Post on 08-Jun-2015
Nuevo Acuerdo de Capital
Hacia una Gestión Integral del Riesgo Operacional
BASILEA II: Nuevo Acuerdo de Capital
¿Qué es el NAC?¿Qué es el NAC?
El NAC es una propuesta integral para la modificación de los requerimientos de capital de los sistemas financieros, basándose en un marco conceptual más sensible al riesgo.
El NAC introduce metodologías internas que permiten reconocer las pérdidas no esperadas (capital) y las pérdidas esperadas (provisiones) como parte de un cálculo sobre la misma distribución de pérdidas
Estructura del NAC :Estructura del NAC :
Principales Diferencias entre Basilea I y Principales Diferencias entre Basilea I y Basilea II :Basilea II :
BASILEA II (2003)BASILEA I (1988)
Países de la OECD reciben un trato preferencial
No existe trato diferenciado para los países miembros de la OECD
Estructura basada en un Pilar Se establecen 3 Pilares:
1.Requerimientos mínimos de capital
2.Revisión de la entidad supervisora
3.Disciplina de mercado
No incluye posibilidad de requerimiento adicional por otros riesgos
El Pilar 2 da la posibilidad al ente supervisor de requerir mayor capital por otros riesgos (ej. Concentración de mercado)
BASILEA II (2003)BASILEA I (1988)
No incorpora la medición del Riesgo Operativo
Incorpora la medición del Riesgo Operativo
Incorpora la medición del Riesgo de Mercado desde 1996
Permanece igual
Medición del Riesgo Crediticio : aplicación de ponderaciones dadas por el regulador
Riesgo Crediticio: aplicación de ponderaciones externas (calificadoras) o por métodos internos.
Cálculo del Riesgo Crediticio por medio del enfoque estandarizado
Cálculo del Riesgo Crediticio mediante 3 métodos:
1.Estandarizado
2. IRB (fundacional)
3. IRB (avanzado)
Donde:RC: Activos Ponderados por Riesgo Crediticio (APRC).
RM: Activos Ponderados por Riesgo de Mercado (12.5 * Patrimonio Requerido para RM).
Capital Regulatorio: Se mantiene la definición de Basilea IPerú tiene un ratio de 9.5% (10.5vc)
Ratio de Capital: BIS IRatio de Capital: BIS I
>= 8%Capital Regulatorio
AntesAntes
RC + RM
Donde:
NRC: APRC calculado bajo alguna de las nuevas metodologíasRM: Activos Ponderados por Riesgo de Mercado RO: Activos Ponderados por Riesgo Operativo ( Abril 2010)Capital Regulatorio: Se mantiene la definición de Basilea I
>= 8%Capital Regulatorio
AhoraAhora
NRC + RM + RO
Ratio de Capital: Basilea IIRatio de Capital: Basilea II
Método Estandarizado Método Estandarizado :
El esquema estandarizado establece ponderadores en función del riesgo de cada tipo de exposición y la clasificación externa de la contraparte.
La clasificación de cada deudor estaría dada por empresas clasificadoras externas y estaría asociada a la probabilidad de incumplimiento de la exposición.
PILAR I: Riesgo CrediticioPILAR I: Riesgo Crediticio
8 Tipo de Exposiciones para la cartera de Créditos
MÉTODO ESTANDARIZADO:MÉTODO ESTANDARIZADO: Utilizando Clasificaciones ExternasUtilizando Clasificaciones Externas
Asocia el riesgo de cada tipo de exposición a una ponderación:
*Deuda con maduración de 3 ó menos meses
AAA a AA-
A+ a A-
BBB+ a
BBB-
BB+ a B-
Menor a B-
Sin clasific
.
0 20 50 100 150 100Soberanos
20 50 100 100 150 100
Sis
tem
a F
inan
cier
o Opción 1
Opción 2
Opción 2*
20 50 50 100 150 50
20 20 20 50 150 20
Multilaterales 20 50 50 100 150 50
Comerciales 20 50 100 150 100
Revolente y No revolvente : 100%
Hipotecario: 50% la parte coberturada con la Garantía , 100% sin cobertura
Comerciales : 100% Leasing : 60%
Vencida: porción no garantizada por más de 90 días
150% si provisión específica < 20% de la deuda
100% si provisión específica >= 20% de la deuda
Acciones : 300% y 400% (No cotiza en BV)
Otros Activos: 100%
Activos Fuera del Balance: ajustados por factor de conversión
Madurez de hasta un año CCF = 20%
Madurez mayor a un año CCF = 50%
BASILEA II: Método EstandarizadoBASILEA II: Método Estandarizado
Contingentes : 100% Cartas fianzas de Hacer y No hacer : 50%
Los concepto para cálculo de la Pérdida Esperada en IRBa son :
•PD: Probabilidad de incumplimiento. •LGD: Pérdida en caso de incumplimiento.•EAD: Exposición al Riesgo de Crédito•M: Vencimiento Efectivo y/ duración.
