Post on 24-Jan-2016
Foro de Negocios Sostenibles e Impacto SocialI.T.E.S.M., Campus Santa Fe
Álvaro Rodríguez Arregui, IGNIA Partners LLC5 de Noviembre de 2009
CONFIDENCIAL
IGNIA Pretende Llenar Ese Vacío y Ser Catalizador Para Mejorar Calidad de Vida de Individuos en la BoP
Servicios Financieros Salud
Educación Seguridad
Vivienda2
La Rentabilidad es Necesaria para Impactar a la BoP
3
POBREZAPOBREZA
NECESIDAD DE ESCALA
NECESIDAD DE ESCALA
MERCADOS DE CAPITAL
MERCADOS DE CAPITAL
DESARROLLO E INVERSIÓN EN
MODELOS EXITOSOS
DESARROLLO E INVERSIÓN EN
MODELOS EXITOSOS
RENTABILIDADRENTABILIDAD
ESCALAESCALA
CRECIMIENTOCRECIMIENTO
IGNIA
IGNIA es un fondo de capital de riesgo de impacto social enfocado en obtener retornos financieros mientras combate la pobreza al invertir en PyMES rentables que sirven a la Base de la Pirámide Socioeconómica (BoP) en América Latina.
IGNIA invierte en sectores tales como salud, educación, vivienda, nutrición, agua y cadenas de suministro que emplean productores de bajos ingresos.
¿Por Qué?
Construir negocios enfocados a la BoP es rentable, escalable y cubre las necesidades del mercado Las Microfinanzas han probado que hacer negocios en la BoP puede producir altos retornos
financieros Alentar emprendedores a servir la BoP con el apoyo de inversiones de capital de riesgo mejora la
capacidad de crear riqueza e incrementa el ingreso de sectores socioeconómicos bajos
PyMes motores de crecimiento económico– En Latinoamérica, PyMes necesitan capital y recursos para crecer
4
¿Qué Aprendimos con las Microfinanzas?
Mercado y Necesidad Enorme = Gran Oportunidad– Muy baja penetración y demanda insatisfecha: en México hace 15 años 8 de
cada 10 personas NO habían pisado una sucursal bancaria
Aplicando modelos innovadores para brindar servicios financieros a la BoP se crean modelos altamente rentables, escalables y eficientes
– Compartamos Banco
Las personas cuentan con disposición y capacidad de pago– Bajas tasas de morosidad
Acceso a servicios financieros mejora sustancialmente la calidad de vida de las personas
5
Microfinazas
i
C.T.
Usureros
Gobierno
Segmento Atendido por
Micro-finanzas
Características de Mercado:• Grande•Desatendido•Ineficiente
6
Sector Salud
Características de Mercado:• Grande•Desatendido•Ineficiente
7
P
C.T.
Médico
SeguroSocial
Oportunidad
Así Como en el Sector Educación
7.4% $23,832- + 7.4% $23,832- +
14.8% $9, 814 - $23,83114.8% $9, 814 - $23,831
19% $3,253 - $9,813 19% $3,253 - $9,813
31.3% $1,907 - $3,25231.3% $1,907 - $3,252
17.8% $758- $1,906 17.8% $758- $1,906
9.7% $0 - $7579.7% $0 - $757
7.5% 768,833 7.5% 768,833
13.6% 1,394,15113.6% 1,394,151
18.8% 1,927,20818.8% 1,927,208
52.1 % 5,340,82752.1 % 5,340,827
8.0% 820,0898.0% 820,089
86.7% 668,885 86.7% 668,885
62.2% 867,16762.2% 867,167
18.7% 360,38818.7% 360,388
3.4% 181,5883.4% 181,588
.8% 6,561 .8% 6,561
A/B
C+
C
D+
D
E
Ingreso Annual por Nivel Socioeconómico (USD)
Población 19-24 años Estudiantes
Fuente: AMAI, SEP, IGNIANota: Estudio de AMAI’s utiliza ingreso por familia, utilizamos un promedio de 4 persons per hogar para calcular ingreso per capita
20%
80%
Rechazadas Aceptadas
80% de lasAplicantes a
Universidades Públicas son Rechazadas
Oferta de Educación Pública Limitada e IneficienteAcceso Limitado a Educación
Baja Penetración de Educación en la BoP
16%
84%
Con Estudios Superiores Sin Estudios Superiores
84% de lasPersonas
entre 19 y 24 Años NO
Cuentan con Estudios
Superiores
Así Como en el Sector Educación
7.4% $23,832- + 7.4% $23,832- +
14.8% $9, 814 - $23,83114.8% $9, 814 - $23,831
19% $3,253 - $9,813 19% $3,253 - $9,813
31.3% $1,907 - $3,25231.3% $1,907 - $3,252
17.8% $758- $1,906 17.8% $758- $1,906
9.7% $0 - $7579.7% $0 - $757
7.5% 768,833 7.5% 768,833
