¿Conoces algo sobre las AFORES?

Asociación Mexicana de Administradoras de Fondos para el Retiro A.C.

Contenido I. Los mexicanos, el futuro y el retiro laboral I. ¿Cómo era el sistema de pensiones IMSS y por

qué cambió en 1997?

II. ¿Cómo funciona el sistema actual?

III. ¿Por qué preocuparme por mi retiro ahora?

IV. …¿y hacia delante? Grandes desafíos para el Sistema y la Sociedad

LOS MEXICANOS, EL FUTURO Y EL RETIRO LABORAL

Sin importar cuánto falte para nuestro retiro, todos los días suceden cosas que tienen que ver con él, como…

• Cambios en la demografía

• Una composición distinta de nuestras familias

• Incrementos en la esperanza de vida

• Adecuaciones al sistema de pensiones

• Movimientos en la economía, el empleo y los

mercados financieros

… y ante un tema de tal relevancia, los mexicanos…

• ¿Qué tanto nos involucramos en la planeación

nuestro propio retiro?

• ¿Cuáles son nuestras expectativas y qué hacemos

para cumplirlas?

• ¿Un mayor nivel de escolaridad es suficiente para

tener un mejor futuro y, en consecuencia, un mejor

retiro?

Estudios realizados por la Amafore señalan que…

La mayoría de los mexicanos que ya trabaja, no planea su retiro…

72% reconoce que no ha hecho planes para el retiro y muy pocos

han tocado el tema con su familia.

Y los estudiantes universitarios, pese a tener un nivel educativo más alto… ¡tampoco!

Sólo 4 de cada 10 jóvenes han pensado en lo que sucederá en el momento de su propio retiro laboral.

¿Has pensado alguna vez en lo que harás al momento de llegar a tu retiro laboral?

62% cree que es muy importante

la fe en que “Dios proveerá”

89% desea contar con suficiente

dinero para disfrutar la vejez

49% tiene la expectativa de que

sus hijos se responsabilizarán de

ver por ellos económicamente.

Sin planeación, ¿Quién se hará cargo de los que se retiren?

No he

planeado mi

futuro, pero

pienso que

Dios me

ayudará

cuando sea

una persona

mayor

Cuando sea

una persona

mayor, me

sentiré

liberado de

tener que

trabajar

En el

futuro, mis

hijos verán

por mí

como yo

he visto

por ellos

y… ¿qué dicen los universitarios al respecto?

n= 1331

• 89% cree que es obligación del gobierno ver por la

gente mayor

• 80% cree que es su obligación ver por sus padres

• 6 de cada 10 expresan la expectativa de que sus hijos

se harán cargo de ellos

• Casi la mitad cree que el futuro se resolverá por

influencia divina

¿Qué tan probable es que los jóvenes tengan que hacerse cargo de sus padres, según sus propias expectativas?

n= 1331

Muy probable

Probable

Poco probable

Nada probable

n= 1331 Porcentaje

Para más de la

mitad, es probable o

muy probable

Con respecto al ahorro…

n= 968

Porcentaje Respuesta múltiple espontánea

Sí ahorra

No ahorra

La mayoría de los trabajadores, y la de los

universitarios, dicen que sí ahorran…

Los trabajadores… Los estudiantes universitarios…

… y, nuevamente, el nivel de escolaridad no hace diferencia: en ambos casos, la mayoría ahorra a través de medios informales…

n= 968

“Guardaditos” en su casa, alcancías

Cuentas de ahorro

Cajas de ahorro en su trabajo

Tandas

Cuentas de inversión

Cajas de ahorro con amigos

Otro medio

“Guardaditos” en casa (alcancías, etc.)

Cuentas de ahorro en banco

Cajas de ahorro

Cuentas de inversión

Tandas

Los estudiantes universitarios… Los trabajadores…

… y, ¿qué tanto se cumplen los deseos en la vejez?

Porcentaje

Requiere el dinero

Para mantenerse activo

Otra

n = 858

¿Trabaja porque requiere el dinero, por gusto y para mantenerse activo o

por otra razón?

… las condiciones económicas son precarias

… y además

…porque la cultura financiera es para todos y porque el retiro es parte de nuestra vida, además de una responsabilidad personal y social…

¡Hablemos de ahorro para el retiro y de AFORES!

¿CÓMO ERA EL SISTEMA DE PENSIONES IMSS, HASTA 1997?