Modelos Internos IRBa : Modelos Internos IRBa :
Pérdida Esperada (media de la distribución): cargada a las provisiones
Pérdida no Esperada (función de la desviación estándar): cubierta por el capital
Requisitos Mínimos Para IRBaRequisitos Mínimos Para IRBa
Diseño de un sistema de calificaciones con al menos 7 categorías .
Recopilación y almacenamiento de datos históricos sobre características principales de prestatarios y operaciones (valor de exposiciones, valor de colaterales, recuperación de colaterales, conversión de contingentes en exposiciones directas, etc).
Procesos sólidos de pruebas de tensión para diversos eventos: desaceleración de la actividad económica general o de algún sector, riesgo de mercado, riesgo de iliquidez, etc.
Sistemas de validación periódicos para comparar las estimaciones de los parámetros con los valores observados.
Cálculo de capital considerando el caso de un crédito comercial:
Riesgo Operativo
¿ Qué es el Riesgo Operacional?¿ Qué es el Riesgo Operacional?
Según Basilea II y Resolución SBS N° 2116-2009:
Entiéndase por riesgo operacional a la posibilidad de ocurrencia de pérdidas debido a procesos inadecuados, fallas del personal, de la tecnología de información, o eventos externos. Esta definición incluye el riesgo legal, pero excluye el riesgo estratégico y de reputación.
• Mayores riesgos ante mayor complejidad y magnitud de operaciones
• Mejor identificación de riesgos
• Reclasificación del tipo de riesgo:
– Por ejemplo Barings: riesgo de mercado (movimiento del índice Nikkei)
vs riesgo de operación (falta de control en primer lugar)
– Default de un crédito y dificultad de probar el derecho de cobro por
firma no validada
Los análisis sugieren que los R.O. son mayores que lo estimado en el pasado :
Riesgo de Mercadoy Crediticio80%
Riesgo Operativo
20%
Percepción 2001
Riesgo de Mercadoy Crediticio65%
Riesgo Operativo
35%
Percepción Actual
Fuente: Comité de Basilea
NO GESTIONAR ADECUADAMENTE LOS OTROS RIESGOS: MERCADO Y CREDITO
Costos de no gestionar Riesgos de Operación (Impactos
posibles)
Riesgo de Crédito
Riesgo de Mercado
Riesgo de Operación
¡Las fronteras no son claras!
Eventos de Riesgos : Eventos de Riesgos :
Un evento de riesgo operacional es un suceso que provoca que los resultados difieran de los esperados, debido a procesos o recursos humanos inadecuados o defectuosos, fallos en los sistemas, o por causas externas.
Los eventos de pérdida se identifican según:
1. El tipo de evento de pérdida2. El negocio al que impacto
Por Ejemplo:
El Riesgo de pérdidas debido a reclamos de clientes por clonación de tarjetas de crédito que la empresa debe asumir, sería clasificado como.
Banca Minorista. Tarjetas de Crédito, y Fraude externo. Delitos informáticos.
Eventos de RiesgosEventos de Riesgos
CAUSATodo lo que puede generar
un factor de riesgooperacional
EVENTOEs un suceso que genera quelos resultados difieran de los
esperados
PERDIDATodo aquello que genere un
impacto negativo en los resultadoso en el patrimonio de la empresa(por un evento de riesgo operacional)
PERDIDATodo aquello que genere un
impacto negativo en los resultadoso en el patrimonio de la empresa(por un evento de riesgo operacional)
Tipo de Evento de Riesgo - NACTipo de Evento de Riesgo - NAC
– Primer nivel (asignar datos de pérdidas a cada una de estas categorías)
– Segundo nivel (desglose superior al anterior)– Tercer nivel : Ejemplos de actividades de cada una de las
categorías anteriores.
Requerimiento de Capital = [ Σ (MO1..3 x α ) ] / 3
El capital requerido por riesgos de operación es el promedio de un porcentaje fijo de los ingresos brutos de los últimos 3 años
DondeMO : Margen Operacional Brutoα : 15%
Composición del MO Cuentas del Manual de Contabilidad (+) Ingresos Ingresos financieros 5100 Ingresos por servicios 5200 + 5700 (-) Gastos Gastos financieros 4100 Gastos por servicios 4200 + 4900
Método del Indicador BásicoMétodo del Indicador Básico
IMPORTANTE: Si un año es negativo no es considerado y considera el promedio sólo de los años positivos.
