equivalente al 41.12% EA.

11

n

e n

ri 1

12

3.01

12

ei

3448,0ei EAie %48,34

CMr %30nir p 12025,0 r 3,0r

n

ainr

1

11

4 13448,0

114r

2856,0r CTAntr %56,28

ante ri ante ri

b. Hallar una tasa efectiva mensual equivalente al 36% nominal mes anticipado.

15. a. Dado el 28% NTA hallar una tasa nominal semestral equivalente.

11

n

e n

ri 1

12

36.01

12

ei

44124.0ei EAie %124.44

dvNr 300%3349,37 1144124.012 12 r

37113,0r CMr %113,37

nr

ip 12

37113,0pi

03097.0pi mensualip %097,3

pir pir

b. Dado el 27% NSV hallar una tasa nominal mes anticipado equivalente.

16. a. hallar una tasa efectiva anual, equivalente a l 25% efectivo anual anticipado.

b. Hallar una tasa efectiva anual anticipada, equivalente al 36% efectivo anual.

c. Hallar una tasa efectiva anual anticipada, equivalente al 2.5% periodo mensual.

17. Dado el 31% N205dv hallar una tasa efectiva anual equivalente. Base 365 días.

18. Dado el 40% N185dv hallar una tasa efectiva anual equivalente. Base 365 días.

19. Dado el 35% N160dv hallar una tasa N300dv equivalente. Base 365 días.

20. Dado el 43% N200dv hallar una tasa N111dv equivalente. a. Base 360 días.

11 neinr 113848825.0300365 300365 r

373349,0r dvNr 300%3349,37

rie rie

11

n

e n

ri 1

185365

4.01

185

365

ei

4393834,0ei EAie %93834,43

11

n

e n

ri 1

200360

43.01

200

360

ei

6345322,0ei EAie %45322,63

eir eir

11 neinr 116345322,0.0111360 111360 r

5305303,0r dvNr 111%05303,53

rie rie

b. Base 365 días.

21. dado el 32% EA hallar:a. la tasa nominal 158 días vencidos.

b. La tasa nominal 205 días anticipados.

22. Una persona tiene dos deudas una de $25000 pagadera en 3 meses y otra de $40000 pagadero en 7 meses. Si desea cambiar la forma de cancelarlas mediante dos pagos iguales de $X c/u con vencimiento en 5 meses y 12 meses respectivamente, determinar el valor de los pagos suponiendo una tasa del 36% NM.

11

n

e n

ri 1

200365

43.01

200

365

ei

6328895,0ei EAie %28895,63

eir eir

11 neinr 116328895,0111365 111365 r

5287988,0r dvNr 111%87988,52

rie rie

n

ainr

1

11

205365 132,0

11205365r

2570687,0r dantNr 205%79687,25

25000 40000

12 meses 3 5 7

Fecha focal

∑ Deuda = ∑ Pagos fecha focal

23. Una empresa tiene dos deudas con un banco, la primera deuda es de $100000 con interés del 30% NM, se adquirió hace 6 meses y hoy se vence; la segunda por $200000 al 32% NM se contrató hace 2 meses y vence en 4 meses, debido a la incapacidad de cancelar la deuda , la empresa propone al banco refinanciar su deuda, llegándose a un acuerdo entre las partes de la siguiente forma: Hacer 3 pagos iguales con vencimiento en 6m, 9m y 12m, con una tasa del 33% nominal mensual. ¿cuál es el valor de cada pago?

100000 200000

6 MESES HOY 4 6 9 12 MESES

Fecha focal

115969.3418+210808.615(1+0.026666)-4=X[(1.0275)-6+ (1.0275)-9+ (1.0275)-12]

31.una empresa tiene tres deudas así:

VALOR TASA FECHADESEMBOLS

FECHA VENCIMIENTO

O$2’000.000 51% EA 15-06-98 15-06-99$3’000.000 42% NTV 11-10-98 15-12-99$6’000.000 40% NMV 5-12-98 5-12-99

La empresa se declara en concordato y en reunión con sus acreedores reestructura sus pasivos con las siguientes fechas y montos:

VALOR FECHA$7’700.000 15-06-00$7’800.000 24-11-00$8’000.000 19-04-01

Encontrar la tasa de renegociación usando: a. base 365 días

1.

2.

11 neinr 1151.0365 365 r

4123423,0r Cdr %23423,41

rie rie

nr

ip 365

4123423,0pi

0011297.0pi diarioip %1129704,0

pir pir

11

n

e n

ri

14

42.01

4

ei

4909,0ei EAie %09,49

eir eir

11 neinr 114909,0365 365 r

3996,0r Cdr %96,39

rie rie

n

rip 365

3996,0pi

0010947.0pi diarioip %1094794,0

pir pir

3.

Valores futuros:1.

2.

3.

Flujo de caja:

11

n

e n

ri

112

40.01

12

ei

4821,0ei EAie %21,48

eir eir

S

$2’000.000365 d

S

$3’000.000430 d

S

$6’000.000365 d

3’020.000

8’892.758 4’802.402

7’700.000 7’700.000 8’000.000

173 d

161 d

181 d9 d

136 d

FC0 = $3’020.000 FC6 = $7’700.000FC1 = $0 #V = 1#V =173 FC7 = $0FC2 = $8’892.758,93 #V = 161#V =1 FC8 = $7’800.000FC3 = $0 #V = 1#V = 9 FC9 = $0FC4 = $4’802.402,59 #V = 136#V =1 FC10 = $8’000.000FC5 = $0 #V = 1#V =181

FECHA 1 FECHA 2 DÍAS (365) DÍAS (360)15/06/1999 05/12/1999 173 17006/12/1999 15/12/1999 9 916/12/1999 15/16/2000 181 17916/06/2000 24/11/2000 161 15825/11/2000 10/04/2001 136 135

TIR = 9,1755% diaria para 365 días.

b. base 360 días

1.

nr

ip 360

4123423,0pi

0011453.0pi diarioip %1145395,0

pir pir

Cdr %44,33nir p 365091755,0 r

11

n

e n

ri 1

365

3349.01

365

ei EAie %1262,40

2.

3.

11

n

e n

ri

14

42.01

4

ei

4909,0ei EAie %09,49

eir eir

11

n

e n

ri

112

40.01

12

ei

4821,0ei EAie %21,48

eir eir

11 neinr 1151.0365 365 r

4123423,0r Cdr %23423,41

rie rie

Valores futuros:1.

2.

3.

Flujo de caja:

FC0 = $3’020.000 FC6 = $7’700.000FC1 = $0 #V = 1#V = 170 FC7 = $0

S

$2’000.000365 d

S

$3’000.000430 d

S

$6’000.000365 d

3’020.000

8’892.756, 4’472.855

7’700.000 7’700.000 8’000.000

170 d

158 d

179 d9 d

135 d

FC2 = $8’892.758,93 #V = 158#V = 1 FC8 = $7’800.000FC3 = $0 #V = 1#V = 9 FC9 = $0FC4 = $4’801.818,76 #V = 136#V = 1 FC10 = $8’000.000FC5 = $0 #V = 1#V = 179

TIR = 9,297 E-2% diaria para 360 días.

CAPITULO 2Libro Guillermo baca

SANDRA LILIANA RONDON IVON MARITZA GONZALEZ

PROFESOR:José Laureano

UNIVERSIDAD CATÓLICA DE COLOMBIAFACULTAD DE INGENIERÍA INDUSTRIAL

INGENIERÍA ECONÓMICABOGOTA D.C.