¿Cómo era el sistema de pensiones IMSS hasta 1997?

•Beneficio definido

•De “reparto” (solidaridad intergeneracional)

•Cuenta única (aportaciones no individualizadas)

•Regido y administrado por el IMSS

¿Por qué se reformó el sistema tradicional del IMSS?

•Cambio demográfico

•Inviabilidad financiera

•Uso de reservas

•Costo fiscal

49.6

61.5

69.2

70.8

71.9

74.4

76.5

45 50 55 60 65 70 75

1950

1970

1990

1995

2000

2010

2030

Esperanza de vida en México

¿CÓMO FUNCIONA EL SISTEMA ACTUAL?

ALGUNOS CONCEPTOS BÁSICOS…

SIEFORES

CUENTA

INDIVIDUAL

INFO

NA

VIT

ESTADO

DE

CUENTA AP

OR

TA

CIO

N

PENSION

RETIROS

POR

DESEMPLEO

AYUDA

POR

MATRIMONIO

Familia de

Siefores

Ahorro

voluntario

MONTO CONSTITUTIVO

Administradora de

FOndos para el

REtiro

Las AFORES son entidades financieras

que sólo se dedican a administrar cuentas

individuales de ahorro para el retiro, o sea,

“a cuidar el dinero que los trabajadores les

confían, para que se lo regresen cuando

sean mayores y ya no trabajen”

CO misión

Nacional del

Sistema de

A horro para el

Retiro

Sociedad de

Inversión

Especializada de

FOndos para el REtiro

Las SIEFORES sólo se dedican a invertir

los recursos provenientes de las cuentas

individuales de ahorro para el retiro, o sea,

“a poner a ‘trabajar’ el dinero para que no

esté ocioso y dé los mejores

rendimientos”

Cuenta individual

Es la que se le establece a cada

trabajador afiliado al IMSS para

depositar sus aportaciones y

cuotas para el retiro

Aportaciones y cuotas

Son las sumas que el patrón, el

Gobierno y el trabajador depositan

en la cuenta individual de ahorro

para el retiro

Principales características

Cuentas individuales

Certidumbre y transparencia

Propiedad: se puede disponer en ciertas

ocasiones de los recursos y son hereditarios

Rendimientos atractivos

Administrado por entidades privadas: las

Afores

Regulación avanzada

Acceso a trabajadores independientes

Mecanismo de transición

¿Quién aporta? • Las aportaciones obligatorias al SAR son tripartitas. Están a

cargo de los trabajadores, patrones y gobierno federal.

Retiro, Cesantía en

edad avanzada y

vejez

Retiro

Cesantía en edad avanzada

Cuota Social

Patrón 2%

Patrón 3.150%

Trabajador 1.125% Gobierno 0.225%

Gobierno Federal (pesos por día trabajado)

1 SM 3.8077 1 a 4 SM 3.70949 4 a 7 SM 3.54820

7 a 10 SM 3.38692 10 a 15 SM 3.22564

6.5% del SBC

Promedio por Nivel Salarial:

1 SM 7.1% 2 SM 3.4% 3 SM 2.3% 4 SM 1.7%

Subcuenta Ramo ¿Quién aporta? Aportación Total

Fuente: Consar

Registro y apertura de cuenta

Afore

Recaudación de aportaciones e individualización

Banco

recaudador Banxico

BNDSAR

Afore

Aportaciones Individualizadas

INFONAVIT*

* 5%. Solo se reporta no se invierte

Inversión de recursos

Afore

Siefores

Rendimientos (actualización

diaria del valor de la cuenta)

Mercados Financieros

Régimen de inversión

Inversión de recursos

• Cada Siefore está asociada al rango de edad de los trabajadores que invertirán en ellas:

SB2 SB3 SB4 SB1

Más cercano al retiro Más lejano al retiro

60 años y mayores

entre 46 y 59 años

entre 37 y 45 años

Menores de 36 años

Diferentes estrategias de inversión:

• Siefores con afiliados más lejanos al retiro: inversiones a mayor plazo

• Siefores con afiliados cercanos al retiro: conservar el poder adquisitivo

¿En qué están invertidos los recursos?