13.6% 1,394,15113.6% 1,394,151
18.8% 1,927,20818.8% 1,927,208
52.1 % 5,340,82752.1 % 5,340,827
8.0% 820,0898.0% 820,089
86.7% 668,885 86.7% 668,885
62.2% 867,16762.2% 867,167
18.7% 360,38818.7% 360,388
3.4% 181,5883.4% 181,588
.8% 6,561 .8% 6,561
A/B
C+
C
D+
D
E
Ingreso Annual por Nivel Socioeconómico (USD)
Población 19-24 años Estudiantes
Fuente: AMAI, SEP, IGNIANota: Estudio de AMAI’s utiliza ingreso por familia, utilizamos un promedio de 4 persons per hogar para calcular ingreso per capita
20%
80%
Rechazadas Aceptadas
80% de lasAplicantes a
Universidades Públicas son Rechazadas
Oferta de Educación Pública Limitada e IneficienteAcceso Limitado a Educación
Baja Penetración de Educación en la BoP
16%
84%
Con Estudios Superiores Sin Estudios Superiores
84% de lasPersonas
entre 19 y 24 Años NO
Cuentan con Estudios
Superiores
Parámetros de Inversión
Inversiónes = US$2 MM a US$10 MM por compañía a través de la vida del proyecto – Nuestra inversión inicial puede ser menor.
IGNIA invierte en nuevos negocios, negocios en crecimiento y negocios maduros en expansión
El Fondo se enfoca en buscar:– Modelos de negocio inovadores que sirvan el mercado de la BoP
Negocios de efectivo, escalables, en el último eslabón de la cadena de valor (“B2C”)
– Emprendedores calificados y talentosos Profesionales con experiencia en administración Un alto potencial para la ejecución de estrategias de escalamiento y crecimiento con acceso a la red de IGNIA, a
su expertise y sus recursos
– Cambio sistémico fundamental (Impacto Social) Generación de valor económico sustancial a través de negocios escalables Producir valor social significativo incrementando los ingresos y activos de los individuos en la BoP, ayudándolos a
salir de la pobreza
10
Ejemplo de Oportunidad para IGNIA en Vivienda
Tiempo promedio de Construcción – 3 meses
Materiales a Costos de Mercado con una Solución de Calidad
Material de Tipo y Cantidad Adecuada Entrega de Paquetes de Material
Conforme se Requiera Asesoría Técnica
Problemática para la BoP… Solución
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Tiempo Promedio de Construcción – 5 a 15 Años
Altos Costos de Material Compra de Material Inadecuado y En
Exceso por Falta de Conocimiento Merma por Almacenamiento Inadecuado Poca Calidad por Falta de Conocimiento
Técnico
Proveedor de Soluciones para la Autoconstrucción Asistida
•Organiza grupos de trabajo de 10 familias, donde cada familia aporta un trabajador y se trabaja en forma colectiva
•Provee un kit de materiales fácil de construir y de avanzada tecnología y alta calidad
•Provee de asistencia técnica durante el proceso
•Provee acceso a financiamiento a través de microfinancieras (sin riesgo de cobranza)
•Producto Final:•Vivienda de Alta Calidad y Fácil Construcción•Estructuralmente Resistente•Aislamiento Térmico y Acústico•Opción de crecimiento vertical u horizontal
•Impacto Social: Mejora en calidad de vida, seguridad, salud y estabilidad
12
Antes y Después
Costo Final a Cliente (MXN miles) $30-$50
$50 - Subsidio (MXN miles)
Costo Promedio Casa (MXN miles) $80-$100
12
ESPECTRO DE INVERSIÓN SOCIAL
Las Respuestas Tradicionales Enfrentan Grande Limitantes
A
B
IMPACTO SOCIAL
RETO
RNO
S FI
NAN
CIER
OS
+
+
-- 14
Se Pueden Obtener Altos Retornos Financieros y Sociales
A C
B
IMPACTO SOCIAL
RETO
RNO
S FI
NAN
CIER
OS
+
+
--
ACCE
SO A
CAP
ITAL
+
- 15
Existen Diferentes Soluciones de Acceso a Capital Para Cada Etapa de la Vida de un Negocio
r
t/$
x
y
z
ETAPA 4MERC. CAPITALES
ETAPA 3IGNIA
16
ETAPA 1 ETAPA 2
IGNIA Fund, LPc/o IGNIA Partners, LLCTorre IOS CampestreRicardo Margain 575Parque Corporativo Santa EngraciaSan Pedro Garza García, N.L., 66267 MéxicoPhone: +52 (81) 8000 7165website: www.ignia.com.mx