Determinando Líneas de Negocio
Método Estándar AlternativoMétodo Estándar Alternativo
Línea de negocio Definición Finanzas corporativas Realización de operaciones de financiamiento estructurado y
participación en procesos de titulización; underwriting; asesoramiento financiero a empresas corporativas, grandes y medianas empresas, así como al gobierno central y entidades del sector público; entre otras actividades de naturaleza similar.
Negociación y ventas Operaciones de tesorería; compra y venta de títulos, monedas y commodities por cuenta propia; entre otras actividades de naturaleza similar.
Banca Minorista Financiamiento a clientes minoristas incluyendo tarjetas de crédito, préstamo automotriz, entre otros.
Banca Comercial Financiamiento a clientes no minoristas, incluyendo: factoring, descuento, arrendamiento financiero, entre otros.
Liquidación y pagos Actividades relacionadas con pagos y cobranzas, transferencia interbancaria de fondos, compensación y liquidación, entre otras actividades de naturaleza similar.
Otros servicios Servicios de custodia, fideicomisos, comisiones de confianza y otros servicios.
Calculando Capital
Línea de negocio Factor fijo Indicador de exposición Indicador * Factor fijo
Año 1 Año 2 Año 3 Año 1 Año 2 Año 3 Finanzas corporativas 18% IE11 IE12 IE13 R11 R12 R13
Negociación y ventas 18% IE21 IE22 IE23 R21 R22 R23
Banca minorista 12% IE31 IE32 IE33 R31 R32 R33
Banca comercial 15% IE41 IE42 IE43 R41 R42 R43
Liquidación y Pagos 18% IE51 IE52 IE53 R51 R52 R53
Otros servicios 15% IE61 IE62 IE63 R61 R62 R63
Sumas anuales S1 S2 S3
Requerimiento patrimonial
3/)0,max(
3
1
i
iS
Donde:
IEij : Indicador de exposición de la línea de negocio i en el año j Rij : Resultado de multiplicar el indicador de exposición por el factor fijo asociado a cada
línea de negocio. Si : Suma de los productos obtenidos para el año i
Líneas de Negocio Valor del factor fijo
Finanzas corporativas (1)
18%
Negociación y ventas (2)
18%
Banca minorista (3) 12%
Banca comercial (4) 15%
Liquidación y pagos (5)
18%
Otros servicios (6) 15%
Factor Fijo
Hallando el Indicador de Exposición
A. Para Banca Minorista y Comercial
12/12
1
i
iCmIEDonde:m: 0,035 (Factor fijo)Ci: Monto del saldo de créditos e inversiones para el mes i para Banca
Comercial oBanca Minorista, según corresponda.
B. Para otras líneas de negocio
IEi = Ingresosi – Gastosi
Donde:Ingresosi : Ingreso anualizado de la línea de negocio iGastosi : Gasto anualizado asignado a la línea de negocio i
Método del Indicador Básico
Método Estándar y Estándar Alternativo
No requiere autorización
Autorización de MétodosAutorización de Métodos
Requisitos mínimos• Participación activa de Directorio y Gerencia• Función de gestión de riesgo operacional definida• Metodología de gestión Rop: sólida e implementada• Recursos suficientes para aplicar metodología• Reporte periódico al Directorio, GG y Unidades• Incentivos para mejorar gestión Rop• Contar con base de datos de eventos de pérdida• Revisión periódica independiente de la aplicación de la
metodología (auditoría interna y externa)• Gestionar la continuidad del negocio• Gestionar la seguridad de la información
Tendencias en la administración del riesgo – Tendencias en la administración del riesgo – Desafíos e Impactos :Desafíos e Impactos :
El sistema financiero debe asumir el reto de:
•Ajustar sus sistemas de medición y administración de riesgos, hacia el uso de modelos internos que les permita realizar una administración eficiente del riesgo.
•Generar información relevante y suficiente de las operaciones con sus clientes, para que los modelos puedan estimar adecuadamente el riesgo al que esta expuesta la institución.
••Desarrollar una plataforma informática capaz de almacenar y explotar adecuadamente la información generada.
••Adecuar sus mecanismos de control interno hacia un esquema más sensible al riesgo.••Finalmente, establecer programas de capacitación orientados a satisfacer la demanda de personal altamente capacitado en técnicas de medición y gestión de riesgo, que generara esta transición.
Cambios específicos: Reglamentos para la Cambios específicos: Reglamentos para la implementación implementación
Normas marco Gestión Integral de Riesgos √Gestión de Riesgo crediticio
Gestión de Riegos de mercado
Gestión de Riesgo operacional √Requerimientos De
patrimonioefectivo
Riesgo crediticio Octubre 2009Riesgo de mercado
√
Riesgo operacional
√
Otros Reglamento de provisiones √Estructura de capital y Deuda Subordinada
√
Clasificadoras externas
ICAAP: Palanca en la sombra