ANALISIS DEL COSTO-VOLUMEN-UTILIDAD Y EL PUNTO DE EQUILIBRIO

1) Dependencia de los Costos de la Capacidad Instalada

La capacidad instalada es la capacidad de producción de la empresa; expresada en

cifras de producción; durante un periodo, gracias a los recursos promedios de los cuales

se dispone. Cada planta posee una capacidad técnica y una capacidad económica. La

primera expresa las condiciones físicas disponibles y la segunda el momento donde la

empresa utiliza la capacidad instalada a tal punto que los costos lleguen a un mínimo.

Generalmente las empresas optan por la capacidad económica y no por la capacidad

técnica. La tasa de utilización de la capacidad es la relación de la utilización efectiva de

la capacidad y la capacidad técnica:

Producción efectivaTasa de utilización de la capacidad = ---------------------------------- x 100 Producción posible

2) Análisis del Costo-Volumen Utilidad

El análisis del Costo-Volumen-Utilidad es la examinación sistemática de las relaciones

entre los precios de venta, ventas, volumen de producción, costos, gastos, y utilidades.

Este análisis proporciona información muy útil para la toma de decisiones a la

administración de una empresa. Por ejemplo, el análisis puede ser usado en el

establecimiento de precios de venta, en la selección de mezcla de productos a vender,

en la decisión para escoger estrategias de mercado, y en el análisis de los efectos en las

utilidades por cambios en costos. En el medio ambiente actual de los negocios, la

administración de un negocio debe actuar y tomar decisiones de una manera rápida y

precisa. Como resultado, la importancia del análisis de Costo-Volumen-Utilidad se

sigue incrementando conforme para el tiempo.

Margen de contribución.- Una relación entre el costo, volumen y la utilidad es el

margen de contribución; que es el exceso de ingresos por ventas sobre los costos

variables. El concepto de margen de contribución es especialmente útil en la planeación

de los negocios porque da una visión del potencial de utilidades que puede generar una

empresa. A continuación se presenta el estado de resultados de una empresa para

mostrar su margen de contribución.

Ventas S/. 1’000,000(-) Costos Variables 750,000

= Margen de Contribución 250,000(-) Costos Fijos 130,000= Utilidad Bruta 120,000

Porcentaje de margen de contribución.- El margen de contribución puede también

ser expresado en porcentaje. La razón de margen de contribución  que algunas veces es

llamada razón de utilidad-volumen, indica el porcentaje de cada unidad de moneda

vendida (dólar, soles, euro, etc.) disponible para cubrir los costos fijos y proveer un

ingreso operativo. Para una empresa la razón de margen de contribución es 40%, que se

calcula de la siguiente manera:

Ventas – Costos VariablesPorcentaje de margen de contribución = ---------------------------------- x 100 Ventas

1’000,000 – 750,000Porcentaje de margen de contribución = ---------------------------x 100 = 25% 1’000,000

El porcentaje de Margen de Contribución es el 25%

El porcentaje de margen de contribución mide el efecto, en el ingreso de operación, de

un incremento o reducción en el volumen de ventas. Por ejemplo si la administración

está viendo la posibilidad de incrementar las ventas en S/. 180,000 se multiplica el

porcentaje de margen de contribución (25%) por el cambio en el volumen de ventas

(S/. 180,000). La utilidad bruta se incrementaría en S/. 45,000 si se realiza la venta. Lo

que no s indicaría:

Ventas S/. 1’180,000(-) Costos Variables (ventas x75%) 885,000

= Margen de Contribución (ventas x 25%)

295,000

(-) Costos Fijos 130,000= Utilidad Bruta 165,000

Margen de contribución unitario.- El margen de contribución unitario también es útil

para calcular el potencial de utilidades de proyectos propuestos. El margen de

contribución unitario es la cantidad monetaria (dólares, pesos, euros, etc.) de cada

unidad de ventas disponible para cubrir los costos fijos y proporcionar utilidades de

operación. Por ejemplo, si el precio de venta unitario es S/. 10 y el costo variable

unitario es S/. 7.5, el margen de contribución unitario es S/. 2.50. El porcentaje de

margen de contribución es más útil cuando el incremento o reducción en el volumen de

ventas es medido en unidades vendidas (cantidades). Asumamos que la empresa vendió

100,000 unidades. Su utilidad de operaciones es S/. 120,000, como se muestra en el

estado de resultados y margen de contribución siguiente:

Ventas (100,000 x 10) S/. 1’000,000(-) Costos Variables(100,000 x 7.5) 750,000

= Margen de Contribución (100,000 x 2.5) 250,000(-) Costos Fijos 130,000= Utilidad Bruta 120,000

Si las ventas de la empresa se incrementan en 13,000 unidades, su utilidad de operación

se incrementará en S/. 32,500, como se muestra a continuación:

Ventas (113,000 x 10) S/. 1’130,000(-) Costos Variables(113,000 x 7.5) 847,500

= Margen de Contribución (100,000 x 2.5) 282,500(-) Costos Fijos 130,000

= Utilidad Bruta 152,500

3) El Punto de Equilibrio

El punto de equilibrio es aquel punto de actividad en el cual los ingresos totales son

equivalentes a los costos totales asociadlos con la venta o creación del producto. Es

decir es aquel punto de actividad en el cual no existe utilidad, ni pérdida.