•El régimen de inversión determina qué instrumentos financieros pueden comprar las Afores…

Diciembre 1997 Ahora

7% 17%

0%

19%

5%

1%

51%

Rta. Var. Nal Rta. Var. Internal Mercancías

Deuda Privada Nal. Estructurados Deuda Internacional

Deuda Gubernamental

Retiros y disposición de recursos

Afore

Vejez

Viudez y orfandad

Incapacidad e invalidez

Ayuda por desempleo

Ayuda por matrimonio

Información

• Envío cuatrimestral de información al trabajador Estado de

cuenta

Adicionalmente: • Oficinas para consultas, reclamaciones y trámites

• Centro de atención telefónica

• Página de Internet

• Cajero automático

¿Qué revisar en mi estado de cuenta?

• DATOS PERSONALES: NOMBRE, DIRECCIÓN, NSS Y CURP: Cualquier diferencia, hasta en una letra puede complicar tu identificación correcta en el Sistema.

• SALARIO BASE DE COTIZACIÓN: recuerda que tus aportaciones están en función de él

• RENDIMIENTO DE LA SIEFORE QUE TE CORRESPONDE. Esto te permitirá tomar mejores decisiones

• APORTACIONES QUE TE CORRESPONDEN Y LAS QUE HAGAS DE MANERA VOLUNTARIA

¿Cómo seleccionar a mi AFORE? TODAS las Afores, por el simple hecho de estar autorizadas, ya cumplen con altos estándares de servicio, calidad operativa y seguridad.

Pero, ¿cómo decido con cuál me quedo?

1. Conoce e investiga.

Contacta a las distintas Afores y solicita información

2. Servicios.

Tu AFORE será tu compañera por mucho tiempo, así que conviene que elijas a la que te haga sentir mejor.

1.Rendimiento neto

Revisa los rendimientos que ha otorgado cada AFORE y descuenta la comisión que cobra. Toma en cuenta la trayectoria que han tenido en el largo plazo y no olvides que los rendimientos cambian constantemente.

Tasa de reemplazo o… ¿Cómo cuánto voy a recibir?

Supuestos del cálculo: Tasa de rendimiento neto: 4% real anual Densidad de cotización: 7 meses al año Años de cotización: 40 Aportación: escenario actual, 6.5% del salario Incremento salarial: 0.5% real anual

* Promedio aritmético de tasas de remplazo de trabajadores con 5SM y más

¿De qué depende la tasa de reemplazo?

• Los niveles de reemplazo dependen, básicamente, del nivel de las aportaciones, del plazo, de la densidad de cotización y de los rendimientos.

• En México, la aportación es de apenas 6.5%, lo que explica el bajo nivel de la tasa de reemplazo; sin embargo,

TÚ PUEDES MEJORAR TU PENSIÓN

¿Qué hacer…?

•RESPONSABILIZARTE de la planeación de tu futuro

•Visualizar tus objetivos de LARGO PLAZO

•Analizar tus posibilidades de ahorro e INCREMENTAR TU AHORRO PARA EL RETIRO MEDIANTE APORTACIONES VOLUNTARIAS

•Mantenerte informado sobre las opciones que el sistema te ofrece para que puedas tomar las mejores decisiones (RENDIMIENTOS, COMISIONES Y SERVICIOS)

•Dar seguimiento a tu ahorro (DATOS CORRECTOS)

… ¿Y HACIA ADELANTE?

Grandes desafíos para el sistema

Mejorar la calidad de las pensiones

Comparativo de Aportaciones en Países de América Latina al Régimen de Capitalización Individual

(Porcentaje de ingreso gravable)

Fuente: Consar, Septiembre 2010

Ampliar la cobertura

1.0% 1.3% 0.9% 5.2%

27.6%

2.4%

0.7%

60.9%

Municipios

Estados

IMSS Patrón (RJP)

ISSSTE

IMSS-Sistema Afores

Programa oportunidades(cobertura potencial)

Paraestatales

Sin cobertura

Sin Cobertura

Cobertura en principales Sistemas de Seguridad Social y de Pensiones (Población ocupada, % del total)

Conciencia previsional y cultura financiera

•Fomentar la cultura del ahorro desde los niveles básicos de la educación formal.

•Informar e incentivar el involucramiento del afiliado en el manejo activo y consciente de su cuenta de ahorro para el retiro como parte importante de su patrimonio personal y familiar.

SITIOS DE INTERÉS www.preparatufuturo.com.mx

www.amafore.org

@PreparaTuFuturo

@Amafore_mx

PreparaTuFuturo

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