Importancia.- Permite con gran facilidad conocer cuántas unidades se debe vender

como mínimo para no ganar ni perder, es decir recuperar la inversión.

Variables asociadas al punto de equilibrio.- Tiene relación con los costos y gastos

fijos, y costos y gastos variables, volumen de ventas (de producción) y utilidades

operacionales. Por lo tanto es imperativo conocer de manera precisa la naturaleza y el

comportamiento de los costos asociados al proceso productivo.

Para el análisis del punto de equilibrio se clasifican los costos y gastos en dos grupos:

fijos y variables; aun cuando el costo fijo y un gasto fijo no equivalen a lo mismo, de la

misma forma cuando un costo variable y un gasto variable no son iguales.

Los costos que tienen naturaleza fija son aquellos que o varían con el volumen de

producción. Ejemplo:

Período Costo de Arrendamiento Nivel de Producción Costo por unidad1 S/. 1,500 mensuales 4800 unidades mensuales S/. 0.31252 S/. 1,500 mensuales 4200 unidades mensuales S/. 0.3571

Los costos que tienen naturaleza variable se encuentran incorporados en el producto a

Diferencia de los fijos dependen del volumen de la producción. Ejemplo:

Período Costo de Materias Primas Nivel de Producción Costo por unidad1 S/. 120,000 mensuales 4800 unidades mensuales S/. 25

2 S/. 105,000 mensuales 4200 unidades mensuales S/. 25Los gastos variables como las comisiones de ventas dependen de la comercialización.

Determinación del punto de equilibrio.- Se requiere una serie de fórmulas

relativamente simples, que varían según la necesidad dado que puede determinarse para

unidades como parra valores monetarios.

Ejemplo: La empresa América, S.A. tiene costos fijos estimados en S/. 90,000. El

precio de venta unitario es de S/. 25.00 y su costo variable unitario es de S/. 15.00 por

lo tanto el margen de contribución unitario es de S/. 10.00; reemplazando tenemos:

Fórmulas para determinar el punto de equilibrio en unidades:

Costos Fijos Totales (C.F.)Punto de equilibrio = ------------------------------------------- Margen de Contribución Unitario

                 90,000Punto de equilibrio = --------------------------- = 9,000 10

Punto de equilibrio es de  9,000 unidades para cubrir los costos fijos y variables.

Fórmulas para determinar el punto de equilibrio en valores monetarios:

Costos Fijos TotalesPunto de equilibrio = ---------------------------------------------------------------------- 1 – Costo Variable Unitario/Precio de Venta Unitario

90,000Punto de equilibrio = -------------------------------------- = 225,000 1 – 15/25

Vendiendo 9,000 unidades a S/. 25.00 se obtendría S/. 225,000.00 para cubrir los

costos fijos y variables.

Una de las herramientas más interesantes que presenta el punto de equilibrio es su

análisis gráfico, dado que facilita la comprensión de los diversos conceptos asociados

con la rentabilidad de un proceso productivo.

La gráfica asociada en el análisis del punto de equilibrio es:

 

  Comprobamos con el siguiente Estado de Resultados: 

Ventas (9,000 x 25) S/. 225,000

(-) Costos Variables (9,000 x 15) 135,000

(=) Margen de Contribución 90,000

(-) Costos Fijos 90,000

Utilidad de operación 0

4) La Utilidad Objetivo

En el punto de equilibrio, las ventas y los costos son exactamente iguales. Aun así, el

punto de equilibrio no es la meta en una empresa. Los gerentes de las empresas buscan

maximizar las utilidades. Modificando la ecuación de punto-equilibrio, el volumen de

ventas requerido para ganar un monto deseado o esperado de utilidad puede ser

estimado. Para lograr este propósito la utilidad deseada se agrega a la ecuación de

punto-equilibrio como se muestra a continuación:

Costos Fijos Totales + Utilidad deseadaUtilidad Objetivo = ---------------------------------------------------------------------- Margen de Contribución por Unidad

 

Se estima que la empresa debe obtener una utilidad objetiva de S/. 18,000; para lograrlo

debe vender una determinada cantidad de unidades; para el efecto aplicamos la

fórmula: 

                 90,000 + 18,000Punto de equilibrio = --------------------------- = 10,800 10

El volumen de ventas necesario para ganar la utilidad deseada de S/. 18,000 son 10,800

unidades.

Para finalizar mostramos el siguiente Estado de Resultados: 

Ventas (10,800 x 25) S/. 270,000

(-) Costos Variables (10,800 x 15) 162,000

(=) Margen de Contribución 108,000

(-) Costos Fijos 90,000

Utilidad de operación 18,000